ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. B TİPİ KISA VADELİ

ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. B TİPİ KISA VADELİ

Z RAAT YATIRIM MENKUL DE ERLER A. .
B T P KISA VADEL TAHV L VE BONO FONU
ÇTÜZÜ Ü
MADDE 1 – FON’UN KURULU AMACI
1.1. T.Emlak Bankas A. . taraf ndan, 2499 say l Sermaye Piyasas Kanunu’nun 37 ve
38’inci maddelerine dayan larak ve bu içtüzük hükümlerine göre yönetilmek üzere
halktan kat lma belgeleri kar7 l 8 toplanacak paralarla, kat lma belgesi sahipleri
hesab na, riskin da8 t lmas ve inançl mülkiyet esaslar na göre sermaye piyasas
araçlar ndan olu7an portföyü i7letmek amac yla “T.Emlak Bankas A. . B Tipi Likit
Fonu” kurulmu7tur..Fon, T.Emlak Bankas A. .’nin T.C.Ziraat Bankas A. .’nin
bünyesinde birle7tirilmesi nedeniyle “Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . B Tipi Likit
Fonu”na dönü7türülmü7tür.
Bu defa Fon, Sermaye Piyasas Kurulu’ndan al nan 25/04/2013 Tarih ve 431 say l izin
do8rultusunda Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . B Tipi K sa Vadeli Tahvil ve Bono
Fonu’na dönü7türülmü7tür.
1.2. Bu içtüzükte Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . “KURUCU”, Ziraat Portföy
Yönetimi A. . “YÖNETDCD”, DMKB Takas ve Saklama Bankas A. . “SAKLAYICI
KURULU ”, Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . B Tipi K sa Vadeli Tahvil ve
Bono Fonu “FON”, Sermaye Piyasas Kurulu’nun Seri:VII, No:10 Yat r m Fonlar na
Dli7kin Esaslar Tebli8i ile ek ve de8i7iklikleri ise “TEBLDF” olarak ifade edilecektir.
MADDE 2 – FON’UN ADI DLE KURUCU, YÖNETDCD VE SAKLAYICI
KURULU UN ÜNVANI VE MERKEZ ADRESLERD:
2.1. Fon'un ad ; Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . B Tipi K sa Vadeli Tahvil ve
Bono Fonu’dur.
Fon’un yönetim adresi: Levent Çar7 Cad. Emlak Çar7 s Kat:1 34330 1.Levent Be7ikta7 / DSTANBUL
2.2. Kurucu’nun;
Ünvan ; Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. .
Merkez adresi; Levent Çar7 Cad. Emlak Çar7 s Kat:1
34330 1.Levent -Be7ikta7 / DSTANBUL
2.3. Yöneticinin;
Unvan ; Ziraat Portföy Yönetimi A. .
Merkez Adresi; Osmana8a Mahallesi R ht m Cad. No: 4 Kat: 4
34714 Kad köy / DSTANBUL
2.4. Saklay c Kurulu7un;
Ünvan : DMKB Takas ve Saklama Bankas A. .
Merkez adresi: Merkez Mahallesi Merkez Cad. No:6
i7li/ Dstanbul
1
MADDE 3 – FON’UN TUTARI VE SÜRESD
3.1. Fon'un Tutar 50.000..- (Ellibin) TL'dir.
3.2. Fon süresizdir.
3.3. Fon 5.000.000.-(be7milyon)- paya bölünmü7tür.
MADDE 4 – FON PORTFÖYÜNÜN OLU TURULMASI
4.1. Yönetici kat lma paylar kar7 l 8 yat r mc lardan toplanan paralar , en geç üç i7
günü içinde, Tebli8’in 42. md. hükümlerine ve bu içtüzükte belirtilen portföy strateji
ve s n rlamalar na uygun olarak olu7turur ve yönetir.
4.2. Fon tutar n temsil eden kat lma paylar Tebli8’in halka arza ili7kin hükümleri
çerçevesinde halka arz yoluyla sat l r.
4.3. Kat lma paylar n n itibari de8eri yoktur ve kaydi de8er olarak tutulur. Fon tutar n
temsil eden kat lma paylar kaydi olarak Merkezi Kay t Kurulu7u A. . nezdinde
mü7teri baz nda izlenir. Fon kat lma paylar bast r lamaz ve fiziken teslim edilemez.
4.4. Kat lma pay i7lemleri günlük olarak Merkezi Kay t Kurulu7u A. .’ne bildirilir.
4.5. Kat lma paylar Merkezi Kay t Kurulu7u A. . nezdindeki hesaplarda, her
mü7terinin kimlik bilgileri ve buna ba8l hesap kodlar ile fon bilgileri baz nda takip
edilir.
