günlük bülten - Global Menkul Değerler

global.com.tr
GÜNLÜK BÜLTEN
444 0 321
Piyasa Verileri
B o rs a l a r
K a pa n ış
19 Temmuz 2011
D e ğ .( % )
V a d e li İ ş lem le r
İMKB 100
6 2 ,0 2 5
-0 .9 7 V O B E n d e k s
D ow Jo n e s
1 2 ,3 6 7
-0 .9 0 V O B D o la r
S& P 500
1 ,3 0 5
B o ves p a
5 8 ,8 3 8
K a p an ış
D e ğ .( % )
7 5 .8 0 0
P a r a P iy .
K a p a n ış
-1 .4 3 D o la r / TL
1 .6 7 7
0 .8 1 F a iz
-0 .8 1 V O B 3 0 A ç ık P o z isy o n
1 6 3 , 6 4 7 E u r o / D o la r
-1 .0 8 D ola r A çık P oz is y o n
1 0 1 , 3 0 4 D o l la r I n d e x
D AX
7 ,1 0 8
-1 .5 5 F u t. D o w J o n .
N ik k ei
9 ,8 9 9
-0 .7 6 F u t. S & P 5 0 0
1 2 ,3 6 1
1 ,3 0 4
0 . 2 5 A lt ın ( O n s )
0 .2 7 B r e n t P e tr o l
Ş a n g ay
2 ,7 9 6
-0 .7 2 F u t. D A X
7 ,1 4 8
0 .0 6 D ö v iz S e p e ti
D e ğ .( % )
1 .6 6 0 2
0 .0 7
8 .9 0
0 .4 5
1 .4 0 7 7
- 0 .2 8
7 5 .4 6
- 0 .0 4
1 1 6 .2 2
- 0 .0 1
1 ,6 0 5 .5 8
0 .0 5
2 .0 0 1 1
0 .0 0 0 0
Önemli Gelişmeler
Piyasa Stratejisi
ABD’nin eski hazine bakanlarından Larry Summers,
CNN’e
yaptığı
açıklamada,
ABD’nin
temerrüde
düşmesinin,
Lehman
Brothers’ın
2008
yılında
batmasından daha fazla paniğe neden olabileceği
uyarısında bulundu.
Piyasalarda risk iştahındaki zayıflık devam ediyor. ABD’de
borçlanma tavanının artırımı konusundaki krizin henüz aşılamamış
olması endeksler üzerinde baskı yaratırken, Wall Street kapanışı
sonrası beklentilerin üzerinde kar açıklayan IBM’in etkisiyle ABD
vadeli endeksleri bugün pozitif seyrediyor. Bugün yine ABD’de
önemli şirket bilançoları takip edilecek. Bank of America, Goldman
Sachs Wall Street açılışı öncesi bilançosunu açıklayacak ve
piyasalar üzerinde etkili olabilecek önemli şirketler arasında yer
alıyor. Avrupa’da stres testlerinin ardından bankacılık hisselerinde
sert satışlar görülürken, Bank of America, Goldman Sachs
bilançolarının beklentileri karşılayamaması satıcılı seyre öncülük
edecektir. Apple ve Yahoo bilançoları ise Wall Street kapanışı
sonrası takip edilecek.
Milyarder yatırımcı Warren Buffett, ABD'de federal
hükümetin borçlanma tavanının belirlenen 2 ağustos
tarihine kadar artırılmaması halinde ne yaşanacağının net
olmadığını, ancak bunun alınmaya değer bir risk
olmadığını söyledi.
Beyaz
Saray'dan
yapılan
açıklamada,
Temsilciler
Meclisi'nde çoğunluğu ellerinde tutan Cumhuriyetçiler
tarafından borçlanma tavanının artırılması, harcamaları
kısılması ve gelecekteki harcamaların sınırlanması TBMM’nin tatile girmesi ardından, Eylül ayına kadar siyasi bir
yönündeki bir planın Başkan Obama tarafından veto gündeme sahip değil. Bu haftanın piyasalar tarafından tek takip
ettiği bilanço olan Türk Telekom’da karını açıkladı. 1,17 milyar TL
edileceği bildirildi.
