Şeker Faktoring A.Ş. Sermaye Piyasası Aracı Notu

Şeker Faktoring A.Ş. Sermaye Piyasası Aracı Notu

ŞEKER FAK'FOR İ NG ANON İ M Ş IRKET'
Sermaye Piyasas ı Arac ı Not ıı
(Kurul)' nca
Bu sermaye piyasas ı arac ı nota, Sermaye Piyasas ı Kurulu
İ
.fif../.9./../. Ğ. 2Ltarihinde onaylann ı
kapsam ı ndaki
Ortakl ığnn ı z ı n toplam 100.01M.000 EL tutarmdaki ihraç tavan ı
ısm ın tutarı henüz
borçlanma araçlar ı ndan ilk etapta halka arz edilecek k
belirlenmemi ş olup, bu tutar daha sonra belirlenecektir.
ı arac ı notunda
Sermaye piyasas ı arac ı notunun onaylanmas ı , sermaye piyasas
gelmeyete ğ i gibi,
yer al ım bilgilerin do ğru oldu ğunun Kurulca tekeffülii anlamma
Bu sermaye
sermaye piyasas ı araçları na ili şkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez.
na ili ş kin
piyasas ı aracı nom çerçevesinde ihraç edilecek borçlanma araçları
bir
herhangi
veya
Kurul
ğü,
yükümlülü
ödeme
olan
ihraççnun yat ı rı mc ı lar:1 karşı
arz edilecek
kanı tı kuruluşu tarafı ndan garanti alt ı na alm ına ı n ışur. Ayr ıca halka
da
ya
takdir
bir
herhangi
borçlanma araçlar ı n ın By:11111ln belirlenmesinde Kurul'un
onay yetkisi yoktur.
geçerli
Bu sermaye piyasas ı arac ı notu ihraççı bilgi doküman/ ve özet ile birlikte
arac ına ili ş kin
bir izahname olu şturur. Bu nedenle, halka arz edilecek borçlanma
ı notu ve özetin bir
yat ı r ı m kararlar ı ihraçç ı bilgi doküman., sermaye piyasas ı arac
bütün olarak değerlendirilmesi sonucu verilmelidir.
ı bilgi
Bu sermaye piyasas ı arac ı notu ile birlikte incelenmesi gereken ihraçç
Ş eker Yat ı rı m
doküman> ve özet ortakl ığun ızı n ve halka anda sat ış a arac ı l ı k edecek
tirim.com adresi' internet siteleri
Nvww.sekerya
ve
A.Ş.'nin www.sekerfactoring.comir
......
ile Kamuya Ayd ı nlat ılı a Platformu ( N Ar)' min (www.kap.gl ı v.tr)
aç ı k
tarihlerinde yay ı nı la ıı nı ış t ı r. Ayrıca ha şv uı ru yerlerinde incelemeye
tutulmaktad ı r.
izahmuneyi
Sermaye Piyasas ı Kanunu (SPKn)'m ı n 10'uncu maddesi uyar ı nca,
ış, yan ı lt ıc ı ve eksik
olu ş turan belgeler ve bu belgelerin cklerinde yer alan yanl
ı dan ta ini
bilgilerden kaynaklanan zararlardan ihraçç ı sorumludur. Zarar ı n ihraçç
arı. edenler,
edilememesi veya edilemeyece ğinin aç ı kça belli olmas ı halimle; halka
ı n yönetim
ihracı] arac ıl ık eden lider yetkili kurulu ş, varsa garantör ve ihraççm
kendilerine
kurulu üyeleri kusurlar ı na ve durumun gereklerine göre zararlar
de ğedeme
ve
e
derecelendirm
denetim,
yükletilebildi ği ölçüde sorumludur. Ba ğı msız
haz ı rlanan
kuruluş ları gibi izahmuneyi olu ş turan belgelerde yer al ınak üzere
yanl ış ,
alan
yer
raporlar' haz ı rlayan ki ş i ve kurumlar da haz ı rlad ı kları raporlarda
yan ılt ıcı ve eksik bilgilerden SPK ıı hükümleri çerçevesinde sorumludur.
kapsam ı nda
Kurulca 44./0.1..69Saariliinde onaylanan ihraçç ı bilgi doküman ı
daha önce ihraç edilen borçlanma arac ı bulunmamaktad ı r.
.
i
,,.... ,..
as•-!....
n
•
;ğ
1 ır ----''''
Ğ
tç ş v1/4„ . 4. \•••.\
..
:7.,
C>
.
FR FAKTOR İ NG AS
e'
er
L
t;
;
g
•
•
h
..
..
•
.
"
fr
i •
74, Ş
:H YA UMM N Ff Mt N I . Ğ(T.K.(.14
ctnPnııi %kır!. itt ,,,
li
•
.
-..
>
.,t
4,, ‘ 'Z
;K 1
•
.
kıC
15 Ocak 2015
tociiy A larık K.4-b
C,ıı l tü> 7 71
>1 ..V 4Ş31.A.
ıtenhlto ı boğ,
Tl< v717 3.14 33 t3 • ıı>>>0
. S No ...- 1'10-0
7.:
Yr :11.0 $
g
147. ıng ıg V D . > 1 X'S .53.•05
I CINDEKILER
I. SERMAYE PIYASASI ARACI NOTUNUN SORUMLULUOLINU YOKI.F.NEN KISILER
2.
4
RISK FAKTORLERI
5
TEMEL BILGILER
7
4.
11 ! RAC VE HAL/CA ARZ EDILECEK BORCLANMA ARACLAR1NA 11.1SKIN BILGILER
7
5.
HALKA ARZA ILISKIN HUSUSLAR
13
6.
13ORSADA MEM GORMEYE BASKIN BILGILER
16
3.
17
7. GARANTt 110KOMLERI VE GARANTGRE BASKIN BILGILER
17
8.
DIGER BILOILER
9.
BORCLANMA ARACLAR1 ILE UAW VERGILEND1RME ESASLARI
19
10. INCELEMEYE AC1K BELGELER
22
II. F.KLER.
22
d:. ‘‘kx
(C-1-:;)
E K ER FAR TO'rR iN C
t
1
2
-
.0
•
$
flit •
•1
7
'
•
Ocak 2016
YATIMM MLNKUi UE46tI.0 ft A.y.
CI90e1 MuOirtt
Cal fat 771 Motif ly A Mok K 4-5
. . Eserwoo t .S.sh /1ST 413fit
To: 0212 334 3333 Am1
‘Ticarrst *0 NO:
.
.
,
cp (1." tsv4r V D a ) NA 43M
KISALTMA YE TANIMLAR
Tatum
Anonim $irket
y
Bankaciltk Dilzenleme e Denctleme Kurtunti
I3orsa Istanbul A.$.
y
13anka e Sigorta Muttmele Vcrgisi
De y let Ic Borclatuna Senedi
A y rupa Birligi Ortak Para Birimi
Gelir Vergisi Kanutut
TOrkiye Cumhuriyeti I lazine N.Itistesarligt
Uluslararast Ntlenkul Ktymet Tantmlatna Numarast
$eker Faktoring Annum Sirketi
'era Itlas Kanunu
Aydinlatma Platformu
Ka in
Sertnave Pi y asast Kurulu
Nilerkezi Kaytt Kurulusu A.$.
Sabit Odin Ii Menkul Ktymet
$eker Yatinm Menkul Degerler Anonim $irketi
6362 sayth Sermaye Piyasast Kanunu
y
Istanbul Takas e Saklama Bankast A.S.
TOrkivel3ankalar Birligi
IC isaltma
A.
S.
13DDK
Borsa, BIAS, 131ST vcya Borsa ista:
13SNIV
D113S
1j1R ya da F.11120
GVK
I lazine
ISIN
lhracet. Sirket veva Scker 1:aktorin
KAP
Kum! y eya SPK
MK K
SGMK
St- Valium, Aract Kurum
SPKn.
Takasbank
TI313
TMSF
Tit
'FFSG
UST A
VALK
V TM K
YK
YI'
TOrk Liras'
y
Tasarruf Nle duatt Sigorta Font'
6102 savill Turk Ticaret Kantam
on
Amerika Birlesik Devletleri Para
Vergi Usti( Kanuntt
Vadtk Teminath Nlenkul Ktymet
Dolan
Yabanct Para
11112Accl 1111461 DOKIBMANINDA YER VER1I.EN GöRÜSLER vv. ONAYLAR
DISINDAld GCMCISLER/ONAYLAR
Yoktttr.
'et %
. et.
á
4
•
• /
..
:
n
1:.
.'
•••,„\
,r(
..
..,-;..-
tv
9
I,
e.
4
-.."
i
...) 4' ....
• ‘ '.1''.
I-
.
„
*.'
‘
•
sl
::
i e
-. ....-•
fl.
/
1
ii
:
TKI-f / YAIIIIM MINKUI 1/4 1(' nt (ft AM,
( .4100 Much;rIt '
ik.:1 re Cali No I /I Mou Jly A Sidi K:44
'.
4U1..
F t.... this./ .S.V11 IS
Ti1
0 0212 114 331. Atm)
, If onfr c. .4:-1 /4) .t"); 0-0
5 Ocak 2016 , .\•,.,\ ,..' -- ,. ':n •. r. :1 : . • V r ., , I . )1 144443R5
q
1. SERMAYE PIYASASI ARACI NOTUNUN SORUNILULUOUNU YUKLENEN
KISILER
Katmai yetki se sorunduluklarnmz dahulinde se görevimiz 4;ereevesintle bu
sernmye piyasasi ;tract tientn(1a ve elderintle yer alan sorttmln oklugumuz lostmlarcla
hultman hilgilerin ve verilerin gereege /Inuit W(111011/1 ve sermaye piyasast araet
notunda hu anlamint clegiltireeek nitelikte bir eksiklik bulumnamast ;Lein
her tiirlii maktil özenin giisterihni, ohlugunti beyan etleriz.
ihraeet
Sorumlu Mugu Kim,:
Seker Faktoring A.S. Yetkilileri
Abdullah
AKBuLuT
Ge icl Miitliir
Mikhail EERTURK
ORK
\Tomlin' Kuridu Oyes'
MAN( 110 11 Melroaty A
SF.FLMAYE PIYASASI
ARACI NOTUNUN
Ka.;
5,04 - -444 I:1 021 ' 2 1410
Tic St 434431
710 kw. 14 0. 010191040
no eeiaktina r N
(IAA-
.
TAMAMI
06.01.2016
Halka Aria Amelia( Eden Yetkili Kurultq
Seker Yatinin Menkul Degerler A.5, Yetkilileri
Sorumlu Oldngu
Ramatan (SZNACAH
Genel miltliir Yardmen'
Nadir TEZELLER
Amttrtna, Yatirnn
DantImanht,I, Kurnmsat
Finansman
BaAant
fa NKI,
' •ne114411
C4
v0 Cad No 1/1 !A
i bentoo.•/.511
Y I N 021i 334
If t•-•Iref S1031
E300060 Kutumbe l
(00T4 YAT
A
'
.4 . 5
1 438.3,
4
• N.
