Ekim 2013 - Şeker Yatırım

Transkript

AYLIK BÜLTEN
Ekim 2013
Suriye ile ilgili endişelerle Eylül
ayına başlayan global
piyasalarda, sert hareketler
gözlendi...
FED’in varlık alımlarına
herhangi bir kesintiye gitmeden
devam kararı alması,
piyasalarda özellikle de
gelişmekte olan ülkelere
yönelik olan risk iştahında
artışı beraberinde getirdi...
Suriye riskinin azalması ve FED
kararı, Borsa İstanbul’u 80,000
üzerine taşısa da, yukarı
hareket kalıcı olmadı...
Global piyasaların Ekim ayında
da ana gündem maddesi ABD
olacak. Gelecek ekonomi
verileri, FED açıklamaları ve
borç tavanına ilişkin
gelişmeler, tüm piyasalar
tarafından yakından izlenirken,
dalgalı seyir sürecektir...
Şirket analizleri: Doğuş
Otomotiv ve Park Elektrik…
www.sekeryatirim.com.tr
Sayı:193
İçindekiler
Ekim 2013
Ajanda
Ekim ayında piyasaların yakından takip edeceği başlıklar...
Strateji
Ekim ayında da piyasaların kaçınılmaz olarak ABD verilerine ve FED’in varlık alımları
konusunda vereceği karara yönelik beklentilere odaklanmaya devam edeceğini
düşünüyoruz. Ayrıca, ABD’nin borçlanma tavanına ilişkin endişeler, Ekim ayında global
piyasaların en önemli gündem maddesi olacaktır. Bunun yanısıra global piyasalar,
gündemde arka sıralara itilen Suriye’ye ilişkin gelişmeleri de yakından takip edecektir. Eylül
ayında ağırlıklı olarak global gelişmelere paralel ralli yaşayan BIST’de, yurt dışı piyasalara
odaklı seyir Ekim ayında da süreceğini düşünüyoruz. İçeride faiz ve kurlardaki hareketleri
takip ederek dengelenme arayışında olacağını düşündüğümüz BIST’de, Ekim ayında Borsa
İstanbul şirketlerinin yılın üçüncü çeyreğine ilişkin mali verilerinin de gelecek olması
nedeniyle şirket bazlı hareketler de görebiliriz.
Makro Ekonomi
•
•
•
•
TÜİK’in açıkladığı Ağustos ayı tüketici fiyatları endeksi (TÜFE) piyasa beklentileri
dahilinde bir önceki aya göre %0,10 azalış kaydeterken yıllık enflasyon %8.88’den
%8,17’e geriledi.
İkinci çeyrekte büyüme rakamları %3,5 olan beklentilerin üzerinde %4,4 gerçekleşti.
Harcamalar yöntemiyle hesaplanan büyüme rakamlarının alt kalemlerine
baktığımızda hane halkı harcamalarında yıllık %5,3’lük büyüme ile %4,4’lük
ekonomik büyümenin ardındaki ana kaynak olduğunu görmekteyiz.
Temmuz ayında cari açık verisi 5,3 milyar dolar düzeyinde bulunan beklentilerin
üzerinde 5,8 milyar dolar gerçekleşti. Temmuzda 12 aylık birikimli cari açık verisi ise
1,7 milyar dolar artarak 55,75 milyar dolara yükseldi. Ocak-Temmuz dönemini
kapsayan cari açık verisi ise 42,1 milyar dolar seviyesinde gerçekleşti.
PPK Eylül toplantısında beklentilere paralel olarak faizlerde indirime gitmedi. Politika
faiz oranı %4,5 ve koridor ise %3,5-7,75 bandında sabit tutuldu.
Portföy Önerileri
Portföyümüzdeki tahvilin ağırlığını %65, dövizin ağırlığını %15 ve hisse ağırlığını ise %20
seviyesinde korumaya devam ediyoruz.
Şirket Raporları
Doğuş Otomotiv
Park Elektrik
Hedef hisse fiyatını ile 12.45 TL seviyesinde belirlediğimiz
Doğuş Otomotiv ile ilgili AL önerisi veriyoruz.
Park Elektrik için hedef fiyatımız 6.00 TL seviyesinde
bulunurken şirket ile ilgili tavsiyemizi "AL" olarak
sürdürüyoruz
Şube ve Acenteler
Künye
Bu bültende yer alan bilgi ve yorumlar Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma ve Kurumsal Finans Bölümü
tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan yararlanarak hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve
eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı operasyonlarda kullanılmasından doğabilecek zararlardan Şeker Yatırım
Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz.
Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
Büyükdere Cad. No:171 Metrocity A Blok Kat 4-5 ŞİŞLİ / İSTANBUL
Tel: 0212 334 33 33, Pbx Fax: 0212 334 33 34, [email protected]
AYLIK GÜNDEM
Ekim 2 0 1 3
Ana Başlıklar;
n
n
n
n
n
01 Ekim Sal
FED'den gelecek açıklamalar ve Başkanın konuşmaları izlenmeye devam edilecek,
Euro Bölgesi ve ABD tarafından gelen veri ve haber akışı izlenecek,
Yılın 3. çeyreğine ilişkin Borsa İstanbul şirketlerinin mali verileri izlenecek,
TCMB'nin alacağı kararlar izlenmeye devam edilecek,
Cari açık, petrol fiyatları, kur ve faizlerdeki değişim izlenmeye devam edilecek,
*Almanya ve Euro Böl., Eylül İmalat Sanayi PMI.
*ABD, Eylül ayı ISM ve PMI.
*Markit, Türkiye Eylül Imalat Sanayi PMI.
02 Ekim Çar
*Avrupa Merkez Bankası faiz kararı.
*ABD, Eylül ayı ADP istihdam verisi.
*ABD, FED Başkanı konuşma yapacak.
*Hazine, 0.7 milyar TL iç borç ödemesi.
03 Ekim Per
*Japonya Merkez Bankası faiz kararı.
*Almanya, Eylül ayı bileşik PMI.
*Euro Bölgesi, Eylül ayı bileşik PMI.
*ABD, haftalık işsizlik başvuruları
*ABD, Eylül ayı ISM hizmet sektörü.
*TÜİK, Eylül ayı enflasyonu.
04 Ekim Cum
05 Ekim Cmt
06 Ekim Paz
11 Ekim Cum
07 Ekim Pzt
*Hazine, 5 yıl vadeli sabit kuponlu tahvili ve 10 yıl
vadeli TÜFE'ye endeksli tahvili yeniden ihraç
edecek.
*ABD, Eylül ayı istihdam verileri.
*TCMB, Eylül ayı fiyat gelişmeleri raporu.
*TCMB, Eylül ayı Reel Efektif Döviz Kuru.
12 Ekim Cmt
13 Ekim Paz
*ABD, Eylül ayı ÜFE.
*ABD, Eylül ayı perakende satışlar.
14 Ekim Pzt
*Euro Bölgesi, Ağustosz ayı sanayi üretimi.
08 Ekim Sal
*TÜİK, Ağustos ayı sanayi üretimi.
*Hazine, 2 yıl vadeli sabit kuponlu, 7 yıl vadeli
değişken faizli ve 10 yıl vadeli sabit kuponlu tahvil
ihraç edecek.
15 Ekim Sal
*Almanya, ZEW anketi.
09 Ekim Çar
*Almanya, Ağustos ayı sanayi üretimi.
*ABD, FED toplantı tutanakları açıklanacak.
16 Ekim Çar
*ABD, Eylül ayı TÜFE.
*ABD, Ekim ayı 1. Michigan tüketici güveni
*TÜİK, Temmuz ayı işgücü istatistikleri.
*TCMB, Ağustos ayı ödemeler dengesi.
18 Ekim Cum
10 Ekim Per
*İngiltere, BOE faiz kararı.
17 Ekim Per
*ABD, Eylül ayı konut başlangıçları.
*ABD, Eylül ayı sanayi üretimi.
*ABD, Ekim ayı Philadelphia FED anketi.
Çin, büyüme ve sanayi üretimi rakamları açıklanacak.
19 Ekim Cmt
20 Ekim Paz
21 Ekim Pzt
*ABD, Eylül ayı ikinci el konut satışlar
*Maliye Bakanlığı, Eylül merkezi yönetim bütçesi.
22 Ekim Sal
*Hazine, 13 ay vadeli kuponsuz tahvilin yeniden
ihracını gerçekleştirecek.
23 Ekim Çar
*TCMB, PPK faiz kararı.
24 Ekim Per
*Euro Bölgesi, Ekim ayı öncü PMI.
*Almanya, Ekim ayı öncü PMI.
*ABD, Eylül ayı yeni ev satışları.
*ABD, Ekim ayı İmalat Sanayi öncü PMI.
*Kültür Bakanlığı, Eylül ayı turizm ist.
25 Ekim Cum
*ABD, Eylül ayı dayanıklı mal siparişleri.
*ABD, Ekim ayı 2. Michigan tüketici güveni
*TCMB, Ekim ayı kapasite kullanım oranı ve reel
kesim güven endeksi.
Kaynak: TÜİK, TCMB, Bloomberg, Şeker Yatırım
26 Ekim Cmt
27 Ekim Paz
28 Ekim Pzt
29 Ekim Sal
*ABD, FED faiz toplantısı başlayacak.
*ABD, CB Ekim ayı tüketici güveni.
30 Ekim Çar
*ABD, FED faiz kararı.
*ABD, 3Ç13 büyüme, ilk tahmin.
*Euro Bölgesi, ekonomik görünüm.
*ABD, Ekim ayı ADP istihdam verisi.
31 Ekim Per
*ABD, Eylül ayı kişisel gelir-harcamalar.
*TÜİK, Eylül ayı dış ticaret istatistikleri.
*Hazine, Kasım-Ocak İç Borçlanma Stratejisi.
*TCMB, PPK toplantı özeti.
*TCMB, yılın son enflasyon raporunu açıklayacak.
Strateji
Strategy
Piyasa beklentilerinin aksine FED’in varlık
alımlarında azaltmaya gitmemesi global
risk iştahını artırdı.
Global
piyasalarda
Eyül’de sert
hareketler
görüldü…
Markets fluctuated
in September…
FED varlık alım
programında
kesintiye
gideceğine dair
kesin bir tarih
vermemesi
piyasalardaki
oynaklığı arttırdı.
Uncertainty over
FED’s tapering in
its current monthly
asset buyback
program sparked
volatility.
BİST 80.000
seviyesini test
etti…
BIST 100 tested the
critical 80,000
level…
TCMB faizlerde bir
değişikliğe
gitmedi…
The Monetary
Policy Committee
(MPC) has
maintained the
policy rate and
upper-lower bounds
of the interest rate
corridor.
Mayıs ayında FED başkanı Ben Bernanke’nin
halihazırda FED’in sürdürdüğü aylık toplam
miktarı 85 milyar doları bulan varlık alım
programında 2013 içinde kademeli olarak
azaltıma gidebileceğini açıklaması global
piyasalarda
satış
baskısı
yaratmıştı.
Belirsizlikle artan volatiliteye bağlı olarak
özellikle gelişmekte olan ülkelerde sert
satışlar görüldü. Öte yandan Ağustos ayının
son haftasında Suriye gerginliğinin artması
ve Suriye’ye saldırı olabileceği beklentisi ile
birlikte petrol fiyatları artarken hisse senedi
piyasalarındaki satış baskısı arttı. Eylül
ayının ikinci yarısında ise ABD ve Rusya’nın
Suriye konusunda anlaşması ve Suriye’ye
saldırı ihtimalinin gündemden düşmesi
piyasaları olumlu etkilerken, FED’in Eylül
ayında gerçekleştirdiği FOMC toplantısından
varlık alımlarına herhangi bir kesintiye
gitmeden devam kararı almasıyla piyasalarda
özellikle de gelişmekte olan ülkelere yönelik
olan risk iştahında artışı beraberinde getirdi
ve Global piyasalarda sert yükselişler
görüldü.
FED’in
varlık
alımlarını
azaltmaya
başlayacağı beklentisinin ardından sınır
komşumuz Suriye’ye müdahale olasılığının
gündeme gelmesiyle birlikte, Ağustos ayının
son günlerinde 63,000 seviyesine kadar
gerileyerek yılın en düşük seviyelerini gören
BIST’de, Eylül ayında ralli yaşandı. Suriye’ye
ilişkin krizin diplomasi yoluyla aşılacağı
işaretleri BIST’i Eylül ayında önce 70,000
ardından da 75,000 seviyelerine taşırken,
diğer yandan FED’in tahvil alımlarında
değişime gitmemesi de BIST’i 80,000
seviyelerinin üzerine taşıdı.
FED kararı öncesinde gerçekleşen Merkez
Bankası
PPK
toplantısından,
Merkez
Bankası Başkanı Başçı’nın işaret ettiği gibi
politika faizlerinde bir değişime gidilmediği
açıklaması geldi. FED’in sürpriz sayılabilecek
kararı sonrasında tahvil faizleri %9.70
seviyelerinin üzerinden önce %9.00 sonra da
%8.00 seviyelerinin altına gerilediği gözlendi.
Döviz piyasalarında ise ABD Doları/TL
paritesi 2.00 seviyesinin üzerinden FED
kararı sonrasında 1.93 seviyelerine kadar
geri çekilme yaşandı. Ayın son haftası
itibariyle ise tahvil faizleri %8’in üzerinde ABD
Doları/TL paritesi ise 2.00’ın biraz üzerinde
işlem görmektedir.
Global markets have been negative on
increased speculation over FED tapering
with the current asset buyback program.
Global markets have been fluctuating since
FED Chairman Ben Bernanke’s speech in
May, stating that the Fed would start tapering
the monthly asset buyback program in 2013
and terminate it in the first half of 2014. This
unexpected and considerably early exit
strategy collapsed markets and sparked
volatility. Meanwhile, In August-September,
geopolitical risks in Syria rose as military
intervention was brought to the table, thus
causing short-term turbulence in the markets.
However, the risk of military intervention in
Syria has been suspended after negotiations
held with the UN. Thus, the outlook for the
markets was negative in the early days of
September. However, markets rallied after a
‘no tapering’ decision was taken by the FED at
the FOMC meeting on Sept. 18.
When we look at the local markets, we
observe two opposite movements in
September. The Turkish equity market
benchmark index retreated to 63,000 levels
(the lowest level of 2013) in the last days of
August due to possible military intervention in
Syria and bets that the FED would taper the
asset
buyback
program,
starting
in
September.
That negative outlook turned
positive in the second half of September after
the FOMC meeting and decreased tension
between the USA and Syria. The benchmark
index BIST 100 broke through the critical
resistance levels and rebounded from 80,000
levels.
The CBRT’s reactions have become more
crucial in this uncertainty and negative
pressure on emerging markets. The CBRT
kept its policy rate and upper-lower bounds of
the interest rate corridor constant. Additionally,
it has kept reserve option coefficients (ROC)
and the reserve requirement rate (RRR)
constant at its MPC meeting of Sept.17 (just 1
day before the FED’s FOMC meeting). After
the FED’s FOMC decision to unexpectedly do
nothing, local yields retreated to 9.00% and
8.00% levels, respectively. On the FX side
USD/TRY exchange rate retreated to 1.93
levels from 2.00 on the FED’s decision. As of
last week, the USD/TRY exchange rate traded
slightly above 2.00 levels.
Strateji
Piyaslardaki
dalgalı seyirin
Ekim ayında
devamı
muhtemel…
We believe that
high volatility will
remain in October...
Ekim 2013 portföy
dağılımımız...
Our portfolio
recommendations
for October 2013…
Strategy
Ekim ayında da piyasaların kaçınılmaz olarak
ABD verilerine ve FED’in varlık alımları
konusunda
vereceği
karara
yönelik
beklentilere odaklanmaya devam edeceğini
düşünüyoruz. Ayrıca, ABD’nin borçlanma
tavanına ilişkin endişeler, Ekim ayında global
piyasaların en önemli gündem maddesi
olacaktır. Bunun yanısıra global piyasalar,
gündemde arka sıralara itilen Suriye’ye ilişkin
gelişmeleri de yakından takip edecektir
The markets will focus on US macro releases
and FED actions regarding the asset buyback
program. Furthermore, concerns over the debt
ceiling in the USA have risen, which we
believe will be the main catalyst in the markets
in October. We suggest that risk in Syria has
not gone away.
Eylül
ayında
ağırlıklı
olarak
global
gelişmelere paralel ralli yaşayan BIST’de,
yurt dışı piyasalara odaklı seyir Ekim ayında
da süreceğini düşünüyoruz. İçeride faiz ve
kurlardaki
hareketleri
takip
ederek
dengelenme
arayışında
olacağını
düşündüğümüz BIST’de, Ekim ayında Borsa
İstanbul şirketlerinin yılın üçüncü çeyreğine
ilişkin mali verilerinin de gelecek olması
nedeniyle şirket bazlı hareketler de
görebiliriz.
In the context of these global investment
conditions, we believe that the local markets
will tend to follow global markets in October.
Local equity, money and fixed income markets
will try to find equilibrium. Additionally, the
earning season for 3Q13 financials will start in
October. Thus, we may observe stock-specific
movements in October.
Bu beklentilerin ışığında portföyümüzdeki
tahvilin ağırlığını %65, dövizin ağırlığını
%15 ve hisse ağırlığını ise %20
seviyesinde korumaya devam ediyoruz.
In line with the current environment, we
keep the weights of both T-Bills and FX by
5% each to 65% and 15%, respectively.
Makro Görünüm
Macro Outlook
Ağustos Ayında yıllık enflasyon piyasa
beklentilerine paralel gerçekleşti.
August inflation came in-line with the
market consensus.
TÜİK’in açıkladığı Ağustos ayı tüketici
fiyatları endeksi (TÜFE) piyasa beklentileri
dahilinde bir önceki aya göre %0,10 azalış
kaydeterken yıllık enflasyon %8.88’den
%8,17’e geriledi.
Headline inflation in-line with consensus, core
inflation on the rise in August. August
consumer prices declined by 0.1% MoM in
line with the market consensus, while annual
consumer inflation decreased to 8.17% from
8.88% in July.
Yılsonu enflasyon
%7,8 seviyesinde
gerçekleşmesini
bekliyoruz…
Gıda ve alkolsüz içecekler grubu
enflasyonu aylık olarak %0,77 azalırken
yıllık bazda gıda ve alkolsüz içecekler
grubu enflasyonu %10.25 ile manşet
enflasyonun (%8.17) üzerinde gerçekleşti.
Our yearend inflation
forecast is 7.8% …
TÜFE’de aylık bazdaki düşüşün ardında
asıl giyim ve ayakkabı grubunda aylık
etkili
olduğu
%3,62
düşüşün
görülmektedir.
Merkez Bankası’nın yakından takip ettiği I
ve H çekirdek enflasyonda ise artış
gözlenmiştir. Yıllık bazda H enflasyonu
%6.49’da %6.79’a yükselirken I çekirdek
enflasyonu ise %6.09’dan %6.37’arttı.
While food prices decreased by 0.77% MoM,
annual food inflation stands at 10.25%, thus
above the headline inflation of 8.17%.
The MoM decline in prices in the clothing
segment is mainly the result of calendar
effect. Prices in this segment decreased by
3.62% MoM. Monthly headline inflation is
supported by falling food prices and favorable
seasonality in clothing.
Additionally, the CBRT’s favorite I and H type
indicators are on an upside trend. The annual
level of H type indicator rose to 6.79% from
6.49%, while the annual level of the I type
core indicator increased to 6.37% from
6.09%.
Kaynak: TÜİK
Enflasyon: Ağustos 2013
(yüzde)
Aylık
12-aylık
Ağu 13 Ağu 12
TÜFE
Yiyecek ve Alkolsüz İçecek
Tütün ve Alkollü İçecek
Source: TurkStat
Summary Inflation Data: August 2013
(in percent)
-0,10
-0,77
Ağu 13 Ağu 12
0,56
1,46
8,17
10,25
8,88
12,72
CPI
Food and Beverages
Tobacco and Liquor
8,17
10,25
8,88
12,72
16,01
15,99
6,01
4,93
0,34
0,68
7,50
7,87
o/w: Rent
0,56
0,60
6,14
6,18
4,73
2,31
Houseware
-0,01
0,71
3,97
4,73
Health
0,38
-0,25
2,96
2,31
8,80
9,77
Transportation
0,70
1,59
8,80
9,77
4,43
12,85
16,98
0,74
4,43
12,85
16,98
4,93
Clothing and Footwear
0,34
0,68
7,50
7,87
Housing
sak: Kira
0,56
0,60
6,14
6,18
Ev Eşyası
-0,01
0,38
0,71
-0,25
3,97
2,96
0,70
1,59
0,74
sak: Kişisel Ulaştırma Araç. İşletimi
0,56
1,46
0,00
15,99
6,01
Ulaştırma
Aug 13 Aug 12
-0,10
-0,77
-4,60
16,01
Sağlık
Aug 13 Aug 12
0,02
0,00
-4,60
Konut
12-month
-3,62
0,02
-3,62
Giyim ve Ayakkabı
Monthly
o/w: Maintenance
-0,07
-0,14
5,97
5,90
Communication
-0,07
-0,14
5,97
5,90
Eğlence ve Kültür
0,44
0,61
2,67
2,85
Entertainment and Culture
0,44
0,61
2,67
2,85
Eğitim
1,19
0,95
6,16
5,90
Education
1,19
0,95
6,16
5,90
Lokanta ve Oteller
0,76
0,62
9,13
8,97
Hotels, Cafes and Restaurants
0,76
0,62
9,13
8,97
Çeşitli Mal ve Hizmetler
1,24
0,49
4,74
3,97
Miscellaneous goods and services
1,24
0,49
4,74
3,97
0,04
0,26
6,38
6,61
0,04
0,26
6,38
6,61
Tarım
-4,35
-0,75
0,48
4,26
Agriculture
-4,35
-0,75
0,48
4,26
Sanayi
0,94
0,46
7,59
7,08
Industry
0,94
0,46
7,59
7,08
2,03
1,78
10,84
10,57
2,03
1,78
10,84
10,57
1,27
0,38
6,09
5,16
1,27
0,38
6,09
5,16
-2,82
0,64
14,46
18,54
-2,82
0,64
14,46
18,54
İletişim
ÜFE
sak: Maden ve taşocakçılığı
İmalat Sanayi
Elektrik, Gaz ve Su
Kaynak: TUIK
PPI
o/w: Mining and Quarrying
Manufacturing Industry
Electricity, Gas and Water
Source: TURKSTAT
Makro Görünüm
Macro Outlook
Son enflasyon verisi ve kurda yaşanan değer
kaybı sonrası yılsonu enflasyon tahminimizi
Ağustos ayında %7,3 seviyesinden %7,8’e
revize etmiştik. Gelecek yılsonu için enflasyon
tahminimiz ise %7,1 seviyesinde bulunuyor.
İkinci
çeyrekte
büyüme
üzerinde gerçekleşti.
beklentilerin
İkinci çeyrekte büyüme rakamları %3,5 olan
beklentilerin
üzerinde
%4,4
gerçekleşti.
Harcamalar yöntemiyle hesaplanan büyüme
rakamlarının alt kalemlerine baktığımızda hane
halkı harcamalarında yıllık %5,3’lük büyüme ile
%4,4’lük ekonomik büyümenin ardındaki ana
kaynak olduğunu görmekteyiz. Hane halkı
harcamalarının büyümeye katkısı 3,4 puan
olmuştur. Büyümeye ikinci büyük katkı ise stok
değişimlerinden
gelmektedir.
Stok
değişimlerinin ekonomik büyümeye katkısı 2,3
puan düzeyindedir. Öte yandan kamu
yatırımlarının birinci çeyrekte olduğu gibi ikinci
çeyrekte de büyümesini sürdürdü. Hane halkı
harcamalarının güçlü seyrine karşın özel sektör
yatırım harcamaları azalarak üst üste 5.
çeyrekte de gerilemiş oldu. Üretim yöntemiyle
büyüme incelendiğinde büyümeye en fazla
katkının
mali
kuruluşlardan
geldiği
görülmektedir.
2Ç13
Büyüme
Tarım
Sanayi
İnşaat
Ticaret
Mali Kuruluşlar
4.4%
5.5%
3.1%
7.6%
5.0%
8.5%
2Ç13
Büyüme
Özel Tüketim
Kamu Harcaması
Yatırımlar
Kamu
Özel
Stok Değişimleri
Net Yabancı Talebi
İhracat
İthalat
4.4%
5.3%
7.4%
396.8%
36.7%
-2.0%
-289.8%
440.0%
1.2%
11.7%
Büyümeye
Büyümeye
Büyümeye
2Ç12
1Y13
Katkı
Katkı
Katkı
(1Y13)
(2Ç13)
(2Ç12)
2.8%
3.7%
0.4
3.7%
0.3
5,1%
0,3
0.9
3.4%
1.0
2.2%
2.2
0.4
-0.8%
0.0
6,8%
6.8
0.7
0.6%
0.1
4.0%
4.0
0.9
3.6%
0.4
7.5%
7.5
Büyümeye
Büyümeye
Büyümeye
Katkı
2Ç12
Katkı
1Y13
Katkı
(2Ç13)
(2Ç12)
(1Y13)
2.8%
3.7%
3.4
-1.2%
-0.8
4.2%
2.80
0.8
7.5%
0.75
4.4%
0.4
1.0
-4.3%
-1.2
3.0%
0.78
1.4
4.0%
0.2
55.4%
1.82
-0.5
-5.6%
-1.4
-4.6%
-1,04
2.3
0.0%
-1.6
-78.4%
1.20
--3.0
6.0
102.9%
-1.85
0.3
23.20%
5.5
3.2%
0.86
3.4
-1.7%
-0.5
9.5%
2.71
Kaynak:TÜİK
We revised our in-house inflation figure to 7.8%
from 7.3% last month due to depreciation in
TRY. Additionally we revised our inflation
forecast to 7.1% for 2014.
GDP growth is above expectations.
Gross domestic product rose by 4.4% in the
second quarter of 2013, well above the market
consensus of 3.5% growth. When we look at
the sub-items of GDP growth on the
expenditures side, in 2Q13 private household
consumption on 5.3% YoY growth contributed
3.4 pps to the headline figure. As the second
biggest contributor, inventory accumulation
made a surprise contribution of 2.3 pps to the
headline figure. Regarding the other sub-items,
government spending emerged as the third
main contributor to the headline print with 2.2
pps. Despite the recovery in private household
expenditures thanks to the low interest rate
environment, contraction in private sector
investment expenditures continued for the fifth
consecutive quarter. Reluctance of the private
sector to invest decreased to 0.5 pps from the
headline figure in 2Q13. On the economic
activity front, financial institutions, on 8.5% YoY
growth, came proved to be the main driver of
headline GDP growth.
2Q13
GDP
Agriculture
Industry
Construction
Trade
Financial Institutions
4.4%
5.5%
3.1%
7.6%
5.0%
8.5%
2Q13
GDP
Private Final Consurrption
Government Anal Consumption
Gross Fixed Capital Formation
Public Sector
Private Sector
Change in Stocks
Net Foreign Demand
Export of Goods and Services
Imports of Goods and Services (-)
4.4%
5.3%
7.4%
396.8%
36.7%
-2.0%
440.0%
1.2%
11.7%
Cont. To
Headline
(2Q13)
0.4
0.9
0.4
0.7
0.9
Cont. To
Headline
(2Q13)
3.4
0.8
1.0
1.4
-0.5
2.3
--3.0
0.3
3.4
2Q12
2.8%
3.7%
3.4%
-0.8%
0.6%
3.6%
2Q12
2.8%
-1.2%
4.4%
-4.3%
4.0%
-5.6%
0.0%
23.20%
-1.7%
Cont. To
Headline
(2Q12)
0.3
1.0
0.0
0.1
0.4
Cont. To
Headline
(2Q12)
-0.8
0.4
-1.2
0.2
-1.4
-1.6
6.0
5.5
-0.5
1H13
3.7%
5,1%
2.2%
6,8%
4.0%
7.5%
1H13
Cont. To
Headline
(1H13)
0,3
2.2
6.8
4.0
7.5
Cont. To
Headline
(1H13)
3.7%
4.2%
2.80
7.5%
0.75
3.0%
0.78
55.4%
1.82
-4.6%
-1,04
-78.4%
1.20
102.9%
-1.85
3.2%
0.86
9.5%
2.71
Source: TURKSTAT
Makro Görünüm
Macro Outlook
Temmuz cari işlemler açığı beklentilerin
üzerinde gerçekleşti.
Temmuz ayı cari
açığı piyasa
beklentisinin
üzerinde…
July’s current account
deficit was above the
consensus...
Temmuz ayında cari açık verisi 5,3 milyar dolar
düzeyinde bulunan beklentilerin üzerinde 5,8
milyar dolar gerçekleşti. Temmuzda 12 aylık
birikimli cari açık verisi ise 1,7 milyar dolar
artarak 55,75 milyar dolara yükseldi. OcakTemmuz dönemini kapsayan cari açık verisi ise
42,1 milyar dolar seviyesinde gerçekleşti. Cari
denge
kalemlerine
baktığımızda
turizm
gelirlerindeki artışın azaldığını görmekteyiz.
Ayrıca, net hata ve noksan kaleminde 4,8
milyar dolarlık önemli bir kaynak, Temmuz ayı
cari açığının %83 kadarını tek başına finanse
etmektedir. Bu kalemdeki Ocak-Temmuz
döneminde baktığımızda 182 milyon dolarlık net
giriş görmekteyiz. Geçen senenin OcakTemmuz döneminde bu rakam 1,2 milyar dolar
seviyesindeydi. Direkt yatırımlara baktığımızda
Temmuzda gerçekleşen 1,6 milyar dolarılık
direkt yatırım, yılbaşından bu yana toplam
direkt yatırımların 5,1 milyar dolar seviyesine
yükselmesini sağlamıştır. Geçtiğimiz senenin
Ocak-Temmuz döneminde direkt yatırımlar 6,2
milyar dolar düzeyindeydi.
