01 Ocak – 31 Mart (1.çeyrek)

Transkript

DOĞ
ĞAN ŞİRKET
TLER GRUB
G BU HOL
LDİNG
G A.Ş.
S
SERMAYE P
PİYASASI K
KURULU’NUN SERİ:X
XI NO:29 SA
AYILI TEBL
LİĞİ
GE
EREĞİNCE HAZIRLAN
NMIŞ 01 OC
CAK - 31 MA
ART 2013’D
DE SONA E
EREN
AR
RA HESAP DÖNEMİNE
E AİT FAAL
LİYET RAPO
ORU
DOĞAN ŞİRK
KETLER GRUBU
U HOLDİNG A..Ş. SERMAYE P
PİYASASI KUR
RULU’NUN SER
Rİ:XI NO:29 SA
AYILI TEBLİĞİ GEREĞİNCE H
HAZIRLANMIŞ 01
1 OCAK ‐ 31 M
MART 2013 AR
RA HESAP DÖN
NEMİNE AİT FFAALİYET RAPO
ORU
Tica
aret Unvan
nı:
Doğan Şirketler G
Grubu Hollding A.Ş.
Kurruluş Tarih
hi:
ül 1980
22 Eylü
arılmış Se
ermaye:
Çıka
2.450.0
000.000 TL
L
Kay
yıtlı Serma
aye Tavanıı: 4.000.0
000.000 TL
L
em Gördüğ
ğü Borsa:
İşle
Borsa İİstanbul A
A.Ş.
İşle
em Sembolü:
DOHOL
L.IS
Adrres:
Burhan
niye Mahalllesi, Kısık
klı Caddes
si No:65
34696 Ü
Üsküdar-İs
stanbul
Web
b sitesi:
www.doganholdiing.com.trr
mail :
e-m
ganholding
g.com.tr
ir@dog
Tele
efon :
+90 (21
16) 556 90 00
ks :
Fak
+90 (21
16) 556 92 00
2
1 Ocak-31
1 Mart 2013 - Faaliyet Raporu
DOĞAN ŞİRK
KETLER GRUBU
U HOLDİNG A..Ş. SERMAYE P
PİYASASI KUR
RULU’NUN SER
Rİ:XI NO:29 SA
AYILI TEBLİĞİ GEREĞİNCE H
HAZIRLANMIŞ 01
1 OCAK ‐ 31 M
MART 2013 AR
RA HESAP DÖN
NEMİNE AİT FFAALİYET RAPO
ORU
İÇİN
NDEKİLER
R:
I. GENEL BİLGİLER.......................................................................................................... 4
II. Ş
ŞİRKETİN ARAŞTIRM
A
MA VE GE
ELİŞTİRME
E ÇALIŞMA
ALARI................................. 8
III. Ş
ŞİRKET FA
AALİYETL
LERİ VE FA
AALİYETL
LERE İLİŞK
KİN ÖNEM
MLİ
G
GELİŞMELER................................................................................................................. 8
IV. FİNANSAL
F
L DURUM .................................................................................................. 20
V. R
RİSKLER VE
V YÖNET
TİM ORGA
ANININ DEĞ
ĞERLEND
DİRMESİ ........................... 21
VI. DİĞER
D
HU
USUSLAR................................................................................................... 21
VII. FİNANSA
AL RAPOR
R VE FAAL
LİYET RAP
PORU SOR
RUMLULUK
K BEYANII .... 22
3
1 Ocak-31
DOĞAN ŞŞİRKETLER GRU
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
KURULU’NUN SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLLİĞİ GEREĞİNC
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
DÖNEMİNE AİİT FAALİYET R
RAPORU
I. GENEL BİLGİLER
 Şirketin Tica
aret Unvan
nı, Ticaret Sicil Numa
arası, Merk
kez ve Varrsa Şubele
erine İlişkin
n
etişim Bilgileri ile Vars
sa İnternet Sitesinin A
Adresi
İle
Ticcaret Unvanı Ticcaret Sicil Nu
umarası Ad
dres Teel Faks İntternet Sitesi : Doğan ŞŞirketler Grubu Holding A
A.Ş. : 175444
76 Üsküdar/İsstanbul : Burhaniiye Mah., Kıssıklı Caddesi, No:65, 3467
: (216) 55
56 9000 : (216) 55
56 9200 : www.do
oganholding.com.tr  Şirketin Orga
anizasyon, Sermaye ve
v Ortaklık
k Yapıları ile Bunlara İlişkin Hes
sap Dönemi
İçe
erisindeki Değişiklikle
D
er:
Do
oğan Holdingg, Sermaye Piyasası Mevzzuatı ve Serm
maye Piyasasıı Kurulu (“SP
PK”) düzenlem
melerine tabi olu
up; payları 21
1 Haziran 1993 tarihinden itibaren Bo
orsa İstanbul’’da (“BİST”) iişlem görmekktedir. oğan Holding’’in 31 Mart 2
2013 ve 31 Arralık 2012 tarrihleri itibarıyyla taahhüt ed
dilmiş, kayıtlıı ve çıkarılmışş Do
sermayesi aşağğıda gösterilm
miştir: (bin TL) Kayyıtlı sermaye ttavanı
Çıkkarılmış sermaye 31 Mart 201
13 31
1 Aralık 2012
4.000.00
00 2.450.00
00 4.000.000
2.450.000
oğan Holdingg’in nihai ortaak pay sahibi Aydın Doğaan ve Doğan Ailesi (Işıl Do
oğan, Arzuhaan Yalçındağ, Do
Vu
uslat Sabancı, Hanzade V.. Doğan Boyn
ner ve Y. Beggümhan Doğaan Faralyalı) olup 31 Marrt 2013 ve 31
1 Aralık 2012 taarihleri itibarriyle Holdingg’in hissedarrları ve serm
maye içindekki payları tarrihi değerlerri miştir: üzerinden aşağğıda belirtilm
Payy Sahibi Pay %
31 Mart 20
013 bin
n TL P
Pay % 31
1 Aralık 2012
bin TL
Adilbey Holdingg A.Ş.
Doğan Ailesi Borsa İstanbul’da işlem göreen kısım (1)
maye
Çıkkarılmış serm
52,68
14,48
32,84
1.290.6
679 354.6
664 804.6
657 5
52,68 1
14,48 3
32,84 1.290.679
354.664
804.657
100
2.450.0
000
100 2.450.000
143.5
526
143.526
2.593.5
526
2.593.526
Serrmaye düzelttmesi farklarrı Top
plam (1) Sermaye Piyaasası Kurulu (SPPK)’nun 23 Tem
mmuz 2010 taarih ve 21/655 sayılı İlke Karaarı gereğince; M
Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. kayıtlarına gö
öre; 31 Mart 20
013 tarihi itibaariyle Doğan Ho
olding sermayyesinin %31,43
3’üne (31 Aralık 2012: %
%31,97) karşılık gelen payların dolaşımda o
olduğu kabul eedilmektedir. D
Doğan Holdingg sermayesinin %34,29’una kkarşılık gelen paylar açık statüdedir. 4
1 Ocak-31
Bilgi Sistemleri
Birimi
Baş Hukuk
Müşavirliği,
İştirakler ve
Danışmanlık
Hizmetleri Birimi
İç Denetim
Enerji Birimi
5
Sermaye Piyasası,
UFRS/SPK Raporlama
ve Ortaklıklar Gözetim
Risk Yönetimi
Nakit Yönetimi
Mali ve İdari İşler
Bütçe ve Yönetim
Raporlaması
Sanayi, Ticaret ve
Turizm
Operasyonları
Birimi
Riskin Erken
Saptanması Komitesi
Finansman ve Fon
Yönetimi
Yürütme Komitesi
Mali ve İdari İşler
Birimi
Denetimden
Sorumlu Komite
SorumluKomite
İş Geliştirme
Birimi
Kurumsal Yönetim
Komitesi
Yönetim Kurulu
DOĞAN HOLDİNG ORGANİZASYON ŞEMASI
Yatırımcı İlşkileri
Pay Sahipleri
Birimi
Ankara
Koordinatörllüğü
Kurumsal İletişim
Birimi
İnsan Kaynakları
Birimi
İşçi Sağlığı ve İş
Güvenliği
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
 İm
mtiyazlı Pay
ylara ve Pay
yların Oy H
Haklarına İlişkin Açıkla
amalar:
Do
oğan Holding’’in imtiyazlı p
payı bulunmaamaktadır.  Şirketin Doğrudan veya
a Dolaylı İştirakleri ve
e Pay Oranlarına İlişkin Bilgiler:
Şirrketin bağlı o
ortaklık ve işştirakleri ile iilgili bilgi ve pay oranlarıına 01.01.2013‐31.03.201
13 ara hesap
p dö
önemine ait kkonsolide finansal tablolaara ilişkin dip
pnotlarda (Dip
pnot:2) yer vverilmektedirr. Bu bilgileree Şirrketimizin kkurumsal weeb sitesindeen (www.do
oganholding..com.tr ) vve Kamuyu Aydınlatmaa Plaatformu’ndan
n (www.kap.ggov.tr ) ulaşılabilmektedirr.  Şirketin İktis
sap Ettiği Kendi
K
Paylarına İlişkin Bilgiler:
01
1.01.2013‐ 31
1.03.2013 ara hesap dön
nemi içerisind
de Şirketimizz tarafından iktisap edileen kendi payyı bu
ulunmamaktaadır.  Dö
önem İçind
de Yönetim
m ve Denettleme Kuru
ullarında Görev
G
Alan Başkan ve Üyelerin,
Mu
urahhas Üy
yelerin Ad v
ve Soyadla
arı
Yö
önetim Kuru
ulu Şirrketimizin Yö
önetim Kurulu
u Üyeleri1 Ad
dı‐Soyadı Y. Begümhan D
Doğan Faralyalı oğan Boyner Haanzade V. Do
Arzuhan Yalçın
ndağ uslat Sabancı Vu
İm
mre Barmanbeek Yahya Üzdiyen Erttuğrul Feyzi TTuncer Alii Pandır Tayfun Bayazıt Yürüttmede Görevvli/Değil Ünvanı Ü
Y
Yönetim Kuru
ulu Başkanı Değil Y
Yönetim Kuru
ulu Başkan Vekili Değil Y
Yönetim Kuru
ulu Üyesi Değil Y
Yönetim Kuru
ulu Üyesi Değil Y
Yönetim Kuru
ulu Üyesi Değil Y
Yönetim Kuru
ulu Murahhas Üyesi
Görevli B
Bağımsız Yön
etim Kurulu Üyesi Değil B
Bağımsız Yön
etim Kurulu Üyesi Değil B
Bağımsız Yön
etim Kurulu Üyesi Değil Yö
önetim Kuru
ulu Komiteleri Yö
önetim Kurulu’nun 15
5 Ağustos 2012 tarih ve 22 sayılı kararı ile, 2012 yılı faaliyett Genel Kuru
so
onuçlarının görüşüleceğği Olağan G
ul Toplantıssı’na kadar görev yap
pmak üzere, Yü
ürütme Kom
mitesi (İcra Kurulu) vve Denetimden Sorum
mlu Komite ile 2012 yılı faaliyett so
onuçlarının görüşüleceğği Genel Kurul toplan
ntısını takib
ben yapılacaak ilk Yöneetim Kurulu
u toplantısına kkadar görevv yapmak ü
üzere Kurum
msal Yönetim Komitesi teşkil edilmiştir. Aynı umsal Yönettim Komitessi’nin Sermaaye Piyasası Kurulu (SP
PK)’nun Serii: IV, No: 56
6 kaarar ile Kuru
sayılı, “Kurum
msal Yönetiim İlkelerin
nin Belirlenm
mesine ve Uygulanmaasına İlişkin Tebliğ” ilee üzenlendiği üzere Kuru
umsal Yöneetim Komittesi’nin, “Ad
day Gösterrme Komiteesi”, “Riskin
n dü
1
Yönnetim Kurulu Üyeleri 27.066.2012 tarihindde gerçekleştirrilen 2011 yılı hesap dönem
mine ilişkin olağan genel
kurull toplantısındaa 2012 yılı faaliyetlerinin göörüşüleceği Ollağan Genel K
Kurul toplantısıına kadar göreev yapmak
üzeree seçilmişlerdiir. Yönetim Kuruluna
Ku
seçileen üyelerimizinn özgeçmişlerri www.doganholding.com.ttr adresinde
yer aalmaktadır.
