GÜNLÜK BÜLTEN

Yorumlar

Transkript

GÜNLÜK BÜLTEN
Tekstil Yatırım
er
21.12.2010
GÜNLÜK BÜLTEN
Piyasa Verileri
Bakış Açısı
Đç Piyasalar
20/12/2010
IMKB-100
IMKB-30
USD/TL
EUR/USD
ALTIN
PETROL (BRENT)
Kapanış
Değişim %
63.501
78.654
1,5610
1,3111
1,378
91.75
-0.04
0.46
1.04
-0.56
0.26
0.08
21/12/2010
USD/TL
Dün 1.5210
EUR/USD
1.3319
Tahvil (08.08.2012)
%7.29
BRENT 91.99
Dış Piyasalar
20/12/2010
Bovespa
XETRA DAX
Dow Jones
FTSE
Nikkei
S&P 500
Vadeli Piyasalar
21/12/2010
FDOW
FSPX
FDAX
1.5420
1.31
7.45-7.40
92.68
Stres Testleri Genişletilmek Đsteniyor
Avrupa Merkez Bankası, EURO Bölgesi Bankalarına uygulanacak stres testlerinin
kapsamının genişletilmesi istiyor. ECB, testlere bankaların likidite pozisyonlarını da
dahil etmeyi istiyor. Konuya Almanya sıcak bakmıyor.
Yukarı Yönlü Revize
Fitch Ratings, dün yayınladığı çeyrek dönem Global Ekonomik Görünüm raporunda
finansal piyasalardaki ciddi oynaklığa rağmen,
global ekonomik toparlanmanın
beklentiler doğrultusunda devam ettiğini, bunda gelişmiş ekonomilerdeki gevşek para
politikalarının ve gelişmekte olan ekonomilerde devam eden dinamizmin rol oynadığını
bildirdi.
1)2010 büyüme tahminini yüzde 3.2'den yüzde 3.4'e, 2011 büyüme tahminini yüzde
2.9'dan yüzde 3.0'e ve 2012 tahminini yüzde 3.0'den yüzde 3.3'e çıkardı.
2)ABD ekonomisi için 2011 ve 2012 yılı GSYH büyüme tahminlerini 0.6'şar puan artırarak
yüzde 3.2 ve yüzde 3.3'e çıkardığını da belirtti.
3)Japonya için 2020 yılı büyüme tahminini yüzde 3.2'ye çıkaran Fitch, 2011 için büyüme
tahminini ise yüzde 1.6'dan yüzde 1.5'e indirdi.
Kapanış Değişim %
67,263
7,018
11,478
5,891
10,366
1,247
Isıtın Temcit Pilavını
Temcit Pilavı tekrar tekrar gündeme getirilen olaylar ve/veya durumlar karşısında
kullanılan mecazi anlamdaki bir tabir. Konumuz malum olduğu üzere Türkiye’nin son 20
yıllık dış siyasetini şekillendiren, yönlendiren, speküle eden ve abartılı bir ifade ile
manüpüle eden “Sözde Ermeni Soykırım Tasarısı”. Tasarının ABD Temsilciler Meclisi
Genel Kurulu’nda gündeme gelip gelmeyeceği henüz net değil. Ancak şayet tasarı genel
kurula gelir ise oylama sonucu tasarının kabul görmesi yüksek olasılık gibi durmakta.
Bu arada Başbakan Erdoğan, ABD Başkanı Obama’ya, “1915 Olaylarına” ilişkin Ermeni
Đddialarına destek veren tasarıya ilişkin bir mektup gönderdi. Dün gönderilen mektupta
güçlü Türk-Amerikan ilişkilerine zarar vermesinden duyduğu endişe dile getirildi. Konuya
ilişkin temel görüşümüz Tasarı’nın Genel Kurul’a gelmeyeceği yönündedir. Aksi bir
durumun ABD ve Đsrail ile Türkiye ilişkilerinde telafisi mümkün olamayacak yaralara
sebebiyet verebileceğini düşünüyoruz. Tasarının ancak ABD’nin bizim coğrafyamıza
ilişkin orta ve uzun vadeli projelerinden kesinlikle vazgeçmesi veya bu projeleri
tamamlaması durumunda kabul görebileceğini öngörmekteyiz.
