15.04.2013

g4bha13 Sançmala PANL
GÜNLÜK BÜLTEN
15.04.2013
BakıĢ Açısı
Piyasa Verileri
Fazla-Açık-Mart(?)
Ġç Piyasalar
Kapanış
12.04.2013
IMKB-100
IMKB-30
USD/TL
EUR/USD
ALTIN
PETROL (BRENT)
Değişim %
84,581
104,090
1.7880
1.3077
1532
101.77
0.57
0.64
0.17
-0.21
-1.72
-2.19
15.04.2013
Bugün Maliye Bakanlığı Mart ayı bütçe dengesi açıklanacak olup, 2012 yılının son
aylarında gerçekleşen özelleştirme gelirlerinin bu yılın Ocak ayında bütçeye 4,2 milyar TL
olarak aktarılmasıyla, 2013 yılı Ocak ayında 5,9 milyar TL fazla veren merkezi yönetim
bütçesi Şubat ayında 1,4 milyar TL açık vermişti. Geçen sene aynı dönemde -2,6 milyar
TL.
 2013 Ocak ayında %31,3 oranında artarak 36,8 milyar TL olan bütçe gelirleri,
Şubat ayında 32,5 milyar TL olmuştu.
 2012 yılı Şubat ayında 5,9 milyar TL faiz dışı fazla, 2013 yılı Şubat ayında 3,5
milyar TL olarak gerçekleşmişti.
Büyüme Beklentisi Değişmedi
USD/TL
Dün 1,7842
EUR/USD
1,3117
Tahvil (07.01.2015)
%5,69
BRENT 104,30
1,7912
1,3085
%5,73
101,93
DıĢ Piyasalar
Kapanış Değişim %
12.04.2013
NASDAQ
XETRA DAX
Dow Jones
FTSE
Nikkei
S&P 500
3,294
7,744
14,865
6,384
13,485
1,588
-0.16
-1.61
0.00
-0.49
-0.47
-0.28
Merkez Bankası beklenti anketinde cari yılsonu TÜFE beklentisi, bir önceki anket
döneminde %6,58 iken, bu anket döneminde %6,60 oldu.
 2013 yılı cari işlemler açığı beklentisi, bir önceki anket döneminde 59,5 milyar
ABD Doları iken, bu anket döneminde 59,7 milyar ABD Doları oldu.
 2013 yılı GSYH büyüme beklentisi bir önceki anket döneminde olduğu gibi
yüzde 4,2 olarak gerçekleşti.
Yine Beklentinin Üzerinde
1.39 (1.1) dolar kar açıklaması beklenen JPMorgan 2013 1.çeyrekte 1.59 dolar kar
açıkladı.
 İlk çeyrekte net kar 6.5 milyar dolar (%33 artışla tüm zamanların en yüksek
seviyesi),
 Gelirler %4 düşerek 25.1 milyar dolar oldu.
Citigroup Bilançosu
Vadeli Piyasalar
15.04.2013
Değişim %
FDOW
FSPX
-0.24
-0.35
Bizi takip etmek için
Bugün 1.17 (1.1) dolar kar açıklaması beklenen Citigroup Inc. 2013 birinci çeyrek
bilançosu izlenecek.
3.Ay Yine Düşer(mi)?
Bugün 45 seviyesine yükselmesi beklenen ABD Nisan Konut piyasası endeksi
açıklanacak. 46’dan 47’e yükselmesi beklenen ABD Mart Konut piyasası endeksi ikinci
ayda da düşerek 44 olmuştu.
Petrol & Cari Açık
Hatırlayacak olursak petrolde 10 dolarlık artış cari açığı 4,5 milyar dolar artırıyordu.Son
dönemde gerileyen petrol fiyatları kısmen olumlu algılama yaratabilir.
Veri Gündemi
Çin GSYĠH büyümesi (yıllık bazda)

TÜİK Ocak ayı işsizlik oranı 10.00 önceki
10.1%

Maliye Bakanlığı Mart ayı bütçe dengesi 11.00
önceki - 1.4 milyar

ABD Nisan ayı Empire State imalat endeksi
15.30 beklenti 7.5 önceki 9.2

ABD Nisan Konut piyasası endeksi
beklenti 45 önceki 44
17.00
GÜNLÜK BÜLTEN
15.04.2013
Çin 1.Ç Büyüme & Kıbrıs