SERMAYE PiYASASI
ARACI NOTUNUN
A *.
rt)
4
N\
•
;
1 5 Ocak 2016
TAMAM1
▪
2. RISK FAKT6RIERI
2.1 lialka Arz Edilen Borclanma Araelartna Riskin Risk Faktörleri
IlaIka arzt vapilaeak ohm hard:intim and:ulna iliskin Scher Faktorinu .t.ti.'nin
vanillin:dant karsi olan Odeme siikiinilUliifzii lierhanoi bk kanol kortillnw larafnolan
garanti Anna alunnanns ohm, vain on liar:111nm, ilwavonm finansal thurtnnunun
analiz etlihnesi suretivle verilmesi ttereltinektedir.
ihraca aracilik eden aract kurultislarin da horclanma araclanna iliskin
yerine getirilmesi/odenmesi konusunda bir sortuniuluklart vcya
bultuunamaktadir. Borsa Istanbul tarafmdan borelatuna attici ihraccisinni fideme
yilkümlillitgünti yerine getirememesi durumu icin bir garanti verilmemektedir. I lalka art
edilecek borclanma araclari Tasarruf Mevdttatt Sigorta Fomena tabi bir (kiln olmaytp
TMSF'nin herhangi bir ödeme garantisi yoktur.
Seker Faktoring, finansman saglamak amactyla, faiz karsiliginda tcminaistz borclatima
araclart cikarmakta ve halka aria katilarak btt borclanma araclarint satin alacak
yattrimcilara ihrac etmcktedir. Borclanma araclart yatimncilart, Ihracci'mn alacaldist
konumunda olup ihracct aktifleri tizerinde alacaklarindan baska bir hakka saltip degildirler;
mid varligi fizerinde
yonetimde yer alamazlar, alacaklarint tahsil ettikten soma Ihraccemn
y
bit hak iddia cdemezler, ihraccenin katizarartmlan etkilenmezler e vadcsi geldiginde faiz
ve anaparalarmi alirlar.
Scker Faktoring'in borclanma arael ihracma kattlan yatirlinctlar yattrim karat=
olustururken astigida yer verilen risklerle smith olmamak kayth ile bazi risklerle
karsilasabileceklerdir.
1- Nyasa Risk':
lkincil pi)msacta item gören borclanma araclantun fiyatlari, piyasa faiz oranlarmdaki
dalgalantnalara bagli olarak degiskenlik gösterebilir.
BoNlanma araclart ihrac edildikten (satildiktan) sonra, bit araclarin faiz orant Seker
Faktoring'in opemsyonel sonuclarma, faaliyet gösterilen sektördeki gelismelere,
y
inevzttata yonelik dfizenlemelere e ekonotnik beklentilere bagh olarak, isbu duyuru lie
ilan edilen faiz orantndan farklt olarak ikincil piyasada belirlenecektir. Ayrtea, son yillarda
küresel piyasalarda yasanan dalgalanmalarin yeniden yasanmast halinde ihrac edileeek
borclannia araclarmin piyasa fiyath ihraccidan bagtinsiz olarak olumsuz ctkilenebilir.
Böylece borclanma araclannin itfa tarihine kadar olan degeri, faiz oranlarindaki
degisimlere bagh olarak degisebilecektir.
Basica bir deyisle ihrac edildikten sonra borclanma araclarinin fiyatt ikincil piyasa
y
kosullanntla art e talebc gore belirlenceektir. Ihraccinin krcdi degerliliginden bagimstz
olamk piyasadaki faiz oranlarmin genet seviyesindeki artislar borelanma araclarmin piyasa
fiyatint dastlrilea yonde, faiz oranlarindaki gerilemeler isc borclanma araclartnin piyasa
fiyattm armlet yrinde etki gösterecektir. Bu cercevede, genet piyasa riski, piyasadaki faiz
oratilannin gene! seviyesinde yasanan arts vey,.a azaltslar nedeniyle ikincil piyasa
Fiyatiannda olusabilecek degisiklikleri ifade etmektedir. Borclatuna araelannt vade sonuna
kadar elinde tutan yatirtinctlar, vade sonunda www.sekerfaktorinz.eont adresli Seker
Faktoring'in internet sitesi Ye )(Arta (www.kap.govir) Han edilen raiz oratu fizerinden
faiz geliri elde edeceklerdir.
2- odemente Riski
s e,ixt
/
ytikitmlfilfiganil yerine
Ih raççinin linnet-fit& dil§mosi "rvcc _km de
/mia
thirtmida borc JKA itracr yatirtincis
getirememesinden kaynaklanap 441(pkii ju
t
1
,
•
tri
Ocak 2016
yatirchgt anaparayt vc faizini kaybctme riski tnevcuttur. Borsa tarafindan borclannut :tract
saticisinin tiderne yuktirnitIiogtinu ycrine getirememesi clurumu kin bit garanti
verilmemektedir. Dug edilecck borclanma ttraclan TMSF'na tabi bir Unlit &mum,
IMSPnin herhangi bit /Acme garantisi yoktur.
Ihraccitun, borclatuna at-4bn = anapara e faizini odeyememesi durumunda yatinnictlar,
borcun anapara Ye faizini yargi yoluna basvurmak suretiyle dc tahsil edebilitler.
3- likidite Riski:
Borclantna araclannin satis sonrasinda BlAS'in ilgili pazartnda kote olarak islem görtneye
baslamast beklemnektedir; ancak borclatuna araclan kin aktif bit altm-satim piyasast
olu§mayabilir. ihracct kredi durumundan bagunsiz olarak alto e satictlann piyasaya
katiliminin dfismesi sebebiyle islem hacimlerinin &west ve piyasa derinliginin yetersiz
kalmast borclanma aracina iliskin likidite riskini onaya elkarabilir. Likidite riski borclantna
araclannin vadesi doltnadan ikincil piyasada satmak isteyen yatinmcilar kin borclanma
araclanni istedikleri an satamatnalan ya da ederinden dtistlk bir fiyata satmalanna yol
acabilin
4- Mcvzuat Riski:
Borelanma araclartrun halka art edildigi donetnden sonra yasal inevzuatta ve diizenleyici
otoritclerin dtizenlemelerinde meydana gclen degisiklikler boclanma araclanna iliskin risk
olusturabilin
5- BoreInti m anklannin Likiditcsinin Yatintitemm Ethnic Bnlunan Tuta ra Haab
Olarak Kinn:imam Riski:
Huai; cdilecek borclannta araclannin klein görecegi piyasada yapilacak islem miktarlan lie
iI iIi alt !knitter bulunmaktadir.
Borsa Istanbul Bon,:!antra Arm;lan Piyasast Ytinetmeligrne gore söz konusu alt limitler
Bursa Yonetim Kumlu tarafindan belirlenecektir. flu kapsamda 23.05.2013 tarihli ve 427
sayth Genelge uyannca cmirler isleme konu menkul ktymetin nominal degerleri itibanyla
minimum emir bifyiiklilgil Ye katlan scklinde ilctilir. YOrtIrltikteki minimum e maksimum
nominal emir 1:41yOklitkleri kapsaminda borclanina araclan kin 10.000 TL minimum ye
10.000.000 Ti. maksimum nominal emir bUyttkItiklcri gecerli olacaktir.
Yatinmcinin halka arzdan sonra sahip oldugu borclatuna araclannin bu alt limitlerin
alunda kalmast durumunda borclanma araclannin bu piyasada satilmast imkansiz hale
gelebilir.
6- Tasfiye Durumunda Borclannut Ank!annul Diger Alacaklara Gore
Sun la mann (Ian Kaynak la nan Risk:
Borciannia araclan, Icra ve Iflas Kantinu hilktInderi balammdan adi borc scnedi
110kOntlerine tabidirler. Yikürliikteki icra Ye Illas Isilevzttatt'na gore, niliflisten adi ye
rchinli alacakhlarin strast asagtdaki gibidir. 13orclantita araclan bu stralamada 4. strada,
teminatstz bultutan alacaklar arasmda yet almaktadir.
1-lflas masraflart e iflas masastrun borclan baton alacakhlardan Once e tam olarak
fidenir. (11K aid. 248)
2- Bit maim aynindan dogan kamu alacaklan (thimrilk restni, bina e arazi vergilcri,
veraset e intikal vergisi vb.) (IIK ind406titt.
3-Rehinlc temin edilmi§alaeakii:r)(41)Esitiditiql)
y
y
y
y
y
y
y
fORING
A.$.
.
-•
A:
YA I]
" : /OIL !,
• ;',11 /
t-t
.
') 5 OCA 2016
j.
A'YbUt
4- Bundan sonra gehnek iizem; teminath olup da rchinle karsilaninalms olan veya
teminatsiz bultman alaeaklar masa mallarmin sans tutaruulan, dördfincil suada inttiyazh
olmayan diger WW1: alacaklar lie verilmek tizere kaydolunur. (11K md. 206/4)
7- Vergi Riski
y
Borelanma araelannm gelir e alun/saurn kazanelan isbu seimaye piyasas: araci notuntm
madde 9'da glklanan vergilendirme esaslanna tabidir. au ycsaslarclaki degisimlere bagh
olarak yaw:Inc:Ian:1 elde edeeegi net getiriler degisebilir e buna Imo olarak borelanma
araçlannin fiyatinda degisiklikler olabilir.
3.TEMEL BIL(;ILER
y
3.1. Halka arza ili,kin ilgili gercek e tiizel kisilerin mei:fanned:
Borelamna araelarmin halka arzinda araellik yapaeak olan Seker Yatinin araellik
sözlesmesi çercevesinde komisyon geliri elde edecek olup bunun harieinde halka arz lie
liglil menfaat saglayacak gereek ve/veya tun, kisi yoktur.
y
3.2. Halka arm) gerekeesi e halka arzgel iii Cfl nm kullamm yerleri:
isbu Sermaye Piyasas: Ante: Not:: kapsammda Rune cdilmesi planlanan borelanma arac:
bultuunadigmdan bu kisun dalta sonra belirlenecektir.
4. IHRAC YE HALKA Ala ED1LECEK BORCLANMA ARACLARINA 1LI5KIN
BILGILER
4.1. ihrac edilecck borclanma araclarmin;
a) Turf:: Istn: Sermaye Piyasas: Am: Notu kapsanunda ihrac edilmesi planlanan
borelanma araci bulunmadigindan bu lasun daha soma belirlenceektir.
y
I,) ISIN kodu: ihrag edilecek bonolara iliskin ISIN kodu Istanbul Takas e Saklanta
Bankas: A.S. I den temin edilccektir.
c) Nama/Hamiline oldugu: Hamiline
y
13orclanma an:clan:It kaydi Wards izleyen kuridusan un am, adresi:
y
Sermaye Piyasas: Me zuat: cercevesinde laymetler kayden Nilerkezi Kiva Kurt:lust: A.S.
