Yeni Mağazalarımız 2010

Transkript

www.desa.com.tr
İçindekiler
Başkan’ın Mesajı 02
Şirket Profili
04
Şirket Tarihçesi
06
Yönetim Kurulu
08
Misyonumuz
09
2010’un Getirdikleri
10
Mağazalarımız
14
Finansal Performans
15
Yıllık Çalışma Raporu
17
Mali Tablolar ve Bağımsız Denetim Raporu
29
01
Başkan’ın Mesajı
www.desa.com.tr
Baskan’in Mesaji
Melih ÇELET
Yönetim Kurulu Başkanı
Değerli paydaşlarımız,
2008 ve 2009 yılları boyunca ülkemizi ve tüm dünyayı gerek ekonomik gerekse sosyal anlamda etkileyen, son yüzyılın gördüğü ikinci
büyük global ekonomik krizi, 2010 yılında artık geride bırakmış bulunuyoruz.
Özünde bir finansal kriz olmasına rağmen, reel sektörü de derinden yaralayan bu süreçle birlikte, dünya ortalamasının çok üzerinde
küçülen ve neredeyse rekor işsizlik düzeyine ulaşan Türkiye ekonomisi ve özellikle Türk sanayisi, 2010 yılında tekrar ayağa kalkarak
kriz öncesindeki performansını yakalamak yönünde önemli adımlar atmıştır.
2008 ve 2009 yıllarının zorlu ekonomik şartlarında, Desa ailesi olarak, gerek mali yapımızda aldığımız önlemler gerekse mağazacılık
sektöründe yaptığımız stratejik yatırımlar ile istihdamımızı, ciromuzu ve pazar payımızı korumayı bildik. Özellikle dünya pazarlarındaki
daralma ihracatımızı etkilerken, biz stratejik hamlelerle yeni müşteriler edinerek ve iç piyasadaki yatırımlarımızı arttırarak düşen iç
tüketime rağmen ciromuzu koruduk ve bu kriz ortamını yönetmeyi başardık.
Bu dönemde, büyüme ve global bir marka olma vizyonundan taviz vermeden aldığımız önlemlerin ve krize rağmen yaptığımız
yatırımların olumlu sonuçları ve 2010 yılı performansımız üzerindeki son derece olumlu yansımaları, eminim tüm paydaşlarımızı
memnun edecektir.
Desa, 2009 yılında gerçekleştirdiği 25 milyon dolarlık ihracatını, 2010 yılında ulaştığı 42,9 milyon dolarlık ihracat rakamına taşıyarak,
Deri ve Deri Mamulleri İhracatçılar Birliği rakamlarına göre sektöründe açık ara Türkiye İhracat Şampiyonu olmuştur.
2011 yılında bu ivmeyi korumak ve ihracat rakamımızı 50 milyon doların üzerine taşımak bu satış kanalındaki en önemli hedefimizdir.
2010 yılında iç pazarda görülen hareketliliği değerlendirerek, Türkiye’de 9 Desa mağazası ve 3 Samsonite franchise mağazası açtık.
Global marka olma vizyonumuzu gerçekleştirmek yönünde en önemli adımlardan biri olan, uluslararası piyasalarda nihai tüketiciye
ulaşma hedefimize Londra’nın en prestijli noktalarından olan Covent Garden ve Hampstead Highstreet’te açtığımız mağazalarımızla bir
adım daha yaklaştık.
2011 yılında 15’in üzerinde yeni mağaza yatırımı gerçekleştirerek, Desa ve Samsonite markalarının artan gücününden faydalanarak,
perakendedeki büyümemizi sürdürmeyi hedefliyoruz.
Dijital mecraların artan öneminin bilincinde olarak, gerek satış gerekse tanıtım ayağında 2010 yılı içerisinde önemli açılımlar yaptık.
2 yıldır devrede olan Desa online satış mağazamızın alt yapısını güncelledik, yüzünü yeniledik ve tüketicilerimizin beğenisine sunduk.
Ayrıca, oldukça stratejik bir yatırım daha gerçekleştirerek, İngiltere pazarına özel bir Desa online alışveriş mağazasını tüketicilerimize
sunduk. Bu yatırımımız sayesinde, Desa markasının globalleşmesi hedefi yönünde çok önemli bir mesafe katettiğimize inanıyoruz.
Açılışından beri geçen kısa süre içerisinde, İngiltere online satış mağazamız, Avustralya, Yeni Zellanda, Norveç, Singapur, İtalya,
Amerika gibi çok çeşitli ülkelerden tüketicilerin Desa markası ile tanıştığı ve daha da önemlisi alışveriş yaptığı bir mecra haline dönüştü.
02
2010 yılı Desa Ailesi için kurumsallaşma ve organizasyonel yapının iyileştirilmesi yönünde önemli yatırım kararları aldığımız ve projeler başlattığımız bir yıl oldu. Genel Müdürlük binamızda başlattığımız yeni yatırımımız sayesinde temsil ettiğimiz tüm markaların
ürünlerini sergileyeceğimiz model mağazalar, tasarım ve perakende konusunda görev yapan tüm çalışma arkadaşlarımızın bir arada
bulunacağı ofisler, online mağazalarımız ve kataloglarıımız için yapacağımız çekimleri gerçekleştireceğimiz fotoğraf stüdyosu ve mağaza
kadrolarımızın eğitimlerini gerçekleştireceğimiz seminer salonunu içeren Desa Perakende Merkezi büyük ölçüde tamamlanmıştır. 2011
yılının Nisan ayında açılışını gerçekleştirmeyi planladığımız Perakende Merkezimiz, global bir marka olma vizyonumuzu gerçekleştirmek
adına önemli bir kilometre taşı olacaktır.
Son olarak, kurumsallaşma düzeyimizi arttırmak, operasyonel mükemmelliğe ulaşmak ve 100 milyon dolar sınırına gelmiş bir şirketin
yönetim karar destek mekanizmalarını gerektiği şekilde oluşturmak amacıyla şirketimizin kuruluşundan beri almış olduğu en önemli
dijital alt yapı yatırımının kararını aldık ve 2011 yılında SAP yazılımını şirketimizin tüm birimlerinde uygulamak için yola çıktık. 2012
yılının ilk çeyreğine kadar sürecek bu sürecin, operasyonel verimliliğimizi ve yatırımcılarımiz için yaratacağımız değeri katlayarak
arttıracağına kuvvetle inanıyorum.
İçinde bulunduğumuz coğrafyanın doğal olarak barındırdığı ve son dönemde hepimiz için daha da keskin hatlarla görünür hale gelen
riskler, 2011 yılını yönetilmesi gereken belirsizlikler ve daha da önemlisi faydalanılması gereken fırsatlar yılı haline getiriyor. Tunus,
Mısır, Libya, Yemen gibi yakın coğrafyamızda ortaya çıkan toplumsal huzursuzluklar ve Suriye gibi önemli bir komşumuzda çıkabilecek
olası olumsuz gelişmeleri yakından takip etmeye devam edeceğiz. Ciromuzun büyük bölümünün gerek iç pazarda gerekse gelişmiş
Batı pazarlarında gerçekleştirdiğimiz faaliyetimizden kaynaklanmasının olumlu yansımalarını 2011 yılında da göreceğimize inanıyoruz.
Özetle, Desa, 2010 yılnda gerçekleştirdiği ciro artışından kazandığı ivme, üretim , perakende ve markalaşma alanlarında yaptığı
yatırımlar ve daha verimli yönetişme adına attığı adımlar ile 2011 yılının getirdiği fırsatları en iyi şekilde değerlendirecek alt yapıyı
oluşturmuş ve bu hedefi gerçekleştirmek için ihtiyacımız olan ekip ruhunu yakalamış bulumaktadır.
Öncelikle, başta bu gün yakaladığımız başarıyı gerçekleştirmemizi sağlayan mesai arkadaşlarımız olmak üzere, bize güvenen
yatırımcılarımız, ürünlerimizi beğenen ve tüketen müşterilerimiz ve bu ürünleri yaratırken bize destek olan tedarikçilerimize, bize
verdikleri destek ve katkıları için teşekkür ediyor ve 2011 yılında birlikte daha büyük başarılara imza atacağımız yönündeki inancımı
bir kez daha ifade etmek istiyorum.
Saygılarımla,
Melih Çelet
03
Şirket Profili
www.desa.com.tr
Sirket Profili
1972
yılında kolektif şirket olarak Mehmet,Melih
ve Semih Çelet kardeşler tarafından kurulan DESA,bir
aile şirketi olarak deri sektöründe yerini aldı.Deri çanta
üretimi ile başlayan faaliyetleri bugün gelinen noktada
konfeksiyon, çanta, valiz, kemer, cüzdan gibi pek çok
giysi-aksesuarın yanı sıra uçak koltuğu üretimine kadar
uzanan geniş ürün çeşitliliği ve Türkiye çapındaki 19
farklı ildeki 68 mağazası,Londra’da Covent Garden ve
Hampstead ‘de açılan DESA mağazası ve Cidde merkezli
açtığı ilk yurtdışı DESA franchise mağazası ile sektörün
en önemli oyuncularından biri haline geldi.
DESA Deri Sanayi ve Ticaret A.Ş. 29 Ocak 1982’de
kurulmuş olup DESA markalı konfeksiyon, çanta, cüzdan, kemer ve ev/ofis aksesuarlarının üreticisidir. 2003
yılından beri Aerosoles marka ayakkabıların Türkiye
distribütörüdür ve 28 yıldan bu yana distribütörlüğünü
yaptığı Samsonite ile 2007 yılında bir ortaklık sözleşmesi
gerçekleştirmiştir.
1990 yılında Sefaköy’de hizmete açılan 15 bin
metrekarelik modern tesisinde üretime başlayan şirket
bugün, Çorlu’daki 35 bin metrekarelik deri işleme tesisiyle tam entegre bir deri mamul üretim tesisi haline
gelmiştir. 2006 yılında ise 20 bin metrekarelik alanda kurulu Düzce fabrikası faaliyete geçmiştir. 1991
yılından itibaren deri üretimi DESA tabakhanesinde
yapılmaktadır.
Şirket 2010 yılında 321 bin adet çanta,233 bin adet
saraciye,73 bin adet konfeksiyon,256 bin adet ayakkabı
satışı gerçekleştirmiştir.68 mağazası ve 6 franchise’ı ile
Desa Türkiye’nin önder moda perakendecisi konumunu
2010 yılında açtığı 2 yeni İngiltere mağazası ile yurtdışı
pazarlarına da taşımayı hedeflemektedir.Buna ek olarak
yine yakın coğrafyalarımızda yurtdışı franchise vermek
için aday arayışlarımız devam etmektedir.
ETI ve GSP Sosyal Güvence Standartlarına uygun olarak çalışan DESA, ISO 9001 kalite sertifikasına sahiptir.
04
Şirketin hisseleri 29- 30 Nisan 2004 tarihleri arasında
halka arz edilmiş olup 6 Mayıs 2004 tarihi itibariyle %30’u İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda
(İMKB) işlem görmeye başlamıştır.
DESA, yarattığı ihracat ve istihdam potansiyeli ile
Türkiye ekonomisine büyük katkı sağlamaktadır.
DESA’yı farklı kılan unsur; şirketin üretim tesisleri,
deri giyim, çanta üretim kabiliyeti ve perakende satış
noktaları aracılığı ile müşterisine sunduğu hizmet
sürecinin tüm safhalarını kontrol altında tutmasıdır.
Sektöründe üretim, ihracat ve perakende alanında
lider konumunda olan DESA, günün moda trendlerine uygun, kaliteli ürün ve kusursuz hizmet anlayışıyla
müşteri memnuniyetini artırmak amacıyla tasarım,
Ar&Ge, insan kaynakları ve eğitim alanlarında da
önemli yatırımlar yapmaktadır.
Şirket Tarihçesi
www.desa.com.tr
Sirket Tarihcesi
1972 - DESA kuruldu.
1974 - Bağdat Caddesi’nde ilk DESA mağazası açıldı.
mağazası Samsonite’a devredildi.
1982 - Anonim Şirket’e dönüştü.
2007 - İlk kez Ankara Cepa Alışveriş Merkezi’nde Aerosoles markalı mağaza açıldı.
1983 - Dünyaca ünlü Samsonite seyahat ürünleri markasının Türkiye distribütörü oldu.
2007 - İngiliz bir marka danışmanlık şirketi olan Genex ile markalaşma konusunda danışmanlık hizmeti almak
1989 - Çorlu’da deri işleme tesisi kuruldu.
üzere bir işbirliği yapıldı.
1990 - Sefaköy’deki 15 bin metrekare kapalı alana sahip tesisler açıldı.
2007 - İngiltere’deki 10 farklı Debenhams mağazasında erkek konfeksiyon ürünleri satışa sunuldu.
1999 - ISO 1000 içinde 937. sırada yer aldı.
2007 - Toplam 14 yeni DESA mağazası açıldı.
1999 - Çorlu’da yeni tabakhane açıldı.
2008 - Dünya markası olma hedefi doğrultusunda logo, kurumsal kimlik ve mağaza konseptlerinde önemli
2001 - Londra’da DESA U.K. ofisi açıldı.
değişiklikler yapıldı.
2002 - ISO 9001:2000 Kalite Sertifikası alındı.
2008 - Londra’nın merkezindeki Avrupa’nın en büyük 2. alışveriş merkezinde DESA mağazası açıldı.
2002 - ISO 500 listesinde 250. sırada, sektöründe ise ilk sırada yer aldı.
2008 - Çorlu Fabrika binası, arazisi ve tüm demirbaşları ile satın alındı.
2002 - İlk DESA Concept mağazası açıldı.
2008 - DESA, Fortune 500 listesinde 449. sırada yer aldı.
2003 - Aerosoles ayakkabılarının Türkiye distribütörü oldu.
2008 - DESA bünyesinde ilk Samsonite franchise mağazası Ankara Ankamall AVM’de açıldı.
2004 - Nisan ayında İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’na kote oldu.
2008 - 5 yeni mağaza açıldı ve mağaza sayısı 68’e ulaştı.
2004 - İlk franchise mağaza açıldı.
2009 - Cidde’de ilk yurtdışı franchise mağazası açıldı.
2004 - Düzce Organize Sanayi Bölgesi’ndeki yatırım projesi için yatırım teşvik belgesi alındı.
2009 - Dergimiz DESAMAG hayata geçirildi.
2005 - DESA, Superbrands’e seçildi.
2009 - 1 yeni Samsonite mağazası açıldı.
2006 - DESA’nın ortaklarından Melih Çelet, hisselerinden bir kısmını aynı sermaye olarak yeni kurulan
2009 - DESA, Fortune 500 listesinde 443. sıraya yükseldi
Çelet Holding’e devretti.
2006 - 20.000 metrekarelik bir alanda Düzce Fabrikası yatırımı tamamlandı. 3,2 milyon TL yatırım ile
hayata geçen Düzce Projesi ile üretim kapasitesi %60 oranında artırıldı.
06
2007 - DESA’nın sahibi olduğu Birleşik Seyahat Ürünleri A.Ş.’nin %60 hissesi Samsonite Europe’a satıldı. 7 DESA
2009 - 5 yeni DESA mağazası açıldı.
2010 - 9 yeni Desa mağazası açıldı.
2010 - 3 yeni Samsonite mağazası açıldı.
2006 - Turquality Projesi’ne kabul edildi.
2010 - Desa,deri sektöründe ihracat birincisi oldu.
2006 - Londra Oxford Caddesi’nde Debenhams Mağazası içinde ilk yurt dışı satış noktası açıldı.
2010 - Londra’da 2 tane Desa mağazası açıldı.
2006 - Türkiye’yi su geçirmez özellikli ilk deri giyim koleksiyonuyla tanıştırdı.
2010 - DESA UK online satış mağazası hizmete girdi.
2006 - Perakende mağazacılık şirketi DESA International Limited, İngiltere’de kuruldu.
2010 - Müşterilerimize daha iyi hizmet verebilmek adına Desa online satış mağazamızın altyapısı yenilenerek geliştirildi.
07
Yönetim Kurulu
Misyonumuz
Yonetim Kurulu
Melih ÇELET
Yönetim Kurulu Başkanı
1968 Ankara Koleji
1974 İstanbul Üniversitesi, Eczacılık Fakültesi
1972 DESA’yı kurdu
İngilizce
Burak ÇELET
www.desa.com.tr
Misyonumuz
İşimiz
DESA’nın varoluş amacı; modayı ve kaliteyi en iyi şekilde
birleştirerek, uygun fiyatlarla tüm dünyadaki müşterilerine,
öncelikle kendi satış noktaları aracılığı ile ulaştırmaktır.
DESA’yı farklı kılan unsur, şirketin tabakhaneleri, çanta,
konfeksiyon ve aksesuar üretim fonksiyonları ve perakende satış noktaları aracılığı ile müşterisine sunduğu hizmet sürecinin tüm safhalarını kontrol altında tutmasıdır.
Genel Müdür
1999 Boğaziçi Üniversitesi, Makine Mühendisliği, Lisans
2001 Madison Wisconsin University, Finans ve Yatırım, MBA
2002 Northampton College, Msc. Deri Teknolojisi
Birleşmiş Markalar Derneği, Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
İstanbul Deri ve Deri Mamulleri İhracatçıları Birliği, Yönetim Kurulu Üyesi
İstanbul Tekstil ve Konfeksiyon İhracatçıları Birliği, Turquality Çalışma Grubu Üyesi
İngilizce ve Almanca
Nihal ÇELET
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Genel Müdür Yardımcısı-Dış Satım
Hedeflerimiz
Karlılık, DESA’nın yeni yatırımlarını ve araştırma geliştirme
etkinliklerini finanse etmek için kullandığı asıl kaynaktır.
Bu nedenle şirketimizin performansını değerlendirirken
göz önünde bulundurduğumuz en önemli kriter uzun vadede karlılıktır. Özetle hedefimiz sadece büyümek değil,
uzun vadede kar ederek büyümek ve faaliyet gösterdiğimiz
her alanda tartışmasız lider konumuna gelmektir.
1974 İstanbul Üniversitesi, Eczacılık Fakültesi
1972 DESA’yı kurdu
İngilizce
Müşteri Memnuniyeti
Geza Ümit ERVIN DOLOGH
Yönetim Kurulu Üyesi
1967 Atatürk Üniversitesi Zooteknik Bölümü
Arkas Holding YK Başkan Danışmanı,
Deniz Ticaret Odası İzmir Şubesi YK Başkanı,
Türkiye Voleybol Federasyonu YK Üyesi,
İzmir Kalkınma Ajansı Kalkınma Kurulu Üyesi
Expo 2015 Yönlendirme Kurulu Üyesi
Almanca, Fransızca ve İngilizce
Burçak ÇELET
Yönetim Kurulu Üyesi
1999 Yıldız Teknik Üniversitesi, Endüstri Mühendisliği, Lisans
1999-2001 Toys”R”Us - Planlama Yöneticisi
2002 University of Surrey, MSc. Retail Management
2003-2004 Joker-Maxitoys - Kategori Yöneticisi
İtalyanca, İngilizce ve Fransızca
08
DESA yalnızca üretim sektörünün değil hizmet sektörünün de bir parçasıdır. Kaliteli ürünler ve kusursuz hizmet prensibi ile koşulsuz müşteri memnuniyeti sağlamak
amacındadır.
Kalite
Tüketicilerimize sunduğumuz kalite anlayışı, modern ve
fonksiyonel tasarımlar ve markamız en önemli sermayemizdir. Tüketicilerimize sadece deri kıyafet, mobilya, aksesuar sunmaktan öte farklı bir tarz, anlayış ve yaşam
biçimi sunuyoruz.
Etik Değerlerimiz
DESA’nın bugünkü başarısı ve hedeflerine ulaşmak için
güç aldığı en önemli değerleri etik değerleridir.
Bizim etik değerlerimiz;
Aile birliği, toplum birliğimizin kaynağıdır. Bu bilinçle
çalışanlarımızı, müşterilerimizi, tedarikçilerimizi, hissedarlarımızı ve toplumumuzu ailemizin bir üyesi olarak
görürüz.
İlişki içinde olduğumuz herkese karşı adil, dürüst davranmak ve saygın bir iş ahlakına sahip olmak çok
önemli bir değerimizdir.
Müşterilerimiz, işimizin aynasıdır. Sürekli olarak “en
mükemmel” olmak ve “mutlu müşteriler” yaratmak en
büyük hedefimizdir.
Çalışanlarımızın sosyal güvenliği bizim için çok önemlidir. Bu nedenle bütün çalışanlarımızın sosyal güvence
şemsiyesi altında olmasını isteriz ve sağlarız.
İçinde yaşadığımız toplumun bir parçasıyız. Toplumdan alıyoruz ve topluma veriyoruz. Bu bilinçle, çalışmalarımızda topluma katkı sağlamayı hedefliyoruz.
09
www.desa.com.tr
Samsonite ile Yola Devam
Önemli bir dünya markası olan Samsonite ile
1983 yılında başlayan distribütörlük anlaşmamızın
ardından 2007 yılı sonlarında ortaklık anlaşmasına
dönüşen birlikteliğimiz son hızla devam etmiş ve
2010 içinde alınan ve takip edilen stratejik kararlarla
uzun yıllar devam etmesi planlanan işbirliğine önemli
katkılar sağlanmıştır.
Samsonite ürünleri, 9 mağazası ortak girişim,
6 mağazası Desa’ya ait olmak üzere toplam 15
mağazada tüketicilerle buluşmaktadır.