MADDE 5– FON YÖNETDMDNE DLD KDN ESASLAR VE YÖNETDCDNDN TABD
OLDUFU DLKELER
5.1. Fonun, riskin da8 t lmas ve inançl mülkiyet esaslar na göre pay sahiplerinin
haklar n koruyacak 7ekilde yönetim, temsil ve varl klar n saklanmas ile fonun
faaliyetlerinin fon içtüzük ve izahname hükümlerine uygun olarak yürütülmesinden
Ziraat Yat r m Menkul De8erler A. . sorumludur. Fonun faaliyetlerinin yürütülmesi
s ras nda d 7ar dan sa8lanan hizmetlerden yararlan lmas , Ziraat Yat r m Menkul
De8erler A. .’nin sorumlulu8unu ortadan kald rmaz. Fon portföyü, yönetici Ziraat
Portföy Yönetimi A. . taraf ndan, Sermaye Piyasas Kurulu düzenlemelerine uygun
olarak yap lacak bir portföy yönetim sözle7mesi çerçevesinde bu içtüzük ve Tebli8
hükümleri dahilinde yönetilir.
5.2.Fon’la ilgili i7lemler Tebli8’in 12.md. çerçevesinde belirtilen asgari 7artlara haiz
en az üç ki7iden olu7an bir fon kurulu ve en az bir denetçi taraf ndan yürütülür.Fon
kurulu üyelerini ve denetçiyi Kurucu atar.
2
5.3. Fon’la ilgili i7lemlerin düzgün yürütülebilmesini teminen KURUCU bünyesinde
bir fon hizmet birimi olu7turulur.Fon hizmet biriminde, Tebli8in 12.md’de belirtilen
asgari nitelikleri haiz bir fon yönetim müdürü görevlendirilir ve fona i7lerin
gerektirdi8i mekan, teknik donan m, muhasebe sistemi ve yeterli say da uzman
personel sa8lan r.
5.4. Ç kar lan kat lma belgelerinin kayd na mahsus olmak üzere TTK’nun 69.md’ne
göre tasdik ettirilen “Kat lma Belgeleri Defteri” tutulur.Kat lma belgeleri defterinde
günlük kat lma belgesi al m sat mlar izlenir.Fon Kurulunun verece8i her tür karar
onayl olarak “Fon Kurulu Karar Defterine” yaz l r.Bunlar d 7 nda fon i7lemlerine
ili7kin olarak TTK, VUK, ve SPK’un hükümleri çerçevesinde; Yevmiye Defteri
(günlük defter), Defter-i Kebir (büyük defter) Kasa Defteri ve Envanter Defteri
Kurucu taraf ndan tutulur.Maliye Bakanl 8 n’ca istenebilecek VUK’ndan
kaynaklanan zorunlu defterler de ayr ca tutulur.
5.5. Fonun muhasebe, denetim, hesap ve i7lemleri Sermaye Piyasas Kanunu,
Bankalar Kanunu, TTK, VUK ve Borçlar Kanunu’nun ilgili hükümlerine uygun
olarak, kurucunun ve yöneticinin hesaplar d 7 nda özel hesaplarda izlenir.Fon
muhasebesine ili7kin olarak, Kurul’un Seri:XI, No:6 “Yat r m Fonlar Mali Tablo ve
Raporlar na ili7kin Dlke ve Kurallar Hakk nda Tebli8i”nde belirtilen esaslara uyulur.
5.6. Yönetici Fon Yönetiminde A7a8 daki Dlkelere uyar;
5.6.1.Yöneticinin yönetti8i her fonun ç kar n
ayr
ayr
gözetmesi
zorunludur.Yönetici, yönetimindeki fonlar veya di8er mü7terileri aras nda biri lehine
di8eri aleyhine sonuç verecek i7lemlerde bulunamaz.Fon portföyü ile ilgili al m sat m
kararlar nda objektif bilgi ve belgelere ve sözle7me ile belirlenen yat r m ilkelerine
uyulmas zorunludur.Bu bilgi ve belgeler ile al m sat m kararlar na mesnet te7kil eden
ara7t rma ve raporlar n en az 5 y l süre ile yönetici nezdinde saklanmas
zorunludur.Yat r m karar n veren portföy yöneticisi al m sat m kararlar n imzal
olarak kaydeder.
5.6.2. Fon portföyüne rayiç de8erinin üzerinde varl k sat n al nmaz ve portföyden bu
de8erin alt nda varl k sat lmaz.Rayiç bedel, borsada i7lem gören varl klar için borsa
fiyat , borsada i7lem görmeyen varl klar için i7lem gününde fon lehine al mda en
dü7ük, sat mda en yüksek fiyatt r.