6
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Erken Saptan
nması Komitesi” ve “Ücret Komitesi”nin gö
örevlerini de d üstlenmesine kararr veerilmiştir. Yü
ürütme Komiitesi (İcra Kurulu) 2 Ad
dı‐Soyadı D
Diğer Görevle
eri Ünvaanı Yahya Üzdiyen Başkan Y
Yönetim Kuru
ulu Üyesi oner Gedik So
Üye Ah
hmet Toksoy Üye enetimden So
mite 2 orumlu Kom
De
Ad
dı‐Soyadı Ünvaanı D
Diğer Görevle
eri Tayfun Bayazıt Başkan B
Bağımsız Yön
etim Kurulu Üyesi B
Bağımsız Yön
Alii Pandır Üye etim Kurulu Üyesi urumsal Yöneetim Komitesi 2 Ku
Ad
dı‐Soyadı D
Diğer Görevle
eri Ünvvanı Tayfun BAYAZIT Başkkan B
Bağımsız Yön
etim Kurulu Üyesi mre BARMANBEK Üyee Y
Yönetim Kuru
ulu Üyesi İm
Drr. Murat DOĞ
ĞU Üyee enetim Kurullu 3 De
Meemduh COŞK
KUNER Ko
orhan KURTO
OĞLU Komitesi Risskin Erken Saaptanması K
08
8.04.2013 tarihinde kam
muya açıklandığı üzere Riskin R
Erken
n Saptanmassı Komitesi üyeleri alttaa beelirtilmektediir: Komitesi Risskin Erken Saaptanması K
Ad
dı‐Soyadı Diğerr Görevleri Ünvanı Erttuğrul Feyzi TTUNCER Bağım
msız Yönetim
m Kurulu Üyesi Başkan Yeener ŞENOK Üye To
olga BABALI Üye Ereem Turgut YÜ
ÜCEL Üye Drr. Murat DOĞ
ĞU Üye Ayyhan SIRTIKARA Üye Ko
orhan KURTO
OĞLU Üye  Dö
önem İçind
de Esas Sözzleşmede Y
Yapılan Değ
ğişiklikler v
ve Nedenle
eri
01
1.01.2013 – 31.03.2013
3 ara hesaap dönemin
nde esas sözleşmede herhangi b
bir değişiklikk yapılmamıştır. 2
Yönnetim Kurulum
muzun 15.08.22012 tarihindee alınan kararı ile 2012 yılı ffaaliyetlerinin görüşüleceği Olağan Genell
Kuruul toplantısına kadar görev yyapmak üzere seçilmişlerdirr.
3
Deenetim Kuruluu Üyeleri 27.06.2012 tarihinnde gerçekleştiirilen 2011 yıllı hesap dönem
mine ilişkin olağan genel
kurull toplantısındaa 2012 yılı faaliyetlerinin göörüşüleceği Ollağan Genel K
Kurul toplantısıına kadar göreev yapmak
üzeree seçilmişlerdiir.
7
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
II. Ş
ŞİRKETİN ARAŞTIRM
A
MA VE GE
ELİŞTİRME
E ÇALIŞMA
ALARI
01.01.2013 –– 31.03.2013
3 ara hesap
p döneminde herhangi bir araştırm
ma/geliştirmee Şirrketimizde 0
faaaliyeti ve maliyeti olmam
mıştır. III. Ş
ŞİRKET FA
AALİYETL
LERİ VE FA
AALİYETL
LERE İLİŞK
KİN ÖNEM
MLİ GELİŞM
MELER
 İşlletmenin Faaliyet Kon
nusu, Faaliiyet Gösterrdiği Sektör ve Bu Sekör İçerissindeki Yeri Haakkında Bilggi Doğaan Şirketler G
Grubu Holdin
ng A.Ş. (“Doğğan Holding””, “Holding” veya “Grup””) 22 Eylül 19
980 tarihindee kuru
ulmuş ve Türkkiye’de tescil edilmiştir. H
Holding’in fiili faaliyet kon
nusu; iştirakller yoluyla m
medya, enerji, peraakende, turizzm, sanayi vee pazarlama sektörlerind
de yatırım yaapmak, bağlı ortaklıklar ve müşterekk yöneetime tabi tteşebbüslerin
ne finansmaan desteği, yönetim y
dan
nışmanlığı ve iç denetim
m hizmetlerri verm
mektir YATTIRIM ALANLARI dya Med
Doğaan Yayın Hollding A.Ş. nında: Gazette tirajında 2013 yılının
n Mart ayı ittibarıyla tah
hmini %22’likk bir pay ilee Yazıllı basın alan
sektö
ördeki liderliiğini sürdüreen Doğan Yayyın Holding A
A.Ş. (“Doğan
n Yayın” veyaa “DYH”) Hürriyet, Posta, Radikal, Fanatik ve Hürriyett Daily New
ws gazeteleriyle her gün
n yaklaşık 5 milyon adet okuyucuyaa maktadır. Baasın İlan Kurumu verilerine göre, TTürkiye geneelindeki ortalama günlükk net gazetee ulaşm
satışşları, 2012 yıllı ilk 3 aylık d
döneminde 4
4.685 bin iken, 2013 yılının ilk 3 aylık döneminde ise 5.111 bin
n olmu
uş ve tirajlarrda %9 oranında bir artışş gözlenmiştiir. Bu dönem
mde, tirajlard
da yaşanan artışın a
sebebi özelllikle ücretsizz dağıtımların artması vee pazara yen
ni gazetelerin girmesindeen kaynaklandığı tahmin
n edilm
mektedir. 2013 yılının ilkk üç ayında Doğan Yayın
n Grubu’nun toplam gün
nlük ortalama net gazetee satışşı bir önceki ssene ile aynı seviyelerde 1,1 milyon aadet olurken,, pazar payının da %22 olduğu tahmin
n edilm
mektedir. Doğaan Yayın Grubu, yıllık 7 milyonluk tiraj ile dergicilik alanında da başarılı bir performanss göstermektedir. Doğan Burdaa, Ocak‐Martt 2013 dönem
minde yayınladığı toplam
m 4 haftalık, 2
23 aylık ve 20
0 odlardaki yayyını ile 2013 yılı ilk üç ayında 1,6 milyyon satış adeedi (2012 yılı ilk üç ay: 1,6
6 çeşitt diğer periyo
milyon) ile reklam alan dergiler pazaarı içerisindee yaklaşık %
%32’lik paya sahiptir ve v liderliğini ok satan gezi//coğrafya deergilerinden b
biri olan GEO
O, sürdürmektedir. Ayrıca, dünyyanın en presstijli ve en ço
ner&Jahr ile yapılan lisaans anlaşmaasıyla beraber Türkçe edisyonuyla e
aylık olarakk Mart 2013
3 Grün
sayıssıyla Doğan Burda tarafıından yayınlaanmaya başlamıştır. Doğğan Egmont’’un yayınladığı çocuklaraa yöneelik dergiler ile birlikte D
Doğan Yayın Holding’in d
dergi grubun
nun toplam dergi d
satışlarrı 1,9 milyon
n adett ve dergi satışlarında pazzar payı ise taahmini %37 o
olarak gerçekkleşmiştir. n Türkkiye’deki gazeetelerin üçtee ikisinin, dergilerin ise yyaklaşık dörttte üçünün daağıtımını üstlenen Doğan
Dağıtım, özenli vve kaliteli hizzmet anlayışıyla faaliyet alanını genişşletmeye devvam etmektedir. Grubun
n Ankara, İzmir, Adana, An
ntalya, Trabzzon, ve Almaanya olmak ü
üzere 7 tanee basım tesissi ayrıcca İstanbul, A
8
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
bulunmaktadır. D
Doğan Printiing Center Tesisleri’nde T
Grup gazeteelerinin yanıssıra grupdışı gazeteler vee maktadır. DYYH’nın bağlı o
ortaklığı Hürriyet’in çatıssı eklerinin günlük,, haftalık, aylık bazlarda basımı yapılm
der Media Eaast Ltd. liderr bir reklam yyayıncılığı şirrketi olup Ru
usya, Belarus, altında faaliyet ggösteren Trad
bulunmaktad
dır. Ukraayna, Kazakisstan, Macarisstan, Hırvatisstan ve Slovenya’da bağlı ortaklıkları b
nda: DYH teleevizyon yayın
ncılığı alanınd
da Kanal D vee CNN Türk ggibi markalarrı Görssel ve işitsel basın alanın
bünyyesinde barındırmaktadır. DYH’ye aiit kanallardaan Kanal D, TNS verileriine göre 2013 yılının ilkk çeyreğinde “Tüm
m Gün ‐ Tüm Kişiler”de %1
11,79 izlenm
me oranıyla Tü
ürkiye’nin en
n çok seyredilen TV kanalı 012 tarihindee yayın hayaatına başlayaan tv2, pop
püler yabanccı olmaaya devam eetmiştir. 18 Ağustos 20
dizileeri, yerli yapımları ve eğlence programları, çizgi filmleri ve tem
matik film ku
uşaklarını ekrana taşıyan, ulusaal eğlence kaanalı olarak kkonumlanmışştır. n Pay TV abon
ne sayısı Mart 2013 sonu
u itibarıyla birr Digittal platform aalanında faalliyet gösteren D‐Smart’ın
önceeki seneye ggöre %34 arttışla 903 bine yükselmişttir. Holding bünyesi altın
nda, Radyo D, CNN Türkk Radyyo ve Slow Türk Radyo
o gibi geniş kitlelere hittap eden, zeengin içeriklli radyo kan
nalları ve bu
u faaliyyetlerinin yaanı sıra sahiip olduğu yaapım şirketleeri ile televiizyon, sinem
ma ve reklam
m yapımcılığğı alanlarında önem
mli projelere de imza atm
maktadır. Kan
nal D Romanyya ise yayın hayatına başşladıktan kısaa omanya televvizyon sektörrünün liderleeri arasına kattılmıştır. bir süre sonra Ro
metleri: Gazeete kâğıdı vee baskı malzeemelerinin itthalatı, Doğan Dış Ticarett Dış tticaret ve faaktoring hizm
taraffından yürüttülen dış ticaaret faaliyetleerinin odak n
noktasını olu
uşturmaktadır. Faktoring alanında isee ticarri alacaklar konusunda gerçekleştiirdiği geniş kapsamlı risk analizleeriyle Doğan
n Faktoring, müştterilerinin kaarşılaşabileceekleri tahsilatt sorunlarını ortadan kald
dırarak değerr yaratmaktadır. Enerrji Doğaan Enerji Yattırımları Sanaayi ve Ticareet A.Ş. Doğaan Holding’in
n odaklandığğı alanlardan
n biri olan enerji sektörü
ünde Doğan Enerji, Türkiye’nin artan
n enerrji ihtiyacının
n karşılanmassına yatırımlarıyla destekk vermektedir. Doğan En
nerji’nin %33
3’lük bir payaa sahip
p olduğu Boyyabat Elektriik Üretim ve Ticaret A.Ş. bünyesindeeki Boyabat B
Barajı ve HESS projesi 513
3 MW kurulu güç ile Türkiye’’de inşa edillen en büyü
ük özel sektö
ör santrallerrindendir ve 2012 yılının
n unda inşaat tamamlanara
t
ak üretime ggeçmiştir. 12