2010 yılında Samsonite ortaklığımız Avrupa’da
perakende satışlarda Rusya’nın ardından en çok
büyüyen ikinci ülke olmuştur.Desa yönetimindeki
Türkiye-Samsonite ortaklığı 2010 yılında uyguladığı
monobrand perakende konsepti ile diğer tüm
Samsonite’in faaliyet gösterdiği ülkelere örnek teşkil
etmiştir.
2010 yılında Suriye,Azerbaycan,Kıbrıs,Ermenistan
ve Gürcistan olmak üzere 5 ülkeden oluşan Samsonite satış bölgemizde faaliyetlerimiz güçlendirilerek
satışlarımızda artış gerçekleştirilmiştir.
11
www.desa.com.tr
Yenilikler Yine DESA’da
Şehirli dokunuşları doğaya özgü tonlarla bir
araya getiren DESA,köklerinden gelen el
işçiliği sanatını, çağdaş tasarım anlayışıyla
birleştiriyor.
Sektöründe her zaman öncü ve lider bir marka olan
DESA,2008 yılında dünya markası olma hedefi
doğrultusunda çok önemli bir adım atmış ve İtalyan
tasarımcı Fred Tutino liderliğinde Londra’da kurulan
tasarım ofisi ve yaratıcı ekip ile 2008 İlkbahar/Yaz sezonunda ilk tekstil koleksiyonunu satışa sunmuştu.
2009 boyunca da,bu yeni tekstil koleksiyonunun yanı
sıra,uçuşan kumaşlarla derinin asaletini birleştiren koleksiyonlar görücüye çıktı.
2010 yılında ise tasarıma ağırlık veren DESA,ünlü İtalyan
aksesuar tasarımcısı Davide Gatto ve görsel tasarımcı
Gianfranco Schifano ile anlaşarak moda markası olma
iddiasını bir adım daha ileriye taşıdı.Lüks vurgusunun
detaylarda kendini gösterdiği minimal formdaki çantalar
ve ayakkabılar 2010 koleksiyonunun en iddialı parçaları
olarak mağazalarda moda severlerin beğenisine sunuldu.
12
Teknoloji tasarımla buluşuyor…
2006 yılında su geçirmez deri teknolojisini hayata
geçiren ve ürettiği su geçirmez ürünlerle deri giyime farklı
bir boyut getiren DESA’nın teknolojiye yaptığı yatırımlar
da artarak devam ediyor.Amacı,derinin verdiği şıklık ve
rahatlık duygusunun hayatın her alanında ve her mevsimde rahatlıkla hissedilmesini sağlamak olan tüm bu
Ar-Ge çalışmaları,2010 yılında da farklı tasarımlarla
bütünleşerek nihai tüketici ile buluştu.Yapılan çalışmalar
hem derinin tabaklanma sürecini,hem de tasarım
aşamasında farklı bitirme işlemlerini kapsıyor.Tabaklanma aşamasında farklı üretim teknikleri kullanılarak her
mevsime uygun olacak şekilde,yazın rahatlıkla giyilebilecek çok hafif veya kışın kullanımı kolaylaştıracak su
geçirmez deriler üretiliyor.
Yeni açılan mağazalarımızın yanında ,İtalyan görsel
tasarımcılarımızın yaratıcılığıyla mevcut mağazalarımızda
yapılan yeni düzenlemeler müşterilerimizin beğenisine
sunulmuştur.
13
Mağazalarmız
Finansal Performans
Magazalarimiz
www.desa.com.tr
Finansal Performans
Yeni Mağazalarımız
2010
2010 yılında Türkiye’de 9 DESA,3 Samsonite,
Londra’da ise 2 DESA mağazası açıldı.Türkiye’de açılan DESA
mağazaları;Ankara Kentpark,İstanbul Sabiha Gökçen Havalimanı,
İstanbul Ataköy Konakları,Afyon Afium Outlet,İskenderun Prime
Mall,Gebze Center,İstanbul Starcity,İstanbul Torium,İstanbul Airport Alışveriş Merkezi’nde,Samsonite mağazaları;İstanbul Ataköy
Konakları,Ankara Kentpark ve İstanbul İstinyepark Alışveriş
Merkezi’nde faaliyete geçmiştir.Londra’daki DESA mağazaları
ise Hampstead ve dünyaca ünlü birçok markanın mağazasına
ev sahipliği yapan Covent Garden’da açılmıştır.Ayrıca Desa online mağazası da www.desa.com.tr adresinden hizmet vermeye
başlamıştır.
TOPLAM VARLIKLAR
ÖZSERMAYE
NET SATIŞLAR
YURTİÇİ SATIŞLAR
İHRACAT
BÜRÜT SATIŞ KARI
MAĞAZA SAYISI
PERSONEL SAYISI
2004
75.652.568
57.463.790
81.553.206
42.354.028
44.181.946
26.536.573
32
2005
86.512.984
63.207.242
74.522.153
54.368.742
25.443.285
21.515.341
41
843
2006
93.482.459
59.662.177
82.927.902
66.572.720
22.861.807
32.406.838
51
1.246
2007
93.497.492
65.752.117
103.742.532
78.408.817
31.468.020
17.269.584
57
1.507
2008
104.529.813
62.214.816
102.505.025
66.916.888
40.762.593
31.322.556
62
1.694
2009
109.819.977
56.206.978
95.911.950
63.536.099
37.616.800
31.014.146
63
1.659
2010
114.587.450
56.754.260
127.417.987
67.268.941
64.785.082
38.190.550
68
1893
831
DESA yatırımcılarına olan sorumluluğunun devamı olarak,istenilen
ekonomik performansı sağlayamamalarından ötürü,Bursa Zafer
Plaza,Mersin,Alsancak,Adacenter,Ankara Antares ve Neomarin
mağazaları kapatılmıştır.
Tüm bu yeniliklerin sonucunda 2010 yılı sonunda toplam
mağaza alanımız 13.538,54 metrekare olmuştur.
m2
12.657
2001
12.724 13.538
11.727
6.378
2.726
13.958
8.282
3.524 4.772
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
14
2009
2010
15
www.desa.com.tr
www.desa.com.tr
I GİRİŞ
8. Dönem İçinde Çıkarılmış Menkul Kıymetler
Herhangi bir sermaye piyasası aracı arzedilmemiştir.
1. Raporun Dönemi
Bu Rapor DESA Deri Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi’nin 01.01.2010 – 31.12.2010 dönemini kapsamaktadır.
Deri, insanoğlunun ihtiyaçlarını gidermek için kullandığı ilk malzemelerden biridir. İlkel çağlarda örtünme amaçlı kullanılırken,
daha sonra savaşlarda kın, üzengi ve sadak olarak stratejik önemi olan bir malzeme olmuştur. Türklerin dericiliğe başlamaları
bazı kaynaklara göre 600 yıl önceye, bazı kaynaklara göre ise, 2000 yıl önceye dayanmaktadır. Başlangıç tarihi konusunda
bazı değişik görüşler bulunsa da, Türklerin İstanbul’da dericilik yapmaları, Fatih Sultan Mehmet’in İstanbul’u almasından
hemen sonra başlamıştır. 15. yüzyıldan bu yana Türkler tarafından yapılan dericilik, 20 yüzyılın ikinci yarısında Türkiye’nin
önemli sektörlerinden biri haline gelmiştir.
2. Ortaklığın Ünvanı
DESA Deri Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi
3. Dönem İçinde Görevli Kurullar
Yönetim Kurulu
Adı Görev Süresi
İş Tecrübesi (yıl)
Melih ÇELET
29.03.2012
38
Nihal ÇELET
29.03.2012
30
Burak ÇELET
29.03.2012
18
Geza Ümit Erwin Dologh
29.03.2012
26
Burçak ÇELET
29.03.2012
11
2009 Hesap Dönemini incelemek üzere yapılan 29.03.2010 tarihli Olağan Genel Kurul toplantısı uyarınca Hasan Kalyoncu ve
Ferhan İhsan Bozdoğan, 2010 hesap yılı süresince, bir dahaki Olağan Genel Kurul’a kadar denetçi olarak görev yapmışlardır.
Adı Görev Süresi
Hasan Kalyoncu
29.03.2011
41
Ferhan İhsan Bozdoğan
29.03.2011
31
Sektör önemli ölçüde ihracata ve turistlere yönelik faaliyet gösterdiği için ülkeye net döviz girdisi sağlamaktadır. Emek yoğun
bir üretim şekline sahip olması nedeniyle de geniş bir istihdam yaratma potansiyeli bulunmaktadır.
Katma değeri yüksek ürün ihraç etmekte olan sektör, toplam imalat sanayinde %2, bavul ticareti de göz önüne alındığında
%10’un üzerinde bir paya sahiptir. Toplam istihdam içinde ise %1,52’lik bir pay ve 400 bin tonluk yıllık deri işleme kapasitesi ve faaliyette bulunan 1200 firma ile tüm sanayi sektörleri arasında 10. büyük sanayidir. Kayıtlı ihracat açısından ise
toplam ihracat içinde yüzde 3’lük bir paya sahip olup, tekstilden sonra en fazla döviz kazandıran ikinci sektördür. Sektörün
2009 yılı ihracat rakamı 1 milyar dolar olarak gerçekleşmiştir. Türk deri sanayi deri işleme kapasitesindeki %22’lik payı ile
İtalya’dan sonra dünyada 2. sırada yer almaktadır. Sektördeki firmaların çoğu KOBİ niteliğindedir.
Denetçiler
Denetim Kurulu
Şirket Yönetim Kurulu’nun icracı olmayan üyeleri Geza Ümit ErwinDologh ile Burçak Çelet 29.03.2010 tarihinden
bir dahaki Olağan Genel Kurul’a kadar, 2010 hesap yılı süresince, Denetimden Sorumlu Komite Üyesi olarak görev
yapmışlardır.
4. Dönem İçi Esas Sözleşmede Yapılan Değişiklikler
Deri ve deri mamulleri ihracatının toplam ihracat içerisindeki payı resmi istatistiklerde %2 görünmesine karşın bavul ticareti
de dikkate alındığında %5 seviyesine ulaşmaktadır. Bavul ihracatı resmi ihracat rakamlarının 1,5–2 katı dolayındadır.
Deri ve deri ürünleri ihracatında resmi rakamlarda Almanya ve bavul ihracatında Rusya ağırlıktadır. Çin, ABD ve Kanada
gibi alternatif pazar arayışları devam etmektedir. Türkiye’de deri sektörünün ithalatı ağırlıklı olarak hazır giyim girdisine
yönelik ham deri ihtiyacına dayanmaktadır. Büyükbaş deri ihtiyacının ise yüzde 75’i ithal edilmektedir.
Şirket, 1972 yılında limited şirket olarak kurulmuş, 1982 yılında anonim şirket statüsüne geçmiştir. Şirket 2010 yılında
elde ettiği 127.417.987 TL’lik cirosu ve bugün yaklaşık 1.893 kişilik uzman kadrosuyla Türk deri sektöründe saygın bir
konumda bulunmaktadır.
DESA tasarım, üretim ve mağaza konsepti ile sektöründe hem Türkiye’de hem de ihracat yaptığı pazarlarda öncü bir rol
üstlenerek marka bilinirliğinde ilk sırada yer almaktadır.
01.01.2010 – 31.12.2010 döneminde şirket ana sözleşmesinde herhangi bir değişiklik yapılmamıştır.
II ÇALIŞMALAR
5. İşletmenin Sermayesinde Dönem İçerisinde Meydana Gelen Değişmeler
1. İşletme Performansını Etkileyen Ana Etmenler, Faaliyet Çevresindeki Gelişmeler:
01.01.2010 – 31.12.2010 döneminde şirket sermayesinde değişiklik olmamıştır.
6. Dağıtılan Kar Payları
Dönem içerisinde kar dağıtımı yapılmamıştır.
7. Şirketin Ortakları ve Pay Oranları
31 Aralık 2009
18
9. İşletmenin Faaliyet Gösterdiği Sektör ve Sektör İçindeki Yeri
31 Aralık 2008
Pay Oranı
Pay Tutarı
Pay Oranı
Pay Tutarı
Melih ÇELET
% 14,92
7.343.918
% 14,92
7.343.918
Çelet Holding A.Ş
% 54,28
26.717.682
% 54,28
26.717.682
Halka Açık Kısım
% 30,00
14.766.591
% 30,00
14.766.591
Diğer
% 0,80
393.779
% 0,80
393.779
Toplam
% 100
49.221.970
% 100
49.221.970
Ham deri işleme faaliyetleriyle başlayıp, en uçta yurtiçi ve yurtdışı toptan ve perakende satış noktalarına kadar uzanan
şirket değer zincirini ve dolayısıyla performansını etkileyen en önemli faktörler aşağıdaki şekilde sıralanabilir:
• Uluslararası üretici rekabetleri ve buna bağlı fiyat stratejileri,
• Türkiye’de sermaye maliyetinin, dünya standartlarının üstünde seyretmeye devam etmesi,
• Global ekonomik krizle birlikte toptan yurtdışı müşterilerin talep daralması ve uygulanan kur politikasının ihracatta
büyümeyi desteklememesi,
• Enerji fiyatlarında yükselmeler ve değişkenliklerin tutarlı bir maliyet stratejisi yaratmaya izin vermemesi,
• Hammadde fiyatlarındaki kur ve parite etkisiyle yenilenen fiyat seviyelerine göre yeni fiyat politikaları oluşturma zorunluluğu,
• Ulusal üretim ve sanayi politikalarının, uygulanan yüksek vergi oranları nedeniyle üreticileri destekleyen bir niteliğinin olmaması,
• Ulusal pazarda, diğer sektörlerde ortaya çıkan cazip satın alma koşullarının, hedef müşteri kitlemizin sektörümüze dönük
cüzdan paylarını düşürmesi,
• Perakende mağazacılık alanına yatırımın en önemli aracı haline gelen alışveriş merkezlerinin tüm Türkiye genelinde
yaygınlaşması ve bu satış kanalının maliyet yapısının rekabet ortamını etkilemesi,
• Uluslararası hazır giyim markalarının Türkiye’ye ilgi ve yatırımlarının artması ve ucuz, düşük kaliteli ürünlerle pazarda yer bulmaları.
19
www.desa.com.tr
2. İşletmemizde Uygulanan Politikalar, Yatırım ve Temettü Politikası:
• Yatırım Politikaları: Bu gelişmelere karşılık işletmemiz, 2010 yılı boyunca yurtiçi perakende yatırımlarının olumlu sonuçlar
vermesi amacıyla, aşağıda yer alan politikalarını uygulamaya devam etmiştir;
a. Çalışanlara Yönelik Eğitim: Yüksek kaliteli eğitim programları uygulanmaktadır.
b. Perakende Yatırımları: YYeni Mağaza Konsepti yaratılması çalışmaları devam etmektedir. İstanbul Galleria, Nişantaşı Abdi
İpekçi, KadıköyNautilus; İzmir Agora; Mersin Forum ve Ankara Cepa mağazalarımızmevcut ürün kategorilerimize ilaveten 12
ay yüksek satışlar getirecek “Desa” markalı tekstil ürünleri satışı yapacak şekilde yeniden tefriş edilmiştir.
• Temettü politikası: 2008 yılında başlayan, 2009 ve 2010 süresince devam eden ve 2011 yılında da büyüme ve genişlemesi
hedeflenen perakende mağazacılık alanındaki yatırımlarımız, şirketimizin sahip olduğu ve Turquality Programı kapsamında
desteklenen “Desa” markasının, büyüme, gelişme ve güçlü bir mali yapıya sahip dünya şirketi olma hedeflerimiz doğrultusunda,
ortaklarımız ve şirket menfaatleri de göz önüne alınarak, dengeli ve ölçülü bir kar dağıtım politikası izlenmesine yönelik Genel
Kurul Kararı’mıza uygun olarak, şirketimizin yarattığı katma değerin üretken yatırımlarla değerlendirilmesine devam edilecektir.
3. İşletmenin Finansman Kaynakları ve Risk Yönetim Politikaları
İşletmemiz, finansmanı, 2010 yılı 12 aylık hesap dönemi süresince 2 farklı kanaldan sağlamıştır:
1. İç Kaynaklar: Ekonomik Faaliyetler
2. Dış Kaynaklar: Finans Sektörü
oranlarınca, üst parasal sınır olmaksızın desteklemektedir. Bu kapsamda, İngiltere’de sürdürülen tasarım sözleşmesi ve
marka danışmanlığı giderleriyle, periyodik olarak hazırlanan katalog harcamalarımıza ilişkin bedellerin %50’si Turquality
Programı tarafından finanse edilmektedir.
• Düzce’de faaliyette bulunan fabrikamız, teşvikli bölgede yer almakta olup, 5084 sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki
hakkındaki kanun kapsamında yer almaktadır. İlgili fabrikamızda;
a. Enerji Fiyat İndirim Desteği,
b. Personel Gelir Vergisi ve SSK İşveren Primi Desteği alınmaktadır.
5. İşletmenin Gelişimi Hakkında Yapılan Öngörüler
Desa’nın ana hedefi üretici kimliğinden sıyrılıp perakendeci kimliği ile tanınan çok uluslu bir marka olmaktır. Desa, bu hedefine ulaşmak için aşağıda sıralanan stratejileri uygulamaktadır:
• Büyüme Stratejisi:
Desa, beş senelik vizyonu içinde başta İngiltere olmak üzere önemli moda merkezlerinde flagship mağaza açarak genişleyip,
marka oturtulduktan sonra corner ve bayilere yönelmeyi hedeflemektedir.
Risk Yönetim Politikaları, finansal kaynaklarımıza göre aşağıdaki şekildedir:
1. İç Kaynaklar: Ekonomik Faaliyetler:
a. Perakende
Perakende satışlarımızın büyük kısmı bankacılık sistemi üzerinden geçmektedir. Bu nedenle satış gerçekleştiği anda risk,
finans sektörüne geçmektedir. İşletmemiz, uygun iskonto oranlarıyla, ilgili bedelleri ertesi gün tahsil ederek bu riski ortadan
kaldırmaktadır.
• Marka Stratejisi:
Desa dış pazarlarda yakalamak istediği konumlandırmayı markasını güçlendirerek gerçekleştirecektir.
a. Marka tanımının ve kimliğinin oluşturulması,
b. Marka stratejilerinin belirlenmesi ve markanın genişletilmesi
c. Mağaza içi müşteri deneyimi ve marka iletişiminin geliştirilmesi
b. Toptan Satışlar
Yurtiçi toptan satışlarımızda, teminat mektuplarıyla karşılanmış bir risk kontrol modelimiz vardır. Ayrıca toptan satış bedellerimiz, çek ve senet gibi kıymetli evraklara bağlanmaktadır.
• Verimlilik / Esneklik Stratejisi:
Desa önümüzdeki dönemde maliyet avantajı yaratmak için, dikey entegrasyona önem verip üretimde verimlilik ve esnekliği
arttıracaktır.
c. Tedarik Politikaları
Satın alımlarımız sonucu oluşan vadeli borçlarımız için, ödeme vadesi ile satış vadelerimiz arasındaki fark süresinin minimize
edilmesi politikası uygulanmaktadır. Bu sayede işletme sermayesi ihtiyacı minimize edilmektedir.
6. Yatırımlar ve Teşvikler
d. Yabancı Para Yükümlülükleri
Yurtiçi ve yurtdışı mal ve hizmet alımlarından kaynaklanan yabancı para yükümlülüklerinin kur riski doğurmaması için,
ihracatın yüksek tutulmaya çalışılması ve riskin bu sayede kaldırılması sağlanmaktadır.
Ayrıca, karşılama oranının düştüğü dönemlerdeforward işlemleri aracılığıyla risk kapatılmaktadır.
2. Dış Kaynaklar:
e. Uzun vadeli yatırımlar için uzun vadeli kaynak tesis edilmiştir. Çok uygun koşullarda alınan yatırım kredisi 2 yılı ödemesiz
toplam 7 yılda itfa edilecektir.
f. Kısa vadeli kaynak kullanımlarında, ihracat taahhütlü krediler ve ihracat bedelinin tahsil vadesinde kapatılacak şekilde
yönetilmektedir.
4. Finansal Tablolarda Yer Almayan Ancak Kullanıcılar Için Faydalı Olacak Diğer Hususlar
Finansal tablolarda yer almayan diğer bilgiler:
• İşletmemizin sahip olduğu “Desa” markası, Hazine ve Dış Ticaret Müsteşarlığı’nca Turquality Programı kapsamında
desteklenecek marka olarak belirlenmiştir. Turquality Programı, işletmemizi, yurtdışında gerçekleştirilen;
a. Mağaza yatırımlarında dekorasyonun %50’si,
b. Mağaza kiralarının %50’si,
c. Tasarım ve model harcamalarının %50’si,
d. Marka danışmanlık harcamalarının %50’si,
e. Reklam-tanıtım ve katalog harcamalarının %50’si,
20
f. Hukuk vb. danışmanlık harcamalarının %50’si,
g. Kalite belgeleri harcamalarının %50’si.