5.6.3. Borsada i7lem gören varl klar n al m sat m n n borsa kanal yla yap lmas
zorunludur.Fon ad na kat lma belgelerinin al m sat m nedeniyle, DMKB Tahvil ve
Bono Piyasas ndan ayn gün valörü ile ayn gün valörlü i7lem saatleri d 7 nda fon
portföyüne al m veya fon portföyünden sat m zorunlulu8u bulundu8unda, DMKB’ce
belirlenen i7lem kurallar na uyulur.Yöneticinin, fon portföyüne hisse senedi al m
sat m i7lemlerinde , i7lemi gerçekle7tiren arac kurulu7un, fonu temsil eden mü7teri
numaras yla DMKB’de i7lem yapmas n temin etmesi zorunludur.
5.6.4. Yönetici fon ad na yapt 8 al m sat m i7lemlerinden dolay herhangi bir ihraçc
veya arac kurulu7ta kendi lehine bir menfaat sa8larsa, bu durumun kurucuya
aç klanmas zorunludur.
5.6.5. Herhangi bir 7ekilde yöneticinin kendine veya üçüncü ki7ilere ç kar sa8lamak
amac yla fon portföyünde bulunan varl klar n al m sat m yap lamaz.Fon ad na
3
verilecek emirlerde gerekli özen ve basiretin gösterilmesi zorunludur.Fon ad na
yap lacak al m sat mlarda yönetim sözle7mesinde belirlenen genel fon stratejilerine ve
kurucunun genel kararlar na uyulur.
5.6.6. Fon portföyünün önceden saptanm 7 belirli bir getiri sa8layaca8 na dair yaz l
veya sözlü bir garanti verilmez.
5.6.7. Kurucu, fon kurulu üyeleri, yönetici ve fonlar n yönetimi ile ilgili olarak veya
görevlerini ifa etmeleri s ras nda bilgi sahibi olabilecek durumda iseler bu bilgileri
kendi veya üçüncü taraf n menfaati do8rultusunda kullanamazlar.
5.6.8. Yönetici, fon portföyünü, fon içtüzü8ü, fon izahnamesi, Kanun ve ilgili
mevzuat hükümlerine göre yönetmekle yükümlüdür.
5.7. Kurucu ile kat lma belgesi sahipleri aras ndaki ili7kilerde bu içtüzük hükümleri,
Sermaye Piyasas Kanunu ve ilgili mevzuat, hüküm bulunmayan hallerde ise Borçlar
Kanunu’nun vekalet akdi hükümleri uygulan r.Fon içtüzü8ü, kat lma belgesi sahipleri
ile kurucu, saklay c ve yönetici aras nda fon portföyünün inançl mülkiyet esaslar na
göre saklanmas na ve vekalet akdi hükümlerine göre yönetimini konu alan, genel
i7lem 7artlar n içeren iltihaki bir sözle7medir.
5.8. Ayr ca Fon için a7a8 daki i7lemler yap labilir;
5.8.1.Fon varl 8 n n % 10’unu geçmemek üzere, Sermaye Piyasas Kurulu’ndan izin
alarak, fon hesab na kredi al nabilir.Bu takdirde kredinin al nmas ve geri ödenmesi
a7amalar ndan Kurul’a bilgi verilir.
5.8.2. Kat lma paylar n n geri dönü7lerinde olu7an nakit ihtiyac n n kar7 lanmas
amac yla, portföyde yer alan repo i7lemine konu olabilecek menkul k ymetlerin rayiç
bedelinin % 10'una kadar, DMKB repo ve ters repo piyasas ndan repo yapabilir.
5.9. Kurucu kaydi de8er olarak tutulan kat lma paylar n mü7teriler baz nda
izleyebilecek bir sistemi kurmak ve bu bilgileri 5 y l boyunca saklamak zorundad r.
MADDE 6 – FON PORTFÖYÜNDEKD VARLIKLARIN SAKLANMASI
6.1. Fon portföyündeki varl klar yap lacak bir sözle7me çerçevesinde Dstanbul Takas
ve Saklama A. . nezdinde saklan r
6.2. Yat r m Fonunun mal varl 8 , kurucunun Kanun’dan Tebli8’den ve fon
içtüzü8ünden do8an yükümlülüklerini yerine getirmesi ve sorumlulu8unu kar7 lamas
d 7 nda hiçbir amaçla kullan lamaz.Fon malvarl 8 rehn edilemez, teminat
gösterilemez ve üçüncü 7ah slar taraf ndan hacz edilemez.
MADDE 7 – FON’UN YÖNETDM STRATEJDSD
Fon yönetiminde, yat r m yap lacak sermaye piyasas araçlar n n seçiminde nakde
dönü7ümü kolay, riski az ve getirisi yüksek olanlar tercih edilir.