20 MW kurulu güce sahip olan Aslan
ncık Barajı vee sonu
HES projesinde isse, Doğan Ho
olding %25, D
Doğan Enerji %8,33 oranında hisseyi eelinde bulund
durmaktadır. ojenin 2013
3 yılının ikin
nci yarısındaa Aslancık HES Prrojesinde yaatırımlar devvam etmektte olup, pro
beklenmekted
dir. tamaamlanması b
nilenebilir en
nerji kaynaklaarına verdiği önemin bir göstergesi olarak 2012 yılının Haziran
n Doğaan Enerji, yen
ayınd
da 93 MW kurulu güce sahip Galatta Wind Eneerji A.Ş. (Şah
h RES) ve 33
3 MW kurulu
u güce sahip
p Akdeeniz Elektrikk Üretim A.ŞŞ.’yi (Mersin RES) portfö
öyüne katmıştır. Bu iki santralde kkapasite artışş çalışmaları sürmekte olup Mersin RES’in kurulu gücü 2013 Şubatt ayında 42 MWm’e yükkselirken, Şah
h ücünün 105 MWm’e çıkaarılması çalışşmaları devaam etmekte ve 2013 yıllı ortalarındaa RES’in kurulu gü
planlanmaktaadır. tamaamlanması p
09 yılında %50 oranında hissedar old
duğu Gas Plu
us Erbil Ltd. aracılığıyla, Kuzey Irak’taa Doğaan Enerji 200
bulunan ile Kuzeey Irak Erbil petrol aram
ma projesinee %20 nihai pay ile iştiraak etmiştir. 2012 yılındaa dan test ürettimine devam
m edilmiştir. Şubat ayında onaylanan Saha Geliştiirme Planı ilee Bastora sahasınd
v yüzey teesisi mühend
dislik çalışmaaları gerçeklleştirilmiş vee birlikkte, bir gelişştirme kuyusu sondajı ve sond
dajı Aralık ayyında tamam
mlanan geliştirme kuyusun
nda ilave pettrol keşfi yap
pılmıştır. 201
13 yılında isee 9
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
iki geliştirme kuyyusu sondajı ile Benenan ve Bastoraa sahalarının
n üretimindee kullanılacakk olan yüzeyy dır. tesisslerinin müheendislik, temin, inşaat ve kurulumu pllanlanmaktad
Peraakende Doğaan Müzik Kittap Mağazaccılık Pazarlam
ma A.Ş. (“D&R”) D
26 ildee 150 bin çeşidi aşkın ürün yeelpazesi ile ttüketiciye hızzlı, zengin vee kaliteli hizmet sunan D&R, f
gösttermektedir. D&R mağaazalarında kiitap, müzik, film, dergi, toplaam 126 maağazası ile faaliyet multtimedya, elekktronik, video
o oyunları, o
oyun, hobi, akksesuar ve kırtasiye ürünleri satışa sunulmaktadır.
R, 2012 yılı Mart M sonundaa 115 olan mağaza m
sayıssını 2013 yılının ilk çeyreeğinde 126’yaa çıkarmıştır. D&R
2
Toplam satış alan
nı ise %7 artışla 48.245 m
m ’ye ulaşmıştır. 2012
2 yılında yapılan yenileştirmelerden
n biri de, h
hızla değişen
n bir sektörr olan elektronik ticarett alanındadır. D&R mağazalarrının elektro
onik ticaret pazarındaki konumunu güçlendirm
mek amacıylaa pısı geliştirilm
miş ve önem
mli teknik altyyapı yatırımlaarı gerçekleşştirilmiştir. Bu
u doğrultudaa orgaanizasyon yap
www
w.dr.com.tr aadresli intern
net sitesi yen
nilenerek daha etkin kullanım olanakklarına kavuşşturulmuş vee böylece satış haccmi de kaydaa değer ölçüd
de artmıştır.
5 Ayrıcca D&R, Nisaan ayında Türkiye’nin en büyük online satış plaatformlarındaan Idefix ve Prefix’i 11,5
milyon TL’ye satıın alım işlem
mlerini tamam
mladı. Satış işşleminin tam
mamlanmasıyyla birlikte Ideefix ve Prefixx m Hizmetlerii Reklamcılık ve Ticaret A
A.Ş.’nin paylarının tamamı markkalarının sahibi Elektronik Bilgi İletişim
D&R
R’a geçmiştirr. D&R, bu satın almayla en büyükk mağazası o
olarak tanım
mladığı D&R online satışş mağazasını büyütürken, Prefiix ile de onlin
ne toptan sattış kanalına d
da giriş yapm
mış oldu. CD, kitap satış vee 6 milyonu bulmaktadır. dağıttımı yapan www.idefixx.com web sitesinin yıllık ziyaretççi sayısı 16
www
w.idefix.com ve www.prrefix.com.tr web siteleri üzerinden 2012 yılında yyaklaşık 24 m
milyon TL nett satışş yapılırken, bu satışın yyüzde 56’sı 2
200 bin adett siparişle w
www.idefix.co
om web siteesi üzerinden
n gerçekleşti. Sanaayi Çelikk Halat ve Teel Sanayii A.ŞŞ. (“Çelik Hallat”) nayisinin çeliik halat, endü
üstriyel yaylık tel, galvanizli tel, beton
n Çelikk Halat ve Tel Sanayii A.Ş., Türkiye san
dem
meti ve lastik teli ihtiyacın
nı karşılayan lider kuruluşştur. 1962 yılında kurulan
n ve 1968 yılında faaliyett geçeen Şirketin faaaliyet gösteerdiği sektörd
de yurtiçindee toplam pazzar hacmi 88
8 milyon Eurro olup halatt sektö
öründe 5, en
ndüstriyel yayylık tel sektö
öründe 5, lastik teli sektö
öründe 2, betton demedi ssektöründe 2
2 üretici şirket bullunmaktadır.. Şirket yurtiiçindeki ilk ü
üretici olmassı nedeniyle tecrübesi, m
marka değeri, umsal yapısın
nın yanında saatış miktarları açısından d
da sektöründ
de lider konu
umdadır. kuru
3 yılının ilk çeeyreğinde ürretim ve satış miktarındaa geçen senenin aynı dön
nemine göre %7 gerilemee 2013
yaşanmış ve kapaasite kullanım
m oranı %89’dan %82’ye gerilemiştir. Bunun en ö
önemli neden
ni ise yurtdışşı nluğun talep üzerindeki olumsuz etkisidir. Bu n
nedenle, Şirkket yurtiçinee piyassalarda yaşaanan durgun
yöneelmiş ve toplam satışlar iççinde yurtdışşı satışların payı %34’den %30’a gerileemiştir. AŞ Doğan Yed
dek Parça vee İmalat A.Ş. (“Ditaş”) DİTA
DİTA
AŞ, otomotivv yan sanaayinde araç üreticilerine orijinal ekipman e
ve bağımsız yyedek parçaa segm
mentlerinde üretim yapm
maktadır. 19
972 yılında kurulan Şirkket, bugün TTürkiye’de o
otomotiv yan
n sanaayinde hem o
orijinal ekipm
mana, hem yyedek parçayya üretim yapan en büyü
ük üretici konumundadır. 10
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Ditaşş aralarında dünyanın en
n büyük rot üreticilerinin
n de bulundu
uğu Türkiye pazarında yü
üksek kaliteli ürün
nleri, entegree tesisleri ve tecrübesi saayesinde yıllaardır lider firrmalardan birisi olmuştur. Türkiye’dee ticarri araç imalattçılarının rot talebinin %8
80’ini, binekk araçlarının da %15’ini kkarşılamaktad
dır. Yenilemee pazaarında da %25 paya sahiptir. 3 yılının ilk çeeyreğinde Şirrket’in üretim
m miktarı 2012 yılının ayn
nı döneminee gore %8 arttarak 802 bin
n 2013
adett olmuştur. Ürünler Sanaayi ve Ticarett A.Ş. (“Doğaan Organik”)
Doğaan Organik Ü
Kelkit ve çevresini organik sü
üt ve besi hayvancılığının merkezi haaline getirmek amacıyla 2002 yılındaa ulan Doğan O
Organik Ürünler Sanayi vee Ticaret A.Ş.; bugün Kelkkit Organik Sü
üt Sığırcılığı İşletmesi’ndee kuru
100’e yakın çalışşan, bölgede 80’i bitkisel üretim, 20’ssi hayvancılıkk yapan 100 sözleşmeli ççiftçi ailesi ilee mektedir. Avrupa’nın en büyük organik hayvan
ncılık projeleerinden biri olan Doğan
n faaliyyet gösterm
Orgaanik, 1.400 aadedi işletmee, 1.500’ü sö
özleşmeli çiftçiler tarafınd
dan beslenen
n toplam 2.9
900 sertifikalı orgaanik hayvandan yıllık 10.0
000 tonun üzeerinde süt ürretimi gerçekkleştirmekted
dir. Gayrrimenkul Pazzarlama Milp
pa Ticari ve SSınai Ürünlerr Pazarlama SSanayi ve Ticcaret A.Ş. Milp
pa’nın mevcu
ut durum ittibariyle, esaas faaliyet konusu k
gayrrimenkul pro
oje üretimi ve satışıdırr. Milp
pa’nın, olağan faaliyetlerri kapsamınd
da olmak üzzere, tamam
mlanan projeelerdeki satışşları ve/veyaa kiralama faaliyettleri devam eetmekte; üzeerinde proje ggeliştirilecekk arsaları ile iilgili olarak d
da bir yandan
n uki süreçleri takip ederkken, diğer yaandan da pro
oje geliştirme konusunda görüşme vve çalışmalarr huku
yapm
maktadır. Turizzm Milta Turizm İşle
etmeleri A.Ş.. 2 yılında kurrulan Milta TTurizm İşletm
meleri A.Ş., Doğan Holding’in turizm
m, yatırım vee işletmecilikk 1982
faaliyyetlerini gerrçekleştirmektedir. Şirkeet bünyesind
de bulunan Işıl Club Bo
odrum; otel işletmeciliğği alanında hizmett verirken, Işıl Tur seyyahat acenteesi, filo ve günlük araaç kiralama işletmeciliğği Milta Bodrum
m kategorilerinde ffaaliyet göstermektedir. Akdeniz’dekki ilk 10 marrina arasındaa yer alan M
i
alanında hizzmet veren kolunu k
oluştu
urmaktadır. Milta şirketi, Mariina ise Şirket’in marina işletmeciliği Doğaan Havacılık Şubesi kanalı ile de yurtt içi ve yurt d
dışı hava takksi taşımacılığğı kategorilerinde hizmett verm
mektedir. nan Nakkaşteepe Gayrimeenkul Yatırım
mları İnşaat Yönetim vee Diğeer yandan işştirakleri araasında bulun
Ticarret A.Ş ile Kaandilli Gayrim