Cari Denge
(milyon $)
Tem
12-Aylık Toplam
2012
Tem
Haz
-5,786
-4,065
-55,754
-54,033
-1,684
-8,064
-56
-6,367
-5,086
-72,977
-3,458
-71,280
14,035
2
13,712
10
165,673
7
165,350
8
-22,099
10
2,893
-20,079
-2
2,901
-238,650
4
24,356
-236,630
3
24,364
Turizm (net)
%
2,848
2
2,797
-6
23,774
5
23,723
14
Gelir (net)
Faiz Harcamaları
-693
-460
-661
-437
-8,365
-5,750
-8,333
-5,727
78
62
1,232
1,216
Enerji Dışı
Dış Ticaret Dengesi
İhracat
%
İthalat
%
Hizmetler (net)
Cari Transfer
July
2012
July
Jun
-54,033
-5,786
-4,065
-55,754
-1,684
-56
-5,086
-3,458
Trade Balance
Exports
-8,064
14,035
-6,367
13,712
-72,977
165,673
-71,280
165,350
2
-22,099
10
10
-20,079
-2
7
-238,650
4
8
-236,630
3
2,893
2,848
2,901
2,797
24,356
23,774
24,364
23,723
2
-693
-460
-6
-661
-437
5
-8,365
-5,750
14
-8,333
-5,727
78
62
1,232
1,216
%
Imports
%
Services (net)
o/w: Tourism (net)
%
Income (net)
o/w: Interest Expenditure
Current Transfers
Merkez Bankası 17 Eyül’de gerçekleştirdiği
PPK toplantısında faizlerde değişikliğe
gitmedi.
Monetary Policy
Committee hiked ON
lending rate on
currecy weakness...
12-month rolling
2013
o/w: Non-Energy
Current Account
Kaynak: TCMB
Para Politikası
Kurulu TL’de
görülen zayıflık
nedeniyle faiz
koridorunun üst
bandını artırdı…
July’s current account deficit came in at USD
5.8bn, thus above the market consensus of
(USD 5.3bn). The 12-month rolling figure was
widened by USD 1.7 from June to USD 55.75bn
in July. Additionally, on a cumulative basis, the
current account deficit for the period of JanuaryJuly posted at USD 42.1 bn. The contribution of
the tourism revenues was lower than the
expectations. Furthermore, there is an
extraordinary strong inflow of USD 4.8 bn via
net errors and omissions, financing 83% of the
monthly CAD. The net errors and omissions,
YtD inflow reached to USD 182 mn vs an inflow
of USD 1.2 bn for the same period of the
previous year. Inflow through foreign direct
investment in July was at USD 1.6 bn carrying
the YtD cumulative inflow to USD 5.1 bn (USD
6.2 bn in 7M12).
Current Account Developments
(in millions of US$)
2013
Cari açık
Current account deficit exceeds consensus
in July.
PPK Eylül toplantısında beklentilere paralel
olarak faizlerde indirime gitmedi. Politika faiz
oranı %4,5 ve koridor ise %3,5-7,75 bandında
sabit tutuldu. Buna ek olarak Merkez Bankası
rezerv opsiyon katsayılarında (ROK) ve zorunlu
karşılıklarda
bir
değişikliğe
gitmedi.
Hatırlanacağı üzere Merkez Bankası’nın 17
Eylül’de gerçekleşen PPK toplantısı FED’in
FOMC kararını açıklamasından bir hafta
önceydi. Böylelikle Merkez Bankası kararlarını
kısa vadeli tahviller için olumlu olarak
değerlendiriyoruz.
Tahvillerde
yeniden
fiyatlanma oluyor. Merkez Bankası kısa vadeli
faizleri kontrol altında tutabiliyorken uzun vadeli
faizler ve kurlarda kontrol piyasada. Verim
eğrisine baktığımızda 24 Eylül itibariyle kısa
vadeli tahvillerde düşüşün uzun vadeli tahvillere
göre daha belirgin olduğunu görmekteyiz.
Source: CBT
The MPC has maintained the ON lending
and upper-lower band of the interest
rate corridor.
The Monetary Policy Committee (MPC) has
maintained the ON lending and upperlower band of the interest rate corridor The
MPC’s decision on interest rates is in-line
with
the
economists’
consensus.
Additionally, the bank has not changed the
reserve requirement rates. The bank stated
that domestic demand and growth in
exports continued its modest growth. It
anticipates that loan growth will be
moderate in the wake of actions taken
against capital outflows.
Makro Görünüm
Macro Outlook
24 Eylül tarihi itibariyle oluşan verim eğrisini 2
Eylül’deki verim eğrisiyle karşılaştırdığımızda 2
Eylül’deyken daha düz olan verim eğrisi 24
Eylül’de kısa vadeli tahvillerdeki göreceli daha
fazla düşüşle normalleşmiştir. Biz bu trendin
devam edebileceğini tahmin ediyoruz. Ayrıca
Merkez Bankası’nın 17 Eylül’de faizlerde
değişime gitmemesinin ardından kısa vadeli
tahvillerin uzun vadeli tahvillere göre daha
olumlu etkileneceğini düşünüyoruz. Faiz kararı
ile ilgili toplantı tutanaklarına bakıldığında yurtiçi
talep ve yurtdışı talepte ılımlı büyümenin
sürdüğü belirtilmektedir. Ancak sermaye
girişlerindeki
yavaşlama
ihtiyatlı
para
politikasının devamını bekliyor. Ayrıca bu Eylül
ayındaki karar metninde dövizdeki oynaklığa
bağlı olarak çekirdek enflasyon göstergelerinin
bir süre daha hedefin üzerinde seyredeceği
tahmin edilmektedir.
Borç verme faizi 75
baz puan artırılsa
da ek parasal
sıkılaştırma
günlerinde toplam
etki 125 baz puan…
While ON lending
rate was increased
75 bps, total effect
would be 125 bps on
additional tightening
days...
İşsizlik oranındaki düşüş son aylarda zayıf
ekonomik toparlanmanın etkisiyle durmuş
görünüyor.
İşsizlik oranı Haziran’da, Mayıs seviyesini
koruyarak ancak geçtiğimiz yılın aynı dönemine
göre 0,8 puan artış kaydederek %8,8
seviyesinde gerçekleşti. İşsizlik oranı geçen
sene aynı dönemde %8 seviyesine gerileyerek
tüm zamanların en düşük işsizlik oranı
gerçekleşmişti. Tarım
dışı
işsizlik
oranı
Mayıs’taki
%11
seviyesinde
gerçekleşti.
Mevsimsellikten arındırılmış işsizlik oranı ise 0,1
puanlık artış ile %9,7 oldu. Mevsim etkilerinden
arındırılmış istihdam edilenlerin sayısında 2013
yılı Haziran döneminde, bir önceki döneme göre
52 bin kişilik azalış, işsiz sayısında ise 15 bin
kişilik artış meydana geldi. Mevsim etkilerinden
arındırılmış işgücüne katılma oranı bir önceki
döneme göre 0,1 puanlık azalış ile %51,
istihdam oranı 0,2 puanlık azalış ile %46
seviyesinde gerçekleşti.
19
When we compare yield curve as of Sept.
24 with the curve as of Sept. 2, we observe
steppening the curve (upward) thus,
percentage decrease in the short term
rates are more visible than percentage
change in long term rates. We envisage
that the normalization in the yield curve is
to continue.
Improvement in the unemployment rate
halted in June period.
The unemployment rate in June 2013
increased by 0.8 pps over June 2012 to
8.8%, while the non-farm unemployment
rate remained stable respect to May figures
at 11.00%. On the other hand seasonallyadjusted unemployment rate has increased
by 0.1 pps to 9.7%. In the period of June
2013, the number of seasonally adjusted
employed persons decreased by 52k
persons
and
unemployed
persons
increased by 15k persons compared to the
previous period. Seasonally adjusted labour
force participation rate realized as 51% by
0.1 percentage point decrease and
employment rate realized as 46% by 0.2
percentage point decrease.
19
İşsizlik Oranı (%)
18
On the inflation side, the bank expects the
downside trend in inflation to continue over
the forthcoming period. Nevertheless, it
prefers to maintain its cautious monetary
stance and use additional tightening when
necessary. The bank is optimistic on
developments regarding the current
account deficit. It envisages the healing in
the
current account deficit without gold
transactions to improve. The CBRT gave
the message of that short term interest rate
are under control by the CBRT and the
path of the short term rates depend on
developments in the trend of the inflation.
However on the long term interest rates
and FX rates, the CBRT has no direct
intervention.
Unemployment Rate (%)
18
İşsizlik Oranı (%; Mevsimsellikten arındırılmış)
17
17
16
16
15
15
14
14
13
13
12
12
11
11
10
10
9
9
8
8
Kaynak: TÜİK
Unemployment Rate (%; Seasonally adjusted)
Source: TurkStat
Portföy Önerileri
İMKB & Portfoy
100,000
90,000
80,000
70,000
60,000
50,000
40,000
30,000
20,000
10,000
24.09.08
A ylık P e rf o rm a ns T a blo s u
250
200
24.09.09
24.09.10
İMKB
24.09.11
23.09.12
H is s e
A ğus t o s
Ka pa nış
2 9 / 0 8 / 13
E ylül
Ka pa nış
2 4 / 0 9 / 13
G e t iri
( %)
İM KB
R e la t if
G e t iri
150
A rç e lik
10.30
11.90
15.5%
0.2%
100
T o faş
10.55
12.90
22.3%
6.1%
50
E m la k Ko nut G Y O
0
23.09.13
Relatif İMKB
2.38
2.73
14.7%
-0.5%
B IM
37.50
42.90
14.4%
-0.8%
T urk c e ll
10.70
11.85
10.7%
-3.9%
1.71
1.89
10.5%
-4.1%
13.00
15.90
22.3%
6.1%
66,394
76,530
15.3%
T S KB
Dö viz
15%
H a lk ba nk
Hazin e Bo n osu
65%
E nde k s ( İM KB - 10 0 )
His se Sen edi
20%
- 0 .4 9 %
D ö v iz S e pe t i
- 0 .8 1%
H a zine B o no s u
3 .4 0 %
A ylık P o rt f ö y G e t iris i
1.9 9 %
BIM (BIMAS)
Perakende sektöründe hard-discount formatında temel gıda ve tüketim
malzemelerini düşük maliyetle satın alıp, mümkün olan en düşük fiyat
politikası ile tüketiciye sunan BİM, mağaza sayısı açısından büyümesini
2013 yılında da sürdürmektedir. Finansallarına baktığımızda şirket ikinci
çeyrekte karını bir önceki yılın aynı dönemine göre %33.8 artırarak 92,7
milyon TL seviyesine yükseltmiştir. Açıklanan kar kar rakamı bizim
beklentimiz olan 87 milyon TL’nin hafif üzerindedir. Yıllık bazda net kar %
33,9 artış göstermesine rağmen ilk çeyrek net kar rakamı olan 97 milyon
TL’nin altında kalmıştır. Brüt kar marjı ise, maliyetlerdeki artışa bağlı
olarak 2Ç12’de %15,7 seviyesinden 2Ç13’de %15,6’ya geriledi. 2Ç12’de
%4,4 seviyesinde olan FAVÖK marj 2Ç13’de %4,7 seviyesine
yükselmiştir. 2013 yılından günümüze kadar Türkiye’de 227 mağaza
açan şirket 24 Temmuz 2013 itibariyle mağaza sayısını 3.882’ye (2Ç13
sonu itibariyle: 3.859) çıkarmıştır. Fas’ta mağaza sayısını 2013 yılı içinde
130’ye çıkaran BİM, Mısır’da da toplam 25 yeni mağaza açmıştır. 2013
yılında yurt içinde 375 yeni mazağa açmayı planlayan şirket 4.030
mağazaya ulaşmayı hedeflerken, Fas'ta 50 mağaza açarak toplam
mağaza sayısını 160'a çıkarmayı amaçlamaktadır. BİM'in mağaza
sayısını düzenli bir şekilde artırması, mevcut mağazaların artan sepet
hacmi ve discount market sektöründe artan rekabete rağmen mağaza
başına düşen müşteri sayısındaki artış net satış gelirlerine olumlu katkı
sağlamaktadır. Şirketin yeni mağazalarının faaliyete geçmesiyle birlikte
net satış gelirleri ve net karlılıktaki artışın önümüzdeki dönemlerde de
devam edeceğini düşünüyoruz. Bununla birlikte, yıl içerisinde açılan
mağazaların verileri dikkate alınmadan hesaplanan, sepet hacmindeki
sınırlı artışı dikkatle takip etmeye devam ediyoruz. İNA analizine göre
BİM için yaptığımız değerleme çalışmasında şirketin hedef değerini hisse
başına 48.0 TL seviyesinde hesaplıyoruz.
42.9 TL/ 21.51 Dolar
Öz et B ilanço ( B in
2 0 12 / 12
2 0 13 / 0 6
T. Dönen Varlı klar
1,257,369
1,439,069
T. Duran Varlı klar
876,018
948,925
90,000
Toplam Aktifler
2,133,387
2,387,994
70,000
Kı sa Vadeli Borçlar
1,288,960
1,570,486
50,000
Uzun Vadeli Borçlar
31,421
49,056
813,006
768,452
2,133,387
2,387,994
T.Öz Sermaye
Toplam Pasifler
B in T L
2 0 12 / 0 6
2 0 13 / 0 6 %D eğ.
Satışlar
4,780,849
5,629,087
Satışların M aliyeti(-)
4,032,574
4,752,701
748,275
876,386
Brüt Kar
17.7%
Faaliyet Giderleri(-)
560,351
652,997
16.5%
Faaliyet Karı / (Zararı)
187,924
223,389
18.9%
-841
-1,103
-31.2%
Net Diğer Gel/Gid
Özk. Kar/Zarar. Pay.
Finansman Giderleri (-)
Vergi Öncesi Kar
Vergi(-)
Net Dönem Karı
-
-
3,932
10,761
201,992
241,420
42,120
51,469
159,872
189,951
-
-
159,872
189,951
Azınlık Payları Karı/Zarar
Ana Ortaklık Kar/Zararı
A.D.
BIMAS
50.00
45.00
40.00
35.00
30.00
25.00
20.00
15.00
10.00
5.00
0.00
80,000
60,000
40,000
30,000
20,000
10,000
16.07.12
19.10.12
22.01.13
Per f o r mans
Değişim TL (%)
Değişim $ (%)
27.04.13
31.07.13
1 A ylık 3 A ylık
12 A ylık
2.9%
-0.2%
16.2%
0.9%
-6.1%
4.6%
-6.3%
4.3%
19.5%
U sd
26.36
18.24
2 0 13 / 0 6
36.04
2 0 13 T
32.89
1.21
1.18
1.10
1.07
16.95
23.68
14.07
21.37
2 0 12 / 0 6 2 0 13 / 0 6
15.7%
15.6%
2 0 13 T
15.8%
12 Aylık En Yüksek
12 Aylık En Düşük
R asyo lar
F/K
PD/Ciro
PD/DD
FD/FAVÖK
22.2% M ar jlar
18.8% Brüt Kar M arjı
A.D.
3.4%
TL
47.25
35.19
173.7% FD/Ciro
Operasyonel Kar M arjı
FAVÖK M arjı
18.8% Net Kar M arjı
3.9%
4.9%
4.0%
4.9%
4.1%
5.0%
3.3%
3.4%
3.3%
12.9 TL/ 6.47 Dolar
2 0 12 / 12
2 0 13 / 0 6
3,579,968
3,522,636
2,481,566
2,414,926
İMKB
16.00
90,000
14.00
80,000
12.00
Toplam Aktifler
6,061,534
5,937,562
2,464,687
2,764,526
50,000
1,534,746
1,410,076
30,000
T.Öz Sermaye
2,062,101
1,762,960
Toplam Pasifler
6,061,534
5,937,562
B in T L
2 0 12 / 0 3
2 0 13 / 0 6
%D eğ.
10.00
60,000
8.00
6.00
40,000
4.00
2.00
20,000
10,000
16.07.12
0.00
19.10.12
1,528,827
3,488,477
1,355,242
3,070,609
185,254
445,296
140.4%
80,255
184,886
130.4%
104,999
260,410
148.0%
-2,419
-110,193
A.D.
-
-
A.D.
-3,375
42,152
A.D.
102,554
260,714
5,691
44,453
154.2% FD/FAVÖK
681.1% M ar jlar
96,863
216,261
-
-
A.D.
96,863
216,261
123.3%
Net Diğer Gel/Gid
Vergi Öncesi Kar
Vergi(-)
Net Dönem Karı
22.01.13
Per f o r mans
Değişim TL (%)
Satışlar
Brüt Kar
TOASO
100,000
70,000
Azınlık Payları Karı/Zarar
Portföy Önerileri
İMKB
100,000
17.9% Relatif İM KB (%)
17.1%
TOFAŞ (TOASO)
Tofaş 2Ç13’de 109 milyon TL net kâr açıkladı. Bu tutar yıllık bazda
bakıldığında %12.4 oranında düşüşe ve çeyreklik bazda %2 oranında
artışa denk geliyor. Bununla birlikte açıklanan rakam beklentimiz olan
123 milyon TL’nin ve pazar beklentisi olan 127 milyon TL’nin altında
bulunuyor. 2Ç13’de, toplam gelirler %4.9 oranında düşüş göstermiştir.
Toplam satılan adetlerdeki yıllık %1.9’luk artışa rağmen, ihracatlardaki
düşüş %5.5 ve yurtiçi satışlardaki gerileme %3.3 olmuştur. Yurtiçi hafif
ticari araç pazarında, Tofaş’ın pazar kaybı 2011 yılındaki %26.2’den
1Y13’de 24.5’e gerilemiştir. Bununla birlikte, toplam Pazar 1Y13 itibariyle
yıllık bazda %11.6 artış gösterirken, hafif ticari araç pazarında 1Y13
itibariyle yıllık bazda %6.8 düşüş yaşanmıştır. Bu bilgilerin ışığında 2013
yılı için Tofaş’ın yurtiçi araç satışlarının yıllık bazda %1.3 artış göstererek
120,000 olmasını, binek araç satışlarının ise 66,000 olmasını
beklemekteyiz. Bu öngörümüzde, binek araç satışlarının oranının toplam
yurtiçi pazar içindeki büyüklüğünün artması ile Tofaş’ın bu pazardaki
pazar payının 2012 yılına göre 1Y13’de artmış olmasını ve daralan hafif
ticari araç pazarı ile Tofaş’ın bu pazardaki yine aynı dönemler arasındaki
hafif pazar payı kaybını dikkate alıyoruz. 2Ç13’de, satışların düşüşü
sonucunda yıllık bazda %5.0 düşüş gösteren esas faaliyet karı ve yine
yıllık bazda %19.3 azalan amortismanın sonucu, FAVÖK yıllık bazda %
10.5 düşüş göstermiştir. Bununla birlikte, FAVÖK marjı 2Ç12’deki %12.1
seviyesinden ve 1Ç13’deki %12.7 seviyesinden, 2Ç13’de %11.4
seviyesine gerilemiştir. Avro bazlı maliyet ve faturalamanın yanında al ya
da öde modeliyle çalışmasının şirketin büyüme beklentilerine etkisi ve
marjlarına pozitif etkisini göz önünde bulundurarak Tofaş tavsiyemizi “AL”
ve hedef fiyatımızı 14.30 TL olarak koruyoruz.
-
H is s e S e ne t le rinin R e la t if G e t iris i
27.04.13
31.07.13
1 A ylık 3 A ylık
12 A ylık
-7.0%
-12.1%
10.1%
128.2% Değişim $ (%)
-10.2%
3.8%
-19.3%
19.0%
TL
47.25
-1.1%
4.0%
U sd
26.36
35.19
19.67
2 0 13 / 0 6
12.23
0.79
2 0 13 T
12.13
0.78
FD/Ciro
0.84
0.83
PD/DD
3.06
2.26
R asyo lar
F/K
PD/Ciro
6.83
2 0 12 / 0 3 2 0 13 / 0 6
12.1%
12.8%
FAVÖK M arjı
Net Kar M arjı
6.75
2 0 13 T
12.3%
6.9%
7.5%
7.1%
12.3%
6.3%
12.1%
6.2%
12.3%
6.4%
EMLAK KONUT GYO (EKGYO)
Emlak Konut yılın ikinci çeyreğinde hem bizim tahminimiz 219 milyon
TL’nin hem de piyasa beklentisi olan 185 milyon TL’nin üzerinde 269
milyon TL net kar açıklamıştır. Bu rakam bir önceki çeyreğin net karı olan
271 milyon TL’ye göre de %0,8’lik bir azalışa tekabül etmektedir. Net kar
rakamlarını yıllık bazda incelediğimizde ise 2Ç13 net kar rakamı olan 269
milyon TL’nin geçen senenin aynı döneminde gerçekleşen 63 milyon TL
net kar rakamının oldukça üzerinde olduğunu görmekteyiz. Emlak Konut
GYO yılın ilk 7 ayında 8.672 adet konut satışı yaparak toplamda 3,86
milyar TL satış hasılatı gerçekleştirdi. Böylelikle şirket 2013 hedefi olan
15.000 konut satışı hedefinin %58’ni ilk yedi ayda karşıladı. Aylık bazda
ise 1.314 konut satışı gerçekleşerek bir önceki aya göre %59,6 yükseliş
kaydetti. Aylık satış geliri ise 359 milyon TL gerçekleşerek aylık bazda %
27 arttı. Konut bazında aylık %59’luk artış büyük ölçüde Bahçekent
Emlak Konutları (532 konut, 114 milyon TL) ve Körfezkent 3.Etap (208
konut, 31milyon TL) satışlarından kaynaklanmakta. Hatırlanacağı gibi
Türkiye’deki konut üreticisi GYO’lar muhasebe standartları gereğince
elde ettikleri ön satış gelirlerini doğrudan kar-zarar tablosuna
yansıtamazken bu gelirler alınan avanslar kaleminde tutulmakta ve
teslimatlar gerçekleştikçe gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Bu paralelde
önümüzdeki dönemlerde bu satışların gelir ve net kar kalemlerinde
önemli bir sıçrama yaratması muhtemel görünüyor. Sonuç olarak sağlam
iş modeli, kentsel dönüşüm projesinden orta-uzun vadede en çok fayda
sağlayacak şirketlerden biri olması ve %26’lık getiri potansiyeli ile uzun
vadeli hikayesine inandığımız Emlak Konut GYO için “AL” önerimizi
muhafaza ediyoruz.
2.73 TL/ 1.37 Dolar
Öz et B ilanço ( B in T L)
2 0 12 / 12
2 0 13 / 0 6
T. Dönen Varlıklar
3,499,241
İMKB
3,812,287
Toplam Aktifler
8,394,287
10,297,924
70,000
Kısa Vadeli Borçlar
3,420,117
4,883,295
50,000
766,445
682,964
30,000
T.Öz Sermaye
4,207,725
4,731,665
Toplam Pasifler
8,394,287
10,297,924
2 0 13 / 0 6
335,018
1,065,400
%D eğ.
263,909
486,990
71,109
578,410
713.4%
23,829
68,229
186.3%
979.1%
47,280
510,181
Net Diğer Gel/Gid
-14,629
-26,124
-
-
29,734
-15,465
Vergi Öncesi Kar
102,735
539,442
-
-
102,735
539,442
-
-
102,735
539,442
Vergi(-)
Net Dönem Karı
1.00
0.50
10,000
16.07.12
2 0 12 / 0 6
1.50
20,000
Satışlar
2.00
40,000
B in T L
Brüt Kar
2.50
60,000
218.0%
0.00
19.10.12
22.01.13
Per f o r mans
Değişim TL (%)
27.04.13
31.07.13
1 A ylık 3 A ylık 12 A ylık
-2.2%
-21.9%
8.4%
Değişim $ (%)
-26.8%
9.2%
-30.0%
5.8%
23.5%
2.4%
TL
3.40
2.15
U sd
7.87
3.80
-78.6% F/K
A.D. PD/Ciro
2 0 13 / 0 6
6.80
3.76
2 0 13 T
38.74
3.99
FD/Ciro
PD/DD
3.08
1.38
3.27
5.07
A.D.
R asyo lar
425.1% FD/FAVÖK
A.D. M ar jlar
425.1%
A.D.
6.22
2 0 12 / 0 6 2 0 13 / 0 6
Brüt Kar M arjı
21.2%
54.3%
14.1%
47.9%
FAVÖK M arjı
14.2%
47.9%
ARÇELİK (ARCLK)
30.7%
15.08
2 0 13 T
24.2%
9.6%
21.7%
50.6%
10.3%
11.9 TL/ 5.97 Dolar
2 0 12 / 12
2 0 13 / 0 6
6,736,678
7,563,072
3,491,475
İMKB
3,558,508
16.00
90,000
14.00
80,000
12.00
Toplam Aktifler
10,228,153
11,121,580
3,949,762
3,837,467
50,000
2,351,156
3,427,797
30,000
3,927,235
3,856,316
T.Öz Sermaye
Toplam Pasifler
10,228,153
B in T L
%D eğ.
3,705,193 3,556,895
Brüt Kar
1,479,595 1,538,736
4.0%
1,099,745
1,161,971
5.7%
379,850
376,765
-0.8%
Net Diğer Gel/Gid
-28,104
-86,960
-209.4%
23,543
23,721
-70,322
-126,328
Vergi Öncesi Kar
339,104
338,590
38,748
50,022
288,568
12,389
7,824
287,967
280,744
4.00
2.00
0.00
10,000
16.07.12
300,356
6.00
20,000
5,184,788 5,095,631
Net Dönem Karı
8.00
40,000
Satışlar
Vergi(-)
10.00
60,000
11,121,580
2 0 12 / 0 6 2 0 13 / 0 6
ARCLK
100,000
70,000
Azınlık Payları Karı/Zara
-1.7%
19.10.12
22.01.13
Per f o r mans
Değişim TL (%)
27.04.13
Değişim $ (%)
5.9%
-6.3%
2.3%
-0.1%
5.1%
TL
14.45
U sd
7.87
R asyo lar
F/K
8.98
4.14
2 0 13 T
14.49
PD/DD
FD/FAVÖK
29.1% M ar jlar
-3.9% Brüt Kar M arjı
-36.8%
0.77
0.75
1.02
0.99
2.14
10.24
1.87
9.87
2 0 12 / 0 6 2 0 13 / 0 6
28.5%
30.2%
-2.5% Net Kar M arjı
2 0 13 T
29.6%
7.3%
7.4%
7.4%
10.0%
10.3%
10.1%
5.6%
5.5%
5.1%
FAVÖK M arjı
36.5%
2 0 13 / 0 6
15.54
0.8% PD/Ciro
-79.6% FD/Ciro
-0.2%
31.07.13
12.3%
-4.4%
18.1%
-4.0% Relatif İM KB (%)
TURKCELL (TCELL)
11.85 TL/ 5.94 Dolar
Öz et B ilanço ( B in T L)
T. Dönen Varlıklar
T. Duran Varlıklar
Toplam Aktifler
Kısa Vadeli Borçlar
2 0 12 / 12
2 0 13 / 0 6
9,775,154
10,533,394
8,877,890
8,989,476
18,653,044
19,522,870
4,191,773
3,608,611
1,726,338
2,162,654
T.Öz Sermaye
12,734,933
13,751,605
Toplam Pasifler
18,653,044
19,522,870
B in T L
2 0 12 / 0 6
Satışlar
4,946,908
3,060,070
3,455,536
12.9%
Brüt Kar
1,886,838
2,088,075
10.7%
1,077,795
1,135,408
2 0 13 / 0 6
5,543,611
%D eğ.
İMKB
14.00
90,000
12.00
80,000
60,000
8.00
50,000
6.00
40,000
10,000
16.07.12
Per f o r mans
Değişim $ (%)
Relatif İM KB (%)
115,124
128,569
266,725
-345,203
11.7% PD/Ciro
A.D. FD/Ciro
1,268,017
1,402,595
228,817
283,521
1,039,200
1,119,074
-12,126
-5,938
1,125,012
F/K
10.6% PD/DD
23.9%
27.04.13
31.07.13
1 A ylık
3 A ylık
12 A ylık
-3.1%
-7.2%
11.7%
-26.8%
-30.0%
23.5%
8.2%
25.6%
5.5%
9.0% R asyo lar
1,051,326
22.01.13
5.3% 12 Aylık En Yüksek
17.8%
0.00
19.10.12
12.1% Değişim TL (%)
-14,240
Net Dönem Karı
2.00
20,000
952,667
Vergi(-)
4.00
30,000
-15,643
Vergi Öncesi Kar
10.00
70,000
809,043
TCELL
100,000
Net Diğer Gel/Gid
Portföy Önerileri
3.00
6,485,637
Turkcell yılın ikinci çeyreğinde 558 milyon TL net kar açıklamıştır. Bu
rakam geçen sene aynı dönemde elde etmiş olduğu net kar rakamı olan
536 milyon TL’ye göre %4,2 artış gösterirken, bir önceki çeyreğin net karı
olan 567 milyon TL’ye göre de %1,6’lık bir düşüşe denk gelmektedir.
Şirketin açıklamış olduğu 2. çeyrek net karı, bizim beklentimiz olan 529
milyon TL’nin üzerinde gerçekleşmiştir. Turkcell yılın ikinci çeyreğinde
2.855 milyon TL gelir elde ederken, bu rakam geçen sene aynı döneme
göre %11,3 artış gösterirken bir önceki çeyreğe göre ise %6,2’lik bir
yükselişe işaret etmektedir. Açıklanan net gelir rakamı bizim beklentimiz
olan 2.822 milyon TL’nin üzerinde kalmıştır.Turkcell Türkiye ikinci
çeyrekte gelirlerini %8 yükseltirken, konsolide gelirlerdeki büyümeye asıl
katkı yurtdışı iştiraklerin göstermiş olduğu güçlü performans oldu.
Turkcell Türkiye ses gelirlerini yıllık %4 artış kaydederek 1.664 milyon TL
seviyesine yükseldi. Öte yandan fiber ağlarla yüksek hızlı internet erişimi
hizmeti veren Superonline yatırımlarının meyvelerini toplamaya devam
ediyor. Superonline gelirlerini yıllık bazda %37 arttırdı ve 500 bin yeni
müşteri kazandı. Şirket ikinci çeyrekte 864 milyon TL FAVÖK açıklarken,
FAVÖK rakamı bir önceki seneye göre %16,5 artış gösterdi. FAVÖK
marjı ise %28,9 seviyesinden %30,3 seviyesine yükseldi. Şirketin %30
FAVÖK marjı seviyesini koruması ve iştiraklerin operasyonel
marjlarındaki
iyileşmeler,
gelecek
dönemler
için
karlılığın
sürdürülebileceğine işaret etmektedir. Sonuç olarak operasyonel
performansını beğendiğimiz Turkcell için “AL” tavsiyemizi sürdürüyoruz.
