GÜNLÜK BÜLTEN 30 Nisan 2014 Çarşamba

GÜNLÜK BÜLTEN
Piya sa Ra ka mla rı
30 Nisan 2014 Çarşamba
Ka p a nış Günlük ∆(%) Ha fta lık ∆(%)
BIST-100
72,315
-0.12
-1.17
BIST-30
88,427
-0.12
-1.16
BIST-Sınai
66,326
0.37
0.11
130,540
-0.67
-2.79
İşlem Hacmi TL mn
2,870
-11.66
0.69
MSCI EM End.(US$)
1,000
0.69
-0.38
496
0.17
-0.26
1,682
0.58
0.19
BIST-Banka
MSCI Türkiye End.(US$)
MSCI Dünya End.(US$)
M SCI Türkiye / MSCI Gelişen Ülke Endeksi
0.79
0.76
0.73
0.70
0.67
0.64
0.61
0.58
0.55
0.52
0.49
0.46
0.43
0.40
Gösterge Tahvil
9.54
-0.10
-3.05
Eurobond - 2030
5.50
-0.03
-1.81
2.5311
-0.67
-0.70
VIX Endeksi
13.71
-1.86
3.94
Altın $/ ons
1,297
0.05
1.19
109
0.80
-0.27
6,715
-0.45
0.67
Sepet(0.50 $- 0.50 €)
Petrol $/ Varil(Brent)
Bakır $/ mt
D e ğ e rl e m e
So n 1 2 Ay
2014T
2015T
BIST F/ K
10.77
10.68
8.72
MSCI EM F/ K
11.83
10.86
9.77
BIST FD/ FAVÖK
9.19
8.03
6.81
MSCI EM FD/ FAVÖK
7.51
7.29
6.68
BIST-100
En Çok Yükselen
En Çok Düşen İşlem Hacm i En Yüksek
Gün ∆ (%) Hisse
Gün ∆ (%) Hisse
M n TL
GSDHO
8.85 GOZDE
-2.96 GARAN
480
TEKST
8.84 ITTFH
-2.65 HALKB
317
PETKM
5.69 DGGYO
-2.57 THYAO
214
ASYAB
5.00 ULKER
-1.90 VAKBN
147
BRSAN
2.99 HLGYO
-1.80 AKBNK
121
Hisse
Ajanda
Ü l ke
TSİ D ö n e m
Türkiye
10:00
Türkiye
10:00
Almanya 10:55
Mar.
Ve ri
Dış Ticaret Dengesi
Ta h m .
Ön c.
$ -5.8 Mlr
$ -5.1 Mlr
TCMB Enflasyon Raporu, II
Nis.
İşsiz Sayısı-Değişim
-10 Bin
-12 Bin
AB
12:00
Nis.
Tahmini Tüfe-Yıllık %
0.80%
0.50%
Türkiye
14:00
Nis.
TCMB PPK Toplantı Tutanakları
ABD
15:15
Nis.
ADP İstihdam Raporu
210 Bin
191 Bin
ABD
15:30
1Ç14
ABD
21:00
Nis.
ABD
21:00
GSYH - Çeyreksel(Yıllıklandırılmış)%-Öncü
FED Tahvil Alım Miktarı
FED Faiz Kararı
D üny a End e k s le ri
Ü l ke
En d e ks
Japonya
NKY Index
Çin
1.05%
2.60%
$ 45 Mlr
$ 55 Mlr
0.25%
0.25%
Hisse Senedi Piyasalarına Bakış
Dün alıcılı seyreden ve 73,123.91 puana kadar yükselen BIST 100 endeksi daha
sonra karşılaştığı kar satışları ile gerileyerek %0.12 düşüş ile günün en düşük
seviyesi 72,314.97 puandan kapandı. BIST banka endeksi %0.67 değer
kaybederken, sınai endeksi olumlu ayrışarak %0.37 primlendi.