menkul Yatırrımları Yönettim İnşaat vee Ticaret A.ŞŞ. vasıtasıyla gayrimenkul alım ve değerlendirme yatırım
mları yapmakktadır. Finansal Hizmetller DD K
Konut Finanssmanı A.Ş. Türkkiye’nin ipoteeğe dayalı ilkk konut finan
nsmanı şirketti olan DD Ko
onut Finansm
manı A.Ş. (DD
D Mortgage), güçlü
ü ortaklık yapısıyla konutt kredisi pazaarının önde ggelen kuruluşşlarındandır. DD Mortgagge, donanımlı ekibi, teknolojik altyapısı, müşteri memn
nuniyetine ö
öncelik veren
n kaliteli hizm
met anlayışı ile ev sahib
bi müşterileri için kişiye özeel konut kreedisi ürünlerri olmaak isteyen faarklı demografik özelliklere sahip m
gelişştirmektedir. Şirket, İstan
nbul’ da Beşşiktaş, Ataşeh
hir ve Bakırkköy ilçelerind
de bulunan üç şubesi ilee faaliyyet gösterm
mektedir. Şub
belerine ek olarak satışllar internet sitesi, çağrı merkezi vee direkt satışş kanaalları üzerind
den de gerçeekleşmektedir. Şirket’in pazarlama faaaliyetleri isee inşaat pro
ojeleri, emlakk ofisleeri ve interneet üzerinden
n yürütülmekktedir. 11
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
 Ko
onsolide Mali Sonuçla
ar ve Karlılık:
2013
3 yılının ilk ü
üç aylık döneeminde Doğaan Holding’in
n konsolide satış gelirlerri bir önceki yıla göre %8
8 oran
nında artarakk 780 milyon TL, Faiz, Am
mortisman vee Vergi Öncessi Kâr’ı (FVAÖ
ÖK‐ Doğan Holding tarafındann hesap
planmıştır) ise geçen senen
nin %16 üzeriinde 64 milyo
on TL seviyessinde gerçekleşmiştir. ÖZET BİLANÇ
ÇO
bin TL
en Yenide
Düzenlen
nmiş 2012'ye Bağımsızz & Bağım
msız 31.12.2
değişim
en Denetim
mden göre d
Denetimde
Geçmemiş
Geçm
miş
3
31.12.2012
31.03.2013
Dönen Varlıkklar
Duran Varlıkklar
Toplam Varl ıklar
3.927.421
1
3.522.291
1
7.449.712
2
4.128.1
121
3.660.8
847
7.788.9
968
‐4
4,9%
‐3,8%
‐4
4,4%
Kısa Vadeli YYükümlülükleer
Uzun Vadeli Yükümlülükl er
Özkaynaklarr
Ana ortaklığaa ait Özkaynaklar
1.791.514
4
1.606.564
4
4.051.634
4
3.157.606
6
2.138.8
848
1.561.9
994
4.088.1
126
3.181.0
006
‐16
6,2%
2,9%
‐0
0,9%
‐0
0,7%
2013
3 yılının ilk ü
üç aylık döneemi sonunda toplam varlıklar 7,5 milyyar TL olaraak gerçekleşm
miştir. Doğan
n Hold
ding’in TTK/V
VUK finansal tablolarına ggore net nakkit pozisyonu
u ise 31 Martt 2013 sonu itibarı ile 1,9
9 milyar TL (1,1 milyar dolar) seeviyesindedirr. ÖZET GELİR TTABLOSU
bin TL
Sürdürülen FFaaliyetler
Satış Gelirlerri Satışların Maliyeti (‐)
Brüt esas faaaliyet karı
Faaliyet Gideerleri
azarlama, Satıış ve Dağ Gid.
Pa
Genel Yönetim
m Giderleri (‐)
Net Diğer Faaaliyet Gelirle ri/(Giderleri)
Özkaynak Yö
öntemiyle Değğerlenen Yatıırımların Kar/(Zararlarrı) Öncesi Faaliyet Karı/(Zaararı)
FVAÖK*
FVAÖK Marrjı
Özkaynak yöntemiyle değğerlenen yatırrımların paylar
karlarındaki p
Net Finansal Gelirler/(Gid
derler)
Sürdürülen FFaal. Vergi Ön
ncesi Karı/(Zarrarı)
Sürdürülen FFaaliyetler Dö
önem Karı/(Zaararı)
Ana Ortaklık Net Dönem K
Karı/(Zararı)
Bağımsıız Denetimde
en
Ge
eçmemiş
Yıllık D
Değişim
01.0
01‐
0
01.01‐
31.03.20
013
31.03
3.2012
779.9
994
‐582.4
485
197.5
509
‐192.8
865
‐103.4
446
‐89.4
419
‐18.1
144
72
23.383
‐54
46.536
17
76.847
‐17
72.115
‐82
2.293
‐89
9.822
14
41.008
7,8%
6,6%
11
1,7%
12
2,1%
25
5,7%
‐0
0,4%
‐
‐13.5
500
64.3
364
8,3
3%
14
45.740
5
55.287
7,6%
‐
16
6,4%
‐7.9
970
10.5
525
‐10.9
945
‐26.5
544
‐15.3
367
1
18.286
‐4
46.439
11
17.587
7
79.590
2
23.604
‐
‐
‐
‐
‐
* FVAÖK: Diğerr Fa a li yet Gel ir ve Giderleri Ön
nces i , Fa i z, Verggi ve Amorti s ma n Önces i Ka r
FVAÖK, Prograa m ha kl a rı a mo
ortis ma nı ve UM
MS 39 (Va del i S a tış ve Al ışl a rd a n Ka yna kl a na n Net Fi na ns m a n 12
1 Ocak-31
Gel i ri ) i l e düzeel til mi şti r.
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
} Doğaan Holding’in
n konsolide gelirleri bu dönemde %8 % artarak 77
79.994 bin TTL olarak gerrçekleşmiştir. Brüt esas faaliyeet karı %12 aartarak 197.509 bin TL o
olurken, “Diğğer Faaliyet Gelir ve Gid
derleri” hariçç 1
konssolide faaliyyet karı 4.6
644 bin TLL olarak geerçekleşirken
n, FVAÖK 64.364 bin
n TL olarakk hesaaplanmaktadır. Net Diğer Faaliyet Gelirleri 2
2012 yılının ilk üç ayındaa 141.008 b
bin TL olurkeen; bu bölüm
mde yer alan
n duraan varlık satış karının 142.905 bin TLL tutarındaki kısmı Hüriyyet’in şirket m
merkezi olarrak kullandığğı Hürrriyet Media Towers olarak da bilinen b
4 ad
det gayrimeenkulünün 1
1 Şubat 201
12 tarihindee gerçekleştirilen satışından kkaynaklanmaaktadır. 2013
3 yılının ilk üç ayında ise “Net Diğer Faaliyett Gideerleri” 18.144
4 bin TL olaraak gerçekleşm
miştir. 1 Occak – 31 Martt 2013 dönem
minde Şirketin “Net Finan
nsal Gelirleri” 10.525 bin TL olarak geerçekleşirken, 2012
2 yılının aynı döneminde bu rakam 46
6.439 bin TL ““Net Finansal Gider”di. Müşterek yönetime tabi teşşebbüsler, 31
1 Aralık 2012 tarihine kadar oransal konsolidasyyon yöntemi kullaanılarak konssolide edilmeekteydi. UFR
RS 11’de 1 Ocak 2013 tarrihinden itibaaren geçerli olmak üzeree yürü
ürlüğe giren düzenleme uyarınca, u
mü
üşterek yöneetime tabi teeşebbüsler b
bu tarihten geçerli g
olmakk üzerre özkaynak yöntemi ile konsolide eedilmeye başşlanmış olup, ilgili değişiiklik geriye d
dönük olarakk uygu
ulanmış ve finansal tablolar yeniden d
düzenlenmişştir. İlgili müşşterek yönetime tabi teşeebbüslere aitt özet finansal son
nuçlara finanssal tablo dipn
notlarında (D
Dip Not: 4) yeer verilmiştir. Bunaa göre 2013 yılının ilk çeeyreğinde Özkaynak Yön
ntemi ile Değğerlenen Yattırımlar’dan 7.970 bin TLL zarar kaydedilirkken, bir önceeki yılın aynı dönemindee bu rakam 18.286 bin TL kardı. Bu
u yatırımların
n “Diğer Faaliyet G
Gelir ve Gideerleri” hariç ffaaliyet karı bu yılın ilk ççeyreğinde 12.964 bin TLL olurken, birr önceeki sene aynı dönemde 8
8.527 bin TLL zarardı. Faaaliyet karınd
da ki artış 20
012 yılı sonunda devreyee alınaan Boyabat H
Hidrelektrik ssantralinin kaatkısı ile gerççekleşmiştir. Ancak, net ffinansal giderlerin 44.153
3 bin TTL olması seb
bebi ile İştiraaklerin dönem
m karında Grrup’un payı b
bu dönemde 7.970 bin TLL zarar olarakk gerçekleşmiştir. n 2013 yılı ilk üç aylık finansal f
sonu
uçlarına göree ana ortaklıığa ait dönem net zararrı Doğaan Holding’in
15.367 bin TL o
olurken, geçeen sene varllık satışlarının etkisi ile bu rakam 2
23.604 bin TTL kar olarakk gerçekleşmişti. dya Yatırımlaarı: Med
Med
dya yatırımlaarımızda kon
nsolide satış gelirleri bir önceki yıla göre %4 oranında artış göstererekk 612.458 bin TL o
olarak gerçekkleşmiştir. Faaiz, Amortism
man ve Vergi öncesi Kar ((“FVAÖK”) 20
013 yılının ilkk üç ayyında 57.602
2 bin TL olurkken; FVAÖK m
marjı ise bu d
dönemde %9
9,4 olarak gerrçekleşmiştirr. pazarı 2012 yyılında, bir önceki yıla gö
öre %7,4 artış göstererekk 5,0 milyar TTL seviyesinee Türkkiye reklam p
ulaşm
mıştır. 2013
3 yılının ilk çeyreği itib
bariyle, rekllam harcam
malarının, 20
012 yılının ilk i üç ayınaa kıyassla, %13,8 do
olayında büyüme ile 1,25 milyar TL seviyesine ulaşştığı tahmin eedilmektedirr. 3 yılının ilk üç ayı itibariyle, mecraların top
plam reklam
m yatırımları içerisindekki dağılımınaa 2013
bakıldığında, en yüksek payı televizyon m
mecrasının alldığı görülmeektedir. Söz konusu döneem itibariyle, harcamaların
nın %55’ine denk düşen 680 milyon
n TL’lik kısmı televizyon kanallarındaa toplaam reklam h
13
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
değeerlendirildiği tahmin edilmektedir. Bu
u tutar bir ön
nceki yılın ayynı dönemine oranla %19,0 oranındaa bir b
büyümeye işaaret etmekteedir. Gazeteller ise halen reklamverenler tarafınd
dan en fazla tercih edilen
n ikincci mecradır. ü Her geçen dönem pazar payyını artıran internet ise, bugün itibariyle TV ve gazeteden sonra üçüncü
ük mecra ko
onumundadırr. 2013 yılının ilk üç ayı itibariyle %1
12 dolayındaa bir artış ilee 182 milyon
n büyü
TL’likk büyüklüğe ulaşmış bulu
unmaktadır. Med
dya 1 Ocaak‐31 1 O
Ocak‐31 Mart 2013
Maart 2012 Yıllık Değ.