3.50
80,000
4,895,046
Arçelik yılın ikinci çeyreğinde hem beklentimiz olan 156 milyon TL’nin,
hem de piyasa beklentisi olan 168 milyon TL’nin altında 151 milyon TL
net kar açıklamıştır. Bu rakam bir önceki çeyreğin net karı olan 129
milyon TL’ye göre %17’lik artışa ancak geçmiş senenin aynı dönem net
kar rakamı olan 168 milyon TL’ye göre ise %9,8’lik düşüşe denk
gelmektedir. Satış gelirlerine bakıldığında ise, şirket 2. çeyrekte 2.665
milyon TL gelir açıklarken, bir önceki çeyrekte elde etmiş olduğu 2.430
milyon TL’lik gelirine göre %9,7’lik artışa ancak geçtiğimiz sene aynı
dönemde elde ettiği 2.779 milyon TL’lik gelirine göre ise %4,1’lik bir
düşüşe işaret etmektedir. Şirketin 6 aylık net satış gelirleri yıllık bazda %
1,7 azalarak 5.096 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Satış
gelirlerinde yıllık bazda azalmaya rağmen geçen sene 2. çeyrekte %28.8
seviyesinde olan brüt kar marjı bu çeyrekte %30 düzeyine yükselmiştir.
Şirketin 6 aylık net karı ise yıllık bazda %2,8 azalarak 281 milyon TL
olarak gerçekleşmiştir. Operasyonel karlılığa baktığımızda ise esas
faaliyat karı ikinci çeyrekte 187 milyon TL gerçekleşerek geçen senenin
aynı dönemine göre %16 azalmıştır. Esas faaliyet karındaki %16’lık
azalış brüt karın sabit kalmasına ve operasyonel giderlerdeki yıllık bazda
%6 artıştan kaynaklıdır. FAVÖK tarafına bakıldığında ise, şirket 2.
çeyrekte 260 milyon TL FAVÖK elde ederken bu rakam, geçtiğimiz
senenin aynı döneminde elde etmiş olduğu 287 milyon TL’ye göre %
9,3’lük ve bir önceki çeyreğe göre de %1,1’lik bir düşüşe işaret
etmektedir. Böylece şirketin FAVÖK marjı 2. çeyrekte geçen senenin
aynı dönemine ve bir önceki çeyreğe göre düşüş göstererek %9,8
olmuştur. Bu aşamada hisse için “AL” önerimizi sürdürüyoruz.
4.00
90,000
T. Duran Varlıklar
EKGYO
100,000
FD/FAVÖK
TL
12.55
9.28
U sd
7.87
3.80
2 0 13 / 0 6
11.17
2 0 13 T
10.95
2.17
1.82
1.73
2.09
1.75
1.55
5.87
M ar jlar
2 0 12 / 0 6 2 0 13 / 0 6
38.1%
37.7%
16.4%
17.2%
51.0%
FAVÖK M arjı
29.2%
21.3%
30.2%
20.3%
5.53
2 0 13 T
39.7%
15.4%
31.6%
19.1%
1.89 TL/ 0.95 Dolar
TSKB (TSKB)
TSKB yılın ikinci çeyreğinde net karını hem bizim hem piyasa beklentisi
olan 92mnTL ile birebir örtüşen bir kar rakamı açıkladı. Açıklanan kar
rakamı yıllık olarak sabit kalırken, çeyreksel %9’luk artışa işaret
etmektedir. Genel olarak beklentilere paralel kar rakamı açıklasa da,
bankanın gelir tablosu kaleminde farklılıklar olan noktalar; beklentimizin
üzerinde çeyreklik kar marjına bağlı olarak yüksek gelen net faiz
gelirleri, daha yüksek kur farkı zararı, beklentimizden düşük gelen
komisyon gelirleri ve düşük vergi oranı idi. Çeyreksel net faiz geliri
117mnTL seviyesinde, bir önceki çeyreğe göre beklentilerimizin
üzerinde %5 oranında arttı. Her ne kadar menkul kıymet getirilerinde
azalış yaşansa da, değer kaybeden TL’ye bağlı olarak bankanın
çeyreksel net kar marjı %4.4 seviyesinde sabit kaldı. Bankanın ikinci
çeyrekte de MK portföyünü yeniden yapılandırdığını görüyoruz. Bu
çeyrekte sermaye piyasası işlem karında kayda değer bir artış
yaşanmazken, değer kaybeden TL’nin kur farkı zararı doğurarak, net
faiz gelirlerine yaptığı katkıyı azalttığı görünüyor. Önümüzdeki
çeyreklerde artmasını beklediğimiz kurumsal finansman aktiviteleri ile
bankanın komisyon gelirlerinde artış yaşanacağını düşünüyoruz.
Bilançoda İkinci çeyrekte hem kredi büyümesinde hem de alınan
krediler de yatay bir seyir gördük. Ancak hem yıllık %7’lik artış oranını
hem de ikinci yarıda hızlanmasını beklediğimiz proje finansmanı
kredilerini göz önüne aldığımızda, bankanın YP cinsinden düzeltilmiş
kredi büyümesinin, hedefleri dahilinde %15 seviyesinde gerçekleşmesini
bekliyoruz. Bankanın hem uzun vadede sahip olduğu yüksek kar artışı
potansiyeli, hem de önümüzdeki dönemde artmasını beklediğimiz
volatiliteye karşı daha dayanıklı bir yapısı olması sebebiyle TSKB için
AL önerimizi koruyoruz.
Gelir T ab losu ( mn TL)
Faiz Gelirleri
2 0 12 / 0 6
2 0 13 / 0 6
2 9 7.0
2 9 5.7
%
İMKB
- 0 .4 %
Kredilerden Alınan Faizler
M enkul Değ. Alınan Faizler
162.1
185.8
14.6%
128.2
106.1
-17.3%
6.0
3.7
-38.4%
8 3 .7
6 7.3
- 19 .5%
M evduata Verilen Faizler
-
-
Para Piyasasına Verilen Faizler
37.0
28.1
Kullanılan Kredi. Verilen Faizler
46.7
39.3
Diğer Faiz Gelirleri
Faiz Giderleri
Diğer Faiz Giderleri
N et Faiz Geliri
Net Ücret ve Komisyon Gelirleri
0.1
70,000
0.0
2 2 8 .4
5.6
4.0
1.50
60,000
50,000
1.00
40,000
30,000
0.50
20,000
10,000
16.07.12
A.D.
2 13 .3
2.00
80,000
0.00
19.10.12
Per f o r mans
Değişim TL (%)
-73.2% Değişim $ (%)
7.0 %
Relatif İM KB (%)
27.3
28.1
3.3
0.2
-93.1%
Diğer Faaliyet Gelirleri
14.1
11.4
-19.0%
Faaliyet Gelirleri Top lamı
27.04.13
31.07.13
-16.6%
-25.7%
-3.1%
-26.8% -30.0%
23.5%
-15.9%
Net Ticari Kar/Zarar
Temettü Gelirleri
22.01.13
-24.1%
-29.3% 12 Aylık En Yüksek
2.9% 12 Aylık En Düşük
-6.8%
0.6%
-8.5%
TL
2.33
U sd
7.87
1.49
3.80
R asyo lar
2 0 12
M enkul Değ./T.Aktif
28.2%
24.6%
Krediler/T.Aktif
66.9%
69.9%
0.2%
0.3%
2 6 3 .7
2 72 .1
3 .2 %
Kredi ve Diğer Alacaklar Karşılığı (-)
14.7
20.2
37.4%
Faaliyet Giderleri (-)
35.5
37.7
Takipteki Al./Krediler
6.3% Net Faiz M arjı
Vergi Giderleri (-)
40.6
37.5
-7.6% Özsermaye Karlılığı
N et D önem Kar/ Zarar
172 .9
176 .7
Gelir T ab lo su ( mn T L)
2 0 12 / 0 6
2 0 13 / 0 6
F aiz Gelirleri
4 ,4 71.6
4 ,3 9 2 .3
2 0 13 T
4.6%
4.3%
20.0%
18.2%
2 .2 %
15.9 TL/ 7.97 Dolar
Kredilerden Alınan Faizler
M enkul Değ. Alınan Faizler
Diğer Faiz Gelirleri
3,239.9
1,221.4
3,448.3
934.2
%
- 1.8 %
6.4%
-23.5%
10.2
9.6
-6.2%
2 ,2 59 .2
1,9 4 4 .4
- 13 .9 %
2,020.8
1,726.8
-14.5%
Para Piyasasına Verilen Faizler
103.8
13.3
Kullanılan Kredi. Verilen Faizler
72.2
95.4
Diğer Faiz Giderleri
62.5
108.8
2 ,2 12 .4
2 ,4 4 7.9
10 .6 %
447.0
3.9%
81.6
27.5%
F aiz Gid erleri
M evduata Verilen Faizler
N et F aiz Geliri
İMKB
70,000
50,000
30,000
10,000
16.07.12
Perf o rmans
Değişim TL (%)
32.2%
Değişim $ (%)
Diğer Faaliyet Gelirleri
188.7
207.5
2 ,9 15.8
3 ,4 9 8 .5
367.2
413.3
329.9
336.4
1,2 53 .2
1,4 2 8 .5
0.00
19.10.12
-87.1%
314.5 1434.2% R asyolar
N et D ö nem Kar/ Z arar
5.00
20,000
20.5
1,320.2
10.00
40,000
64.0
965.4
15.00
60,000
Net Ticari Kar/Zarar
Faaliyet Giderleri (-)
20.00
80,000
Temettü Gelirleri
Kredi ve Diğer Alacaklar Karşılığı (-)
25.00
90,000
430.1
F aaliyet Gelirleri T o p lamı
HALKB
100,000
Net Ücret ve Komisyon Gelirleri
Vergi Giderleri (-)
Portföy Önerileri
2.50
90,000
HALKBANK (HALKB)
Halkbank 2013 yılının ikinci çeyreğinde piyasa beklentisi olan
673mnTL’nin üzerinde 715mnTL net kar açıkladı. Açıklanan net kar
rakamı yıllık bazda %1’lik artışa işaret ederken, çeyreksel bazda
aynı kalmış oldu. Beklentilerin üzerindeki karın ana nedeni,
beklentilerin altında gerçekleşen efektif vergi oranı idi. Beklentimiz
dahilinde çeyreksel net faiz gelirleri %3 oranında azalırken, bu
çeyrekte de güçlü gerçekleşen sermaye piyasası işlem karı ve
diğer operasyonel gelirler kalemi net karı desteklemeye devam etti.
Operasyonel giderlerdeki %35’lik yıllık artışın önümüzdeki
çeyreklerde normalleşerek %25 seviyelerine gerilemesini
bekliyoruz. Çeyreksel olarak kredi büyümesi sektörün altında %7
seviyesinde gerçekleşti. İkinci çeyrekte banka YP krediler ağırlıklı
büyürken, TL tarafta konut ve genel ihtiyaç kredilerinin yanısıra
PARAF’ın pozitif etkisi ile kredi kartlarındaki büyüme ana
segmentler idi. Takipteki kredilerdeki artışın kredi büyümesinin
altında kalması ve güçlü tahsilatlar sayesinde takipteki kredi
rasyosunun %2.8 seviyesinden %2.7 seviyesine indiğini görüyoruz.
Genel olarak operasyonel performansın beklentimize paralel
gerçekleşmesi
ve
banka
yönetiminin
gerçekleştirdiği
telekonferansta bütçeye yönelik önemli değişiklikler yapmaması
sonrasında, banka için tahminlerimizi sabit tuttuk. Bu gelişmelerin
ışığında Halkbank için “AL” tavsiyemizi koruyoruz.
TSKB
100,000
9.9% M enkul Değ./T.Aktif
2 0 .0 % Krediler/T.Aktif
12.6% Krediler/M evduat
36.8% Takipteki Al./Krediler
2.0% Net Faiz M arjı
14 .0 % Özsermaye Karlılığı
22.01.13
27.04.13
31.07.13
-14.8% -22.9%
-9.2%
-26.8%
-6.3%
23.5%
-4.8%
-10.5%
-14.2%
TL
21.65
12.85
U sd
7.87
3.80
2 0 12
2 0 13 T
21.2%
17.6%
60.9%
63.1%
90.8%
97.3%
2.9%
2.8%
4.9%
4.5%
24.8%
20.7%
DOĞUŞ OTOMOTİV (DOAS.IS)
ÖNERİ: AL
Araştırma ve Kurumsal Finans Departmanı
TL
Usd
Finansal Veriler (Bin TL)
Piyasa Değeri (mn TL, mn $)
1.980
993
Satış Gelirleri
Hedef Değer (mn TL, mn $)
2.738
1.373
9,00
4,51
Kapanış
Ort. İşlem Hacmi (Bin Lot)
737
Firma Bilgileri
Sektör
Otomotiv
Faaliyet Alanı
Otomotiv ve Ticari Araç Satışı
Ödenmiş Sermaye (mn TL)
220,0
Ortaklık Yapısı
Pay(%)
Doğuş Holding
35,2
Doğuş Araç Geliştirme
30,3
Halka Açık
34,5
İMKB REL.
DOAS
300
16,00
14,00
250
12,00
200
10,00
150
2012/12
2013T
5.132.341
6.154.382
Brüt Esas Faaliyet Karı/Zararı
345.084
374.102
713.414
791.585
Faaliyet Kar/Zarar
161.261
150.924
300.822
313.183
FAVÖK
Finansal Gelir/Gider
173.150
-29.957
165.680
-32.784
325.006
-64.568
345.419
-71.407
Net Dönem Karı/Zararı
152.840
129.237
255.932
256.871
n Doğuş Otomotiv, toplam pazar payını 2011 yılı sonundaki %11.9'dan 08/2013
itibariyle %17.4'e yükseltti. Yine bu iki dönem karşılaştırıldığında, Şirket'in binek
otomobil segmentindeki pazar payı 2011 yılı sonundaki %13.8'den 08/2013 itibariyle
%19.6'ya yükselmiş, aynı zaman dilimindeki hafif ticari araç segmentindeki pazar payı
da %9.7'den %13.8'e yükselmiştir. 08/2013 itibariyle pazarda binek otomobil
segmentindeki büyüme yıllık bazda %20.9'a ulaşarak Doğuş Otomotiv'in etkileyici
büyüme hikayesine bir nevi destek olmuştur. Tüm bu gelişmelerin ışığında, 2013
yılında Doğuş Otomotiv'in 6.15 milyar TL satış gelirlerine (2012 yılında 5.1 milyar TL)
ulaşmasını bekliyoruz. Bununla birlikte Şirket'in satış hacmini 135,000 adet olarak
öngörüyoruz.
n Doğuş Otomotiv'in fırsat oluşturacak Orta Doğu ve Kuzey Afrika bölgesi
ülkelerinde büyüme stratejisi kapsamında, Şirket'in %100 bağlı ortaklığı olan kurulan
D-Auto LLC, Irak'ın Erbil şehrinde Volkswagen ve Audi markalı otomobillerin ithalatını
ve dağıtımını yapma ve satış sonrası servis hizmeti verme konusunda yetkilendirildi.
Şirket, satışların 2013 yılı sonuna doğru başlamasını ve yıllık 10,000 adede ulaşmasını
bekliyor. Uzun vadede pazar payı beklentisi ise %12 olarak belirlenmiş durumda.
Doğuş Otomotiv'in bölgesel distribütör olma yolunda başarılı olması durumunda, bu
modelimize ve dolayısıyla hedef fiyatımıza yukarı yönlü bir risk oluşturacaktır.
6,00
4,00
50
2,00
0,00
Aralık 12
Mart 13
Performans
Mayıs 13
1 Aylık
Ağustos 13
3 Aylık
12 Aylık
Değişim TL (%)
16,9%
-6,4%
Değişim $ (%)
16,3%
-9,3%
41,7%
4,3%
-12,5%
41,0%
İMKB Relatif (%)
Piyasa Göstergeleri
F/K
PD/Ciro
FD/Ciro
PD/DD
FD/FAVÖK
58,3%
TL
ABD$
13,70
7,54
5,23
2,91
2013/06
8,53
0,35
0,50
1,88
8,83
2013T
7,71
0,32
0,46
1,5
8,1
Marjlar
Brüt Kar
EFK
FAVÖK
2012/06
14,5%
6,8%
2013/06
12,9%
5,2%
2013T
12,9%
5,1%
7,3%
5,7%
5,6%
Net Kar
6,4%
4,4%
4,2%
Özet Bilanço (Bin TL)
2012/12
2013/06
Dönen Varlıklar
1.019.903
1.512.221
Duran Varlıklar
1.202.949
1.199.047
Toplam Varlıklar
2.222.852
2.711.268
920.118
1.344.300
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Yükümlülükler
115.841
311.893
Özkaynaklar
1.186.893
1.055.075
Toplam Kaynaklar
2.222.852
2.711.268
D
2013/06
2.906.052
8,00
100
0
Eylül 12
2012/06
2.381.566
n Doğuş Otomotiv global emsallerine göre oldukça iskontolu durumda bulunuyor Doğuş Otomotiv hisseleri 2013T Firma Değeri / FAVÖK rasyosu dikkate alındığında 8.2x ve
Fiyat / Kazanç oranı göz önünde bulundurulduğunda ise 7.76x ile işlem görüyor. Bu oranlar
ile Doğuş Otomotiv, global emsallerine göre Firma Değeri / FAVÖK rasyosunda %23 ve
Fiyat / Kazanç oranında %47 iskontolu işlem görmekte. Bununla birlikte Şirket'in Fiyat /
Kazanç oranı üç yıllık ortalaması olan 6.2x'in üzerinde bulunmaktadır.
n Temettü veriminde Doğuş Otomotiv'in yine güçlü olması beklenirken, 2014 yılındaki
temettü veriminin 2013 yılında dağıtılan (2012 yılı net kârından) temettüye kıyasla daha
düşük olmasını bekliyoruz - Şirket, üç yıllık bir aradan sonra 2012 ve 2013 yılında temettü
ödemesi yapmıştır. Bu temettü ödemelerindeki ödeme oranı sırasıyla %70.6 ve %86.0
olmuştur. Şirket'in 2013 yılı net kârından ödenmesini beklediğimiz temettü için ödeme oranı
beklentisi %50-60 olmaktadır. 2014 yılında beklenen temettü veriminin, 2013'e kıyasla daha
düşük bir oranda gerçekleşmesi beklenen dağıtım oranı ve hisse fiyatında gerçeleşmesini
öngördüğümüz yükseliş dikkate alındığında 2013 yılına kıyasla daha düşük olmasını
bekliyoruz. Cari piyasa değerini dikkate alarak Şirket'in 2013 yılında ödemiş olduğu temettü
için temettü verimi %11 olurken, 2014 yılı için temettü verimi beklentimiz ise %9.1'dir. Şirket,
otomotiv sektörü hisseleri arasında 2013 yılında en yüksek temettü verimini yakalamıştır.
Yine de %10'ların da üzerinde olan 2013 yılı temettü verimi gerçekleşmesi, piyasalarda
Haziran ayı ile birlikte başlayan düşüşe paralel şirketlerin piyasa değerlerindeki azalışa bağlı
olarak yüksek gözükmektedir.
n Doğuş Otomotiv'in sadece lokal oyuncu olması riskleri gündeme getirebiliyor Şirket'in fırsat oluşturabilecek Orta Doğu ve Kuzey Afrika ülkelerinde büyüme stratejisine
rağmen, sadece lokal oyuncu olma pozisyonunu şimdilik koruyor. Satış gelirlerinin
neredeyse tamamının yerel piyasadan olması, talebin yavaşladığı dönemlerde, ihracat
yapan emsallerine kıyasla Şirket'in daha fazla dalgalanmaya maruz bir konumda olmasına
yol açıyor. Bununla birlikte çoğunlukla Türk Lirası olarak yapılan yurtiçi satışlar da, Türk
Lirası'nın hızlı değer kaybettiği dönemlerde Şirket'in kur riskine açık bir pozisyonda
kalmasına yol açıyor. Şirket'in marjları, kurdaki yükselişi satış fiyatlarına yansıtamadığı
ölçüde riske açık bir konumda bulunabilir.
n Önümüzdeki yıl hayata geçirilmesi beklenen hurda teşviki Doğuş Otomotiv için
ekstra itici güç sağlayabilir - İçinde bulunduğumuz günlerde taslak çalışması ortaya çıkan
hurda araç teşviki düzenlemesinde, 20 yaş ve üzeri araçlara nakit ya da vergi indirimi
şeklinde teşvik verilmesi planlanıyor. Bununla birlikte kredi faiz desteği verilmesi opsiyonu da
taslak teşvik yasasının içinde bulunuyor. Bu durumda, Türkiye'de 20 yaş üzerinde
4 milyon
,
araç olduğu ve bunun 2 milyon kadarının binek araç olduğu düşünüldüğünde teşvik
yasasının Doğuş Otomotiv için pozitif olabiliceğini düşünüyoruz.
n Önerimizi "AL" olarak koruyoruz - Doğuş Otomotivi'i değerlerken indirgenmiş nakit
akımları ve emsallerinin şirket değeri ile kıyaslama yöntemlerini sırasıyla %70 ve %30
oranlarında kullandık. Oldukça kozervatif olarak değerlediğimiz Doğuş Otomotiv için, risksiz
getiri oranı olarak %8.5, piyasa risk primini %5.0 ve sonsuz büyüme oranını da %2.5 olarak
dikkate aldığımızda Şirket'in hedef piyasa değerini 2.7 milyar TL ve hedef fiyatını 12.45 TL
olarak tespit etmiş oluyoruz. %37 yükseliş potansiyeli barındıran hedef fiyatımız, Doğuş
Otomotiv'in 500'den fazla satıcı ile çok geniş bir dağıtım ağına sahip olması, çeşitlilik
arzeden iş yapısının güçlü marjlar sunması, düzenli nakit yaratma gücü ve çevre ülkelerdeki
(çoğunlukla Orta Doğu ve Kuzey Afrika Bölgesi'ndeki) büyüme planlarını dikkate alıyoruz.
Park Elektrik (PRKME.IS)
ÖNERİ: AL
Araştırma ve Kurumsal Finans Departmanı
TL
Usd
Finansal Veriler (Bin TL)
2012/06
2013/06
2012/12
2013T
Piyasa Değeri (mn TL, mn $)
804
403
Satış Gelirleri
144.683
123.645
264.888
260.117
Hedef Değer (mn TL, mn $)
895
449
Brüt Esas Faaliyet Karı/Zararı
73.751
42.471
134.378
117.518
5,40
2,71
Faaliyet Kar/Zarar
59.494
26.482
101.813
83.703
FAVÖK
Finansal Gelir/Gider
89.816
14.095
54.435
-155
159.127
23.300
114.451
8.504
Net Dönem Karı/Zararı
66.660
36.107
107.315
90.374
Kapanış
Ort. İşlem Hacmi ( adet )
248.394
Firma Bilgileri
Sektör
Madencilik
Faaliyet Alanı
Bakır Üretimi
Ödenmiş Sermaye (mn TL)
148,9
Bakır işleme kapasitesini 2013 yılında 1.8 milyon ton seviyesine çıkaran şirketin,
bakır madeninde kapalı ocaktan açık ocağa geçişinin önümüzdeki dönemelerde
finansallarını olumlu etkileyeceğini düşünüyoruz.
n
Park Elektrik enerji yatırımlarını sürdürmektedir. Şirketin halihazırda yatırımlarını
sürdürdüğü 50.5 MW kapasiteli Diyarbakır HES santralinin 2014 ortasında devreye
girmesi planlanlamaktadır.
n
Ortaklık Yapısı
Pay(%)
Park Holding
61,2
Turgay Ciner
6,8
Diğer
32,0
İNA analizine göre hedef hisse fiyatını 6.00 TL hesapladığımız Park Elektrik için AL
önerisi veriyoruz.
n
Bakır madeninde kapalı ocaktan açık ocağa geçiş şirketin önümüzdeki dönemelerde
marjlarını olumlu etkileyecek - Enerji ve madencilik sektöründe faaliyet gösteren şirket,
halihazırda konsantre bakır ve asfaltit üretimi gerçekleştirmektedir. Şirketin bunun dışında
enerji santralleri yatırımları bulunmaktadır. Şirket bakır üretimini Siirt'te bulunan Madenköy
bakır madeninde gerçekleştirmektedir. Bakır işleme kapasitesini Ekim 2011 itibariyle %60
artırarak 750 bin ton seviyesinden 1.2 milyon ton seviyesine çıkaran şirket 2013 yılı içinde
bunu 1.8 milyon ton seviyesine yükseltmiştir. Şirket halen bakır madeninde kapalı ocaktan
açık ocağa geçis nedeniyle dekapaj yatırımlarını sürdürmektedir. Park Elektrik bu işlemin
tamamlanması ile beraber yılda 150 bin wmt konsantre bakır üretimi gerçekleştirmeyi
planlamaktadır ki bu durum şirketin marjlarını ve karlılığını olumlu etkileyecektir. Park Elektrik
bu yatırımlarını yılın son çeyreğinde tamamlamayı planlamaktadır. 2012 yılında 89 bin ton
wmt konsantre bakır üretim gerçekleştiren şirket 2013 yılında 105 bin ton wmt konsantre
bakır üretimi gerçekleştirmeyi hedeflemektedir. Ancak bakır madeninde kapalı ocaktan açık
ocağa geçişin mali tablolar üzerindeki asıl etkisinin 2014 yılında görüleceğini düşünüyoruz.
n
İMKB REL.
PRKME
140
8,00
120
7,00
100
6,00
5,00
80
4,00
60
3,00
40
2,00
20
1,00
0
16.07.12
10.12.12
Performans
0,00
20.09.13
30.04.13
1 Aylık
3 Aylık
12 Aylık
Değişim TL (%)
8,0%
31,7%
Değişim $ (%)
8,0%
28,1%
-25,2%
-2,9%
21,6%
-27,0%
İMKB Relatif (%)
-16,9%
TL
ABD$
7,28
4,04
4,10
2,12
2013/06
10,47
3,30
2,39
1,65
4,70
2013T
8,90
3,09
2,24
1,5
5,1
n Asfaltit kapasitesinin 2014 yılında artması bekleniyor - Şu anda şirket yaklaşık 450 bin
asphaltite satışının tamamını grup şirketi olan 135 MW kapasiteli Silopi Elektrik Üretim A.Ş’ye
satmaktadır Satışlar Silopi Elektrik Üretim A.Ş
satmaktadır.
A Ş’nin
nin ihtiyacına göre belirlenmektedir.
belirlenmektedir Bu
santralin kapasitesinin 2014 yılında 270 MW seviyesine 2016 yılında ise 405 MW seviyesine
yükseltilmesi planlanmaktadır ki artan kapasite paralelinde şirketin net satış gelirleri
rakamının da pozitif etkilenceğini düşünüyoruz .
n Şirket enerji yatırımlarını sürdürmektedir - Bakır ve asphaltite satışı dışında şirket enerji
üretim sektörüne giriş konusunda yatırımlarını sürdürmektedir. Park Elektrik bu kapsamda
Diyarbakır’da 50.5 MW kurulu güçte bir kanal tipi hidroelektrik santrali kurma ve işletme
konusundaki yatırımlarını sürdürmektedir. Şirket 49 yıllığına işletim hakkına sahip olduğu bu
santrali 2014 yılının ortalarında faaliyete geçirmeyi planlamaktadır. Şirket öte yandan AdanaCeyhan’da 423 MW ve Edirne'de 439 MW gücünde doğalgaz çevrim santrali kurmak için
EPDK'ya başvurmuştur.
Özet Bilanço (Bin TL)
2012/12
Dönen Varlıklar
296.579
315.657
Duran Varlıklar
206.693
232.661
Düşen bakır fiyatları şirketin finansallarını 2013 yılında olumsuz etkiledi - Park
Elektrik’in konsantre bakır satışları 2Ç13’de 2Ç12’ye göre %15, bir önceki çeyreğe göre ise
%38.8 artışla 27.562 dmt seviyesinde gerçekleşmiştir. Diğer yandan 2Ç12’de 7.868 dolar/ton
seviyesinde gerçekleşen ortalama bakır fiyatları 2Ç13’de 7.145 dolar/ton (1Ç13’de ortalama
7.931 dolar/ton) seviyesine gerilemiştir. Dolayısıyla miktar bazında artan satış rakamlarına
rağmen, bakır fiyatlarındaki gerileme şirketin net satış gelirlerini geçen yılın aynı dönemine
göre olumsuz etkilemiştir. Park Elektrik’in net satış gelirleri 2Ç13’de geçen senenin aynı
dönemine göre %11 düşerek 69 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Ancak çeyreksel
bazda bakır fiyatlarındaki gerilemenin sürmesine karşın bir önceki çeyreğe göre bakır
satışlarındaki artış (%38.8) şirketin net satış gelirlerin bir önceki çeyreğe göre %28 artış
göstermesini sağlamıştır. Şirketin kümüle bazda net satış gelirleri 1Y13'de 1Y12'ye göre
%14.5 düşüşle 124 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Şirketin FAVÖK rakamı azalan
satış gelirleri sonrası geçen yılın aynı dönemine göre %14.8 düşüşle 33 milyon TL
seviyesinde gerçekleşirken, bir önceki çeyreğe göre ise artan amortisman giderleri sonrası
(1Ç13’de 7.9 milyon TL olan amortisman giderleri 2Ç13’de 20 milyon TL seviyesine
yükselmiştir) %57.3 artış göstermiştir. Bakır fiyatlarındaki gerileme diğer yandan bakır
madeninde kapalı ocaktan açık ocağa geçis nedeniyle olusan ek maliyetler ve kullanılan
stoktaki tenör düşüklüğü şirketin marjlarını baskı altına almıştır. Şirketin 2Ç12’de
%50.1 olan
,
FAVÖK marjı 2Ç13’de %47.9 seviyesine gerilerken brüt kar marjı da aynı dönemler içinde
%50.1 seviyesinden %31.9 seviyesine düşmüştür. Tüm bu gelişmele paralelinde Park
Elektrik’in 2Ç13’de net karı geçen senenin aynı dönemine göre %51.2 düşerken, bir önceki
çeyreğe göre %54.8 artışla 22 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Ayrıca sirketin 2Ç’de
açıklamış olduğu 22 milyon TL net kar rakamı sonrası şirketin kümüle bazda net kar rakamı
1Y13’de 36 milyon TL seviyesine yükselmesine karşın geçen yılın aynı dönemindeki 67
milyon TL net kar rakamının %45.8 altında kalmıştır.
