SEKFK Ozet - Şeker Leasing

Ş EKEI2 F İ NANSAL K İ RALANIA ANON İ NI Ş IRKETi
Ozet
Bu iizet, Serntaye l'iyasas ı Kurulu (Kurul)'nca
onaylan ın ış t ı r.
.. .. /.?ff . . tarihinde
Ortakl ıgırn ızı n toplant 150.000.000 TI, tutar ı ndaki ihraç tavan ı kapsam ı ndaki
borçlanma araçlar ı n ııı halka arz edileeek 30.000.000 Tl. nominal degerli 350 gün Nadeli
35 günde bir kupon üdemeli bono ve 30.000.000 TL nononal degerli 728 gün vadeli 91
günde bir kupon tidemeli tahvil olnı ak üzere, toplam 60.000.000 TI.'lik k ısm ın ı n halka
arzı na iliş kin özettir. Ilalka arz edilecek söz konusu borçlan ına araçlar ı na fatla talep
gelmesi durumunda halka arz tutar ı toplant 90.000.000 TL'ye kadar art ı rı labilecektir.
Ozetin onaylanmas ı, özette yer alan bilgilerin dogru oldug,unun Kurulca tekefrolti
anlam ı na gelmeyeecgi gibi, söz konusu borçla ınna araçlarma ili ş ki ıı bir ta y siye olarak
da kabul edilemet. Bu özet çerçevesindc ihraç edilecek borçlannı a araçları na iliş kin
ihraçç ı n ı n yat ı runcı lara kat-şı olan öde ıne yükümlülügü. Kurul veya herhangi bir ka ınu
kurulu şu tarafı ndan garanti alt ı na al ı nmanu şt ı r. Ayrıca lı alka arz edileeek borçlan ına
araçlarm ı n flyat ı n ı n belirlenmesinde Kurul'un herhangi I ı ir takılir ya da onay yetkisi
yoktur.
Bu üzet. ihraçç ı bilgi doküman ı ve sermaye piyas ıts ı arac ı notu ile I ı irlikte geçerli bir
izahname olu ş turur ve ihraçç ı bilgi doküntan ı ve serınave piyasas ı arac ı notunda yer
alan bilgilerin özetini içerir. Il ıı nedenle, özet izahnameye giri ş olarak oku ıı
lı alka
arı edilecek borçlan ına araçlarına ilişkin yat ı r ı m kararları ihraçç ı bilgi dokiiman ı ,
sermaye piyasas ı arac ı notu ve özeti ıı bir Ijütürı olarak de ğ erIct ı diril ı tı esi m ııııı cu
verilmelidir.
I3u üzet ile birlikte incelenmesi gereken il ı raççı bilgi dokihnan ı 25105/2015 tarihinde,
degiş iklikleri içeren güncellen mi ş ihraççı bilgi doküm:ıııı .\.çk/.12/21115 taril ı i ıı de, sermaye
piyasas ı aracı notu ise .,(-:1/.\ftbı‘2015 tarilı inde Ortakl ıg ı m ı z ı n ve halka artıla sat ışa arac ı l ı k
edecek $cker Yat ı rı m Nlenkul Degerler A. Ş .' ıı wsvw.sekerleasing.conı .tr ve
wwvv.sekeryatirim.com adresli internet siteleri ile Iş an ı nyu Ay ıl ııı lat ın ıt Platforn ı n
(KAP)'rula (www.kap.govir) yay ı mlanm ış t ı r..» r ı c: ı ha ş % ıı rıı yerlerinde incelemeye aç ı k
tutulmaktad ı r.
SI > Krı ' ını n Itruneu maddesi uyarı nca, ital ıııııııı evi olu şturan l ıelgeler ve I ııı belgelerin
eklerinde yer alan vanl ış, yan ı lt ı c ı ve eksik bilgilerden kaynaklanan zararlardan ihraçç ı
sorumludur. Zarar ı n ihraçç ıdan tazınin edilememesi veya edile ıneyeceginin aç ı kça belli
ol ınas ı halinde; halka art eden ler, ihraca arac ı l ı k eden yelkili kurulu ş, varsa garanti ı r ve
ihraçç ıııı n yiinetim kur ıdo iiy-eleri kusurlarma ve dur ııııııı n gereklerine giire zararlar
kendilerine ti kletilebildigi iilçütic sur ııııı l ııı l ıı r. .‘rı cak. i ı alı na ı l ı cvi ol ıı Nt ıı ra ıı diöer
l ı elgelerle birlikte ok ııııı ll ı gn tak ı lirde üzetin v: ıııı lt ı c ı , l ı atal ı %c ı . :ı t ı l ı ars ı z ıı I ııı aN ı d ıı r ııııııı
l ı ariç olmak iize ı-e, sadece i ı zete 11):1I ı olarak dgiblere
bir l ı ukuki sur ııııı i ıı l ıı k
ii klene ı net. Hag ı nısız denetinı , derecelendirme e degerle ıne kurulu ş lar ı gibi izalı na ıney i
olu ş turan belgelerde yer almak üzere hat ı rlanan raporlan haz ı rlavan ki,şt..ve-kuru ınlar
da lı at ı rla ıl ı klan raporlarda ver ala ıı vanl ış, van ı lt ı c ı ve t,4 Ü blIgilerden SPK ıı
ti kümleri çerçevesinde sortı mludur.
r
I CINDEKILER
I. OZETIN SORUMLULUOUNU YOKLENEN KISILER
3
2. II1RAccIYA ILISKIN B1LGILER
4
3. II I RAC EDILECEK BOKLANMA ARAcLAR1NA !LASKIN BILGILER
8
4. RISK FAKTORLERI
10
5. HALKA ARZA ILISKIN BILGELER
14
KISALTMA VE TAMMILAR
Kisaltrna
Tartan
llorsa Istanbul veva BIAS
1)113S
Borsa Istanbul Anonim $irketi
Devlet lc Borclanma Senedi
1 lazine
Tiirkive Cumhuriveti Ila-tine Nttistearligi
ISIN
Uluslararasi Nlenkul Kiymet Tammlama Numarasi
Kamuyu Aydinlatma Platformti
KAP
Kurul veya SPE:
Sermaye Piyasasi Kurulti
Merkezi Kapt Ktiruluw
MKK
SGMK
Sabit Getirili Menkul Klynict
Seker Yatirim. Aract Kurum
Seker Yatirim Menkul Degerler Anonim $irketi
$irket veya Seker Leasing
Seker Finansal Kiralama Anonim Sirketi
IC
Tiirkiye Cumhuriyeti
II.
Turk Liras]
TIK
-flirk Ticarct Kanunu
UNIDROIT
Otel 1 Itilstikun Birlestirilmesi Uluslararasi Enstitasti
YK veya You Kur.
Yonetim Kurtilu
NANSAL KiRALASIA
fr---"*\
.
,
Ci. TLMS.1". 1 31 `lo :6 Y.:4 I\
$EKER YATIRIM MENKUL CIERIER
j. Eir_ i !ST
.3IV G.: ;41444-11Th
A.