bin TTL
Konsolide Gelirleer
58
88.955
4%
612.458
Brütt Kar
8%
14
47.845
159.570
0%
FVAÖK (*)
602
5
57.643
57.6
‐
Verggi Öncesi Kar (Zarar)
‐24..984
18
84.056
* FV
VAÖK, Doğan Yayın Holding tarafından hesaplanmışştır.
Med
dya yatırımlaarımızın konssolide reklam
m gelirleri 2013 yılının iilk üç ayındaa bir önceki senenin %4
4 üzerrinde 293 millyon TL olaraak gerçekleşm
miştir. Tiraj vve Baskı Gelirrleri ise 2013
3 yılının ilk 3 ayında 2012
2 yılınıın aynı döneemine göre %
%1 azalarak 7
79 milyon TLL olarak gerççekleşmiştir. Digital platfo
orm ve ADSLL abon
ne gelirlerind
deki artışın ettkisi ile “Diğeer Gelirler” %
%6 oranında aartış kaydetm
miştir. Bu d
dönemde yazzılı basın geliirlerimiz %2 oranında arttış kaydetmiştir. Görsel vve İşitsel Bassın konsolidee gelirrleri, 2013 yıllının ilk üç ayyında,bir öncceki yılın aynı dönemine ggöre %4 oran
nında artarak 274 milyon
n TL’yee yükselmiştir. Görsel ve İşitsel Basın Reklam gelirleri bir önceeki seneye gö
öre %9 artış kaydederken
n digittal platform abonelik gelirleri ise %46
6 artış kaydeetmiştir. Diggital platform
m ve ADSL ab
bone gelirlerri toplaam görsel ve işitsel bassın gelirleri içinde %34 p
pay almıştır.. Grup’un Sttar TV’ye yapmış olduğu
u satışşları da içeren
n “Diğer Satışşlar” ise %52
2 oranında kü
üçülmüştür.
Peraakende Yatırıımları: 2012 tarihi itibariyle, Do
oğan Yayın Holding H
A.Ş’n
nin bağlı orttaklığı Doğan
n Doğaan Holding’in 16 Ocak 2
Müzik Kitap Mağğazacılık ve P
Pazarlama A.ŞŞ. hisse senetlerini satın aalması sonuccunda Doğan
n Müzik Kitap
p Mağğazacılık ve Pazarlama A.ŞŞ. ve bağlı orrtaklığı Hür SServis Sosyal Hizmetler ve Ticaret A.ŞŞ.’nin faaliyett sonu
uçlarınını ayrrı bir raporlaama birimi olarak o
belirleenmesine karar verilmiş ve bu bağlı ortaklıkların
n faaliyyet sonuçlarrı hisse alım
m tarihinden
n itibaren “p
perakende” faaliyet bölümü altındaa sunulmayaa başlaanmıştır. 3 yılının ilk ü
üç ayında perakende geliirleri %15 arttışla 93.900 bin TL’ye ulaaşırken, FVAÖK ise 2.929
9 2013
bin TTL olarak gerçekleşmiştir.. 14
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Peraakende
1 O
Ocak‐31 Maart 2013
9
93.900
3
34.315
2.929
919
bin TL
Konsolide Gelirleer
Brütt Kar
FVA
AÖK
Verggi Öncesi Karr (Zarar)
1 Ocak‐31 Mart 2012
81.618
29.530
3.201
3.446
Yıllık Değ.
15%
16%
‐8%
‐73%
Diğeer Yatırımlar:: “Diğer” faaliyet bölümü içeerisinde ticaret, turizm, , üretim, eenerji ve gayyrimenkul seektörleri yerr s
i şirketlerin ffaaliyet sonu
uçlarının kon
nsolide finan
nsal tablolard
daki etkisinin
n almaaktadır. Bu sektörlerdeki
konssolide büyüklük göz önün
ne alındığınd
da önemlilik ssınırının altın
nda kalması n
nedeniyle bu
u dönem ayrrı rapo
orlanabilir bö
ölümler olaraak dikkate alınmamışlard
dır. Bu bölüm
mde konsolid
de gelirler %41 % oranındaa artarrak 90.922 bin TL olaraak gerçekleşmiştir. Bu artışın ana sebebi 2012 Haziran ayında Akdenizz Elekttrik ve Galataa Wind hisseelerinin Şirketin bağlı ortaaklığı Doğan Enerji tarafın
ndan satın allınması ve bu
u yıl ilk çeyrek faaaliyetlerinin gelir tablosu
una etkisinden kaynaklaanmaktadır. Aynı şekilde, FVAÖK’dee yaşanan iyileşmeenin etkisi dee bundan kayynaklanmaktaadır. Diğeer
1 O
Ocak‐31 1 Ocak‐31 Mart 2012 Yıllık Değ.
Maart 2013
bin TL
64.557
Konsolide Gelirleer
41%
9
90.922
11.219
Brütt Kar
55%
1
17.417
‐5.557
‐
3.833
FVA
AÖK
‐69.915
‐
Verggi Öncesi Karr (Zarar)
1
13.120
 Fa
aaliyetlerle İlgili Öngö
örülebilir Riiskler
RİSK
K YÖNETİMİ mi politikaları çerçevesind
de mali, operasyonel ve uyum risklerri ile finansal Doğaan Holding, risk yönetim
riskleerin tanımlanmasını ve ölçülmesini sağlamaktad
dır. Elde edilen veriler ışşığında Grup
p şirketlerinee tavsiiyelerde bulu
unmaktadır. Holding Maali İşler Başkaanlığı mali, uyum ve operrasyonel riskklerin takibini üstleenirken, finaansal risklerin takibi Fin
nansman vee Fon Yönetimi Başkan
n Yardımcılığğı tarafından
n yürü
ütülmektedir.. Operasyonel Risk Yönetim
mi Malii, Uyum ve O
Hold
ding Mali İşleer Başkanlığı,, Grup şirketlerinin maru
uz kalabileceğği risklerin teespit, tanımlaama ve takip
p süreçlerini yürüttmektedir. Tespit T
edilen
n olası riskleerin denetim
m altında tutulması ve aazaltılmasınaa ordinasyonun
nda Grup şirkketlerinin üstt yöneelik risk yöneetimi faaliyettleri Holding Mali İşler Baaşkanlığı koo
yöneetimleri ile biirlikte gerçekkleştirilmekteedir. 15
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Doğaan Holding bünyesindekki şirketlerin
n yer aldığı sektörlere ö
özgü risklerin en aza in
ndirilmesi vee yöneetilmesi amaacıyla başta Yürütme Ko
omitesi üyeleeri olmak üzzere, üst dü
üzey yöneticiler ve birim
m yöneeticilerinin de mevzuat ille ilgili eğitim
mler almalarrı sağlanmakttadır. Bu sayyede tüm yö
öneticiler riskk yöneetimi konusu
unda farkındaalık kazanmaakta ve her seviyede riskk algısı gelişttirmektedir. Operasyonel riskleerin tespiti ille bir başka u
uygulama isee bilgi sistem
mleri aracılığıyyla eş zaman
nlı sürdürülen
n erken uyarrı sisteemi projesidirr. maye piyasasıı uyum riskleerinin yönetim
mi, mali, opeerasyonel ve uyum risklerri Verggi, ticaret hukkuku ve serm
içerisinde önemli bir yere sah
hiptir. Bu kattegorideki risskler Holdingg Mali İşler B
Başkanlığı’nın
n ilgili Başkan
n dımcılıkları koordinasyon
nunda, Deneetim ve Riskk Yönetim birimleri b
ile yönetilmekttedir. İhtiyaçç Yard
duyu
ulması halind
de söz konussu risk yönettim sürecine denetim vee yeminli mali müşavirlik şirketleri dee katılabilmektedirr. Bu denetim
m ve kontro
ol mekanizmaası aracılığıylla Grup şirkeetlerinin karşşılaşabileceğği mektedir. olasıı riskler sürekkli takip edilm
unu’nun 378
8’inci maddeesi gereğincee Doğaan Holding Yönetim Kurulu, 6102 ssayılı Türk TTicaret Kanu
oluştturduğu Riskin Erken SSaptanması ve v Yönetimii Komitesi ile Şirket’in varlığını, geelişmesini vee devaamını tehlikeye düşürebilecek risklerin erken teşhisini, tespit eedilen risklerle ilgili gerekkli önlemlerin
n uygu
ulanmasını, riskin yönetilm
mesi amacıyla çalışmalar yapılmasını ve risk yönettim sistemlerinin yılda en
n az biir kez gözden
n geçirilmesin
ni amaçlamışştır. netimi Finansal Risk Yön
den ötürü kreedi riski, piyaasa riski (kur riski, faiz riskki, fiyat) ve liikidite risk ilee Doğaan Holding, ffaaliyetlerind
karşıı karşıya olab
bilmektedir. Finansal riskk yönetimi, ffinansal piyasalardaki değğişkenlikten kaynaklanan
n olum
msuz etkilerin
n mali sonuçllara en az deerecede yansımasını hedeeflemektedir.. p maruz kaldığı çeşitli ffinansal risklerden korunmak amacıyla Grup şirketlerinin yyabancı paraa Grup
bazın
ndaki yüküm
mlülüklerini göz g önüne alarak Holding bazında yaabancı para pozisyonu tutmak, Grup
p şirkeetlerinin likid
dite durumun
na göre ilgili şirketlerde yükümlülükllere paralel pozisyon alm
mak ve sınırlı oran
nda türev ürü
ünleri seçeneeklerinden yaararlanmaktaadır. netiminin uyggulanması, YYönetim Kuru
ulu’nun belirrlediği genel esaslar dâhiilinde her birr Finansal risk yön
müşterek yönetime tabi o
ortaklık taraffından gerçekleştirilmekttedir. bağlı ortaklık ve m
her tür finaansal enstrü
ümanın gün
nlük piyasa değerlerinin
n Merkezi Hazine Sistemi uyygulaması, h
bilmesini sağlamıştır. 2011 yılı itibarıyyla uygulanan
n (opsiyonlar ve vaadeli alım/satımlar dâhil)) hesaplanab
n takibi ve akktif pasif yönetimi yapılm
maktadır. Finaansal risk yön
netim sistemi bu sistem ile finaansal risklerin
ur ve faiz riskleri piyasa vverim eğrilerrine göre gün
nlük olarak h
hesaplanıp raaporlanmaktaadır. Merkezzi ile ku
Hazine Sistemi u
uygulamasınd
da yer alan P
Portföy Yönettim uygulam
ması, finansal nakit akışınıın ve portföyy minin günlükk olarak şirket ve grup bazzında raporlaanmasını sağlamaktadır. verim