4
Fon portföyünün en az %51'i devaml olarak; Kamu ve/veya özel sektör borçlanma
araçlar na yat r l r. Portföyün ayl k a8 rl kl ortalama vadesi en az 25 en fazla 90 gün
olacakt r.
MADDE 8 – FON’UN YATIRIM YAPACAFI SERMAYE PDYASASI
ARAÇLARININ SEÇDMD VE RDSKDN DAFITILMASI ESASLARI
8.1. Fon portföy de8erinin % 10’undan fazlas bir ihraçç n n sermaye piyasas
araçlar na yat r lamaz.
8.2. Fon portföyüne borsaya kote edilmesi 7art yla borsa d 7 nda halka arzlardan da
menkul k ymet al nabilir.
T.C. Merkez Bankas A. . taraf ndan düzenlenen ihalelerden ve T.C. Ba7bakanl k
Hazine Müste7arl 8 taraf ndan düzenlenen halka arzlardan ihale veya ihraç
fiyatlar yla fon portföyüne menkul k ymet al nabilir. Bu k ymetler bu maddenin ilk
bendindeki % 10'luk s n rlamaya tabi de8ildir.
8.3. Kurucunun ve yöneticinin, tahvil ve di8er borçlanma senetleri bu içtüzükte
belirtilen s n rlamalar çerçevesinde fon portföyüne dahil edilebilir.
8.4. Kurucunun ve yöneticinin sermayesinin % 10’undan fazlas na sahip kamu
kurulu7lar d 7 nda kalan hissedarlar n n yönetim kurulu ba7kan ve üyelerinin, genel
müdür ve genel müdür yard mc lar n n ayr ayr yada birlikte sermayenin % 20’sinden
fazlas na sahip olduklar ortakl klar n menkul k ymetlerinin toplam fon portföyünün
% 20’sini geçemez.
8.5. Kurucunun ve yöneticinin do8rudan ve dolayl i7tiraklerince ç kar lm 7 menkul
k ymetlerin toplam , fon portföyünün % 20’sini geçemez.
8.6. Fon bankalar nezdinde vadeli mevduat tutamaz, mevduat sertifikas ile yabanc
yat r m ortakl klar n n paylar n ve yat r m fonlar n n kat lma paylar n sat n alamaz.
Fon portföy de8erinin en fazla %20’si nakit de8erlendirmek üzere yap lan DMKB
Takas ve Saklama Bankas A. . nezdindeki borsa para piyasas i7lemlerinden olu7ur.
Fon'un operasyonel i7lemleri nedeniyle olu7abilecek likidite ihtiyac n n kar7 lamas
amac yla nakit tutulabilir.
8.7.Yat r m fonu aç 8a sat 7 ve kredili menkul k ymet i7lemi yapamaz. Fon
portföyündeki menkul k ymetler Tebli8’in 42. maddesinin (j) bendi kapsam nda
ödünç al n p verilebilir.
8.8. Türk Devleti, Dl Özel Ddareleri, Kamu Ortakl 8 Ddaresi ve belediyelerin sermaye
piyasas araçlar ile Devletin kefalet etti8i di8er kurulu7lar n sermaye piyasas
araçlar n n toplam de8eri fon portföy de8erinin en az % 0, en çok % 100’ünü
olu7turur.
Mevzuat uyar nca izin verilmi7 olan Sermaye Piyasas araçlar na dayal olarak
yap labilecek ters repolar n de8eri fon portföy de8erinin en az % 0, en çok % 49’unu
olu7turur.
5
8.9. Fon portföyüne al nan Türk Özel Sektör sermaye piyasas borçlanma araçlar n n
toplam de8eri, fon portföy de8erinin en az % 0 en çok % 100’ünü olu7turur.
8.10. Portföyün ayl k a8 rl kl ortalama vadesi en az 25 en fazla 90 gün olacak 7ekilde
portföye likiditesi yüksek sermaye piyasas araçlar al nabilir. Vadeye kalan gün say s
hesaplanamayan varl klar fon portföyüne dahil edilemez.
Portföyün a8 rl kl ortalama vadesi sermaye piyasas araçlar n n ayr ayr ortalama
vadeleri dikkate al narak bulunur.
MADDE 9 – KATILMA BELGELERDNDN SATI VE GERD SATIN ALINI
FDYATLARININ TESBDTD USULÜ VE PORTFÖY DEFERDNDN
BELDRLENMESD ESASLARI
9.1. De8erleme her i7günü itibariyle yap l r.
9.2. “Fon Portföy De8eri”, portföydeki varl klar n de8erlerinin toplam d r.
9.3.”Portföydeki Varl klar n De8eri”, a7a8 daki esaslara göre tesbit edilir.