-1.06
0.52
-0.12
0.34
1.47
0.25
Sırada Kim Var?
Macaristan Merkez Bankası dün faiz oranlarını 25 baz puan artırarak 5.75'e yükseltti.
Hatırlatma yapmak gerekirse geçen hafta da Đsveç Merkez Bankası politika faizini 25 baz
puan artırarak %1.25 seviyesine çekmişti.
Değişim %
0.40
0.40
Piyasa Beklentisi
Tepki alımlarının görülebileceğini belirtiğimiz 62800-62300 bandına yönelen endekste
64300-65000 öncelikli olmak üzere, 65450-65550 bandı tepkinin güç kazanması için
geçilmesi gereken seviyelerdir.
ABD Reel GSYH
Gündem
Almanya'da GFK Tüketici Güven Endeksi
09:00
KKTC Cumhurbaşkanı Derviş Eroğlu ve Kıbrıs
Rum yönetimi lideri
Dimitris Hristofyas,
biraraya gelecek.
Avustralya Merkez Bankası'nın
toplantısının tutanakları
TCMB 2011 Para ve Kur Politikası 10:00
son
faiz
21.12.2010
GÜNLÜK BÜLTEN
Küresel Piyasalar
Euro, Đsveç frangı karşısında Moodys’nin bazı
Đrlanda bankalarını aşağı yönlü revize etmesi
sonrası rekor düşük seviyeye geriledi. Seattle
Times’nin yeni bir gecikme açıklayacağını
bildirmesi sonrası Boeing %3.4 kadar değer
kaybetti.
Asya’da hisse senetleri yükselen emtia fiyatları ve
Kore
yarımadasındaki
askeri
tansiyonun
yumuşaması ile değer kazandı. Euro, Çin’in
AB’nin borç krizine yardımcı olacak adımları almış
olduğunu açıklaması sonrası değer kazandı.
Japonya Merkez Bankası ülkenin ılımlı bir büyüme
sürecine
girmesi
bekleniyor
açıklamasını
yaparken, gösterge faizi %0-0.1 aralığında bıraktı.
Adobe Systems 4. mali çeyrekte beklentinin
üzerinde 269 mn dolar kar elde etti. Adobe 1.52
dolar/ %5.2 değer kazandı.
Bugün Đspanya Parlamentosu 2011 bütçesini
onaylayacak.
St.Louis Fed Başkanı ABD 2011 yılında bazı
ekonomistlerin beklediğinden daha hızlı
büyüyebilir.
Moody's, Đrlanda'nın notlarını geçen hafta 5
kademe indirmesinin ardından ülke bankalarının
notlarını da indirdi. Moody's Allied Irish Banks,
Bank of Ireland, EBS Building Society, Irish Life &
Permanent ve Irish Nationwide Building
Society'nin banka mevduat, banka finansal güç ve
bazı junior menkul kıymet notlarını indirdi.
Şirket Haberleri
Escort Şirketimizin, A-Kapital Denetim Eğitim Basım Yayın Yön. ve Dan. A.Ş.
(NATIONAL BUSINESS BROKERS-TURKEY) tarafından değerleme çalışası
yapılmış olup, 20 Aralık 2010 tarihli bu raporda şirket değeri 48.458.000.TL olarak
tesbit edilmiştir.