Can.& MOderli
oraty A Wok K:4-5
Cad. No..171
F.seotope / jiy14 TANUlt.11
Tel . 0212 334 X. 33 (r43A)
th-..Ve/ttlici No . 9210.0
t L r
)1 008 .11/1S
ri K . :ru / i V L)
2
I. OZETINI SORUNILULUtUNU YeKLENEN KitilLER
Kanuni yetki ve sorunduluklarmuz dahilinde se gorevintiz eereevesintle bu tizette
ve eklerinde yer alan sorumlu oldugumuz losunlarda bulunan hilgikrin se verilerin
gercege uygun oblugunu se iizette bu bilgilerin anlanum degistirecek nitelikte bir
eksiklik bulunmarnam bcin her tUrin makul ozenin gUsteriluiii olduOnu beyan ederiz.
NSAL KIRALAMA A4
E--
rt.C". 7 . ' • V' Ii3n No:1 K:4
OZETIN TANIANH
ST
-113t37"--
09.12.2015
Halka Ana Aracduk Eden letkili Kurulus
Seker Yabrim \Jen u I Degerler
Kadir TEZELLER Ramazan frINACAR
Ara*lirma, Damvnankk Cenci NIUdUr Yardtmost
ve KU rumsal Finansman
(;rut) Blokam
09.12.2015
3
Sorundu Oldugu Kistm:
2. IHRACCIYA RASKIN 1311..GILER
2.1. thraccinin ticaret unvant
Seker Finansal Kiralama Anonirn $irketi
2.2. ihraccinin hukuki statiisii, tabi olduau mevzuat, ihractanin kuruldugu dike
lie iletisim hilgileri
Anonim $irket
thraccinin hukuki statiisii:
Tabi Oldugu Vasa! N1enuat :
T.0 Kanunlan
Tiirkiye
ihraccintn Kuruldugu elke:
Nlerkez Adresi :
Omer Avni Mahallesi !Mina Caddesi Turnsah Han
No:36 Kat:4 Giimlissuyu / Beyoglu / Istanbul
(Tel) :
0212 362 34 00
(Faks):
0212 362 34 66
www.sekerleasing.comn
Internet Ad rest:
Konuya iliskin ayrmult bilgi ihracct bilgi doktimanattn 5.1.4 nolu maddesinde yer
almaktadtr.
2.3.1.hraccip ve faaliyet gosterilen sektiirii etkileyen iinemli
13.12.2012 tarihinde kabul edilen 6361 sayth Karam lie finansal kiralama mevzuati
ABD ye AB iilkeleri uygulamalart ik ye UNIDROIT (Ozel Hukukun Birlestirilmesi
Uluslararasi Enstittisti) tarafmdan haztrlanan "Kiralama 1-lakkinda Taslak Model Kanun" lie
uyumlu hale gelmistir. Yeni kanun lie sektoriin sundugu ye hizmet yelpazesi de
genislemistir.
entimilzdeki donemde piyasalardaki volatilitenin devam edecegi iingortilikken, ADD
Merkez Bankasi FED'den beklenen faiz artininlari piyasalarin yontintin belirlenmesinde etkili
olacaktir. Dolayistyla Seker Leasing. islemlerinde daha temkinii hareket ederek pazar payini
artirma stratejisi stirdurrneyi hedeflemektedir.
Konuya Riskin ayrinuIu bilgi ihracci bilgi dokilmaninin 8.2 nolu maddesinde yer
almaktadir.
2.4.i hracetntn dahil oldugu grup ve grup icindeki konumu hakkinda bilgi
Seker Finansal Kiralama A.$.. Sekerbank grubunun finansal istirakleri arasmda
yer almaktadir. $irketin %84,20'si Sekerbank ve grubuna alt olup, geri kalan %15.80'i ise
halka aciktir. $ekerbank T.A.$. Personeli Munzam Sosyal Givenlik ve Yardimlasma Sandia!
Val& ve $ekerbank T.A.$., $irket'in yonetim ve denetimini dogrudan veya dolayli olarak
kontrol edebilmektedir.
$ekerbank'in 30.09.2015 itibanyla, Tinkiye capinda 301 subesi, 3'0 Istanbul ve
Anadolu'da olmak iizere 11 beige mOdOrItIg0 bulunmaktadir. Subelerinin yitzde 66'si
Anadolu'da bulunan Bankanin istirakleri antsinda Seker Y'atirtin Menkul Degerler A.S.. Seker
Finansal Kiralama A.5., Seker Faktoring A.S., Sekerbank International 13anking Unit 1.td.,
$eker Mortgage Finansman A.5., Sekerb:mk Kibris Ltd. ye Zahlungsdienste GmbH der
$ekerbank T.A.$. yer almaktadir.
Konuya iliskin aynnult bilgi ihracci bilgi doktimaninin 7.1 nolu maddesinde yer
almaktachr.
2.5. Kar talmi in ve beklentileri
Yoktur.
2.6. ilı raçç ı bilgi dokürnan ı nda yer alan finansal tablolara ili şki ıı bağı nısız
denetim raporlarma şart oluşturan hususlar bakkı nda açı kla ına:
Yoktur.
2.7. Seçilmiş finansal bilgiler ve faaliyet sonuçlar ı
Şeker Leasing Özet Konsolide Bilançosu
Ş irkerin Bagımsız denetimden geçmi ş 31.12.2013 ve 31.12.2014 y ıl sonu ile
bagımsız denetimden geçmemi ş 30.09.2015 tarihli temel bilanço büyükkiklerine
aşagıda yer verilmektedir:
31.12.2014
30.09.2015
Bag ı ms ı z
Denetimden
Geerni ş
Bin T1.
Ba ğı ms ı z
Denetinı den
Geç ıniş
Iii ıı 1-1.
Ba ğı nı s ı z
Denetimden
Geememi ş
5.349
8.289
4.947
343.132
326.987
FAKIPTEK İ ALACAKLAR (Net)
20.108
26.796
15.910
NIADD1 DURAN VARL1KLAR (Neo
11.765
16.540
15.936
1)1 Ğ ER AKTIFLER
18.238
22.067
26.163
AKTİ F TOPLANII
398.592
400.677
435.130
31.12.2013
I ı in Il.
31.12.2014
30.09.2015
Drı nem
Raporla ına Birirni
31.12.2013
B ı n TI.
AKT İ F KALENILF12
BANKALAR
KIRALAMA I Ş LEN1LERINDEN
ALACAKLAR
.
PAS İ F KALENILER
Raporlama Biri ııı i
372.174
.
Brığı nı s ı t
Denetimden
Geçrnis
Iii ıı 1 1
Bagı nı s ı t
Denetim ı len
Geçmiş
214.015
255.294
116.449
75.608
10.571
4.784
6.068
D İĞ ER PAS1FLER
8192
10035
9.547
OZKAYNAKLAR
49.365
54.956
60.148
PAS İ F TOPLAMI
398.592
400.677
ALINAN KREDİ LER
IIIRAÇ ED1LEN MENKUL
K1YMETLER(Net)
DI Ğ ER BORÇLAR
Bin T1,
Bagı nı s ı z
Denetim ı len
Geç ıne ı ni ş
262.445
96.922
,..