(MKK) nezdinde izleneecktir.
Merkezi Kaytt Kurulusu A.S., Askerocag: Cad. Shier Plaza No:1-15, Kat:2
34367, Elmadag-Sisli/ISTANBUL
4.2. Borelanma a raclaramn hangi mesa:tat:1 gore olusturuldugta:
Seker Faktoring tarafintlan ihrag edileeek borelanma araclan, scrmaye piyasas: tnevzuat:
kapsaminda olustundmustur.
Seker Faktoring tarafindan iltraç edilecek borclanma araclan, Sermaye Piyasast
Kurultentin 11-31.1 sayill "Borcianina Araclan Tebligi" uyannea ihrae edilecektir.
Halka art edileeek bomlanina araçlarma iliskin talep toplama yöntemi, (lagitint ilkelcri ye
bomlanma araelanna iliskin bedellerin yatinlmasma iliskin esaslar Sennaye Piyasas:
Kurt:Item:it 11-5.2 sayth "Sermaye Piyasas: Araclannin Sans: Tebligi" uyannea
gereeklestirileeektir.
y
Si cker Faktoring tarafindan :brae ectilesel )15mItituikaraclan, 24.06.2004 taribli e 25502
Kasun 2015 tarihinde
say:11 "Borsa Istanbul A.S. Kotalon YO tcrte4igi" it 30
,
giren Borsa Istanbul A.S. Kot4sycp A neegest!pe 5 e 422 sayili ,19Nlatunq ,t\ra jui n A
•,
•
,
)
I
3ok K:4-5
,
Ocak 2016
Piyasası İşleyiş Esasları Genelgesi başta olmak üzere Borsa Istanbul'un ilgili Genelgelerine
tabi olacakt ı r.
tlgili Borsa Istanbul Genelgelerine göre Şeker Faktoring tarafı ndan ihraç edilecek
borçlanma araçlar ını n kota al ınabilmesi, Borsa Istanbul Yönetim Kurulu'nun verece ği
olumlu karara bağl ıd ı r. Ilgi pazar, sabit getirin menkul k ıymetlerin şeffaf ve rekabete aç ı k
bir ortamda i şlem gönnelerini sağlayarak, bu menkul k ıymetlerin likiditesini art ırmak, bilgi
ak ışı n ı h ı zlandı rmak amacıyla kurulmu ştu ve ayn ı gün veya ileri valörlti olarak do ğrudan
alt ın/satım i şlemleri yapı labilmektedir.
Borçlanma araçlar ı nı n Borsa Borçlanma Araçları Piyasas ı Kesin Al ı m-Satı m Pazarı 'nda
işlem görme esaslar ı , işlem saatleri, emir tipleri, emir büyüklükten i Borsa Istanbul A. Ş.'nin
Borçlanma Araçları Piyasası işlem saatlerine tabi olacakt ı r.
(http://www.borsaistanbuleonilurunler-ve-niyasalar/pivasalariborelann ıa-araclaripiyasasi/islem-saatleri)
Emirler i şleme konu menkul k ıymetin nominal de ğerleri itibarıyla ınini ııııını emir
büyüklü ğü ve katlar ı şeklinde iletilir. Şeker Faktoring borçlanma araçları için, yürürlükteki
minimum ve maksimum nominal emir büyüklilkleri kapsam ında borçlanma araçlar ı için
10.000 TL minimum ve 10.000.000 Tl. maksimum nominal emir büytiklilkleri geçerli
olacakt ır.
4.3. Borçlanma araçlar ı n ı n kaydileştirilip kayd ı leştirilmediğ i hakk ı nda bilgi:
Ihraç edilecek borçlanma araçları kaydileştirme esaslar ı çerçevesinde Merkezi Kay ıt
Kuruluşu A.Ş . (MKK) nezdinde kaydi olarak mtulmaktad ı r.
4.4. Borçlanma araçları n ı n hangi para birimine göre ihraç edildi ği hakkında bilgi:
Borçlanma araçlar ı Türk Lirası cinsinden sat ışa sunulacakt ı r.
4.5. İ hraççm ı n yükümlülüklerini yerine getirme s ı ralamas ı içinde ihrac ı planlanan
borçlanma araçları n ı n yeri l ı akk ı nd: ı bilgi ile swalamay ı etkileyebilecek veya
borçlanma arac ı n ı n ibrawn ı n mevcut ya da gelecekteki diğer yiikiimliiliiklerinden
sonra gelmesine yol açabilecek hiikilmlerin özetleri:
ihraççm ı n, borçlanma arac ı anapara ve faizlerini ödeyememesi durumunda yat ı rı mcı lar,
borcun anapara ve tl/izlerini yargı yoluna başvurmak suretiyle de tahsil edebilirler.
Borçlanma araçlar ı Icra ve iflas Kanunu hükümleri bak ımı ndan adi borç senedi
hükümlerine tabidir.
Borçlanma arac ı alacaklar ı , icra ve Iflas Kanunu'nun 206. maddesinin 4. fıkrasında
"Dördüncü S ı ra" başl ığı alt ı ndaki "iıntiyazl ı olmayan di ğer bütün alacaklar" aras ında yer
almaktad ı r. Ihraç edilen borçlanma araçlar ına ilişkin ödeme yükümlülüğü, üçüncü bir taraf
tarafı ndan garanti alt ına almmanu ştır.
i
Yürürlükteki Icra ve Iflas Merzuat ı na göre, Banka aleyhine yürütülen takiplerde
alacakhlar ı n sıra cetvelindeki öncelik durumlar ı aşağıda Icra iflas Kanunu'nun 206.
maddesinde belirtildi ği gibidir.
Madde 206 — (De ğişik madde:03/07/19740 — 389/1 Ind.)
Alacakları rehinli olan alacakhlarm sat ış tutarı üzerinde, gümrük resim ve akar vergisi gibi
Devlet tekliflerinden muayyen e şya ve akardan al ı nması lazı m gelen resim ve vergi o akar
veya eşya bedelinden istifa olunduktanğsszıre*han haklar ı vard ı r.
g
Bir alacak birden ziyade rehinle i keinw*d mi?) isexat ış tutar ı borca malısup edilirken her
k ı sN,ı ile temin edilmi ş başka alacaklar da
rehinin idare ve satış masrafı veç fehinle~ir
'
varsa bunlar nazara al ını p paylapt, ı ntint gazını‘gi..4..enIFÇ, nastibe na . 0 Sd,/,Ur..
--; E.KLa
8
FAI<T93 İ NG A Ş
'
:t: W.:.•
•
IS(
•
:il<
5 Ocak 2016
:
•
rrrok
y
Alaeaklan tastrunaz rehniyle temin edilmis olan alacakhlann strasi e bu teminattn faiz ye
eklentisine stimuli' Kanunit Medeninin tasinmaz rehninc mateallik hakiimlerine gore tayin
olunur. (Ek etinac:29/06/1956 — 6763/42 md.) Alacaklan gemi ipotegi lie ternin edilmis
clan alacakltlara genii alacakhlan hakkinda Turk Ticaret Kantinunun bu cihetlere alt hususi
haktimleri tatbik olunur.
(Degisik fikra: 17/07/2003 —4949 S.K.152. Md.) Teminath olup da rehitile karsilatunanits
olan veya teminatstz buliman alacaklar masa mallannin satts tutarlarindzin, asagidaki sua
ilc y erilmck iizcre kaydolunur.
Birinei Stra:
a)lscilerin, is iliskisine dayanan vc illasin ayilmasindan tineeki bir yil 'chide tahakkuk
etinis ihbar ve kidem tazminatlan dahil alaeaklan lie ifias nedeniyle is iliskisinin sona
ennesi tizerine hak ettnis olduklan ilibar y e kulein tazminatlart,
b)Isverenlerin, isciler icill yardmi sandiklart veya salt yard= teskilan kurulmast veya
y
bunlann yasatilmast maksadiyla meydana gelmis e tazel kisilik kazatunts bulunan
tesislerc veya derneklere olan borclan,
c)iflasm acilmasmilan Oneeki son bit yil ieinde tahakkuk etmis olan Ye nakdcn ifasi
gereken aile hukukundan dogan her tarlii nafaka alacaklan.
ikinei Sim:
Velayet ve y esayet nedetnyle mallan boreluntin idaresine biraktlan kimselerin bu iliski
nedeniyle dogmus clan tam alacaklan;
Aneak bu alaeaklar, iflas, vesayet vcya velayetin dcvam ettigi maddet yalnit bunlarin
bitrnesini takip eden yil icinde acilusa initiyazli alaeak olarak kabul oluntir. Bir davanin
veya takibin devani ettigi müddet hcsaba kanlmaz.
(Jean eii SI ra:
Dzel kanunlarinda inniyazli oldugu belirtilen alacaklar.
Millifilleil SIM:
initiyazli olmayan diger halal) alaeaklar, Tahvil alacaklan, dardiincii strada sayilan
alacaklar kategorisinc girtnektedir.
y
(Ek fikra: 17/07/2003 - 4949 S.K.152. Ind.) Bir e ikinci suadaki maddetlerin
hesaplanmasinda asagulaki silreler hcsaba katilmaz:
1.iflasin aellinasindan Once millilet de dahil olmak tizere gegirilen konkordato siiresi.
2. itlasin ertelenmesi siiresi.
3. Alacak hakkmda aeilmis olan davatun devam ettigi sare.
4. Terekenin iflas litiktimlerine gam tastiyesinde, altiin tarihinden tasfiye karan verilmesine
kadar geeen slice.
4.6. ihrae edilecek boticlatuna at : act:tri m yatirtmeiya saglatlifIt haklar, bu hahlarin
kullanim esaslan y e bu haklara Riskin kisitlamalar:
t
Borclanma ante] yatinmellan, ihraei gerceklestiren Sirket in alacalclisi konumunda olup
$irket aktifleri tizerinde alacaklarindan (ityskikira ve faiz) baska bir hakka sahip degildirler.
iein belirtilen hesaplanta yantemi lie
Yanrimcilar, ihra9 edilecck borelanfly. Faç
liesaplanaeak anapara y e faizlerini; iidt-tile'gthia aln ya link kazanacaklardt r.
• % ,i1
., r
^,Kkji ,
Fli V OM.
.,
,i Lii 4
f;EKER FAKTOR1NG A.$.
td 9 .0 I : C g, ty A 141c KnI 7
4:
Is;
9.
.,,
%:'
\
(Q * 4‘ A :9)
,,.41
fe....
.1.,
! :-.
d ' f
(. 131
Ii
1.11 A
14 ;I) !,' '. ::."
(
,99-
`
i
(9
4
9
,
2 792 74 1 0
Z.110191010
,
.' f'S
Ocak 2016
u, • 9 ' ( - .
\
1
.
k
' ,.