Dünya'nın en büyük bilgisayar-hizmetleri şirketi IBM,
mali yılının 2. çeyreğinde gelirleri ve karı ile beklentileri
aştı. IBM ayrıca, yılın tamamı için kar beklentilerini de
yükseltti.
Ekonomik Koordinasyon Kurulu dünkü toplantısında, 61.
Hükûmet
Programı
ile
uluslararası
ve
yurtiçi
gelişmelerdeki görünüm çerçevesinde, kurulun çalışma
programı ve önümüzdeki dönemde gündeme alınacak
konular değerlendirildi, 2012-2014 dönemini kapsayacak
Orta Vadeli Program (OVP) hazırlıkları ele alındı.
beklenen net kar 1,14 milyar TL açıklandı. Net satışlar ise
tahminleri aştı. Piyasaları etkileyecek bankacılık sektörünün net
karları ise Ağustos ayında açıklanacak. Bu hafta içeride tek takip
edilecek gelişme TCMB’nin Para Politikası Toplantısı olacak.
TCMB’de haftalık faiz oranında ve karşılık oranlarını sabit tuttup,
borç verme faiz oranını artırarak koridoru daraltmaya başlangıç
yapabilir. TCMB’nin aynı zamanda ay sonuna kadar döviz alım
ihalelerinde 10 milyon $ daha alım limitini azaltabilir. Perşembe
günü olağanüstü gerçekleşecek AB Liderler Zirvesi’nin İMKB
üzerindeki etkisi bu anlattığımız gelişmelere göre daha etkili
olmasını bekliyoruz.
İMKB Stratejisi
VOB Stratejisi
İMKB, 61.861-62.696 aralığında hareket etti ve %0,97
düşüş ile 62.024 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi.
İşlem hacmi 1,22 milyar TL seviyesindeydi. 63.300
direncinden sonra 62.600 direncide güçlendi. Günlük
bazda işlemlerde 62.600 tepe olmak üzere kademeli
düşüşün devamını bekliyoruz. 61.800’ün altında yeni bir
dip
yenileme
olağan
olacaktır.
61.000-64.000
beklentimizi koruyoruz.
İMKB 30 gösterge kontrat 75.650-76.750 aralığında hareket ederken
890 milyon TL ile 75.825 seviyesinden kapandı. 75.600 seviyesine
beklentimiz doğrultusunda gerç çekilme yaşandı. Gelinen noktada
78.736 belki uzun süre geçilemeyecek olan bir ana direnç konumunda.
Göstergeler yeniden satışa dönme eğilimini gösteriyor. 73.000-76.400
bandına geçme olasılığımız artıyor.
Yurtdışı Piyasalar
Avrupalı Bankalara uygulanan stres testlerinin piyasalara yeteri kadar güven vermemesi, bankacılık hisseleri öncülüğünde Avrupa
borsalarında sert satışların yaşanmasına neden oldu. İtalya borsası %2,87, Portekiz %2,25, Fransa %2,04 düşüşle Avrupa
borsaları arasında en fazla değer kaybeden ülke borsaları oldu. Avrupa’daki borç kaygılarının yanı sıra, ABD’de borçlanma
tavanının artırımı konusundaki krizin henüz aşılamamış olması da ABD borsalarının değer kaybıyla günü tamamlamasına neden
oldu.
Açıklanacak Ekonomik Veriler
Saat
Ülke
Dönem
Açıklanacak Veri
19 Temmuz
Tarih
12:00
Euro Bölg.