"0 435.130
Şeker Leasing Konsolide Gelir Tablosu
\ "
Ş irkerin 31.12.2013 ve 31.12.2014 y ı l sonu ile 30.09.2014 ve 30.09.2015 ara dönemine ili şkin
seçilrni ş gelir tablosu kalemlerine aşagıda yer verilmi ş ir.
Döne ı n
Raporlama Birirni
ESAS FAAL İ YET GELIRLER1
31.12.2013
Bin T1.
Ba ğ l ıns ı t
Denetimden
Geç ııı i ş
33.805
31.12.2014
30.09.2014
30.09.2015
Bin 11.
13in TL
Bin 11.
Ila ğı nı s ı t
Ilag ı msı z
Ba ğı ms ı z
Denetimden Denetimden Denetimden
Geetniş
Geçrnemiş
Geememiş
30.237
29.624
11.404
F1NANSMAN GIDERLER1(-)
ESAS FAALWET G1DERLERI (-)
DIGER FAAL1YET GEORLERI
TAKIPTEKIALACAKLARA
I LI$K1N OZEL KAR$1L1KLAR (-)
DIGER FAAL1YET G1DERLER1(-)
SORDOROLEN FAAL1YETLER
VERG1ONCES1K/Z
SORDOROLEN FAAL1YETLER
VERGE KAR$ILIOI ( -41 - )
NET DONEM HARI/ZAll x RI
-20.169
-9.362
77.010
n8.685
-12.511
105.809
-6.872
-67.919
-12.536
6.493
3.200
- 1.235
2.391
5.590
5.248
-90.281
-20.385
-8.855
79.590
-20.443
-8.924
90.524
-6.656
-13.641
-70.725
-71.518
3.207
5.622
1.061
- 430
4.268
5.192
$irkerin 31 Arabi< 2013 yid semi hesap diinemine iliskin konsolide finansal tablolan ye bumf iliskin
(utp://www.kap.gov .tribild rim-sorgt, I a ri/bi I d ri
dipnotlan 13 Subat 2014 tarihinde
detavi.aspx?id=336713). 31 Aralik 2014 yil sonu hesap donemine iliskin konsolide finansal tablelan
(http://www.kap.goy.tribildirimye buna iliskin dipnotlart 23 Subat 2015 tarihinde
sorgularifbildirim-detavi.asnx?id=415336) ye 30 Eyliil 2015 an hcsap dOnemine iliskin konsolide
2015
tarihinde
Kamm
05
tinansal
tablolan
ye buna iIi kin dipnotlan
KAP'ta
(lutp://ww,v.kan.eov.tribildirim-sergulari/bildirim-detavi.aspx?id=478659)
)
Internet
adreslerinde
(www.kap.gov.tr) ye $eker Leasing'in (www.sekerleasing.com.tr
yayimlanmistir.
Son finansal table tarihinden itibaren $eker Leasing'in finansal durumu ve faaliyetlerinde
bit degisiklik olmamistir.
2.8. 1hr:twilit' &lone gUcüniin tlef.terlendirilmesi 1cm ilneitili elan, ihracciya iliskin son
zamanlarda mcydana gelmis elaylar Itakkinda hilgi
Yoktur.
2.9. ihnteemin grup icerisindeki diger hr sirketin ya dit sirketlerin
faalivetlerinden iinemli OIçUde etkilenntesi durumunda hu husus hakkinda hilgi
$ekerbank I.A.S. Ye grubuna alt sirketlerden bin i olan Seker Leasing, bankanin yurt
lei subeleri araelligtyla leasing tanitimi yapmaktadir. Bu durum $eker Leasing'in isletn
hacminin artmasina katkida bulunmaktadir. Dolayistyla. $ekerbank T.A.S.'nin mall durumu
ve 4ube agi Seker Leasing' in faaliyetlerini etkileyebilmektedir.
Konuya iliskin ayrintili bilgi ihracei bilei dokiimaninin 7.2 nolu maddesinde yer
almaktadir.
2.10. ihraccanin atm laaliyet alaularl hakkinda bilgi
Sirkel in ana fitaliyet kenusu, yOriirlukteki mevzuat hilkilmleri cercevesinde yurtici ye
yundist finansal kiralama faaliyetlerinde bulumnaktir. Leasing, sirketlerin yatirunlarinda
menkul ye gayrimenkul teminine yonelik ihtiyaçtanu ni karsdarnada kullandan orta ye uzun
vadeli bin finansman yontemidir. Leasing islemlerinde, yatinm mall leasing sirketi tarafindan
satin alinir ye oneeden yaw-1'nel lie karsilikli olarak belirlenen sartlar ve sozlesmede yet alan
kira plant karsiliginda yatirimeiya kullandinfir. Yatinmeinin bucun yUkUmlUlukleni yerine
den millkiyet
eetirmesine bagli olarak sozlesme denemi sonunda, semholik bit bedel
kiraetya devredilir.
\N
Konuya diskin ayrintik bilgi ihrac& bilgi &Allman= 6I nolu bolUmUnde yer
qi bi
almaktathr.
2.11. thraccnun yonetim hakinnyetine sahip olanlann adt, soyadi, ticaret uin
yiinetim hakimiyetinin kaynagi
:1111,
1
Adt-Soyadt/
Ticaret Unvant
$ekerbank T.A.$.
Kontrolfin
Kant*
Sahip
Olunan
Pa ,.. lar
Sermayedeki Pay'
Oran (%)
Tutar (TL)
24.357.739
54,13
Tedbirler
YOKTUR
Konuya iliskin ayrintili bilgi ihracci bilgi dokilmaninin 12.4 nolu maddesindc ycr
alinaktadir
2.12. Derecelendirme nom hakkinda bilgi
$eker Finansal Kiralama A.S. uluslararasi kredi derecelendirme kurulusu JCR Eurasia
Rating'den derecelendirme (rating) hizineti almaktadir. JCR Eurasia Rating son olarak
dilzenlenen 17 Haziran 2015 taribli raporunda, $eker Finansal Kiralama A.Vyi ulusal ye
uluslararasi dazeyde yatirim yapitabilir katcgorisinde degerlendirerek, Uzun Vadeli Ulusal
Notu'nu (Irk)', Kisa Vadeli Ulusal Notu'nu 'A-2 (Irk)' olarak revizc ctmis olup soz
konusu notlara iliskin garanamIcri isc 'Stabil' olarak belirlemistir. Diger taraftan. Seker
Finansal Kiralama A.$.'nin Uzun Vadeli Uluslararasi Yabanci Para Ye Uzun Vadcli
Uluslararasi Yerel Para Nodal 'BBB-' olarak teyit edilmistir. Scker Leasing'in kredi
notlarmin son durumu asagidaki gibidir.