Bugün içeride Mart ayı dış ticaret istatistikleri açıklanacak. Mart ayında 5.8 milyar
dolar dış ticaret açığı gerçekleştiği tahmin ediliyor. Ayrıca bugün saat 10:00’da
Merkez Bankası yılın ikinci enflasyon raporunu açıklayacak. TCMB Başkanı Erdem
Başçı 7 Nisan tarihinde Kayseri'de katıldığı bir toplantıda Nisan ayı Enflasyon
Raporu'nda Merkez Bankası'nın enflasyon hedefinin revize edilebileceği sinyalini
vermişti. 2014 yılının ilk raporunda enflasyonun, %70 olasılıkla, 2014 yılı sonunda
%5.2 ile %8.0 aralığında (orta noktası %6.6), 2015 yılı sonunda ise %3.1 ile %6.9
aralığında (orta noktası %5.0) gerçekleşeceği tahmin edilmişti. Öte yandan bugün
BIST şirketlerinin (bankalar hariç) 2014 ilk çeyrek konsolide olmayan finansal
sonuçlarını açıklaması için son gün.
Olumlu bilançoların etkisi ile dün Avrupa borsaları yükselişini ikinci güne taşıdı.
Stoxx 600 endeksi dün %1.19 yükseliş ile 338.12 puandan kapandı. Deutsche
Bank’ın ilk çeyrek için beklentinin üzerinde kar açıklaması, BG Group ve BP
şirketlerinin temettü tutarlarını yükseltmesi endeksleri olumlu etkiledi. İngiltere’de ilk
çeyrekte GSYH’nin beklentinin altında %0.8 büyüdüğü açıklandı. Böylece dün
İngiltere’de FTSE 100 endeksi %1.04, Almanya’da DAX 30 endeksi %1.46,
Fransa’da CAC 40 endeksi %0.83 değer kazandı. Bu sabah S&P’nin, 15 Avrupa
bankasının görünümlerini, devlet desteğinin azalmasının muhtemel olduğu
değerlendirmesi ile düşürmesi dikkat çeken gelişmelerden oldu. Bugün veri
gündeminde ise Avro Bölgesi Nisan tahmin TÜFE, Almanya’da Nisan ayı işsizlik
oranı yakından izlenecektir.
Tekrar yükselen risk iştahı ile dün ABD endekslerinde yükselişler görüldü. Mali ve
teknoloji hisseleri öncülüğünde değer kazanan S&P 500 endeksi günü %0.48
yükselişle 1,878.33 puandan tamamladı. Dow Jones endeksi ise %0.53 yükselişle
16,535.37, Nasdaq endeksi %0.72 artışla 4,103.54 puandan günü kapattı. Ekonomi
haberleri arasında Nisan ayında tüketici güveni sert düşüş göstererek beklentinin
altında kalırken, konut fiyat endeksi artış hızı Şubat ayında düşüşü sürdürerek
dördüncü aya taşıdı. Ayrıca Twitter hisseleri beklentinin altında gelen finansal
sonuçları sonrasında düşüş gösterirken, eBay vergi cezası nedeniyle zarar açıkladı.
FED’in dün başlayan FOMC toplantısı bugün sona eriyor. FED kararları TSİ
21:00’de açıklanacak. FED’in tahvil alımlarını 55 milyar dolardan 45 milyar dolara
azaltması bekleniyor. Ayrıca bugün ABD’de öncü ilk çeyrek GSYH, Nisan ayı ADP
istihdam raporu ve Chicago PMI verileri açıklanacak.
Bu sabah Japonya'da Mart ayında sanayi üretimi %0.3 artış göstererek
beklentilerinin altında kaldı. Ayrıca Japonya Merkez Bankası(BOJ), bu ayki
toplantısında beklentiye paralel faiz oranını değiştirmediğini açıkladı. FED kararları
öncesinde bu sabah Asya’da piyasalarında genelde karmaşık bir seyir var.
Japonya’da Nikkei endeksi şu sıralar %0.20, Çin borsası şu sıralar %0.13 artıda
işlem görüyor. ABD vadelileri ise bu sabah hafif ekside seyrediyor. Avrupa
borsalarının yeni güne hafif düşüşle başlamaları beklenirken, BIST-100 endeksi
yeni güne hafif satıcılı başlayabilir.