Yatırımlardaki Gelişmeler:
a. Perakende Mağazacılık alanında; 2009 yılı, Türkiye’de ve yurt dışında önemli alışveriş merkezlerinde perakende mağaza
açılış fırsatları değerlendirilerek, global krizin etkisiyle sarsılarak verimsizleşen ve gelecek vaat etmeyen mağazalar kapatılarak
ve önemli satış noktalarındaki mağazalarımızı yeni konseptimizle yenileyerek değerlendirildi. Aynı şekilde, 2010 yılı ilk
çeyreğide yeni mağaza açılışları ve verimsizleşen noktalardaki mağaza kapanış ve yenilemeleri ile değerlendirildi. Ankara
Kentpark „da bir Desa ve bir Samsonite olmak üzere iki yeni mağazamız ve İstanbul Sabiha Gökçen’de bir yeni Desa
mağazası faaliyete geçirilirken; Bursa Zafer Plaza, İstanbul Neomarin ve Sakarya Ada Center Alışveriş Merkezleri’nde yer alan
mağazalarımızın da faaliyetine son verilmiştir.2010 ikinci çeyreği içinde Ataköy Plus A.V.M. bünyesinde bir Desa ve bir Samsonite olmak üzere iki adet yeni mağaza hizmete girmiştir. 2010 yılı üçüncü çeyreği içerisinde de Afyon, İskenderun, Gebze
ve Starcity bünyesinde 4 adet yeni DESA mağazası ve İstinye Park Samsonite Mağazası açılmış olup, Alsancak ve Mersin
merkezli mağazalarımızın da faaliyetlerine son verilmiştir. 2010 yılı son çeyreğinde İstanbul Torium ve İstanbul AirportAVM’de
2 yeni Desa mağazası açılmış olup, Ankara Antares mağazasının faaliyetine son verilmiştir.Tüm bu gelişmeler sonucunda
mağaza sayısı 68, mağaza alanı ise 13.538,54 metrekare olmuştur.
b. İngiltere-Londra merkezli, sermayesinin tamamı şirketimiz Desa Deri San. ve Tic.A.Ş’ ne ait olmak üzere “DESA SMS
LİMİTED” ünvanlı bir şirket kurulmuştur.
Teşvikler ve Yararlanma Seviyesi:
• 5084 sayılı YATIRIMLARIN VE İSTİHDAMIN TEŞVİKİ Kanunu/Düzce
• 2006/4 sayılı Türk Ürünlerinin Yurtdışında Markalaşması, Türk Malı İmajının Yerleştirilmesi ve TURQUALITY’nin
Desteklenmesi Hakkında Tebliğ,
• ITKIB Fuar Teşviği,
• Teşvikli İthalat.
21
www.desa.com.tr
Satışlar:
Dönemi
31.12.2010
Teşvik Türü
TL
DÜZCE YATIRIM TEŞVİK
TURQUALİTY
31.12.2009
İTKİB FUAR TEŞVİKİ
1.950,507,00
1.691.229,00
633.048,00
226.139,00
54.525,00
-
USD
USD
TEŞVİKLİ İTHALAT
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Çanta (Adet)
Saraciye (Adet)
Konfeksiyon (Adet)
Ayakkabı (Adet)
64.709.154
11.035.508
22.363.180
23.794.716
19.845.334
25.038.245
Yıl / Kategori
37.733.542
Küçükbaş Napa
Deri (Ayak)
8.444.178
Küçükbaş Kürk
Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala
Süet (Ayak)
Yün (Kg)
2010
0
0
0
0
2009
0
0
0
0
TL
23.544.661,00
Yıl / Kategori
2010
2009
14.962.163,00
Fiyatlar:
7. Mal ve Hizmet Üretimine İlişkin Gelişmeler
Üretim Birimlerinin Nitelikleri:
a. Çorlu Fabrika:
Çorlu fabrikamız, literatürde deri tabakhanesi olarak geçmektedir. Ham derinin işlenerek, deriden mamul mal üretilebilecek
seviyeye getirecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir.
b. İstanbul Halkalı Fabrika:
İşlenmiş deriden mamul konfeksiyon ve saraciye ürünleri üretecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir.
c. Düzce Organize Sanayi Bölgesi Fabrika:
İşlenmiş deriden mamul konfeksiyon ve saraciye ürünleri üretecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir.
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Yıl / Kategori
Çanta (Adet)
Saraciye (Adet)
Konfeksiyon (Adet)
Ayakkabı (Adet)
2010
201
47
306
92
2009
48
256
73
Yıl / Kategori
212
Küçükbaş Napa
Deri (Ayak)
Küçükbaş Kürk
Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala
Süet (Ayak)
Yün (Kg)
2010
0
0
0
0
2009
0
0
0
0
8. Finansal Yapıya İlişkin Bilgiler
a. Finansal Tablo Özetleri ve Temel Oranlar
Bağımsız denetimden geçmiş mali tablolar ve bilgiler esas alınarak hesaplanan mali durum, karlılık ve borç ödeme durumlarına ilişkin temel oranlar aşağıda gösterilmiştir:
Kapasite Kullanım Oranları:
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
% K.K.O
(C.U.R.)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
% K.K.O
(C.U.R.)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
% K.K.O
(C.U.R.)
Yıl / Kategori
Çanta (Adet)
% K.K.O.
Saraciye (Adet)
% K.K.0.
Konfeksiyon (Adet)
% K.K.O.
2010
252.683
% 32,52
219.938
% 78,31
10.522
% 3,69
2009
130.524
127.760
% 49,4
99.583
% 40,83
Yıl / Kategori
Küçükbaş
Deri (Ayak)
% 38
% K.K.O.
Küçükbaş Kürk
Deri (Ayak)
% K.K.O.
% K.K.O.
2010
1.998.024
% 13,37
0
%0
Büyükbaş
Deri (Ayak)
201.207
% 5,65
2009
3.419.950
% 23,0
351.800
% 8,5
5200
% 0,15
TL
2009-4. Dönem
2010-4. Dönem
Toplam Varlıklar
109.819.997
114.587.450
Özsermaye
56.786.118
56.754.260
Net Satışlar
95.911.950
127.417.987
Yurt İçi Satışlar
58.019.951
63.015.730
İhracat
37.891.999
64.402.257
Net Dönem Karı
(-5.428.698)
547.753
Mağaza Sayısı
Üretimdeki Gelişmeler:
Miktarlar:
22
Finansal Tablo Özeti Oranlar
Personel Sayısı
63
1.613
68
1893
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Ürün Adı
(Ölçü Birimi)
Yıl / Kategori
Çanta (Adet)
Saraciye (Adet)
Konfeksiyon (Adet)
Ayakkabı (Adet)
2010
321.003
233.796
77.075
256.799
2009
175.700
77.375
343.977
Cari Oran
1,92
1,74
Yıl / Kategori
177.702
Küçükbaş Napa
Deri (Ayak)
Küçükbaş Kürk
Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala
Süet (Ayak)
Yün (Kg)
Toplam Borçların Aktif Toplama Oranı
%48
%50
2010
0
0
0
0
Özsermayenin Aktif Toplama Oranı
%52
%50
2009
0
0
0
0
Esas Faaliyet Karlılığı
%34
%31
Finansal Oranlar
Oranlar
2009-4. Dönem 2010-4. Dönem
23
www.desa.com.tr
b. İşletmenin Mali Yapısını İyileştirmek İçin Alınması Düşünülen Önlemler, Yapılan Öngörüler ve Uygulanacak Stratejiler:
Mali yapımızda 2004 yılında halka arz gelirlerinin şirket bünyesine girmesi sonucu yaşanan iyileşme sonrası, 2006 yılında
Düzce fabrika yatırımının tamamlanmasıyla şirketin kapasitesinde yaşanan artış şirketin rekabet yeteneğini arttırmış, 2008
son çeyreğinde Çorlu Tabakhane Fabrikasının satın alınmasıyla da değer zinciri iyice güçlenmiştir. Fabrika satın alınması
rekabetçi borçlanma oranları ile gerçekleştirilmiş ve üretimden kaynaklanan hammadde risklerini en aza indirecek şekilde
borçlanma politikası oluşturulmuştur.
Diğer taraftan, şirket bünyesinde bulunan nakdin değerlendirilmesi ve türev enstrümanlar kullanılarak risk yönetimi
yapılmaktadır.
2010 yılı, reel sektörün ve sektörümüzün dayanıklılığını test eden bir yıl olmuştur. Maliyet iyileştirmeleri ve harcamalarda etkinlik çalışmalarıyla, ana gider kalemlerinde kalıcı iyileşme uygulamaları sağlayarak ciro ve pazar payı hedeflerine
ulaşılmaya çalışılmıştır.
İşletme içi kaynak ve bilgi kullanım hızını ve tüm süreçlerdeki verimliliği arttırarak katma değeri yüksek bilgi, veri
akışı sağlayan, Kurumsal Kaynak Planlaması Sistemi(ERP), çalışmalarının ön hazırlık, lisans teminleri ve danışmanlık
sözleşmeleri yapılmıştır.
Uzakdoğu ve diğer imalatçı ülkelerdeki fiyat artışları ve etik kodlardaki gelişmelerin, bugüne kadar sürdürdükleri rekabetteki
üstünlüklerini zayıflatacağı ve özellikle dünyanın önemli markalarının, istikrarlı, kaliteli, üretim çizgisini değiştirmeyen ve
sürekli geliştiren ülkemize yönelimlerinin devam edeceği beklentisindeyiz. Bunun yansıması olarak, önemli dünya markaları
ile görüşmelerimiz ve temaslarımız da devam edecektir.
Global ısınma ve tüketim eğrilerindeki değişiklikler neticesinde ülkemizde ve dünya sathında hayvancılık sektörü olumsuz
etkilenmiş ve mütakip yıllarda etkilenmeye devam edeceği öngörülmektedir. Buna bağlı olarak ekonomik kriz sonrası özellikle perakende sektöründeki canlanma ile talep artışı yaşanırken arzdaki daralma ham deri fiyatlarının dramatik bir şekilde
artmasına sebep olmuştur. Ham deri piyasasındaki fiyat artışlarının şirketimize yansıması maliyet ve stoklarımızda artışa
sebep olmuştur.
Desa’nın şu anda en büyük pazarları olan İtalya ve İngiltere’nin ardından, Türkiye’nin komşu ülkelerle ilişkileri geliştirmeye
yönelik dış politikalarına uygun olarak, özellikle Irak, Kıbrıs, Suriye ve Azerbaycan pazarları üzerinde yoğunlaşmayı 2011
pazar hedefi stratejilerine dahil edebiliriz.
2011 dönemi için önceliklerimizi, ihracat hedefimizi belirlediğimiz rakamlara ulaştırmak, ihracat ve yurtiçi satış dengemizde %50-50 pazar oranını dengeleyebilmek, işletme sermayesini destekleyecek nakit yaratmak, dünya moda merkezlerinde açmayı hedeflediğimiz mağazalarımızla ve planladığımız yatırımlarımızla arttırmayı hedeflediğimiz pazar payı ve ciro
şeklinde belirlemiş bulunuyoruz.
III YÖNETİM ÇALIŞMALARI
1. Üst Düzey Yöneticiler
Ünvanı
Adı - Soyadı
Genel Müdür
Burak Çelet
18
Genel Müdür Yardımcısı (Dış Satım)
Nihal Çelet
30
Genel Müdür Yardımcısı (Satış ve Pazarlama)
Taner Bandırma
20
Genel Müdür Yardımcısı (Mali İşler)
Burhan Çamlıca
17
Çorlu Fabrika Müdürü
Nuri Katkat
19
Düzce Fabrika Müdürü
Gürsu Altıoklar
14
Ahmet Aslan Özünlü
40
Finansman Müdürü
Ayşe Mısırlı
18
İnsan Kaynakları Koordinatörü
Hamdi Paramyok
19
Bilgi İşlem Müdürü
Dr. Ahmet Taşdelen
24
CRM ve E-ticaret Yöneticisi
Burçak Çelet
11
Reklam ve Halkla İlişkiler Yöneticisi
Ahu Polatoğlu
8
Yatırımcı İlişkileri Uzmanı
Gökhan Yazıcı
6
Muhasebe Müdürü
2. Personel Değişikliği
Şirketimizde Aralık 2010 tarihi itibariyle çalışan sayısı 1.893’dır. (31 Aralık 2009: 1613)
3. Toplu Sözleşme Uygulamaları
Kuruluşumuzda toplu sözleşme uygulaması mevcut olmayıp personel ilişkileri İş Kanunu çerçevesinde yürütülmektedir.
4. Kıdem Tazminatları
Çalışanların hak kazandıkları kıdem tazminat tutarının 31.12.2010 tarihindeki durumu 1.083.295- TL’dir. 2010 yılında
ayrılan karşılık 161.488 - TL’dir.
5. Personele Sağlanan Haklar
Şirketimizin çalışanlarına İş Kanunu ve ilgili mevzuatlarda belirtilen haklar sağlanmıştır.
Gerek mali yapımıza gerekse pazar payımıza yönelik uyguladığımız ve planladığımız stratejilerimizin, finansal yapımızı
planladığımız hedeflere ulaştırmada ve şirket değerini arttırmada destekleyici nitelikte olduğunu düşünüyoruz.
Bununla birlikte, perakende pazarında yaşanan rekabetin, fiyat talep elastikiyetinin yönetilmesi noktasında Şirketimizin
pazar gücünün korunabilmesi için, her zamankinden daha hassas bir yaklaşımla “Eder Fiyat Stratejimizin” vurgulanması
önemli hale gelmiştir. Bunu başarılı olarak yürütebilmek için, ürün yapımızın, müşteri talebine her zaman cevap verebilecek
spesifikasyonlarda ve büyüklükte oluşturulması, Eder Fiyat Stratejimizi destekleyecek en önemli araçlarımızdan olacaktır.
9. Yapılan araştırma ve geliştirme faaliyetleri:
Bunlara ilaveten;
a. İşyerine Geliş Gidişlerde Servis,
b. Öğle Yemeği,
c. Araç Tahsisi,
d. Araç Tahsisi yapılan personele Ferdi Kaza Sigortası,
e. Limitli Kullanılan Cep Telefonları
hakları verilmektedir.
• Bozuk derilerin yüzeylerinin iyileştirilmesi ve kaplanması çalışması Tübitak işbirliğiyle devam etmektedir.
• Ekolojik Deri Üretimi Projesi de tasarım aşamasındadır.
10. Dönem içinde yapılan bağışlar hakkında bilgiler:
01.01.2010 – 31.12.2010 döneminde şirketimiz tarafından 302.746-TL bağış yapılmıştır.
24
25
www.desa.com.tr
iletilmiştir. Nama yazılı pay sahiplerine pay defterine kayıt için özel bir süre öngörülmemiş olup Türk Ticaret Kanunu ile
ilgili hükümlere uyulmuştur.
Genel kurul öncesi 2009 yılı faaliyet raporu şirket merkezinde pay sahiplerine sunulmuştur. Genel kurula katılımın
kolaylaştırılması amacıyla toplantı yeri şirket merkezi seçilmiş genel kurul ilanı Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi ile ülke çapında
yayın yapan bir gazete ve İMKB bülteni aracılığı ile yayınlanmıştır.
2. Özel Durum Açıklamaları:
2010 yılı 12 aylık dönemi içerisinde 30 adet özel durum açıklaması yapılmış, bu açıklamaya istinaden ek açıklama
istenmemiştir. Tüm özel durum açıklamaları zamanında yapılmış, şirkete herhangi bir yaptırım uygulanmamıştır.
3. Yönetim Kurulu Faaliyet Esasları:
2010 yılı 12 aylık dönemi içerisinde 37 adet yönetim kurulu toplantısı yapılmış olup toplantı gündemleri önceden belirlenmektedir. Yapılan toplantılara fiilen katılım sağlanmış, tüm Yönetim Kurulu kararları oybirliği ile alınmış, Yönetim Kurulu
toplantılarında Yönetim Kurulu üyelerince belirtilen ve karar zaptına geçirilmiş soru olmamıştır. Olağan Yönetim Kurulu
toplantılarının tarihleri önceden belirlenmektedir. Yönetim Kurulu sekretaryası mevcuttur.
IV - HESAP DÖNEMİNİN KAPANMASINDAN GENEL KURULA
KADAR OLAN SÜREÇTE YAPILANLAR
01.01.2010 – 31.12.2010 dönemi sonrası, 04.01.2011 tarihinde Palladium AVM bünyesinde 1 adet Samsonite
Mağazası açılmıştır.
V – KAR DAĞITIM ÖNERİSİ VE SONUÇ
Şirketimiz Desa Deri San ve Tic. A.Ş.’ nin 14 / 03 / 2010 tarih ve 09 / 2011 no’lu Yönetim Kurulu Kararı ile Sermaye
Piyasası Kurulu’nun Seri IV No: 27 sayılı tebliği ve bu tebliğdeki değişikliklere uygun olarak hazırlanan SPK Kar Dağıtım
Tablosuna göre;
Şirketimizin 2010 yılı dönem sonu itibariyle geçmiş yıl zararları bulunduğundan 2010 yılı dönem karının geçmiş yıl
zararlarına mahsup edilerek, ortaklara kar dağıtımı yapılmayacağı ve konunun Genel Kurul’un bilgi ve onayına sunulması
hususlarında Yönetim Kurulumuzun 14.03.2011 tarihli toplantısında karar alınmıştır.
KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİ UYUM BEYANI
Yıllık Kurumsal Yönetim İlkleri Uyum Raporu’nun değişen bölümleri aşağıda açıklanmakta olup, değişmeyen bölümleri
tekrarlanmamıştır.
1. Genel Kurul Bilgileri :
Dönem içerisinde 29.03.2010 tarihinde 2009 Yılı Olağan Genel Kurul Toplantısı %70 civarı bir katılımla yapılmış olup
genel kurulla ilgili bilgiler SPK mevzuatı doğrultusunda gerek özel durum açıklaması gerekse basın yoluyla kamuya
26
27
DESA DERİ SANAYİ ve TİCARET A.Ş.’nin
01 Ocak - 31 Aralık 2010
Dönemine Ait Finansal Tabloları ve Bağımsız Denetim Raporu
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.’nin
1 OCAK 2010- 31 ARALIK 2010 HESAP DÖNEMİNE AİT
BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ
31 ARALIK 2010 TARİHLİ KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN NOTLAR
(Aksi belirtilmedikçe tutarlar “TL” olarak ifade edilmiştir.)
Giriş
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş. ’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte
sona eren yıla ait gelir tablosunu, öz sermaye değişim tablosunu ve nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve
dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.
Finansal Tablolarla İlgili Olarak İşletme Yönetiminin Sorumluluğu
İşletme yönetimi finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve
dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli
yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin
tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe
politikalarının seçilmesini içermektedir.
Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu
Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz,
Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere
uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir
güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim
tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini
de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde
bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara
uygun olarak tasarlamak amacıyla, işletme yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya
koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca işletme yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe
tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.
Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak
oluşturduğuna inanıyoruz.
Görüş
Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.’nin 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal
raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.
Görüşümüze şart getirmemekle birlikte, aşağıdaki hususlara dikkatinizi çekmek isteriz:
- Not. 35’ de belirtildiği üzere Vergi kanunlarına göre geçmiş yıllara ait mali zararlar, 5 yıllık süre içinde kurumlar vergisi matrahından
indirilebilmektedir. Bu durumda geçmiş yıl zararları üzerinden hesaplanan 413.166 TL tutarındaki ertelenmiş vergi varlığının realize
olması şirketin mali kar elde etmesine bağlı olmaktadır. Şirket yönetimi yurt dışı satışlarda beklenen artışa bağlı olarak kara geçileceği
öngörüsünde bulunduğu için geçmiş yıl zararları üzerinden ertelenmiş vergi varlığı hesaplamıştır.
- Şirketin bağlı ortaklığı olan Desa International Limited ile ilgili olarak 2010 yılında; Not 7’de belirtildiği üzere bu şirket özsermayesini
yitirmiş olduğundan iştirak bedeli için 690.225 TL değer düşüklüğü karşılığı ayrılmış, ayrıca Not 10’da ifade edildiği gibi aynı şirketten
olan alacağın tahsili de şüpheli hale geldiğinden 1.607.637 TL tutarında şüpheli alacak karşılığı ayrılmıştır.
-Şirket tarafından cari dönemde izin karşılığı ayrılmış olup, önceki dönemlerde de bu uygulamaya paralel olarak geriye dönük düzeltme
yapılmıştır. Not. 2.1 Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi başlıklı bölümde belirtildiği üzere
geçmiş yıl zararlarına 2009 yılında net 579.140 TL, 2008 yılında ise net 260.734 TL ilave edilmiştir.
İstanbul, 14 Mart 2011
KAVRAM BAĞIMSIZ DENETİM VE YEMİNLİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Ö. Faik YILMAZ
Sorumlu Ortak Başdenetçi
30
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ 31 ARALIK 2010 TARİHLİ KONSOLİDE BİLANÇO
(Tüm tutarlar TL olarak gösterilmiştir.)
