günlük bülten - Global Menkul Değerler

global.com.tr
GÜNLÜK BÜLTEN
444 0 321
Piyasa Verileri
B o rs ala r
K a pa n ış
İ MK B 100
56,692
D ow Jo n e s
11,296
S& P 500
1,186
B o ves p a
57,624
09 Eylül 2011
D eğ .(% ) V ad e li İş lem ler
Ka p an ış
2 .63 V O B E n de ks
D e ğ .(% ) P a ra P iy .
3.63 D o lar / TL
69 .300
-1 .04 V O B D o lar
0.17 Fa iz
1 .777
-1 .06 V O B 3 0 Aç ık Po z isy on
1 90,742 E u ro / D o la r
1 .80 D ola r A çık P oz is yo n
0 .05 F u t. D o w Jon .
Ka p an ış
97,553 D o lla r I n de x
D AX
5,408
N ikk ei
8,738
-0 .63 F u t. S &P 5 0 0
1 ,186
0.02 A lt ın (O n s )
Ş a n g ay
2,491
-0 .31 F u t. D A X
5 ,348
-1.08 D ö viz S e p eti
Önemli Gelişmeler
0.10 Br en t P etr ol
11 ,304
D eğ .(% )
1.7 702
0.07
7.81
- 0.76
1.3 905
0.15
7 6.22
- 0.03
11 4.78
0.57
1,87 0.60
0.02
2.1 165
- 0.05
Piyasa Stratejisi
ABD Başkanı Barack Obama, ülkesinin ulusal bir krizle yüz
yüze olduğunu belirterek, vergi indirimi ve kamu harcaması
içeren 447 milyar dolarlık yeni istihdam paketini açıkladı.
Dün Minnesota'da konuşan FED Başkanı Bernanke, FED'in
toparlanmakta zorlanan ABD ekonomisine daha fazla destek
sağlamak için araçları olduğunu bildirdi. Ancak Bernanke,
FED'in Eylül ayı içinde bu araçları kullanmaya hazırlanıp
hazırlanmadığı konusunda bilgi vermedi.
Küresel piyasalar için belirsizlik ortamı devam ediyor. Dün Avrupa Merkez
Bankası Başkanı Trichet’in Avrupa ekonomileri için çizdiği olumsuz tablonun
ardından, FED Başkanı Bernanke’nin de açıklamaları da istenileni vermedi,
beklentiler FED’in 20-21 Eylül’deki toplantısına ötelendi. Piyasaların
beklendiği diğer önemli bir gelişme Obama’nın açıklayacağı ekonomiyi
teşvik paketiydi. Paket 300 milyar dolarlık beklentilerin üzerinde açıklandı
ancak paketin istihdamı artırmak konusunda yetersiz kalabileceği
endişeleri, paketin olumlu etkisini sınırladı. Bugün G7 Maliye Bakanları
toplantısı gerçekleştirilecek olup, toplantıda küresel krizin etkileri
değerlendirilecek. Kriz ortamında bugüne kadar, dünyanın en önemli yedi
ekonomisinin oluşturduğu G7 grubunun, küresel mali kriz için şu ana kadar
ortaya koydukları işbirliğinin yetersiz kaldığı gözönüne alındığında,
toplantıdan piyasaları memnun edecek somut kararların çıkması
beklenmemelidir.
Avrupa Merkez Bankası Trichet, Euro Bölgesi için artan
risklere rağmen yılın ikinci yarısında ekonomik büyümenin
ılımlı şekilde süreceğine, ancak bölgede ekonomik görünüme
Yabancı raporlarının Türkiye tavsiyeleri sonrasında İMKB son bir haftada
yönelik risklerin aşağı yönlü olduğunu ve bu durumun %5,09 yükselişle dünyada en hızlı yükselen borsa olurken, ay başından bu
yüksek belirsizliğe yol açtığını kaydetti.
yana MSCI gelişmekte olan ülkeler endeksinin %5,79 üzerinde performans
gösterdi. İMKB bu bir haftalık yükselişi ile birlikte MSCI gelişmekte olan
Expansion gazetesinin verdiği bilgiye göre İspanya'nın banka endeksleri ile son 3 aylık farkı tamamladı. Yılbaşından bu yana ve son bir
yeniden sermayelendirme fonu FOBR, zor durumdaki tasarru yıllık ortalamalara bakıldığında %14-24 aralığında hala bir iskonto var.