BIST-100 Teknik Analiz
T Sİ: 9:00 AM
So n
Gü n l ü k ∆(% )
H a fta l ı k ∆(% )
14,317
0.20
-0.50
SHCOMP Index
2,023
0.13
-2.15
Rusya
RTSI$ Index
1,153
1.23
-1.59
Almanya
DAX Index
9,584
1.46
-0.17
Fransa
CAC Index
4,498
0.83
0.30
Ingiltere
UKX Index
6,770
1.04
1.32
Brezilya
IBOV Index
51,839
0.89
-0.27
Amerika
INDU Index
16,535
0.53
0.13
Amerika
SPX Index
1,878
0.48
-0.06
Portekiz
BVLX Index
3,074
0.79
-0.70
İrlanda
ISEQ Index
4,880
0.92
-2.19
İtalya
FTSEMIB Index
21,977
2.15
0.19
Yunanistan
ASE Index
1,195
0.10
-5.20
İspanya
IBEX Index
10,461
1.36
0.22
Çekince için lütfen son sayfaya bakınız.
BIST 100 Endeksi gün içinde, 72500 puanın üzerine çıksa da, özellikle ikinci
seansta gelen satışlarla geriledi. Kapanış desteğin altında yapıldı. Endeksin yönü
72500 puanda göstereceği tepkiye bağlı olacak. Yaklaşık üç haftadır dar bir
aralıkta hareket eden endekste, mevcut seviyelerden değişimi beklemek
durumundayız.72500 puanın üzerinde kalınması durumunda hedef 75000 puanlar
olacak. Desteğin dirence dönüşmesi durumunda ise önce 71000, ardından 69000
puanlar gündeme gelecek.
1
VİOP Teknik Analiz
BIST-30 Teknik Analiz
Endeks 30 kontratları dün, güne yükselişle başladı, en yüksek seviye
olarak 89,475 puanı gören kontratlar kapanışa kadar 89,000 puan
seviyesinin üzerinde seyretmesine rağmen son bir saatte gelen
satışlarla bir miktar gerileyerek bir önceki kapanışına göre 175 puan
düşüşle 88,625 uzlaşma fiyatından kapandı, böylece 88,500 puan
desteğinin dün için çalıştığına da gördük, bugün için de 88,500 puan
desteği kritik önem taşıyacaktır, 88,500 ve 88,000 puan desteklerinin
aşağı yönlü olarak kırılması endeks 30 kontratlarının görünümünü
negatif olarak etkileyebilir, kontratların 88,500 puan seviyesinin
üzerinde kalması durumunda ise üst bandı 91,000 puan seviyesinde
bulunan yatay yukarı hareketten bahsedebiliriz.
Ko n tra t
Ön c.U zl . U zl a şm a D e ğ (% )
F_XU0300414S0
88.800
88.625
-0.20
F_TRYUSD0414S0
2.1290
2.1225
-0.31
F_TRYEUR0414S0
2.9510
2.9345
-0.56
F_XAUTRY0414S0
89.165
87.950
-1.36
Sabit Getirili Piyasalar
TCMB'nin faizler konusunda mevcut duruşunu koruması ve ABD ile
Avrupa'nın Rusya'ya uygulayacağı yaptırımların sert bulunmamasının
ardından global piyasalardaki olumlu hava ile dün de devam etti. Kur
ve faizde aşağı hareket sürdü. Dün sabah saatlerinde 2.128
seviyesinde olan dolar/TL 2.1174'e kadar geriledikten sonra akşam
2,121 seviyesindeydi. Borçlanma Araçları piyasasında gösterge
tahvilin bileşik faizi dün spot kapanışta yüzde 9,53 seviyesinden
gerçekleşirken, valörlü işlem ise yüzde 9,51 seviyesinden gerçekleşti.