Mayıs
İnşaat Üretimi
Salı
12:00
Almanya
Temmuz
Almanya ZEW Beklenti Endeksi
12:00
Almanya
Temmuz
Almanya Zew Cari Endeksi
15:30
ABD
Haziran
Konut Başlangıçları
15:30
ABD
Haziran
İnşaat İzinleri
Beklenti
Önceki
Hazine 22 ay vadeli iskontolu Devlet Tahvili ve 9 yıl vadeli sabit kuponlu Devlet Tahvili ihaleleri düzenleyecek
1
Şirket Haberleri
• AKBNK – Banka Yönetim Kurulu tarafından, Banka tarafından yurtiçinde 4 Milyar Türk Lirası'na kadar farklı vadelerde Türk Lirası
cinsinden banka bonosu ve/veya tahvil ihraç edilmesi için Genel Müdürlüğe yetki verildiği ve SPK tarafından kurul kaydına alındığı
hususunun yayımlandığı duyurulmuştu. Bu kapsamda; Banka Yönetim Kurulu tarafından, 29 Temmuz 2011'de vadesi dolacak olan 500
Milyon Türk Lirası tutarında banka bonosunun yenilenmesi amacıyla, 500 Milyon Türk Lirası tutarında 175 gün vadeli banka bonosu
ihracının halka arz yoluyla gerçekleştirilmesi, bu ihraca ilişkin vade, faiz, dağıtım esasları ve tahsisatların belirlenmesi, satışların
tamamlanması ve İMKB'de işlem görmesi de dahil olmak üzere gerekli bütün işlemlerin yerine getirilmesi için Genel Müdürlüğe yetki
verilmesine karar verildi.
• ANELE – 71.700.000 Katar Riyali tutarındaki Katar-Hamad Medical City Hastanesi "Elektrik Zayif Akım Sistemleri İşi" sözleşmesi
Hyundai Engineering and Construction Ltd. ile dün imzalandı.
• ATAC – 38.362.641 TL olan çıkarılmış sermayesinin 100.000.000TL'ye yükseltilmesine, artırılan 61.637.359 TL'nin (bedelsiz);
26.441.659,41 TL'lik kısmının özel fonlardan, 35.195.699,59 TL'lik kısmının enflasyon düzeltme karlarından karşılanmasına karar
verildi.
• AVGYO – Şirket, Galip ÖZTÜRK, Hat Coğrafi Bilgi Sistemleri İnşaat Turizm Sanayi Pazarlama ve Ticaret Anonim Şirketi, Turkmall
Market Yatırım İnşaat ve Ticaret A.Ş., Yorum İnşaat A.Ş., Atilla BİNGÖL, Selahattin AYDIN ve Harald SUMMERER arasında; Hat'ın
hisselerinin %80'inin Şirkette, %10'unun Galip ÖZTÜRK'te ve kalan %10'unun da Turkmall'da kalacak şekilde hisse devirlerinin
yapılması hususunda anlaşmaya varılmış ve konuya ilişkin olarak bir protokol imzalandı.
• BIMAS – Şirket ile Suudi Arabistan'da mukim Savola Group Company arasında Suudi Arabistan'da perakende sektöründe faaliyet
gösterecek bir ortak teşebbüs şirketinin kurulmasına yönelik bir ön mutabakat anlaşması imzalandığı ve çalışmalarının olumlu
sonuçlanması durumunda 6 ay içerisinde nihai anlaşmanın imzalanmasının planlandığını kamuya duyurulmuştu. Savola Group Company
ile yürütülen görüşmeler olumlu sonuçlanmamış olup, imzalanan ön mutabakat anlaşması dün taraflarca feshedildi. Şirketin Suudi
Arabistan pazarına yönelik ilgisi devam etmektedir.
• DERIM – 2010 yılı faaliyet karının dağıtılmamasına karar verildi.
• HALKB – Banka tarafından en fazla 3 milyar TL'ye kadar banka bonosu ve/veya tahvilinin ihracına ilişkin Genel Müdürlükçe alınan yetki
doğrultusunda BDDK’ya yapılan başvuru, dün Kurum tarafından uygun görüldü.