Toplam Varlıklar
503.272
548.318
nŞirket
32.227
42.099
F/K
PD/Ciro
FD/Ciro
PD/DD
FD/FAVÖK
Marjlar
Brüt Kar
EFK
FAVÖK
2012/06
51,0%
41,1%
2013/06
34,3%
21,4%
2013T
45,2%
32,2%
62,1%
44,0%
44,0%
Net Kar
46,1%
29,2%
34,7%
Kısa Vadeli Yükümlülükler
20.575
19.139
Özkaynaklar
450.470
487.079
Toplam Kaynaklar
503.272
548.318
D
Uzun Vadeli Yükümlülükler
2013/06
n
için AL önerimizi sürdürüyoruz - Bakır madeninde kapalı ocaktan açık ocağa
geçiş ile birlikte şirketin finansallarının önümüzdeki dönemlerde olumlu etkileneceğini
düşünüyoruz. Şirketin 2013 yılı sonunda 260 milyon TL net satış gelirine ulaşacağını ve
FAVÖK rakamının ise 114 milyon TL seviyesinde gerçekleşeceğini tahmin ediyoruz. Park
Elektrik için İNA analizi ve global çarpanlarına göre yaptığımız değerleme çalışmasında
şirketin hedef hisse fiyatını 6.00 TL seviyesinde hesaplarken AL önerimizi sürdürüyoruz.
Piyasa Verileri Tablosu
Hisse
Endeks H.A.O. Kapanış
(%)
(TL)
Kodları
76.234,32
XU100
93.873,49
XU030
75.692,57
XUTUM
DAYANIKLI TÜKETİM SEKTÖRÜ
Beyaz Eşya
ARCLK
30
25
12,10
BSHEV
1
146,00
IHEVA
100
75
0,51
SILVR
42
0,83
VESBE
19
2,88
Kahverengi Eşya
VESTL
100
22
1,93
DEMİR ÇELİK SEKTÖRÜ
Boru, Uzun ve Yassı Mamuller
BRSAN
100
17
34,40
BURCE
38
4,02
BURVA
55
2,13
CELHA
20
2,17
CEMTS
32
1,15
CEMAS
28
0,73
DMSAS
37
1,20
ERBOS
44
21,05
EREGL
30
32
2,57
IZMDC
100
11
1,97
KRDMA
65
1,62
KRDMB
64
3,65
KRDMD
30
89
1,20
Demir Dışı Metal Ürünleri
FENIS
28
0,56
METAL
99
0,75
KRATL
25
1,09
SARKY
66
3,03
ENERJİ SEKTÖRÜ
AKSUE
67
6,24
AYEN
14
1,50
AKENR
100
25
1,34
AKSEN
100
21
3,11
ODAS
29
3,84
ZOREN
100
15
1,25
GIDA SEKTÖRÜ
Bira Malt
AEFES
100
32
23,30
TBORG
4
2,97
Dondurulmuş Gıda ve Salça
DARDL
50
0,76
FRIGO
47
0,22
KERVT
13
34,20
MERKO
45
0,63
PENGD
27
1,96
SELGD
92
0,39
TATKS
100
41
2,56
TUKAS
18
0,77
Et ve Et Ürünleri
BANVT
100
19
2,88
PETUN
33
6,72
SKPLC
26
0,86
METRO
100
57
0,51
Meşrubat
ERSU
45
0,63
CCOLA
100
25
52,75
KNFRT
22
9,02
KRSTL
57
0,68
PINSU
31
3,85
Diğer Gıda
ALYAG
30
1,03
EKIZ
71
0,34
KENT
1
64,25
MANGO
92
0,16
MRTGG
83
0,62
PNSUT
31
16,95
ULKER
100
23
14,00
HAVA YOLLARI VE YER HİZMETLERİ
CLEBI
100
22
13,00
DOCO
18
88,00
THYAO
30
50
7,78
PGSUS
35
32,00
UCAK
16
1,29
Hisse
Adeti
675.728.205
42.000.000
191.370.001
30.400.000
190.000.000
335.456.275
28.350.000
8.424.000
4.222.800
16.500.000
100.975.680
237.000.000
35.000.000
5.220.000
3.500.000.000
375.000.000
222.386.269
110.562.475
722.051.256
50.447.572
5.900.000
66.750.000
100.000.000
8.352.000
171.042.300
729.164.000
613.169.118
42.000.000
500.000.000
592.105.263
322.508.253
34.798.080
26.000.000
3.744.000
27.150.000
55.600.000
21.317.786
136.000.000
100.000.000
100.023.579
43.335.000
44.000.000
300.000.000
36.000.000
254.370.782
6.600.000
48.000.000
12.789.345
60.000.000
7.177.729
28.977.661
38.568.870
17.000.000
44.951.051
342.000.000
24.300.000
9.744.000
1.380.000.000
102.272.000
184.031.366
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
355.098.009.952
543.890.913.784
15.625.772.592
14.978.341.981
8.176.311.281
6.132.000.000
97.598.701
25.232.000
547.200.000
647.430.611
647.430.611
13.267.380.513
12.858.947.373
975.240.000
33.864.480
8.994.564
35.805.000
116.122.032
173.010.000
42.000.000
109.881.000
8.995.000.000
738.750.000
360.265.756
403.553.034
866.461.507
408.433.140
28.250.640
4.425.000
72.757.500
303.000.000
3.978.995.647
52.116.480
256.563.450
977.079.760
1.906.955.957
161.280.000
625.000.000
37.318.623.239
14.753.902.139
13.796.052.628
957.849.511
719.765.777
26.446.541
5.720.000
128.044.800
17.104.500
108.976.000
8.313.937
348.160.000
77.000.000
770.119.108
288.067.908
291.211.200
37.840.000
153.000.000
13.582.149.730
22.680.000
13.418.058.751
59.532.000
32.640.000
49.238.979
7.492.686.485
61.800.000
2.440.428
1.861.814.719
6.171.019
10.540.000
761.920.319
4.788.000.000
15.419.876.462
315.900.000
857.472.000
10.736.400.000
3.272.704.000
237.400.462
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
177.247.683.913
271.483.934.204
7.799.626.930
7.476.461.007
4.081.217.570
3.060.796.646
48.716.532
12.594.589
273.135.669
323.165.923
323.165.923
6.622.432.122
6.418.562.131
486.792.453
16.903.504
4.489.650
17.872.117
57.962.480
86.358.191
20.964.361
54.847.260
4.489.867.226
368.748.128
179.827.172
201.434.079
432.495.511
203.869.991
14.101.348
2.208.745
36.317.011
151.242.887
1.986.121.417
26.014.016
128.064.016
487.710.772
951.859.817
80.503.145
311.969.652
18.627.644.624
7.364.431.536
6.886.319.571
478.111.965
359.272.126
13.200.829
2.855.146
63.913.747
8.537.736
54.395.528
4.149.913
173.784.566
38.434.661
384.406.063
143.789.512
145.358.491
18.887.891
76.370.171
6.779.549.631
11.320.755
6.697.643.382
29.715.484
16.292.303
24.577.708
3.739.985.268
30.847.559
1.218.143
929.327.503
3.080.273
5.261.056
380.313.626
2.389.937.107
7.696.853.580
157.681.941
428.008.386
5.359.089.548
1.633.574.923
118.498.783
2011/12
29.420.339.453
26.284.856.774
33.613.338.958
697.350.957
732.789.957
506.506.000
231.932.600
-26.171.540
377.897
20.145.000
-35.439.000
-35.439.000
1.741.610.525
1.703.658.082
52.556.892
274.804
-1.203.545
-2.849.769
23.754.411
3.321.541
1.768.526
12.257.315
1.005.562.503
52.627.221
185.196.061
185.196.061
185.196.061
37.952.443
4.405.732
-714.788
3.971.318
30.290.181
-725.417.529
-5.076.799
23.587.121
-211.048.080
-124.489.820
-1.027.951
-407.362.000
1.000.907.601
332.722.255
341.175.000
-8.452.745
-160.026.233
-82.274.414
-3.220.564
-27.033.906
-2.146.984
-16.130.521
278.304
8.989.169
-38.487.317
-49.418.839
-59.676.547
29.731.877
-12.910.357
-6.563.812
145.034.000
-3.144.657
140.279.000
8.613.273
157.289
-870.905
732.596.418
-2.234.434
-4.746.538
5.974.008
4.769.868
-2.092.105
72.920.142
658.005.477
71.851.903
7.623.634
45.856.661
18.516.632
-15.323.004
15.177.980
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
32.549.519.206
14.918.985.715
45.020.963.855
22.315.075.118
560.777.041
389.486.901
673.602.041
386.264.901
524.764.000
288.978.000
149.416.790
58.541.208
20.292.048
17.518.587
-2.379.797
1.646.106
-18.491.000
19.581.000
-112.825.000
3.222.000
-112.825.000
3.222.000
1.106.833.384
707.321.444
1.068.819.880
692.210.962
39.502.676
35.482.927
-1.120.547
97.758
-844.590
-340.272
389.900
2.060.067
8.503.477
3.386.459
3.746.915
9.161.941
-4.676.052
-1.088.311
15.998.297
6.504.589
424.181.040
219.171.339
414.348
152.961
194.241.472
139.207.168
194.241.472
139.207.168
194.241.472
139.207.168
38.013.504
15.110.482
5.327.394
2.925.674
-1.716.494
-1.252.877
1.014.796
-1.055.925
33.387.808
14.493.610
943.448.819
322.120.181
7.056.159
7.592.778
22.611.347
24.527.240
79.014.305
82.880.916
230.134.463
135.743.174
15.439.545
3.346.073
589.193.000
68.030.000
1.207.648.424
731.461.018
647.354.975
344.639.876
606.870.000
338.138.000
40.484.975
6.501.876
-6.804.774
-2.472.581
7.439.510
2.716.576
-1.401.321
-49.054
-784.818
1.142.683
398.988
1.372.958
2.134.429
-1.103.013
911.376
396.157
2.695.963
4.862.942
-18.198.901
-11.811.830
-18.019.073
30.012.845
8.743.584
21.416.398
30.541.386
14.795.711
-49.549.203
4.016.529
-7.754.840
-10.215.793
384.311.740
189.432.005
-78.438
21.238
380.128.000
185.594.000
5.580.811
3.718.770
-1.434.803
-702.818
116.170
800.815
200.805.556
169.848.873
-9.340.737
-3.959.129
-11.899.370
310.585
15.586.649
43.432.407
-14.750.675
2.446.078
-564.526
15.592
54.806.212
28.153.570
166.968.003
99.449.770
1.333.578.338
212.925.843
21.103.781
11.181.632
52.570.156
32.356.264
1.133.367.233
171.564.283
126.303.516
4
233.652
-2.176.340
2013/06
22.636.515.576
16.473.649.743
24.982.740.676
329.657.196
392.602.196
280.744.000
96.883.755
-15.899.990
2.392.431
28.482.000
-62.945.000
-62.945.000
572.868.332
569.144.810
7.115.674
-391.516
-218.553
-179.239
5.707.190
18.303.274
-1.232.104
6.357.856
544.288.891
-47.197.534
12.196.957
12.196.957
12.196.957
3.723.522
2.515.132
260.772
-9.257.861
10.205.479
-144.852.245
3.547.175
-59.794
-10.798.685
-56.842.255
-6.574.686
-74.124.000
3.222.429.908
2.748.219.488
2.710.599.000
37.620.488
-8.532.759
19.738.975
-3.018.799
-13.507.479
-3.241.147
-4.175.057
-201.646
11.379.778
-15.507.384
-40.642.362
-2.698.386
17.783.654
-50.356.472
-5.371.158
395.566.225
57.074
391.725.000
2.316.240
398.701
1.069.210
127.819.316
1.724.581
-3.448.864
6.170.306
-1.354.810
31.241.654
91.762.166
162.325.121
-10.495.103
121.202.609
47.014.274
4.603.341
Net Kar
Değişim
13,0%
10,4%
12,0%
-15,4%
1,6%
-2,8%
65,5%
a.d.
45,3%
45,5%
a.d.
a.d.
-19,0%
-17,8%
-79,9%
a.d.
35,8%
a.d.
68,5%
99,8%
-13,2%
-2,3%
148,3%
a.d.
-91,2%
-91,2%
-91,2%
-75,4%
-14,0%
a.d.
-776,8%
-29,6%
a.d.
-53,3%
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
340,5%
697,4%
701,6%
478,6%
-245,1%
626,6%
-6054,0%
a.d.
a.d.
-278,5%
a.d.
134,0%
-31,3%
a.d.
a.d.
20,2%
a.d.
47,4%
108,8%
168,7%
111,1%
-37,7%
a.d.
33,5%
-24,7%
a.d.
a.d.
-85,8%
a.d.
a.d.
11,0%
-7,7%
-23,8%
a.d.
12,8%
-29,4%
a.d.
a.d.
F/K
PD/DD FD/FAVÖK FD/Satış
10,79
1,60
8,35
0,83
9,99
1,50
7,05
0,78
11,21
1,61
8,98
0,80
20,31
2,25
11,85
0,86
20,31
2,60
12,72
1,12
15,83
2,17
10,46
1,04
32,66
4,79
25,10
1,92
a.d.
0,53
48,76
0,66
a.d.
0,92
10,06
0,41
a.d.
1,09
10,70
0,44
a.d.
0,55
6,52
0,23
a.d.
0,55
7,02
0,23
13,66
1,20
8,57
0,96
13,81
1,21
8,44
1,09
87,58
1,58
20,42
1,03
a.d.
1,89
a.d.
1,55
a.d.
4,60
285,82
1,56
a.d.
1,25
10,42
0,55
10,73
0,71
19,11
0,69
13,42
0,62
a.d.
1,86
a.d.
0,64
16,17
0,59
6,93
1,10
7,93
0,57
12,00
1,18
7,15
1,12
a.d.
1,37
a.d.
0,88
25,42
1,48
9,70
1,37
57,28
3,33
18,86
2,67
18,83
1,10
7,80
1,10
9,74
0,88
11,79
0,29
5,75
0,41
24,63
0,29
a.d.
2,30
a.d.
a.d.
0,86
70,89
0,21
10,41
0,98
10,72
0,31
5,28
1,15
9,48
2,89
17,31
1,31
32,41
19,03
a.d.
0,99
10,94
2,86
a.d.
1,03
13,55
3,64
50,79
1,80
11,35
1,84
29,22
1,65
5,70
0,62
1,40
1,21
36,75
7,40
8,79
2,53
14,54
1,93
4,84
1,60
11,75
1,91
4,63
1,53
10,87
1,89
13,38
5,12
9,15
2,38
11,28
1,70
14,94
1,20
1,08
a.d.
46,61
4,62
a.d.
0,55
a.d.
0,68
a.d.
14,39
16,97
1,60
a.d.
1,06
9,30
0,68
a.d.
1,24
22,12
1,89
26,51
0,88
a.d.
1,65
37,79
1,65
11,46
0,71
a.d.
1,20
a.d.
1,34
8,69
0,92
7,04
0,48
a.d.
1,84
8,37
0,54
8,69
0,96
7,27
0,66
a.d.
a.d.
a.d.
0,68
a.d.
0,46
4,59
0,23
22,92
5,38
18,08
2,96
a.d.
0,60
63,78
1,20
22,89
5,82
18,61
3,06
14,25
1,49
6,68
1,07
a.d.
0,52
672,96
1,27
128,04
0,64
25,57
0,55
25,49
4,25
21,30
2,00
a.d.
1,29
30,42
1,93
a.d.
1,39
a.d.
0,84
a.d.
5,23
102,80
3,33
a.d.
0,20
a.d.
0,72
a.d.
1,57
a.d.
2,65
13,16
1,81
11,18
1,02
30,06
5,32
19,84
2,04
10,36
2,12
6,66
1,18
a.d.
12,33
7,56
1,12
16,59
2,05
1,83
0,51
9,91
1,84
7,57
1,15
13,47
3,65
8,70
1,83
33,85
2,73
a.d.
-
Tarih
TL/USD
BIST 100
26.09.13
2,0034
76.234
Finansal Göstergeler (%; Yıllık)
Getiri (%)
Hisse
Net Borç (TL) N.Kar Marjı FAVÖK Marjı Haftalık
Aylık
Yıllık Senetleri
59.340.144.351
2,11
12,22
12,42 İMKB-100 Endeksi
33.793.320.587
2,25
13,89
73.806.022.721
2,12
11,51
12,28 İMKB-TÜM Endeksi
4.162.442.823
-1,6%
4,7%
3,90
7,16
8,94
3.279.623.823
-0,6%
6,0%
4,59
9,43
16,84
2.663.674.000
4,9%
10,2%
6,61
21,00
24,27 Arçelik
163.338.509
5,7%
7,9%
-1,35
1,04
60,00 BSH Ev Aletleri
-26.468.390
-11,9%
3,3%
8,51
6,25
-33,77 İhlas Ev Aletleri
22.967.704
-1,4%
4,3%
0,00
2,47
-17,00 Silverline Endüstri
456.112.000
-0,4%
4,3%
1,05
2,86
9,09 Vestel Beyaz Eşya
882.819.000
-2,6%
3,5%
3,21
4,89
1,05
882.819.000
-2,6%
3,5%
3,21
4,89
1,05 Vestel
3.968.509.568
1,6%
4,5%
-0,87
-5,31
-3,67
3.468.952.585
2,0%
7,1%
3,93
4,80
4,95
266.994.968
0,9%
5,2%
15,44
18,21
26,61 Borusan Mannesmann
8.793.769
-6,3%
-0,4%
2,03
-2,43
-42,90 Burçelik
4.145.747
-8,6%
7,7%
2,90
-6,17
-39,83 Burçelik Vana
29.262.186
-1,6%
5,7%
8,50
2,84
-30,45 Çelik Halat
10.484.736
5,9%
4,5%
1,77
-0,86
0,88 Çemtaş
-10.082.085
14,7%
-1,0%
0,00
2,82
-38,66 Çemaş Döküm
37.519.081
-3,6%
4,7%
-0,83
-2,44
21,21 Demisaş Döküm
778.577
8,1%
7,1%
4,47
5,51
14,81 Erbosan
1.989.200.479
7,8%
16,0%
7,08
16,82
29,16 Ereğli Demir Çelik
574.937.296
-3,7%
0,0%
2,60
1,55
-52,42 İzmir Demir Çelik
117.394.198
4,1%
14,3%
2,53
5,88
44,07 Kardemir (A)
58.364.184
4,1%
14,3%
4,58
10,61 108,67 Kardemir (B)
381.159.450
4,1%
14,3%
0,00
10,09
23,13 Kardemir (D)
499.556.983
1,3%
1,9%
-5,67 -15,42
-12,28
9.530.395
3,8%
2,2%
-31,71 -55,56
-49,53 Feniş Alüminyum
-1.901.688
a.d.
a.d.
4,17
11,94
8,70 Metro Altın
57.332.758
-1,2%
0,3%
0,00 -17,42
-50,62 Karakaş Atlantis
434.595.518
1,2%
3,1%
4,84
-0,66
42,32 Sarkuysan
6.539.385.644
35,1%
26,9%
3,47
4,96
-6,98
-4.858.875
121,2%
61,7%
2,97
8,71
12,64 Aksu Enerji
597.609.954
-0,7%
26,2%
2,74
4,17
-15,25 Ayen Enerji
1.475.495.993
-2,2%
27,0%
6,35
13,56
-12,01 Ak Enerji
1.349.563.940
2,1%
16,2%
5,78
10,28
-20,26 Aksa Enerji
86.033.632
0,0%
0,0%
0,52 -11,11
-23,81 Odaş Elektrik
3.035.541.000
90,4%
30,0%
2,46
4,17
16,82 Zorlu Enerji
6.452.037.561
0,5%
5,2%
3,21
1,34
-0,93
2.725.191.066
26,1%
21,2%
-1,52
-3,17
47,81
2.737.661.000
34,1%
15,8%
-2,71
-5,67
-9,20 Anadolu Efes
-12.469.934
18,1%
26,6%
-0,34
-0,67 104,83 T. Tuborg
1.018.661.743
-1,4%
4,4%
5,71
1,31
-19,83
337.201.670
31,0%
11,3%
15,15
10,14
-20,00 Dardanel
10.583.320
-18,1%
0,9%
4,76
-4,35
-71,79 Frigo Pak Gıda
255.907.178
-6,4%
9,8%
8,57
3,95
-24,67 Kerevitaş Gıda
27.651.537
-6,4%
7,7%
1,61
-5,97
-30,77 Merko Gıda
66.509.912
-1,0%
9,4%
7,10
2,08
32,43 Penguen Gıda
1.120.258
5,5%
-4,9%
-2,50
-9,30
-26,42 Selçuk Gıda
222.719.719
1,1%
7,1%
4,07
9,87
2,40 Tat Konserve
96.968.149
-16,6%
-5,9%
6,94
4,05
-19,79 Tukaş
672.941.336
-9,4%
0,3%
0,62
1,72
-11,02
504.906.410
-1,0%
6,6%
0,70
-1,71
-23,40 Banvit
-511.771
7,9%
9,7%
0,60
2,13
39,14 Pınar Et Ve Un
122.576.636
-44,3%
-20,2%
1,18
2,38
-54,26 Şeker Piliç
45.970.061
-0,2%
5,0%
0,00
4,08
-5,56 Metro Holding
1.488.442.922
3,5%
7,4%
8,45
8,72
2,61
-63.977
-0,2%
2,1%
8,62
8,62
-25,88 Ersu Gıda
1.471.090.000
12,0%
16,9%
3,94
5,50
61,68 Coca Cola İçecek
6.705.631
6,7%
16,1%
4,40
6,62
-19,46 Konfrut Gıda
486.980
-1,3%
0,7%
7,94
7,94
-9,33 Kristal Kola
10.224.288
0,5%
1,1%
17,38
14,93
6,06 Pınar Su
546.800.494
-16,5%
-7,3%
2,80
-1,89
-24,21
6.902.394
-10,2%
2,7%
7,29
-0,96
-11,58 Altınyağ
25.164.395
-47,9%
-22,8%
0,00
-2,86
-85,47 Ekiz Yağ Sanayii
99.962.689
-3,8%
4,1%
3,21 -19,69
-46,46 Kent Gıda
47.002.354
-27,5%
-16,3%
0,00 -15,79
-85,45 Mango Gıda
2.222.992
-40,2%
-38,9%
3,33
-3,13
-38,61 Mert Gıda
13.108.652
7,8%
9,4%
2,42
6,94
15,81 Pınar Süt
352.437.018
6,3%
11,0%
3,32
22,27
82,27 Ülker Bisküvi
8.898.538.031
3,4%
19,8%
1,30
-0,75
31,45
277.677.660
-0,1%
15,7%
2,36
9,24
-33,51 Çelebi
-154.089.810
3,8%
28,1%
-1,12
-4,09
16,39 DO-CO
8.178.703.596
6,6%
15,6%
8,06
6,28 126,82 Türk Hava Yolları
596.258.263
a.d.
a.d.
0,95
8,47
70,67 Pegasus
-11.678
a.d.
a.d.
-3,73 -23,67
-23,10 Usaş
Hisse
(%)
(TL)
Kodları
76.234,32
XU100
İNŞAAT SEKTÖRÜ
Boya
BYSAN
38
0,18
CBSBO
66
0,19
DYOBY
24
1,66
EMNIS
13
2,05
MRSHL
8
38,90
PRTAS
71
0,19
Cam ve Cam Ürünleri
ANACM
100
20
2,38
DENCM
35
7,16
TRKCM
100
28
2,47
Çimento
ADANA
58
3,91
ADBGR
9
2,75
ADNAC
49
0,59
AFYON
100
47
47,70
AKCNS
19
10,30
ASLAN
2
33,60
BOLUC
26
2,32
BSOKE
13
1,38
BTCIM
15
6,06
BUCIM
29
4,31
CIMSA
100
25
12,30
CMBTN
47
38,70
CMENT
2
6,04
GOLTS
100
57
50,25
KONYA
100
15
259,00
MRDIN
33
4,26
NUHCM
11
10,25
UNYEC
8
5,14
İnşaat Malzemeleri
ALCAR
14
30,50
BROVA
8
0,83
DOGUB
43
1,15
ECYAP
5
4,37
EGPRO
2
5,42
EPLAS
25
1,30
KLMSN
31
3,13
HZNDR
6
4,10
INTEM
23
10,20
IZOCM
5
34,00
PIMAS
16
2,97
TUDDF
4
6,20
Seramik Ürünleri
EGSER
34
2,19
KUTPO
22
2,22
USAK
82
1,04
KİMYA SEKTÖRÜ
Gübre
BAGFS
100
57
37,50
EGGUB
43
14,30
GUBRF
100
22
14,35
Tarım İlaçları
HEKTS
41
1,70
Diğer Kimyasallar
ALKIM
100
31
11,70
SODA
10
2,43
MAKİNA VE TEÇHİZAT SEKTÖRÜ
MAKTK
39
1,04
BAYRD
27
5,92
MEDYA SEKTÖRÜ
DGZTE
5
1,43
DOBUR
15
2,95
IHGZT
31
0,68
HURGZ
100
21
0,70
MOTORLU TAŞIT SEKTÖRÜ
Lastik
BRISA
100
10
5,40
GOODY
100
23
53,75
KORDS
7
2,94
Hisse
Adeti
34.476.000
19.693.050
100.000.000
12.773.031
10.000.000
24.880.928
415.000.000
6.000.000
710.000.000
88.178.885
82.667.705
165.335.410
3.000.000
191.447.068
73.000.000
143.235.330
78.750.000
80.000.000
105.815.808
135.084.442
1.770.000
87.112.463
7.200.000
4.873.440
109.524.000
150.213.600
123.586.411
10.800.000
232.707.815
20.000.000
112.830.900
59.566.900
20.000.000
30.000.000
15.750.000
4.860.000
24.534.143
18.000.000
54.000.000
75.000.000
39.916.800
43.335.931
9.000.000
10.000.000
83.500.000
75.857.033
24.725.000
457.000.000
100.000.000
8.300.000
105.000.000
19.559.175
120.000.000
552.000.000
305.116.875
11.917.664
194.529.076
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
19.637.122.193
595.859.449
6.205.680
3.741.680
166.000.000
26.184.714
389.000.000
4.727.376
2.784.360.000
987.700.000
42.960.000
1.753.700.000
13.141.029.088
344.779.441
227.336.189
97.547.892
143.100.000
1.971.904.803
2.452.800.000
332.305.966
108.675.000
484.800.000
456.066.132
1.661.538.637
68.499.000
526.159.278
361.800.000
1.262.220.960
466.572.240
1.539.689.400
635.234.151
2.817.938.991
329.400.000
193.147.486
23.000.000
493.071.033
322.852.598
26.000.000
93.900.000
64.575.000
49.572.000
834.160.874
53.460.000
334.800.000
297.934.664
164.250.000
88.615.296
45.069.368
3.207.474.457
1.678.725.000
337.500.000
143.000.000
1.198.225.000
128.956.957
128.956.957
1.399.792.500
289.282.500
1.110.510.000
104.000.000
104.000.000
49.136.000
675.849.566
150.150.000
57.699.566
81.600.000
386.400.000
29.628.024.097
2.860.121.047
1.647.631.125
640.574.439
571.915.483
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
9.801.897.870
297.424.104
3.097.574
1.867.665
82.859.139
13.070.138
194.169.911
2.359.677
1.389.817.311
493.011.880
21.443.546
875.361.885
6.559.363.626
172.097.155
113.475.186
48.691.171
71.428.571
984.279.127
1.224.318.658
165.871.002
54.245.283
241.988.619
227.646.068
829.359.407
34.191.375
262.633.162
180.592.992
630.039.413
232.890.207
768.538.185
317.078.043
1.406.578.313
164.420.485
96.409.846
11.480.483
246.117.117
161.152.340
12.977.938
46.870.320
32.232.704
24.743.935
416.372.604
26.684.636
167.115.903
148.714.517
81.985.624
44.232.453
22.496.440
1.601.015.502
837.938.005
168.463.612
71.378.656
598.095.737
64.369.051
64.369.051
698.708.446
144.395.777
554.312.668
51.911.750
51.911.750
24.526.305
337.351.286
74.947.589
28.800.822
40.730.758
192.872.117
14.788.870.968
1.427.633.546
822.417.453
319.743.655
285.472.439
2011/12
29.420.339.453
1.167.253.113
-88.381.708
-23.020.704
-57.090.022
-2.998.108
-1.764.959
-3.507.915
362.708.441
134.292.862
4.094.540
224.321.039
836.325.378
77.056.539
77.056.539
77.056.539
-5.292.417
100.287.554
13.356.360
20.063.406
2.530.296
25.500.682
45.368.513
123.378.926
11.984.736
21.184.000
4.316.117
30.426.000
84.197.912
75.507.440
52.346.236
25.789.261
52.475.537
-1.017.816
-1.309.386
-42.881.865
10.736.787
-9.010.085
4.570.046
776.083
214.320
34.624.441
-10.440.099
-12.948.702
30.811.741
19.005.802
10.510.791
1.295.148
421.309.100
203.648.821
73.828.982
-175.370
129.995.209
12.881.924
12.881.924
204.778.355
20.226.911
184.551.444
-20.810.662
-20.810.662
321.361
-200.073.941
30.259.282
2.927.029
716.134
-233.976.386
2.050.475.089
221.150.820
71.871.945
61.584.443
87.694.432
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
1.088.852.590
527.559.460
3.827.465
13.042.105
-2.205.341
-119.823
14.936.965
8.523.830
-7.158.858
-1.854.806
-3.584.664
5.161.052
1.839.363
1.331.852
142.325.859
88.394.873
71.605.985
38.346.701
-1.684.362
907.122
72.404.236
49.141.050
808.866.811
349.912.048
86.953.159
29.871.296
86.953.159
29.871.296
86.953.159
29.871.296
-7.216.059
-2.193.820
120.033.265
60.558.936
37.189.537
7.370.471
24.034.968
5.041.401
5.197.314
6.759.914
17.435.302
18.337.257
11.992.330
8.029.558
115.352.589
48.803.450
-566.715
-976.317
9.798.000
6.419.000
18.088.362
20.247.457
37.047.888
16.014.212
36.671.412
20.154.842
64.411.696
22.784.385
58.537.445
22.947.414
102.531.891
54.138.298
26.919.273
7.672.618
-3.793.165
-3.750.858
-3.369.807
-600.508
27.567.491
31.157.039
19.716.258
7.625.837
-1.570.108
641.963
4.599.699
1.215.388
4.623.071
1.971.430
-2.250.378
2.809.529
24.061.794
10.312.833
5.634.945
1.550.422
392.818
-6.467.395
31.300.564
22.072.136
22.818.133
14.729.140
7.484.154
6.578.814
998.277
764.182
390.726.962
172.048.685
225.447.567
84.031.175
23.902.851
18.020.556
11.756.502
4.101.574
189.788.214
61.909.045
19.454.269
19.767.256
19.454.269
19.767.256
145.825.126
68.250.254
14.802.928
6.493.505
131.022.198
61.756.749
-17.570.449
-16.398.930
-17.570.449
-16.398.930
85.744
-98.859
175.504.135
152.675.283
19.199.798
1.306.567
7.075.787
3.271.267
-1.434.078
-34.762
150.662.628
148.132.211
2.002.708.565
1.090.042.334
182.134.799
97.639.323
92.885.190
28.857.273
49.594.261
24.047.707
39.655.348
44.734.343
2013/06
22.636.515.576
652.740.643
-6.667.209
-7.236.945
8.682.193
-4.921.004
-2.676.154
-515.299
82.999.778
49.802.353
-1.869.820
35.067.245
541.969.239
30.530.218
30.530.218
30.530.218
191.951
63.131.758
13.471.591
16.224.913
4.666.076
18.988.758
13.406.598
217.815.164
2.523.338
-11.519.000
13.269.211
11.945.240
18.177.098
44.009.795
24.076.094
10.380.601
10.626.006
-7.766.447
-569.170
-4.688.787
3.270.452
1.446.798
11.798.098
2.141.641
495.204
13.305.784
-4.692.536
-14.986.442
24.058.234
14.089.391
10.445.121
-476.278
150.345.954
39.569.779
133.275
-7.378.478
46.814.982
16.534.427
16.534.427
94.241.748
9.670.102
84.571.646
-8.359.864
-8.359.864
-446.473
2.599.455
15.086.963
2.730.875
-3.120.767
-12.097.616
1.118.249.166
85.658.762
54.728.712
29.914.782
1.015.268
Net Kar
Değişim
13,0%
23,7%
a.d.
a.d.