Getiri Eğrisi
Dün
Bir Hafta Önce
1 Ay Önce
3 Ay Önce
12.00
11.00
10.00
9.00
8.00
7.00
3M
Gösterge Tahvil Getirisi
%
11.0
6M
1Y
2Y
3Y
4Y
Nominal İşlem Tutarı TL
5Y
6Y
9Y
Bileşik Faiz(%)
11.0
10Y
Mn TL
100
10.0
10.5
9.0
8.0
10.0
7.0
6.0
9.5
5.0
9.0
4.0
0
Döviz Piyasaları
Döviz
Kapanış Günlük ∆(%) Haftalık ∆(%)
Aylık ∆(%)
Sepet(0.50 $- 0.50 €)
2.79
US$/ TRY
2.1218
-0.62
-0.90
-3.28
2.69
EUR/ TRY
2.9403
-0.70
-0.56
-2.40
2.59
Sepet(0.50 $- 0.50 €)
2.5311
-0.67
-0.70
-2.77
2.39
Eur/ US$
1.3812
-0.29
-0.08
0.41
2.49
2.29
2.19
2.09
Çekince için lütfen son sayfaya bakınız.
2
Şirket Haberleri
AKENR
Ak Enerji
Kapanış, TL
1.32
Piyasa Değeri, Mn TL
962.50
Halka Açıklık(%)
25.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
7.38
Değerleme
Cari
F/ K
PD/ DD
GSDHO
2014T
1.16
1.40
GSD Holding
Kapanış, TL
1.23
Piyasa Değeri, Mn TL
307.50
Halka Açıklık(%)
66.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
15.09
Değerleme
Cari
F/ K
9.01
PD/ DD
0.49
SODA
Soda Sanayii
3.14
Piyasa Değeri, Mn TL
1,434.98
Halka Açıklık(%)
10.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
1.44
Değerleme
Cari
2014T
F/ K
6.97
7.40
PD/ DD
1.18
1.01
Piyasa Değeri, Mn TL
10,600.00
Halka Açıklık(%)
25.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
233.51
Değerleme
Cari
2014T
F/ K
6.69
8.89
PD/ DD
0.84
0.77
VakıfBank, 16 ülkeden 35 bankanın katılımıyla 270.5 milyon dolar ve 525 milyon
euro olmak üzere toplam 1 milyar dolar tutarında sendikasyon kredisi anlaşması
imzaladı. Wells Fargo Bank NA'nın koordinatör ve SMBC Bank'ın (Sumitomo
Mitsui Banking Corporation) ajan banka olarak yer aldığı sendikasyon kredisinin
toplam maliyeti 2013 yılı nisan ayındaki krediye göre %0.1 azalarak Libor +%0.90
ve Euribor +%0.90 olarak gerçekleşti. VakıfBank, temin ettiği krediyi ihracatın
finansmanında kullanacak.
T ek stilbank
Kapanış, TL
1.60
Piyasa Değeri, Mn TL
672.00
Halka Açıklık(%)
24.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
9.39
Değerleme
Cari
F/ K
Çinli Industrial & Commercial Bank of China, Tekstilbank'ın yüzde 75.5'ini satın
almak için anlaşmaya vardıklarını açıkladı. Tekstilbank'ın yüzde 75.5 hissesi için
değerlemenin 316 milyon dolar (669 milyon TL) üzerinden yapılacağı bildirildi.
Bankanın yüzde 100 hissesinin değerlemesi ise 886 milyon TL'ye tekabül ediyor.
Hisse için çağrı yapılması bekleniyor. Kaynak: Bloomberg HT
2014T
15.34
PD/ DD
T MSN
Şirket ve Topluluk Şirketlerinden portföyünde bulunan toplam 19.996.475,79 TL
nominal değerdeki Asmaş Ağır Sanayi Makinaları A.Ş.(Asmaş) hisselerinin
tamamının en yüksek teklif veren CTS Makina Demir ve Çelik Ürünleri Limited
Şirketi'ne toplam 27.150.000.- TL peşin bedelle satılmasına ve buna uygun satış
sözleşmesi düzenlenmesi ve gerekli diğer işlemleri yapmak üzere Tahsin Burhan
Ergene ile Cihan Sırmatel'e yetki verilmesine karar verilmiştir.