4.1
,vok K
Yatinincilann aract kuruluslar nezdindeki hesaplarina, vade sonunda altnaya hak
kazandiklan nominal tutann tide/Imes: Takasbank nezdindeki ts.4KK hesabt araciltglyla
yamlacaktir. MKK sistcminde yattninct bazinda hesaplanan ödeme tutarlan MKK'ya (lye
kuruluslarm Takasbank nezdindeki licsaplanna Sirket tarafindan topluca aktanlacaktir.
13orylanina araylanna alt itfa bedelleri, Sirket tarafindan MKK'ya aye kunduslann
Takasbank nezdindeki hesaplanna brill olarak aktartlacaktir. MKK'ya (lye kuruluslar da
ken:Merino brut olarak yamlacak olan bu ödemeleri, yasal vergileri kaynaginda kesildikten
sonra, net tutar ilzerinden yatinincilara ödeyeeektir.
Seker Faktoring'in borylatuna araylannt satin alacak yaturtmcilann haklanna
kisitlatnalar ise asagidaki gibidir:
- Rot-Oat/ma aract sahipleri $eker Faktoring'in kar zarar riskinc katilmaz. Sadece ihray ma faiz
karsiliginda bory vermis olmaktadir.
- Borylanma :tract sallipleri Seker Faktoring'in yonetimine katilamaz.
- Dorylacuna araci sahipleri anapara Ye faiz alacagt dist/Ida ihrayy: üzerinde baska bit hakki
yoktur.
- Borylamna araci alaeaklan, Icra y e iflas Kanummun 206. maddesinin 4. fikrasinda "llorthindl
Sira" baogt altuidaki "iintiyazh olmayan diger WWII alacaklar" arastnda yet almaktadir.
Borglam= :tract saltipleri TTK hilkiltnleri uyarinca;
- Izahnamenin, belgelcrin y e beyanlann kantina aylon ohnast halinde belgeleri diizenleyenler
y
eya beyanlan yapanlar ile kusurlannin varligt halinde belgeleri thizenleyenler veya beyanlan
yapanlardan talepte bulunmak (6102 sayth Turk Ticaret Kanunu (T1-K) md. 549),
• Sermaye taahhtidUnde bultmanistrin Oderne yeterliliginin bulumnadignu bilmesine ragmen
sermaye taahhildilnde bid:mat:lam onay verenlerden, borcun Odetunemesinden dogan zararlan
talcp etmek (T7K. nid. 550),
- Ayni sermaye degcr biyilmesinde veya devralinacak islettneye &ger biyilmesinde yolsuzltik
yapanlardan dogan zararlan talcp eimek ( m( Ind. 551),
y
- Kurucular, yonetim kurtilu (lyeleri, yöneticiler e tasfiye memurlartnin kanundan veya csas
sözlesineden dogan ihlal ettikleri takdirdc dogan zararlan talep etmek (TM
md. 553),
- Denetyilerin kimuni görevlerini yerinc getirihnesinde kusuritt bucket ettikleri takdirdc dogan
zararlari talep etmek (TTK md. 554),
- Ortaklik alacaklist stfatlarindan dolayi, ortaklik csas sermaycsinin azahtlinast halinde,
alacaklannin lidentnesini veya tcminat gösterilmesini istemek (rrK Ind. 474),
- 1.17.un st1reden bed sirketin kantmen gerckli organlartndan birinin 'nevem olmamasi veya
gelid kurtiltin toplanmamasi hallerinde duntintin dOzeltilinesini istemck; aksi takdirde ortakkgm
resin iyin inalikeineye basvunnak (FIX md. 530),
- Zarara ugrayan sirketin itlasi halinde, pay sahiplerinin e alacakhlann istemleri itlas
idaresince one sUrulmedigi taktirde, tazminat &vast aymak (ITK md. 556),
- Sent/ay:min kaybi ve borca batik I ik blind° ycni nakit scnnaye komilmasi thihil nestle: ve
geryck kaynaklan ve önlemleri gösteren bit iyilestirme projesini mallkeincyc sunarak iflasin
ertelenmesini istemek (ITK Ind. 377)k...e.s.'"'"%-.......
c
y
iliskisine
- Pay sahibi olmayan yöncti m i lin411u. ilyitieriNii e yaktillaritun 4irketle hors;
y
girmelcri halinde vcya sirkctin I kg"kisileyetefale), Aranti e teminat vennesi veya sorumluluk
y
;um
FAICIORING
I(rI
r
),
? r. re eluk K,1 1
ea
•
7
.4
• ? nil
n
10
He
y
ou
•
t„< . 1
n
•
.•
A
5 Ocak 2016 '
n
At.
yüklemcsi durumunda şirket alacakl ı ları bu kişileri, şirketin yükümlendirildiğ i tutarda şirket
borçları için doğrudan takip etmek (TfKind.395),
- Ş irketin iflası halinde yönetim k ınolundan son üç y ı lda scbepsiz zenginle şme ile elde edilen
kazançlar ı n iadesini talep etmek (T1'K.md.513),
- Alacakl ı lar, hakimiyetin kötüye kullan ı lması durumunda, Şirket iflas etmemiş olsa bile,
şirketin zammı n şirkete ödenmesini istemek (TTKand.202),
- Ş irketin sona ermesi ve tasflyesi durumunda alacakl ı lar alacaklar ını tasfiye mermı darma
bildi rmek (TTKAnd.54 I)
hakları na sahiptirler.
4.7. Nominal faiz oran ı ve ödenecek faize ili şkin esaslar:
a) Borçlanma arac ı nı n vadesi ve it fa plan ı ile itfa sürecine ili şkin esaslar:
işbu Sermaye Piyasas ı Arac ı Nottı kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma
aracı bulunmad ığı ndan bu kıs ı m daha sonra belirlenecektir.
b) Kupon ödeme tarihleri ile faizin ne zaman ödenmeye ba şlanacağı, son ödeme
tarihleri:
işbu Sermaye Piyasas ı Arac ı Nottı kapsam ında ihraç edilmesi planlanan borçlanma
aracı bulunmadığı ndan bu k ısı m daha sonra belirlenecektir.
e) Faizin ve anaparan ı n zaman as ıllı ]:
2308 say ı l ı "Ş irketlerin Mtirtım Zamana U ğrayan Kupon Tahvilat ve 1 lisse Senedi
Bedellerinin Hazineye Intikal] Hakk ı nda Kanun" hükümleri çerçevesinde,
tahvillerin, kanuni mazeret bulunmaks ızı n 5 yı ll ı k zamana şı mma uğram ış olan faiz
ödemeleri ile 10 y ı ll ı k zaman aşıı mna u ğram ış tahvil bedelleri, söz konusu süreler
içerisinde tahsil edilmediği takdirde devlete intikal eder.
d) Faizin değiş ken olması durumunda, dayand ığı gösterge faiz oran ı ile buna
dayamlarak hangi yöntemle hesaplanaca ğn
İşbıı Sermaye Piyasas ı Arac ı Nottı kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma
aracı bulunmad ığından bu k ısı m daha sonra belirlenecektir.
e) Gösterge faiz oran ı nı n geçmi ş ve gelecek performans ı n ı n ve değişkenliğinin
nereden takip edilebileceği:
işbu Sermaye Piyasas ı Arac ı Nonı kapsam ı nda ihraç edilmesi planlamm borçlanma
arac ı bulunmadığından bu k ıs ı m daha sonra belirlenecektir.
1) Gösterge faizi olumsuz etkileyebilecek ola ğanüstü unsurlar ve faize iliş kin
diizelt ıne kumllan:
i şbu Sermaye Piyasas ı Arac ı Now kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma
arac ı bulunmad ığı ndan bu k ı sı nı daha sonra belirlenecektir.
g) Gösterge faizin kullan ı lmas ı suretiyle bulunacak faiz oran ı n ı n kim tarafı ndan
hesaplanacagn
Gösterge faizi ıı kullanı lması suretiyle bulunacak faiz oran ı , Şeker Yat ı rı m
tarafından hesaplanacak ve Şelş-Faktazin.g l in onayı na sunulaeakt ı r.
ölçiitii ıı ortadan kalkması halinde
h) Faiz oran ı n ı n belble ınnesituke isas taınaNak
\1/4
yapılacak işlemler:
e9
ER FANCT<
,
y
t,:r .‘
:
LKEH Yı. ı
((
•
\--rts
TAnta.4
a
5,,kak 2016
1§bu Sermaye Piyasast Arne' Notu kapsammda ihrac edilmcsi planlanan borclanma
aract bulunmadtgindan bu kis= daha soma belitleneccktir.
i) Faiz tidemesinin tiirev bir kisnunin oltnast durumunda, y:111' 111111 dcgcrinin
dayanak araein degerinden, iizellikle risklerin acii bir sekilde ortaya
(1(1 mnd:i• ' nom ethilendigi liaklunda bilgi:
•
Yoktur.
4.8. thraccitun ya da yattrunenutt talebinc bagh olarak edict) itfanin sot konusu
ohnast durum tt ;Ma erken itfa kosullan haldunda bilgi:
Bon,:lanma araclannin vadesinden Once erken itfast planlanmamaktachr.
4.9. Kismi kin inn silt konusu &mast durumunda kisini itfa kopillan hakkmda Nigh
13orelanma araclanninkismi itfast p1anlanmamaktadir.
4.10. 13orelanma araclann a kardan pay vcrilip verilmeyeecgi haklunda bilgi:
13orclanma araclarina kardan pay vailmeyecektir.
4.11. Ilaika art edilecek borelannta araylarun yillik getiri oram e getiri °rant/tin
nasil besaplandigt bakkinda bilgi:
lsbu Sen»aye Piyasast Ante' Nom kapsanunda ihrae edilmesi planlanan borglanma aract
bulumnadigindan bu lastin daha soma bclirlenecektir.
Ozet Iiiikiiin ler
4.12. Paya döniistilrillebilir tahvillere
y
Yoktur.
4.13. Degistirilebilir talivillere iliskin ozel
Yoktur.
4.14. 13orclannta araci sahiplerinin temsil edilmesitte ve hu temsilin Itangi organlar
vasitastyla y81)11(14;1 ile ilgili ineizuat Iiiikilmleri liakkintla bilgi:
6102 sayth 'I'Ork Ticaret Kalman uyannca bort;latuna aract sahipleri, pay sahiplerinin paya
baglt olarak sahip olduklart temsil haklarina sahip degillerdir. Camel kurulda ay kullantna
haklan bulunntamaktadtr.