-5939,7%
1,9%
-165,3%
a.d.
a.d.
-6,1%
29,9%
a.d.
-28,6%
54,9%
2,2%
2,2%
2,2%
a.d.
4,2%
82,8%
221,8%
-31,0%
3,6%
67,0%
346,3%
a.d.
a.d.
-34,5%
-25,4%
-9,8%
93,2%
4,9%
-80,8%
38,5%
-107,1%
5,2%
a.d.
-57,1%
125,4%
870,7%
8,6%
-82,4%
29,0%
a.d.
-131,7%
9,0%
-4,3%
58,8%
a.d.
-13%
-52,9%
-99,3%
a.d.
-24,4%
-16,4%
-16,4%
38,1%
48,9%
36,9%
0
49,0%
-351,6%
-98%
1054,7%
-16,5%
-8877,5%
a.d.
3%
-12,3%
89,7%
24,4%
-97,7%
F/K
10,79
1,60
8,35
0,83
16,67
2,23
13,11
2,13
11,00
3,01
11,59
1,16
a.d.
a.d.
a.d.
103,90
a.d.
a.d.
47,90
5,02
11,00
2,32
5,98
0,82
a.d.
2,12
a.d.
0,95
a.d.
3,59
111,54
1,60
a.d.
2,09
a.d.
1,60
19,39
0,87
8,79
1,34
11,89
0,81
7,10
1,23
a.d.
1,67
a.d.
0,91
30,06
0,90
10,22
1,48
14,88
2,02
12,09
2,20
7,29
2,09
8,99
1,92
7,21
1,47
8,93
1,91
11,13
0,32
14,61
3,12
a.d.
3,70
a.d.
2,95
16,08
2,16
10,06
2,03
56,66
11,14
72,90
16,51
9,44
1,65
6,74
1,48
35,02
0,56
9,28
1,33
26,80
1,15
11,72
1,42
26,26
1,81
19,91
1,08
5,84
1,67
8,35
2,00
23,36
1,79
11,58
0,47
a.d.
0,70
9,09
0,99
32,56
1,32
7,60
1,43
38,27
4,38
25,62
4,69
13,45
2,23
9,99
2,57
17,98
1,82
13,51
2,01
10,65
2,61
7,45
2,44
17,83
3,02
14,04
1,01
11,03
1,15
9,22
0,63
a.d. 138,48
15,71
1,30
a.d.
1,42
a.d.
14,80
a.d.
5,05
26,47
1,14
21,02
2,10
11,46
1,22
a.d.
a.d.
8,90
0,61
6,18
1,55
8,63
0,82
13,47
2,74
10,54
0,92
a.d.
2,12
a.d.
0,08
30,83
6,20
19,72
2,59
a.d.
0,83
8,89
0,69
a.d.
5,26
a.d.
1,07
7,53
0,76
5,55
0,73
7,41
1,08
4,26
0,68
7,81
0,62
5,98
0,52
a.d.
0,48
10,44
1,16
4,51
0,78
3,90
5,28
8,50
1,70
2,92
0,71
56,10
1,53
25,38
1,24
517,27
1,28
11,31
1,01
6,86
1,83
2,20
0,60
7,95
1,27
7,00
1,34
7,95
1,27
7,01
1,34
0,00
0,00
6,23
13,79
16,09
1,78
9,19
1,55
7,22
1,05
5,79
0,94
0,00
0,00
15,26
2,02
a.d.
a.d.
8,96
2,02
a.d.
3,91
18,01
2,18
5,26
0,55
5,97
0,79
4,55
0,46
3,56
0,48
8,83
1,62
5,71
0,55
a.d.
0,40
a.d.
1,06
a.d.
0,57
6,86
0,87
13,66
3,25
11,09
1,03
13,13
1,69
9,36
0,94
13,87
3,44
9,28
1,54
11,55
1,64
7,32
0,56
a.d.
0,69
14,71
0,64
Tarih
TL/USD
BIST 100
Getiri (%)
Aylık
59.340.144.351
2,11
12,22
3.555.788.054
-30,6%
-19,1%
4,90
2,48
389.315.183
-155,5%
-137,2%
5,60
5,25
7.987.002
-835,1%
-840,5%
0,00
0,00
60.978.572
-72,4%
10,5%
0,00
0,00
262.108.347
2,8%
13,9%
9,93
6,41
14.987.288
-23,5%
-5,1%
7,89
8,47
27.939.173
-4,6%
1,7%
15,77
4,85
15.314.801
-0,1%
-3,6%
0,00
11,76
1.079.036.633
0,2%
5,8%
2,86
2,60
870.005.985
5,5%
16,9%
0,85
1,71
442.555
-9,3%
-12,9%
4,37
-0,83
208.588.093
4,4%
13,5%
3,35
6,93
1.165.036.469
13,0%
17,5%
2,85
2,31
3.973.476
26,1%
21,6%
0,51
2,09
3.725.134
26,1%
21,6%
2,23
4,56
7.450.267
26,1%
22,4%
3,51
-1,67
-3.166.557
-10,0%
-3,6%
4,15
5,76
255.645.965
11,2%
20,3%
0,98
0,49
28.571.178
29,0%
23,4%
4,67
5,99
10.386.869
15,3%
22,1%
0,43
9,43
7.088.365
3,6%
16,7%
1,47
-5,48
127.045.997
4,2%
13,4%
2,02
-9,28
67.955.891
3,6%
6,2%
5,12
-2,05
193.800.677
30,6%
24,4%
2,50
14,42
-4.472.599
2,1%
4,0%
5,16
2,65
104.600.000
-1,3%
11,0%
7,09
-4,73
52.085.470
3,8%
18,9%
4,91
5,13
-65.979.790
12,9%
18,9%
5,71
5,71
42.869.311
17,5%
25,8%
1,91
5,71
356.962.581
9,1%
15,6%
-1,91
-3,30
-23.505.766
23,9%
33,0%
0,78
6,20
806.478.554
-15,9%
5,4%
2,22
4,73
-94.542.749
8,0%
7,2%
7,39
3,74
-3.576.658
-5,3%
8,3%
2,47
0,00
-124.425
-216,0%
-14,2%
-1,71
-2,54
355.576.002
-1,1%
5,7%
-0,46
3,07
57.723.393
4,9%
10,9%
0,00
17,83
54.346.560
-0,6%
6,8%
-3,70 -21,21
83.194.680
7,2%
9,8%
-0,32
0,00
6.678.683
6,2%
8,9%
0,00
0,49
-4.081.644
-0,8%
0,0%
0,00
24,69
33.925.250
8,2%
13,5%
12,21
10,75
66.746.011
-0,3%
7,8%
6,07
16,93
250.613.451
-1,4%
-0,4%
4,73
2,99
115.921.215
5,2%
13,0%
6,11
8,09
-5.343.091
9,8%
16,5%
1,86
8,42
16.536.544
5,6%
9,4%
0,91
5,21
104.727.762
0,0%
13,2%
15,56
10,64
417.443.815
9,1%
16,6%
1,96
6,45
241.931.951
3,1%
14,1%
2,27
2,09
65.145.559
1,8%
5,1%
1,35
-0,27
44.744.917
-0,4%
9,0%
0,70
1,78
132.041.475
7,9%
28,4%
4,74
4,74
22.358.139
14,2%
19,2%
1,19
8,97
22.358.139
14,2%
19,2%
1,19
8,97
153.153.725
10,0%
16,6%
2,41
8,28
50.147.565
8,2%
16,8%
4,00
13,59
103.006.160
11,9%
16,5%
0,83
2,97
17.444.244
-10,1%
12,9%
22,35
15,56
8.651.454
-19,2%
13,3%
22,35
15,56
8.792.790
-1,0%
12,6%
4,23 -10,57
293.371.705
4,0%
7,0%
6,58
5,31
-52.151.011
16,2%
13,8%
2,89
0,85
-2.816.636
6,5%
9,8%
-0,34
1,72
2.353.360
-5,4%
-8,6%
19,30
21,43
345.985.992
-1,4%
13,0%
4,48
-2,78
4.549.847.865
5,1%
10,4%
4,89
7,28
896.452.357
4,3%
9,9%
3,60
6,83
566.893.054
8,2%
17,1%
2,66
5,88
-25.054.558
5,1%
8,1%
9,14
16,59
354.613.861
-0,3%
4,6%
-1,01
-2,00
Yıllık
12,42
12,22
-14,79
0,00
-44,12
38,33
-32,85
-20,45
-29,63
0,06
2,69
-19,37
16,86
7,09
19,54
21,85
-14,71
-36,61
38,28
-14,71
88,05
3,71
-1,16
-7,84
63,30
-20,53
-24,50
-13,83
-15,02
-12,20
7,87
46,15
-7,25
-14,93
-1,19
-15,44
-14,65
10,51
-25,71
21,32
26,54
-13,92
-18,05
-6,01
-35,42
-6,21
4,62
-2,63
-20,61
11,83
-18,88
-36,25
-30,36
9,96
25,74
25,74
28,63
50,72
6,54
-27,71
-27,71
39,95
-8,78
8,65
18,30
-47,42
-14,63
13,87
-2,49
13,57
-5,26
-15,79
26.09.13
2,0034
76.234
Hisse
Senetleri
İMKB-100 Endeksi
Boyasan Tekstil
Çbs Boya
Dyo Boya
Eminiş Ambalaj
Marshall
ÇBS Printaş
Anadolu Cam
Denizli Cam
Trakya Cam
Adana Çimento (A)
Adana Çimento (B)
Adana Çimento (C)
Afyon Çimento
Akçansa
Aslan Çimento
Bolu Çimento
Batısöke Çimento
Batı Çimento
Bursa Çimento
Çimsa
Çimbeton
Çimentaş
Göltaş Çimento
Konya Çimento
Mardin Çimento
Nuh Çimento
Ünye Çimento
Alarko Carrier
Borova Yapı
Doğusan
Eczacıbaşı Yapı
Ege Profil
Egeplast
Klimasan Klima
Haznedar Refrakter
İntema
İzocam
Pimaş
T. Demir Döküm
Ege Seramik
Kütahya Porselen
Uşak Seramik
Bagfaş
Ege Gübre
Gübre Fabrik.
Hektaş
Alkim Kimya
Soda Sanayii
Makina Takım
Baysan Trafo Radyatörleri
Doğan Gazetecilik
Doğan Burda
İhlas Gazetecilik
Hürriyet Gzt.
Brisa
Good-Year
Kordsa Global
Hisse
(%)
(TL)
Kodları
76.234,32
XU100
Otomotiv Üretimi
ASUZU
100
16
19,55
DOAS
100
26
9,00
FROTO
100
18
29,10
KARSN
100
32
1,06
OTKAR
100
27
63,50
TOASO
30
24
13,00
TMSN
12
5,94
TTRAK
100
24
61,75
Otomotiv Yan Sanayii
BFREN
15
127,00
DITAS
25
2,20
COMDO
6
4,36
EGEEN
34
53,00
FMIZP
13
13,10
KATMR
24
3,55
MUTLU
100
23
5,38
PARSN
18
2,73
ORMAN ÜRÜNLERİ SEKTÖRÜ
Kağıt Ürünleri
ALKA
19
1,27
BAKAB
21
2,41
DENTA
4
3,44
ISYHO
70
0,45
KAPLM
16
3,12
KARTN
100
26
243,00
OLMIP
12
5,70
TIRE
31
1,12
VKING
38
0,75
Kırtasiye
ADEL
22
59,00
SERVE
75
0,89
Matbaacılık
DURDO
40
2,30
IPEKE
30
36
5,34
Mobilya
GENTS
27
1,07
KLBMO
25
1,70
PAZARLAMA SEKTÖRÜ
MIPAZ
13
1,51
PERAKENDECİLİK SEKTÖRÜ
BIMAS
30
60
42,60
BIZIM
100
40
25,90
BOYNR
3
6,60
CARFA
3
14,50
CARFB
3
17,60
MGROS
30
19
17,65
KILER
15
1,89
UYUM
30
1,99
KIPA
7
5,00
PETRO KİMYA SEKTÖRÜ
Petrol Ürünleri
AYGAZ
100
24
9,08
PETKM
30
34
2,82
TUPRS
30
49
43,10
Pertrol Ürünleri Dağıtımı
PTOFS
100
4
4,57
TRCAS
100
23
2,92
SAĞLIK SEKTÖRÜ
İlaç
DEVA
17
2,04
ECILC
100
29
2,51
SELEC
15
1,96
Tıbbi Hizmetler
ACIBD
2
24,85
LKMNH
45
5,86
SPOR KLÜPLERİ
BJKAS
100
33
2,06
FENER
100
19
29,90
GSRAY
100
43
26,60
TSPOR
45
5,24
TEKNOLOJİ SEKTÖRÜ
Bilişim Sektörü
ARENA
48
2,35
ARMDA
47
1,69
BMEKS
32
1,75
DESPC
32
1,53
DGATE
33
1,96
ESCOM
32
1,09
INDES
41
3 41
3,41
LINK
30
2,65
LOGO
26
4,70
TKNSA
100
11
11,70
Hisse
Adeti
25.419.707
220.000.000
350.910.000
460.000.000
24.000.000
500.000.000
115.000.000
53.369.000
2.500.000
10.000.000
66.844.800
3.150.000
14.276.790
25.000.000
56.700.000
77.112.000
52.500.000
36.000.000
70.000.000
140.000.000
20.000.000
2.837.014
32.602.500
200.000.000
40.000.000
7.875.000
8.562.587
16.575.788
259.785.561
95.000.000
50.000.000
178.354.952
303.600.000
40.000.000
92.070.000
68.052.975
45.368.650
178.030.000
134.620.000
60.000.000
174.682.000
300.000.000
1.000.000.000
250.419.200
577.500.000
225.000.000
200.000.000
548.208.000
621.000.000
100.000.000
16.000.000
240.000.000
25.000.000
13.940.422
25.000.000
32.000.000
24.000.000
120.000.000
23.000.000
10.000.000
49.992.100
56 000 000
56.000.000
5.500.000
25.000.000
110.000.000
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
25.178.672.013
496.955.263
1.980.000.000
10.211.481.000
487.600.000
1.524.000.000
6.500.000.000
683.100.000
3.295.535.750
1.589.231.037
317.500.000
22.000.000
291.443.328
166.950.000
187.025.949
88.750.000
305.046.000
210.515.760
3.733.138.615
1.648.863.703
66.675.000
86.760.000
240.800.000
63.000.000
62.400.000
689.394.453
185.834.250
224.000.000
30.000.000
472.245.702
464.625.000
7.620.702
1.425.379.209
38.124.311
1.387.254.898
186.650.000
101.650.000
85.000.000
269.315.978
269.315.978
20.751.749.671
12.933.360.000
1.036.000.000
607.662.000
986.768.134
798.488.237
3.142.229.500
254.431.800
119.400.000
873.410.000
19.633.242.520
16.337.067.520
2.724.000.000
2.820.000.000
10.793.067.520
3.296.175.000
2.639.175.000
657.000.000
5.579.922.080
3.001.162.080
408.000.000
1.376.002.080
1.217.160.000
2.578.760.000
2.485.000.000
93.760.000
1.743.715.223
494.400.000
747.500.000
370.815.223
131.000.000
56.701.084.063
758.076.389
75.200.000
40.560.000
210.000.000
35.190.000
19.600.000
54.491.389
190 960 000
190.960.000
14.575.000
117.500.000
1.287.000.000
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
12.567.970.457
248.055.936
988.319.856
5.097.075.472
243.386.243
760.706.798
3.244.484.377
340.970.350
1.644.971.424
793.266.965
158.480.583
10.981.332
145.474.358
83.333.333
93.354.272
44.299.691
152.264.151
105.079.245
1.863.401.525
823.032.696
33.280.922
43.306.379
120.195.667
31.446.541
31.147.050
344.112.236
92.759.434
111.809.923
14.974.543
235.722.124
231.918.239
3.803.885
711.480.088
19.029.805
692.450.283
93.166.617
50.738.744
42.427.873
134.429.459
134.429.459
10.358.265.784
6.455.705.301
517.120.894
303.315.364
492.546.737
398.566.555
1.568.448.388
127.000.000
59.598.682
435.963.861
9.799.961.326
8.154.670.820
1.359.688.529
1.407.607.068
5.387.375.222
1.645.290.506
1.317.348.008
327.942.498
2.785.226.156
1.498.034.382
203.653.789
686.833.423
607.547.170
1.287.191.774
1.240.391.335
46.800.439
870.377.969
246.780.473
373.115.703
185.092.953
65.388.839
28.302.427.904
378.394.923
37.536.188
20.245.583
104.821.803
17.565.139
9.783.368
27.199.455
95 317 959
95.317.959
7.275.132
58.650.294
642.407.907
2011/12
29.420.339.453
1.649.759.893
13.352.821
141.753.000
662.088.726
-27.818.600
54.846.604
474.165.000
53.950.773
277.421.569
179.564.376
-2.043.596
1.609.939
42.052.337
27.932.391
9.496.495
2.470.727
68.476.806
29.569.277
219.969.601
69.220.365
12.175.202
16.624.140
8.174.040
9.107.221
-4.067.559
36.953.717
15.710.209
1.575.897
-27.032.502
24.488.990
25.964.758
-1.475.768
97.950.194
3.493.194
94.457.000
28.310.052
25.308.149
3.001.903
-22.805.727
-22.805.727
98.655.575
298.910.000
29.860.963
23.854.239
-37.266.180
-37.266.180
-163.245.000
-13.001.000
-11.917.267
8.726.000
1.616.821.637
1.723.776.325
379.697.000
102.341.325
1.241.738.000
-106.954.688
-204.870.000
97.915.312
205.275.661
211.434.384
-15.638.653
88.510.000
138.563.037
-6.158.723
-7.267.553
1.108.830
-174.964.642
-150.801.385
5.958.977
-35.883.289
5.761.055
3.470.487.659
61.179.704
10.122.475
7.239.553
3.969.569
9.689.510
5.498.896
-3.817.221
18 447 861
18.447.861
6.904.063
3.124.998
50.225.000
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
1.695.714.619
897.916.791
1.268.501
-2.270.532
255.932.000
153.281.000
675.022.759
333.435.669
-59.052.549
-11.246.464
76.384.978
38.717.772
448.325.000
219.926.000
29.636.315
268.197.615
166.073.346
124.859.147
94.486.220
28.088.638
29.824.021
-2.165.781
-160.720
14.839.399
24.418.084
18.830.112
10.811.767
5.301.383
2.541.293
10.160.085
4.046.403
41.056.480
10.295.173
8.748.831
12.710.199
219.789.204
168.602.870
90.811.167
70.467.225
6.768.621
3.829.392
10.891.440
6.003.586
29.051.865
19.410.597
-3.642.312
5.241.606
1.168.610
1.067.734
27.061.619
15.391.168
16.854.678
11.631.103
12.026.276
8.277.046
-9.369.630
-385.007
22.970.718
17.811.873
24.024.989
18.222.701
-1.054.271
-410.828
89.820.425
67.563.111
6.846.425
3.907.111
82.974.000
63.656.000
16.186.894
12.760.661
14.182.794
10.359.596
2.004.100
2.401.065
-28.547.687
-31.679.560
-28.547.687
-31.679.560
138.697.376
211.369.870
331.321.000
160.110.000
26.097.011
11.990.574
6.868.185
10.049.690
-5.496.004
-8.671.809
-5.496.004
-8.671.809
88.063.000
134.438.000
5.664.000
4.026.000
-15.861.812
-6.473.776
-292.462.000
-85.427.000
1.867.778.592
604.707.331
1.781.709.618
504.238.157
303.487.000
120.869.000
17.428.618
-40.635.843
1.460.794.000
424.005.000
86.068.974
100.469.174
15.430.000
53.575.000
70.638.974
46.894.174
215.786.247
167.839.125
210.613.566
87.490.031
34.240.843
17.185.470
32.689.000
-13.950.000
143.683.723
84.254.561
5.172.681
80.349.094
76.409.132
5.172.681
3.939.962
-227.757.293
-83.288.398
-68.299.282
-20.559.698
1.605.236
-4.232.426
-99.881.636
-32.940.545
-61.181.611
-25.555.729
5.127.984.077
2.686.397.050
65.200.451
36.755.977
15.709.315
7.401.373
9.479.246
4.898.178
2.209.618
1.776.206
7.932.811
4.149.527
1.898.778
1.320.811
1.959.161
1.589.536
16 646 294
16.646.294
10 182 381
10.182.381
-1.049.777
-654.047
10.415.005
6.092.012
50.443.000
-
2013/06
22.636.515.576
1.003.899.127
7.558.838
129.237.000
435.569.380
-6.596.642
54.882.674
216.261.000
30.061.703
136.925.174
28.691.277
4.072.516
888.909
10.917.717
10.109.731
2.960.255
-3.997.955
1.389.245
2.350.859
106.215.141
23.711.333
2.224.776
1.222.643
-3.408.359
13.585.407
-126.785
12.641.381
7.473.790
1.690.643
-11.592.163
44.289.157
44.829.782
-540.625
30.566.780
-3.853.220
34.420.000
7.647.871
8.291.821
-643.950
-6.175.227
-6.175.227
-13.123.464
189.951.000
15.567.697
4.949.172
-42.492.867
-42.492.867
-125.938.000
-11.802.000
-865.599
390.984.912
347.741.628
76.139.000
5.480.628
266.122.000
43.243.284
10.827.000
32.416.284
112.222.321
110.525.179
16.168.161
19.030.000
75.327.018
1.697.142
1.697.142
2.049.345.678
20.425.683
6.370.042
3.835.566
788.479
2.445.272
-1.212.235
757.100
749 395
749.395
-464.792
7.156.856
23.662.000
Net Kar
Değişim
13,0%
11,8%
a.d.
-15,7%
30,6%
41,3%
41,8%
-1,7%
a.d.
-17,6%
-69,6%
-86,3%
a.d.
-55,3%
-6,5%
16,5%
a.d.
-86,5%
-81,5%
-37%
-66,4%
-41,9%
-79,6%
a.d.
159,2%
a.d.
-17,9%
-35,7%
-79,6%
-2910,9%
148,6%
146,0%
-31,6%
-54,8%
a.d.
-45,9%
-40,1%
-20,0%
a.d.
81%
80,5%
a.d.
18,6%
a.d.
-50,8%
-390,0%
-390,0%
a.d.
a.d.
86,6%
a.d.
-35%
-31,0%
-37,0%
a.d.
-37,2%
-57,0%
-79,8%
-30,9%
-33%
26,3%
-5,9%
a.d.
-10,6%
-97,9%
a.d.
-56,9%
-23,2%
120,8%
-271,2%
-64,1%
a.d.
-24%
-44,4%
-13,9%
-21,7%
-55,6%
-41,1%
a.d.
-52,4%
-92,6%
92 6%
28,9%
17,5%
a.d.
F/K
10,79
1,60
8,35
0,83
13,41
3,95
11,29
1,03
44,78
2,86
24,41
1,05
8,54
1,88
8,84
0,50
13,14
4,88
15,42
1,11
a.d.
1,93
64,40
1,05
16,47
6,58
11,70
1,40
14,62
3,69
8,11
1,00
15,03
3,38
11,72
1,89
13,79
5,49
11,42
1,78
22,57
1,49
12,33
1,26
135,85
8,59
29,75
4,98
a.d.
1,12
58,29
0,50
217,65
1,04
11,89
0,87
9,21
2,25
8,80
1,34
32,69
7,53
31,08
5,07
41,95
2,22
15,84
1,28
9,49
0,88
7,15
0,90
a.d.
0,87
19,53
1,74
19,36
1,69
3,95
0,90
24,06
1,40
13,43
1,01
12,91
0,66
8,79
0,77
14,20
0,87
6,18
0,54
38,63
2,97
13,49
1,40
13,40
0,28
a.d.
0,41
a.d.
2,30
22,17
0,93
28,36
3,04
20,89
3,06
14,64
0,82
9,50
0,50
41,18
1,43
18,42
0,74
a.d.
0,89
a.d.
0,87
9,18
3,40
10,03
2,88
9,18
3,39
11,06
2,87
a.d.
4,64
a.d.
4,24
25,82
1,95
0,84
0,41
a.d.
2,19
11,44
1,10
25,82
1,94
0,68
0,35
8,35
1,15
9,75
0,85
8,39
0,73
6,39
0,60
a.d.
3,57
49,76
1,78
0,00
5,06
0,00
44,21
a.d.
5,06
a.d.
44,21
37,13
5,28
17,20
0,84
35,81
16,83
23,66
1,17
34,91
8,36
13,54
0,47
343,76
5,47
12,05
0,61
a.d.
1,79
23,86
0,67
a.d.
2,17
28,91
0,81
a.d.
2,74
11,34
0,68
a.d.
1,23
11,45
0,54
a.d.
2,55
32,84
0,38
a.d.
1,45
a.d.
0,55
10,19
1,84
12,05
0,34
10,14
2,05
12,80
0,36
10,53
1,26
10,93
0,49
44,38
1,69
23,87
0,72
8,28
2,60
11,56
0,31
11,70
1,22
10,12
0,31
a.d.
1,33
10,11
0,27
11,70
0,91
a.d.
24,16
19,00
1,15
11,46
0,71
12,83
0,65
10,64
0,37
12,28
1,03
8,24
1,58
20,95
0,49
28,64
0,62
9,03
0,89
8,53
0,21
43,21
10,15
12,21
2,47
43,79
12,83
12,41
2,58
32,00
1,55
7,79
1,18
465,66 465,66
25,97
3,07
a.d.
a.d.
a.d.
4,13
465,66
6,64
25,97
3,99
a.d.
a.d.
a.d.
1,80
a.d.
a.d.
a.d.
3,49
12,52
2,66
6,78
1,89
13,94
1,31
5,84
0,23
5,12
0,70
3,90
0,12
4,82
0,76
4,23
0,11
171,86
1,81
9,71
0,51
5,65
0,83
3,98
0,21
a.d.
0,66
4,46
0,08
48,36
1,00
4,79
0,27
26 47
26,47
1 59
1,59
6 55
6,55
0 19
0,19
a.d.
1,37
a.d.