Uzun süredir iskontolu olan, İMKB kurun da etkisi ile iskontosu arttı.
bankası Novacaixagalicia'ya sermayesini artırması ve yeni
Yurtdışı piyasalarda risklerin arttığı dönemde, yabancılar daha iskontolu
minimum sermaye yeterlilik zorunluluğunu karşılaması için
gelişmekte olan ülkelere yöneldi. Avrupa’da sorunlar devam edecek,
bu ayın sonunda 2.5 milyar Avro enjekte edecek.
türbülans sürecek. Euro/Dolar paritesi İspanya’da yaşanan olaylardan bu
yana ilk kez Dolar lehine döndü. 2011 yılında gelişen piyasalarda önemli
Çin'de enflasyonun ana göstergesi olan Tüketici Fiyatı fonlar çıkmış ve tahvillere yönelmişti. Gelişmiş ülkelerde büyümeye yönelik
Endeksinin Ağustos ayı itibarıyla yıllık bazda yüzde 6,2 sorunlar nedeniyle oradaki fonları tekrar gelişen piyasalara yönelebilir ama
olduğu bildirildi. Enflasyon oranı geçen ayki 0,3 baz puanlık şu anda görüleceği üzere sadece Türkiye’de yansıması var. Not artırımı
dedikodularına rağmen işlem hacmi en fazla 2.1 milyar TL oldu. İşlem
gerilemeye rağmen halen hükümetin yıl sonu için belirlediği
hacminin bu kadar sınırlı olmasının nedeni, yerli yatırımcılar not artırımına
yüzde 4'lük hedefin uzağında bulunuyor.
ve yaşanan yükselişinin kalıcığına inanmıyorlar. Bu seviyelerde işlem hacmi
2,5-3 milyar TL olmadığı taktirde inandırıcılık sağlanamayacaktır.
İMKB Stratejisi
VOB Stratejisi
İMKB, 54.916-56.691 aralığında hareket etti ve %2,63
yükseliş ile 56.691 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi.
İşlem hacmi 2,17 milyar TL seviyesindeydi. 56.000
direnci üçüncü denemede geçildi. 56.000 ilk destek,
54.000 ikinci destek ve tek direnç 58.000 oldu. 2,5-3
milyar TL işlem hacmi görülmeden 56.000-58.000
aralığında kalması zor.
İMKB 30 gösterge kontrat 66.300-69.400 aralığında hareket ederken,
1,77 milyar TL işlem hacmi ile 69.300 seviyesinden kapandı. 67.70068.000 ara dirençleri artık ana destek haline geldi. 69.400 ve 72.700
olarak dirençler sıralanmakta. 68.000-69.400 bandında güne
başlandıktan sonra, 69.400’ün geçilmesi durumunda 72.700 yeni hedef
olacaktır.
Yurtdışı Piyasalar
ABD Başkanı Obama’nın ekonomiyi teşvik için açıklayacağı istihdam paketinin etkisiyle küresel piyasarda hakim olan ılımlı hava,
Yunanistan’ın Euro Bölgesi’nden ihracının görüşüldüğü yönünde çıkan spekülasyonlar ile dağıldı. Ardından ABD’De açıklanan
işsizlik başvurularındaki artış ve Avrupa Merkez Bankası Başkanı Jean-Claude Trichet'nin Euro Bölgesi'nde ekonomik görünüme
ilişkin aşağı yönlü riskler bulunduğunu açıklaması ile piyasalardaki baskıyı artırdı.
Açıklanacak Ekonomik Veriler
Tarih
Saat
Ülke
Dönem
Açıklanacak Veri
Beklenti
Önceki
9 Eylül
09:00
Almanya
Ağustos
TÜFE(Final)
-0.1%
-0.1%
Cuma
10:00
Türkiye
Temmuz
Sanayi Üretimi(TÜİK)
17:00
+4.6%
+6.7%
ABD
Temmuz
Toptan Stoklar
+0.8%
+0.6%
17:30
Türkiye
Ağustos
Hazine Nakit Dengesi
-2.1MLR
1
Şirket Haberleri
• ANELE – Anel Elektrik, Azerbaycan'da şube açılması ile ilgili tescil işlemlerini tamamladığını duyurdu.
• ITTFH – Şirketin iştiraki Adese Alışveriş Merkezleri Ticaret A.Ş., sermayesini 21.182.801 TL den 30.000.000 TL'ye
çıkarmaya, ihraç edilecek 8.817.199 TL nominal değerli hisselerin halka arzı için gerekli işlemleri başlatmaya ve
Sermaye Piyasası Kurulu'na başvurmaya karar vermiştir. Söz konusu halka arzda Şirketin sahip olduğu 1.322.579 TL
nominal değerli Adese Alışveriş Merkezleri Ticaret A.Ş hissesinin kısmen veya tamamen ek satış yolu ile satış ve/veya
ödünç işlemine konu edilmesine karar verilmiştir.