Cari Dönem (31 Aralık 2010)
Geçmiş Dönem (31 Aralık 2009)
89.091.563
86.821.808
6
7
916.782
-
598.067
-
10
10
11
13
26
2.128.205
11.079.111
28.909
71.669.866
3.268.690
1.514.464
9.653.296
20.162
73.569.977
1.465.842
25.495.887
22.998.190
384.596
38.068
1.062.924
22.436.680
1.044.870
528.749
373.433
204.553
432.862
21.448.206
539.135
114.587.450
109.819.997
Cari Dönem (31 Aralık 2010)
Geçmiş Dönem (31 Aralık 2009)
51.084.527
45.994.180
15.421.594
2.371.502
25.929.981
2.052.989
4.034.101
1.274.359
17.344.097
3.065.190
19.799.063
1.017.213
3.086.068
1.682.549
6.748.663
7.618.839
5.665.368
6.022.800
41.829
921.807
632.943
Dipnot Referansları
Varlıklar
Dönen Varlıklar
Nakit Nakit ve Benzerleri
Finansal Yatırımlar
Ticari Alacaklar
- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar
- Diğer Ticari Alacaklar
Diğer Alacaklar
Stoklar
Diğer Dönen Varlıklar
Duran Varlıklar
Diğer Alacaklar
Finansal Yatırımlar
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Ertelenmiş Vergi Varlığı
11
7
16
18
19
Toplam varlıklar
KAYNAKLAR
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar
Ticari Borçlar
- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar
- Diğer Ticari Borçlar
Diğer Borçlar
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıklar
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler
8
10
10
11
35
22
26
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar
Ticari Borçlar
Kıdem Tazminatı Karşılığı
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
8
10
24
35
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar
Ödenmiş Sermaye
Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
Geçmiş Yıllar Kar / Zararları
Net Dönem Karı / Zararı
Toplam KAYNAKLAR
27
27
27
27
27
1.083.295
56.754.260
56.206.978
49.221.970
5.500.255
735.597
748.684
547.753
49.221.970
5.500.255
735.597
6.756.994
(5.747.104)
114.587.450
109.819.997
31
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ
31 ARALIK 2010 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU
31 ARALIK 2010 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU
Dipnot Referansı
Cari Dönem
1 Ocak 2010/31 Aralık 2010
Geçmiş Dönem
1 Ocak 2009/31 Aralık 2009
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
Satış Gelirleri
Satışların Maliyeti (-)
28
28
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar)
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler (-)
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kar (Zarar)
BRÜT KAR / ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
29
29
29
31
31
FAALİYET KARI / ZARARI
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen
Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar
Finansal Gelirler
Finansal Giderler (-)
16
32
33
95.911.950
(64.556.679)
38.190.550
31.014.146
-
-
38.190.550
31.014.146
(30.707.583)
(8.666.508)
(1.523.323)
5.975.316
(3.015.426)
(26.382.775)
(5.803.291)
(1.336.353)
4.065.080
(3.349.583)
253.027
(1.792.776)
630.062
(243.351)
Geçmiş Dönem
31 Aralık 2009
VERGİ ÖNCESİ DÖNEM KARI/ZARARI
(613.939)
(5.946.767)
Düzeltmeler
4.840.445
4.844.714
3.731.950
1.108.495
3.869.124
975.590
4.226.506
(1.102.053)
4.227.810
(1.425.815)
(613.741)
(19.910)
1.900.111
(1.636.363)
6.089.629
(693.688)
627.587
(4.490.455)
(868.835)
(441.343)
11.150
(5.258.528)
442.316
(230.539)
1.469.060
386.264
8.454.316
(5.592.508)
(5.855.666)
(5.339.398)
113.794
(630.062)
(2.706.367)
(2.441.815)
92.089
(356.641)
(2.279.935)
(2.279.935)
-
8.636.576
8.636.576
-
318.715
337.701
1- Amortisman ve İtfa Payları (+)
2- Karşılıklardaki Değişiklikler (+/-)
30
VARLIK VE BORÇLARDAKİ DEĞİŞİM ÖNCESİ NET NAKİT
Varlık ve Borçlardaki Değişimler
1- Ticari Alacaklardaki (Artış / Azalış)
2- İlişkili Taraflardan Alacaklardaki (Artış / Azalış)
3- Diğer Alacaklardaki (Artış / Azalış)
4- Stoklardaki (Artış / Azalış)
5- Diğer Varlıklardaki (Artış) / Azalış
6- Ticari Borçlardaki Artış / (Azalış)
7- İlişkili Taraflara Borçlardaki Artış / (Azalış)
8- Diğer Borçlardaki Artış / (Azalış)
9- Ödenen Vergiler
ESAS FAALİYETLERDEN SAĞLANAN NET NAKİT
Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit
1- Duran Varlık Yatırımları (-)
2- Duran Varlık satışı (+)
3- Özkaynak Yöntemiyle Değ. F.V.’dan
sağlanan (+) / kullanılan nakit (-)
18,19
18,19
16
3.411.793
(4.980.820)
5.979.768
(9.890.408)
(613.939)
(5.946.767)
1.161.692
199.663
DÖNEM KARI/ZARARI
547.753
(5.747.104)
DÖNEM KARI/ZARARI
547.753
(5.747.104)
-
-
DÖNEM BAŞINDAKİ NAKİT VE BENZERİ
6
598.067
260.366
547.753
(5.747.104)
NAKİT VE BENZERİ DEĞERLERDEKİ ARTIŞ
6
916.782
598.067
0,000111
(0,001168)
vergİ Öncesİ KARI/ZARARI
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri
- Dönem Vergi Gelir/Gideri
- Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
DİĞER KAPSAMLI GELİR
Toplam KAPSAMLI GELİRLER
HİSSE BAŞINA KAR/ZARAR
32
127.417.987
(89.227.437)
Cari Dönem
31 Aralık 2010
35
35
Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit
1- Finansal Borçlardaki Artış / (Azalış)
2- Sermaye Artışından Sağlanan Nakit
3- Tahsil Edilen Faiz ve Temettüler (+)
NAKİT VE BENZERİ DEĞERLERDEKİ ARTIŞ AZALIŞ
33
www.desa.com.tr
31 ARALIK 2010 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT (KONSOLİDE) ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU
Dipnot
Referans
1 Ocak 2009 itibariyle
Sermaye
Kardan
Ayrılmış
Kısıtlanmış
Yedekler
Net Dönem
Karı/Zararı
Geçmiş
Dönem
Karı/Zararı
Toplam
49.221.970
5.500.255
735.597
(3.537.301)
10.294.295
61.954.082
Sermaye Artışı
-
-
-
-
-
-
Dönem Karından
Geçmiş Yıl Karlarına
Transfer
-
-
-
3.798.035
(3.798.035)
-
Yedeklere Transfer
-
-
-
-
-
-
Net Dönem
Karı/Zararı
-
-
-
(5.747.104)
-
(5.747.104)
49.221.970
5.500.255
735.597
(3.537.301)
10.294.295
62.214.816
1 Ocak 2010 İtibariyle
49.221.970
5.500.255
735.597
(5.747.104)
6.496.260
56.206.978
Diğer Kazanç ve Kayıplar
-
-
-
-
(471)
(471)
Sermaye Artışı
-
-
-
-
-
-
Geçmiş Yıl Karlarından
Transfer
-
-
-
5.747.104
Net Dönem
Karı/Zararı
-
-
-
547.753
-
547.753
49.221.970
5.500.255
735.597
547.753
748.685
748.685
31 Aralık 2009
İtibariyle
31 Aralık 2010 İtibariyle
34
Sermaye
Enflasyon
Düzeltmesi
Farkları
27
27
(5.747.104)
-
35
www.desa.com.tr
31 ARALIK 2009 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
NOT 1 - ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
1.1. Faaliyet Konusu
DESA Deri Sanayi ve Ticaret A.Ş. “Şirket” 29 Ocak 1982’de kurulmuş olup deri konfeksiyon, çanta, ayakkabı ve her çeşit saraciye mamullerinin imali, satışı, ihracı ve ithali ile meşgul olmaktadır.
Şirket’in merkezi Halkalı Cad. No: 208 Sefaköy - Küçükçekmece / İstanbul adresinde yer almaktadır. Kurumun ayrıca Tuzla Serbest
Bölgesi’nde faaliyet gösteren şubesi bulunmaktadır. Şirket’in biri merkezde, biri Çorlu’ da, biri de Düzce’de olmak üzere üç fabrikası bulunmakta olup adresleri aşağıdaki gibidir.
Çorlu Fabrika : Sağlık Mahallesi Kuzey Caddesi No: 14-24 Çorlu / Tekirdağ
Düzce Fabrika: Organize Sanayi Bölgesi 9. Ada 4-5 Parsel Beyköy / Düzce
Şirket’in iletişim bilgileri aşağıdaki gibidir.
Tel : 0090 212 473 18 00
Fax : 0090 212 698 98 12
Web : www.DESA.com.tr
Şirket’in hisseleri 29-30 Nisan 2004 tarihleri arasında halka arz edilmiş olup, 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle % 30’u İstanbul Menkul
Kıymetler Borsası’nda (“İMKB”) işlem görmektedir.
Şirket’in 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle çalışan sayısı 1.893 kişidir. ( 31 Aralık 2009 – 1.613 )
1.2. Sermaye Yapısı
Şirket 2007 yılı içerisinde kayıtlı sermaye sistemine geçmiş olup, kayıtlı sermaye tavanı 150.000.000 TL’dir. 31 Aralık 2010 tarihi
itibariyle ödenmiş sermayesi ise 49.221.970 TL (31 Aralık 2009: 49.221.970.-TL) olup her biri 1 Kr nominal değerli 4.922.196.986
(31 Aralık 2009: 4.922.196.986) adet hisseye bölünmüştür.
Şirketin %10’dan fazla paya sahip ortaklarının ünvanları ve ortaklık payları aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Adı Soyadı / Ünvanı
Pay Oranı
Pay Tutarı
Pay Oranı
Pay Tutarı
Çelet Holding A.Ş.
%54,28
26.717.682
% 54,28
26.717.682
Melih Çelet
%14,92
7.343.918
% 14,92
7.343.918
1.3. İştirak ve Bağlı Ortaklıklar
Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının unvanları, faaliyet konuları ve iş merkezleri aşağıdaki gibidir.
Faaliyet Alanı
Faaliyet Alanı
İştirak
İştirak Oranı
% İştirak Oranı
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
Tekstil
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş.
Tekstil
İstanbul-Türkiye
%50
%50
İstanbul
%40
%40
Leather Fashion Limited
Tekstil
Moskova-Rusya
%100
%100
Sedesa Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
Tekstil
İstanbul-Türkiye
%99
%99
DESA International
Tekstil
Londra-İngiltere
%100
%100
Desa SMS Ltd.
Tekstil
Londra-İngiltere
%100
%100
Desa International (UK) Ltd.
Tekstil
Londra-İngiltere
%100
%100
Bağlı Ortaklık
NOT 1 - ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (Devamı)
Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle önemli görülenlerin aktif toplamları ve ciroları aşağıdaki gibidir.
İştirak ve Bağlı Ortaklığın Ünvanı
Aktif Toplamı
Cirosu
Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
4.885
-
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş.
6.091.508
17.429.116-
Sedesa Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
18.176
-
Yukarıda tablodan da görüleceği üzere Şirketin iştirak ve bağlı ortaklarından Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. dışındakilerin 31 Aralık
2010 tarihi itibariyle aktif toplamı ve ciroları çok düşüktür. Bu nedenle bu iştirak ve bağlı ortaklıkların finansal tabloları Şirketin aynı
dönemli finansal tabloları ile konsolidasyona tabi tutulmamıştır.
Şirketin iştiraklerinden Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. 31 Aralık 2010 tarihli finansal tabloları ise Şirketin aynı dönemli finansal tabloları
ile özkaynak yöntemiyle konsolide edilmiştir. (Not 16)
Şirket’in bağlı ortaklıkları ile iştiraklerinden Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti. faaliyet hacimlerinin düşük olması nedeniyle konsolidasyona
tabi tutulmamıştır. Şirket’in iştiraklerinden Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş.’nin 31 Aralık 2010 tarihli finansal tabloları UMS/UFRS
standartları çerçevesinde Şirket’in aynı tarihli finansal tabloları ile özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutulmuştur.
36
37
1.4. Finansal Tabloların Onaylanması:
2.2. Uygulanan Konsolidasyon Esasları
Şirket’e ait finansal tablolar 14 Mart 2011 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Genel Kurul ve belirli düzenleyici
kurullar, finansal tabloları değiştirme yetkisine sahiptir.
Bağlı ortaklıklar
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
Şirket’in bağlı ortaklıkları faaliyet hacimlerinin düşük olması nedeni ile konsolidasyona tabi tutulmamıştır. Ancak sözkonusu bağlı
ortaklıklar gerçeğe uygun değeri ile değerlenerek değer düşüklüğü olanlar için karşılık ayrılmıştır.
2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar
İştirakler
Finansal Tabloların Hazırlanış Esasları ve Belirli Muhasebe Politikaları
Şirket’in iştiraklerinden Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.’nin faaliyet hacmi düşük olması nedeni ile konsolidasyona tabi
tutulmamıştır. Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. ise özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutulmuştur.
Şirket, muhasebe kayıtlarını Türk Ticaret Kanunu ve vergi mevzuatına uygun olarak tutmakta, Sermaye Piyasası Kurulu’na (“SPK”)
sunduğu finansal tablolarını ise Sermaye Piyasası Kurulu tarafından belirlenen formatta hazırlamaktadır.
Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”), Seri XI, No 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” (“Seri
XI, No 29 sayılı Tebliğ”) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına
ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal
tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiş ve bu Tebliğin yürürlüğe girmesiyle Seri XI, No 25 sayılı “Sermaye Piyasasında
Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ” (“Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliğ”) yürürlükten kalkmıştır. Anılan tebliğ (“Seri XI, No 29 sayılı
Tebliğ”) gereğince, işletmeler tarafından, finansal tabloların 31.03.2008 tarihinden itibaren Uluslararası Muhasebe Standartları /
Finansal Raporlama Standartları’na (UMS/UFRS ) uygun olarak hazırlanması gerekmektedir.
İlişikteki finansal tablolar, SPK’ nın Seri XI; No 29 tebliği çerçevesinde UMS/UFRS’ ye göre hazırlanmış ve SPK tarafından 14 Nisan
2008 tarihli duyuru ile uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak sunulmuştur. 1 Ocak 2009 tarihinde veya bu tarihten
sonra başlayan finansal dönemler için geçerli olan TMS 1’deki değişikliklere uygun olarak bilanço, finansal durum tablosu adıyla ve
kar/zarar bölümleri tek bir kapsamlı gelir tablosunda sunulmuştur.
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)
Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK Finansal Raporlama Standartları’na
uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi
uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Bu nedenle, ekli finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla,
Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( IASB ) tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal
Raporlama” standardı (“UMS 29”) uygulanmamıştır.
Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi
Şirket’in finansal tabloları Şirket’in mali durumu, performansı ve nakit akımlarındaki eğilimleri belirlemek amacıyla önceki dönemle
karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihli konsolide finansal durum tabloları ve konsolide
finansal durum tablolarına ilişkin dipnotlar ile 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihlerinde sona eren dönemlere ait konsolide
kapsamlı gelir, konsolide nakit akış ve konsolide özkaynak değişim tabloları ve ilgili dipnotlar karşılaştırmalı olarak sunulmuştur.
Finansal Tabloların Sunuluşu’na ilişkin UMS 1 no.lu standarda göre bir muhasebe politikası geriye yönelik uygulandığında en az 3
finansal durum tablosu ile diğer tablolardan iki adet tablo ve dipnotların sunulması gerekmektedir. Şirket tarafından cari dönemde
izin karşılığı ayrılmış olup, önceki dönemlerde de bu uygulamaya paralel olarak geriye dönük düzeltme yapılmıştır.
Bu çerçevede 31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihli bilançolar yeniden düzenlenmiş ve karşılaştırmalı olarak sunulmuştur. 31
Aralık 2010 tarihli finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanabilmesi açısından konsolide kapsamlı gelir tablosunda da gerekli
düzeltmeler yapılmıştır. Yapılan düzeltmelerin bilanço ve gelir tablosu kalemlerine etkisi aşağıdaki tabloda özetlenmiştir.
Yeniden Düzenlemenin
Yeniden Düzenlemenin
Bilançoya Etkisi
Bilançoya Etkisi
31.12.2009
31.12.2008
31.12.2009
Borç karş.da artış (İzin Karş.)
723.925
325.917
Satışların Maliyeti
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
-144.785
-65.183
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
(42.021)
579.140
260.734
Genel Yönetim Giderleri (-)
(12.413)
Toplam
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
38
Geçmiş Yıllar Kar/Zararı
-260.734
-
Net Dönem Kar/ Zararı
-318.406
-260.734
Toplam
-579.140
-260.734
Ertelenmiş vergi Geliri/Gideri
Toplam
(341.125)
(2.449)
79.602
(318.406)
Şirket’in iştirakleri özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilmiştir. Bunlar, Şirket’in genel olarak oy hakkının %20
ile %50’sine sahip olduğu veya Şirket’in şirket faaliyetleri üzerinde kontrol yetkisine sahip bulunmamakla birlikte önemli etkiye
sahip olduğu kuruluşlardır. İştirakler bilançoda, maliyetlerine Şirket’in, iştiraklerin net varlıklarındaki payında alım sonrası oluşan
değişikliklerin eklenmesi ve varsa değer düşüklüğü karşılığının düşülmesiyle gösterilmektedir. Gelir tablosu Şirket’in iştiraklerinin
faaliyet sonuçlarındaki payını yansıtmaktadır.
Şirket ile iştirak arasındaki işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar, Şirket’in iştirakteki payı ölçüsünde düzeltilmiş olup,
gerçekleşmemiş zararlarda işlem, transfer edilen varlığın değer düşüklüğüne uğradığını göstermiyor ise, düzeltilmiştir.
2.3. Muhasebe Politikalarında Değişiklikler
Şirket, muhasebe politikalarını bir önceki yıl ile tutarlı olarak uygulamıştır. Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler
ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir.
2.4. Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
Finansal tabloların hazırlanmasında şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen varsayımlar
ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden
geçirilmekte, önemli sapmaların varlığı durumunda gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna
yansıtılmaktadırlar.
2.5. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları
Şirket bu dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK’nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları
Komitesi (IFRIC) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır.
31 Aralık 2010 tarihli sene sonu mali tabloları için geçerli olacak olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar aşağıda özetlenmektedir:
UFRS 1 (Değişiklik) “UFRS’nin İlk Kez Uygulanması” - İlk uygulamaya ilişkin ilave istisnalar,
UFRS 2 (Değişiklik) “Hisse Bazlı Ödemeler” – Şirket tarafından nakit olarak ödenen hisse bazlı ödeme işlemleri,
UFRS 3 (Değişiklik), “İşletme Birleşmeleri” ve UMS 27 (Değişiklik), “Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar”,
UMS 39 (Değişiklik), “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme” - Uygun korumalı enstrümanlar,
UFRYK 17, “Gayri-nakdi Varlıkların Ortaklara Dağıtılması”,
UFRS’deki iyileştirmeler (2008’de yayınlanan),
UFRS’deki iyileştirmeler (2009’da yayınlanan).
UFRS 5 Satıs Amaclı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler standardında yapılan değisiklikler,
31 Aralık 2010 tarihinden sonra geçerli olacak olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar:
UFRS 1 (Değişiklik)- Karşılaştırmalı UFRS 7 Dipnotları için Sınırlı Muafiyet (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında başlayan
hesap dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir).
UFRS 9 “Finansal Araçlar” (1 Ocak 2013 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır),
UMS12: Gelir Vergileri- Ertelenmiş Vergi(Değişiklik) :Esas alınan varlıkların geri kazanımı ,
UMS 24 (Revize) “İlişkili Taraf Açıklamaları” (1 Ocak 2011 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli
olacaktır),
UMS 32 (Değişiklik) “Hisse İhraçlarının Sınıflandırılması” (1 Şubat 2010 tarihinde veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde geçerli olacaktır),
UFRYK 9:”Saklı Türev Ürünlerinin Yeniden Değerlendirilmesi”( 1 Ocak2013 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır)
UFRYK 13:Müşteri Sadakat Programları,
UFRYK 14 (Değişiklik) “Asgari Fonlama Koşullarının Geri Ödenmesi” (1 Ocak 2011 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap
dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir),
UFRYK 19 “Finansal Yükümlülüklerin Sermaye Araçları ile Ortadan Kaldırılması” (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında
başlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir).
UFRS’lerdeki iyileştirmeler:
Mayıs 2010’da Uluslarası Muhasebe Standartları Kurulu 7 standartla ilgili 11 değişiklik yayımlamıştır. Değiştirilen standartlar
aşağıdaki gibidir:
UFRS 1: İlk uygulama yılında muhasebe politikalarındaki değişiklikler
UFRS 1: Tahmini maliyet olarak yeniden değerleme bazı
39
UFRS 1: Oran düzenlemesine tabi olan operasyonlar için tahmini maliyet kullanımı
UFRS 3: Revize UFRS’nin efektif olma tarihinden önce oluşan işletme birleşmelerinden kaynaklanan koşullu bedellerin geçiş
hükümleri
UFRS 3: Kontrol gücü olmayan payların ölçümlenmesi
UFRS 3: Değiştirlemeyen ya da gönüllü olarak değiştirilebilen hisse bazlı ödemelerler ilgili ödüller
UFRS 7: Dipnotlara açıklık getirilmesi / Finansal araçlar:Açıklamalar
UMS 1: Özkaynak hareket tablosuna açıklık getirilmesi / Finansal tabloların sunuluşu
UMS 27: UMS 27 “Konsolide ve Solo Finansal Tablolar” standardına yapılan iyileştirmeler için geçiş hükümleri
UMS 34: Önemli olaylar ve işlemler / Ara dönem raporlama2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
düşüklüğü doğrudan ilgili finansal varlığın kayıtlı değerinden düşülür. Ticari alacağın tahsil edilememesi durumunda söz konusu
tutar karşılık hesabından düşülerek silinir. Karşılık hesabındaki değişimler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.
a) Nakit ve Nakit Benzerleri
Gelirler, alınan veya alınacak olan bedelin gerçeğe uygun değeri ile ölçülür ve tahmini müşteri iadeleri, iskontolar ve benzer diğer
karşılıklar kadar indirilir.