4.15. 13orclattma araci ihraeina iliskin yetkili organ kararlarn
Yönetim Kurulu'nun 18.09.2015 built e 39 sayth kararna1a;
"$irketimizin bugünkii Yeinetim Kuruht toplannsmda,•
Yönetint
ihtiyacunn ka stlatunast icin, Genet Kurultuntsztot
.yirketimizin kaynak
y
K1117111111111112a Veldigi yetkiye dayanarok, BankactItk Dlizenlente e Destedeme Kurtuntendan
• •
ih o izni alnustak kaythyla,
Nominal infusion umlaut, 100.000.000.- Wyi (Yiiz Milyon Turk Liras° asmayacak
bir veya birden fazla iertipler halinde bono veheya tahvil ihrov edihnesine,
Ihrac At:tend:Mt halka an ve/veya taltsisli sack yolnyla gerceklegirilmesine,
y
- Ihravlara ait vide, fair oram, fait tient e yatirunci grnplartna tahsisal gibi
genel esaslarunn belirlenntesine,
Sertstaye Piyaswa Kantom ve .bo . Kantout (layman (tiger mevzuat hilkünderi
dogrultusunda, ih •ac edilecek botp ...weitejg thvillerin Kum, kaydma ahtnnast (macula
kin Istanbul
T.C. Ihvbakanhk Serntaye Piyascèr"-A urts 'sta. koasyon
Ktymeller llonaserutei rtr-sair... th er Karam Ye Kurulnylara barnt•ada
Menkul
••
I RA 5.
' ; •-•
bulunithnastna,
y
•
:•
t
'
V NW
n 14 rt
fORING A.$.
1-"5" Ocak 2016
.
'
00141(4.5
— Yaml izinlerin alunnastm mineakip gerekli bulk; islentlerin yerine getirilniesine,
veribnistir. "
— Dim bit • ve islentler için Gene! Mild&liigiin tam yetkili ktlinntasma karar
denihnektedir.
y
ihraea yOnelik bazt
Yöttetim Kurulu 17.12.2015 tarih e 44 sayill ikinci bir karar daha alarak
ilkeler belirlem4tir. Bu kararda;
"Sirketintizin bugiinkit YOnetim Kura toplanusttula;
•
islerinde kullanmak iizere kaynak ihtiyactnin cesitlendi ilmesi ve
- $irketimizin fillaoring
tahvil
karstlanma • t kin 18.09.2015 tarih Ye 39 say& kararnntz ile ihracma karar verilen
ve/veya bonomm, ihrac sardartnut asagtda belirlenen kriterler cercevesinde
yaptlmastna,
de dahil
•
- Beli lenen bu dahilinde ilave edilecek ek getirinitt oranunn belirlenmesi
belirlenmesi ve bit kapsanida
°bunk (izere ihraclarla ilgili tam cart re hillainderin
y
gerekli
nezdinde
Sertnaye Plyasasi Kurulu, Bona Istanbul e diger ilgili merciler
a Genel
bas y ttrularm ve sair Wen:lett: yapiltnast ve tanuonlanntast hususlarttzd
yetkilendirilmesine
karar
Borelannut bract throe krite•leri:
asntayacak
1. Nominal tutarlart top/amt 100.000.000.-Th Yi (Yaz Mayon Turk •Liras')
bono
sekilde, yurt kinde, Turk !dram cinsinden bir veya birden fazla te tipler halinde
.
edilebilecektir
ve/veya tahvil ihrac
yattrunctlara ve/veya taltsisli
2. Ih • av, halka an ve/veya Italica an edibneksizin
olarak yaptlabilecektir.
3. Ilnwlara ait wide en Arlo 3 yil olabilecektir.
olarak ihrav
4. Bono ve/veya tabviller piyasa yar(/an:na gore iskontolu ve/veya kuponlu
edikbilecektir. Kuponlu tahviller sabit veya degisken kuponlu olarak ihrac
edilebilecektir.
ve/veya devkt
•
5. Ihra edi/ecek borçlannut araclaroun •vadesi ile ityunduy luizine bonosu üzerine piyasa
tahvillerinden bir veya birkact referan olarak almacak e referans faizin
kosullaritukt belirlenecek en fazla 400 baz puana (%4. 0) kadar ek getiri i/ave edikcektir.
•
6. Yattrunct gruplart hazinda dagutm serbestve belirlenebilecekti "
denilniektedir.
ye
4.16. Halka art cdileeck horclanma araci iiterinde, borclanma aratanin devir
engel
tedavillunil kisitlaytei veya horylanma araenn alanlarm halclarnu hullanmasma
bilgi:
kin
ili
ohteak kayitlarm 'minium Intlanmadigma
Yoktur.
5. HALICA ARZA il.ISKiN 111/SEJSLAR
arz takvimi
5.1. Halka num kuwilari, halka nun ili)kin bilgiler, lahmini halka
ve
hallo aria I:animal: iein yandmasi gerekenler
oldugn kopillan
.
y
.4cumu n*: , 8.09.2015 tarihinde TI. cinsinden nominal
Bankacilik ntizenleme e 14enetletug
ti
:
lath tertipler halinde
tutarlan toplanti 100.000.000. 41;ii ashiitya tatck le bir veya birden
basvurusu yapiltms olup,
bono ve /veya tahvil ihraci yapilabilines,j1iiiit . taiga , rite litniti izin
32521 22,-103.01[134-484 7W,,[4h40.
BDI)K'nin Seker Faktoring'i mthatap15/49/2 15
.
. t4ih
, Or h,' A * V* K:41.
WI '
4:
,
5.1.1. Ilalka swim tabi
1)a
is < ,.
IS Ocak 2016
‘
. ..•-•
,
,
,I
y
sayill yaztsinda; 6361 sayth Finansal Kiralatna, Faktoring e Finasinan Sirketleri Kanunu ile
yitrorliige giren Finansal Kiralama,
24.04.2013 Wilt 28627 sayilt Resin' Gazetedc yaytmlanarak
y
Faktoring y e Finasman Sirketlerinin Kuruhi§ e Faaliyet Esaslart Ilakkinda Yönetmelikte
faktoring sirketlerinin scrmaye piyasast araclartyla borclanmalarint diizenleyen veya buna
bu itibarla,
dogrudan siturlama getiren herhangi bit hClkUm yer almadigt belirtihni§tir. BDDK
y
Sirketin siit konusu basvurusunun 6362 sayilt Sermaye Piyasast Kanunit e ugh1 mevzuat
dilsiinültnekte
olacaginin
yerinde
degerlendirilmesinin
Kurtilunca
Piyasast
Sermayc
cerecvcsinde
oldugunu belirtmi§tir.
i
1
Ayrica; Borsa Istanbul A.S. ye Scker Faktoring borclanma araclarmin Borsa da i§lem görmesi
hakkmda gerekli bartiru yaptlint§tir. Borsa Istanbul A.S. Sermaye Piyasast Kurulu'nutt göril§
y
talebine iliskin olarak 31.12.2015 tarihli e 12950 sayill yansinda; 1-lalka arz edilecek ktsim için,
Kotasyon Yoncrgesrnin maddesindcki §artlar saglandigindan, sans sonuclart Borsaya
ulastirildtginda Kamuytt Ayelinlatma Platforintenda yaptlacak duyurtlytt izleyen ikinci is
lart Piyasast Kesin A11111 Salim PazarCnda islem
giintinden itibaren kota altnarak Borelanma
edihneksizin nitelikli yatinmetlara ihrac yoluyla sanlacak
görtneye baslayabilecegini, I lalka arz
t
ktsim için ise Kotasyon Yonergesi nin 20'nci rnaddesi cercevesinde Kurt)blintz tarafindan Hun
belgesinin onaylatunasint takiben satt§ sonuclannin Borsaya ulastirildiginda KAP'ta yapilacak
duyttruytt izleyen ikinci is gilnünden itibaren kota almarak 13orsa Bon g:lama Araglan Piyasasi
Kesin Alin) Sawn Pazarenda nitelikli yattrimellar arasinda Went görnieye ba§layabilecegini
behrtmistir. I3orsa Istanbul A.S ayrica yazisinda Kamuntin aydinlatilmast amactyla, M&S flukuk
Bifrost' tarafindan hazirlanan 2311212015 tarihli Itukukcti raportmun izahname ckinde yer
verilmesini görtI§Oncle yer vermistir.
y
Detayll bilgi Ihracct 13ilgi 1)öktIntanentn "1 Sorsa Gäriiiii" e "ILDiger
Gorii,y y e Onaykw" böltImlerinde yet almaktadir.
Ionian Alinan
5.1.2. Ilalka art edilen borclammt a raelarnim tutari:
isbu Serrnaye Piyasast Aract Now kapsaminda Win edilmesi planlanan borclanma araci
bultunnadtgindan bu ktstm daha soma belirlenecektir.
5.1.3. I lalka art Mires' lie halka aria kattlint hakkinda bilgi
y
5.1.3.1. haIku art Ares' e tahmini lialka art takyinti:
I§lut Sermaye Piyasasi Aract Now kapsaminda 'brae edilmesi planlanan borglatuna araci
bultuunittligindan bu kisini daha son ía belirlenecektir.
y
y
5.1.3.2. Haiku arta bas urn sfweei lie baron! yerleri e safis sekli:
isbu Sermaye Piyasam Ante' Now kapsaminda Hung edilmesi planlanan borelanma aract
bulunmadigondan bu kisim dalia soma belirlenecektir.
5.1.4. KarOananiayan taleplere alt bedeller ile yattrunedar tarafindan snti4 fiyatnun
tizerinde ödenen tutarlarm iade eIli hakkintla bilgi:
I bu Sermaye l'iyasast Anon Now kapsanunda ihraç edilmesi planlanan boNlanma aract
bulunmadigumlan bu kistm claim soma belirlenecektir.
y
s
y
5. IS. Talep eifilebileeek asgari eA eya azami mild:wh hakkinda bilgi:
l§bu Sermayc Piyasast Maw Notu kapsammda Write edilmesi planlanan borçlanma auto
bulunmadignidan hu kistm dalta sonra belirlenecektir.
5.1,6. 13orclanma aracu almak yerler lie borelanina :Iran
y
betlellerinin iidenme yeti e §ekli iJ tólSni slitssi de dahil horelanma araelarinta
teslimine uIi.kuii Nigh
MAI el,
,
((r.t n
I
•,
• ri DEOrfriiikii
-1
1
I 5 Ocak 2016 ‘..
1. 4
1..
• r.
•
•
\Zs,
• •
•
,
kr,
•
A
13:ışvuru yap ı lacak yerler ile borçlanma arac ı bedellerinin ödenme yeri ve
şekline ilişkin bilgi:
lşbu Sermaye Piyasas ı Arac ı Notu kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma arac ı
bulunmad ığı ndan bu k ı s ı m daha sonra belirlenecektir.
b) 13orçlan ına Araçları n ı ') teslimine ilişkin bilgi:
I lalka arz edilecek borçlanma araçlar ı , satışla tamamlanmas ı nı müteakip Sermaye Piyasası
Mevzuat' çerçevesinde MKK nezdinde hak sahipleri baz ı nda kayden izlenmeye
başlanacaktı r.