2,32
10,24
2,73
6,29
2,30
23,96
5,85
11,01
0,41
Tarih
TL/USD
BIST 100
Getiri (%)
Aylık
59.340.144.351
2,11
12,22
3.214.905.246
5,8%
9,6%
5,94
12,41
107.552.702
1,9%
5,1%
4,27
5,96
822.535.000
4,1%
5,6%
3,21
16,88
1.240.125.916
7,6%
7,4%
-1,36
6,59
387.473.033
-6,5%
2,3%
8,16
9,28
265.563.828
7,4%
12,7%
7,17
20,95
327.810.000
6,5%
12,9%
7,44
20,37
-20.412.648
12,9%
15,6%
17,39
21,97
84.257.415
12,6%
15,4%
1,23
-2,76
438.490.262
5,1%
11,6%
5,14
2,60
-22.521.476
4,5%
18,1%
3,67
3,25
2.452.870
-2,3%
2,8%
4,27
1,85
253.498.745
0,2%
7,0%
2,11
7,13
13.854.428
13,5%
16,9%
6,53
4,74
-13.519.012
16,7%
16,6%
4,80
2,75
99.859.081
1,4%
8,3%
-0,56 -23,47
76.589.227
7,6%
12,8%
19,56
14,47
28.276.399
-1,2%
9,9%
0,74
10,08
-543.797.266
-1,1%
12,7%
3,72
6,80
349.811.689
1,1%
6,0%
1,83
3,89
26.124.801
4,3%
8,9%
2,42
3,25
18.525.299
3,1%
10,3%
0,42
2,99
175.450.436
2,1%
10,6%
-3,10
2,69
-8.274.532
3,5%
-3,4%
0,00
-2,17
22.073.095
0,0%
4,2%
4,00
5,05
-49.047.497
11,6%
15,3%
5,88
10,96
21.772.852
3,0%
5,6%
1,79
2,15
82.352.530
1,3%
4,0%
0,90
8,74
60.834.705
-19,3%
-1,3%
4,17
1,35
61.003.608
-11,1%
5,2%
6,37
7,70
58.624.744
27,9%
28,6%
6,79
1,29
2.378.864
-50,2%
-18,2%
5,95
14,10
-957.384.146
2,0%
31,0%
3,90
19,98
56.782.854
-1,1%
10,0%
2,68
2,68
-1.014.167.000
5,1%
52,1%
5,12
37,28
2.771.583
3,5%
8,5%
2,80
-4,37
2.929.675
6,9%
8,9%
0,00
-9,32
-158.092
0,1%
8,1%
5,59
0,59
9.007.238
-48,3%
-81,0%
2,74
1,52
9.007.238
-48,3%
-81,0%
2,74
1,52
1.813.785.630
-2,3%
2,7%
0,76
1,87
-352.270.000
3,4%
5,0%
2,65
4,16
-24.441.549
1,4%
3,5%
1,17
6,37
139.717.736
0,1%
5,2%
-6,78
11,49
11.409.611
-1,6%
3,1%
0,35
-4,92
7.606.407
-1,6%
3,1%
13,55
12,46
1.439.513.000
-2,5%
6,5%
-3,55
-1,12
262.244.000
-1,0%
5,1%
3,28
-4,55
20.032.425
-2,8%
0,7%
-3,40
-4,33
309.974.000
-15,6%
-8,0%
-0,40
-2,72
6.959.845.429
40,2%
-5,3%
0,17
4,22
3.333.468.950
3,0%
3,4%
-1,22
5,23
48.903.000
4,5%
4,5%
4,37
9,13
19.870.950
1,7%
3,0%
-4,08
4,83
3.264.695.000
2,9%
2,6%
1,65
5,64
3.626.376.479
77,4%
-14,0%
1,55
3,20
3.407.816.000
-0,1%
2,7%
-1,93
0,22
218.560.479
154,9%
-30,7%
5,04
6,18
11.518.077
4,6%
12,9%
3,37
4,12
-525.406.114
5,3%
7,9%
1,86
6,84
272.766.866
7,7%
19,0%
0,49
2,51
-615.435.000
5,4%
2,1%
4,58
9,13
-182.737.980
2,7%
2,5%
0,51
8,89
536.924.191
3,9%
18,0%
4,87
1,40
512.041.100
4,9%
20,7%
0,00
0,00
24.883.091
2,9%
15,2%
9,74
2,81
661.484.993
0,0%
0,0%
8,91
13,46
114.985.684
-46,3%
-2,2%
5,10
41,10
236.014.704
0,7%
21,7%
19,12
14,12
208.793.035
-31,0%
-1,4%
5,56
-2,92
101.691.570
-91,7%
-42,6%
5,86
1,55
3.903.183.840
3,8%
9,6%
5,09
7,86
50.202.247
0,7%
2,3%
5,55
3,58
39.912.209
1,5%
3,2%
3,98
4,44
17.361.171
1,6%
2,7%
0,60
-6,11
77.545.244
0,2%
6,3%
1,74
6,06
-8.018.887
4,8%
5,3%
5,52
1,32
-5.428.968
-0,4%
1,9%
6,52
-0,51
12.759.282
0,4%
5,6%
2,83
1,87
100 065 524
100.065.524
0 5%
0,5%
2 8%
2,8%
6 90
6,90
5 90
5,90
-7.356.171
-27,6%
-47,2%
9,96
10,42
-5.680.157
24,1%
38,8%
11,90
8,80
-170.957.000
2,0%
3,9%
3,08
1,74
Yıllık
12,42
53,53
59,59
58,29
71,09
-0,62
61,04
56,33
54,19
68,34
-9,42
-22,32
-24,14
-15,05
-10,90
-17,91
22,06
3,36
-10,49
17,08
-2,91
-5,16
15,31
61,52
-32,84
-16,40
-3,81
-19,03
0,00
-25,74
48,13
65,37
30,88
9,61
-7,63
26,84
13,49
-17,08
44,07
62,43
62,43
-5,22
11,33
9,86
63,77
-13,95
3,53
-7,59
-39,42
-42,49
-32,07
8,88
22,68
27,02
35,58
9,79
-4,93
-8,05
-1,82
28,40
9,00
-3,77
35,36
-4,57
47,80
0,40
95,19
-22,29
26,43
-33,33
-37,93
-44,32
8,20
-1,25
6,71
-1,68
32,58
-18,72
-20,65
-43,81
9 69
9,69
-24,07
48,73
52,34
26.09.13
2,0034
76.234
Hisse
Senetleri
İMKB-100 Endeksi
Anadolu Isuzu
Doğuş Otomotiv
Ford Otosan
Karsan Otomotiv
Otokar
Tofaş Oto. Fab.
Tümosan Motor ve Traktör
Türk Traktör
Bosch Fren Sistemleri
Ditaş Doğan
Componenta Dökümcülük
Ege Endüstri
F-M İzmit Piston
Katmerciler Ekipman
Mutlu Akü
Parsan
Alkim Kağıt
Bak Ambalaj
Dentaş Ambalaj
Işıklar Yat. Holding
Kaplamin
Kartonsan
Olmuksan-IP
Mondi Tire Kutsan
Viking Kağıt
Adel Kalemcilik
Serve Kırtasiye
Duran Doğan Basım
İpek Doğal Enerji
Gentaş
Kelebek Mobilya
Milpa
Bim Mağazalar
Bizim Mağazaları
Boyner Mağazacılık
Carrefoursa(A)
Carrefoursa(B)
Migros Ticaret
Kiler Gıda
Uyum Gıda
Tesco Kipa
Aygaz
Petkim
Tüpraş
OMV Petrol Ofisi
Turcas Petrol
Deva Holding
Eczacıbaşı İlaç
Selçuk Ecza Deposu
Acıbadem Sağlık
Lokman Hekim
Beşiktaş Futbol Yat.
Fenerbahçe Futbol
Galatasaray Sportif
Trabzonspor Sportif
Arena Bilgisayar
Armada Bilgisayar
Bimeks
Despec Bilgisayar
Datagate Bilgisayar
Escort Teknoloji
I d k Bilgisayar
Indeks
Bil i
Link Bilgisayar
Logo Yazılım
Teknosa İç ve Dış Ticaret
Tarih
TL/USD
BIST 100
Hisse
Endeks H.A.O.
(%)
Kodları
XU100
Elektronik Aletler
EMKEL
75
GEREL
48
PRKAB
15
Savunma Sanayii
ASELS
30
14
Telekominikasyon
ALCTL
33
ANELT
14
KAREL
22
NETAS
100
35
TTKOM
30
13
TCELL
30
25
TEKSTİL SEKTÖRÜ
Ev Tekstil
IDAS
91
YATAS
48
Konfeksiyon
KERVN
12
ESEMS
16
MNDRS
46
VAKKO
12
Kumaş
ALTIN
12
ATEKS
13
BERDN
35
BISAS
25
BOSSA
6
BRMEN
43
GEDIZ
58
LUKSK
16
MEMSA
97
SNPAM
3
TUMTK
19
YUNSA
13
İplik
ARSAN
35
BRKO
88
EDIP
31
KRTEK
20
SANKO
17
SONME
6
Diğer Tekstil
AKSA
100
37
SASA
100
48
Deri Konfeksiyon
DERIM
34
DESA
22
TURİZM VE OTELCİLİK
AYCES
7
FVORI
60
MAALT
28
METUR
48
MARTI
61
NTTUR
51
PKENT
11
MADENCİLİK
PRKME
100
31
IHMAD
23
KOZAA
30
44
KOZAL
30
29
Kapanış
(TL)
76.234,32
Hisse
Adeti
8,72
500.000.000
3,37
3,03
1,67
7,70
7,04
11,75
38.700.772
50.000.000
54.000.000
64.864.800
3.500.000.000
2.200.000.000
0,33
0,96
22.727.083
42.799.695
0,73
1,62
0,50
1,08
588.505.080
13.315.500
250.000.000
160.000.000
51,00
6,34
0,20
0,74
1,73
0,77
1,61
2,74
0,31
2,11
0,23
5,52
40.000.000
25.200.000
5.200.000
21.000.000
108.000.000
16.437.222
7.200.000
10.000.000
162.000.000
79.931.250
82.497.317
29.160.000
2,32
0,48
1,26
0,93
3,71
3,59
58.812.500
60.000.000
50.000.000
35.100.498
36.225.000
56.065.000
8,44
0,89
185.000.000
216.300.000
5,50
0,77
5.400.000
49.221.970
4,99
0,57
11,50
0,73
0,65
0,91
41,50
16.756.740
28.994.471
5.515.536
18.000.000
87.120.000
200.000.000
1.036.800
5,42
9,10
4,15
29,30
148.867.243
79.542.538
388.080.000
152.500.000
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
221.447.113
17.820.000
46.500.000
157.127.113
4.360.000.000
4.360.000.000
51.361.560.562
130.421.602
151.500.000
90.180.000
499.458.960
24.640.000.000
25.850.000.000
6.191.650.525
48.587.645
7.499.937
41.087.707
748.979.818
429.608.708
21.571.110
125.000.000
172.800.000
2.976.018.581
2.040.000.000
159.768.000
1.040.000
15.540.000
186.840.000
12.656.661
11.592.000
27.400.000
50.220.000
168.654.938
18.974.383
160.963.200
596.556.564
136.445.000
28.800.000
63.000.000
32.643.464
134.394.750
201.273.350
1.753.907.000
1.561.400.000
192.507.000
67.600.917
29.700.000
37.900.917
458.366.845
83.616.133
16.526.849
63.428.664
13.140.000
56.628.000
182.000.000
43.027.200
7.609.479.553
806.860.457
723.837.096
1.610.532.000
4.468.250.000
0,90
1,55
1,40
19.800.000
30.000.000
112.233.652
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
110.535.646
8.894.879
23.210.542
78.430.225
2.176.300.290
2.176.300.290
25.637.197.046
65.100.131
75.621.444
45.013.477
249.305.660
12.299.091.544
12.903.064.790
3.090.571.291
24.252.593
3.743.605
20.508.988
373.854.357
214.439.807
10.767.251
62.393.930
86.253.369
1.485.483.968
1.018.268.943
79.748.428
519.118
7.756.813
93.261.456
6.317.591
5.786.164
13.676.750
25.067.385
84.184.355
9.471.091
80.345.013
297.772.069
68.106.719
14.375.562
31.446.541
16.294.032
67.083.333
100.465.883
875.465.209
779.375.062
96.090.147
33.743.095
14.824.798
18.918.297
228.794.472
41.737.113
8.249.400
31.660.509
6.558.850
28.265.948
90.845.563
21.477.089
3.798.282.696
402.745.561
361.304.331
803.899.371
2.230.333.433
2011/12
29.420.339.453
-1.721.573
762.470
-6.014.416
3.530.373
160.755.145
160.755.145
3.250.274.383
-12.401.347
-18.771.545
11.530.615
17.976.660
2.068.676.000
1.183.264.000
260.241.791
-5.816.330
-10.448.831
4.632.501
101.211.367
3.161.483
40.211.624
49.412.456
8.425.804
58.326.310
28.031.002
412.290
-33.803.942
-3.890.678
51.204.400
-5.440.510
8.379
1.974.402
-17.981.491
4.854.714
14.271.758
-35.764.306
6.258.530
-16.059.788
-46.156.342
4.363.891
13.798.380
2.031.023
139.159.000
97.049.000
42.110.000
3.125.750
1.861.262
1.264.488
43.037.812
-677.021
10.225.854
4.146.970
-6.560.854
-9.112.175
38.176.704
6.838.334
736.026.387
100.895.711
656.676
173.980.000
460.494.000
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
4.919.955
1.869.962
-2.591.305
-1.992.504
-192.323
2.315.935
7.703.583
1.546.531
293.202.668
185.667.487
293.202.668
185.667.487
4.764.661.003
2.462.103.624
17.971.753
9.506.748
-3.431.403
-5.126.629
12.879.865
7.736.849
17.088.788
-2.539.344
2.637.107.000
1.401.200.000
2.083.045.000
1.051.326.000
69.838.498
90.877.354
-24.333.550
-3.324.297
-22.436.134
-6.623.227
-1.897.416
3.298.930
1.797.734
6.115.103
-252.603
-476.156
5.083.462
1.287.870
-6.058.552
1.220.468
3.025.427
4.082.921
-82.728.504
-58.698.694
-62.944.608
-45.455.429
6.018.121
-2.364.626
-5.165.234
-1.121.412
-1.351.881
-947.346
21.053.783
2.947.549
-1.815.707
-333.400
-1.549.182
-689.577
2.238.802
2.236.803
-9.472.561
-5.521.514
3.204.432
1.906.842
7.426.765
5.058.600
35.464.511
42.165.200
5.525.843
2.680.725
3.531.978
2.406.981
29.407.873
36.927.190
-8.080.156
-3.708.561
3.488.445
2.476.002
1.590.528
1.382.863
135.184.000
106.428.000
165.993.000
113.759.000
-30.809.000
-7.331.000
4.454.307
-1.807.958
1.625.352
527.089
2.828.955
-2.335.047
12.607.193
-9.399.570
1.301.889
-1.895.094
789.733
-820.377
3.293.164
1.235.719
4.653.232
5.468.637
-17.499.278
4.606.205
24.598.711
-11.356.176
-4.530.258
-6.638.484
938.128.730
529.456.385
107.315.083
66.659.501
-6.982.353
-3.833.116
195.672.000
119.180.000
642.124.000
347.450.000
2013/06
22.636.515.576
3.278.915
88.801
-2.286.058
5.476.172
99.996.138
99.996.138
1.925.644.942
7.258.351
-10.271.420
6.689.095
-9.720.084
806.677.000
1.125.012.000
578.749.635
-3.077.705
-3.704.309
626.604
-5.533.757
-1.001.127
-3.908.574
4.667.153
-5.291.209
513.383.195
541.476.683
-17.146.367
184.831
7.586.896
-1.252.447
-86.836
-201.126
-2.619.273
2.913.545
7.049.605
7.462.974
16.974.610
-2.198.045
-13.288.857
-1.046.551
6.028.467
993.350
64.421.000
63.644.000
777.000
2.093.928
1.714.394
379.534
136.526.463
-2.946.023
-2.914.449
-90.835
-2.491.300
148.777.834
-3.808.764
360.211.219
36.107.450
136.769
82.371.000
241.596.000
Net Kar
Değişim
13,0%
75,3%
a.d.
a.d.
254,1%
-46,1%
-46,1%
-21,8%
-23,7%
-100,4%
-13,5%
-282,8%
-42,4%
7,0%
537%
7,4%
44,1%
-81,0%
a.d.
-110,3%
a.d.
282,4%
a.d.
a.d.
a.d.
-625,1%
554,5%
a.d.
157,4%
-275,7%
87,4%
a.d.
52,6%
52,8%
a.d.
39,4%
-82,3%
533,2%
a.d.
a.d.
71,8%
143,5%
-28,2%
-39,5%
-44,1%
a.d.
a.d.
225,3%
a.d.
a.d.
-55,5%
-255,3%
a.d.
a.d.
-47,9%
a.d.
42,6%
-32%
-45,8%
a.d.
-30,9%
-30,5%
F/K
10,79
1,60
8,35
0,83
13,51
1,04
1,99
0,16
a.d.
0,44
6,11
0,44
a.d.
1,18
a.d.
0,93
13,51
1,19
1,43
0,05
21,01
3,37
14,84
2,55
21,01
3,37
16,20
2,55
12,09
2,67
6,52
2,18
8,29
1,82
8,84
0,63
a.d.
4,47
a.d.
5,37
7,62
0,62
5,22
0,58
50,41
2,07
23,39
0,87
12,06
5,07
6,64
2,45
11,99
1,86
6,32
1,97
6,51
1,50
16,74
1,28
0,52
6,17
0,68
a.d.
0,41
a.d.
1,01
a.d.
0,55
6,73
0,65
1,57
11,09
1,13
a.d.
8,06
a.d.
8,52
8,74
0,86
a.d.
0,72
a.d.
0,46
8,96
0,57
a.d.
1,41
26,23
0,71
4,54
1,75
39,38
2,51
3,89
3,87
112,52
3,91
a.d.
0,88
a.d.
1,40
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
3,59
13,83
1,44
7,27
0,45
15,22
0,90
a.d.
0,57
a.d.
1,86
a.d.
0,69
a.d.
a.d.
0,49
9,43
2,19
a.d.
0,34
a.d.
25,74
40,05
1,90
44,90
6,61
a.d.
a.d.
a.d.
17,09
2,30
11,01
1,06
16,82
1,04
17,61
0,87
6,88
1,14
25,96
1,76
a.d.
0,23
5,49
0,69
a.d.
1,53
13,69
6,70
a.d.
0,54
81,62
0,74
19,09
0,76
192,06
0,08
167,59
4,15
a.d.
78,51
13,47
1,47
9,55
0,82
13,47
1,64
8,29
1,08
a.d.
0,80
34,90
0,41
8,09
0,72
9,50
0,46
10,56
1,11
8,15
0,50
6,84
0,56
12,02
0,43
1,88
0,62
62,11
4,39
333,19
0,94
29,71
4,12
a.d.
0,59
43,92
8,73
32,25
1,27
32,46
4,52
a.d.
9,56
a.d.
a.d.
1,12
169,63
3,51
0,99
0,36
151,89
7,07
a.d.
2,83
30,26
1,68
8,92
9,91
3,54
2,53
10,51
1,66
4,72
2,40
a.d.
12,88
a.d.
1.091,50
10,14
1,25
1,04
0,58
8,33
3,04
5,62
4,07
26.09.13
2,0034
76.234
Hisse
Getiri (%)
Aylık
Yıllık Senetleri
59.340.144.351
2,11
12,22
-83.701.652
-1,6%
3,7%
2,72
0,96
4,02
2.052.487
-1,1%
8,0%
4,65
4,65
-15,89 Emek Elektrik
37.754.789
-5,3%
-0,1%
1,31
-5,49
11,51 Gersan Elektrik
-123.508.928
1,6%
3,3%
2,19
3,70
16,43 Türk Prysmian Kablo
278.225.435
11,4%
17,2%
10,10
16,27
35,28
278.225.435
11,4%
17,2%
10,10
16,27
35,28 Aselsan
3.658.457.810
4,8%
15,1%
1,98
10,63
-5,25
88.569.173
4,5%
7,4%
2,43
9,77
-18,60 Alcatel Lucent Teletaş
85.016.150
-19,5%
-1,3%
1,00
2,36
95,48 Anel Telekom
8.292.673
6,9%
11,6%
0,00
-1,76
-16,50 Karel Elektronik
-11.156.186
1,8%
4,1%
4,34
14,93
-29,05 Netaş Telekom.
7.417.058.000
15,6%
37,3%
2,03
9,66
8,86 Türk Telekom
-3.929.322.000
19,4%
31,2%
-0,42
7,31
4,44 Turkcell
2.544.950.150
-9,2%
1,3%
3,74
3,30
-4,20
94.657.560
-55,2%
-20,1%
-1,24
-4,97
-46,14
10.708.049
-108,1%
-50,6%
-5,71 -13,16
-57,14 İdaş
83.949.511
-2,3%
10,5%
3,23
3,23
-35,14 Yataş
160.219.666
-1,2%
1,6%
0,62
-5,89
-23,76
2.278.547
-1,6%
-0,9%
2,82 -23,96
-6,41 Kervansaray Yat. Holding
278.782
-0,4%
-3,4%
-14,74 -19,80
-54,62 Esem Spor Giyim
124.097.108
-0,6%
7,1%
6,38
11,11
-12,28 Menderes Tekstil
33.565.229
-2,1%
3,5%
8,00
9,09
-21,74 Vakko Tekstil
1.534.615.453
-6,2%
1,5%
8,82
6,63
-11,79
851.355.170
70,8%
4,4%
1,49
2,62
43,26 Altınyıldız
-10.403.413
-8,2%
-17,8%
0,00
-8,38
2,59 Akın Tekstil
72.631.860
a.d.
a.d.
0,00
0,00
-44,44 Berdan Tekstil
1.179.110
-1,7%
10,7%
4,23
-6,33
-25,25 Bisaş Tekstil
130.990.872
7,4%
6,8%
2,25
6,46
2,79 Bossa
8.285.922
-24,3%
-6,1%
4,05
16,67
-34,52 Birlik Mensucat
-50.162
a.d.
a.d.
10,27 -30,00
-56,60 Gediz İplik
23.244.823
-1,0%
24,7%
12,30
17,60
-20,12 Lüks Kadife
72.358.891
-102,1%
-28,6%
10,71
10,71
-26,19 Mensa
-20.694.974
18,8%
14,5%
2,43
4,46
-18,53 Sönmez Pamuklu
63.900.833
a.d.
a.d.
0,00
0,00
0,00 Tümteks
110.393.917
3,7%
10,6%
12,20
13,11
26,00 Yünsa
287.964.357
2,2%
12,3%
5,24
7,46
3,85
59.951.882
17,7%
7,9%
8,92
28,18
67,63 Arsan Tekstil
65.352.587
-0,8%
14,1%
4,35
0,00
2,13 Birko Mensucat
215.705.108
-50,0%
49,0%
1,61
-4,55
-7,35 Edip Gayrimenkul
46.087.549
-5,1%
1,3%
10,71
10,71
-31,62 Karsu Tekstil
-85.470.801
1,1%
0,1%
-1,33
7,23
0,27 Sanko Pazarlama
-13.661.968
50,3%
1,3%
7,16
3,16
-7,95 Sönmez Filament
384.193.000
2,5%
7,4%
2,34
12,25
32,18
154.671.000
7,3%
13,0%
1,20
18,54
93,73 Aksa
229.522.000
-2,2%
1,7%
3,49
5,95
-29,37 Sasa Polyester
83.300.114
2,5%
5,0%
6,66
4,31
20,46
44.060.828
1,9%
6,3%
7,84
4,56
42,86 Derimod
39.239.286
3,1%
3,7%
5,48
4,05
-1,94 Desa Deri
461.293.440
67,8%
11,5%
4,54
3,77
-15,95
5.623.510
1,4%
15,1%
2,46
-3,29
-23,93 Altınyunus Çeşme
84.325.804
-16,3%
20,7%
3,64
1,79
-26,92 Favori Dinlenme Yer.
-11.384.947
18,8%
17,2%
8,49
11,11
-29,45 Marmaris Altınyunus
10.945.418
a.d.
a.d.
7,35
8,96
-18,89 Metemtur Otelcilik
250.719.399
-33,4%
2,5%
1,56
8,33
-1,52 Martı Otel
113.580.365
442,2%
5,2%
7,06
7,06
30,00 Net Turizm
7.483.891
-5,6%
8,1%
1,22
-7,57
-40,93 Petrokent Turizm
-2.036.021.899
-87,2%
-77,4%
6,49
6,21
18,80
-222.274.453
31,5%
51,2%
1,50
10,61
-16,62 Park Elek. Madencilik
-452.446
-455,1%
-489,6%
8,59
-2,78 123,04 İhlas Madencilik
-1.000.004.000
15,1%
55,8%
13,08
20,64
-6,11 Koza Madencilik
-813.291.000
59,7%
72,9%
2,81
-3,62
-25,12 Koza Altın
LOJİSTİK
RYSAS
RANLO
LATEK
57
93
89
0,70
0,11
0,76
110.000.000
20.000.000
39.500.000
109.220.000
77.000.000
2.200.000
30.020.000
54.517.321
38.434.661
1.098.133
14.984.526
-33.399.069
-15.735.943
-10.357.291
-7.305.835
-19.314.572
-680.719
-14.450.690
-4.183.163
-2.178.931
1.599.892
-3.473.340
-305.483
10.273.703
10.115.263
158.440
a.d.
532,2%
-28,3%
a.d.
9,83
9,83
a.d.
a.d.
0,11
0,51
1,63
0,82
4,92
3,60
a.d.
66,90
0,68
0,63
0,23
0,92
175.265.697
114.000.009
2.580.155
58.685.533
-22,7%
2,6%
-66,9%
-3,9%
-5,4%
17,8%
-37,4%
3,3%
0,98
2,94
0,00
0,00
9,72
12,90
-8,33
24,59
-43,32
-9,09 Reysaş Lojistik
-78,43 Ran Lojistik
-42,42 Latek Lojistik
DİĞER
AFMAS
EUROM
GSDDE
ISMEN
ANELE
TGSAS
EGCYH
BRKSN
PKART
11
52
44
28
45
37
48
67
35
10,55
0,80
0,89
1,46
1,25
6,86
0,61
2,30
2,24
13.490.363
60.000.000
30.000.000
310.500.000
110.000.000
7.500.000
40.000.000
15.600.000
22.750.000
970.543.329
142.323.329
48.000.000
26.700.000
453.330.000
137.500.000
51.450.000
24.400.000
35.880.000
50.960.000
484.448.103
71.040.895
23.959.269
13.327.344
226.280.323
68.633.323
25.681.342
12.179.295
17.909.554
25.436.758
91.153.478
4.834.468
1.049.807
3.483.000
52.403.229
25.265.497
1.981.497
-470.778
600.052
2.006.706
78.696.785
10.211.452
-8.728.574
1.294.000
68.738.451
15.464
3.113.156
1.610.347
341.728
2.100.761
70.816.852
8.174.896
2.214.221
1.169.000
45.258.564
8.608.024
1.372.628
2.269.571
337.965
1.411.983
35.759.750
3.842.169
11.192.623
-1.824.000
21.871.428
1.475.966
1.336.180
-2.536.343
-955.644
1.357.371
-50%
-53,0%
405,5%
a.d.
-51,7%
-82,9%
-2,7%
a.d.
a.d.
-3,9%
13,19
24,21
192,13
a.d.
10,00
a.d.
16,72
a.d.
a.d.
24,91
1,01
4,25
0,82
0,42
0,96
0,60
2,43
0,71
2,06
1,62
5,15
6,81
a.d.
37,25
0,76
34,20
12,38
a.d.
a.d.
11,59
0,01
1,61
a.d.
15,51
0,00
0,90
5,56
3,71
1,78
0,69
-193.824.390
24.326.855
-49.680.542
49.221.000
-387.610.730
168.387.967
2.232.611
-4.397.951
9.600.691
-5.904.291
-6,4%
5,7%
1,1%
-34,7%
0,1%
-2,1%
31,9%
-59,2%
-3,7%
3,1%
13,1%
24,8%
30,4%
19,3%
0,2%
2,6%
45,0%
-9,8%
-1,0%
6,1%
2,05
0,48
2,56
-1,11
-2,67
2,46
7,19
0,00
9,52
0,00
5,15
0,96
1,27
-3,26
4,29
2,46
49,46
-8,96
-1,71
1,82
-16,01
-11,72
6,67
12,66
-5,01
-42,92
-28,14
-30,38
-48,43
3,23
100
AFM Film
Euro Yat.Men.Değ.
GSD Denizcilik
İş Y. Men. Değ.