Nakit, işletmedeki nakit ile vadesiz mevduatı; nakit benzeri ise, tutarı belirli bir nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değerindeki değişim riski önemsiz olan (çekler, B tipi likit fonlar, ters-repo işlemlerinden alacaklar, vadesi 3 aydan kısa
olan mevduat, vadesine 3 aydan az kalmış kamu borçlanma araçları, para piyasalarından alacaklar gibi) fonları ve yatırımları ifade
etmektedir. (Not 6)
b) Finansal Yatırımlar
Sınıflandırma: Finansal Yatırımlar finansal tablolarda “Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar”, “Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar” ve “Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar” olarak sınıflandırılmaktadır. Gerçeğe Uygun
Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar, yakın bir tarihte satılmak ve kar elde etmek amacıyla elde tutulan finansal
varlıkları; Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar, işletmenin vadeye kadar elde tutma niyet ve imkânının bulunduğu sabit
veya belirlenebilir nitelikte ödemeler içeren, sabit bir vadesi bulunan ve işletme tarafından ilk muhasebeleştirme sırasında gerçeğe
uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan ya da satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflanmayan finansal varlıkları; Satılmaya
Hazır Finansal Varlıklar, işletme tarafından satılmaya hazır olarak tanımlanan veya vadeye kadar elde tutulacak ya da gerçeğe
uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan finansal varlık olarak sınıflanmayan finansal varlıkları ifade eder.
Değerleme: Finansal bir varlık veya borç ilk muhasebeleştirmesi sırasında (gerçeğe uygun değeri) ile değerlenir. İlk
muhasebeleştirmedeki gerçeğe uygun değer, finansal varlığın ‘elde etme maliyeti’dir. Finansal varlıklar, izleyen dönemlerde bilanço tarihindeki ‘gerçeğe uygun değeri’ ile (Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar etkin faiz yöntemiyle) değerlenir. Aktif
bir piyasada (Borsada) işlem gören finan-sal varlıkların gerçeğe uygun değeri Borsa Rayicidir.
e) İlişkili Taraflar
Finansal tabloların amacı doğrultusunda, ortaklar, önemli yönetim personeli ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından
kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve ortaklıklar ile grup şirketleri, ilişkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmişlerdir.
f) Hasılat
Malların satışı
Malların satışından elde edilen gelir, aşağıdaki şartlar karşılandığında muhasebeleştirilir:
• Şirket’in mülkiyetle ilgili tüm önemli riskleri ve kazanımları alıcıya devretmesi, Şirket’in mülkiyetle ilişkilendirilen ve süregelen
bir idari katılımının ve satılan mallar üzerinde etkin bir kontrolünün olmaması, gelir tutarının güvenilebilir bir şekilde ölçülmesi,
işlemle ilişkili olan ekonomik faydaların işletmeye akışının olası olması, ve işlemden kaynaklanacak maliyetlerin güvenilebilir bir
şekilde ölçülmesi.
Hizmet sunumu
Hizmet sunum sözleşmesinden elde edilen gelir, sözleşmenin tamamlanma aşamasına göre muhasebeleştirilir.
Temettü ve faiz geliri
Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır. Faiz geliri,
kalan anapara bakiyesi ve ilgili finansal varlıktan beklenen ömrü boyunca elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın
net defter değerine getiren efektif faiz oranına göre ilgili dönemde tahakkuk ettirilir.
Gerçeğe uygun değerinin güvenilir bir biçimde tespit edilememesi nedeniyle gerçeğe uygun değerinden gösterilemeyen borsaya
kayıtlı olmayan öz kaynağa dayalı finansal varlıklar, kayıtlı değerleri ile elde etme maliyeti tutarından şayet mevcutsa değer
düşüklüğü karşılığının çıkarılması suretiyle değerlenir.
Kira geliri
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan olarak sınıflandırılan bir finansal varlık veya finansal borca ilişkin olarak ortaya
çıkan kazanç ve kayıp, kar/zarar olarak muhasebeleştirilir. Satılmaya hazır finansal varlığa ilişkin olarak ortaya çıkan kazanç
ve kayıp (değer düşüklüğü zararları ve kur farkı kazanç ve kayıpları hariç) söz konusu finansal varlık bilanço dışı bırakılıncaya
kadar özkaynaklarda muhasebeleştirilir. İlgili finansal varlığın bilanço dışı bırakılması durumunda, daha önceden özkaynaklarda
muhasebeleştirilmiş bulunan kazanç ve kayıplar, kar/zarara aktarılır. Etkin faiz yöntemi kullanılarak hesaplanan faizler kar/zararda
muhasebeleştirilir. İşletmenin ilgili ödemeyi elde etme hakkının oluşması durumunda, satılmaya hazır öz kaynağa dayalı finansal
araçlardan kaynaklanan temettüler, kar/zararda muhasebeleştirilir (Not 7).
c) Ticari Alacaklar
g) Stoklar
Ticari alacaklar, esas faaliyetler çerçevesindeki ticari mal veya hizmet satışları karşılığında müşterilerden olan alacakları ifade
etmektedir. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin çok büyük olmaması durumunda,
orijinal fatura değerleri üzerinden gösterilmektedir. Faiz tahakkuk etkisinin büyük olması durumunda, etkin faiz oranı ile ıskonto
edilmiş net gerçekleşebilir değerlerinden olası şüpheli alacak karşılıkları düşülmek suretiyle gösterilmektedir.
Maddi duran varlıklar, finansal tablolarda, kayıtlı değerlerinden birikmiş amortismanların düşülmesinden sonra kalan net değerleri
üzerinden gösterilmektedir. Amortisman, maddi duran varlığın faydalı ömrü üzerinden, kıst esası uygulanarak, doğrusal amortisman yöntemi ile hesaplanmaktadır.
Şüpheli alacaklara ilişkin karşılıklar, tahsil edilemeyen alacakların tutarını, bunlara karşılık alınan teminatları, Şirket Yönetimi’nin
geçmiş yıllardaki tecrübeleri ve ekonomik koşulları göz önünde bulundurularak ayrılmaktadır. Şüpheli alacak tutarına karşılık
ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan
şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer faaliyet gelirlerine kaydedilmektedir. Tahsil edilemeyecek alacaklar, tahsil edilemeyecekleri anlaşıldığı yılda zarar kaydedilmektedir. Net gerçekleşebilir değerin tespitinde, etkin faiz yöntemi kullanılarak yurtiçi
satışlarda alacağın vadesine uygun olan DİBS’ne ilişkin faiz oranı, yurtdışı satışlarda ise libor oranı esas alınmıştır.
d) Finansal Varlıklarda Değer Düşüklüğü
Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya finansal varlık grupları, her
bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz konusu olayın
ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akımları üzerindeki olumsuz
etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer
düşüklüğü zararı oluşur. Kredi ve alacaklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit akımlarının finansal
varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile defter değeri arasındaki farktır.
Kira geliri: Gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sözleşmesi boyunca doğrusal yönteme göre muhasebeleştirilir.
Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da maliyet bedelinden düşük olanı ile değerlenir. Stoklara dâhil edilen maliyeti oluşturan
unsurlar malzeme, işçilik ve genel üretim giderleridir. Maliyet, ağırlıklı ortalama metodu ile hesaplanmaktadır. Net gerçekleşebilir
değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini satışı tamamlama maliyeti ve satışı gerçekleştirmek
için gerekli tahmini satış masrafları düşüldükten sonraki değerdir (Not 13).
h) Maddi Duran Varlıklar
Amortisman hesabında esas alınan faydalı ömürler ve uygulanan amortisman oranları aşağıdaki gibidir.
Maddi Varlık Cinsi
Faydalı Ömür (Yıl) Amortisman Oranı
Binalar
25-50
%4-%2
Makine Tesis
15
% 6,7
Demirbaşlar
5
% 20
Taşıt Araçları
5
% 20
Özel Maliyetler
5-10
%20 -%10
Bir karşılık hesabının kullanılması yoluyla defter değerinin azaltıldığı ticari alacaklar haricinde, bütün finansal varlıklarda, değer
40
41
Maddi varlıklar olası bir değer düşüklüğünün tespiti amacıyla incelenir ve bu inceleme sonunda maddi duran varlığın kayıtlı değeri,
geri kazanılabilir değerinden fazla ise, karşılık ayrılmak suretiyle kayıtlı değeri geri kazanılabilir değerine indirilir. Geri kazanılabilir
değer, ilgili maddi duran varlığın mevcut kullanımından gelecek net nakit akımları ile net satış fiyatından yüksek olanı olarak kabul
edilir.
Maddi varlıkların elden çıkartılması dolayısıyla oluşan kar ve zararlar diğer faaliyet gelirleri ve giderleri hesaplarına dahil edilirler.
Maddi duran varlıkların herhangi bir parçasını değiştirmekten doğan giderler bakım onarım maliyetleri ile birlikte varlığın gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı nitelikte ise aktifleştirilebilirler. Tüm diğer giderler oluştukça gelir tablosunda gider kalemleri içinde
muhasebeleştirilir (Not 18).
i) Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar iktisap edilmiş bilgi sistemleri, imtiyaz haklarını, bilgisayar yazılımlarını ve geliştirme maliyetlerini
içermektedir. Maddi olmayan duran varlıklar, elde etme maliyeti üzerinden kaydedilir ve elde edildikleri tarihten sonra 15 yılı
geçmeyen bir süre için tahmini faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi ile amortismana tabi tutulur. Markalar
için sınırsız ömürleri olması sebebiyle amortisman ayrılmamaktadır. Değer düşüklüğünün olması durumunda maddi olmayan
duran varlıkların kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerine getirilir (Not 19).
j) Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Yükümlülükler
Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir
kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı
ölçüde azaltılır.
Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir
hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya
da şirketin cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.
Dönem Cari ve Ertelenmiş Vergisi: Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda
ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin
ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak
muhasebeleştirilir (Not 35).
p) Hisse Başına Kar/Zarar
Karşılıklar, şirketin bilanço tarihi itibariyle mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğün
bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının gerçekleşme olasılığının olması ve
yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir.
Hisse başına kar/zarar, gelir tablosunda yer alan net kar/zararın ilgili dönem içinde mevcut hisselerin ağırlıklı ortalama adedine
bölünmesi suretiyle tespit edilir.
Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla
kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün varlık ve yükümlülükler finansal tablolara dahil
edilmemektedir. Bu tür varlık ve yükümlülükler “şarta bağlı yükümlülükler ve varlıklar” olarak notlarda açıklanmaktadır (Not 22).
Türkiye’deki şirketler mevcut hissedarlara birikmiş karlardan ve öz sermaye enflasyon düzeltmesi farkları hesabından hisseleri oranında hisse dağıtarak (“bedelsiz hisseler”) sermayelerini artırabilir. Hisse başına kar/zarar hesaplanırken, bu bedelsiz
hisse ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla hisse başına kar/zarar hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse adedi
ortalaması, hisselerin bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir.
k) Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in, personelin Türk İş Kanunu uyarınca en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak emekliye ayrılması,
iş ilişkisinin kesilmesi, askerlik hizmeti için çağrılması veya vefatı durumunda doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin toplam
karşılığının bugünkü tahmini değerini ifade eder (Not 24).
l) Borçlanma Maliyeti
Şirketçe yıl içinde dağıtılan bedelsiz hisse yoktur.
r) Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından
sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar.
Krediler, alındıkları tarihlerde, alınan kredi tutarından işlem giderleri çıkartıldıktan sonraki değerleriyle kaydedilir. Krediler, takip
eden tarihlerde, etkin faiz yöntemiyle hesaplanmış iskonto edilmiş değerleri ile konsolide finansal tablolarda takip edilirler. Alınan
kredi tutarı (işlem giderleri hariç) ile geri ödeme değeri arasındaki fark, konsolide gelir tablosunda kredi süresince tahakkuk esasına
göre muhasebeleştirilir.
Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu
yeni duruma uygun şekilde düzeltir.
Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı
veya üretimi ile direkt ilişki kurulabilen faiz giderleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar maliyetine dahil
edilir. Diğer tüm finansman giderleri, oluştukları dönemlerde doğrudan gider yazılır.
Şirket’in türev finansal araçlarını vadeli döviz alım-satım sözleşmeleri oluşturmaktadır. Söz konusu türev finansal araçlar ekonomik olarak Şirket için risklere karşı etkin bir koruma sağlamakla birlikte, risk muhasebesi yönünden UMS 39 “Finansal Araçların
Muhasebeleştirilmesi” Standardı’na ait gerekli koşulları taşımaması nedeniyle finansal tablolarda alım-satım amaçlı türev finansal
araçlar olarak muhasebeleştirilmektedir.
m) Finansal Kiralamalar
Finansal kiralama yoluyla elde edilen maddi duran varlık, varlığın kiralama döneminin başındaki vergi avantaj veya teşvikleri
düşüldükten sonraki gerçeğe uygun değerinden veya asgari kira ödemelerinin o tarihte indirgenmiş değerinden düşük olanı üzerinden aktifleştirilir. Anapara kira ödemeleri yükümlülük olarak gösterilir ve ödendikçe azaltılır. Faiz ödemeleri ise, finansal kiralama
dönemi boyunca gelir tablosunda giderleştirilir. Finansal kiralama sözleşmesi ile elde edilen maddi duran varlıklar, varlığın faydalı
ömrü boyunca amortismana tabi tutulur.
n) Dövizli İşlemler
Dönem içinde gerçekleşen dövizli işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal
varlık ve yükümlülükler, bilanço tarihinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin çe-virimlerinden doğan kur kazancı veya zararları, gelir tablosuna gelir ya da gider olarak yansıtılmıştır.
o) Vergi Varlık ve Yükümlülükleri
Vergi Yükümlülüğü, cari yıl vergisi ile ertelenmiş vergilerin toplamından oluşur.
Cari Yıl Vergisi: Cari yıl vergisi, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç
tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir. Şirketin cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibariyle
yasallaşmış ya da önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır.
42
Ertelenmiş Vergi: Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri, varlık ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri
ile vergi değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi hesaplamasında yürürlükteki vergi mevzuatı
uyarınca bilânço tarihi itibariyle geçerli bulunan vergi oranları kullanılır. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici
farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde
etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve
yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk
defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.
s) Türev Finansal Araçlar ve Gömülü Türev Araçları
Alım satım amaçlı türev finansal araçlar, finansal tablolara ilk olarak maliyet değerleri ile yansıtılır ve kayda alınmalarını izleyen
dönemlerde makul değerleri üzerinden değerlenir. Bu enstrümanların makul değerlerinde meydana gelen değişikliklerden kaynaklanan kazanç ve kayıplar gelir veya gider olarak gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
Vadeli döviz alım-satım sözleşmeleri piyasa fiyatları veya iskonto edilmiş nakit akımları ile değerlenmektedir. Makul değeri pozitif
olan türev ürünleri bilançolarda diğer varlıklarda, negatif olanlar ise diğer yükümlülüklerde muhasebeleştirilmektedir. (Not 39)
t) Finansal Araçlar ve Finansal Risk Yönetimi
Şirket faaliyetlerinden dolayı çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Bu riskler; kredi riski, likidite riski ve piyasa (kur ve faiz
oranı) riskidir. Şirketin genel risk yönetimi programı, finansal piyasaların değişkenliğine ve muhtemel olumsuz etkilerin Şirketin
finansal performansı üzerindeki etkilerini asgari seviyeye indirmeye yoğunlaşmaktadır.
Kredi Riski: Bankalarda tutulan mevduatlardan ve tahsil edilmemiş alacaklar ve taahhüt edilmiş işlemleri de kapsayan kredi
riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır.
Likidite Riski: Genel olarak şirketin nakit akışındaki dengesizlik sonucunda nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak
düzeyde nitelikte nakit mevcuduna veya nakit girişine sahip bulunmaması riskidir. Piyasaya ilişkin olarak veya fonlamaya ilişkin
olarak ortaya çıkabilir.
Piyasaya ilişkin likidite riski: Şirketin piyasaya gerektiği gibi girememesi, bazı ürünlerdeki sığ piyasa yapısı ve piyasalarda oluşan
43
engeller ve bölünmeler nedeniyle pozisyonlarını uygun bir fiyatta, yeterli tutarlarda ve hızlı olarak kapatamaması veya pozisyonlardan çıkamaması durumunda ortaya çıkan zarar ihtimalini ifade eder.
Fonlamaya İlişkin Likidite Riski: Nakit giriş ve çıkışlarındaki düzensizlikler ve vadeye bağlı nakit akımı uyumsuzlukları nedeniyle
fonlama yükümlülüğünü makul bir maliyet ile potansiyel olarak yerine getirememe ihtimalini ifade eder.
Piyasa Riski: Bilanço içi ve bilanço dışı hesaplarda tutulan pozisyonlarda, finansal piyasalardaki dalgalanmalardan kaynaklanan
faiz, kur farkı ve hisse senedi fiyat değişmelerine bağlı olarak ortaya çıkan riskler nedeniyle zarar etme ihtimalidir.
Faiz Oranı ve Döviz Kuru Riski: Döviz kuru veya faiz oranlarındaki değişimler nedeniyle bir varlık veya finansal aracın değerinin
azalması riskidir. Bu risk, faiz ve kur değişimlerinden etkilenen varlıkların genellikle kısa vadeli elde tutulması suretiyle yönetilmektedir.
NOT 7 - FİNANSAL YATIRIMLAR
ab) Kısa vadeli finansal kiralama borçlarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
a) Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar
Yoktur (31 Aralık 2008 - Yoktur).
31 Aralık 2010 31 Aralık 2009
b) Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar
Uzun vadeli finansal yatırımların tamamı satılmaya hazır finansal varlık olup, borsada işlem görmeyen hisse senetlerinden
oluşmaktadır. 31Aralık 2010 itibariyle bağlı ortaklık niteliğinde
olan ve cirosunun düşük olması nedeniyle konsolide edilmeyen
Desa İnternational Limited’in özsermayesini yitirmiş olması nedeniyle aktifte yer alan tutarı kadar değer düşüklüğü hesaplanarak
Finansal Yatırımlar hesabı içinde gösterilmiştir.
31 Aralık 2010
Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak
raporlanır. Nakit akım tablosunda yer alan nakit ve nakit benzerleri, nakit ve banka mevduatı ile vadesi 3 ay veya daha kısa olan
menkul kıymetleri içermektedir.
v) Netleştirme
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet
olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler.
NOT 3 – İŞLETME BİRLEŞMELERİ
NOT 4 – İŞ ORTAKLIKLARI
NOT 5 – BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Şirket’in ana faaliyet konusu tek olduğundan ve faaliyetlerini Türkiye’de sürdürdüğünden bölümlere göre raporlama yapılmamıştır
(31 Aralık 2009- Yoktur).
NOT 6 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
31 Aralık 2010
Bağlı Menkul Kıymet
GSD Holding A.Ş.
İştirak
Marfar Deri San. ve
Tic. Ltd. Şti.
Marfar Deri San. ve
Tic. Ltd. Şti.
(Sermaye Taahhüdü)
Bağlı Ortaklık
Leather Fashion Limited
Sedesa Deri San. ve
Tic. Ltd. Şti.
Desa International
Desa International
(Sermaye Taahhüdü)
Desa International Değer
Düşüklüğü Karşılığı
Desa SMS Ltd.
Desa SMS Ltd. (Sermaye
Taahhüdü)
Desa International
(UK) Ltd.
Desa International
(UK) Ltd.(Serm Taah.)
Toplam
-
2.655
33
33
10.000
40.000
33
33
10.000
40.000
(30.000)
(30.000)
211.917
704.865
916.782
31 Aralık 2009
366.449
69.486
49.454
112.678
102.863
2.030
5.620
2.156
9
485.389
112.678
598.067
Banka Kredileri
Finansal Kiralama Borçları
(Net)
Dönem Sonu Değeri
5.665.368
-
6.022.800
2.632
5.665.368
6.022.800
ba) Uzun vadeli banka kredilerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
28.035
6.871
21.164
194.520
6.871
21.124
690.225
-
690.225
(523.740)
(690.225)
-
2,36
(2,36)
-
2,36
-
(2,36)
-
38.068
204.553
31 Aralık 2010
Para
Birimi
USD
TL
Toplam
Döviz
Tutarı
31 Aralık 2009
TL
Tutarı
Etkin
Faiz %
Döviz
Tutarı
3.664.533 5.665.368
-
4,59
4.000.000
5.665.368
TL Etkin
Tutarı Faiz %
6.022.800
4.85
6.022.800
bb) Uzun vadeli finansal kiralama borçlarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
Fin. Kir. İşlemlerinden Borçlar
Ert. Fin. Kir. Borç. Maliyetleri (-)
Finansal Kiralama Borcu (Net) (*)
31 Aralık 2009
106
(106)
-
434
(434)
(*) Uzun vadeli finansal kiralama borcu yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur ))
NOT 9 - DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER
NOT 8 - FİNANSAL BORÇLAR
a) Kısa Vadeli Finansal Borçların detayı aşağıdaki gibidir,
31 Aralık 2010
Banka Kredileri
Finansal Kiralama
Diğer Finansal Borçlar
Dönem Sonu Değeri
NOT 10 - TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
31 Aralık 2009
14.877.723
543.871
17.341.442
2.655
-
15.421.594
8.466.478
a) Kısa Vadeli Ticari Alacaklar
aa) İlişkili Taraflardan Alacaklar
aa) Kısa vadeli banka kredilerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
Para
Döviz
Birimi
Tutarı
USD
2.006.318
TL
Etkin
Tutarı
Faiz %
3.101.767 2,65-3,00
31 Aralık 2009
Döviz
Tutarı
101.599
TL
Tutarı
267.416
Etkin
Faiz %
5,04
EURO 3.973.831 8.142.778 3,25-3,50 1.669.999 3.607.699
4
TL
4.177.049 7,60-9,32
13.466.327 7,5 - 20,41
Toplam
15.421.594
17.341.442
44
3.058
(403)
(*) Kısa vadeli finansal kiralama borcu yoktur. (31 Aralık 2009 – 2.655 TL)
31 Aralık 2009
31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibariyle nakit ve
benzeri değerlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
109.651
49.872
52.394
704.865
688.404
7.751
3.802
4.898
10
-
306
(306)
b) Uzun Vadeli Finansal Borçların detayı aşağıdaki gibidir:
u) Nakit Akım Tablosu
Kasa
- TL
- USD
- EURO
- Diğer
Bankalar
Vadesiz Mevduat
- TL
- USD
- EURO
- GBP
- Diğer
Toplam
Fin. Kir. İşlemlerinden Borçlar
Ert. Fin. Kir. Borç. Maliyetleri
(-)
Finansal Kiralama Borcu
(Net) (*)
Ortaklar
Çelet Holding
Grup Şirketleri
Adesa Deri
Sedesa Deri
Desa International
Samsonite Seyahat Ürünleri
Marfar Deri
Leather Fashion
Serga Deri
Yapı Çimento
Desa İnternational UK Ltd
Desa SMS
Ertelenmiş Fin. Geliri/Gideri (-)
Şüpheli Alacak Karşılığı
Toplam
266.566
266.566
3.473.741
166.448
1.607.637
21.143
1.378
3.266
465.108
1.208.761
-3.087
-1.609.015
2.128.205
178.645
178.645
1.346.483
1.259.576
12.590
20.541
1.378
52.398
-9.286
-1.378
1.514.464
45
Şüpheli alacak karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir.