di Riski Kred
Grup
p’un taraf old
duğu sözleşm
melerde karşı tarafların yükümlülüklerini yerine geetirememe o
olasılığı ‘kredi riski’’ olarak adlandırılmaktad
dır. Kredi riskki, başta reklam alacaklarrı olmak üzere Grup şirkeetlerinin tüm
m alacaaklarını kapsaamaktadır. dya ‐Med
16
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Kred
di riskinin taakibi, Grup tarafından, t
ssahip olduğu
u faktoring şirketi kanaalıyla temel olarak kredi değeerlendirmeleri ve karşı taraflara kkredi limitleri belirlemee yoluyla merkezi m
bilgi oluşturarakk yürü
ütülmektedir.. Kredi riski, müşteri tabanını oluşturran kuruluş ssayısının çokkluğu ve bun
nların farklı işş alanlarına yaygın
nlığı dolayısıyyla dağıtılmakktadır. er ‐Diğe
Bu riskleri, her anlaşmada a
bulunan karşı taraf (ilişkili taraflar hariç) için ortalama riski kısıtlayarak vee maktadır. gereektiği takdirdee teminat alaarak karşılam
Faiz Oranı Riski dya ‐Med
Grup
p, faiz hadd
di bulunduraan varlık vee yükümlülüklerin tabi olduğu faiz oranlarının değişiminin
n etkissinden doğaan faiz oran
nı riskine açıktır. Grup bu riski faiz f
oranına duyarlı olaan varlık vee yükü
ümlülüklerinii dengelemeek suretiyle oluşan doğaal tedbir vee türev araçların sınırlı kullanımı ilee yöneetmektedir. ‐ Diğğer Diğeer faaliyet bö
ölümlerinin finansal f
yükümlülükleri, bu faaliyet bölümlerini faiz oranı riskine maruzz bırakkmaktadır. Bu bölümdekii finansal yükkümlülükler aağırlıklı olarak değişken faaizli borçlanm
malardır. Likid
dite Riski
İhtiya
atlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçü
üde nakit ve süratli şekild
de nakde çe
evrilebilen menkul kıymet
tutmayı, yeterli m
miktarda kred
di işlemleri ile fon kaynakklarının kulla
anılabilirliğini ve piyasa p
pozisyonlarını
atabilme gücü
ünü ifade ede
er.
kapa
Grup
p’un her bir ffaaliyet bölüm
mü için mevccut ve ilerideeki muhtemel borç gerekssinimlerinin ffonlanabilmee riski,, yeterli sayıd
da ve yüksekk kalitedeki kkredi sağlayıccılarının erişillebilirliğinin ssürekli kılınm
ması suretiylee yöneetilmektedir. öviz Kuru) Riski Yabaancı Para (Dö
Döviiz kuru riski, döviz cinsind
den borçlu b
bulunulan tuttarların fonkksiyonel para birimine çevrilmesinden
n dolayı kur değişikkliklerine bağğlı meydana gelmektedir. Bu riskler, d
döviz pozisyo
onunun analiz edilmesi ilee p edilmekte vve sınırlandırrılmaktadır. takip
p, başlıca ABD Doları ve A
Avro cinsindeen kur riskinee maruz kalm
maktadır, diğeer para birim
mlerinin etkissi Grup
önem
msiz düzeydeedir. maye Riski Yö
önetimi Serm
Doğaan Holding, sermaye riski yönetimi ile ortaklarına getiri, diğer hissedarrlara fayda ssağlamayı vee serm
maye maliyettini azaltmayyı, bunun için
n de Grup faaaliyetlerini en uygun serm
maye yapısın
nı sürdürerekk gerçekleştirmeyi amaçlamakttadır. Grup, ssermaye yap
pısını korumaak veya yenid
den düzenlem
mek amacıylaa yeni hisseler çıkaarabilmekte vve borçlanmaayı azaltmak için varlıklarrını satabilmeektedir. 17
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
Serm
maye yapısın
nı korumak vveya yeniden düzenlemeek için Grup
p ortaklara ödenen ö
tem
mettü tutarını değiştirebilir, serrmayeyi hisssedarlara iad
de edebilir, yyeni hisselerr çıkarabilir vve borçlanmayı azaltmakk için vvarlıklarını saatabilir. p sermayeyi net yükümlülük/toplam
m sermaye o
oranını kullan
narak izlemeektedir. Net yükümlülükk, Grup
hazırr değerlerin
n, türev araaçlarının vee vergi yükkümlülüklerin
nin toplam yükümlülükk tutarından
n düşü
ülmesiyle hesaplanır. Toplam sermayye, konsolide bilançoda gösterildiği gibi özkaynaklar ile nett yükü
ümlülüğün to
oplanmasıyla hesaplanır.
uki Riskler Huku
Grup
p şirketlerinin faaliyetini devam ettirrmesini engeelleyecek ya da finansal yyapısını bozaacak niteliktee herh
hangi bir davvası bulunmaamaktadır. Grup Şirketlerrinin faaliyetinden kaynaklanan huku
uki ihtilafların
n ve d
davaların takkibi Doğan Şirketler Grub
bu Holding A
A.Ş’nin bünyyesinde oluştturulan Huku
uk Birimindee göreevli avukatlar kanalı ile merkezi olarak yapılm
maktadır, böyylece hukukkun muhteliff alanlarındaa uzmanlaşmış avu
ukatların tüm
m iştiraklere hizmet verm
mesi sağlanm
mıştır. Ayrıca merkezi hukkuk yapısı ilee olding A.Ş vve iştirakleriinin ihtiyaç duyduğu ko
onularda daanışmanlık h
hizmetleri dee Doğaan Yayın Ho
verilmekte veya konusunda u
uzman hukukk danışmanlaarından hizmeet alınması kkoordine edilmektedir. Bilgi Teknolojilerrindeki Riskler p şirketleriniin ana faaliyyetleri enteggre bir bilgi sistemi (SAP
P) ile yürütü
ülmektedir. SAP S
üzerindee Grup
bulunan uygulam
ma ve modü
üller ile satın
n alma, ürettim, satış ve muhasebe süreçleri sürrdürülmekte, mlere ilişkin rraporlama daa bu sistem ü
üzerinden gerçekleştirilmektedir. işlem
u sistemin alt uygulamaları yoluyla sunulan s
hizm
metlerin Grup
p Kullaanılan bilgi teeknoloji sisteeminin ve bu
şirkeetlerinin ihtiyyaçlarını karşşılayabilmesi,, sürekliliğin sağlanması, her koşuldaa yeterli, etkin, erişilebilirr ve ggüvenilir olm
ması büyük önem taşım
maktadır. Bu
u doğrultudaa Grup şirkketleri, bilgi teknolojilerri kapssamında ihtiyyaç duyulan h
hizmetleri yıllık olarak beelirlemektediir. Söz konussu hizmetleree ilişkin süreçç ve faaaliyetler doğğrultusunda ggerekli olan bilgi teknolojjileri yatırımıı yapılmaktad
dır. enel Kurula İlişkin Bilgilerr:  Olağanüstü Ge
ü Genel Kurul toplantısı yyapılmamıştırr. Döneem içerisindee Olağanüstü
 Özzel Denetim vve Kamu Denetimine İlişşkin Açıklamaalar Şirkeetimiz hesap dönemi içerisinde özel denetime ve kkamu denetimine tabi tuttulmamıştır.  Arra Dönemde Meydana Ge
elen Önemli Olaylar Finansal Duran V
Varlık Alımı H
Hakkında: oğrudan ve d
dolaylı bağlı ortaklıklarım
mız, Doğan YYayın Holdingg Şirkeetimiz ve Commerz‐Film GmbH ile do
A.Ş. ve Doğan TV
V Holding A.ŞŞ. arasında, 1
19 Kasım 200
09 tarihinde akdedilen, 3
31 Ekim 2011
1 ve 28 Şubatt 2 tarihli iki adet tadil sözzleşmesi ile ttadil edilen ""Pay Alım ve Pay Sahipleeri Sözleşmessi" hükümlerri 2012
18
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
uyarrınca; Commeerz‐Film Gmb
bH tarafındaan satma hakkkı opsiyonun
nun kullanım
mı kapsamında, Commerz‐‐
Film GmbH'ın D
Doğan TV Ho
olding A.Ş. sermayesind
de sahip old
duğu ve Doğğan TV Hold
ding A.Ş.'nin
n 4 karşılık gelen 1 TL nom
minal değerli 1.360.016.087 Türk Lirası olan ödenmiş sermayesinin %2,48844
572.221,98 A
Avro bedel ile nakden vee 33.843.238 adett nama yazılıı B grubu paay senetleri toplam 61.5
n olarak Şirkeetimiz tarafın
ndan devir vee satın alınm
mıştır. peşin
mı sonrasındaa, Şirketimizzin dolaylı baağlı ortaklığıı Doğan TV Holding A.Ş. Söz konusu pay senedi alım
mayesindeki p
payı %2,4884
44 olmuştur
serm
Varlık Edinilm
mesi Hakkınd
da: Finansal Duran V
A.Ş.'ye ait b
beheri 1 Türrk Lirası nom
minal değerli Doğrrudan bağlı ortaklığımız Doğan Yayın Holding A
3.000.000 adet hamiline yaazılı "açık" statüdeki s
paylar, Şirketim
mizin hakim
m ortağı Adillbey Holdingg hinde 1'inci seeansta oluşan ağırlıklı orttalama fiyat üzerinden, işşlem fiyatının
n A.Ş.'den, 20 Şubaat 2013 tarih
Borssa İstanbul "TToptan Satışşlar Pazarı'nın Kuruluş vee İşleyiş Esassları Genelgeesi" ile belirleenen marjlarr içerisinde kaldığı da görülmek suretiyle, b
beher pay 0,8
86 Türk Lirassı olmak üzerre toplam 2.5
580.000 Türkk olarak İstanb
bul Menkul K
Kıymetler Borsası dışında Şirketimizcee Lirassı bedel üzerrinden nakdeen ve peşin o
devir ve satın alın
nmıştır. Bağlı Ortaklık Seermaye Arttırrımı: muz, 18 Martt 2013 tarih
hinde almış o
olduğu karar ile; sermayeesinde %25 o
oranında payy Yöneetim Kurulum
sahib
bi olduğu doğrudan bağlı ortaklığım
mız Aslancıkk Elektrik Ürretim A.Ş.'niin sermayessinin tamamı nakd