Tekfen Holding Bağlı ortaklıklarımızdan Tekfen Đnşaat ve Tesisat A.Ş., Fas devlet
kuruluşu olan fosfat üreticisi Office Chérifien des Phosphates S.A.'nın (OCP) Grup
Şirketlerinden Maroc Phosphore S.A. ile Jorf Lasfar'da her biri yıllık 850 bin ton
kapasiteli 2 adet DAP (Diammonium Phosphate) tesisi ve destek ünitelerinin
inşaat ve montaj işleri için maliyet + kar esasına göre yaklaşık 170 milyon
Amerikan Doları tutarındaki mukaveleyi parafe etmiştir.
Doğuş Otomotiv CEO'su Ali Bilaloğlu, bu yılı 2009'a göre yüzde 41 artışla 3
milyar lira ciro ile tamamlamayı hedeflediklerini belirterek, "Pazar payı yüzde 1011 civarında değişecektir.
Ekonomi Haberleri
Ermeni Tasarısı Kongre’de Görüşülür mü? Normalde Meclisin kendi gündemi olup, gündemin arasına tasarının gelip gelmeyeceği
izlenecek.
Sıcak paraya yönelik alınan önlemlerin ardından yabancıların hızlanan döviz alımları ve Merkez Bankası’nın faiz indirimine devam edeceği
beklentileriyle dolar dün 1.57 liraya dayandı. Döviz piyasasından yabancı alımları ila yaklaşık 1.5 milyar dolar çekilmesi doları ateşlerken,
dövizdeki hareketlilik Đstanbul Menkul Kıymetler Borsası’na (ĐMKB) yansıdı. (Hürriyet)
Anadolu Hayat'ın bireysel emeklilik müşterisi 500 bini geçti. Emekliliğinde hayat standartlarını korumak isteyenlerin rağbet gösterdiği
bireysel emeklilik sistemi Türkiye'ye 2003'te geldi. Bugün itibarıyla 2,2 milyonun üzerinde katılımcı ve 11,5 milyar liralık fon büyüklüğüne
sahip. (Zaman)
Bank Asya 2011'de % 20 büyüyecek. Bank Asya Genel Müdürü Cemil Özdemir,Yüzde 30'lardaki KOBĐ kredilerinin payını 2011 yılında
yüzde 40'lara çıkarmayı hedefliyoruz". Özdemir,Ortadoğu'da bir şube açma planlarının olabileceğini ve şu anda değerlendirme
aşamasında olduklarını belirterek, "Ayrıca Đslam Kalkınma Bankası ile birlikte Afrika'da bir finansal holding kurduk. Yüzde 40'ına sahibiz. Şu
anda hızla büyüyor ve kârlı gidiyor. Belki bundan sonra başka ülkelerde de kurulabilir. (Sabah)
Konut kredisine ‘sınır’ düzenlemesi. Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu (BDDK) konut kredileri ile ilgili yaptığı düzenlemede
belirlenen kredi sınırının aşılması halinde aşan kredi tutarının, bankaların öz kaynaklarının hesaplanmasında sermayeden indirilen değer
olarak dikkate alınacağını açıkladı. BDDK, geçen hafta bu doğrultuda konut edinmeleri amacıyla tüketicilere kullandırılacak krediler ile konut
teminatı altında kullandırılacak tüketici kredilerinde, kredi tutarı teminata konu olan gayrimenkulün değerinin yüzde 75’ini aşamayacağını
belirtmişti. (Milliyet)
Sur Yapı, 2011’de gayrimenkul yatırım ortaklığı şirketi kurarak, halka açacak. Şirket böylece gelecek yıl 1.5 milyar lirayı bulacak iş hacminin
kârını halkla paylaşacak. (Star)
Uyum Gıda Avrupa Konutları’nda. Halka arz sürecinde, halka arzdan gelen 52.5 milyon liralık kaynağın tamamı ile mevcut 33 mağazasına
40 yeni mağaza ekleyeceğinin duyurulduğu hatırlatılarak, önümüzdeki günlerde Kurtköy ve Beşiktaş-Fulya’da 2 yeni mağazanın hizmete
sunulacağı belirtildi. (Star)
21.12.2010
GÜNLÜK BÜLTEN
Teknik Bakış
Endeks günü %0.04 azalış
ve 63501 puan ile tamamladı. Đşlem hacmi 2.382 milyon TL oldu.