Uzun Vadeli Uluslararasi Yabanci Para : BBB- / (Stabil Goranam)
Uzun Vadeli Uluslararasi Yerel Para Now : BBB- / (Stabil Gartinihn)
Uzun Vadeli Ulusal Notu : BBB,- (Trk) / (Stabil Gtininam)
Kisa Vadeli Uluslararasi Yabanct Para : A-3 / (Stabil Geratnim)
Kisa Vadeli Uluslararasi Yercl Para Notu : A-3 / (Stabil Gortiniim)
Kisa Vadeli Ulusal Now : A-2 (Irk) / (Stabil Goriiniim)
Desteklenme Notu: 2
Ortaklardan Bagimsizlik Notu: AB
Konuya iliskin ayrintili bilgi scrmaye piyasasi aract notunun 8.3 no% maddesinde yer
almaktadir.
2.13. Garanti hiikamleri
Yoktur.
2.14. Garantiir hakkindaki bilgiler
Yoktur.
2.15. )(anoint kurulti nyder' hakkinda bilgiler
25.03.2015 Tarihinde yapilan Gelid Kurul sonrasi Yenetim Kurulti ayelerine Riskin bilgiler
asagidaki gibidir:
e •
y
Son 5 Yilda ihraccula Gore Samba'',
mier
Ga
estlentligi
/ Kale
Gorevi
Adt Soyadt
Gore y Siiresi
Dr. Hasan Basri
GOKTAN
Yonetim Kurulu Ba skani
Yonetim Kurulu
Bask ani
.1
7
3 yi1/2 yil 3 ay
ft YA11.1144 NIENKIA_GI: ‘`Algn
-- A
CAsberseltikstuld •
KC
Cad No 171 10:14/ A.21
i
9tAthtfl zi
- 001 eva I •>4
1
I
A 11 1 • l al
,
•
Orhan
KARAKAS
Osman
GOKTAN
Sinan CAM
Hikmet Aydin
S IT
SNIT
Zafer ERSAN
Cenk ERTEN
YOnetim Kurulti
Yonetim Kurulu Baskan
Ilaskan Vekili
Vekili
Yonetim Kurulu Oyesi Yonetim Kurulu Oyesi
(Kurumsal Denetim
(Kurumsal Denetim
Komitcsi Oycsi)
Komitesi Uyesi)
Yonetim Kurulu
Bagimsiz Oyesi
(Kurumsal Yttnetim
Komitesi Baskani.
Denctim Komitesi Oyesi)
YOnetim Kurulu
Yonetim Kurulu
Bagignsiz Uyesi
Bagimsiz Oyesi (Denetim (Denetim Komitesi
Komitcsi Baskani,
Kurumsal
Kurumsal YOnetim
Yonetim Komitesi
Komitesi Uyesi )
Uyesi )
Yanctim Kurulu
YOnetim Kurulu
Murahhas Uyesi
Murahhas Oyesi (Riskin
y
(Riskin Erken
Erken Saptaninasi e
Saptanmasi ye
Krediler Komitesi)
Krediler Komitesi)
Yonetim Kurulu
Yonetim Kurulu OyesiOyesi-Genel MOdUr
Gene! Mud&
3 yi112 yil 3 ay
3 y11/2 yil 3 ay
3 yi1/2 yil 3 ay
3 yi1/2 yil 3 ay
3 yi1/2 yil 3 ay
3 yili2 yil 3 ay
Konuya iliskin ayrintili bilgi scnnaye piyasasi araci notunun 10.2.1 behirrninde yer
almaktadir.
2.16. BagIIIISIZ delletilll se bagunsa denetim kurulusu hakkinda
y
$eker Leasing'in 31.12.2013, 31.12.2014 ytl sonu e 30.06.2015 ara donem hesap
dOnemine aft konsolide fmansal tablolarma iliskin bagimsiz denetim raporlan Aids Bagimsiz
Denetim Ye Serbest Muhasebeei Mali MUsavirlik A.S. taralindan hazirlanmis olup belinilen
dOnemler icin olumlu goals verilmisfir.
Bagimsiz Denetim Kurulusu Adres:
y
Kavacik RUzgarli Bahce Malt Ka ak Sok. No:29 Beykoz 34805 Istanbul
Sorumlu onak bas denetci: Erdal Tikmak (31.12.2013 ve31.12.2014)
Orhan Akova (30.06.2015)
3. IHRAC ELHLECEK BORCLANMA ARACLARINA iLiSKIN BiLG1LER
3.1.1hrac edilecek borclanma araclan ile ilgili bilgiler
Ortakligimiz taratindan 350 giin vadeli 35 giinde bir kupon odemeli 30.000.000 11.
y
nominal degerli bono e 728 gun vadeli 98 gtinde bir kupon ddemeli 30.000.000 IL nominal
degerli tahvil olmak iizere toplam 60.000.000 TL nominal degerli borclanma araci ihrac
edilecektir. Ihrac edilecek sOz konusu borclanma araclarina fazla talep gelmesi durunnyi ,
halka art tutan toplam 90.000.000 TL'ye kadar artinlabilecektir.
\ ‘4.6Konuya iliskin ayrintili bilgi sermaye piyasasi araci notunun 4. bOlilmUndc yer
almaktadir.
3.2.11orclanma araelarinin hangi para birimine gore ihrac edildii hakkinda bilgi
8
SEKER YA r
Fe,
Borçlan ına araçları Türk l_iras ı einsinden sat ışa sunulacakt ı r.
3.3. Ilalka arz edilecek borçlanma araçlar ı üzerinde, horçlan ına arac ı n ı n devir
tedavülünü k ı s ı tlay ı e ı veya borçlan ına arac ı n ı alantar ı n haklar ı n ı kullan ınas ı na cngel
ıı lacak kay ı tlar ı n hulunup hulunmad ı g ı na ili ş kin bilg,i:
Yoktur.
3.4. İ hraç edileeek borçlan ına araçlar ıııııı yat ı r ı me ıya saglad ıg ı haklar, bu
lı akları n kullan ı m csasları ve bu haklara ilişkin k ıs ı lla ınalar ile derecelendirme notları :
Borçlannı a arac ı yat ı nmc ı lan, ihrac ı gerçekle ş tiren Sirketin alacakl ı s ı konumunda
olup ihraçç ı aktitleri üzerinde alacaklar ı ndan başka bir hakka sahip degildirler; yönetimde yer
alamazIar, alacaklar ı n ı tahsil ettikten sonra Ihraçç ı n ı n malvarl ı gı üzerinde bir hak iddia
edemezler. İ hraçç ı 'n ı n kar/zarar ı ndan etkilenmezler ve vadesi geldiginde faiz ve anaparalar ı n ı
al ı rlar.
Yat ı runc ı lar, ihraç edilecek borçlanma araçlar ı için belinilen hesaplama yöntemi ile
hesaplanacak anapara ve faizlerini, ödeme günü almaya hak kazanacaklard ı r.