5 aydaki en çok artış sonrası değişim
göstermesi
beklenmeyen
ABD
perakende satışlar Mart verisi %0.4
azaldı.Bu 9 aydaki en çok azalış.
Kasım’dan beri en yüksek seviyeye
ulaşan veriden sonra 79 seviyesine
yükselmesi beklenen ABD Michigan
Üniversitesi Güven Endeksi Nisan verisi
72.3 oldu (Temmuz’dan bu yana en
düşük, 9 ayın en düşüğü).
1561-1554 bandının aylık bazda kırıldığı
altın fiyatlarında satış baskısı devam
ediyor. 1426 doları gören fiyatlarda 14781463
aylık
bazda
direnç
seviyeleridir.1424-1387-1381-1361 aylık
bazda destekler.Bu seviyelerde tepki
alımları görülebilir.
Bernanke, konut ve istihdamda iyileşme
sinyalleri görülse de, düşük gelirli
çevrelerin kırılganlıklarının devam ettiğini
belirtti.
Portekiz Başbakanı bu hafta 600 milyon
euroluk kesintinin nereden olacağının
kararlaştırılacağını belirtti.
Çin’de ilk çeyrek büyüme verisi %8 olan
beklentinin
altında
%.7.7
olarak
gerçekleşti.Asya’da hisse senetleri değer
kaybetti.Parite 1.31’in altına geriledi.
Yüzde 7.8 ile sekiz çeyrekteki ilk
hızlanmayı göstermesi beklenen Çin 4.ç
büyüme verisi yüzde 7.9 olarak
gerçekleşmişti.MSCI
Asya
Pasifik
Endeksi %0.7 düştü.
G.Kıbrıs daha fazla yardım isteyecek.
ġirket Haberleri
AKSU ENERJĠ Olağan Genel Kurul toplantısı 10.00
GÜBRE FABRĠKALARI 31.12.2012 189.788.214 2012 09 131.811.446
ECZACIBAġI ĠLAÇ 4Ç12’de net 38 milyon TL net kar açıkladı. Şirket
hatırlanacağı üzere sahip olduğu Eczacıbaşı-Beiersdorf Kozmetik'in satışını 4Ç12
itibariyle tamamlamış bu satıştan 4Ç12 de 49 milyon TL'lik hisse satış karı
kaydetmiştir. Bu kalem hariç tutulduğunda ECILC 4Ç12 11 milyon TL'lik bir zarar
ettiği görülüyor. Operasyonel performansa baktığımızda kişisel tüketim
segmentindeki iştirakinin satışı sonrasında operasyonel performans ciddi anlamda
gerileyerek -10 milyon TL VAFÖK açıklandı. Açıklanan zayıf operasyonel
performansın özellikle artan faaliyet giderlerinden kaynaklandığı görülüyor. 4Ç12
de faaliyet giderlerinin net satışlara oranı 900 baz puan artarak 32.4% seviyesine
ulaştı.
TÜRK TBORG
31.12.2012 40.484.975 2012 09 18.715.268
DOĞAN HOLDĠNG A.ġ. Grubumuz, Milli Piyango İdaresi'nin özelleştirmesi
konusundaki gelişmeleri yakından takip etmektedir.. İhalenin açılacağı ihtimali göz
önünde bulundurularak muhtelif potansiyel yatırımcılar ile zaman zaman
değerlendirmeler yapılabilmektedir.
GÖLTAġ ÇĠMENTO 31.12.2012 18.088.362 2012 09 20.441.920 Teklif Edilen
Nakit Kar Payı - Brüt (TL) 1,0 30.05.2013 Genel Kurul Tarihi 16.05.2013
BEġĠKTAġ FUTBOL 28.02.2013 -31.064.635
28.02.2013 Net Dönem Karı/Zararı -58.913.847
GALATASARAY SPORTĠF
NET TURĠZM 31.12.2012 24.598.711
2012 09 25.439.008
NET HOLDĠNG 31.12.2012 75.676.137
2012 09
87.570.192
VESTEL ELEKTRONĠK 31.12.2012 -112.825.000 2012 09 -34.347.000
Ekonomi Haberleri
AVRUPA GELĠRĠNDE LĠDER FENERBAHÇE. Fenerbahçe ise bu süreçte kasasına 75 milyon Euro koyarak lider oldu.
YABANCILARDAN TÜRK MEDYASINA YOĞUN ĠLGĠ VAR. Socar’ın Star Medya Grubu için, Time Warner’ın ise Çalık Holding’e ait ATV
televizyonu için görüşmeler yaptığı bildiriliyor.
ELEKTRONĠK ĠHRACATI 3 MĠLYAR DOLARA ÇIKTI. Elektrik-elektronik ve bilişim sektörünün ihracatı, 2013 yılının ilk çeyreğinde 3 milyar
dolara ulaştı.
ALTIN FĠYATLARI ĠÇĠN KORKUTAN TAHMĠN. Goldman Sachs, yaşanan düşüşe rağmen altında kayıpların artabileceğini belirterek
müşterilerine “Elinizdeki altınları satın” tavsiyesinde bulundu.Goldman Sachs, altının yıl sonuna kadar 1.450 dolara kadar gerileyeceği
öngörüsünde bulunurken bu öngörü Şubat ayı sonu itibarıyla 1.600 dolar seviyesinde bulunuyordu. Bankanın altının onsu ile ilgili 2014 yılı
tahmini ise oldukça çarpıcı. Goldman Sachs, altının ons fiyatının 2014 yılı sonunda 1.270 doları görebileceğini açıkladı.
BABACAN: ENFLASYON 45 YILIN REKORUNU KIRACAK. Babacan, "Yıl sonu için şu andaki tahminler yüzde 5,3'ü gösteriyor. Eğer
olursa, son 45 yılın en düşük enflasyonunu görme ihtimalimiz oldukça yüksek" dedi
KOZA GRUBU, LÜKS Ġġ JETĠ SATACAK. Koza-İpek Holding şirketlerinden ATP Havacılık, iş jeti üreticilerinden Gulfstream’ın Türkiye ticari
satış temsilcisi oldu
DEVLET HAVA MEYDANLARI ĠġLETMESĠ (DHMĠ) GENEL MÜDÜRLÜĞÜ, geçen yıl 131 milyon 29 bin 516 olan yolcu sayısının, 2015'te
yüzde 31 artarak 171 milyon 463 bin 884'e çıkarılmasını hedefliyor.
NABUCCO PROJESĠNDE EN BÜYÜK HĠSSEDAR AVUSTURYALI ENERJĠ DEVĠ OMV OLUYOR.Bulgar haber ajansı Novinite'ye göre
OMV, Alman RWE'nin Nabucco'daki yüzde 16.67'lik hissesini satın aldı.
PEGASUS'UN HALKA ARZI 18-19 NĠSAN (Sabah).
GÜNLÜK BÜLTEN
15.04.2013
Teknik BakıĢ
Endeks günü %0.57 artıĢ ve 84581 (+478) puan ile tamamladı. ĠĢlem hacmi 2.4 milyar TL oldu.