ĐMKB-30’da TKFEN %2.61, YKBNK %2.16, GARAN %1.87 ile en çok değer kazanan hisseler oldular.
Tepki alımlarının görülebileceğini belirtiğimiz 62800-62300 bandına yönelen endekste 64300-65000 öncelikli olmak
üzere, 65450-65550 bandı tepkinin güç kazanması için geçilmesi gereken seviyelerdir.
10 günlük ortalama:64939'da, TL bazındaki gap ise 61254'dedir.
62300
62254 61254
64300 65000 65450- 65550
60950-60792
Destek
Direnç
Aylık Bazda Destek
66150
ĐMKB 100
0.7
Al-Sat Amaçlı Hisseler
Hisse
Kapanış
7.62
GARAN
1.00
NTTUR
Destek
7.58-7.56
0.99
Direnç
7.66-7.70
1.01-1.03
Not
GÜNLÜK BÜLTEN
SGMK&DOVĐZ&CDS
21.12.2010
Gösterge Tahvil 08.08.2012
Đlk seansta gösterge varlık satış baskısı ile
haftanın ilk günü %7,41-7,50 bandı
arasında
hareket
etti
ve
%7,43
seviyesinde günü noktaladı. Valörlü
işlemlerde ise gelen alımlar ile gösterge
varlık %7,37- 7,46 aralığında hareket
ederek günü %7,39 seviyesinden kapattı.
Bugünün önemli gelişmesi olarak Merkez
Bankası tarafından 2011 yılı Para ve Kur
Politikası konulu basın açıklaması piyasa
tarafından takip edilecek.
Bu sabah tezgahüstü piyasada %7,37
seviyesinden güne başlayan tahvilin gün
içinde %7,30 - %7,45 bandı arasında
hareket etmesini bekliyoruz.
VOB YORUMU
Aralık vadeli imkb-30 endeks kontratları
günü en düşük 76,750 görüp en yüksek
79,150 görerek 79,050 seviyesinden
kapanışı gerçekleştirdi. Endeksin aşağıda
200 günlük hareketli ortalama seviyeleri
olan 76,500lere yaklaşıp buralardan tepki
verdiğini gözlemledik. Gerek yurtdışı
piyasalardaki artıları gerekse yaşanan sert
düşüşe tepki gelme ihtimalini düşünecek
olursak tepkinin devam edebilmesi adına
ilk etapta bugün 80,300/ 80,700 aralığının
geçilmesi gerekmekte. Bu seviyelerin
üzerine atabilen endekste 81,400 seviyesi
ikincil direnç olarak takip edilebilir.
Aşağıda da 78,000’li seviyelerin
tekrar
kırılıp
kırılmayacağını
takip
etmek
gerekecek. Bugün için yukarıda 80,00080,700- 81,400 seviyeleri dirençler, aşağı
yönlü hareketlerde ise 78,500- 78,00076,750 seviyeleri destekler olarak takip
edilebilir.
VOB ENDEKS KONTRATI: VIX0301210
21.12.2010
GÜNLÜK BÜLTEN
+90 (212) 276 27 27
Uğur Konuk
Genel Müdür Yardımcısı
[email protected]
1577
Timuçin Alp
Araştırma Yönetmen
[email protected]
1570
Erdem Kaylı
Araştırma Yönetmen Yrd.
[email protected]
1571
Şebnem Türkeli
VOB Uzmanı
Yurt Dışı Piyasalar
Uzmanı
[email protected]
1539
[email protected]
1580
Göktan Akbaş
Öneri, eleştiri ve sorularınız için [email protected] adresine göndereceğiniz
e-posta ile bize ulaşabilirsiniz.
UYARI
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından
yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede
bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar
doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.