Vak ıflar Bank ası
4.24
T EKST
Çinli ICBC, Tekstilbank'ın %75,5 hissesini (668.810.011,63 TL) bedel ile satın
almak üzere anlaştı. ICBC aktif büyüklük açısından dünyanın en büyük bankası
konumunda. Böylece dünyanın en büyük bankası Türkiye bankacılık sektörüne
adım atmış oldu. Kaynak: Milliyet
2014T
Kapanış, TL
VAKBN
Şirket iştiraklerinden Egemer Elektrik Üretim A.Ş.'nin Hatay ili Erzin İlçesinde
kurduğu Erzin Doğalgaz Kombine Çevrim Santrali'nin 1 numaralı Gaz Türbin
ünitesinin ardından, 2 numaralı Gaz Türbin ünitesinde de, T.C. Enerji ve Tabii
Kaynaklar Bakanlığı'nca görevlendirilen ve Şirket ile Müteahhit firma yetkililerinin
katılımıyla da teşkil edilen heyetçe geçici kabul işlemleri yapılmış olup, 297
MWm/ 292 MWe gücündeki bu ünitede 29.04.2014 itibariyle ticari üretime
başlanmıştır. Böylece Erzin Doğalgaz Kombine Çevrim Santrali'nde 594 MWm/
584 MWe toplam ticari üretime ulaşılmıştır.
1.12
T ümosan Motor v e T rak tör
Kapanış, TL
Piyasa Değeri, Mn TL
Halka Açıklık(%)
5.29
Şirket Genel M üdürü Kurtuluş Öğün, tarım üretiminin yaşanan kuraklıktan etkilendiğini bunun
608.35
da satışlar üzerinde olumsuz bir etki yaratabileceği nedeniyle oluşabilecek stok maliyetinin
17.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
5.35
Değerleme
Cari
2014T
F/ K
9.80
8.45
PD/ DD
2.60
1.99
Çekince için lütfen son sayfaya bakınız.
karşılanması yönünde çalışmalar yaptıklarını, temettü sonrası kalan karın bir kısmı bu amaçla
kullanılabileceğini açıkladı. A yrıca "Gündemde olan hurda traktör teşv iklerinin dev reye
sokulması halinde ilav e üretim için gerekli olan parça stoklarının artırılması da ek bir nakit
ihtiyacı doğuracaktır. Bu nedenle kârın nakit işletme yedeği olarak elde tutulmasının zorunlu
olduğunu düşünüyoruz” diye konuştu. Tümosan’ın 105 v e 115 beygir gücündeki M axima serisi
traktörleri 24 Nisan 2014'ten itibaren bayilere göndermeye başladığını açıklayan Öğün M axima
Serisi’nin 125 beygir gücü modelini de yıl sonuna kadar satışa sunmayı planlıyoruz” dedi.
3
Şirket Haberleri
Z OREN
Z orlu Enerji
Kapanış, TL
1.13
Piyasa Değeri, Mn TL
565.00
Halka Açıklık(%)
15.00
Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL
Değerleme
F/ K
PD/ DD
Çekince için lütfen son sayfaya bakınız.
3.38
Cari
Şirket tarafından Yeni Gürsöğüt Enerji Elektrik Üretim A.Ş.'ye karşı 21.07.2011
tarihinde açılmış olan tasfiye davası sonucunda davanın kabulüne ve Yeni
Gürsöğüt Enerji Elektrik Üretim A.Ş.'nin fesih ve tasfiyesine karar verilmiş olup,
kararın kesinleşmiştir.