Dolar bazında 47461/ TL bazında 84865 direncine yönelen endekste (bugün için 85026) haftalık bazda 85600 sonraki
direnç seviyesidir. Bu seviyelerde kar satışları görülebilir.

Haftalık bazda 83932- 83763 destek bandı konumuna geldi.
TL Bazında XU-100
$USD
Kur $USD
85026
47461
1,7915
85342
47637
1,7915
85515
47734
1,7915
İMKB –100 Haftalık Bazda 85600 Direnç
88000
87500
87000
86500
86000
85500
85000
84500
84000
83500
83000
82500
82000
81500
81000
80500
80000
79500
79000
78500
78000
88000
87500
87000
86500
86000
85500
85000
84500
84000
83500
83000
82500
82000
81500
81000
80500
80000
79500
79000
78500
78000
77500
77000
77500
77000
76500
76000
76500
76000
75500
75500
75000
75000
74500
74500
74000
74000
73500
73500
73000
73000
72500
72500
72000
72000
71500
71500
71000
71000
70500
70500
70000
70000
69500
69500
69000
69000
0.7
68500
12 19
October
68500
24
2
9
16
Novem ber
23
30
7
14 21
Decem ber
28
4
11
2013
18
25
1
8
15
February
22
1
8
M arch
15
22
29
5
12
April
19
26
3
10
M ay
Bilgi Notu
Hisse
HALKB
ISCTR
KapanıĢ
Destek
18.65
18.45-18.40
6.72
6.68-6.66
Direnç
18.75 19.0-19.05
6.78-6.84
Not
17
24
31
7
14
June
21
28
GÜNLÜK BÜLTEN
SGMK & FAĠZ
15.04.2013
Gösterge Tahvil
TCMB Cuma günü 3,5 milyar TL tutarında
li
haftalık, 1 milyar TL tutarında aylık repo ihalesi
açtı.
Haftanın son işlem gününde %5,66 bileşik
seviyesinden açılan 7 Ocak 2015 vadeli
gösterge tahvil, %5,66-5,76 bandında hareket
etmiş olup %5,73’ten kapanışı gerçekleştirdi.
Yarın yapılacak olan PPK’da politika faizi
üzerinde bir indirime gidileceğine yönelik
beklentiler, faizde aşağı yönlü hareketi
destekliyor.
Vadeli ĠĢlemler
104650 sonrası 103675’de dengelenen Nisan
vadeli endeks-30 kontratlarında kapanış %0.38
artışla 104400’den oldu.
22-10 günlük ortalamaların bulunduğu 103100102900 bandının güçlendiğini düşünürken,
102800-102550 ara destek olarak izlenebilir.
Haftalık
bazda
105400-106000
direnç
seviyeleridir. Öncesinde 104925 direnç seviyesi
olarak izlenebilir.Bu seviyelerde kar satışları
görülebilir.
104100 üzerinde kalıcılık tepkinin devamı
açısından referans alınabilir.
.
VOB ENDEKS KONTRATI
GÜNLÜK BÜLTEN
15.04.2013
+90 (212) 276 27 27
Timuçin Alp
Erdem Kaylı
AraĢtırma
Müdür Yardımcısı
[email protected]
1570
AraĢtırma
Yönetmen
[email protected]
1571
Öneri, eleĢtiri ve sorularınız için [email protected] adresine göndereceğiniz
e-posta ile bize ulaĢabilirsiniz.
UYARI
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından
yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede
bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar
doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.