Konuya ili şkin ayr ııı t ı l ı bilgi sermaye piyasas ı arac ı notunun 4.6 no'lu maddesinde yer
almaktad ı r.
i
3.5. Nominal faiz oran ı ve ödenetek faite ili ş kin csaslar:
a)
Nominal faiz oran ı :
Ihraç edilecek borçlan ına araçları n ı n faiz oranlar ı i ş bu özetin madde 3.5 d) ve e)'de
belinilen yönteme göre hesaplanarak talep toplaman ı n son günü 18 Aral ı k 2015
tarihinde kesinleşerek takip eden i ş günü ilan edilecektir.
b)
Borçlanma arac ı n ı n vadesi ve itfa plan ı :
350 Gün vadeli kuponlu bonolar içi ıı ;
Vade Başlanz ı ç Tarihi:
Vade Sonu:
22.12.2015
06.12.2016
728 gün vadeli kuponlu tahviller için;
c)
Kupon ödeme taril ı leri ile faitin ıı e zaman iiden ıncye başlanacag ı, son üdeme
350 gün vadeli kuponlu honolar:
Bonolar 35 günde bir ol ınak üzere (bononun vadesi stiresince toplam 10 defa) kupon
ödemesinde bul ımulacakt ı r. Bonolann anaparas ı , son kupon ödemesi ile birlikte vade
bitiminde bir defada ödenecektir. Bonolar ı n vade baş lang ı ç tarihi 22.12.2015 olacak
Bonolar ı n ilk kupon ödeme tarihi 26.01.2015, son kupon ödeme ve itfa tar10 ı se
06.12.2016 tarihinde yap ı laeakt ı r.
Kupon ödeme gününün tatil günü olmas ı dunı munda, kupon ödemesi takip eden i ş gii ıı ii
yapı lacakt ı r.
728 geı n vadeli kuponlu tahviller
Tahviller 91 giinde bir olmak fizere (tahvilin vadesi stiresince toplam 8 defa) kupon
Odemesinde bulunulacaktir. Tahvillerin anaparast, son kupon odemesi lie birlikte vade
bitiminde bir defada odeneeektir. Tahvillerin vadc baslangtc tarthi 22.12.2015 olacaktir.
Tahvillerin ilk kupon odeme tarihi 22.03.2016, son kupon (Acme ve itfa tarihi ise
19.12.2017 tarihindc yaptlacakttr.
Kupon Odeme gfintinfin tatil grind olmast durumunda, kupon Odemesi takip eden is &Ai
yaptlacakttr.
(1) Faizin degisken &mast dii rutin' nda, dayand ugi gosterge faiz °rant:
350 grin vadeli 35 gfinde bir kupon ridemeli bonolar
350 gfin vadeli kuponlit bonolar degisken faizli olacaktir e kupon iidemeleri 35 gfinde
bir gerceklestirilecektir.
350 On vadeli bonolann kupon faizi hesaplamastna baz teskil edecek olan "Gtisterge
Faiz Oran!" (Gasterge YtIlik Rileik Faiz), T.C. Hazine Mfistesarligt tarafmdan
gosterge niteliginde Vim; ediImi de let ic borclatima scnedi dikkatc almarak
hesaplanacaktir. Bu DIBS'in talep toplammin son gfinfi dahil geriye &intik islem
gfiniinde B1ST Tahvil e Bono Kcsin Altm-Saturn pazannda olusan aynt gun valOrlfi
agirldch ortalama yillik bilesik faizlerinin aritmetik ortalarnast almarak "GOsterge Farz
°rant" hesaplanacaktir. "Gesterge Faiz Orant"dan 3 aylik gosterge dOnemsel faiz
tfiretilerek kupon Odemesine baz teskil cdccck Gosterge Donemsel Basit Faiz Oran]
bulunaeaktir.
Gosterge Donemsel Basit Faiz Oranena "Ek Getiri OranCrun (350 Gun Vadeli
Kuponlu Bonolara Odenecek olan Ek Getiri °rant yolltk %2,75 (275 baz puan)
olacakttr) (35/365) olan 35 gfinlfik Ek Getiri °rant = eklenmesi suretryle de "Bononun
Dencmsel Kupon Faiz Oran( bulunacakttr. Halka aria Riskin talep toplamanm son
giinti ilk kupon odemesine ilikin. sonraki her bir kupon tidemesi giiniinden bir gun
once ise geriye &intik tic gUnItilt gOzlern periyodu gozetilerek yukartdaki hesaplarna
tekrarlanacakur.
Ilk kupon faizi hesaplarnastrida gersterge tahvil olarak, ihrac tarihinde gecerli ohm
14.06.2017 itfa taribli TRII40617T17 tantmli layrnet baz almacaktir.
Diger kuponlann faizinin belirlenmesinde ise, kupon faizi hesaplama diinerninde
gecerli olan gusto-ge baz almarak yukandaki islern tekrarlanacaktir.
Halka aria iliskin talep toplamanm son gUnrinden Once veya diger kupon hcsaplama
donemlerinde gasterge tahvil yeni ihrac olmus e henfiz BIST Tahvil e Bono Kesin
Altm-Saturn Piyasasmda tic; (3) grin islcrn gtirmemis ise bir tinceki gristerge tahvile gore
hcsaplama yaptlacaktir.
Yapdan hesaplamalar sonunda ihrac edilecek bononun Donemsel Kupon Basil Fat./
Oranentn %1.1Yin altmda cikmast halinde Donemsel Kupon Basit Faiz Oran' %I.15
olarak kabul edilecek e bononun dtmemsel kupon faizi buna gore belirlenecektir.
728 gfin vadeli 91 giinde bir kupon odemeli degisken kuponlu tahviller
728 On vadeli kuponlu tahviller degisken faizli olacakur e kupon Odetneleri 91 gUndeq0
(tic ayda) bir gerceklestirilecektir.
1\1\ ‘‘31‘
728 gfin vadeli tahvillcrin kupon faizi hesaplamastna baz teskil edecek olan "GOsterge
Faiz Oran( (Gasterge YOU FIilqik Faiz), T.C. Hazine Mush:pith arafindan
gOsterge niteliginde ihrac edilmis devlet ic borclanma senedi dik ate alinarak
hesaplanacakor. Bu DIBS'in talcp toplammin son gUnti dahil geriye dontik fic islern
gfintinde
ye Bono Kesin Alm-Sawn pazannda olusan aym
y
y
y
y
y
y
y
s
agirlikli ortalama yilltk bilesik faizlerinin aritmetik ortalamasi almarak "Gesterge Faiz
Orani" hesaplanacakur. "Giisterge Faiz Oranidan 91 gilnlkk gtisterge dOnemsel faiz
ttiretilerek kupon odemesine baz teskil edeeek Gosterge Dknemsel Basit Faiz Dram
bulunacakttr.