• KRDMD – Şirket, Irak Demir Yolları ile 30 bin tonluk ray sözleşmesi yapma aşamasına geldiğini belirtti.
• TBORG – Şirket, dünyanın en büyük premium alkollü içecek üreticisi olan Diageo firmasının prestijli bira markası
konumundaki GUINNESS birasının Türkiye'ye ithalatına ilişkin sözleşme imzaladı.
• ULKER – Kurumsal Yönetim İlkeleri'ne uyum çerçevesinde, tüm hisse senedi sahiplerinin dağıtılan kardan eşit oranda
fayda sağlamalarının temin edilmesi amacıyla; Temettü imtiyazına sahip 22.171 adet nama yazılı intifa senetlerinin iptal
edilmesi, sermayeyi temsil eden ve yine temettü imtiyazı bulunan A ve B Grubu hisse senetlerinin de temettü
imtiyazlarının kaldırılmasına ilişkin Şirket ana sözleşmesinde gerekli değişikliğin sağlanması amacıyla; ana sözleşme tadil
metni onayı için SPK'ya müracaat edildiği bildirildi.
Günlük Hisse Önerileri
Kapanış
Kısa Vadeli
Alım Aralığı
Kısa Vadeli
Satım Aralığı
Stop-loss
Beta
ANELT
1.01
0.99-1.01
1.06-1.08
0.93
0.97
BIZIM
22.55
22.35-22.45
22.85-23.00
20.75
0.75
MGROS
15.15
14.85-14.95
15.40-15.50
14.05
1.08
PRKME
3.00
2.96-2.98
3.08-3.11
2.80
1.22
RYSAS
1.03
1.00-1.02
1.07-1.09
0.96
1.03
SASA
1.63
1.60-1.62
1.67-1.70
1.47
1.13
Hisseler
Haftalık Hisse Önerileri (05 Eylül – 09 Eylül)
Düşük Riskli Porföy Önerilerimiz
Agresif Porföy Önerilerimiz
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
Prim
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
Prim
AKSA
4.00
4.32
8.00
AEFES
19.25
20.85
8.31
BIMAS
54.00
57.75
6.94
ASELS
7.24
7.68
6.08
PRKME
2.80
3.10
10.71
BAGFS
140.00
155.00
10.71
TAVHL
6.90
7.42
7.54
MNDRS
0.71
0.80
12.68
TTKOM
7.80
8.56
9.74
KOZAA
4.22
4.52
7.11
* Kv alış/satış fiyatları hafta başında belirlenmekte ve hafta boyunca değişiklik göstermemektedir.
Global Yatırım Fonları
FON GETİRİSİ
Aybaşına Göre
Fon Adı
A Tipi
Bugünkü
Değeri (TL)
Yılbaşına Göre
TL
$
TL
$
Değişken Fon
14.01601
3.78%
2.97%
-22.77%
-32.50%
Karma Fon
0.033735
2.04%
1.24%
-7.14%
-18.83%
Kar Payı Fon
0.011268
1.29%
0.49%
-22.69%
-32.43%
Aktif Strateji Fon
0.036157
1.80%
1.00%
-2.93%
-15.16%
Piri Reis Fon
0.299508
1.03%
0.23%
-6.38%
-18.17%
Çocuğumun Geleceği
0.008613
3.96%
3.14%
-16.20%
-26.76%
Değişken Fon
0.091787
3.27%
2.46%
-24.06%
-33.63%
Likit Fon
0.052009
0.26%
-0.53%
4.07%
-9.04%
Tahvil Bono Fon
1.006046
0.27%
-0.51%
2.98%
-9.99%
B Tipi
Bu yayında yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup yalnızca bu bilgilere yönelik yorumları iletmek amacıyla hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve
eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan Global Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Bu yayında yer alan görüş ve düşüncelerin Global
Menkul Değerler A.Ş. yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. Global Menkul Değerler A.Ş. yayında adı geçen şirketlerin menkul kıymetini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmeti
verebilir. Bu yayın, Global Menkul Değerler A.Ş.’nin izni olmadan kopyalanamaz ve/veya dağıtılamaz; bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. © 2011 Global Menkul Değerler A.Ş.
2