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Dönem Başı
1.378
1.265
1.607.637
113
Dönem İçinde Tahsil
Edilen Karşılık (-)
(-)
(-)
Kayıtlardan Çıkarılan
Karşılık (-)
(-)
(-)
Dönem İçinde
Ayrılan Karşılık (+)
Dönem Sonu
Şirketin aktifinde Bağlı Ortaklıklar hesabında yer alan Desa İnternationel
Limited’in özsermayesini yitirmiş olması ve borçlarını ödeyecek tutarda
varlığının olmaması nedeniyle bu şirketten olan alacağın tamamı için
769.912 TL tutarında şüpheli alacak karşılığı hesaplanmıştır.
Karşılık ayrılan şüpheli ticari alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir.
90 güne kadar vadesi
geçmiş alacaklar
31 Aralık 2009
398.981
90 gün üstü vadesi geçmiş
alacaklar
194.978
180 gün üstü vadesi
geçmiş alacaklar
921.041
Dönem Sonu
1.116.019
b) Uzun Vadeli Diğer Alacaklar
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Verilen Depozito ve
Teminatlar
384.596
373.433
Toplam
384.596
373.433
1.378
1.609.015
31 Aralık 2010
(*) Şirketin finansal tablolarını özkaynak yolu ile konsolidasyona tabi tuttuğu iştiraki Samsonite Seyahat Ürünleri San. Ve Tic. A.Ş. „nin
sermayesi 3.850.000 TL, şirketin iştirak bedeli ise 1.539.980 TL!dir. Özkaynak yöntemiyle değerlenen iştirakin bilanço değeri ise
1.062.924 TL olmaktadır.
c) Kısa Vadeli Diğer Borçlar
Net varlıklar
2.861.772
Serga Deri
86.461
Adesa Deri
Ertelenmiş Fin. Geliri/Gideri (-)
Toplam
74.503
-
228.697
-35.496
-99.782
2.371.502
3.065.190
bb) Diğer Ticari Borçlar
Satıcılar
Borç Çek ve Senetleri
Toplam
Ertelenen Finansman
Geliri (-)
Toplam
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
16.763.041
15.041.570
9.350.605
5.027.637
26.113.646
20.069.207
(183.665)
(270.144)
25.929.981
19.799.063
bc) Uzun vadeli ticari borçların ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2009
Borç Senetleri
-
42.197
Ertelenen Finansman Geliri (-)
-
(908)
41.289
Toplam
a) Kısa Vadeli Diğer Alacaklar
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Vergi Dairesinden
Alacaklar
2.885
2.885
Verilen Depozito ve
Teminatlar
2.169
705
Personelden Alacaklar
Toplam
46
23.855
28.909
(223.880)
Gerçekleşmemiş kar / zarardan alınan pay tutarı
Personele Borçlar
137.527
117.234
2008 yılı gerçekleşmemiş kardan alınan pay tutarının iptali
223.880
186.763
6.189
6.189
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımın Kar / Zararındaki Pay
630.062
(243.351)
2.052.989
1.017.213
Diğer
Toplam
Net kar / zarar
NOT 17 - YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER
NOT 18 - MADDİ DURAN VARLIKLAR
Şirket’in işletme içi oluşturulan maddi duran varlığı bulunmamaktadır.
a) 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
01 Ocak 2010
Giriş
Çıkış
Transfer
31 Aralık 2010
Arazi ve arsalar
1.394.385
-
-
-
1.394.385
Binalar
7.772.715
-
-
-
7.772.715
Makine Tesis(*)
4.079.234
200.284
-8.529
68.228
4.339.217
Demirbaşlar
7.224.709
2.198.554
-366
-
9.422.896
1.155.881
120.196
-104.894
-
1.171.180
12.612.303
1.941.433
-261.470
-
14.292.266
86.955
339.648
-
-
426.603
34.326.182
4.800.115
-375.259
68.228
38.819.262
Maliyet
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
38.938.418
26.502.480
1.884.342
4.460.402
Mamuller
20.478.116
31.685.336
Taşıtlar
Ticari Mallar
10.368.990
10.921.759
Özel Maliyetler
Toplam
71.669.866
73.569.977
İlk Madde ve Malzeme
Yarı Mamuller
Stoklar üzerindeki toplam sigorta tutarı 53.209.068 TL
(31 Aralık 2009 - 51.852.887 TL)’ dir.
Birikmiş Amortisman
Yoktur (31 Aralık 2009- Yoktur).
NOT 15 - DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNE
İLİŞKİN VARLIKLAR
% 39,99
(*) 1.539.980
Samsonite Türkiye
Sey.
Ürünleri
A.Ş.
-
-862.605
4.738
-34.683
-2.083.501
Demirbaşlar
-4.584.156
-1.009.576
366
-
-5.593.366
-528.070
-155.614
73.665
-
-610.021
Toplam
Net Değer
Ana Ortaklık Ana Ortaklık Net
Kar / Zarar Geçmiş Yıllar Değeri
Payı
Kar / Zarar
Payı
Maliyet
Değeri
%39,99
(*)1.539.980
(630.062) (1.107.118) 1.062.924
Ana Ortaklık Ana Ortaklık Net
Kar / Zarar Geçmiş Yıllar Değeri
Payı
Kar / Zarar
Payı
(243.351)
(863.767)
-2.011.560
183.257
-
-7.233.090
-3.731.950
262.026
-34.6837
16.382.582
21.448.207
1.068.165
-113.233
33.545
22.436.680
NOT 18 - MADDİ DURAN VARLIKLAR (Devamı)
Sabit Kıymetler üzerindeki toplam sigorta 68.326.351 TL (31 Aralık 2009: 63.520.427 TL)’ dir.
b) Maddi duran varlıkların 1.946.613 TL’lık ( 31 Aralık 2009 – 1.998.160 TL) kısmı finansal kiralama yolu ile edinilmiş olup
ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
Maliyet
01 Ocak 2010
Giriş
Çıkış
Transfer
31 Aralık 2010
Binalar
1.703.583
-
-
-
1.703.583
630.970
-
-
-
630.970
Taşıtlar
174.045
-
-
-
174.045
Toplam
2.508.598
-
-
-
2.508.598
Binalar
-300.968
-34.072
-
-
-335.040
Makine, Tesis
-161.921
Makine, Tesis
Hisse
Oranı
-5.404.787
-12.877.975
(*) Söz konusu transferler maddi olmayan duran varlıklar ile maddi duran varlıklar arasında gerçekleşmiştir. Bkz. Not 19
31 Aralık 2009 itibariyle;
Yer
-
-368.910
Özel Maliyetler
NOT 16 - ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN
YATIRIMLAR
Maliyet
Değeri
-186.290
-1.684.647
Taşıtlar
Hisse
Oranı
-676.315
Makine Tesis(*)
Binalar
NOT 14 - CANLI VARLIKLAR
Yer
Yapılmakta Olan Yat.
Toplam
16.572
20.162
(206.234)
-
426.536
Samsonite Türkiye
Sey.
Ürünleri
A.Ş.
NOT 11 - DİĞER ALACAK VE BORÇLAR
(515.593)
406.182
725.637
31 Aralık 2010 itibariyle;
31 Aralık 2010
(1.015.468)
Ödenecek Sosyal
Güvenlik Kesintileri
Stokların ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
3.164.972
1.641.876
İştirak net kar / zararından alınan pay tutarı
NOT 13 - STOKLAR
2.320.537
2.657.344
467.254
921.041
2.406.998
(5.272.083)
1.183.636
b) Kısa Vadeli Ticari Borçlar
6.913.959
(3.615.073)
Ödenecek Vergi Fon
Grup Şirketleri
31 Aralık 2009
6.272.417
31 Aralık 2009
484.979
31 Aralık 2009
Toplam varlıklar
31 Aralık 2010
NOT 12 - FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETİNDEN
ALACAK VEYA BORÇLAR
31 Aralık 2010
31 Aralık 2010
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş
Toplam yükümlülükler
37.081
ba) İlişkili Taraflara Ticari Borçlar
Samsonite Seyahat Ürünleri San. ve Tic. A.Ş.özet finansal bilgileri aşağıdadır:
432.862
-158.275
-3.646
-
-
Taşıtlar
-61.195
-3.829
-
-
-65.024
Toplam
-520.438
(41.547)
-
-
-561.985
Net Değer
1.988.160
1.946.613
47
c) 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Maliyet
Arazi ve arsalar
c) Şirketçe alınan ipotek, teminat ve kefaletlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
Giriş
Çıkış
Transfer
31 Aralık 2009
1.394.384
-
-
-
1.394.384
Teminat Mektupları
Binalar
7.770.965
1.750
-
-
7.772.715
TL
Makine Tesis(*)
3.597.559
273.786
(94.798)
302.687
4.079.234
USD
Demirbaşlar
6.386.401
842.333
(4.025)
-
7.224.709
Teminat Çekleri
Taşıtlar
1.118.013
64.623
(26.756)
-
1.155.880
12.177.265
1.139.272
-
(704.233)
12.612.304
2.680
84.275
-
-
86.955
32.447.267
2.406.039
(36.388)
(401.546)
34.326.181
Özel Maliyetler
Yapılmakta Olan Yat.
Toplam
-
-
(676.314)
(324.614)
-
(66.760)
(1.684.648)
(860.042)
26.259
-
(4.584.156)
(122.908)
-
-
(528.070)
(489.849)
(186.465)
Makine Tesis
(1.311.344)
Demirbaşlar
(3.725.041)
(419.655)
Taşıtlar
Özel Maliyetler
(3.787.783)
(2.321.237)
-
704.233
(5.404.787)
Toplam
(9.733.672)
(3.815.266))
26.259
(87.363)
(12.877.975)
Net Değer
22.713.595
89.045
USD
55.347
-
Teminat Senetleri
21.448.206
EURO
Transfer
-68.228
-68.228
31 Aralık 2010
1.167.928
1.167.928
-98.869
-98.869
539.133
-58.872
-58.872
539.283
-
34.683
34.683
-33.546
-123.058
-123.058
1.044.870
b) 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Giriş
35.776
35.776
Çıkış
-
Transfer
(302.687)
(302.687)
31 Aralık 2009
638.002
638.002
111.769
111.769
793.144
(53.858)
(53.858)
-
66.760
66.760
(98.867)
(98.867)
539.135
10.000
10.000
1.365.864
737.449
NOT 23 - TAAHHÜTLER
-
-
727.892
-
1.474.550
-
708.197
-
-
618.400
-
912.280
941.258
-
-
310.000
-
618.400
-
602.280
-
TL
-
71.250
-
71.250
71.250
-
71.250
-
-
9.276.000
Verilen Kefaletler
TL
İpotek Senedi (*)
USD
3.296.060
- 1.859.971
1.642.467
Verilen Senetler
USD
31 Aralık 2009
4.058.275
9.276.000
TL
- 9.034.200
-
30
-
-
-
Toplam
-
- 9.034.200
30
Verilen Emanetler
01 Ocak 2009
904.913
904.913
30
13.313.820
14.023.955
(*) Şirket kullandığı kredilere teminat olarak Çorlu’da yer alan fabrika
üzerinden 9.448.200 TL (6.000.000 USD) ipotek senedi vermiştir.
e) 31 Aralık 2010 ve 2009 tarihleri itibariyle Şirketin teminat/
rehin/ipotek pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir.
NOT 20 - ŞEREFİYE
Şirket Tarafından Verilenler TRİ’ler
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
a) Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş
Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
13.334.275
12.330.260
NOT 21 - DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
b) Tam Konsolidasyon Kapsamına
Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine
Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam
Tutarı
-
-
689.650
983.530
30
30
a) Şirket Dâhilde İşletme İzin belgelerine sahiptir. Bu belgeler kapsamında Şirket 31 Aralık 2010 itibariyle 23.544.661 USD tutarında
teşvikten yararlanmıştır. (31 Aralık 2009- 14.962.163 USD)
b) 2006/4 Sayılı Türk Ürünlerinin Yurt Dışında Markalaşması Türk Malı İmajının Yerleştirilmesi Ve Turqualty’nin desteklenmesi hakkında
tebliğ kapsamında yıl içinde 633.048 TL Turqualty teşviğinden yararlanılmıştır.
c) 5084 Sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki ile Bazı Kanunlarda Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun kapsamında Organize Sanayi Bölgesinde bulunan Düzce fabrikasında çalışan asgari ücretli işçilerin gelir vergileri, SSK primlerinin ödenmesi ve Elektrik giderleri
konusunda muafiyet sağlamaktadır. Şirket 31 Aralık 2010 itibariyle 1.165.166 TL tutarında teşvikten yararlanmıştır. (31 Aralık 20091.691.229 TL) (Bkz. Not 31/A)
NOT 22 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a) Şüpheli alacak karşılığı Not 10’da; kıdem tazminatı karşılığı Not 24’te açıklanmıştır.
b) Kısa vadeli borç karşılıklarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Ücret Tahakkukları
Dava Karşılığı
Diğer Gider Tahakkukları
İzin Karşılıkları
Borç Karşılıkları
31 Aralık 2010
1.500.104
1.321.912
62.714
1.149.371
4.034.101
31 Aralık 2009
1.047.980
1.256.772
57.391
723.925
1.755.691
(31 Aralık 2009- Şirketin 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle vadeli
döviz alımı ve opsiyon sözleşmesi bulunmamaktadır. 31 Aralık
2008 tarihi itibariyle açık olan 99.559 ABD Doları karşılığında
56.575 İngiliz Sterlini satın alma taahhüdüne dayanan iki adet
vadeli döviz alımı sözleşmesi bulunmaktadır. 31 Aralık 2008
tarihi itibariyle döviz kurlarının vadeli döviz alımı sözleşmelerinde
belirlenmiş olan paritelerden daha düşük gerçekleşmesi neticesinde
Şirket, söz konusu sözleşmelerin piyasa değeriyle değerlenmesi ile
oluşan 30.691 TL’lik olumsuz rayiç değer farkını 2008 yılı gelir
tablosuna yansıtmıştır.)
53.904
330.000
330.000
Verilen Teminat
Mektupları
a) 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Çıkış
-
103.904
50.000
NOT 24 - ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR
Şirket’in işletme içi oluşturulan maddi olmayan duran varlığı bulunmamaktadır.
Giriş
598.155
598.155
135.347
31 Aralık 2010
USD
01 Ocak 2010
638.002
638.002
Şirketin 31 Aralık 2010 tarihi itibarıyle vadeli döviz alımı ve opsiyon sözleşmesi bulunmamaktadır.
d) Pasifte yer almayan bilanço dışı yükümlülüklerin ayrıntısı
aşağıdaki gibidir:
TL
Maliyet
Haklar
Toplam
Haklar
Toplam
Net Değer
-
f) Vadeli döviz alımı ve opsiyon sözleşmeleri;
623.545
534.500
TL
NOT 19 - MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
Maliyet
Haklar
Toplam
Haklar
Toplam
Net Değer
900.518
80.000
TL
31 Aralık 2009
900.518
Toplam
Binalar
48
31 Aralık 2010
01 Ocak 2009
Şirketin vermiş olduğu diğer TRİ’lerin Şirket’in özkaynaklarına oranı
31 Aralık 2010 tarihi itibariyle %24,71’dur.(31 Aralık 2009 :
%23,68)
c) Olağan Ticari Faaliyetlerinin
Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3.
Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla
Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam
Tutarı
d) Diğer Verilen TRİ’lerin Toplam
Tutarı
-
-
2) B ve C maddesi Kapsamına
Girmeyen Diğer Grup Şirketleri
Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin
Toplam Tutarı
-
-
Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük
tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla,
uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31
Aralık 2010 tarihi itibariyle, ekli finansal tablolarda karşılıklar,
geleceğe ilişkin, çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak
muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek
hesaplanmaktadır. Bilanço tarihindeki karşılıklar, yıllık %5,1 (31
Aralık 2009: %5,40) enflasyon ve %10,00 (31 Aralık 2009:
%12,00) iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %4,66
(31 Aralık 2009: %6.26) olarak elde edilen reel iskonto oranı
kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır. İsteğe bağlı işten ayrılmalar
neticesinde ödenmeyip, Şirket’e kalacak olan kıdem tazminatı
tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı
tavanı altı ayda bir revize edilmektedir.
Dönem içindeki kıdem tazminatı karşılığının hareketleri aşağıdaki
gibidir:
Dönem Başı
31 Aralık 2009
921.807
950.677
915.30
622.725
-753.812
-651.595
921.807
921.807
Dönem İçerisindeki
Artış
Dönem İçerisindeki
Ödemeler (-)
Dönem Sonu
30
30
-
Toplam
Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in, çalışanların
emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla
hesaplanmaktadır. UMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”),
şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında
aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini
öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında
kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:
31 Aralık 2010
1) Ana Ortaklık Lehine Vermiş
Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
3) C Maddesi Kapsamına Girmeyen
3. Kişiler Lehine Vermiş Olduğu
TRİ’lerin Toplam Tutarı
T.C. Kanunlarına göre Şirket, en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak
25 yıllık çalışma hayatı ardından emekliye ayrılan (kadınlar için
58 erkekler için 60 yaş), iş ilişkisi kesilen, askerlik hizmetleri için
çağrılan veya vefat eden her çalışanına kıdem tazminatı ödemek
mecburiyetindedir.
Ödenecek tazminat, her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı
kadardır ve bu miktar 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle 2.517,01 TL
( 31 Aralık 2009: 2.365,16 TL ) ile sınırlandırılmıştır.
14.023.955
13.313.820
NOT 25 - EMEKLİLİK PLANLARI
Yoktur. (31 Aralık 2009 - Yoktur)
49
31 Aralık 2010
NOT 26 - DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a) Diğer dönen varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Sipariş Avansları
889.933
1.116.950
Gelecek Aylara Ait Giderler
439.469
276.847
-
Peşin Ödenen Vergiler
ve Fonlar
İş Avansları
735.597
d) Geçmiş Yıl Kar/Zararı
Diğer Düzeltmeler
-
2008 Yılı Kar/Zararı
(3.798.035)
(3.798.035)
1.010.423
-
2007 Yılı Karından Yasal Yedeklere Transfer
(76.001)
(76.001)
7.014
8.8817
1.465.842
31 Aralık 2009
1.224.814
1.670.670
49.545
11.879
1.274.359
1.682.549
31 Aralık 2010 tarihi itibariyle şirketin öz sermayesi 56.754.259 TL
( 31 Aralık 2009 – 56.206.978 TL) olup, ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
49.221.970
49.221.970
5.500.255
5.500.255
Düzeltme Farkı
735.597
735.597
Yedekler
Geçmiş Yıl Kar/Zararı
748.684
6.496.260
Dönem Net Karı/Zararı
547.753
(5.747.104)
56.754.259
56.206.978
b) Ödenmiş Sermaye
Şirket 2007 yılı içerisinde kayıtlı sermaye sistemine geçmiş olup,
kayıtlı sermaye tavanı 150.000.000 TL'dir. Ödenmiş sermayesi ise
49.221.970 TL ( 31 Aralık 2009: 49.221.970 TL) olup her biri 1 Kr
nominal değerli 4.922.196.986 (31 Aralık 2009: 4.922.196.986)
adet hisseye bölünmüştür.
Yönetim Kurulu üyelerinin 4 (Dört) „ü ve denetçiler, (A) grubu
hisse sahiplerinin göstereceği adaylar arasından seçilir. Olağan ve
Olağanüstü Genel Kurul toplantılarında (A) grubu hissedarların 1
hisse karşılığı 50 oy , (A) grubu hisse dışı hissedarların ise 1 hisse
karşılığı 1 oy hakkı vardır. Mali açıdan imtiyazlı hisse senedi yoktur.
2007 Yılı Karı
6.142.057
6.142.057
2006 Yılı Karından Yasal Yedeklere Transfer
(259.051)
(259.051)
2006 Yılı Vergi Karşılığı Düzeltmesi
(6.511.000)
(6.511.000)
2007 Yılı Vergi Karşılığı Düzeltmesi
(541.655)
(541.655)
(4.921.970)
(4.921.970)
3.455.472
3.455.472
13.006.443
13.006.443
748.684
10.294.295
Sermayeye Transfer
2006 Yılı Karı
2006 ve Öncesi Geçmiş Yıl Kar/Zararı
Geçmiş Yıl Kar/Zararı
67.268.941
63.536.099
Yurtdışı Satışlar
64.785.082
37.616.800
31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihlerinde çıkarılmış ve ödenmiş
sermaye tutarları defter değerleriyle aşağıdaki gibidir:
391.950
-
Brüt Satışlar
132.445.973
101.152.899
-4.396.669
-4.420.147
-631.317
-820.802
Net Satışlar
127.417.987
95.911.950
Satışların Maliyeti (-)
-89.227.437
-64.897.804
Esas Faaliyet Geliri (Net)
38.190.550
31.014.146
NOT 29 - FAALİYET GİDERLERİ
Pay Oranı
31 Aralık 2009
-553.304
-548.792
(Turquality ve ITKIB)
-1.036.572
-240.512
-311.298
-328.742
Konusu Kalmayan Karşılıklar
Danışmanlık Giderleri
Banka Masraf ve Komisyonları
-391.508
-297.426
Seyahat ve Yol Giderleri
-411.107
-405.068
Vergi Resim Harçlar
-155.304
-154.797
-
-19.150
Sigorta , Bakım Onarım Gid.