Gosterge Donemsel Bask Faiz Oranena "Ek Getiri Grant—tun (728 Gun Vadeli
Kuponlu Bonolara tidenecek olan Ek Getiri Dram yillik %3,50 (350 baz puan)
olacaktir) (91/365) olan 91 gunliik Ek Getiri orantnin eklenmesi suretiyle de "Tahvilin
Millet/Ise! Kupon Faiz Grant" bulunaeaktir. I lalka arta iliskin talep toplamanm son
Oa ilk kupon odemesine iliskin, sonraki her bir kupon edemesi glitkinden bir
Once ise geriye dontik üç gtinIkk gozlem periyodu gozetilerek yukandaki hesaplama
tekrarlanacaktir.
Ilk kupon faizi hesaplamastrula gosterge tahvil olarak, ihrat; tarihinde gecerli olan
14.06.2017 itfa tarihli TRT140617T17 hu m!' kiymet baz alinacakur.
Diger kuponlann faizinin belirlenmesinde ise, kupon faizi hesaplama &Mem nde
gecerli olan gOsterge baz altnarak yukandaki islem tekrarlanacaktir.
Halka aria Riskin talep toplamanin son gtintinden Once veya diger kupon hesaplama
denemlerinde gosterge tahvil yeni 'brae olmus ve henkz BIST Tahvil ye Bono Kesin
Alim-Satim Piyasasmda tic (3) gun islem gormeinis ise bir Oneeki gOsterge tahvile gore
hesaplama yapilacaktir.
c) Halka an edilecek borclanma araclarmin viliik getiri oram:
350 giin vadeli 35 gamic bir kupon odemeli txmolann yillik getiri °rani, bonolar icin
hesaplanan gosterge bask faiz oranma %2,75 (275 baz puan) ek getiri oram
eklenmesiyle belirlenecektir. 35 gunRige uygun ek getiri °rant 040,2637 (26,37 baz
puan) seviyesindedir.
728 On vadeli ile ayda bit kupon oder/tell tahvillerin yillik getiri oram, tahviller icin
hesaplanan gosterge bask faiz oranina %3,50 (350 baz puan) ek getiri orani
eklemnesiyle belirlenecektir. 91 gunItige uygun ek getiri orant %0,8726 (87,26 baz
puan)seviyesindedir.
BorclaMtla aract sahipleri temsileileri bakkintla hilgi: Yoktur.
g) Faiz ildemesinin tiirev kir kisinmin Minas' durumunda, yatirimin degerinin
dayanak araem degerinden, Ozellikie riskier in acrk bir sekilde ortaya crlingt duruntlarda
nasd etkilendigi hakkinda
Yoktur.
3.6. Borclanina araclarmin borsada islern gormesine hIikimi csastar lie islcm
Orme tarihleri:
Halka arz edilen borelanma araclannin satisi tamamlandiktan sonra Borsa Istanbul
A.$.'de islem gtirmesi Borsa Istanbul A.S. Mevzuatinin ilgili hiikiimleri cercevesinde Borsa
Yonetim Kurulu'nun onayma baglidtr. Borclanma araclannin halka arzina iliskin &glum
listelerinin onaylanmast ve borclanma araclarinin yatinmci hesaplanna aktanmini takiben.
BIAS tarafmdan belirlenteek tarihten itibaren Borsa Istanbul Tahvil ve Bono Kesin AlimSatim Pazarenda islem gormeye baslamast beklenmektedir.
Konuya iliskin ayrintili bilgi semaye piyasasi araci notunun 6.1 no'Iu maddesinde yet
almaktadir.
\
Atl3A1. KIRALAMA
/TT!'
".
lo 36'n 4
7—••"."00rPer•
EJIR YATIP.IM MENKllt
Cleves MOdthit
iir&re Cad. Net:1111N
'11 /
LI
.sly A litok K
4. RISK FAKTORLER1
4.1. lliraecinin borclanina araclanna iliskin yftkUinlutukkrini yerine getirme
gücUnft etkileyebiletek riskier
Kredi riski; Kredi riski, karsdikli iIiki icinde olan taraflardan birinin bir finansal araca iliskin
olarak yapdan sCizlesme ereklerine uymayarak yUkUmluiugunU yerine getirememesi sonucu
diger tarafin finansal acidan zarara ugramast riskidir. fliskide oldugu taraflar lie yapilan
stizlesmelerde. iiikiii taraflartn sifalesme gereklerine uymayarak yukumluiUgUnu kismen
veya tamamen zamaninda yerine getir(e)memesi dunimunda $eker Leasing maddi kapplara
maruz kalabi lir.
Nyasa riski; Alum satim hesaplarinda izlenen linansal araclara iliskin pozisyonlarin
degerinde. piyasa fiyatlanndaki hareketfilige bagh olarak meydana gelebilecek
degisikliklerden dolayi $irket'in maruz kalabilecegi zarar olastligtdir.
Likidite riski; Likidite riski genel olarak. bir kurulusun net finansman ihtiyaclanni
saglayamama riski olup, finansman kaynaklarmin bulunamamastna sebep olabilen piyasa
bozulmalan lie kredi derecesindeki thisiislerden kaynaklanabilir. Stiz konustt risk, hem
finansman maliyetlerindeki beklenmeyen artislara iliskin risk ile $eker Leasing'in pasitlerinin
vade tarihierini aktiflerininkilere uygun sekilde yapdandiramama riskini, hem de likidite
basktlart nedeniyle Ode= vUkUmiulUklcrini zamamnda e makul bit fiyat iizerinden
karsdayamaz durumda olma riskini icermektedir. $eker Leasin . yurtici bankalar Ye finans
kuruluslarindan ktsa. orta e uzun vadeli fon temin etmektedir. $irket, varliklardaki antsin
fonlanamamast Ye vadesi geirni yUkUmiUiUkieri karsdayamamast nedeniyle zor durumdan
kalabilir. Sirketin likit olmayan piyasalarda yaptigt islemlerde karsdasdabilecek sorunlar
Sirket' in finansal durumunu olumsuz ytinde
Fair. °rant riski; Sirket' in sabit e degisken faiz oranlan iizerinden borclanmast, $irket'i faiz
orant riskine maruz biraktnaktadir. Sirketin kullanmts oldugu krediler ile kullandirmis oldugu
fonlann vadeleri e para birimi dagilinunin farkh olmast nedeniyle faiz e fiyat degisim riski
tasimaktadir.
Kur riski; Yabanci para einsinden islemler, kur riskinin olusmasina sebebiyet vennektedir.
Doviz cinsi pozisyonlarin degerlerinde, &Wiz kurlanndaki hareketlere baglt olarak meydana
gelebilecek degisikliklerden dolayi $irkerin maruz kalabilecegi zarar olastligahr.
g
y
g
y
y
y
y
Sermaye riski; Sirker in meveut faaliyetlerini siirdiiriirken finansal kapplara karsin yeterli
miktarda sermayeye sahip olmamast riskidir.