5.1.7. Halka an sonuçlar ı n ı n ne şekilde kamuya duyurulacag ı hakk ı nda bilgi:
Ialka arı. sonuçları, Kurulun sermaye piyasası araçlarını n sat ışına ilişkin düzenlemelerinde
yer alan esaslar çerçevesinde da ğıt ı m listesinin kesinleştiği günü takip eden iki i ş günü
içerisinde Kurul'un özel durumlar ı n kamuya açiklanmas ına ilişkin düzenlemeleri uyarınca
kamuya duyumlar.
5.1.8. Borçlanma araçlar ı n ı n ön alt ın haklar ı , bu haklar ı n devredilebilirligi ve ön al ı m
hakları n ı n kull ı ml ına ınas ı durumunda bu hakların akibeti hakk ı nda bilgi:
Yoktur.
5.2. Dağı n ın ve tahsis plan ı
5.2.1. Sat ışı n birden fazla ülkede ayn ı anda yapıld ığı durumlarda, bu ülkelerden
birine belli bir oranda tahsisat yap ı lm ışsa buna ili ş kin bilgi ile her bir kategori
baz ı nda halka anda yat ı roncı lara tahsis ve dağı t ı m esasları hakk ı nda bilgi:
Yoktur.
5.2.2. Halka ııı-zda yabrunc ı lanı tahsis ve da ğı t ı m esasları hakk ı nda bilgi:
işbu Sermaye Piyasası Aracı Notu kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma arac ı
bulunmadığı ndan bu k ı sım daha sonra belirlenecektir.
5.2.3. Talepte bulunan yat ı rı mcı lar:I, halka andan ald ıkları kesinleş nı iş borçlanma
arac ı miktar ı n ı n bildiriime süreci hakkı nda bilgi:
Halka andan almaya hak kazan ıhnış borçlanma arac ı miktarları , dağıt ı m listelerini/1 Şeker
Faktoring tarafı ndan onayland ığı gün, Şeker Yat ı rı m ve acentas ı konumundaki Şekerbank
şubeleri tarafından yat ı rı mcı lara bildirecektir.
Yatınmc ı lara yapı lacak bildiri ınden önce borçlanma araçlar ı işleme konu ol ınayacakt ı r.
5.3. Borçlanma arac ı n ı n sat ış fiyat ı veya fiyatla tespit edildiğişedilecegi yöntem ile
nihai fiyabn kamuya aç ı klanma süreci:
Işbu Sermaye Piyasası Arac ı Notu kapsam ı nda ihraç edilmesi planlanan borçlanma arac ı
bulunmad ığı ndan bu kı sı m daha sonra belirlenecektir.
5.4. Arac ı l ı k Yiiklenimi ve Halka Ana Arac ılık
5.4.1. Halka a mı aracılı k edecek yetkili kun ı luş hakk ında bilgi:
lalka ana Şeker Yat ı rı m Menkul De ğerler A.Ş. arac ı l ık edecektir.
Şeker Yat ı rı m Menkul Değerler A.Ş .
Adres:
.--c
y
iee iftA Blok Kat 4-5 34394
ükdere Cad. No:17-liğ
_
Bü
.
e)+,.
ŞIŞ LI /ISTANBUL? :
< 7
.
Tel: (212) 334 33 33 glix$254./.3,23
1 „fi AKTOR ı l
' .F3
n• Ş
LKEfl YA I Ifilf." MI NI« Il 1)1 't FILEfi At.
•
ı
•:;.;„
Ocak 2016
ly A Blok
K4
5.4.2. Hallo a rzin yapilacagi iilkelerde yer alan saklama ve iidetne kuruluslarmin
isinderi:
HaIka &that's sadeee Itirkiyede gereeklestirilecektir.
Takasbank Adresi: *iii Merkez Mah. Nlerkez Caddesi No: 6 34381 $isli — ISTANBUL
NIKK Adresi: Askerocagi Cad. StIzer Plaza No: 1-15 Kat:2 34367 Elmadag-Siii / ISTANBUL
5.4.3. Al . :milk turn hakkanda bilgi:
Yiikleninule
13ultintilmayan
Borelannia Araclarmin
Halka At./
Edilen
Nominal
13orclanm a
Degeri
Aracma
(TL)
Orani(V0)
Yilkleninule Bitltinulan
Borelanma :1raclarinnt
IlaIka Art
OlusturtdEdilen
Nominal
mussa
Yetkili 1 Konsorsi- Araciligni Degeri Borclammt
Ilirii
l
ICtirtius
Aracma
(1'L)
ytmulaki
Orani(V.)
Pozisyonti
Seker
Yatintn
En Iyi
100
100.000.000
Nlenkul
Gayret
Degerler
A.S.
5.4.4. Arnold( e yiiklenim sözlesmesi hakkinda bilgi
Seker Faktoring tarafindan drag cdilecek borelanma araclanna aractbk islemleri 17.11.2015
tarihindc irnzalanan Aracilik Sözlesmesi cereevesindc $eker Yatinin Menkul Degerler A.$.
tarafindan gergeklestirilecektir.
$cker Faktoring'in borelanma araçlan salts' SPK'nin 11-5.2 sayilt Sermaye Piyasasi
ArKlannin Salts' TebligiThin 14. maddesindc yer alan "Talep Toplama Yoluyla Satis
Yönterni" ile geNeklestirilecektir. Ilalka arm araeilik SPK nin 111-37.1 Yatinin Ilizmetleri
lie Yan Hizmetlere IIikin Esaslar I lakkinda Teblig'inin 51. maddesinin (b) bendinde tannin
yamlan "En lyi Gayrct Araciligt" seklinde gereeklestirilecektir.
5.5. Halka aria ili§kin olanik ihraccinin ötlemesi gereken toplam e ha Ika art etlilecel(
borclannia :tract bastna mati) et:
Isbu Sermaye Piyasast Aract Notu kapsammda Hug edilmesi planlanan boNlatuna
bultintnadigmdan bit kislin daha sonra bclirleneccktir.
5.6. 'Talepte bulunan yatirinictnin ödeyeeegi maliyetler haklunda bilgi:
Borclanma araclanna iIikin vergilendimic csaslan isbu sennayc piyasast araci nottintin
Maddc 9 'BORCLANMA ARAcLAR1 ILE 11-01121 VERGILEND1RME ESASLARP
kisminda
Isbu Sermaye Piyasast Aract Notu kapsanunda iluac cdilmesi planlanan borelanma araci
buluntnamakta olup, yabruncidan talcp edilecek komisyon e henzeri giderler daha sonra
belirlenecektir.
y
i
y
y
6. BORSADA ISLEM CORMEYE 1141C.IN BILGILER
6.1. Borclanma araelarinin borpaits110,05rireesine iliskin esaslar lie islein görtne
N
tarihleri:
i .
c.n
.;
'
Elil LH A.e..
i I:: t i ,
...; iii?-..%.A
1 0 : 1It FAI ,:"ri
!
.
“.1 111
9
) '
I
C
,
A $•
:
:*
., ....
;\
' '-,
- vi -..
:`
-
-
'n•
\
:15 Oak 2016 J
; i link KA.5
11alka arz, ihraci gergeklesen borglanina araglannin Botsa'da islcm görecegi anlamina
gelmetnekte amp, Borsa Istanbul A.S Kotasyon Yonergesi nin 17 nci madclesinc
(http://www.borsaistanbul.com/docs/default-sourceyoncrgeler/borsa-istanbul-kotasvon=
yonenzesi.pdf?sfvrsn 14) görc semmye piyasast araglannin salts] tamamlanan kistni
KAP'ta yapilacak duynniyu takiben 13orglanma Arnelan Piyasasinda islem gönneye
baslamasi bcklenmektedir.
6.2. Borsada islern gorecek obn horgla n ma aright ' tun ha ligi (1urumlarda islem
strastnin kapatilabilecegi hakknula High
i
.
Sennaye Piyasasi Ye Borsa MeYzuatinin ilgili hakilmleriyle belirlenen yOkihnlültlkleri
yerine getirmeyen veya Borsa Istanbul AS Kotasyon YOnergcsi'nin 29 ncu Maddcsinde
yonergesi.pdfislyrsn = 14) yer alan durumlarin olustugu sirkctlerin ihrag cttigi e Borsa'da
islem gören borglanma araglan Borsa Yönetim Kundu karanyla stlrekli olarak islon
görrnekten men edilebilir. Borsa YOnetim Kurulu, kottan Ocarina kora = vermeden once
ilgili ihraggiyi, kaynak kurulusu eya fon kullanicisini durunimm clitzeltinesi igin
uyarabilir, sine vcrebilir veya Itygun gördilga tedbirleri alabilir.
6.3. Mr:tenni/1 daha once ihrag ettigi pay harig sermaye piyasnsi :mach' win islem
görditgil borsalara ilikin bilgi:
Ihragginin daha Once ihrag citigi borglanma araglanna ilikin bilgilcr asagidaki tabloda
yerihnistir.
y
y
Snit; Tura
ISIN Kodn
Borelannua
Aracinin
Turf,
limn
Miktart
(TL
Vatic
Vade
13aslangte
Taribi
tt fa "[aril,'
Bono
Bono
Tahvil
20.000.000
20.000.000
10.000.000
176 gun
178 glin
19.06.2012
04.12.2012
12.12.2012 I TRFSKFI1Al219
31 05.2013 I TRESKF1151319
546 On
04.12.2012
03.06.2014
Ilalka Art
Mika Arz
6.4. Piyasa yapto e piyasa yarneiligin esaslan:
y
Yoktur.
7.GARANTi 110KCIMLERI YE CARANT6RE 'LASKIN IIILGILEli
Yoktur.
8.DitER BiLGILER
8.1. Halka arz stireeinde ihragnya clan ism:milli yapanlar halclunda bilgiler:
Yoktur.
alman Uglier:
8.2. Uzman e haitintsiz denetint raporlari lie
30.06.2015 tarilii itibariyle !minimum tinansal tablolara iliskin smith bagimstz denetim
rapont ile 31.12.2013 e 31.12.2014 hesap dönemlerine au t ftnansal tablolara iliskin
bagimsiz denetint raporlan Akis Bagunsiz. Denetim e Serbest Muhascbeci Mali
Müsa irlik A.S. tarafindan hazirlanints chip, 2013 e 2014 yillanna nit tinansal tablolar
igin olumlu görtls verilmis e 30.06.2015 ara &Mem finansal tablolann gergege uygun bir
bigimde suntilmadigi kanaatine arilmasma sebcp olacak herhangi bit husustin
bultunnadigi beyan edilmistir. Verilen AliSleaSagida yer almaktadir.
y
y
y
y
y
y
y
30.06.2015 hcsap döneminc
''TKER FAI<TOPING
,
4
•
V.
0,
ri
ic
n k
15
;4`•
tz.
t
Net, '",1
0;
:
•':
le/
CI
A It
,
Kiza
I.
cto•
5 Oak 201
(/'
% -'I
lit DC k 1'1
,
iI
1 ., A t;' , ^ •
' ittlt.
Akis Ragunstz Denciiin y e Scrbest NInhasebeci
• Mali Miisavirlik A.S.