9.3.1. Portföye al nan varl klar al m fiyatlar yla kayda geçirilir.
9.3.2. Borsada i7lem gören varl klar de8erleme gününde borsada olu7an a8 rl kl
ortalama fiyat ve oranlarla de8erlenir. Dki seans uygulayan borsalarda de8erleme fiyat
ikinci seans a8 rl kl fiyat ve oran d r.
u kadar ki, i7lem gördü8ü borsada kapan 7 seans uygulamas bulunan varl klar n
de8erlemesinde kapan 7 seans fiyat kullan l r. Kapan 7 seans nda fiyat olu7mamas
durumunda ise iki seans uygulayan borsalarda de8erleme fiyat ikinci seans kapan 7
fiyat ve oran d r.
9.3.3. DMKB küçük i7lemler pazar nda olu7an fiyatlar de8erlemede dikkate al nmaz
9.3.4. Borsada i7lem görmekle birlikte de8erleme gününde borsada al m sat ma konu
olmayan borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son i7lem günündeki iç verim oran
(günlük nakit giri7lerini nakit ç k 7lar na e7itleyen iskonto oran ) ile de8erlenir.
9.3.5. Yukar daki 7ekilde de8eri belirlenemeyen borçlanma senetleri ve repolar ise,
piyasa fiyat n en iyi yans tacak 7ekilde fon kurulu taraf ndan belirlenecek esaslar
çerçevesinde de8erlenir.
9.3.6. Portföye al nan yabanc para birimi üzerinden ç kar lan varl klar, sat n
al nd klar borsada de8erleme günü itibar yla olu7an fiyatlar n n ilgili olduklar
yabanc paran n T.C. Merkez Bankas döviz al 7 kuru ile çarp lmas suretiyle
de8erlenir.
9.3.7. Gelir ortakl 8 senetleri ile dövize endeksli gelir ortakl 8 senetleri ve dövize
endeksli tahvillerin de8erlemesi Tebli8in 45.md. çerçevesinde yap l r.
6
9.4. "Fon Toplam De8eri", Fon portföy de8erine varsa di8er varl klar n ve alacaklar n
eklenmesi ve borçlar n (Kurucu taraf ndan kurulu7 i7lemleri için verilen avans hariç)
dü7ülmesi suretiyle bulunur.
9.5. Fon'un devam süresince al nan faiz ve kar paylar v.b. al nd klar gün Fon'un
toplam de8erine dahil edilir.
9.6. “Bir Pay n De8eri”, fon toplam de8erinin tedavüldeki kat lma belgelerinin
kapsad 8 pay say s na bölünmesiyle elde edilir.Dhraç edilen kat lma belgelerinin tümü
sat l ncaya kadar, her pay n de8eri, Fon toplam de8erinin toplam pay say s na
bölünmesi ile bulunur.Bu dönem içinde geri sat n alma yoluyla fona geri dönmü7
kat lma belgelerinden halen fon bünyesinde bulunanlar n say s toplam pay say s ndan
dü7ülür.Kat lma belgelerinin sat 7 ve geri al 7 fiyat , belgedeki pay say s ile pay
de8erinin çarp m suretiyle bulunan tutard r.
9.7. Fon’un bu maddeye göre her i7günü sonu itibariyle hesaplanan pay de8eri,
müteakip i7günü kat lma belgelerinin al m-sat m yerlerinde aç kça görülebilecek
7ekilde as lan ilanlarla duyurulur.Dlan gününde yap lan al m sat mlarda bu fiyat geçerli
olur.
9.8. Bu içtüzükte belirtilen esaslar çerçevesinde kat lma belgelerinin al m ve sat m
Kurucunun yan s ra T.C.Ziraat Bankas A. .’nin arac l 8 ylada yap l r.
MADDE 10– FON GDDER GELDR FARKININ KATILMA BELGELERD
SAHDPLERDNE DAFITILMASI ESASLARI
10.1. Fon’un hesap dönemi takvim y l d r.Ancak ilk hesap dönemi Fon’un kurulu7
tarihinden ba7layarak o y l n Aral k ay n n sonuna kadar olan süredir.
10.2.Haz rlanan bilanço ve kar ve zarar tablosu Fon denetçisi taraf ndan incelenmesi
sonucu düzenlenen raporla birlikte, Kurucu’nun yönetim kuruluna sunulur ve
onay yla kesinle7ir.11.1. maddesinde belirtilen sürede Sermaye Piyasas Kurulu’na
gönderilir.