Operasyonel risk; lc sOreclerin, sistenderin veya insan kaynaklarmin yetersizliginden ya da
&prem. yangm ve sel gibi felaketlerden veya terOr saldiriiari gibi (its etkenlerden dolayt
$irkee in maruz kalabilecegi zarar olastligtdir. $irket bu olaylardan kaynaklanan operasyonel
riskier nedeniyle maddi kapplara maruz kalabilir.
itibar riski; MUteriler, ortaklar. rakipler e denetim otoriteleri gibi taraflarm Sirket
hakkmdaki olumsuz dustinceleri ya da yasal dilzenlemelere uygun davrantimamast sonucu
kamuoyunda Sirket e duy-ulan gtivenin azalmast ya da negatif kamuoyu olusmasmdan dolayt
$irket'in maruz kalabilecegi zarar olastlignitr. $irkete duyulan giivenin azaltnast dolaytstyla
sirket maddi kapplara maruz kalabilir.
VS'ea'
Strateji riski; Bib/time stratejisinin gerceklestirihnesinde, firsanann belirlenememesi. Sirket
faaliyetlerini etkileyebilecek °last tehditlerin yeterince degerlendiriletnemesi, bUytime icin
gereken (mall, fiziki, beseri e teknik) altyaptnin e organizasyon yaptsmin yetersizligi
unsurlanndan dolayi Sirket' in maruz kalabilecegi zarar olastligtdir.
y
l
y
y
SAL KiRALANI A
12
YALi
17
?"1 NICi r
1 ,
4.2. Diger riskler hakkındaki tennel bilgiler
Mevzuat riski; Türkiye'de yerle şik, Türkiye kanunian ve mevzuat ına tabi olan Şeker
Finansal Kiralama A.Ş .'nin kontrolü d ıs ı nda, gelecekte kanunlarda ve mevzuatta yap ı lacak
degi5iklikler sektörü etkileyeceginden Ş irket'in faaliyetleri Nie finansal sonuçlar ı tizerinde
dogrudan veya dolayl ı etki oluşturabilir.
Finansal Kiralama Faaliyet Orta ıııı Riski; Faaliyet ortam ı riski, hacim, nı arj ve giderlerdeki
dalgalanmalardan ve Ş irkeein faaliyet gösterdigi ortamdaki rekabetten kaynaklanar ı
faktörlerin Ş irkeein faaliyetlerini olun ısuz etkilemesi riskidir.
Şirker in müsterileri pek çok sektörde faaliyet göstennekle beraber, genel olarak bak ı ld ı gı nda
bu müşteriler leasing hizmetine yat ı rı m harcamalar ı için ilıtiyaç duymakta oltı p, yat ı r ı m
harcamaları da genel ekonomik durum ile dogrudan baglant ı l ı olarak seyretmektedir. Bu
açıdan global ekonomideki yava ştaman ı n etkisi veya dogrudan ülkemizde ortaya ç ı kabilecek
olumsuz ekonomik koşullar scbehiyle Ş irket'in müşterileri yat ı r ı m planların ı erteleme veya
iptal etme yoluna gidebilirler. Bu durum Ş irkeein faaliyet hacmini olumsuz etkileyebilir.
Ayrı ca. Ş irket'in leasing sektöründe rekabet içinde oldugu ş irketierin veya leasinge altematif
kredi ürünleri saglayan bankalar ve diger finansal kuruluşlann pazar payları n ı art ı rma çabaları
sonucu fiyattamalarda oluşabilecek bask ı sektördeki marjlar üzerinde olumsuz etkiye yol
açabilir. Ş irket, fiyatlann ı sektorde olu şabilecek fiyat bask ı lan neticesinde dü şürürse kar ınarj ı
kayıplanna, düşürmedigi takdirdc ise pazar payı kayıpları na maruz kalabilir.
Global Kredi Piyasalar ından Kaynaklanan Riskler; Baz ı ülkelerin kredi itibarı na yönclik
artan endi şeler, global olarak borçlan ına maliyetlerinin artmas ı na yol açabilirken, d ış piyasalar
kaynakl ı ekonomik durgunluk ülke ıniz ekonomisinde de yava şlamaya yol açabilir. Bu durum.
Ş irkeein hem tinansman maliyederine, hem de i ş lıacmine olumsuz yans ı yabilir. Bu tür
olumsuz yans ı malar, Şirkeein filaliyet karl ı l ı gı , likiditesi ve finansman maliyetlerinde
olumsuz etkilere yol açabilir.
ihraç ediletek borçlan ına araçları na ilişkin riskter hakk ı ndaki ı tınel bilgiler
Piyasa riski: lkincil piyasada i şlem gören borçlanma araçlann ı n fiyattan, piyasa faiz
oranları ndaki dalgalan ıııalara bagl ı olarak degişkenlik gösterebilir.
Borçlanma araçlan ihraç edildikten (sat ı ldı ktan) sonra, bu araçlarııı faiz oran ı Şckcr
Leasing'in operasyonel sonuçlar ı na, faal iyct gösterilen sektördeki gelişmelere, ilgili mevzuata
yönelik düzenlemelere ve ekonomik beklentilere bagl ı olarak, işbu duyuru ile ilan edilen faiz
oranından farkl ı olarak ikincil piyasada belirlenecektir. Ayrıca, son yı llarda küresel
piyasalarda yaşanan dalgalanmalar ı n yeniden ya şanmas ı halinde ihraç edilecek borçlanma
araçlar ı n ı n piyasa fiyatı , ihraçç ıdan bagımsız olarak olumsuz etkilenebilir. Boylece borçlanma
araçlar ı n ı n itfa tarihine kadar olan degeri, faiz oranları ndaki degi şikliklere bagl ı olarak
degisebilecektir.
ödememe riski: Ihraçç ı n ııı temerrüde düşınesi ve vade tarihindeki ytikürnlülügünü yerine
getirememesinden kaynaklanan risktir. Bu durumda borçlann ı a arac ı yat ı nme ı sın ın yat ı rd ı g ı
anaparayı ve faizini kaybetme riski ınevcuttur. Borsa tarafindan borçlan ına arac ı satıc ısı n ı n
ödeme yükümlülügünü yerine gefirememesi durumu için bir garanti verilme ırOdir. İhraç
edilecek borçlanma araçlan TMSF'ye tabi bir ürün olmay ı p, TMSr ıı i ıkhe»tiıngi bir ödeme
garantisi yoktur.
Likidite riski: Borçlanına araçları n ın satış sonras ında B İA Ş ' ın ilgili pazar ı nda kote olarak
i şlem görmeye baş lamas ı beklenmektedir: ancak borçlanma araçlar ı için aktif bir al ı m-satı m
piyasas ı oluşmayabilir. İ hraçç ı kredi durumundan bagımsız olarak al ıcı ve satıcı ları n piyasaya
katı l ı m ı nın düş mesi sebebiyle islem haeimlerinin dü5mesi %e piyasa derinliginin yetersiz
_.
13
kalmast ihraca iliskin likidite riskini ortaya çikarabiiir. Likidite riski borclanma araclannin
vadcsi dolmadan ikincil piyasada satmak istcyen yaw-molar icin borclanma araclarmi
istedikleri an satamamalan ya da ederinden dilsOk bir fiyata satmalarma yol acabilir.