Sorundu Bas Denetei : Urban Akova
Kavacik Ittizgarli Bake Malt. Ka y ak Sok. No:29
Adresi
licykoz 34805 Istanbul
Unyani
30.06.2015 hoop donemine iliskin baktinsw.denetim sirketinin özet gorilak
$eker Faktoring A.$ 'nin 30 Haziran 2015
"Small denetimintize Ore, finattsal y
tarihi itibartyla Parasol durunnenten e aym tarihte sona eren yalit ayhk dOneme
y
BDDK ,V1uhasebe e Raporlama menuatma
finansal performansmot e nakit abslaronn
y
.
y
e IIDDK Mahe:A 6e Raporlama me znati lie dazenlentnis kontelar chstmla Tarkiye
Mohasebe S'iandarde 34 "Ara bonen, Finansal Roporlama Standardrna ttygon olarak tfint
&tenth yOnlertyle gercege man bin bicimde sunoltnadet kanaatine varmannza sebep
olacak herhangi bin hunts dikkatimizi cekmemistir."
31.1
1.12.2013 hesap dtincinIcrine iliskin bagunsiz denetim
II Akis B3g11115IZ Denctim e Scrbest Muliasebeci
y
Onyani
Soninila
Erdal Tikinak
Kavacik ittlzgarli 13aliee Malt. Ka y ak Sok. No:29
1: 1 Beykoz 34805 Istanbul
l Adrcsi
31.12.2014 hcsap donemine iliskin bagnnstz denetim sirketinin özet gördsil:
$eker Faktoring
"Görtisiintaze Ore, disikteki 'internal tablnlar, but fin Onentli taraflarzyla,
y
Anon/a; $irketrnin 31 Aralik 2014 uwild itibartyla finansal durum:ma e apt:y uwihte sons
cress danemine faaliyet sonocIore lie nakit aktslartnt Bankaceltk Da:entente e Denetletne
Kterunne torafindon multasebe ve finansal raporlatna esaslarma olarak yaynnlanan
yonettnelik, teb1i2 ve genelgekr ile Bankacelek Ditzenlente ic Denetleme Karanne
tarafindatt yap/an actklamalara Itygon &arta (Writ bir &cantle yansumaktadtr."
Rapar
Mew:alum kaynaklanan Diger Viikamtaliiklere
s
OTTK'nen 402 nci dOrdanca fikrast uyarenca $irket 'in 1 Ocak-3I Arabic 2014 hesap
döneminde defier (lama diteninitt, TTK ile $irket esas sozlesmesinin finansal raporlamaya
iltskin haktintlerine aygettz ohnadtgina dair Onenili bit Marisa rastlanntannotr.
nyarenca KInetim Koralo tarafinnza
2)TTK'nen 402 ',lei maddesinin dordiincit fikrast
y
denetim kapsananda istenen actklantalart yapnns e talep edilen belgeleri vermistir.
31.12.2013 he.san d(Snemine iliskin baiiimsi8 dcnetim sirkctinin Ozet gödisil:
"Garastaniize gore, finansal tablolar, bithin Mende taraflorty1a,y$eker Faktoring
Anonim $irkeirnin 31 Arahk 2013 tarihi itibartyla finansal thernmante e iyniytorihte sona
eren dattemine faaliyet sonuclart lie nakit akellartne Bankacelek Dazenleme e Denedeme
yayitnlation
Kummer tarafindon nwhosebe ve finansal raporlamo esoslarma olarak
y
y
yOnetatelik, teblie e genelge1er lie BankactItk Diezenlente e Denetlente À-111'111M,
tarafindan yapdan actklamalara anon olarak dogro bin bicinule yansamaktathr."
araelarma iliskin dcrecelendirme nub:
8.3. Varsa ibracv vcya ill rac (Allen boglankty
—... „ .. *
bakkmda bilgi:
t ).• —
'
Yoktur.
Ii
Vc %
.• -' 714, ..,
e
;i - Fli FAt<TORING
.
."."
:V.
-(
,t,
f
A.$.
•
.
18
17:
-q
•
1
,1
Fr,
ti
.:
,
1
5 Ocak 2018
(3 p
•
9. BORÇLANMA ARAÇLAR İ İ LE İ LG İ Lİ VERG İ LENDİ RME ESASLARİ
a)Tam Mükellef Gerçek Kiş i
Faiz Kazanc ı
Özel sektör tahvil ve bonolar ı ndan elde edilen faiz kazançlar ı için GVK' ılın 6009 say ı lı
Ka ıııııı ile deği ştirilen Geçici 67'nci maddesi ıtygulanmaktad ı r. Buna göre, tam mükellef
gerçek kişilerin bu kapsamda elde ettikleri faiz gelirleri, i şleme aracı l ık eden banka ve arac ı
kurunı larınca %10 oran ı nda stopaj yap ı larak vergilendirilir. Yapı lan stopaj nihai vergidir.
Bu sebeple, faiz geliri elde eden tam mükellef bireysel yat ırı mcı lar tarafı ndan bu gelirleri
için ayr ıca yı ll ı k beyanname verilmez, ba şka gelirleri için verilecek beyannameye de dahil
edil ınez.
Geçici 67'nci maddeye göre tevkifata tabi tutulan faiz gelirlerinin ticari faaliyet
kapsamı nda elde edilmesi durumunda bu gelirler ticari kazanç hükümlerine göre
verğilendirilece ğinden, ticari kazançlarla ilgili olarak verilen beyannameye dahil edilirler.
Ancak, Geçici 67'nei madde hükmü gere ği tevkif edilen bu vergiler beyannamede
hesaplanan vergiden mahsur> edilir.
Al ı m — Sat ı m Kazanc ı
Özel sektör tahvil ve bonolarmdan elde edilen al ım - sat ı m kazançları , GVK Geçici 67'nci
madde kapsam ı nda değer art ış kazanc ı olarak tevkifata tabidir. Tevkifat, al ı m - satım
kazancı m' arac ı l ı k eden banka ve arac ı kurtı mlarea yap ı l ı r. Tevkitht oran ı %10 olup, nihai
vergidir. Dolay ısıyla bireysel yatı rı mcı ları n söz konusu al ı m - sat ı m kazanc ı için ayrıca
y ı llı k beyanname düzenlenmez, ba şka gelirleri için verilecek beyannameye de bu gelirler
dahil edilmez.
Al ım sat ım kazançlar ın ı n ticari faaliyet kapsam ı nda elde edilmesi durumunda bu gelirler
ticari kazanç hükümlerine göre vergilendirileceginden, ticari kazançlarla ilgili olarak
verilen beyannaıneye dahil edilir. Ancak, tevkif edilen vergiler beyannamede hesaplanan
vergiden ınahsup edilir.
b) Dar Mükellef Gerçek Kişi
Faiz 1<az ıı neı
Özel sektör tahvil ve bonolarmdan elde edilen faiz kazançlar ı n ı n vergilendirilmesi, gelire
arac ı l ı k eden banka ve arac ı kurumlar tarafı ndan yapı l ı r. Dar mükellef gerçek ki şilerin bu
tür faiz gelirleri 01.10,2010 tarihinden itibaren %10 stopaja tabidir ve stopaj nihai vergidir.
Dolay ısıyla, dar mükellef bireysel yat ı rı mc ı lar bu gelirleri için beyanname vermezler.
Diğer taratlan; mukimlik belgesi bulunan dar mükellef gerçek ki şilerin yerleş ik olduğu
ülke ile T.C. aras ı nda imzalanm ış Çifie Vergilendirmeyi önleme Anla şmaları (ÇVCIA)
varsa ve bu anlaşmalarda söz konusu tahvil ve bono faiz kazanc ı için istisna veya daha
düşük bir vergi oran ı öngörül ınüş ise bu lilikümlerin uygulanması gerckeceğinden,
yat ı rl ıncı tarafı ndan bu anlaşmalara bak ı lmal ıd ı r.
Al ı m — Sat ı m Kazancı
Özel sektör tahvil ve bonoları ndan elde edilen al ı m - sat ı m kazançları, GVK Geçici 67'nci
madde kapsam ı nda de ğer art ış kazanc ı olarak tevkifata tabidir. Tevkifat, al ı m - satı m
katanc ı na arac ı l ı k eden banka ve arac ı kurumlarea yap ı l ı r. Tevkifat oran ı 01.10.2010
tarihinden itibaren %10 olup, nihai vergidir : Al ım - satı m kazanc ı elde eden dar mükellef
bireysel yat ı rı mc ı bu gelirleri için beyangifi ıie•tşe-YRKz.
1)iğer tarallan; ınukinı lik belgesi ,ğılıi&i._,(.1‘r ıııükJef gerçek kişilerin yerleşik olduğu
'iSz konusu tahvil ve
ülke ile T.C. aras ı nda inızalan ın ış'ÇWW,şarib ve biş‘ anlaşın arda
' Jon
Alt., • ' '
•
ii‘ğ .
'.
.
_
.ı
,
.
4,
ı
'-.
;.
ş
lere<
r e :11:HA.:>
/
•
' t
13frğ
P'
,.
\.•
• •
.
... . s.
1 5 Ocak 2016
,
.
K.4 . 5
bon° alim - sattm kazanet için istisna veya daha düstik bir vergi orant ongörilitnits ise bu
htlkümlerin uygulatunast gerekeceginclen, yatininet tarafutdan bu anlasmalara baktimaltdir.
c) Tam Make!Millie' Kist vc Diger Karimlar
Faiz
Zall
Tam miikellef Wel kisiler tarafindan clde cdilen özel sektör tahvil e bono faiz gelirleri
GVK Gceici 67'nci madde kapsattunda stopaja tabi olup, stopaj °rant din! kisiligin ye
kurumun hukuki yapisina gore degisecektir. Buna gore; KVK'da sermaye sirketi dank
belirtilen tilzcl kisilcr, SPK'nin daze:tit:me e denetimine tabi fonlar, nninhastran mcnkul
ktyrnct e diger sermaye piyasast aract getirilcri vc deter artts kazanclart saglatnak
amaetyla 2499 sayth Sermaye Piyasast Kanuntt'na gore kurulan yattran fonlan ve yattrun
ortakltklart lie benzer nitelikte oldtigu Maliye Bak/lunge = belifienenler kin stopaj oram
%0, bunkum thsinda kalanlar tent %10 olarak uygulanmaktadir. [hi kapsamda faiz gelirleri
üzerinden;
Ationim Sirketler, Limited Sirketler, Sertnayesi Paylara B011innins Kontandit $irketler %0,
y
y
y
Sermaye Piyasast Kanuntena Gore Kiln] Ian Menkul Ktyinet Yanntn Ortakliklart %0,
Sermaye Piyasast Kanuntl na Gore Kurulan Mcnkul Klymet Yanrun Fon Ian %0,
Etneklilik Yattrun Fenian %0,
i
Borsa Yattrun Fenian %0,
Finansmant Fonlan %0,
Varlik Finansmant Fonlan %0,
y
Yukanda Sayllattlar Dusinda Kalan Kurtun e Kuruluslar % 10
stopaja tabi tutulur.