10.3. Fon’da olu7an kar, kat lma belgelerinin bu içtüzük’ün 9’uncu maddesinde
belirtilen esaslara göre tesbit edilen günlük fiyatlar na yans r.Fon portföyünde
bulunan hisse senetlerinin kar paylar , kar pay da8 t m tarihinin ba7lang ç gününde
tahsil edilmesine bak lmaks z n muhasebele7tirilir.Kat lma belgeleri sahipleri,
belgelerini herhangi bir i7günü fona geri satt klar nda, ellerinde tuttuklar süre için
Fon’da olu7an kardan paylar n alm 7 olurlar.Hesap dönemi sonunda ayr ca temettü
da8 t m sözkonusu de8ildir.
10.4. Fon varl 8 ndan yap lan harcamalar n belgeye dayal ve piyasa rayicine uygun
olmas gerekmekte olup yap labilecek harcamalara a7a8 da yer verilmektedir:
10.4.1. Kat lma paylar ile ilgili harcamalar
10.4.2.. Portföy i7letmesi ile ilgili harcamalar,
7
a ) Portföydeki varl klar n veya bunlar temsil eden belgelerin nakil ve nakile ba8l
sigorta ücretleri,
b ) Saklama hizmetleri için ödenen her türlü ücretler,
c ) Varl klar n nakde çevrilmesi ve transferinde ödenen her türlü vergi, resin ve
komisyonlar,
d ) Al nan kredilerin faizi,
e ) Portföye al mlarda ve portföyden sat mlarda ödenen kurtajlar (yabanc para
cinsinden yap lan giderler T.C.Merkez Bankas döviz sat 7 kuru üzerinden TL’na
çevrilerek kaydolunur.)
f ) Portföy yönetim ücreti,
10.4.3. Mevzuat gere8i yap lmas zorunlu ilan giderleri ve di8er harcamalar
a) Fon'un mükellefi oldu8u vergi ile içtüzük tesciline ve tadillerine ili7kin noter
ücretleri,
b) Kurucuya verilecek yönetim ücreti,
c) Ba8 ms z denetim kurulu7lar na ödenen denetim ücreti,
d) Sermaye Piyasas Kurulu’na ödenen Kurul ücreti,
e) Mevzuat gere8i yap lmas zorunlu ilan giderleri.
10.5. 01.01.2013 tarihinden itibaren, Fon’dan kar7 lanan toplam giderlerin (yönetim
ücreti dahil) üst s n r fon toplam de8erinin y ll k %2,19 (yüzdeikiondokuz)’u olarak
uygulanacak olup söz konusu Fon Toplam Gider Oran limiti içinde kal nsa dahi,
10.4. nolu maddede belirtilen harcamalardan ba8 ms z olarak fona gider tahakkuk
ettirilemez.
Fon’un toplam giderleri kapsam nda, Fon'un yönetim ve temsili ile Fon'a tahsis etti8i
donan m ve personel ile muhasebe hizmetleri kar7 l 8 ile s n rl olarak, Kurucu’ya,
fon toplam de8erinin günlük %0,005 (yüzbindebe7)’ inden [y ll kyakla7 k %1,825
(yüzdebirsekizyüzyirmibe7)] olu7an bir yönetim ücreti tahakkuk ettirilir ve bu ücret
her ay sonunu izleyen bir hafta içinde Kurucu’ya ödenir.
01.01.2013 tarihinden itibaren 3, 6, 9 ve 12 ayl k dönemlerin son i7günü itibar yla,
içtüzükte belirlenen y ll k fon toplam gider oran n n ilgili döneme denk gelen
k sm n n a7 l p a7 lmad 8 , ilgili dönem için hesaplanan günlük ortalama fon toplam
de8eri esas al narak, Kurucu taraf ndan kontrol edilir. Yap lan kontrolde içtüzükte
belirlenen oran n a7 ld 8 n n tespiti halinde a7an tutar ilgili dönemi takip eden 5 i7
günü içinde Kurucu taraf ndan fona iade edilir. Dade edilen tutar, ilgili y l içinde takip
eden dönemlerin fon toplam gider oran hesaplamas nda toplam giderlerden dü7ülür.
3, 6, 9 ve 12 ayl k dönemlerin bitiminde hesaplanan fon toplam gider oran ve varsa
iade tutar ilgili dönemin bitimini takip eden 6 i7 günü içinde KAP’ ta ilan edilir.
Ayr ca yat r mc n n günlük olarak ortaya ç kacak gider a7 mlar ndan olumsuz yönde
etkilenmemesi ve üç ayl k dönemler sonunda kurucu taraf ndan fona yap lacak
muhtemel iade tutar n n fon fiyat nda yarataca8 a7 r art 7 önlemek için fon
muhasebesinde günlük gider a7 mlar n n dönem sonunda kurucudan tahsil edilmek
üzere alacak ve gelir hesaplar na kaydedilebilir.