Mevzuat Riski: Borclanma araclartmn halka aa edildigi donemden sonra yasal mevzuatta ye
duzenicyici otoritelerin dUzenlemelerinde meydana gelen degiiklikIer. boclanma araclarmin
ikincil piyasadaki degerinin dOsmesine veya vade sonunda elde edilecck faiz gelirinin
azalmastna neden olabilecektir.
Borclanma araclartnin Likiditesinin Yattruncinin Hindu Hultman Tutara Bag!' Olarak
Kisitlanmast Riski: !brat; edileeek borclanma araclannin islem gereeegi piyasada yamlaeak
islem miktarlan lie ilgil i alt limitler bulunmaktadtr. Yattrtmetnin haiku arzdan sonra sahip
oldugu borclanma araclannin bu alt limitlerin altmda kalmast durumunda borclanma araclan
bu piyasada satilmast imkanstz hale gelebilir.
Sergi Riski: Borclanrna araclannin gclir y e altmisatim kazanclan sermaye piyasast arm
notunun 9 nolu maddesindc actklanan vcrgilendirme esaslanna tabidir. Bu esaslardaki
degisimlere bagh olarak yattrimcilann elde edecegi net getiriler degisebilir ve buna bath
olarak borclanma araclannin fiyatinda degisiklikler olabilir.
Tasfiye 1)iniumn(1a Borelanma Araclarmin . Diger Alacaklara Gore Stralamasindan
Kay. .naklanan Risk: Borclanma araclart, Icra y e !Has Kanunu InikUrnteri bakimindan adi borc
senedi Inikumlerine. tabidirler.
Konuya iIikin ayrundi bilgi ihracci bilgi dokiimammn 4., sermaye piyasasi araci notunun ise
2. bokimilnde yer almaktadtr.
5. HALKA ARZA
BiLGILER
5.1.11alka arm gerekcesi ve haiku an gelirlerinin
yerleri
Haiku Artm Gerekcesi
$irket =vett( durumda az sermaye y e banka kredileri lie yarattlan kaynaklara,
sermaye piyasalanndan borclanma arm ihract yontemi lie yeni bir fun temininin eklenmesi
sonrasmda pasif yapisint cesidendirilecek ye airiikii olarak yatanm mallart finansmarnnda
kullantlan bu kaynaklan uygun maliyet ve vade lie musterilerine aktarmaya & y am cdecektir.
Borclanma :tract ihraeinda halka arz yontemi kullantlarak genis bir yaw-inlet kesimine
ulastlarak yurticindeki tasarruf sahiplerine T.C. Hazinesi l nin ihrac etmis oldugu devlet
borclanma sencticrinin getirisi iizerinde gsetiri clde etme imkant sunulmus olacaktir. Bu
nedenle sennaye piyasalarindaki (inin cesidiligi ve derinliginin artmasina da katki
saglanacaktir.
Halka Aredan Bide Edilecek Fonun Kullarum Yerleri
$irketin toplam 150.000.000 TL tutanndaki ihrac tavam kapsammda isbu Sermaye Piyasast
Aract Now lie ihract planlanan 60.000.000
nominal tutarli (talcp gelmesi halinde
90.000.000 TL'ye yukseltilebilecek) borclanma araclanndan elde edilecek fonun yaklasik
(1/4,60 - tnin yeni finansal kiralama islemlerinin finansmaninda, kalan Vo40'inin ise kisa vadeli
kredi geri odemelerinde kullandmast planlanmaktadtr.
Konuya iliskin ayrintili bilgi sermaye piyasast araet notunun 3.2 no' lu maddesinde yer
almaktadtr.
n
5.2. Halka arza iIikin tone! bilgiler
1.\
$eker Leasing' in, 350 gUn vadeli 35 gamic bir kupon odemeli 30.000.000 TL nominal
degerli bonolart y e 728 gun vadeli 91 &Wilde bir kupon Odemcli 30.000.000 TL nominal degerli
tahvilleri 16-17-18 Aralik 2015 tarihlerinde halka art yoluyla ihrac edilecektir. Halka art
edilecek sOz konusu borclanma araclanna fazla talep gelmesi durumunda halka an tutan
90.000.000 TL'ye kadar artinlabikeektir,
ihrac edilecek 350 gait vadeli kuponlu bonolar ve 728 giin vadeli kuponlu tahvillerden
herhangi birine planlanan ihrac tutanndan daha az miktarda ve digerlerine planlanandan daha
fazla miktarda talep gelmesi durumunda az talcp gelen borclanma aract kin kullandmayan
bakiyc nominal tutar diger borclanma araclartnin ihrac tutarma $eker Leasing'in °nap He
eklenebilecektir. Ktymetlerin dints: tutarlan arasmda gelen talebe gore tahviller ye bonolar
arasinda aktartm yapdabilmesine Seker Leasing' in °nay' lie karar verileeektir.
Borg!alum araclart halka arzinda sans, $eker Yatirtm ve $eker `hump aeentesi
konumundaki ttim Sekerbank ($ekerbank) subeleri taratindan Sermaye Piyasast
Kurultrnun (SPK) 11-5.2 "Sennaye Piyasast Araclannin Sattst Tebligrnde tantmlanan talep
toplama yenteminden sabit fiyatla talep toplama yOntemi kullam larak gerceklestirilecektir.
Konuya iliskin ayrintdi bilgi sermaye piyasast aract notunun 5.1 notlu maddcsinde yer
almaktachr.
5.3. Menfaatler hakkinda bilgi
Borclanma araclannin halka arzinda aracilik yapacak olan Seker Yatinm aractlik
sOzlesmesi cercevesinde komisyon geliri tide edecek olup bunun haricinde halka art lie
tnenfaat saglayacak gercek ve/vcya ttizel kisi yoktur.
Konuya iliskin ayrinnh hilgi sermaye piyasast aract notunun 3.1 no% maddesinde yer
almaktadtr.
5.4. Milk:, arzdatt talepte bulunan yam-um:darn) katlamteagt maliyetler
Itakkinda bilgi
Yatinmcilann sOz konusu BorgJanina aract ihract kapsammda hesap actna. borclanma
araclannin MKK'ya virman Oereti, yatirtmcmin baska aract kurulustaki hesabina virman
ticreti ve EFT Ocretleri talcp cdilmeyecektir. MKK tarafindan alinan saklama vc hcsap isletim
Ocreti mOsterilerden tahsil edilecektir.
Konuya iliskin ayrintiiu bilgi sermaye piyasast aract notunun 5.6 nolu maddesinde yer
almaktadtr.
Borclatuna araclanna iliskin vergilendirme esaslart sermaye piyasast aract notunun
'Borglantna Arai;Ian lie ligiii Vergilendirme Esaslarr baslikh 9. Maddesinde belinilmistir.
NUL NiRALAMA A.I.
1S1C4
llti
C*3
VATIRIA4 MENKUL C.) " .CFILE11 A.,.
Cane' MtJchuhjóJ
Cod No.1/1 'j4atyABtokK4 f
coonstvo / $25a
TAika3t.11.
TS: 10212 334 33 j3 (v)x)
T§ctio: Si.“1 Tka:
wot
is