den karşılanm
mak suretiyle, 75.000.00
00TL'den 13
35.000.000 TL'ye T
artırılm
masında, iştirrak payımızaa isabeet eden 15.0
000.000TL tu
utarındaki yeeni pay almaa hakkımızın
n tamamen kullanılmasın
k
na ve gerekli işlem
mlerin ifası ille ilgili mercilere bildirim
mde bulunulm
ması hususunda Şirketim
miz yönetimin
nin yetkili vee göreevli kılınmasın
na karar verm
miştir. oğrudan bağlı Ayrıcca, Aslancık Elektrik Ürettim A.Ş.'nin ssermayesinde %8,33 oranında pay saahibi olan do
ortaklığımız Doğan Enerji Yattırımları Sanayi ve Ticareet A.Ş. de sö
özkonusu serrmaye artırım
mında, iştirakk den 5.000.00
00TL tutarınd
daki yeni payy payına ve ayrıca kullanılmayaan yeni pay alma haklarına isabet ed
ullanmaya kaarar vermiştirr. almaa haklarını ku
 Billanço Tarihin
nden Sonraki Olaylar Finansal Duran V
Varlık Edinilm
mesi Hakkınd
da: muz, 09.04.20
013 tarihindee; tamamı öd
denmiş 35.97
74.000 TL sermayesinde %93,50 payaa Yöneetim Kurulum
sahip
p olduğum
muz bağlı ortaklığımız Doğan Organik O
Ürü
ünler Sanayyi ve Ticaaret A.Ş'nin
n serm
mayesinin %6
6,50'sini tem
msil eden beeheri 1 TL itibari değerlii 2.338.310 adet hamilin
ne yazılı payy seneedinin, bedeli nakden vee peşin olaraak ödenmekk suretiyle, Sermaye S
Piyaasası Mevzuatı'na uygun
n olaraak hazırlanan
n Değerlemee Raporu son
nucuna göre belirlenen deeğer üzerind
den, toplam 3
3.273.634,00
0 TL beedel karşılığında bağlı orttaklıklarımız Ditaş Doğan
n Yedek Parçaa İmalat ve TTeknik A.Ş., Ç
Çelik Halat vee Tel SSanayii A.Ş., Milta Turizm
m İşletmeleri A.Ş. ve Doğan Otomobilcilik Ticaret ve Sanayii A
A.Ş.'den satın
n ve devir alınmasıına karar vermiştir. K – Finansal Duran Varlıık Edinilmesi (Tutarlar, akssi belirtilmedikçe bin Türk Lirassı (“TL”) olarak belirtilmiştir. TLL DMK
dışınd
daki para birimlleri, aksi belirtilm
medikçe bin ola
arak belirtilmiştir). Grup
p’un doğrudaan bağlı ortaaklığı Doğan Müzik Kitap
p Mağazacılık Pazarlama A.Ş.'nin, Eleektronik Bilggi İletişşim Hizmetleeri Reklamcılık ve Ticareet A.Ş.'nin (""idefix", "preefix") sermaayesinin tamamını temsil eden
n paylarını deevir ve satın alma işlemi 1
10 Mayıs 201
13 tarihinde ttamamlanmııştır. 19
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
m Hizmetleri Reklamcılık ve Ticareet A.Ş.'nin ssermayesinin
n Bilindiği üzere, Elektronik Bilgi İletişim
n tamaamını temsil eden paylarının, karşılıkklı "pazarlık usulü" belirllenen değer üzerinden vve imzalanan
"Payy Alım ve SSatım Sözleşşmesi"ne istinaden, bağğlı ortaklığım
mız Doğan M
Müzik Kitap Mağazacılıkk Pazaarlama A.Ş. tarafından, Canan Çelebio
oğlu, Mehmeet Budak, İdiil Eser, Cahitt Can Tokgözz ve Mehmett Kayaa'dan (birliktee "Satıcılar") satın ve devir alınmasına karar verildiği, 17
7 Nisan 2013
3 tarihli özel duru
um açıklama ile kamuya d
duyurulmuştu
ur. m Sözleşmessi" ile belirlenen "Kapanışş Koşulları"nın, kapanış ttarihi olan 10
0 Sözkkonusu "Pay Alım ve Satım
Mayyıs 2013 tarih
hi itibariyle yeerine getirilm
mesi ve revizee devir/satış bedelinin %7
75'i olan 8.36
69.008 TL'nin
n (tam
m) ödenmesi ile devir ve satın alma işlemi i
tamam
mlanmıştır. Satış S
ve devir bedelinin kkalan %25'likk kısm
mı ise, "Kapaanış" tarihinii takip eden
n en geç 75
5 gün içerisiinde, bağımssız denetimd
den geçecekk "Kap
panış Tarihi K
Kesinleşmiş M
Mali Tablolarıı"na göre revvize edilecek bedel üzerin
nden ödenecektir. ng – Lisans aalma ön hakkkının RTÜK tarafından o
onaylanmasıı (Tutarlar, aksii belirtilmedikçee Doğaan TV Holdin
bin Tü
ürk Lirası (“TL”) olarak belirtilm
miştir. TL dışında
aki para birimleeri, aksi belirtilm
medikçe bin olarrak belirtilmiştirr). 17 ve 18 Nissan 2013 tariihlerinde Ankara’ da RTÜ
ÜK organizasyonu ile gerçekleştirilen RTÜK Ulusal 16, 1
Karaasal Frekans ihalesinde 1
10 yıl süreli genel içerikli HD yayın yyapma lisanssı için DTV H
Haber Görsel 51.200 TL, genel içerikli SD yayın yapma lisansı için Doruk ve Eko TV sırasıyla 2
26.450 TL, 26
6.400 TL , SD
D 00 TL teklif veererek lisanss alma ön hakkını almıştırr temaatik yayın yapma lisansı için Süper Kaanal ise 1.00
ve ih
hale 24 Nisan
n 2013 tarihin
nde RTÜK tarrafından onaaylanmıştır. IV. FFİNANSAL D
DURUM  İşletmenin Finansman Kayynakları ve Riisk Yönetim Politikaları:
Şirkeetimizde risk yönetimi; m
mali, operasyyonel ve uyum
m riskleri ile finansal riskklerin takibi, ölçülmesi vee ihtiyyaç olduğu taakdirde ana ortaklığımız olan Doğan
n Şirketler Grubu Holding A.Ş. bünyeesindeki ilgili birim
mlerden (malli, uyum ve o
operasyonel rriskler için M
Mali İşler Başkkanlığı, finansal riskler için Finansman
n Başkkan Yardımcıllığı) destek alınması şeklinde yürütülm
mektedir.  Çıkkarılmış Bulu
unan Sermayye Piyasası A
Araçlarının Niiteliği ve Tuttarı: Yokttur.  Şirrketin Finanssal Yapısını İyyileştirmek İçin Alınmasıı Düşünülen Önlemler: 31.03.2013 tarihi itibarıyla ko
onsolide net nakit pozisyo
onu 280 milyyon TL (31.12
2.2012: 444 m
milyon TL) olaraak gerçekleşm
miştir. Grup’un nakit ve ffinansal borçları vade yap
pısı, faiz riskleeri, döviz riskkleri gibi finan
nsal risk yöneetimi öğeleri açısından sü
ürekli takip edilmektedir.
220
1 Ocak-31
UBU HOLDİNG
G A.Ş. SERMA
AYE PİYASASI K
CE HAZIRLANM
MIŞ 01 OCAK ‐ 3
31 MART 2013
3 ARA HESAP D
RAPORU
V. R
RİSKLER VE Y
YÖNETİM O
ORGANININ DEĞERLENDİRMESİ  Ko
onsolide Finaansal Tablolaarın Hazırlan
nması Süreci İle İlgili Olaarak Toplulu
uğun İç Deneetim ve Riskk Yö
önetimi Sisteemlerine İlişkkin Açıklamalar Konssolide finansal tablolarım
mız, SPK’nın SSeri:XI, No:29
9 sayılı Tebliğği kapsamınd
da Uluslararası Muhasebee Standartları (UM
MS)’na ve U
Uluslararası Finansal Raaporlama Sttandartları (UFRS)’na (
u
uygun olarakk d
vve kararları uyarınca beelirlenmektedir. Finansal hazırrlanmakta ve sunum essasları SPK düzenleme tablo
olarımız Ulusslararası Den
netim Standaartları (UDS)’’na uygun olarak bağımsız denetimdeen geçmektee olup
p finansal tab
blolaın hazırlaanmasında ssorumluluğu bulunan yön
neticlerin görrüşü de alınm
mak suretiylee Deneetimden Sorrumlu Komittemiz tarafın
ndan gözden geçirilmekte ve Yönetim Kurulumu
uz tarafından
n onayylanmaktadırr VI. D
DİĞER HUSU
USLAR  Peersonel Harekketleri ve Peersonele Sağllanan Hak vee Menfaatlerr: 31 M
Mart 2013 taarihi itibariylee Doğan Gru
ubu’nun yurtt dşı dahil 13
3.702 sadecee yurt içi 9.5
569 personeli bulunmaktadır (31 Aralık 20
012 : yurt d
dışı dahil 13
3.756 sadece yurt içi 9.520). Şirkett bünyesindee personel sayıısı ise 257 kişşidir. (31 Aralık 2012: 276
6 kişi) istihdam edilen p
Doğaan Holding, ücret politikkasını performans değerllendirme sistteminin çıktılarına ve mevcut piyasaa eğilim
mlerine göree belirlemekkte ve düzenli olarak reevize etmekktedir. Holdin
ng, Şirket iççi dengelerin
n koru
unması amaccıyla “eşit işee eşit ücret”” felsefesini gözeterek kiişiye göre deeğil, iş tanım
mına göre birr ücreetlendirme siistemi yürüttmekte ve sö
öz konusu feelsefeyi tüm
m Grup şirketlerinde uyggulamaktadırr. n gerekli görd
düğü dönemlerde Holdin
ng İcra Kurulu
u Başkanı’nın
n Çalışşanların yıllıkk ücret artışlaarı, işverenin
onayyı ile ücretleerine yansıtılmaktadır. Tü
üm çalışanlar, iş kademeelerine bağlı olarak sunu
ulan yan hakk pakeetlerinden yaararlanmaktaadır. n icrada olan
nlara, diğer YYönetim Kuru
ulu üyeleriylee birlikte ald
dıkları “huzurr Yönetim Kurulu üyelerinden
hakkkı”na ek olaarak, Şirket’’teki görevleerinden dolaayı ayrıca aaylık ücret ve ilgili yan
n haklar daa verilebilmektedirr. Bunun yan
nı sıra üst dü
üzey yöneticiiler ve yönettimde söz saahibi olan diğğer personel, ormansları d
doğrultusunda ek “prim” yya da “ödül” almaya hak kazanabilmeektedir. perfo
221
1 Ocak-31
DOĞAN ŞİRKETLER GRUBU HOLDİNG A.Ş.