2014T
0.74
0.97
4
Ekonomi ve Sektör Haberleri

Türk Telekom'dan sonraki en yüksek özelleştime için tekrar düğmeye başladı. Köprü ve otoyollar ikinci çeyrekte halka arz edilecek. Kaynak: Dünya

Enerji Piyasası Düzenleme Kurulu(EPDK), benzin ve motorinin tavan satış fiyatını indirdi. EPDK'nın internet sitesinde 30 Nisan-2 Mayıs tarihleri
arasında uygulanacak fiyatlar açıklandı. Buna göre, İstanbul Avrupa Yakası'nda benzinin tavan satış fiyatı 5,02 lira, motorinin tavan satış fiyatı 4,33
lira olarak belirlendi. EPDK, 21 Mart 2014 tarihinden itibaren tavan satış fiyatı uygulamasına başlamıştı.

S&P Ülke Değerlendirme Başkanı Moritz Kraemer, Merkez Bankası politikalarının ekonomiyi boğmaması gerektiğini belirtti. Kraemer, S&P’nin kredi
notu görünümünü durağandan negatife çevirmesini değerlendirdi. Kraemer, “Şubat’ta değiştirdiğimizde bu görünümü temel sorun şuydu, yeniden
dengeleme noktasında ve cari açıktaki sert düşüşün ekonomide yavaşlamaya neden olacağını söylemiştik. Seçimler evet önemli bir nokta ama
seçimler tek başına her şeyi değiştirmiyor” dedi.

Bankacılık sisteminde toplam krediler 18 Nisan haftasında 1 trilyon 93 milyar 867 milyon TL'ye yükseldi. Bir önceki hafta krediler 1 trilyon 93 milyar
726 milyon TL seviyesinde bulunuyordu. Toplam krediler bir önceki haftaya göre 141 milyon artarken, yılbaşından bu yana artış hız kesmeye devam
ediyor. Bireysel kredi kartlarına ait borç tutarı Ocak’tan bu yana düşmeye devam ederek 76,89 milyar TL’ye geriledi. Şubat’ta kredi kartlarından
yapılan elektronik ürün satışlarına ve kuyumculardan yapılan alışverişlere taksit uygulaması kaldırılmıştı.

Turizm geliri Ocak, Şubat ve Mart aylarından oluşan I. çeyrekte bir önceki yılın aynı çeyreğine göre %3,4 artarak 4 807 836 bin $ oldu. Turizm
gelirinin %76,2’si yabancı ziyaretçilerden, %23,8’i ise yurt dışında ikamet eden vatandaş ziyaretçilerden elde edildi.

Bankacılık sektörü bilanço içi yabancı para pozisyonu açığı 18 Nisan haftasında 43 milyar 333 milyon dolara geriledi. Bilanço içi yabancı para
pozisyonu açığı bir önceki hafta 43 milyar 364 milyon dolar olmuştu.

Başbakan Yardımcısı Ali Babacan, Türkiye ekonomisinin 2014 büyüme hedefine ilişkin, "Yüzde 4 hedefi hala ulaşılabilir bir hedef olarak görüyoruz
bugün için ama dediğimiz gibi henüz erken. Dört ayı yeni bitirdik, ilk 3 ayla ilgili veri seti yavaş yavaş ortaya çıkıyor. Belki ilerleyen aylarda bir
revizyon olabilir ama henüz çok erken" dedi. Kaynak: Milliyet

Çatalağzı Termik Santrali ile santral tarafından kullanılan taşınmazların özelleştirme ihalesinde en yüksek teklifi 351 milyon dolarla Demir Madencilik
verdi. Kaynak: Milliyet

Uluslararası Para Fonu (IMF) aralarında Türkiye'nin de bulunduğu Orta, Doğu ve Güney Doğu Avrupa bölgesinde ekonomik toparlanmanın geçen
yıla göre güçlenmesine rağmen, gelişmiş ülkelerin sıkılaşan para politikaları ve jeopolitik riskler nedeniyle bölgenin ağırlıkla ihtiyaç duyduğu dış
finansmanın koşullarının sıkılaşabileceğini belirtti. Kaynak: Hürriyet
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar
doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda
yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan manevi zararlardan ve her ne şekil ve
surette olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz.
5