Tam mükellef vc diger kurumlarca elde cdilen faiz gcliri kurum kazancma dahil
edilir ve yukarida belirtilen yatintn fonlan ve ortakhklart hark %20 kurumlar vergisine
tabi tutulur. Odenen stopaj beyanname üzerinde hesaplanan kurtunlar vcrgisinden
oranlarinda
Dijr9,er taraftan; özel sektör tahvil e bonolart faizi clde cden BSMV mtikellefi ktattmlann,
bu gelirleri tizerinden %5 BSMV hesaplamalart gcrekir.
Ahan -Satim Kazanct
Ozel sektör tahvil ve bonolartndan eldc edilen alim - santn kazanclan deger ants kazanct
olarak tevkifata tabidir. 'Ievkifat, allin - sawn kazancma aractlik cdcn banka ve aract
kurumlar taraftndan yapiltr. Tevkifat oram Wel kisi we kurumun hukuki yapisina gore
kapsamda; alim - sawn kazanclarindan;
degisecektir.
Anonim Sirketler, Limited Sirketler, Sertnayesi Paylaral3ohltuntis Komandit Sirketler %0,
Sermaye Piyasast Kanunu tta Gore Kurulan Nlenkul Ktytnct Yattritn Ortakliklan %0,
y
i
Sennaye Piyasast Kantintena Gore Kurulan Menkul Klytnet Yatinin Fonlan %0,
Erneklilik 'tannin Fenian %0,
Sorsa \ annin Fonlart 360,
Konut Finansinant Fonlan %0,
Varlik Finanstnant Fonlan %0,
t
-
Yukanda sayllanlar diwida
1 i?
rr
Ais-
\ '{
/
roidNi: A.S.
C. _,. ..„4
,
l
.
ijtaxe
Kur4slar %
Orante
7
•
f. Ill ';:\
.I
A i
1
'
'•
o
LKEFI
4,\.. )(ATI ,
,
1 l\\(/
I
\
•
'7
N1 bicali 2016
_
I n11(111 (Ni
r
7
'''‘ :' '
r
,
2
r
=
\
:RLCR A*
A
illok K.4,5
oranlarinda stopaja tabi tutulur.
Tarn milkellef tuzel kii ve di'ger kurtunlarca ekle edilen alnn - satim kazandan kurum
kazanctna dahil edilir y e yukanda belirtilen yattrim fonlan ve ortakliklan hariç %20
kurtunlar vergisine tabi tututhr. Aneak, ahm - satim kazancindan kesilen gelir vergisi
stopajlan hesaplanan kurunilar vergisinden mahsup all lit.
Diger tarafian; özel sektör tahvil vc bonolanndan ahm - satim kazanct cldc eden BSMV
milkelleli kurtunlann, bu gelirleri üzerinden BSNIV hesaplamalan gerekir. Yurt iginde
'lurk lairast cinsinden iluaç edilen ozei sektor tahvillerinin gal alun ve satin taahhildil lie
iktisap veya elden dkardmast veya vadesi bekletuneksizin salts' nedeniyle lehe alman
paralar ilzerinden %1 oraninda BSMV hesaplanacaktir. Ancak BSMV milkellefi ohm
y
kunmilarca, vadesi 1 yildan kisa ohm lizel sektör e banka bonolart nedeniyle clde edilen
ayni kapsamdaki gelirler Ozerinden %5 BSMV hesaplanmaltdir.
runtlat(I) Dar Nliikellef Tiizel Nisi ve
Faiz 1<azand
Ozel sektör tahvil ve bono faiz gelideri GVK Gedci 67'nei madde kapsaminda stopaja tabi
olup, stopaj oram tilzel kioigin y e kurtimun huktiki yaptsina gore degisecektir. Duna gore;
KVK'da belirtilen sennaye sirketlerinc benzer nitclikte yaband kurumlar, SPK'tun
dilzenleme ve denetimine tabi fonlara benzer nitclikte yaband fonlar, mad-las/ran menkul
ktymet y e diger sermaye piyasast arad getirileri ve deter ants kazanclan saglamak
y
amactyla 2499 sayth Sennaye Piyasasi Kanunu'na görei kurulan yatirim fonlan e yatinin
ortakliklan lie benzer nitelikte oldugtt Maliye Bakanligl nca belirlenenler icin stopaj cram
%0, bunlann disinda kalanlar 1cm % olarak tlygulantr. Bu kapsarnda thiz kazandan;
Anonim Sirket, limited Sirket ve Sermaycsi Paylara BoltInnitls Komandit $irket
Benzeri Nitdikte Yabzinct Kultitular idn 040,
Sermaye Piyasast Kanutitt'ila Gore Kurulan Menkul Klymet Yatinnt Ortakliklart
Benzeri Nitelikte Yatinin Ortakliklan icin
Scrmaye Piyasast Kanuntena Gore Kurulan Menkul Ktymet `tannin Fonlan
I3enzeri Nitelikte Yabanct Fonlar 1cm %0,
TOrkiye l de intinhasiran menkul kiymet y e diger serrnaye piyasast arad getirileri lie
deger ants kazandan elde eunek ve bunlara bagli haklart kullanmak amactylayfaaliyettc
y
}Rittman smirk sortindu ortakliklar, Ulke fonlan, kurum e kurult4 fouler' e yanrun
kurulu§lari gibi yaband kurumsal yattrunctlar 1cm %0,
Yukanda saydanlar disinda kalan kurum ve kunduslar icin %10
oranlannda stopaja tabi tutulur.
y
Tevkilitt, faiz gelirine aractlik cden banka y e aract kurumlarca yapihr e nihai vergidir.
ve
Diger tarattan; faiz kazandan %10 tevkifata tabi tutulan dar mükellef kurum
y
kurtiluslarin yerlesik oldugu iilkelcr ilc Lc. arasinda inizalannits cV6A varsa e bu
anlasmalarda söz konusu tahvil Ye bone faiz kazanci icin istisna vcya dalta dOstlk bir vergi
orani öngörtilmtls ise Int Iniktlinlerin uygulanmasi gerekeceginden, yetrunci tarafnulan bu
anlatimalant bakilmalidm
AIM] — Saturn kazalict
Geeici 67'nci
Net sektör tahvil ve bonolarindan e)44ersiirOiiiitun - sawn kazanclan, GVK
y
madde kapsatninda deger anis klizatici ; -oltir6k tabidir. Te kifat cram tozci
belirtilen
KVK'da
gore;
I5unA
ki§iiigin ve kurumun hukuki yaptsina A04. Acgisecoktir.
[-Kw
L14 oVe,
V
•f'.
.
.# •
,
1
:iy A Heck K 4-5
',1t111
5 / Dcak 2016
ve denetimine
sermaye sirketlerine benzer nitelikte yabanct kurunilar, SPK'nut dtizenleme
y
tabi fonlara benzer nitelikte yabancr fonlar, niiinhasiran menkul ktymet e diger sennaye
piyasast aract getirileri y e deger arts kazarklan saglamak amactyla 2499 saydr Sermaye
. y
Piyasast Kanunu'na gore bulbun yattrarn foram ' e yatirim ortakliklan ile benzer nitelikte
oldugu Maliye Bakanligt'lica belirlenenler kin stopaj °ram %0, bunlann disinda kalanlar
kin %10 olarak trygulanir. Bu kapsamda ahm — satrm kazarklarr;
Anonim Sirket, Limited Sirket ve Sermayesi Paylara Bolithmüs Kotnandit Sirket
Benzeri Nitelikte Yabanci Kuntrular kin %0,
Sermayc Piyasast Kanunu'na Gore Kurulan IvIenkul Krymet Yattrim Ortakliklan
Benzeri Nitelikte Ya • = Ortakliklan kin %0,
Sermayc Piyasast Kanunu'na Gore Kurt!Ian Menkul 1(1)met Yatinin FonIan
Benzeri Nitelikte Yabaner Fonlar kin %0,
IiIrkiye'de mOnhastran menkul krymet Ye diger scrmaye piyasast aract getirileri ile
deger artrs kazançlan elde eunek ve bunlara bagh haklan kullanmak anuterylayfartliyette
y
bulunan smirk sontmlit ortakliklar, (like fonlan, kurum e kurulus fonlan e yatintn
kuruluslan gibi yabanci lunurnsal yatirimetlar için %0,
Yukanda sayilaniar dismda kalan kurum ve kuruluslar kin %10
oranlarinda stopaja tabi tutulur.
Te y kilat, alum — sawn kazancrna araellik eden banka ve aract kurumlarca yaphr Ye nihai
vergidir.
Diger taratian; akin - satin) kazarklan %10 tevkifata tabi tutulan dar mukeilef kuntin ye
kuruluslarm yerlesik oldugu ülkeler ile T.C. arasmda inizalantnis (;VOA varsa vc bu
y
anlastnalarda soz konusu tahvii e bono ahm — sawn kazanclan icin istisna veya daha
(Instil< hir vergi orant ZS/Igor-Ohl-Ms ise bu hilkümlerin trygulanmast gerekeceginden,
anlasnialara
bu
yataimer tarafindan
10.INCELEMEYE ACIK BEIGELER
!Were Cad No:171 MetroCity A Blok Kat:7
Asagrdaki belgeler
Esentepe/Sisli/iSTANBUI, adresindeki ihraççitnin merkezi ve basvuni yerieri ile ihraçoun
internet sliest (www.sekerfactoring.com ) ile Kaintryti Aydinlatma Platformunda (KAP)
tasarruf sahiplerinin incelemesine agtk tutulmaktathr:
Sermayc piyasast aract notunda yer clan bilgilerin dayanagmt olusturan her MHO
rapor ya da beige lie degerieme ve görtlsler (degerleine, uzman, faaiiyet vc baglinsiz
denetirn raporlart ile yetkili kuruluslarca haztrlanan raporiar, vb.)
11.EKLER
Yoktur.
••t4---vs't
in `P*
l
KER
, . --,
r"")
'
1
IS
FAKTORiNr
(-4-
( C
'I
ñ
1
1,, '
i ,
M •.
•
4
. •,
• \c•
.
••• •• h•
".
.,...
.
..f ..R.... •••\
.1 te
t , (.
1
$ ‘• 92'.
.;.
...„•
'$
,*-,-. 1 7•4.1 k1
.- - . ..-...Kt.
'. '
::
e 4.1 .1
..
• tVOCak
^1 ---
• . Ku lm 11t, N., MCillat
15
2016.
1
At k5100
'su n ER A."
.
)esty A flkA
do Cad No 171
154Nlit al1 / $45 i : TAP/1814
K45
td. 02 2 3:14 30 74184)
100
I ic rent SK NW 14.
• ci Kunniee v O. 801 0118 4:815