-107.751
-
Haberleşme Giderleri
-157.927
-
Elektr-Su-Yakıt,OtoYakıt Gid.
-203.191
-
Kırtasiye, Reklam İlan Gid.
-135.615
-
Çalışanlara Sağlanan Faydalar
-310.123
-12.413
-285.441
-719.310
-8.666.508
-5.803.291
1 Ocak 200931 Aralık 2009
-30.707.583
-26.382.77
-8.666.50
-5.803.291
Araştırma ve Geliştirme
-1.523.32
-1.336.353
-40.897.414
-33.522.419
Giderleri
Personel Giderleri
-1.229.739
-1.069.058
Tasarım Giderleri
-
-6.720
-
Vergi Resim ve Harç
-135.034
-
-21.149
-128.279
-2.449
-85.616
-12.023
Bağış Ve Yardımlar
Toplam
1.614.377
633.048
226.139
-
265.380
269.266
244.387
8.637
1.296
120.339
153.367
142.448
40.719
1.501.992
551.459
122.486
302.131
-
162.156
355.302
148.938
28.311
76.852
871.291
277.879
5.975.316
4.065.080
(1.333.904)
-1.336.353
-1.878.572
-1.290.814
-
-34.997
Önceki Dönem Gideri
-28.741
-80.777
Sabit Kıymet Satış Zararı
-28.896
-
Satış Primi Komisyonu
Vazgeçilen Alacaklar
-239.420
-
-253.042
-64.423
(3.349.583)
-3.349.583
-
Diğer
1.922.196
-
-33.759
-2.465.326
Karşılık Giderleri
-9.601
NOT 32 - FİNANSAL GELİRLER
Faiz Geliri
Kambiyo Karı
10
58.138
2.941.666
3.388.889
470.094
2.532.741
3.411.793
5.979.768
Kambiyo Zararları
-1.741.318
-2.943.059
Kredi Faiz Gideri
-1.504.672
-1.929.182
Ertelenen Finansman Geliri
Toplam
a) Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri’nin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
Personel Giderleri
-8.782.776
-6.415.396
-10.466.964
-9.935.999
NOT 30 - NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
NOT 33 - FİNANSAL GİDERLER
Önemli gider kalemlerinin niteliklerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir.
Ücret Giderleri
-33.819.281
-26.114.115
Üretim Maliyetine Giden
-20.124.077
-16.086.403
Elektrik, Su ve Yakıt Giderleri
-1.241.743
-894.921
Reklam İlan Giderleri
-1.807.379
-1.573.444
-328.553
-360.209
Kargo ve Seyahat Giderleri
-1.136.545
-1.005.630
Genel Yönetime Giden
-3.682.689
-2.543.258
Pazarlama Satış Dağıtıma Giden
-8.782.776
-6.415.396)
Araştırma Geliştirmeye Giden
-1.229.739
-1.069.058
Amortisman Giderleri
-3.790.822
-3.869.124
Çelet Holding A.Ş.
%54,28
26.717.682
%54,28 26.717.682
Promosyon Giderleri
-
-95.492
Halka Açık Kısım (*)
%30,00 14.766.591
Telefon, Faks, Data Hattı
-159.618
-285.507
(580.910)
-580.910
Bakım Onarım, Sigorta Gid.
-446.105
-
Genel Yönetime Giden
-595.494
-533.823
Vergi Resim Harç Gider.
-586.543
-
Pazarlama Satış Dağıtıma Giden
-924.678
-2.680.722
Raf, Tabela, Matbuat Giderleri
-593.536
-
Çalışmayan Kısım Zararlarına Giden
-2.270.650
-
-132.861
-42.021
Çalışmayan Kısım Zararlarına Giden
Diğer
-876.589
-2.300.321
-37.610.103
(33.160.805)
-30.707.583
(24.807.461)
c) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
Toplam
-34.817
Bakım Onarım Giderleri
-793.113
%100 49.221.970
Diğer
Temsil ve Ağırlama Giderleri
-2.680.722
%100 49.221.970
Elektrik Teşviki
Toplam
-1.877.721
Toplam
Numune Gelirleri
-19.337
-2.270.650
393.779
Hizmet Gelirleri
-36.824
Banka Komisyon Giderleri
%0,80
Hasar Tazmin Geliri
-19.329
393.779
İthalat Terkinleri
-1.229.739
Pay Tutarı
14.766.591
Sabit Kıymet Satış Geliri
Seyahat ve Yol Giderleri
Elektrik, Su ve Yakıt Giderleri
7.343.918
%0,80
Fiyat Farkları
Diğer
Pay Tutarı Pay Oranı
%30,00
Reklamasyon Geliri
Çalışmayan Kısım Zararları
7.343.918
Diğer
Kira Gelirleri
Araştırma Geliştirme giderlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
%14,92
%14,92
Sübvansiyon (SSK ve Stopaj)
b) Diğer faaliyetlerden giderlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
NOT 29 - FAALİYET GİDERLERİ (Devamı)
Melih Çelet
Halka açık kısım içerisinde yer alan % 1,77 oranındaki 868.814 TL
tutarındaki hisse Çelet Holding A.Ş.'ye aittir.
50
Genel Yönetim Giderleri
Nakliye Giderleri
31 Aralık 2010
Kira Giderleri
1 Ocak 2009-
Diğer Gelirler
Toplam
Sübvansiyon
Toplam
Yurtiçi Satışlar
Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri
-533.823
Diğer
31 Aralık 2009
İndirimler (-)
-2.543.258
-924.678
Gümrükleme Giderleri
İadeler (-)
-3.682.689
KKEG
NOT 28 - SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ
Gayrimenkul Kira Giderleri
Adı
-
-
a) Özkaynakların Ayrıntısı
Özsermaye
(472)
-
NOT 27 - ÖZKAYNAKLAR
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış
31 Aralık 2009
(5.747.104)
31 Aralık 2010
Sermaye Enflasyon
31 Aralık 2010
Personel Giderleri
Geçmiş yıl kar/zararının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
2009 Yılı Kar/Zararı
c) Diğer kısa vadeli yükümlülüklerin detayı aşağıdaki gibidir:
Ödenmiş Sermaye
a) Diğer faaliyetlerden gelirlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
-
b) Diğer duran varlıklar: Yoktur. (31 Aralık 2009- Yoktur.)
Toplam
735.597
-
3.268.690
Diğer Avanslar
Toplam
NOT 31 - DİĞER FAALİYETLERDEN GELİRLER/GİDERLER
b) Genel yönetim giderlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
13.792
Diğer Çeşitli Dönen Varlıklar
Alınan Sipariş Avansları
735.597
63.164
Devreden KDV
Toplam
735.597
908.060
Personel Avansları
Diğer KDV
31 Aralık 2009
Birinci Tertip Yasal Yedekler
Toplam
Üretim Maliyetine Giden
Toplam
-73.669
-10.690
-592.952
Ertelenen Finansman Gideri
-423.653
-2.750.905
İthalat / İhracat Masrafları
-279.015
-1.560.335
K.Kartı Komisyon Giderleri
-849.053
-
Diğer Finansal Giderler
-100.419
-113.975
(9.890.408)
(17.631.921)
Kredi Kur Farkları
Toplam
NOT 34 - SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR
VE DURDURULAN FAALİYETLER
51
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Gelir tablosundaki vergi gideri
Cari kurumlar vergisi karşılığı
Ertelenmiş vergi geliri / (gideri)
Toplam vergi geliri / (gideri)
Devam eden faaliyetlere ilişkin
vergi geliri / (gideri)
1.161.692
1.161.692
1.161.692
1.161.692
199.663
199.663
199.663
-
Vergilendirilebilir kar
Durdurulan faaliyetlere ilişkin
vergi geliri / (gideri)
1.161.692
199.663
NOT 35 - VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Cari vergi yükümlülüğü
-
-
Cari kurumlar vergisi karşılığı
-
-
Peşin ödenen vergi ve fonlar
-
-
Vergi karşılığının mutabakatı
(613.939)
(613.939)
Hesaplanan vergi (2009: % 20, 2008: %20)
(122.787)
(122.787)
Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi
1.378.670
1.378.670
(94.191)
(94.191)
Ertelenmiş vergi avantajı / (gideri)
1.161.692
1.161.692
Vergi geliri / (gideri)
1.161.692
1.161.692
İndirim ve İstisnaların etkisi
Türkiye’de kurumlar vergisi oranı %20’dir. (2009: %20) Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edil-meyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin (Ar-Ge ve Bağış ve Yardımlar gibi) indirilmesi
sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır.
Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı izleyen dördüncü ayın birinci gününden yirmi beşinci günü akşamına kadar bağlı
bulunulan vergi dairesine verilir. Beyan edilen vergi, beyannamenin verildiği ayın sonuna kadar tek taksitte ödenir. Bununla beraber, vergi incelemesine
yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.
Kurumlar Vergisi mükellefleri, cari vergilendirme döneminin kurumlar vergisine mahsup edilmek üzere üçer aylık dönemler itibariyle mali karları üzerinden %20 (2009 mali yılı için %20) oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14 üncü gününe kadar beyan edip 17 inci günü
akşamına kadar öderler.
Net dönem karı / (zararı)
Çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedi (Her biri 1 Kr)
50 Seri Numaralı Kurumlar Vergisi Genel Tebliği uyarınca Türkiye’ye döviz olarak getirildiğinin tevsik edilmesi kaydıyla serbest bölgelerdeki faaliyetlerden elde edilen kazançlar Gelir Vergisi Kanunu’nun 75/4 maddesi kapsamında menkul sermaye iradı sayılmadığından Kurumlar Vergisi ve kurum
stopajı matrahı dışında tutulmaktadır.
Eksi: Durdurulan faaliyetlerden yıl içinde elde edilen kar
Tam mükellef kurumlar tarafından, Türkiye’de bir işyeri veya daimi temsilci aracılığıyla kar payı elde edenler hariç olmak üzere dar mükellef kurumlara
veya kurumlar vergisinden muaf olan dar mükelleflere dağıtılan ve Gelir Vergisi Kanunu’nun 75’inci maddesinin 2’nci fıkrasının (1), (2) ve (3) numaralı
bentlerinde sayılan kar payları üzerinden %15 oranında vergi kesintisi yapılır. Karın sermayeye eklenmesi kar dağıtımı sayılmaz.
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar / (zarar)
Alıcı Reeskontu
38.701
7.740
41.863
İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu
3.087
617
9.286
1.857
Kredi Kartları Reeskontu ve Komisyonu
52.275
10.455
53.186
10.637
1.185
237
244
49
907.432
181.486
-
-
Alacak Senetleri Reeskontu
Şüpheli Alacak Karşılığı
İlişkili Taraflarda Şüp.Al.Karşılığı
1.609.015
321.803
-
(0,001168)
547.753
(5.747.104)
-
-
547.753
(5.747.104)
(0,000111)
(0,001168)
-
-
Durdurulan faaliyetlerden dönem içinde elde edilen kar
Seyreltilmiş hisse başına kar /(zarar)
(0,000111)
(0,001168)
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar / (zarar)
(0,000111)
(0,001168)
-
-
Durdurulan faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar
-
a) İlişkili Taraflarla Yapılan İşlemler:
İlişkili taraflarla yapılan alış ve satış işlemlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
Grup Şirketi
Adesa Deri
Alışlar
31 Aralık 2009
Satışlar
Alışlar
Satışlar
796.441
199.183
231.808
61.560
4.400.777
5.386.828
4.927.355
1.344.215
İzin Karşılığı
1.149.371
229.874
723.925
144.785
Kıdem Tazminatı Karşılığı
1.083.295
216.65
921.807
184.361
Çelet Holding
-
87.922
-
70.800
-
-
223.880
44.776
Desa International
-
280.588
-
565.567
Desa International (UK LTD)
-
258.183
-
-
Borç Karşılıkları
1.358.770
271.754
967.358
193.472
Desa SMS
-
314.606
-
-
Geçmiş Yıl Zararları
2.065.830
413.1660
-
-
Serga
9.833
-
-
-
690.225
138.045
-
-
Marfar
-
-
-
-
-
529,51
-
-
8.959.186
1.791.836
3.108.999
621.800
Yapı Çimento
-
837,51
-
-
Satıcılar Reeskontu
(48.702)
(9.740)
(192.725)
(38.545)
5.207.051
6.528.677
5.159.163
2.042.142
İlişkili Taraflara Borçlar Rees
(35.496)
(7.099)
192.725)
(19.956)
Özkaynak Yöntemine Göre Değ. Yat.
Gerçekleşmeyen Kar
Finansal Yatırımlar Değ.Düş.Kar.
Türev Araçlar Değerleme Farkı
Ertelenen Vergi Varlığı
Borç Senetleri Reeskontu
Sabit Kıymetler
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü (Net)
(134.963)
(26.993)
(99.782)
(15.665)
(6.096.277)
(1.219.255)
(5.902.883)
(1.180.577)
(6.315.438)
(1.263.087)
(5.902.883)
(1.254.743
2.643.748
528.749
(3.164.718)
(632.943
Toplam
b) İlişkili taraflardan alınan ve bunlara ödenen faiz, kira ve benzerleri:
31 Aralık 2010
Grup şirketlerine ödenen kiralar
Grup şirketlerine ödenen hizmetler
Ertelenen Vergi Varlığı / Yükümlülüğü Hareketleri
1 Ocak itibariyle açılış bakiyesi
Ertelenmiş vergi geliri / (gideri)
31 Aralık 2010
(632.943)
31 Aralık 2009
(832.606)
202.366
Ortaklara ödenen taşıt kirası
10.074
9.833
Grup şirketlerine ödenen ücret giderleri
642.282
Grup şirketlerine ödenen diğer giderler
136.217
Ortağa fatura edilen hizmetler
70.930
Toplam ödenen
990.939
Grup şirketlerinden alınan işyeri kirası
279.173
Grup şirketlerinden tahsil edilen faiz gelirler
256.513
Toplam tahsil edilen
535.686
İştirakten alınan işyeri kirası
199.663
Finansal varlık değer artış fonundan mahsup edilen
-
-
İştirakten alınan taşıt kirası
Ertelenmiş vergi aktifi karşılığı
-
-
İştiraklere fatura edilen hizmetler
528.749
(632.943)
Vergi kanunlarına göre geçmiş yıllara ait mali zararlar, 5 yıllık süre içinde kurumlar vergisi matrahından indirilebilmektedir. Bu durumda geçmiş yıl
zararları üzerinden hesaplanan 413.166 TL tutarındaki ertelenmiş vergi varlığının realize olması şirketin mali kar elde etmesine bağlı olmaktadır.
Şirket yönetimi yurt dışı satışlarda beklenen artışa bağlı olarak kara geçileceği öngörüsünde bulunduğu için geçmiş yıl zararları üzerinden ertelenmiş
vergi varlığı hesaplamıştır.
458
31 Aralık 2009
Ortaklara ödenen işyeri kirası
16.992
1.161.692
Dönem sonu itibariyle kapanış bakiyesi
9.376
Ortaktan alınan işyeri kirası
Toplam Ödenen
52
(0,000111)
NOT 37 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
31 Aralık 2009
209.313
4.922.196.986
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başı karın
Hesaplanması için net dönem karı
31 Aralık 2009
(5.747.104)
4.922.196.986
Net dönem karı / (zararı)
Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmez.
31 Aralık 2010
547.753
Devam eden ve durdurulan faaliyetlerden
elde edilen hisse başına kar / (zarar)
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
31 Aralık 2010
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilir. Ancak, mali
zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.
Ertelenmiş Vergi Varlığı / Yükümlülüğü
Türkiye’de şirketler, sermayelerini halihazırda bulunan
hissedarlarına, geçmiş yıl kazançlarından ve yeniden
değerleme fonlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse” yolu
ile artırabilmektedirler. Bu tip “bedelsiz hisse” dağıtımları,
hisse başına kar hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi
değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan
ağırlıklı ortalama hisse sayısı, hisse senedi dağıtımlarının
geçmişe dönük etkileri de hesaplanarak bulunmuştur.
Mali açıdan imtiyazlı hisse senedi yoktur. Buna göre, hisse grupları bazında hisse başına kar/zarar aşağıdaki gibi olmaktadır.
Hisse başına kar
Toplam Geçici Farklar
Gelir tablosunda belirtilen hisse başına kar, cari yıl net
karının, dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Hisse başına kar hesaplamaları, net karın ihraç edilmiş
bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile yapılmıştır.
NOT 35 - VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (Devamı)
Şirket’in cari dönemde 528.749 TL ertelenen vergi varlığı , (31 Aralık 2009: 632.943 TL ertelenen vergi yükümlülüğü) bulunmakta olup, detayı
aşağıdaki gibidir;
NOT 36 - HİSSE BAŞINA KAZANÇ
Grup şirketlerinden alınan işyeri kirası
Grup şirketlerinden tahsil edilen faiz gelirleri
Grup şirketlerine fatura edilen hizmetler
Toplam Tahsil Edilen
250.179
16.515
1.763.495
9.708
33
582
535.686
c) Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Faydalar:
31 Aralık 2010 yılı itibariyle üst düzey yöneticilere sağlanan
ücret ve benzeri menfaatlerin toplamı 560.262 TL’dir.
( 31 Aralık 2009 - 431.856 TL)
53
NOT 38 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
38.1.2. Alacaklar için alınan teminatların detayı ve gerçeğe uygun değerleri aşağıdaki gibidir:
Finansal araçlardan kaynaklanan başlıca riskler; kredi riski, likidite riski, piyasa riski ve faiz oranı ve döviz kuru riskidir.
Şirketin 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle alacakları için almış olduğu teminatların toplam tutarı 980.518 TL’dir.
38.1. Kredi Riski: Kredi riski, bankalarda tutulan mevduatlardan ve tahsil edilmemiş alacaklar ve taahhüt edilmiş işlemleri de kapsayan
kredi riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır. Risk kontrolü müşterinin finansal pozisyonunu, geçmiş tecrübelerini ve diğer faktörleri dikkate alarak müşterinin kredi kalitesini değerlendirir. Şirket yönetimi bu riskleri, her anlaşmada bulunan karşı taraf için ortalama
riski kısıtlayarak ve gerektiği takdirde teminat alarak karşılamaktadır. Yönetim, tarafların performanslarını yerine getirmemesinden dolayı
bir zarar beklememektedir.
38.1.3. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıklar ile koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi
takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların kredi kalitesine ilişkin açıklamalar:
Şirketin koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal
varlığı bulunmamaktadır. Vadesi geçmemiş ve değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların tahsilatlarında herhangi bir sıkıntı
yaşanmamakta olup ticari alacakların ortalama tahsilat süreleri 15-120 gün arasında değişmektedir. (31 Aralık 2009- Yoktur)
38.1.1. Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri aşağıdaki gibidir:
38.1.4. Değer düşüklüğüne uğramış finansal varlıklara ilişkin olarak ayrılan değer düşüklüğünün tespiti sırasında hangi etkenlerin
göz önünde bulundurulduğuna yönelik açıklamalar:
31 Aralık 2010 itibariyle
Cari Dönem
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski
- Azami riskin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değerleri
- Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş
veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak fin. var.ın defter değerleri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net
defter değeri
- Teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı (*)
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)
- Değer düşüklüğü (-)
- Net değerin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı (*)
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar
Alacaklar
Ticari Alacaklar
Diğer Alacaklar
İlişkili Taraf
Diğer Taraf
2.128.205
2.128.205
-
İlişkili Taraf
11.082.377
1.365.864
11.082.377
1.365.864
-
-
Nakit ve
Bankalardaki Nakit
Diğer Taraf Mevduat
Benzerleri
28.909
28.90
-
-
-
1.116.019
(1.116.019)
-
-
38.1.5. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların yaşlandırma tablosu
38.1.6. Şirket’in güvence olarak elinde bulundurmakta olduğu teminatın mülkiyetini üzerine almak veya kredi güvenilirliğinde artış
sağlayan diğer unsurları kullanmak suretiyle edindiği varlıkların;
• Niteliği ve defter değeri;
-
1.609.015
(1.609.015)
-
704.865 211.917
211.91 211.917
-
31 Aralık 2010 itibariyle bağlı ortaklık niteliğinde olan ve cirosunun düşük olması nedeniyle konsolide edilmeyen Desa İnternational
Limited’in özsermayesini yitirmiş olması nedeniyle aktifte yer alan tutarı kadar (690.225 TL) değer düşüklüğü hesaplanarak Finansal
Yatırımlar hesabı içinde gösterilmiştir.
-
-
-
-
-
-
--
--
--
• Anılan varlıkların halihazırda nakde dönüştürülebilir nitelikte olmamaları durumunda, işletmenin söz konusu varlıkların elden çıkarılması
veya işletme faaliyetlerinde kullanılmasına ilişkin yaklaşımı:
38.2.Likidite riski: Likidite riski, Şirket’in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle likidite riskine maruz kalmıştır.