Anel Elektrik
TGS Dış Ticaret
Egeli&Co Yatırım Holding
Berkosan Yalıtım
Plastikkart
Hisse
(%)
(TL)
Kodları
76.234,32
XU100
Bankalar
Büyük Ölçekli Bankalar
AKBNK
30
42
7,88
GARAN
30
48
8,24
HALKB
30
49
15,50
ISCTR
30
31
5,50
VAKBN
30
25
4,79
YKBNK
30
18
4,70
Orta ve Küçük Ölçekli Bankalar
ALNTF
4
2,94
ASYAB
30
51
1,97
ALBRK
21
1,70
DENIZ
0
8,96
FINBN
0
2,85
SKBNK
100
10
1,88
TEBNK
100
4
2,33
TEKST
100
18
1,51
KLNMA
1
6,06
TSKB
100
39
1,88
Sigorta
AKGRT
17
2,73
ANHYT
100
17
4,56
ANSGR
100
41
1,27
HALKS
2,02
AVIVA
1
3,54
GUSGR
12
1,87
RAYSG
4
0,95
YKSGR
6
18,50
Faktoring
CRDFA
14
4,10
GARFA
8
1,73
Finansal Kiralama
FFKRL
1
4,26
ISFIN
30
0,92
SEKFK
20
0,64
FONFK
12
1,27
VAKFN
22
1,23
YKFIN
0
4,98
Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı
AGYO
16
1,10
ATAGY
27
1,64
AKSGY
27
3,01
AKFGY
24
1,40
AVGYO
72
0,51
AKMGY
2
14,15
ALGYO
100
41
19,30
EGYO
66
0,28
EKGYO
30
25
2,73
DGGYO
7
3,55
YGYO
24
0,50
IDGYO
25
1,78
HLGYO
100
28
1,22
ISGYO
100
48
1,34
KLGYO
35
1,37
MRGYO
48
0,44
NUGYO
20
5,38
PEGYO
51
0,47
RYGYO
31
0,47
OZGYO
33
0,93
TRGYO
100
14
3,42
VKGYO
10
9,10
SRVGY
18
2,69
SAFGY
29
0,87
SNGYO
100
37
1,07
TSGYO
29
0,93
YKGYO
44
1,29
Hisse
Adeti
4.000.000.000
4.200.000.000
1.250.000.000
4.499.970.000
2.500.000.000
4.347.051.284
420.000.000
900.000.000
900.000.000
716.100.000
2.700.000.000
1.000.000.000
2.204.390.000
420.000.000
160.000.000
1.300.000.000
306.000.000
350.000.000
500.000.000
70.000.000
150.000.000
150.000.000
163.069.856
101.991.266
40.000.000
79.500.000
115.000.000
424.365.000
45.000.000
46.846.881
65.000.000
389.927.705
84.000.000
23.750.000
128.200.841
184.000.000
72.000.000
37.264.000
10.650.794
50.000.000
2.500.000.000
93.780.000
235.115.706
10.000.000
673.638.704
630.000.000
124.000.000
110.000.000
40.000.000
89.100.000
217.000.000
100.000.000
500.000.000
106.200.000
52.000.000
886.601.669
600.000.000
150.000.000
40.000.000
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
174.461.560.735
142.658.976.035
31.520.000.000
34.608.000.000
19.375.000.000
24.749.835.000
11.975.000.000
20.431.141.035
31.802.584.700
1.234.800.000
1.773.000.000
1.530.000.000
6.416.256.000
7.695.000.000
1.880.000.000
5.136.228.700
634.200.000
969.600.000
2.444.000.000
6.061.034.784
835.380.000
1.596.000.000
635.000.000
141.400.000
531.000.000
280.500.000
154.916.363
1.886.838.421
301.535.000
164.000.000
137.535.000
2.990.401.310
489.900.000
390.415.800
28.800.000
59.495.539
79.950.000
1.941.839.971
15.608.806.981
92.400.000
38.950.000
385.884.532
257.600.000
36.720.000
527.285.600
205.560.324
14.000.000
6.825.000.000
332.919.000
117.557.853
17.800.000
821.839.219
844.200.000
169.880.000
48.400.000
215.200.000
41.877.000
101.990.000
93.000.000
1.710.000.000
966.420.000
139.880.000
771.343.452
642.000.000
139.500.000
51.600.000
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
87.082.739.710
71.208.433.680
15.733.253.469
17.274.633.124
9.671.059.199
12.353.915.843
5.977.338.525
10.198.233.520
15.874.306.030
616.352.201
884.995.508
763.701.707
3.202.683.438
3.840.970.350
938.404.712
2.563.755.965
316.561.845
483.977.239
1.219.926.126
3.025.374.256
416.981.132
796.645.702
316.961.166
70.580.014
265.049.416
140.011.980
77.326.726
941.818.120
150.511.630
81.860.837
68.650.794
1.492.663.128
244.534.292
194.876.610
14.375.562
29.697.284
39.907.158
969.272.223
7.791.158.521
46.121.593
19.441.949
192.614.821
128.581.412
18.328.841
263.195.368
102.605.732
6.988.120
3.406.708.595
166.176.999
58.679.172
8.884.896
410.222.232
421.383.648
84.795.847
24.158.930
107.417.390
20.902.965
50.908.456
46.421.084
853.548.967
482.389.937
69.821.304
385.017.197
320.455.226
69.631.626
25.756.214
2011/12
29.420.339.453
16.014.428.000
13.261.994.000
2.394.527.000
3.070.575.000
2.045.134.000
2.667.487.000
1.226.785.000
1.857.486.000
2.752.434.000
28.263.000
216.090.000
160.155.000
873.974.000
848.112.000
118.044.000
206.675.000
22.018.000
23.761.000
255.342.000
135.371.099
32.029.319
64.669.510
4.068.758
-8.042.062
-35.105.255
22.225.575
340.377
55.184.877
59.780.618
25.246.618
34.534.000
256.091.000
36.352.000
52.473.000
4.956.000
5.184.000
14.390.000
142.736.000
1.149.921.950
-8.738.123
-1.422.074
13.182.693
199.798.774
777.514
42.013.558
39.961.181
-223.650.528
228.322.000
13.205.290
14.644.527
-237.906
30.421.790
66.953.531
54.199.034
1.900.837
1.206.776
-2.200.253
23.172.170
2.948.028
177.312.000
25.790.717
-5.839.678
329.488.345
140.010.918
-2.837.538
-10.461.633
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
18.568.257.000
8.940.438.000
15.299.257.000
7.148.782.000
2.949.862.000
1.090.716.000
3.070.325.000
1.580.214.000
2.595.211.000
1.253.185.000
3.310.307.000
1.661.050.000
1.460.080.000
704.159.000
1.913.472.000
859.458.000
3.269.000.000
1.791.656.000
68.148.000
42.092.000
190.392.000
104.437.000
191.835.000
86.009.000
812.632.000
554.324.000
902.346.000
429.199.000
240.302.000
120.577.000
485.627.000
242.689.000
26.824.000
16.780.000
43.630.000
22.626.000
307.264.000
172.923.000
83.304.539
6.967.791
48.672.723
12.810.669
79.575.486
38.982.422
-63.981.132
-36.906.201
15.444.718
11.915.569
-55.931.251
-32.977.302
-19.985.770
-13.938.009
3.737.122
-12.384.405
75.772.643
39.465.048
50.823.252
25.882.059
30.363.252
14.867.059
20.460.000
11.015.000
105.078.000
54.075.000
46.984.000
20.603.000
40.805.000
20.554.000
3.546.000
1.752.000
8.341.000
7.053.000
5.402.000
4.113.000
1.400.979.902
448.734.202
48.190.748
16.477.775
1.055.266
1.123.660
44.195.111
11.168.492
24.201.835
16.695.785
1.180.018
475.473
54.321.987
27.676.112
14.271.557
-1.677.932
-2.694.620
-3.844.032
523.402.000
102.735.000
37.452.486
6.527.526
15.030.749
-6.833.678
-28.719
91.819
12.065.699
6.513.078
65.408.398
33.950.331
40.495.007
10.316.695
1.174.504
-193.674
7.166.308
10.107.344
-1.966.728
-1.954.612
31.015.378
9.650.276
-917.020
-418.115
336.888.000
96.975.000
6.217.962
2.431.292
95.767.277
88.016.906
-38.677.691
-26.113.329
75.786.232
41.490.177
17.047.938
9.282.608
-7.069.780
-1.935.775
2013/06
22.636.515.576
10.861.753.000
9.069.036.000
1.782.087.000
1.890.647.000
1.428.483.000
1.901.111.000
904.741.000
1.161.967.000
1.792.717.000
48.420.000
100.312.000
100.090.000
385.617.000
503.207.000
114.233.000
336.108.000
7.403.000
20.656.000
176.671.000
156.311.922
119.911.333
41.817.257
33.658.622
13.787.946
-14.064.872
-40.644.579
-925.444
2.771.659
25.889.800
15.110.800
10.779.000
58.425.000
25.060.000
23.681.000
1.869.000
3.553.000
4.262.000
627.699.917
-2.043.571
223.440
-14.433.911
-14.178.699
1.870.108
28.802.862
25.986.623
-5.593.188
539.442.000
6.120.947
500.331
-164.369
9.304.368
27.102.653
454.754
-1.546.571
-2.957.278
5.449.844
-3.495.746
25.438.000
2.066.249
-2.126.401
-755.507
28.030.128
-4.850.141
-20.947.008
Net Kar
Değişim
13,0%
21%
26,9%
63,4%
19,6%
14,0%
14,5%
28,5%
35,2%
0,1%
15,0%
-3,9%
16,4%
-30,4%
17,2%
-5,3%
38,5%
-55,9%
-8,7%
2,2%
2143%
836,0%
7,3%
a.d.
15,7%
57,3%
-191,6%
92,5%
-93,0%
0%
1,6%
-2,1%
8%
21,6%
15,2%
6,7%
-49,6%
3,6%
a.d.
40%
a.d.
-80,1%
a.d.
a.d.
293,3%
4,1%
a.d.
-45,5%
425,1%
-6,2%
a.d.
a.d.
42,9%
-20,2%
-95,6%
-61,8%
a.d.
-51,3%
-43,5%
-736,1%
-73,8%
-15,0%
a.d.
97,1%
-32,4%
a.d.
-982,1%
F/K
10,79
1,60
8,35
0,83
8,51
1,29
8,28
1,34
8,66
1,53
10,24
1,61
6,99
1,53
6,97
1,10
7,21
1,00
9,22
1,20
9,66
1,11
16,58
2,09
9,52
0,73
7,43
1,16
9,96
1,31
7,88
1,03
8,04
0,97
8,87
1,02
36,35
1,12
23,27
1,65
7,86
1,38
16,49
2,20
5,36
1,69
19,37
3,13
96,45
0,77
8,17
1,12
a.d.
8,73
a.d.
1,07
10,19
1,74
48,28
4,90
5,93
1,22
2,40
5,36
1,25
3,97
6,80
1,19
1,25
11,73
1,34
5,13
9,52
0,99
1,25
8,89
0,68
2,72
7,86
0,63
4,77
12,29
0,58
5,09
14,40
0,72
0,51
13,34
2,14
9,18
8,35
1,03
10,90
4,53
3,11
0,38
20,21
3,71
251,22
1,41
231,67
1,06
a.d.
0,58
78,46
3,92
a.d.
0,34
25,88
16,71
14,26
0,46
4,74
0,05
9,51
3,24
10,07
6,53
4,90
0,63
2,31
1,77
a.d.
a.d.
a.d.
97,90
7,11
1,44
6,57
3,26
8,99
1,44
33,04
20,40
5,26
0,54
33,79
2,32
a.d.
1,98
a.d.
a.d.
55,32
1,10
30,63
21,64
14,42
0,79
10,50
6,87
5,55
0,55
5,75
3,00
a.d.
0,37
38,97
8,23
a.d.
3,15
a.d.
84,78
a.d.
0,27
50,49
2,95
3,80
0,30
3,56
2,84
a.d.
0,93
a.d.
631,68
6,44
0,61
21,51
10,93
165,12
4,95
967,92
305,94
24,87
0,74
14,50
8,81
a.d.
3,54
a.d.
114,07
10,30
0,60
19,56
1,97
47,85
0,61
35,06
16,15
a.d.
1,50
a.d.
3,13
Tarih
TL/USD
BIST 100
Getiri (%)
Aylık
59.340.144.351
2,11
12,22
0,95
11,50
1,70
17,98
0,51
16,91
0,73
22,26
2,31
19,69
3,00
14,11
1,91
18,27
1,73
16,63
0,21
5,02
1,73
4,26
2,60
12,57
1,19
4,29
3,94
0,67
0,00
1,42
-1,05
8,05
0,00
6,88
-4,43
0,00
2,36
3,77
-4,08
13,25
1,37
8,51
3,80
20,26
3,87
24,93
1,60
2,42
3,59
5,76
-4,58
5,36
0,54
3,89
2,15
4,40
0,00
1,09
150.285.451
0,46
-2,48
152.437.451
1,49
5,40
-2.152.000
-0,57 -10,36
-484.205.000
-0,10
0,20
-406.581.000
-6,58
-5,96
-741.000
3,37
4,55
71.968.000
-1,54
-4,48
-30.248.000
0,79
-0,78
-56.792.000
3,36
7,89
-61.811.000
0,00
0,00
1.850.965.602
-8,3%
109,8%
1,67
4,84
-66.302.842
421,8%
18,7%
0,92
0,92
-11.610.688
0,6%
-0,6%
1,23
13,89
230.839.830
11,8%
11,2%
-0,99
4,15
331.485.958
-18,9%
66,0%
2,94
3,70
-18.218.337
0,7%
1,0%
-1,92
6,25
-27.205.072
72,4%
64,8%
-2,75
-4,71
-159.573.597
165,4%
76,6%
1,85
-2,28
263.170.185 -2202,4%
-437,3%
0,00
0,00
-1.174.742.000
55,3%
49,5%
1,11
4,60
-37.980.947
256,3%
62,2%
5,03
2,90
230.781.012
14,9%
6,9%
2,04
-1,96
-858.945 2799,0%
3178,1%
0,00
-3,78
-142.154.324
47,3%
75,7%
-0,81
8,93
71.357.408
43,9%
68,9%
0,75
8,06
161.920.481
27,7%
52,1%
3,01
-4,86
100.191.488
-26,0%
21,5%
2,33
-4,35
344.620.838
-68,0%
-169,3%
6,75
-4,27
19.592.014
-14,1%
8,9%
4,44
2,17
43.034.637
52,5%
79,7%
0,00
0,00
33.527.723 -1994,3%
-438,8%
10,71
16,25
987.575.000
107,5%
51,1%
2,70
16,72
-53.592.536
196,2%
119,4%
0,89
39,14
-16.431.501
40,1%
60,8%
0,75
13,50
166.411.033
-162,0%
-113,4%
-1,14
0,00
412.314.584
11,7%
10,1%
7,00
15,05
115.071.626
18,5%
51,2%
-1,06
2,20
47.742.574
-82,3%
-10,6%
-0,77
-1,53
Yıllık
12,42
20,82
10,05
11,42
10,19
10,99
-2,44
22,37
7,74
31,59
157,89
-4,37
18,88
-15,07
-10,45
44,62
31,64
112,68
-1,94
13,59
7,39
46,97
19,55
38,04
-16,75
-22,22
-9,66
-12,04
15,26
23,10
30,08
16,12
-7,76
1,43
4,55
-14,67
-20,63
-17,24
0,00
5,89
-5,94
26,15
43,10
-14,11
-13,56
-19,81
1,54
21,74
8,59
133,55
-28,57
-39,46
-8,11
5,57
-24,31
-20,00
-40,35
-17,54
-29,37
17,72
21,56
140,31
-1,10
-6,45
-17,54
29,17
-3,73
26.09.13
2,0034
76.234
Hisse
Senetleri
İMKB-100 Endeksi
Akbank
Garanti Bankası
T. Halk Bankası
İş Bankası (C)
Vakıflar Bankası
Yapı ve Kredi Bank.
AlternatifBank
Asya Katılım Bankası
Albaraka Türk
Denizbank
Finansbank
Şekerbank
T. Ekonomi Bank.
Tekstilbank
T. Kalkınma Bank.
T.S.K.B.
Aksigorta
Anadolu Hayat Emek.
Anadolu Sigorta
Halk Sigorta
Aviva Sigorta
Güneş Sigorta
Ray Sigorta
Yapı Kredi Sigorta
Creditwest Faktoring
Garanti Faktoring
Finans Fin. Kir.
İş Fin. Kir.
Şeker Fin. Kir.
Fon Fin.Kir.
Vakıf Fin. Kir.
Yapı Kredi Fin. Kir.
Atakule GMYO
Ata G.M.Y.O.
Akiş GMYO
Akfen Gayrimenkul
Avrasya GMYO
Akmerkez GMYO
Alarko GMYO
EGS GMYO
Emlak Konut GMYO
Doğuş GMYO
Yeşil GMYO
İdealist GMYO
Halk GMYO
İş GMYO
Kiler GMYO
Martı GMYO
Nurol GMYO
Pera GMYO
Reysaş GMYO
Özderici GMYO
Torunlar GMYO
Vakıf GMYO
Servet GMYO
Saf GMYO
Sinpaş GMYO
TSKB GMYO
Yapı Kredi Koray GMYO
Hisse
Endeks H.A.O.
(%)
Kodları
XU100
Holdingler
Büyük Ölçekli
ENKAI
30
12
KCHOL
30
22
SAHOL
30
44
Orta Ölçekli
ALARK
100
26
AKFEN
100
28
DOHOL
30
32
DYHOL
100
19
SISE
30
29
TKFEN
100
35
TAVHL
30
40
YAZIC
100
18
Küçük Ölçekli
BRYAT
13
ATSYH
70
ARTI
73
ANSA
83
CLKHO
34
DAGHL
35
ECZYT
100
33
GLYHO
100
51
GSDHO
100
66
IHLAS
30
59
IHYAY
33
IEYHO
73
ICGYH
30
MZHLD
37
LTHOL
22
KPHOL
59
KOMHL
27
NTHOL
100
27
YESIL
30
TRNSK
88
ITTFH
100
73
Yatırım Ortaklığı
EGLYO
8
ARFYO
33
ATLAS
81
COSMO
64
DNZYO
42
ECBYO
54
EGCYO
66
EMBYO
72
ETYAT
86
FNSYO
11
GDKYO
21
GRNYO
81
ISGSY
31
ISYAT
57
GDKGS
14
AVTUR
5
OYAYO
38
TCRYO
15
TSKYO
25
RHEAG
87
VKBYO
46
YKBYO
4
Kapanış
(TL)
76.234,32
Hisse
Adeti
5,86
9,86
10,16
3.200.000.000
2.535.898.050
2.040.403.931
5,54
4,22
0,87
0,67
2,88
4,76
13,20
19,30
223.467.000
291.000.000
2.450.000.000
2.000.000.000
1.571.000.000
370.000.000
363.281.250
160.000.000
13,95
1,92
2,55
1,24
2,22
1,29
6,16
1,27
1,27
0,79
0,52
0,36
1,85
1,05
1,62
0,63
3,07
2,40
1,01
0,34
2,24
28.125.000
8.000.000
10.000.000
10.000.000
26.250.000
10.800.000
70.000.000
225.003.687
250.000.000
790.400.000
200.000.000
112.031.689
10.000.000
10.836.000
85.000.000
4.250.000
170.800.000
365.750.000
6.750.000
20.623.284
60.000.000
2,67
1,84
1,00
0,91
2,19
1,03
0,55
0,69
0,70
0,93
1,04
0,82
3,14
0,98
1,52
1,60
0,70
1,10
0,84
1,11
1,31
4,62
20.000.000
22.268.013
3.432.000
6.000.000
14.985.000
21.000.000
22.000.000
13.410.000
13.176.430
18.000.000
10.000.000
32.000.000
66.654.000
160.599.284
5.148.000
45.000.000
11.500.000
5.000.000
29.067.736
41.550.000
15.000.000
31.425.000
Piyasa Değeri
(TL mn)
465.613.518.219
88.634.631.950
64.486.458.712
18.752.000.000
25.003.954.773
20.730.503.939
20.106.519.680
1.238.007.180
1.228.020.000
2.131.500.000
1.340.000.000
4.524.480.000
1.761.200.000
4.795.312.500
3.088.000.000
4.041.653.558
392.343.750
15.360.000
25.500.000
12.400.000
58.275.000
13.932.000
431.200.000
285.754.683
317.500.000
624.416.000
104.000.000
40.331.408
18.500.000
11.377.800
137.700.000
2.677.500
524.356.000
877.800.000
6.817.500
7.011.917
134.400.000
937.095.412
53.400.000
40.973.144
3.432.000
5.460.000
32.817.150
21.630.000
12.100.000
9.252.900
9.223.501
16.740.000
10.400.000
26.240.000
209.293.560
157.387.298
7.824.960
72.000.000
8.050.000
5.500.000
24.416.898
46.120.500
19.650.000
145.183.500
Piyasa Değeri
($)
232.411.659.289
44.242.104.397
32.188.508.891
9.360.087.851
12.480.760.094
10.347.660.946
10.036.198.303
617.953.070
612.967.954
1.063.941.300
668.862.933
2.258.400.719
879.105.521
2.393.587.152
1.541.379.655
2.017.397.204
195.838.949
7.666.966
12.728.362
6.189.478
29.088.050
6.954.178
215.234.102
142.634.862
158.480.583
311.678.147
51.911.750
20.131.481
9.234.302
5.679.245
68.733.154
1.336.478
261.733.054
438.155.136
3.402.965
3.500.008
67.085.954
467.752.527
26.654.687
20.451.804
1.713.088
2.725.367
16.380.728
10.796.646
6.039.732
4.618.598
4.603.924
8.355.795
5.191.175
13.097.734
104.469.182
78.560.097
3.905.840
35.938.904
4.018.169
2.745.333
12.187.730
23.021.114
9.808.326
72.468.553
FAVÖK (Faiz, Amortisman, Vergi Öncesi Kar):Esas Faaliyet Karı+Dönem Amortismanı
PD/DD oranında, oran hesaplanırken konsolide bilançolarda ana ortaklık Öz Sermayesi kullanılmıştır.
Net Borç : (Kısa Vadeli Finansal Borçlar+Uzun Vadeli Finansal Borçlar) - (Nakit+Menkul Kıymetler)
a.d. : Anlamlı Değil
HAO: Halka Açıklık Oranı
PD/DD: Piyasa Değeri / Defter Değeri
FD (Firma Değeri): Piyasa Değeri - Net Nakit
Not: Banka bilançoları konsolide olmayan bilançolardır.
Endeksler:30 hisseleri aynı zamanda 100 Endeksi'ne de dahildir.
2011/12
29.420.339.453
3.991.286.780
4.852.102.000
849.646.000
2.124.469.000
1.877.987.000
-762.168.413
113.680.476
-64.724.000
-753.735.000
-1.194.273.000
631.505.111
242.440.000
122.639.000
140.299.000
-98.646.807
23.001.367
-2.142.245
-228.856
792.422
1.687.044
-1.107.863
19.673.516
-81.954.759
26.254.000
-85.377.003
4.991.968
-5.627.476
-782.979
-7.224.210
-802.275
-454.794
6.287.768
7.653.109
-452.431
-7.327.445
4.494.335
-5.869.490
-4.643.533
216.760
-1.105.433
-783.917
-1.692.037
-4.646.436
-569.233
-824.467
-800.445
-2.135.551
352.904
-637.551
42.022.704
-6.162.847
330.173
-2.166.038
-2.478.466
-612.080
-3.526.691
-13.719.971
-1.759.881
-527.454
Net Kar (TL)
2012/12
2012/06
41.224.802.210
20.040.078.813
8.413.696.207
4.592.443.226
5.298.570.000
2.279.571.000
1.127.936.000
534.665.000
2.314.880.000
1.025.678.000
1.855.754.000
719.228.000
2.878.828.185
2.200.565.361
76.190.388
45.658.740
662.854.000
637.836.000
155.671.000
90.190.000
197.242.000
157.137.000
294.074.797
190.971.621
299.305.000
149.217.000
285.858.000
115.817.000
907.633.000
813.738.000
236.298.022
112.306.865
34.094.580
27.817.261
1.110.354
266.222
-827.102
-213.998
-1.834.484
-1.159.437
4.176.472
656.346
793.002
815.013
15.300.838
5.458.188
108.074.628
-14.251.586
32.037.000
18.255.000
-54.315.622
1.238.660
-6.580.644
37.297
2.235.328
128.910
1.670
-39.187
-2.060.817
-75.673
-2.057.715
-1.499.350
124.229
122.250
7.959.959
2.469.581
75.676.137
80.318.953
-2.136.911
-248.507
34.671.792
-7.462.753
-10.144.672
-326.325
131.444.154
81.049.697
2.448.097
2.318.335
4.629.040
6.155.367
71.553
-24.586
41.943
33.062
5.083.481
2.579.502
10.445.602
5.167.594
-419.459
441.206
1.671.140
694.878
1.418.932
528.693
3.691.327
3.033.361
379.396
104.535
4.101.730
2.926.137
50.085.823
28.246.016
47.526.852
24.305.622
184.798
137.456
-2.035.946
-1.360.727
2.561.148
1.208.561
213.463
255.783
4.182.095
-9.635.716
-5.293.160
676.386
592.959
8.304.564
4.817.008
2013/06
22.636.515.576
3.803.980.215
2.730.676.000
603.049.000
1.038.315.000
1.089.312.000
1.084.809.511
66.391.584
-162.000
-27.432.000
-30.861.000
159.052.927
5.893.000
126.329.000
785.598.000
-11.505.296
27.774.334
-1.157.125
2.747.854
-503.385
2.004.310
-1.975.028
3.854.588
3.480.850
8.160.000
-124.147.407
-4.390.621
1.381.150
173.847
627.562
-96.648
161.319
4.339.985
77.217.981
-606.193
-3.094.577
-7.458.092
171.947
-560.394
1.166.989
-443.044
-482.978
-245.872
-541.708
-492.662
-138.163
-262.924
-807.634
-94.509
1.282.614
894.667
6.380.418
77.752
-1.026.898
-443.069
-390.679
-3.137.352
-1.243.104
680.497
Net Kar
Değişim
13,0%
-17%
19,8%
12,8%
1,2%
51,5%
-50,7%
45,4%
a.d.
a.d.
a.d.
-16,7%
-96,1%
9,1%
-3,5%
a.d.
-0,2%
a.d.
a.d.
56,6%
205,4%
a.d.
-29,4%
a.d.
-55,3%
a.d.
a.d.
971,4%
a.d.
a.d.
93,6%
32,0%
75,7%
-3,9%
-143,9%
58,5%
-2185,5%
-100%
a.d.
-81,0%
-1702,0%
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
a.d.
-56,2%
-96,8%
-73,7%
-43,4%
24,5%
a.d.
a.d.
a.d.
40,7%
a.d.
-85,9%
F/K
10,79
1,60
8,35
0,83
11,17
1,34
7,14
0,83
11,22
1,50
6,30
0,76
15,67
1,88
9,30
1,35
10,74
1,51
5,50
0,43
9,31
1,26
4,63
2,25
11,41
1,10
9,89
1,17
12,77
1,17
6,71
0,38
49,41
0,92
7,27
1,85
56,02
0,68
6,19
0,70
144,96
1,50
7,53
1,02
17,26
0,89
7,11
1,10
11,29
0,90
13,03
0,34
16,18
3,64
12,24
2,62
3,51
0,88
8,44
2,58
9,08
0,79
19,02
0,80
11,52
0,96
9,91
a.d.
2,84
a.d.
1,06
11,95
0,95
8,76
0,10
a.d.
2,54
a.d.
6,17
10,55
1,79
16,77
1,80
a.d.
0,99
a.d.
31,48
0,36
a.d.
0,19
2,27
0,61
19,90
2,58
14,47
0,53
a.d.
a.d.
0,96
a.d.
0,93
a.d.
0,69
a.d.
0,68
11,56
0,26
a.d.
3,46
86,17
1,67
a.d.
0,02
a.d.
a.d.
7,18
0,50
a.d.
a.d.
131,96
12,77
16,40
0,76
9,24
53,34
0,79
9,64
0,72
12,10
3,83
93,22
7,41
a.d.
1,37
a.d.
0,18
a.d.
a.d.
a.d.
0,44
a.d.
0,41
9,31
0,90
3,41
0,09
a.d.
1,33
123,97
4,64
a.d.
0,89
10,76
a.d.
a.d.
1,41
a.d.
0,00
a.d.
1,08
a.d.
0,01
14,53
0,92
a.d.
a.d.
4,57
0,51
a.d.
a.d.
a.d.
0,66
a.d.
9,08
11,04
0,43
a.d.
a.d.
14,70
0,49
a.d.
a.d.
a.d.
0,80
a.d.
a.d.
57,67
0,98
a.d.
a.d.
10,67
0,76
a.d.
a.d.
9,21
0,99
10,86
1,09
5,32
0,60
a.d.
a.d.
62,55
1,31
10,04
0,22
a.d.
1,12
a.d.
52,41
8,85
0,69
a.d.
a.d.
a.d.
1,11
4,05
0,07
37,83
0,57
a.d.
a.d.
a.d.
1,17
a.d.
2,67
a.d.
1,49
a.d.
0,08
34,83
1,72
14,23
0,11
Tarih
TL/USD
BIST 100
Getiri (%)
Aylık
Yıllık
59.340.144.351
2,11
12,22
12,42
18.508.623.167
7,9%
11,5%
2,09
8,88
19,10
11.431.986.000
10,6%
22,7%
4,60
16,61
35,56
-2.852.087.000
10,1%
14,5%
5,02
15,35
43,89
7.980.414.000
3,1%
6,1%
7,17
20,83
37,44
6.303.659.000
18,5%
47,4%
1,60
13,65
25,36
6.585.913.915
11,0%
12,1%
0,67
4,20
17,32
-523.880.786
5,2%
3,7%
2,21
11,02
42,99
879.746.000
2,6%
14,1%
2,68
5,76
-7,78
201.474.000
1,1%
11,6%
2,35
-5,43
19,18
1.342.011.000
0,3%
13,8%
3,08
4,69
9,84
1.435.714.701
4,8%
16,2%
1,05
5,11
13,39
-377.618.000
3,8%
3,2%
-1,65
4,16
-24,67
2.939.865.000
10,1%
14,0%
-6,71
16,81
48,96
688.602.000
60,2%
20,5%
2,39
-8,53
36,66
490.723.252
2,1%
-0,2%
0,99
5,84
4,42
-110.974.349
a.d.
a.d.
10,28
7,72
32,77
987.292
-2,0%
-1,4%
-4,00
1,05
3,78
6.754.239
0,7%
1,2%
4,08
13,33
75,86
3.616.596
-45,4%
-38,1%
-4,62
-2,36
-21,52
29.127.588
11,4%
10,8%
12,69
12,69
55,09
-3.296.360
a.d.
a.d.
-1,53
4,03
-12,01
-170.522.619
1,0%
-0,2%
0,33
2,67
4,85
598.781.646
36,7%
14,0%
-2,31
-2,31
-1,45
-741.473.000
a.d.
a.d.
-6,62
12,39
84,06
108.166.976
-22,9%
1,6%
1,28
0,00
-39,69
5.646.685
-6,7%
-6,8%
8,33
8,33
-33,33
42.807.327
16,6%
-15,9%
0,00
0,00
-28,00
-11.022.511
0,0%
0,0%
-0,54
54,17
69,72
54.332.681
-1,0%
6,9%
5,00 -13,22
-0,94
3.385.821
-5,9%
9,7%
3,18
58,82
33,88
-1.128.389
a.d.
a.d.
0,00 -10,00
-38,83
232.674.193
0,9%
7,6%
1,66
-7,53
-24,75
191.177.915
50,3%
7,6%
-1,23
0,84
40,62
-1.804
a.d.
a.d.
-5,61
-5,61
-18,55
1.480.733
a.d.
a.d.