• RAYSG – Şirketin 01.01.2011-30.06.2011 dönemine ait bağımsız denetimden geçmemiş branşlar bazında toplam prim üretimleri
127.906.218 TL’dir.
Günlük Hisse Önerileri
Kapanış
Kısa Vadeli
Alım Aralığı
Kısa Vadeli
Satım Aralığı
Stop-loss
Beta
ALKIM
8.14
8.10-8.14
8.22-8.26
7.76
0.65
ECZYT
5.52
5.46-5.50
5.76-5.80
5.35
0.88
KOZAA
4.99
4.90-4.96
5.10-5.16
4.80
0.79
KOZAL
24.10
23.85-24.00
24.40-25.00
23.00
0.59
KRDMD
0.99
0.96-0.98
1.03-1.05
0.90
0.86
PARSN
2.66
2.58-2.62
2.70-2.78
2.50
0.78
Hisseler
Haftalık Hisse Önerileri (18 Temmuz – 22 Temmuz)
Düşük Riskli Porföy Önerilerimiz
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Agresif Porföy Önerilerimiz
Potansiyel
Prim
KV Alış
Fiyatı
Hisse
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
Prim
BIMAS
53.00
56.00
5.66
ANELE
2.03
2.20
8.37
TUPRS
41.60
44.30
6.49
BIZIM
25.00
27.50
10.00
KRDMD
0.95
1.08
13.68
CLEBI
24.70
27.00
9.31
TATKS
3.68
3.96
7.61
KOZAA
4.96
5.34
7.66
TAVHL
7.50
8.22
9.60
PARSN
2.60
2.80
7.69
* Kv alış/satış fiyatları hafta başında belirlenmekte ve hafta boyunca değişiklik göstermemektedir.
G lo b al Y a t ırı m F on l arı
F O N G E T İ Rİ S İ
A yb aş ın a G ö re
B u g ü n kü
D e ğ eri ( T L )
Fo n A d ı
A Ti p i
D e ğ işk e n
Fo n
Yı lb aş ın a G ö re
TL
$
TL
$
-1 1 .0 4 %
1 7 .3 9 1 5 2
-2 .2 9 %
-6 .4 5 %
-4 .1 7 %
K a rma F o n
0 .0 3 5 6 3 0
-3 .4 3 %
-7 .5 4 %
-1 .9 2 %
-8 .9 5 %
K a r Pa y ı Fo n
0 .0 1 3 7 5 0
-6 .0 3 %
-1 0 .0 3 %
-5 .6 6 %
-1 2 .4 3 %
A k tif S tr a te j i Fo n
0 .0 3 7 6 7 5
0 .0 5 %
-4 .2 1 %
1 .1 4 %
-6 .1 1 %
P ir i R eis F on
0 .3 2 1 7 4 1
0 .2 4 %
-4 .0 3 %
0 .5 7 %
-6 .6 4 %
Ç o c u ğ u m u n G el ec e ğ i
0 .0 0 9 8 9 7
-3 .3 4 %
-7 .4 5 %
-3 .7 1 %
-1 0 .6 1 %
D e ğ işk e n Fo n
0 .1 1 3 5 6 4
-3 .1 5 %
-7 .2 7 %
-6 .0 4 %
-1 2 .7 8 %
L i kit Fo n
0 .0 5 1 5 0 6
0 .8 8 %
-3 .4 2 %
3 .0 6 %
-4 .3 3 %
T a h v il Bo n o F o n
0 .9 8 6 1 6 3
0 .6 3 %
-3 .6 5 %
0 .9 5 %
-6 .2 9 %
B Ti pi
Bu yayında yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup yalnızca bu bilgilere yönelik yorumları iletmek amacıyla hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve
eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan Global Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Bu yayında yer alan görüş ve düşüncelerin Global
Menkul Değerler A.Ş. yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. Global Menkul Değerler A.Ş. yayında adı geçen şirketlerin menkul kıymetini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmeti
verebilir. Bu yayın, Global Menkul Değerler A.Ş.’nin izni olmadan kopyalanamaz ve/veya dağıtılamaz; bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. © 2011 Global Menkul Değerler A.Ş.
2