Şirket ticari borçlarının vadelerini uzatmak, yeni hammadde alımı yerine hammadde stoklarına ağırlık vermek suretiyle likidite yönetimi
gerçekleştirmeyi planlamaktadır.
38.2.1.Türev ve türev olmayan finansal yükümlüklerin kalan vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
Aşağıdaki tabloda Şirket’in yükümlülükleri iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler esas alınarak hazırlanmıştır. Söz konusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aşağıdaki tabloya dahil edilmiştir. Ticari borçların ortalama vadesi 120 gündür.
38.2.1.Türev ve türev olmayan finansal yükümlüklerin kalan vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
(*) Söz konusu tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
Cari Dönem:
NOT 38 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009 itibariyle
Sözleşme Uyarınca Vadeler
İlişkili Taraf
Önceki Dönem
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski
- Azami riskin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal
varlıkların net defter değerleri
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş
veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak fin. var.ın defter değerleri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net
defter değeri
- Teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı (*)
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar
Aşağıdaki tabloda Şirket’in yükümlülükleri iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler esas alınarak hazırlanmıştır. Söz konusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aşağıdaki tabloya dahil edilmiştir. Ticari borçların ortalama vadesi 120 gündür.
Diğer Taraf
İlişkili Taraf
Bankalardaki
Diğer Taraf Mevduat
1.514.464
1.514.464
-
9.653.296
34.040
9.653.296
-
-
20.162
20.162
-
112.678
112.678
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1.378
(1.378)
-
921.041
(921.041)
-
-
-
-
(*) Söz konusu tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
Defter Değeri
Sözleşme uyarınca
nakit çıkışlar toplamı
3 Aydan kısa
3 Ay - 1 yıl
1 - 5 yıl
5 yıldan uzun
Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler
52.774.891
52.774.891
28.533.749
18.516.982
5.665.474
-
Banka Kredileri
16.450.186
16.450.186
2.538.002
8.400.543
5.665.368
-
4.476.578
4.476.578
4.483.050
-
-
-
412
412
-
306
106
-
Ticari Borçlar
28.520.366
28.520.366
18.185.349
10.116.134
-
-
Diğer Borçlar
2.052.989
2.052.989
2.052.988
-
-
-
Diğer Yükümlülükler
1.274.359
1.274.359
1.274.359
-
-
-
Banka Kredileri ( Vadesiz )
Finansal Kiralama Yükümlülükleri
Önceki Dönem:
31 Aralık 2009
Sözleşme Uyarınca Vadeler
Defter Değeri
Sözleşme uyarınca
nakit çıkışlar toplamı
3 Aydan kısa
3 Ay - 1 yıl
1 - 5 yıl
5 yıldan uzun
23.363.404
23.363.404
13.484.768
4.458.116
5.420.520
6.049.200
3.493
3.493
3.059
434
-
-
Ticari Borçlar
22.905.542
22.905.542
3.014.695
20.219.484
42.197
-
Diğer Borçlar
1.017.213
1.017.213
1.017.213
-
-
-
Diğer Yükümlülükler
1.682.549
1.682.549
1.682.549
-
-
-
Banka Kredileri
Finansal Kiralama Yükümlülükleri
NOT 38 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
38.3. Piyasa Riski: Bilanço içi ve bilanço dışı hesaplarda tutulan pozisyonlarda, finansal piyasalardaki dalgalanmalardan kaynaklanan
faiz, kur farkı ve hisse senedi fiyat değişmelerine bağlı olarak ortaya çıkan riskler nedeniyle zarar etme ihtimalidir.
38.3.1. Kur Riski: Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur
hareketlerinden kaynaklanacak etkilere kur riski denir.
54
55
31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin dağılımı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibariyle yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin dağılımı aşağıdaki gibidir:
DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU
TL Karşılığı
(Fonksiyonel
Para Birimi)
ABD Doları
DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU
AVRO
CHF
Cari Dönem
1. Ticari Alacaklar
GBP
NOK
-
-
Cari Dönem
4.142.788
108.515
212.299
-
1.482.041
-
1. Ticari Alacaklar
2.a) Parasal Finansal Varlıklar
118.726
37.272
27.425
-
2.050
-
2.b) Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
231.744
37.272
8.491
-
5.173
-
9.581
636
1.076
-
2.677
-
3. Diğer
4.502.839
184.295
319.291
-
1.491.941
-
4. Dönen Varlıklar Toplamı
5. Ticari Alacaklar
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
7. Diğer
46.621
29.901
-
8. Duran Varlıklar Toplamı
46.621
29.901
4.549.460
10. Ticari Borçlar
11. Finansal Yükümlülükler
ABD Doları
AVRO
GBP
Diğer
2.813.964
12.408
225.680
965.906
-
143.812
57.513
25.511
903
6
-
-
-
-
-
182.272
45.748
49.654
2.563
-
3.140.048
115.669
300.845
969.372
6
5. Ticari Alacaklar
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
165
-
7. Diğer
73.907
48.823
-
165
-
-
-
165
-
8. Duran Varlıklar Toplamı
73.907
48.823
-
-
-
214.196
319.291
-
1.492.106
-
9. Toplam Varlıklar
3.213.955
164.492
300.846
969.537
6
12.453.312
1.731.278
3.690.699
178.604
226.708
5.270.350
(10.151.874)
(844.661)
(3.018.537)
(689.690)
-
11.244.547
2.006.318
3.973.832
-
-
-
(3.747.468)
(100.000)
(1.666.601)
-
-
729.731
5.759
198.859
-
131.184
-
12.a) Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
(1.214.450)
(6.503)
(315.522)
(218.917)
-
-
-
-
-
-
-
12.b) Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
-
-
-
-
-
24.427.590
3.743.354
7.863.390
178.604
131.184
5.270.350
(15.113.792)
(951.164)
(5.000.660)
(908.607)
-
40.025
-
19.533
-
-
-
14. Ticari Borçlar
(42.197)
-
(19.533)
-
-
5.665.782
3.664.533
202
-
-
-
(6.022.800)
(4.000.000)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5.705.807
3.664.533
19.735
-
-
-
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı
(6.064.997)
(4.000.000)
(19.533)
-
-
30.133.397
7.407.887
7.883.125
178.604
357.892
5.270.350
(21.178.789)
(4.951.164)
(5.020.193)
(908.607)
-
19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev
-
-
-
-
-
-
19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev
-
-
-
-
-
19.a) Aktif Karakterli Döviz Cinsinden
Türev Ürünlerin Tutarı
-
-
-
-
-
-
19.a) Aktif Karakterli Döviz Cinsinden
Türev Ürünlerin Tutarı
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(17.964.834)
(4.786.672)
(4.719.347)
60.930
6
(17.964.834)
(4.786.673)
(4.719.347)
60.930
6
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3. Diğer
4. Dönen Varlıklar Toplamı
9. Toplam Varlıklar
13. Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı
14. Ticari Borçlar
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı
18. Toplam Yükümlülükler
19.b) Pasif Karakterli Döviz Cinsinden Türev
Ürünlerin Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık/ (Yükümlülük)
Pozisyonu
-
22.Döviz Hedge’i için Kul. Fin. Araçların Top.
Gerçeğe Uygun Değeri
23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının
Tutarı
24. Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen
Kısmının Tutarı
-
-
-
-
-
-
-
-25.583.936
-7.193.692
-7.563.834
178.604
1.134.214
-5.270.350
-
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık/
-25.871.882
(Yükümlülük) Pozisyonu
7.262.101
-7.643.401
178.604
1.126.199
-5.270.350
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10. Ticari Borçlar
13. Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı
18. Toplam Yükümlülükler
19.b) Pasif Karakterli Döviz Cinsinden Türev
Ürünlerin Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık/ (Yükümlülük)
Pozisyonu
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık/
(Yükümlülük) Pozisyonu
22.Döviz Hedge’i için Kul. Fin. Araçların Top.
Gerçeğe Uygun Değeri
23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının
Tutarı
-
-
-
-
-
-
24. Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen
Kısmının Tutarı
25. İhracat
66.997.415
43.335.974
-
-
-
-
25. İhracat
(*) 54.930.478
141.847
16.074.588
8.367.222
-
26. İthalat
42.527.827
43.335.974
-
-
-
-
26. İthalat
(*) 31.238.611
3.159.930
10.841.728
959.727
2.423.642
(*) İlgili ihracat ve ithalat tutarlarının Türk Lirası karşılıkları 31 Aralık 2010 TCMB döviz alış kurundan ifade edilmiştir.
56
TL Karşılığı
(Fonksiyonel
Para Birimi)
(*) İlgili ihracat ve ithalat tutarlarının Türk Lirası karşılıkları 31 Aralık 2009 TCMB döviz alış kurundan ifade edilmiştir.
57
DÖVİZ KURU DUYARLILIK ANALİZİ TABLOSU
Kar/Zarar
Yabancı paranın
değer kazanması
Cari Dönem
NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
Özkaynaklar
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
Yabancı paranın
değer kazanması
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
Finansal Varlıklar
ABD Doları’nın TL karşısında %10 değişmesi halinde:
1. ABD Doları net varlık / yükümlülüğü
2. ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
3. ABD Doları Net Etki (1+2)
5. Avro riskinden korunan kısım (-)
6. Avro Net Etki (4+5)
İsviçre Frangı döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
7. İsveç Frangı net varlık/yükümlülüğü
8. İsveç Frangı riskinden korunan kısım (-)
9. İsviçre Frangı Net Etki (7+8)
İngiliz Sterlini döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
10. İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü
11. İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-)
12- İngiliz Sterlini Net Etki (10+11)
Norveç Kronu döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
13. Norveç Kronu net varlık/yükümlülüğü
14. Norveç Kronu riskinden korunan kısım (-)
15. Norveç Kronu Net Etki (10+11)
TOPLAM
-
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan varlıklar
-
-
-
-
-
-
Satılmaya hazır finansal varlıklar
-
-
-1.112.145
1.112.145
-
-
İtfa edilmiş değerlerden gösterilen diğer finansal varlık
-
-
10.621.660
10.884.880
-
-
9.921.432
12.482.017
Finansal Yükümlülükler
Değişken faizli finansal araçlar
-1.549.905
1.549.905
-
-
-
-
-
-
Finansal Varlıklar
-1.549.905
1.549.905
-
-
-
-
-29.358
29.358
-
-
-
-
-29.358
29.358
-
-
38.4 Diğer Risklere İlişkin Duyarlılık Analizi:
-
-
-
-
Yoktur (31 Aralık 2009: Yoktur).
270.918
-270.918
-
-
-
-
270.918
-270.918
-
-
-137.904
137.904
-
-
-137.904
137.904
-2.558.394
2.558.394
Raporlama tarihinde faiz 100 baz puan ( %1 ) yüksek/düşük olsaydı ve diğer tüm değişkenler sabit kalsaydı, vergi ve ana ortaklık dışı
paylar öncesi kar 40.138 TL ( 31.12.2009: 23.484 TL ) daha düşük/yüksek olacaktı.
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ
ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR)
39.1. Finansal Araç Kategorileri
İtfa edilmiş
değerlerden
gösterilen
diğer finansal
varlıklar
3. ABD Doları Net Etki
Avro’nun TL karşısında %10 değişmesi halinde:
4. Avro net varlık / yükümlülüğü
5. Avro riskinden korunan kısım (-)
6. Avro Net Etki
Nakit ve nakit benzerleri
Özkaynaklar
Yabancı paranın
değer kazanması
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
Yabancı paranın
değer kazanması
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
(720.729)
789.791
-
-
9. Diğer Döviz Kurları Net Etki
TOPLAM
-
-
-
-
(720.729)
789.791
-
-
(1.019.520)
1.019.520
-
-
-
-
-
-
(1.019.520)
1.019.520
-
-
-
İtfa edilmiş
değerlerden
gösterilen
diğer finansal
yüküm.ler
Kayıtlı
değer
Rayiç
değer
Not
916.782
-
-
-
-
916.782
916.782
6
Ticari alacaklar
-
13.210.582
-
-
-
13.210.582
13.210.582
10
Finansal yatırımlar
-
-
38.068
-
-
38.068
38.068
7.16
Finansal Borçlar
-
-
-
-
21.086.962
21.086.962
21.086.962
8
Ticari alacaklar
-
-
-
-
28.301.483
28.301.483
28.301.483
10
Diğer Finansal
-
-
-
-
-
-
-
-
598.067
-
-
-
-
598.067
598.067
6
Ticari alacaklar
-
11.167.760
-
-
-
11.167.760
11.167.760
10
Finansal yatırımlar
-
-
204.553
-
-
204.553
204.553
7.16
Yükümlülükler
14.558
14.558
-
-
-
-
-
-
14.558
14.558
-
-
(1.725.691)
(1.725.691)
-
-
38.3.1. Faiz Riski: Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların fiyatlarında dalgalanmalara yol açması, Şirket’in faiz oranı
riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Şirket’in faiz oranı riskine duyarlılığı aktif ve pasif hesapların vadelerindeki uyumsuzluğu ile
ilgilidir. Bu risk faiz değişimlerinden etkilenen varlıkları aynı tipte yükümlülüklerle karşılamak suretiyle yönetilmektedir.
58
Gerçeğe
uyg. değ.
fark. gelir
tablosuna
yans. fin.
var.lar
%10 değişmesi halinde:
8. Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)
Satılmaya
hazır
finansal
varlıklar
Finansal Varlıklar
Diğer döviz kurlarının TL karşısında
7. Diğer döviz net varlık / yükümlülüğü
Kredi ve
alacaklar
31 Aralık 2009
ABD Doları’nın TL karşısında %10 değişmesi halinde:
2. ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
Önceki Dönem
-
Kar/Zarar
1. ABD Doları net varlık / yükümlülüğü
Cari Dönem
1.112.145
DÖVİZ KURU DUYARLILIK ANALİZİ TABLOSU
Önceki Dönem
Sabit faizli finansal araçlar
-1.112.145
Avro’nun TL karşısında %10 değişmesi halinde:
4. Avro net varlık / yükümlülüğü
FAİZ POZİSYONU TABLOSU
31 Aralık 2008
Finansal Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
-
Finansal Borçlar
-
-
-
-
23.366.897
23.366.897
23.366.897
8
Ticari Borçlar
-
-
-
-
22.905.542
22.905.542
22.905.542
10
Diğer Finansal
Yükümlülükler
-
-
-
-
-
-
-
59
a) Gerçeğe Uygun Değer
www.desa.com.tr
Gerçeğe uygun değer, karşılıklı pazarlık ortamında bilgili bir alıcı ile bilgili bir satıcı arasında bir varlığın el değiştirmesi veya bir borcun
ödenmesi durumunda ortaya çıkan tutardır.
Finansal varlıklar, bilançoya alınmalarından sonraki dönemlerde “Gerçeğe Uygun Değer” ile değerlenirler.
Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri, şirket yönetimi tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemleri kullanılarak
belirlenir. Ancak gerçeğe uygun değeri belirlemek için piyasa verilerin yorumlanmasında tahminler kullanılması gerekmektedir. Buna göre,
sunulan tahminler, şirketin güncel piyasa işleminde elde edebileceği gerçek tutarları göstermeyebilir.
Borsada işlem gören hisse senetlerinin gerçeğe uygun değeri “Borsa rayici”dir.
Nakit ve nakit benzeri değerler, kısa vadeli ticari alacaklar ve borçların defter değerlerinin gerçeğe uygun değere yakın olduğu kabul
edilir.
Döviz cinsinden olan finansal varlıklar, dönem sonu kuru üzerinden değerlenir; bundan dolayı gerçeğe uygun değerleri kayıtlı değerlerine
yaklaşır.
Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıkları aktif bir piyasada işlem görmemeleri nedeniyle gerçeğe uygun değerleri güvenilir olarak ölçülememiştir.
Şirket, kısa vadede, anılan finansal araçları elden çıkarmak niyetinde değildir.
b) Riskten Korunma Muhasebesi
Riskten korunma muhasebesi, riskten korunma amaçlı araçlar (vadeli işlem sözleşmeleri, option, forward ve swap işlemleri ) ile riskten
korunan kalemlerin (finansal tablolarda yer alan dövize döviz kuru, faiz ve fiyat riskine maruz borç ve alacaklar ile finansal tablolara
alınmayan aynı etkilere maruz kesin taahhütlerin) gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişikliklerin birbirleriyle netleştirilmesi
suretiyle kar veya zarar olarak finansal tablolara alınmasını gerektirir.
Üç tür korunma ilişkisi mevcuttur:
• Gerçeğe uygun değer koruması
• Nakit akışı koruması
• Net yatırım koruması (Yurt dışındaki iştiraklerde bulunan)
NOT 40 - BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
a) Şirketin üretim, parekende, satın alma, muhasebe, finansman, insan kaynakları, bütçe planlama, kalite yönetimi alanlarında mevcut iş
süreçlerinin daha hızlı sürede tamamlanması, yönetimin her türlü yönetimsel kararları en hızlı biçimde almasını sağlayacak olan bilişim
sisteminin oluşturulması amacı ile Kurumsal kaynak yönetim (ERP) projesi çalışmalarına 2011 yılında fiilen başlanmıştır.
b) Şirket yönetimi izlediği satış politikası çerçevesinde önümüzdeki dönemlerde ciroyu artırmayı hedeflemekte olup, yurt içi ve yurt dışında
yeni mağazalar açılması planlanmaktadır. Bu çerçevede bilanço tarihinden sonra 11 adet mağaza açılması kesinleşmiş, 8 mağaza ile ilgili
sözleşme görüşmelerine devam edilmektedir.
NOT 41 - FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE
ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR
Şirketin finansal tabloları, Tuzla’da faaliyet gösteren şubesinin gelir ve giderlerini de içerecek şekilde hazırlanmıştır.
60
61
İletişim
Iletisim
www.desa.com.tr
DESA DERİ SANAYİ ve TİCARET A.Ş.
Genel Merkez ve Fabrika:
Halkalı Cad. No:208 34295 Sefaköy İstanbul Türkiye • Tel: (0212) 473 18 00 (pbx) • Faks : (0212) 698 98 12 - 697 57 96
Çorlu Tabakhane:
Tabakhaneler Mevkii Kuzey Cad. 2. Sok. No:14 Çorlu Türkiye • Tel : (0282) 686 31 39 - 40 • Faks : (0282) 686 40 11
Düzce Fabrika:
1. Organize Sanayi Bölgesi 250 Ada 4 Parsel Beyköy Düzce Türkiye • Tel : (0380) 553 73 01 (7 Hat) • Faks : (0380) 553 73 08
DESA Cidde:
King Abdulaziz St. Red Sea Mall No:14 / F Jeddah Saudi Arabia Tel: 00 966 2215009495
Desa İletişim Hattı: 444 DESA - 444 33 72 • www.desa.com.tr – [email protected]
ADAPAZARI
Desa İzmit/Ada Center
ADANA
Desa Adana/Seyhan
Desa Adana/Real
ANKARA
Desa Migros AVM
Desa CEPA AVM
Desa PANORA AVM
Desa ANTARES
Desa OPTİMUM
Desa Kentpark
Desa Armada
ANTALYA
Desa Antalya/Migros
Desa Alanya
Desa Shemall AVM
Desa Antalya Deepo AVM
AYDIN
Desa Aydın Söke Outlet
Desa Aydın Kuşadası
BALIKESİR
Desa Balıkesir Susurluk Outlet
BURSA
Desa Bursa/Korupark AVM
ESKİŞEHİR
Desa Neo AVM
62
GAZİANTEP
Desa Gaziantep / Cadde
Desa Gaziantep / Sankopark
Desa Gaziantep / M1A.V.M.
İSTANBUL
Desa Galleria AVM
Desa Beylikdüzü Migros
Desa Beyoğlu
Desa Capitol AVM
Desa Kozyatağı Carrefour
Desa Nişantaşı Abdi İpekçi
Desa Bayrampaşa Forum
Desa Profilo AVM
Desa Suadiye
Desa Olivium AVM
Desa Fabrika Outlet
Desa Metrocity AVM
Desa Maltepe Carrefour
Desa Ümraniye Carrefour
Desa Carousel AVM
Desa İdealtepe Outlet
Desa Astoria
Desa Bahçeşehir Prestige
Desa Kartal M1 Tepe AVM
Desa Nautilus AVM
Desa Palladium
Desa İstinye Park
Desa Optimum
Desa Viaport
İZMİR
Desa Alsancak
Desa İzmir EGS
Desa İzmir Agora
Desa İzmir Park Bornova
Desa İzmir Forum Bornova
Desa İzmir SELWAY
KAYSERİ
Desa Kayseri Park
KONYA
Desa Konya/Kulecity
TEKİRDAĞ
Desa Çorlu Avantaj
Desa Orion AVM
MERSİN
Desa Merkez
Desa Forum AVM
Desa Go
Desa Go Muğla
Desa Go Marmaris
Desa Go Alanya
Desa Go Samsun
Desa Go Ordu
Desa Go Malatya
SUUDİ ARABİSTAN
Desa Cidde
İnternet Mağazası
www.desa.com.tr
www.desa.com.tr

Yeni Mağazalarımız 2010

Transkript

Benzer belgeler

Desa Deri San. ve Tic. A.Ş.`nin 20.05.213 tarih ve 15/2013 sayılı

Desa Deri

Desa Patronu Aslana Karşı Koray Çalışkan koray.caliskan@boun

proje finansmanı modellemesi `excel destekli`

Türkiye Üniversite Sporları Federasyonu

Aralık 2014

ÖZEL DURUM AÇIKLAMA FORMU Ortaklık Ünvanı : Uyum Gıda

Spirituel Hiyerarşi ve Galaktik Federasyon