3,03
-8,11
-76,31
250.202.592
-1,7%
0,2%
-2,61
-4,27
-12,50
-701.902.950
-15,1%
-9,5%
1,32
6,10
17,05
-7.947.720
-4,4%
-8,1%
3,49
38,34
32,44
-44.736.213
-0,1%
-0,1%
-0,54
-0,54
46,93
-2.576.254
-0,2%
-0,2%
1,01
9,89
-6,54
-5.090.730
-1,7%
-1,6%
2,25
0,00
12,35
-33.974.313
21,9%
21,9%
-0,45
5,80
26,22
-43.503.705
3,2%
3,2%
4,04
6,19
10,02
-6.119.306
-205,4%
-178,0%
5,77
-1,79
-30,38
-21.404.805
0,4%
0,4%
4,55
2,99
-1,22
-18.732.199
0,3%
0,3%
0,00
-4,11
-7,98
-19.868.410
-0,1%
0,2%
-1,06
-1,06
-19,83
-10.578.433
0,0%
0,0%
1,96
1,96
14,57
-32.864.411
1,7%
1,8%
-6,82
-3,53
45,48
-41.364.278
14,7%
10,3%
1,29
6,44
68,43
-253.196.160
5,1%
5,1%
2,08
1,03
14,38
-5.993.147
1,5%
2,5%
0,66
10,14
8,57
-614.621
-125,4%
-9,1%
-5,88
13,48
7,38
-11.486.272
1,1%
1,1%
-2,78
-4,11
22,14
-4.922.725
-5,3%
-3,8%
-7,56
0,92
23,21
-41.926.313
0,8%
0,8%
0,00
0,00
0,00
3.121.085
-40,6%
-55,2%
6,73
6,73
-43,37
-13.095.857
-1,5%
-1,4%
24,76
48,86
11,97
-85.028.163
0,7%
0,7%
-4,35
-3,53 140,29
26.09.13
2,0034
76.234
Hisse
Senetleri
İMKB-100 Endeksi
Enka İnşaat
Koç Holding
Sabancı Holding
Alarko Holding
Akfen Holding
Doğan Holding
Doğan Yayın Hol.
Şişe Cam
Tekfen Holding
TAV Havalimanları
Yazıcılar Holding
Borusan Yat. Paz.
Atlantis Yatırım Holding
Artı Yat. Holding
Ansa Yatırım Holding
CLK Holding
Dagi Yatırım Holding
Eczacıbaşı Yatırım
Global Yat. Holding
GSD Holding
İhlas Holding
İhlas Yayın Holding
Işıklar Enerji Yapı Hol.
İCG Yatırım Holding
Mazhar Zorlu Holding
Latek Holding
Kapital Yat. Holding
Kombassan Holding
Net Holding
Yeşil Yatırım
Transtürk Hold.
İttifak Holding
Egeli&Co Girişim
Alternatif Yat.Ort.
Atlas Yat. Ort.
Cosmos Yat.Ort.
Deniz Yat.Ort.
Eczacıbaşı Yat. Ort.
Egeli & Co Tarım Girişim
Euro B Tipi Yat.Ort.
Euro Trend Yat.Ort.
Finans Yat. Ort.
Gedik Yat. Ort.
Garanti Yat. Ort.
İş Girişim
İş Yat. Ort.
Gedik Girişim
Avrasya Petrol ve Tur.
Oyak Yat.Ort.
Tacirler Yat. Holding
TSKB Yat. Ort.
Rhea Girişim
Vakıf B Tipi Yat. Ort.
Yapı Kredi B Tipi Yat. Ort.
ŞEKERBANK ŞUBE - ŞEKER
ADANA
CEYHAN
OKAN ÜNAL
KOZAN
ÜNAL BURSAL
TOROS
HÜSEYİN AYYILDIZ
YÜREĞİR
NERMİN ERGEÇ YOĞUN
ADAPAZARI
AKYAZI
AKIN CUROĞLU
AFYON
ÇAY
ETHEM TUNA DURMUŞ
DİNAR
SULTAN SOYDEMİR
EMİRDAĞ
HALİL TOPÇU
SANDIKLI
YUNUS DEMİRATAN
SULTANDAĞI
AHMET ERSOYOL
ŞUHUT
İLHAN AYKANAT
AĞRI
TAMER TÜRKEL DALGIÇ
AKSARAY
0322-6137535
0322-5165533
0322-2323664
0322-3214422
0272-6324049
0272-3536052
0272-4427201
0272-5151205
0272-7183429
0472-2159251
0358-5131330
0312-3106017
0312-2159635
0312-4422035
0312-7636013
0312-4406039
0312 8379263
0312-8379263
0312-3320574
0312-4782585
0266-2458900
0266-3735255
İSTANBUL
LEYLA ERTÜZ
AVCILAR
BOĞAÇ ÖZKAL
BAĞCILAR
ABDURRAHMAN KAYA
BAKIRKÖY
SADİYE ERTÜRK
BEŞİKTAŞ
0488-2150072
BİLECİK
BOZÜYÜK
HATİCE BAŞKAYA
BOLU
0228-3140140
0374-2136263
BURSA
ANKARA CADDESİ
METİN BAYRAKCI
BEŞEVLER
RECEP İSSİ
İNEGÖL
TİJEN UYSAL
KARACABEY
NEVİN TUFAN
MUSTAFAKEMALPAŞA
ERDAL GÜNEŞ
YENİŞEHİR
HÜSEYİN YILMAZ
BURDUR
BUCAK
0224-6141802
0224-7730159
TEFENNİ
KUBİLAY SOLMAZ
ÇANKIRI
OYA YAKIN
ÇANAKKALE
BÜLENT SEÇGİN
BİGA
SEDAT İNAL
ÇORUM
SUNGURLU
ATİLLA CESUR
DENİZLİ
ÇİVRİL
0248-4912903
0376-2131368
0286-2176040
0286-3174504
0364-3110084
0312-2455694
0312-4468196
0312-4845701
0312-3943771
0312-3843054
DİYARBAKIR
AKİF BİNGÖL
EDİRNE
UZUNKÖPRÜ
HASAN HÜSEYİN GÜLERYÜZ
KEŞAN
ENDER ÖZGEN
ELAZIĞ
ERMAN DİKEÇ
ERZİNCAN
MUSTAFA OKUR
ERZURUM
H. ERDEM TÜKENMEZ
ESKİŞEHİR
0312-4359936
0312-3656301
0312-2319148
0312-4460778
0284-5132909
0284-7147929
0424-2181006
0446-2238432
0442-2357481
0222-2206143
0342-2310024
0342-5171432
0454-2124040
0476-2276813
ISPARTA
Ş.KARAAĞAÇ
0246-4113968
0312-2361040
0312-4333560
0312-4404130
0312-6220825
0242-2215040
0242-7421925
0242-3397348
0242-7229503
0242 3163874
0242-3163874
0242-8890841
0242-8454900
0242-3457282
0466-2127025
HADIMKÖY
EYYÜP DEMİRALP
KAVACIK
YALVAÇ
ALİ ARABACI
İZMİR
HAKAN KAŞARCIOĞLU
ALİAĞA
UĞUR ERDOĞAN
AYRANCILAR
ERDAL GÜNEŞ
GAZİ BULVARI
ALEV ARSLANDAĞ
HATAY
AHMET ÇEVİK
İZMİR GIDA ÇARŞISI
ALİ SAİD OĞUZLU
KARABAĞLAR
M. KÜRŞAD ŞİŞİK
KARŞIYAKA
ÖZGÜR AYDEMİR
MENEMEN
MUAMMER ÇUKUR
ÖDEMİŞ
HAKAN BİLGİN
PINARBAŞI
BARIŞ URAL
TİRE
ÖZLEM ÖZSARI
0212-5427646
0212-2335613
0212-2962049
0212-4501749
0212-3583365
0216-3633377
0212-2931876
0212-8863397
0216-6801620
KAZASKER
SEVGİ KARACA
KURTKÖY
HALİL ERDEM
KÜÇÜKBAKKALKÖY
MUSTAFA SARIGÜL
KÜÇÜKYALI
ŞÜKRÜ TAÇALAN
LEVENT ÇARŞI
F. BERNA TURGUT
MALTEPE
ALPER YÜKSEL
MALTEPE E-5
ZAFER SARIKAYA
MASLAK
SELMA ÇAGILTAY
MECİDİYEKÖY
YAŞİNKUT ERENOĞLU
MERTER
ESER CANTAŞ
NİŞANTAŞI
FİGEN BOYACIOĞLU
SARIGAZİ
ÜMİT HÜROL ŞANER
SEFAKÖY
ALPER YAŞAR AKAR
SUADİYE
NURPINAR YAZICIOĞULLARI
SULTANBEYLİ
İSMET ERTÜRK
SİLİVRİ
GÜLER KARAKAŞ
İSTİNYE
C. SUBUTAY ÖNCEL
İMES
Y. CİVAN ONUK TOMA
TOPÇULAR
0222-2219646
TAŞBAŞI
MUZAFFER ANIL CANATAN
GAZİANTEP
ABDULLAH KARTAL
NİZİP
H.SERPİL ÖZTÜRK
GİRESUN
SEMA YÜKSEL
IĞDIR
0312-2707568
0312-2782253
0412-2287081
0212-4360488
0216-4632182
0216-3786617
0216-5762595
0216-4412381
0216-5183121
0212-2866681
0212 2887470
0212-2887470
0212-6378060
0212-2314452
0216-6226875
0232-4414816
0232-6171919
AFŞİN
MÜMTAZ AKBULUT
ELBİSTAN
İSMAİL T. KAVAFOĞLU
KARAMAN
0212-5802427
0216-3687760
0216-4989940
0212-7290193
0212-2291710
0216-4996300
0216-3948483
0216-4433164
0212-6638915
0212-6716071
0212-6795460
0216-4186138
0344-5114372
0344-4131091
0338-2131551
0232-8548184
0232-4838741
0232-2504363
0232-4576263
0232-2641664
0232 3682105
0232-3682105
0232-8327878
0232-5450012
0232-4786520
0232-5112132
KARS
EROL ÜNAL
KASTAMONU
LÜTFİ HELVACI
TAŞKÖPRÜ
CÜNEYİT KARATAŞ
TOSYA
ABDULLAH SARIAYDIN
KAYSERİ
ERCİYES
S NACİ SEMERCİ
S.NACİ
DEVELİ
ERTUĞRUL ALKAN
İNCESU
KAZIM FIRAT
YENİ SANAYİ
M.LEVENT ÖZBAKKAL
SİVAS CADDESİ
GAMZE ZOR
0386-2139014
0288-2129521
0288-5231051
0288-5121152
0288-4171112
0348-8222208
0332-3227466
SEYDİŞEHİR
YAKUP ASAN
AKŞEHİR
BÜLENT AÇIKGÖZ
BEYŞEHİR
BİLAL BOLAT
ILGIN
0332-5825737
0332-8137752
0332-5124950
0332-8812082
KARATAY SANAYİ
MUSTAFA YILDIZ
KÜTAHYA
FERHAT DEMİRHAN
MALATYA
MEHMET KÖSEBALABAN
MANİSA
HALUK DEMETOĞLU
AKHİSAR
BERNA YAMANEL
ALAŞEHİR
0332-2362021
0274-2236431
0422-3246611
0236-2315511
0236-4129655
0236-6542054
SALİHLİ
SERVET VURAL
TURGUTLU
ALİYE MEMİŞOĞLU
MARDİN
NAZMİYE BORAN
MERSİN
ANAMUR
FÜSUN GÖK
HAL
İBRAHİM GÜLCAN
SİLİFKE
SUAT AKDOĞAN
MUĞLA
CAN KOLAT
MİLAS
0236-7147875
0236-3120006
0482-2124134
0324-8148851
0324-2355315
0324-7140096
0252-2126998
0252-5137725
0212-6743378
TUZLA
GAZİ SÜRÜCÜ
ÜMRANİYE
AZİZ HAKAN AYDOĞMUŞ
YEŞİLKÖY
AYLİN OKUR
İKİTELLİ
ATALAY GÖKÇE
ZEYTİNBURNU
GÖKHAN EMEK
ZİVERBEY
ZUHAL ÜST
KAHRAMANMARAŞ
0318-2244115
0332-3453356
0216-4890741
0212-2793789
0344-2230032
0246-4415093
KIRIKKALE
A. ALPER GEDİK
KIRŞEHİR
HALİT DENER
KIRKLARELİ
HAKAN DENİZ
ALPULLU
REŞADİYE SÜT
BABAESKİ
CİHAN YIKILMAZ
LÜLEBURGAZ
RIDVAN KESKİN
KİLİS
YAKUP CAN
KONYA
YÜCEL ŞENDAĞ
BÜSAN
0212-6577452
0224-7111737
0224-6761308
0212-5098484
0212-5165450
ELMADAĞ
FUNDA SEVGİ TUNAL
ESENYURT
ALİ ARSLAN
ETİLER
NİHAN BAŞARAN
GÖZTEPE
BELMA CUROĞLU
GÜMÜŞSUYU
ALİ ERDOĞAN
GÜNEŞLİ
0224-3624154
0224-4436384
0212-2515880
0212-2587980
ÇAĞLAYAN
TUBA ATAMAN
ÇEMBERLİTAŞ
0266-7631691
0258-7131056
0312-3223834
0312-2320092
KEPEZ
HÜSEYİN ÇAYLAK
ARTVİN
TUNCAY KESKİN
0256-5851926
0248-3250220
0312-2855807
0312-3811224
SERİK
Levent POLAT
LARA
BORAN ESER KAVAZ
KUMLUCA
S. KURTAR İLHAN
KINIK
EDREMİT
BİLGE KAĞAN BARBAROS
GÖNEN
HASAN KIRLI
BATMAN
BAYRAM MURAT ALTÜRK
BAYBURT
0272-6564557
0358-2185085
MAMAK
ŞİRİN SU
MERKEZ
YILMAZ BİLGEN
REŞİTGALİP
SÜLEYMAN KUTLU
SİNCAN
H.HÜSEYİN POLAT
ŞAŞMAZ
ALİ MENEKŞE
ÜMİTKÖY
NERGİZ HAZER
YENİŞEHİR
M. GÖKHAN KOYUNPINAR
YILDIZEVLER
NURAY GÜLEN
POLATLI
İBRAHİM ÇAKIROĞLU
ANTALYA
AKDENİZ SANAYİ SİTESİ
BORAN ESER KAVAZ
MANAVGAT
YILDIRAY ÖZKAN
HAL
0256-2254930
0458-2119691
AMASYA
KIZILAY
YAKUP GÖKHAN PULAK
MALTEPE
0466-3515948
ACENTELER
0266-7146664
0264-4182465
0382-2125284
MERZİFON
ZEYNEL TOPUZ
ANKARA
ANAFARTALAR
NİHAL TAŞOLUK
BAHÇELİEVLER
NERİMAN BÜYÜKKILIÇ
BALGAT
AYFER ÇETİN
BAŞKENT
BURCU SEZİCİ
BEYPAZARI
TOLGA OKTAY
ÇANKAYA
GÖKNUR SERDAR
ÇUBUK
AYKAN ÇELİK
DEMETEVLER
İLKNUR KACAR
DİKMEN
EMRAH ÖZDEMİR
ETLİK
MURAT TOPÇU
ETİMESGUT
DERYA DİLİBAL
G.O.PAŞA
LEYLA YALÇIN
GÖLBAŞI
E. SERDAR DİKMEN
İVEDİK OSB.
LEVENT ÜSTÜN
KAZIMKARABEKİR
ŞENEL GÜNEN
KEÇİÖREN
HOPA
EMİNE SEMRA DEMİREL
AYDIN
HAKAN ÖZKAN
İNCİRLİOVA
RÜSTEM ŞAHİN
BALIKESİR
BERRİN ÖKSÜZOĞLU
BANDIRMA
YATIRIM
0474-2120335
0366-2141419
0366-4171127
0366-3135590
0352 3207480
0352-3207480
MARMARİS
SERAP DEMİREL
ORTACA
MURAT GÖLYERİ
ORDU
ÜNYE
GÜVEN GİRAL
FATSA
ABDULLAH SARIAYDIN
RİZE
DEMET KANBEROĞLU
SAMSUN
BAFRA
MURAT DEMİRBİLEK
ÇARŞAMBA
Hale ÖZTÜRK
ELLİALTILAR
ORKUN BAYRAM
SİVAS
ZİHNİ KARSU
YENİÇUBUK
MUSTAFA DALGIÇ
ŞANLIURFA
VAHAP TAŞ
TEKİRDAĞ
ÇORLU
HÜSNÜ ÇINAR
ÇERKEZKÖY
ESRA YALÇIN
TOKAT
ABDULLAH SARI
ERBAA
FİKRİ EYMİRLİ
TURHAL
MEHMET BODUR
TRABZON
AKÇAABAT
MEHMET TUĞRUL KARA
UŞAK
HAKAN ÖZKAN
BANAZ
MÜNİRE SÜMERCAN
VAN
ADİL YILMAZ
ERCİŞ
0352-6218277
0352-6912626
0352-3363383
0252-4137740
0252-2828650
0452-3234223
0452-4236256
0464-2130025
0362-5433754
0362-8336828
0362-2010086
0346-2248410
0346-6548885
0414-3132840
0282-6526684
0282-7269401
0356-2141563
0356-7157424
0356-2751356
0462-2284445
0276-2151520
0276-3153400
0432 2161625
0432-2161625
0432-3511148
YOZGAT
BOĞAZLIYAN
YADİGAR KESKİN
ZONGULDAK
0354-6451122
0372-2531469
0352-3115155
KARADENİZ EREĞLİ
0372-3162940
ŞEKER YATIRIM ŞUBE VE SEANS SALON LARI
ŞUBELER
ANKARA ŞUBE
Müdür : Uğur Özkan ÜLGER
İZMİR ŞUBE
Müdür : İlhan ÇETİNKAYA
ANKARA SEANS SALONLARI
BİRLİK
Müdür : Nursel SARI
Yetkili :
CEBECİ
Müdür : Yiğit EMEK
Yetkili : M.Merve KAMBUROĞLU
KÜÇÜKESAT
Müdür : Gürsel UYSAL
Yetkili : Özlem DEĞERLİYURT
OSTİM
Müdür : Resul Koç
Yetkili : Hüseyin KANTÜRK
SİTELER
Müdür :
Yetkili : Kaan OKTAY
ULUS
Müdür : Lale POYRAZ
Yetkili : Bahar BAŞ
İSTANBUL SEANS SALONLARI
AKSARAY
Müdür : Kubilay RENKLİYÜZ
Yetkili : Esra KÜÇÜKDİLEK
ALTUNİZADE
Müdür : R.Özlem Özsoy
Yetkili : Beyhan ŞANER
BAYRAMPAŞA
Müdür : Orhan ÇOLAKOĞLU
Yetkili : Ayhan S. ARVAY
BEYLİKDÜZÜ
Müdür :
Yetkili : Mehmet KIŞLIOĞLU
BEYOĞLU
Müdür : Mehtap KARANİS
Yetkili : Ruhat HATİPOĞLU
FENERYOLU
Müdür : Doğan BATUR
Yetkili : Şerife Nalan KALKAN
GAZİOSMANPAŞA
Müdür :Murat Büyüklü
Yetkili : Murat YILMAZ
KARTAL
Müdür : Tamer AYHAN
Yetkili : Funda ALTUNTAŞ
KOZYATAĞI
Müdür : Erol ASMA
Yetkili : N.Bağnu BAKIR
MECİDİYEKÖY
Müdür : Yaşinkut ERENOĞLU
Yetkili :
4.LEVENT
Müdür : Bektaş DÜŞMEZ
Yetkili : Özcan UZUN
SULTANHAMAM
Müdür :
Yetkili : Gülay TOPARSLAN
ŞİRİNEVLER
Müdür : Zafer YILDIRIM
Yetkili :
PENDİK
Müdür : Gülden BATAR
Yetkili :
KADIKÖY
Müdür : Ş. Ali ALDEMİR
Yetkili : Derya ÖZER
MEGACENTER
Müdür : M. Remzi ŞİNGAR
Yetkili : Barış ASLAN
ÜSKÜDAR
Müdür : İlsu KARAHAN
Yetkili : Birgül USUL
0312-4189075
0312-4240065
0232-4257027
0232-4410007
0312-4959336
0312-4961256
0312-3620168
0312-3629355
0312-4256166
0312-4195451
0312-3852525
0312-3545952
0312-3532160
0312-3518277
0312-3091488
0312-3096738
0212-5307343
0212-6332539
0216-6513241
0216-4740917
0212-6128949
0212-4800010
0212-8721319
0212-8734799
0212-2926477
0212-3616211
0216-4148611
0216-4140348
0212-5636357
0212-5639577
0216-3066200
0216-4882630
0216-3029770
0216-3685892
0212-2887470
0212-2885553
0212-2683596
0212-2833962
0212-5121623
0212-5201869
0212-5513991
0212-6539608
0216-3908700
0216-3908577
0216-3462224
0216-3477370
0212-4372098
0212-4372327
0216-3915644
0216-3915644
ANTALYA SEANS SALONLARI
MERKEZ
Müdür : Nursun KIRANOĞLU
Yetkili : F.Mine ŞENTÜRK - Seran DOĞAN
AKDENİZ
Müdür : Mehmet KUTLU
Yetkili : Mutlu KÜSMEZ-Kemal SEVİNÇ
ALANYA
Müdür : Sinan ÇELİK
Yetkili :
DİĞER SEANS SALONLARI
ADANA
Müdür : Ebru Songül YALÇIN
Yetkili : Tansel ŞAŞMAZOĞLU
ADAPAZARI / SAKARYA
Müdür : Süleyman Sırrı KAYA
Yetkili : Melek CEYLAN
ADIYAMAN
Müdür :
Yetkili : Cihan KAYA
AFYON
Müdür : Mahmut ÖZDOĞAN
Yetkili : Mine TAKTAK
ANTAKYA / HATAY
Müdür : Sacit ŞERBETÇİ
Yetkili : Mustafa YAKAR
BANDIRMA
Müdür :
Yetkili : Salih ÖKMEN
BURDUR
Müdür : Ziya SAVAŞ
Yetkili : Feyzan KEÇECİ
BURSA
Müdür : Fevzi Alp BANAZ
Yetkili : Şener AKAY - Önder DOĞAN
BODRUM /MUĞLA
Müdür : Petek ATALAY
Yetkili : Seniha YOKARIBAŞ
BORNOVA/İZMİR
Müdür : Tuğrul TURGUT
Yetkili : Murat KAHVECİ
ÇORUM
Müdür :
Yetkili : Ozan ADSAN - Bircan İÇBUDAK
DENİZLİ
Müdür :
Yetkili : İsmail AKPINAR
DÜZCE
Müdür : Tolga ATALAN
Yetkili : Şükran KIRIKOĞLU
EDİRNE
Müdür : Hülya ALTUĞ
Yetkili : Nafiz YILMAZ - Nilgün DUVAN
EREĞLİ / KONYA
Müdür : Özlem ÇETİN
Yetkili :
FETHİYE / MUĞLA
Müdür : Mehmet Nuri PİHAVA
Yetkili : Süleyman KOCA
GAZİPAŞA / ADANA
Müdür : Hikmet Erol AKÇA
Yetkili : Dilek ARIKAN
GEBZE / KOCAELİ
Müdür : Selahadtin EGE
Yetkili : Nihal YILMAZ
ISPARTA
Müdür : Meltem Can ERGENÇİÇEĞİ
Yetkili : Erkan GÜRLER
İSKENDERUN / HATAY
Müdür : Mehmet CİNGÖZ
Yetkili : Serkan ARBAÇ
KARABÜK
Müdür : Ertan BAYBÖRÜ
Yetkili : Nurhan KOCAMAN
İZMİT / KOCAELİ
Müdür : Ferhat DENİZ
Yetkili : Erol ÖNDER
0242-2485950
0242-2447394
0242-2483708
0242-2442823
0242-5136190
0242-5117368
0322-3529554
0322-3525118
0264-2745371
0264-2817988
0416-2138922
0416-2138911
0272-2152426
0272-2139072
0326-2251970
0326-2251980
0266-7146664
0266-7146665
0248-2331956
0248-2339636
0224-2241592
0224-2202160
0252-3135461
0252-3135468
0232-3746692
0232-3393066
0364-2125706
0364-2248807
0258-2648727
0258-2416810
0380-5240709
0380-5143590
0284-2122290
0284-2132867
0332-7131532
0322-7120490
0252-6120602
0252-6148422
0322-4585858
0322-4584737
0262-6415874
0262-6469282
0246-2322178
0246-2329446
0326-6131580
0326-6131581
0370-4127579
0372-4124913
0262-3221080
0262-3217471
KAYSERİ
Müdür : Atila ALPARSLAN
Yetkili : Hüseyin DURMUŞ
KUŞADASI / AYDIN
Müdür : İbrahim SİLİ
Yetkili : Osman KUTVAL
MERSİN
Müdür : Ogün TUTAL
Yetkili : Habibe AKSOY
NAZİLLİ / AYDIN
Müdür : Aliye MEMİŞOĞLU
Yetkili : Tarık YURT
NEVŞEHİR
Müdür :
Yetkili :
NİĞDE
Müdür : Vedat KAHRAMAN
Yetkili : Mehmet YEL
NİKSAR / TOKAT
Müdür : Ali Çetin YÜCEBAŞ
Yetkili : İsmail ZOR
ORDU
Müdür : Melih Arif SAK
Yetkili :
OSMANİYE
Müdür : Erman DİKEÇ
Yetkili: Emine POLAT
PORSUK / ESKİŞEHİR
Müdür : Dilber PEKDEMİR
Yetkili : Tamay GÜLLÜ
SAMSUN
Müdür : Engin ATAR
Yetkili : Sonay LİKOĞLU MERCİMEK
SOMA / MANİSA
Müdür : Haşim GÜMÜŞ
Yetkili : İlknur ÖZLER
SÖKE / AYDIN
Müdür : Bekir AYDOĞDU
Yetkili : Murat TELLİ
SUSURLUK / BALIKESİR
Müdür : Ergin GÜDÜCÜ
Yetkili : Ünsal KULA
ŞEHİTKAMİL / GAZİANTEP
Müdür : M. Kemal ÇELEBİ
Yetkili : Mehmet Bakış TATLICI
ŞİRİNYER / İZMİR
Müdür : Kerem AKYAZI
Yetkili : Sevtap ORAKÇI
TARSUS / MERSİN
Müdür : Cennet ÖZDEMİR
Yetkili :
TEKİRDAĞ
Müdür : Özgür ESKİ
Yetkili :
TRABZON
Müdür : Murat EROĞLU
Yetkili : Hasibe PEKER
ULUDAĞ / BURSA
Müdür : Muzaffer BESİMOĞLU
Yetkili : Hatice Selma DOĞAN
YALOVA
Müdür : Gönül BİTMEZ
Yetkili : Bülent KARAKUŞ
0352-2225836
0352-2211042
0256-6128671
0256-6128674
0324-2373965
0324-2389736
0256-3122112
0256-3156263
0384-2123950
0384-2137928
0388-2323525
0388-2334889
0356-5271190
0356-5279152
0452-2250198
0452-2252906
0328-8130647
0328-8146085
0222-2211733
0222-2305530
0362-4317040
0362-4353160
0236-6131357
0236-6125713
0256-5181613
0256-5181613
0266-8651890
0266-8651782
0342-2152671
0342-2152675
0232-4384733
0232-4526509
0324-6141751
0324-6139531
0282-2630865
0282-2613562
0462-3266571
0462-3265549
0224-2733073
0224-2737030
0226-8126601
0226-8115112
ŞEKER YATIRIM MENKUL DEĞERLER
A. Ş.
ARAŞTIRMA VE KURUMSAL FİNANS MÜDÜRLÜĞÜ
Kadir TEZELLER | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 220
[email protected]
Burak DEMİRBİLEK | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 128
Enerji, Demir-Çelik, Ulaştırma, Maden
Okan UZUN | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 245
Telekom, Cam, GYO
[email protected]
[email protected]
Selahattin AYDIN | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 251
Çimento, Teknik Analiz
Kıvanç UYSAL | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 334
Otomotiv, Perakende, Enerji
[email protected]
[email protected]
HİSSE SENETLERİ İŞLEMLERİ MÜDÜRLÜĞÜ
Ebru BİLGİN | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 177
A.Selim BAYCİN | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 137
Zafer KADIOĞLU | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 762
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Evin DOĞAN | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 199
Lale FİLİZ | Uzman
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 256
Kadem BARUT | Uzman
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 140
[email protected]
[email protected]
[email protected]
ACENTE KOORDİNASYON MÜDÜRLÜĞÜ
Ali ÖCAL | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 190
Nilgün BAYRİ | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 218
Ebru BAYCİN | Dealer
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 144
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Fatih YEĞENOĞLU | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 325
Halit AKYAVUZ | Yatırım Uzmanı Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 406
Erhan GÜRSOY | Yatırım Uzmanı Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 222
[email protected]
[email protected]
[email protected]
KALDIRAÇLI İŞLEMLER MÜDÜRLÜĞÜ
PAZARLAMA VE SATIŞ MÜDÜRLÜĞÜ
Dilek KURBAN | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 337-338
Beril KURT | Yönetmen Yrd.
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 323-324
Volkan YILDIRIM | Uzman
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 321
[email protected]
[email protected]
[email protected]
VADELİ İŞLEMLER (VOB) BİRİMİ
Sevnur CAN | Dealer
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 255
Burak CABA | Dealer
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 163
[email protected]
[email protected]
SABİT GETİRİLİ MENKUL KIYMETLER MÜDÜRLÜĞÜ
Mustafa BAYRAM | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 111
Melek KANTAR | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 112
Ayten DEMİRBAŞ | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 108
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Ahmet NURDOĞAN | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah.131
Ümit KOZARVA | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 161
Banu TOSUNER | Yönetmen
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 165
[email protected]
[email protected]
[email protected]
PORTFÖY YÖNETİMİ MÜDÜRLÜĞÜ
Veysel Tayfun ULUSOY | Müdür
Tel: (212) 334 33 33 Dah. 309
[email protected]
FON YÖNETİMİ MÜDÜRLÜĞÜ

Ekim 2013 - Şeker Yatırım

Transkript

Benzer belgeler

adilcevaz meslek yüksekokulu etikdavranış ilkeleri

AYLIK BÜLTEN Eylül 2013 Sayı:192 www

i "i KAySlS

Ocak 2014 - Şeker Yatırım

İCRA KURULU

AYLIK BÜLTEN Şubat 2014 Sayı:197 www

Türk Telekom Grubu Özet Bilgi Dokümanı – 2011 2Ç

haftalık bülten 1. hafta