8
MADDE 11 – FON’LA DLGDLD BDLGDLERDN AÇIKLANMA EKLD
11.1. Kurucu her hesap döneminin bitiminden itibaren 3 ay içinde Fon'un, bir önceki
y lla kar7 la7t rmal olarak haz rlanm 7 ba8 ms z denetimden geçmi7 fon bilanço ve
gelir tablolar ile fon portföy de8eri ve fon toplam de8eri tablolar n ve dönem
içindeki geli7meleri takip eden 3 ay içinde, ba8 ms z denetim raporu ile birlikte
KAP’a gönderilir.
11.2. Dlgili mevzuat n Ticaret Sicili'ne tescilini öngördü8ü di8er hususlar Fon
taraf ndan Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi ile KAP’ta ilan ile duyurulur. Fon ile ilgili
bilgilerin aç klanmas nda, ayr ca di8er yay n organlar ndan yararlan labilir.
11.3. Kurucu, her ay takip eden 15 gün içinde, ay içerisindeki menkul k ymet ve
kat lma pay hareketleri ile fon performans na ili7kin bilgileri içerecek 7ekilde
haz rlanan ayl k raporlar n birer örne8ini KAP’a gönderir. Söz konusu raporlar ayn
zamanda kurucu merkezinde ve kat lma pay sat 7 yap lan yerlerde yat r mc lar n
incelenmesi için haz r bulundurulur. Dlgili aya ili7kin al m sat m detaylar na
yat r mc ya sunulacak ayl k rapor nüshalar nda yer verilmez.
11.4. Kurucu, Kurulca belirlenen esaslar dahilinde de8erleme gününü takip eden
i7günü, fon portföy ve fon toplam de8eri tablolar ndan olu7an ve kat lma belgesi
fiyatlar n n günlük olarak hesaplanmas n gösteren günlük raporlar Sermaye Piyasas
Kurulu’na gönderir.
11.5. Kurucu ve yönetici, ilgili Tebli8in 42.maddesinin (e) bendinde say lan ki7ilerin
i7tiraklerinin ünvanlar , adresleri, i7tirak oranlar ile kendi i7tiraklerine ili7kin bu
bilgileri her y l n ocak ay nda ve bunlardaki de8i7ikliklerin meydana geldi8i tarihten
itibaren 6 i7günü içinde kurul’a yaz l olarak bildirir.
11.6. Halka arza ili7kin ve kamuyu ayd nlatma kapsam nda periyodik olarak
yap lanlar d 7 ndaki her türlü yaz l , sesli ve görüntülü bas n yay n ilanlar , bilgi i7lem
ortam nda verilen ilanlar, belirsiz say daki ki7iye yap lan her tür mektup, ça8r ,
bro7ür, afi7 ve bunlara benzer nitelikteki reklam ve ilanlarda, ilgili tebli8 hükümlerine
uyulur.
11.7. Kurul gerekti8inde, Tebli8’de yer alan sürelerle ba8l olmaks z n Fon hakk nda
bilgi verilmesini isteyebilir. Sava7, ekonomik kriz, ileti7im sistemlerinin çökmesi,
menkul k ymetlerin ilgili oldu8u piyasan n kapanmas , bilgisayar sistemlerinde
meydana gelebilecek ar zalar gibi ola8anüstü olaylar n ortaya ç kmas durumlar nda,
söz konusu olaylarla ilgili olarak, Tebli8’in 33’üncü maddesindeki esaslar
çerçevesinde tasarruf sahiplerine bilgi verilir.
MADDE 12 – FON’A KATILMA, FON’DAN AYRILMA ARTLARI, FON’UN
SONA ERMESD VE FON VARLIFININ TASFDYESD
12.1. Kat lma belgesi sat n almak veya elden ç kartmak isteyen yat r mc lar,
Kurucunun izahnamede ilan edece8i kat lma belgesinin al m sat m n n yap laca8
yerlere i7 günlerinde, çal 7ma saatleri içinde ba7vurarak ,bu içtüzükte belirlenmi7 olan
esaslara göre saptanan fiyat üzerinden al m ve sat mda bulunabilirler.
9
Ayr ca; Kurucu'nun veya fon kat lma belgesi al m sat m arac l k sözle7mesi
imzalad 8 Arac Kurulu7lar n 7ube, telefon ve/veya internet bankac l 8 ile ATM
sistemleri arac l 8 yla tatil günleri dahil günün 24 saatinde kat lma belgesi al m sat m
i7lemleri gerçekle7tirilir.
-D7 günlerinde saat 13:30’a kadar al m / sat m yap lan i7lemler hariç;
Kurucu taraf ndan; fon al m sat m n n yap ld 8 yerlerde ilan edilmesi kayd yla, i7
günlerinde saat 13:30 – 18:00 saatleri aras nda yap lacak kat lma belgesi al m sat m
i7lemlerinde en son aç klanan fiyata esas olan fon portföy de8erinin %5’ini
geçmemek üzere toplam limit uygulan r.Yat r mc lar n kat lma belgesi al m sat m n
yapabilece8i azami fon tutar piyasa ko7ullar yla da paralel olmak üzere kurucu
taraf nda belirlenebilir.
D7 günlerinde 16:00 - 18:00 saatleri aras nda, yat r mc lar, taraf ndan sat n al nabilecek
toplam kat lma belgesi adedi, bu saatler içerisinde portföye iadesi yap lan toplam
kat lma belgesi adedini a7amaz.
Fon kat lma belgesi sat m , i7 günlerinde saat 18:00 ile ertesi i7 günü saat 18:00
aras nda yukar da belirtilen esaslar do8rultusunda, ertesi i7 günü için ilan edilen fiyat
üzerinden yap lacakt r.
Fon kat lma belgesi geri al m , i7 günlerinde 18:00-24:00 saatleri hariç olmak üzere
saat 24:00 ile ertesi i7 günü saat 24:00 aras nda yukar da belirtilen esaslar
do8rultusunda ilan edilen o günkü fiyat üzerinden yap lacakt r.
- D7 günlerinde 18:00 - 24:00 saatleri aras nda yukar da say lan kanallarla yap lacak
kat lma belgesi geri al m i7lemlerinde uygulanacak geri al m fiyat a7a8 da
belirlendi8i 7ekilde olacakt r.
12.1.1. Bu içtüzükte belirtilmi7 esaslar çerçevesinde bir i7 günü sonras için belirlenen
kat lma belgesi fiyat nda art 7 olmas durumunda yat r mc dan kat lma belgesi geri
al rken o i7 günü geçerli olan kat lma belgesi fiyat üzerinden i7lem yap lacakt r.
12.1.2. Bu içtüzükte belirtilmi7 esaslar çerçevesinde bir i7 günü sonras için belirlenen
kat lma belgesi fiyat nda azal 7 olmas durumunda yat r mc dan kat lma belgesi geri
al m i7lemleri bir sonraki i7günü için belirlenen fiyat üzerinden yap lacakt r.
Fon'a kat lmak veya ayr lmakta ba7ka herhangi bir 7art aranmaz
12.2.Kurucu taraf ndan kat lma belgelerinin fon ad na al m sat m esast r. Kurucu
ve/veya yönetici taraf ndan gerekli görülmesi halinde fon kat lma belgeleri fonun
toplam pay say s n n %20’sini a7mayacak 7ekilde kendi portföylerine dâhil edilebilir.
12.3. Fon, Sermaye Piyasas Kurulu’nun Seri:VII, No:10 say l Tebli8i’nin 52 ve
53’üncü maddesinde belirtilen hallerde sona erer.
12.4. Fon’un Sermaye Piyasas Kurulu’nun Seri:VII, No:10 say l tebli8in 53’üncü
maddesinde belirtilen nedenlerle sona ermesi durumunda, Fon portföyündeki varl klar
kurucu taraf ndan borsada sat l r.Bu 7ekilde sat 7 mümkün olmayan Fon mevcudu,
aç k art rma veya pazarl k veya her iki usulün uygulanmas suretiyle sat larak paraya
çevrilebilir.Bu yolla nakde dönü7en Fon varl 8 , Kat lma belgesi sahiplerine paylar
oran nda da8 t l r.Fesih an ndan itibaren hiçbir kat lma belgesi ihraç edilemez ve geri
al namaz.
10
12.5. Tasfiye’nin sona ermesi üzerine, fon ad n n Ticaret Sicili’nden silinmesi için
keyfiyet, kurucu taraf ndan Ticaret Sicili’ne tescil ve ilan ettirilir, bu durum Hazine
Müste7arl 8 ’na ve Sermaye Piyasas Kurulu’na bildirir.
12.6. Fon’un Sermaye Piyasas Kurulu’nun Seri:VII, No:10 say l Tebli8i’nin 52’inci
maddesinde belirtilen nedenlerle sona ermesi halinde, tasfiyesinde uygulanacak usul,
kurucunun ve/veya saklay c kurumun iflas na veya tasfiyesine karar veren makam
taraf ndan belirlenir.
Bu içtüzük hükümleri ile Sermaye Piyasas Kurulu’nun düzenlemeleri aras nda bir
uygunsuzluk olu tu u zaman Sermaye Piyasas Kurulu düzenlemeleri dikkate al n r.
Sermaye Piyasas Kurulu çtüzük hükümlerinin de i tirilmesini her zaman talep
edebilir ve içtüzük standartlar n de i tirebilir
11