1 OCAK - 31 MART 2013 ARA HESAP DÖNEMİNE
AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
1 OCAK - 31 MART 2013 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
İÇİNDEKİLER
SAYFA
KONSOLİDE BİLANÇOLAR ..............................................................................................
1-2
KONSOLİDE GELİR TABLOLARI ....................................................................................
3
KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOLARI ..............................................................
4
KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOLARI ........................................................
5-6
KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOLARI ........................................................................
7-8
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA AİT NOTLAR (DİPNOTLAR) ........................
9-100
ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU .................................................................................
FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR ......................................................
İŞLETME BİRLEŞMELERİ .............................................................................................................
ÖZKAYNAK YÖNTEMİ İLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR ........................................................
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA ..............................................................................................
NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ..................................................................................................
FİNANSAL YATIRIMLAR .............................................................................................................
FİNANSAL BORÇLAR ...................................................................................................................
TİCARI ALACAK VE BORÇLAR ...................................................................................................
DİĞER ALACAKLAR .....................................................................................................................
CANLI VARLIKLAR ......................................................................................................................
YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER .....................................................................................
MADDİ VE MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ...............................................................
ŞEREFİYE .......................................................................................................................................
DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI .............................................................................................
KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ....................................................
TAAHHÜTLER ...............................................................................................................................
DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER .....................................................................................
ÖZKAYNAKLAR ............................................................................................................................
SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ .......................................................................................
ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM ...................
GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ ...............................................................................
NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER ..............................................................................................
DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR/GİDERLER ...........................................................................
FİNANSAL GELİRLER ...................................................................................................................
FİNANSAL GİDERLER ..................................................................................................................
SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN ......................
FAALİYETLER ...............................................................................................................................
VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ ....................................................................................
İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI ...............................................................................................
FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ ..................
FİNANSAL ARAÇLAR ...................................................................................................................
BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR ...........................................................................
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA KONSOLİDE
FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI
AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKLİ OLAN DİĞER HUSUSLAR ...........................................
9-12
13-30
30
31-35
35-39
40
41
42-48
49-50
51-52
52
52
53-54
55
55
55-62
63-65
65-66
67-70
70
NOT 1
NOT 2
NOT 3
NOT 4
NOT 5
NOT 6
NOT 7
NOT 8
NOT 9
NOT 10
NOT 11
NOT 12
NOT 13
NOT 14
NOT 15
NOT 16
NOT 17
NOT 18
NOT 19
NOT 20
NOT 21
NOT 22
NOT 23
NOT 24
NOT 25
NOT 26
NOT 27
NOT 28
NOT 29
NOT 30
NOT 31
NOT 32
71
71
72
73
73
74
75-80
81-84
85-97
97-98
99
99
31 MART 2013, 31 ARALIK 2012 VE 2011 TARİHLERİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE BİLANÇOLAR
(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir. TL dışındaki para birimleri, aksi belirtilmedikçe
bin olarak belirtilmiştir.)
VARLIKLAR
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
Notlar 31 Mart 2013
Yeniden
düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmiş
31 Aralık 2012
Yeniden
düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmiş
31 Aralık 2011
3.927.421
4.128.121
4.937.006
6
7
1.946.885
186.443
2.165.978
177.043
3.454.433
191.672
28
9
20.386
753.126
18.960
697.833
8.685
646.846
28
10
7
76.880
426.402
2.657
222.864
263
285.006
71.249
420.781
882
231.904
208
343.283
3.702
46.350
249.837
74
254.720
3.920.912
4.128.121
4.856.319
6.509
-
80.687
3.522.291
3.660.847
3.095.111
7
2.142
82.862
2.294
2.217
106.240
2.216
274
417.005
18.096
5.730
4
12
13
13
14
27
18
371.813
227.870
912.923
996.728
507.794
112.815
305.050
361.571
229.376
926.912
1.006.040
518.957
109.098
398.220
253.069
180.242
668.999
661.291
539.951
75.884
274.570
7.449.712
7.788.968
8.032.117
Dönen varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Ticari alacaklar
- İlişkili taraflardan ticari alacaklar
- Diğer ticari alacaklar
Diğer alacaklar
-İlişkili taraflardan diğer alacaklar
-Diğer alacaklar
Türev finansal araçlar
Stoklar
Canlı varlıklar
Diğer dönen varlıklar
11
18
Ara toplam
Satış amacıyla elde tutulan duran varlıklar
Duran varlıklar
Ticari alacaklar
Diğer alacaklar
Stoklar
Özkaynak yöntemi ile
değerlenen yatırımlar
Yatırım amaçlı gayrimenkuller
Maddi duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar
Şerefiye
Ertelenen vergi varlığı
Diğer duran varlıklar
9
10
Toplam varlıklar
31 Mart 2013 tarihli ve bu tarihte sona eren ara hesap dönemine ait konsolide finansal tablolar
17 Mayıs 2013 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır.
Takip eden notlar konsolide finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.
1
31 MART 2013, 31 ARALIK 2012 VE 2011 TARİHLERİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE BİLANÇOLAR
KAYNAKLAR
Notlar
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
31 Mart 2013
Kısa vadeli yükümlülükler
Yeniden
Yeniden
düzenlenmiş
düzenlenmiş
Bağımsız
Bağımsız
denetimden
denetimden
geçmiş
geçmiş
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
1.791.514
2.138.848
1.914.978
8
8
8
962.574
157.636
1.711
1.393.128
163.268
1.683
856.285
67.924
4.930
28
9
10
27
16
18
23.170
389.532
81.467
20.696
33.226
118.187
17.849
354.257
86.361
9.829
30.170
82.303
24.887
408.172
87.507
38.770
44.048
382.455
Ara toplam
Satış amacıyla elde tutulan duran varlıklar
1.788.199
3.315
2.138.848
-
1.914.978
-
Uzun vadeli yükümlülükler
Finansal borçlar
Diğer finansal yükümlülükler
Diğer borçlar
Borç karşılıkları
Kıdem tazminatı karşılığı
Diğer uzun vadeli yükümlülükler
Ertelenen vergi yükümlülüğü
18
27
1.606.564
1.158.712
142.872
13.791
97.797
4.208
189.184
1.561.994
956.322
289.164
13.307
94.375
12.502
196.324
2.227.562
1.140.929
434.962
61.783
507
46.975
404.664
137.742
19
4.051.634
3.157.606
4.088.126
3.181.006
3.889.577
3.069.867
19
19
19
19
19
19
2.450.000
143.526
2.362
(1.942)
49.689
1.142.663
2.450.000
143.526
2.362
2.092
53.688
1.204.043
2.450.000
143.526
2.362
(4.056)
67.538
1.181.749
19
1.002
(614.327)
(15.367)
1.002
(831.377)
155.670
(17.517)
(753.735)
894.028
907.120
819.710
7.449.712
7.788.968
8.032.117
Finansal borçlar
Türev finansal yükümlülükler
Ticari borçlar
- İlişkili taraflara ticari borçlar
- Diğer ticari borçlar
Diğer borçlar
Dönem karı vergi yükümlülüğü
Diğer kısa vadeli yükümlülükler
ÖZKAYNAKLAR
Ana ortaklığa ait özkaynaklar
Çıkarılmış sermaye
Sermaye düzeltmesi farkları
Pay senedi ihraç primleri
Değer artış fonu
Yabancı para çevrim farkları
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler
değer artış fonu
Geçmiş yıllar zararları
Net dönem karı/ (zararı)
8
8
10
Kontrol gücü olmayan paylar
Toplam kaynaklar
Taahhütler
17
2
1 OCAK-31 MART 2013 VE 2012 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT
KONSOLİDE GELİR TABLOLARI
Not
Referansları
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak31 Mart 2013
Yeniden
düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak31 Mart 2012
Sürdürülen Faaliyetler
Satış Gelirleri
Satışların Maliyeti (-)
20
20
779.994
(582.485)
723.383
(546.536)
Brüt Karı
20
197.509
176.847
21-22
21-22
23
23
(103.446)
(89.419)
13.112
(31.256)
(82.293)
(89.822)
155.748
(14.740)
(13.500)
145.740
(7.970)
18.286
(21.470)
164.026
87.437
(76.912)
642.586
(689.025)
(10.945)
117.587
(15.599)
(21.713)
6.114
(37.997)
(36.799)
(1.198)
Dönem (Zararı)/ Karı
(26.544)
79.590
Dönem Karı /(Zararı) Dağılımı
Kontrol Gücü Olmayan Paylar
Ana Ortaklık Payları
(11.177)
(15.367)
55.986
23.604
(0,006)
0,010
(0,006)
0,010
Pazarlama, Satış ve
Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
Özkaynak yöntemiyle değerlenen
yatırımların kar/ zararındaki paylar
öncesi faaliyet (zararı)/ karı
Özkaynakyöntemiyle değerlenen
yatırımların (zararlarındaki)/ karlarındaki
paylar
4
Faaliyet Karı
Finansal Gelirler
Finansal Giderler (-)
24
25
Vergi Öncesi (Zararı)/Karı
Vergi Gideri
Dönem Vergi Gideri
Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri)
27
Ana Ortaklık Paylarına Ait
Pay Başına Kazanç/(Kayıp)
Sürdürülen Faaliyetlerden Ana Ortaklık
Paylarına Ait Pay Başına Toplam Kazanç/(Kayıp)
3
1 OCAK-31 MART 2013 VE 2012 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT
KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOLARI
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak31 Mart 2013
Yeniden
düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak31 Mart 2012
(26.544)
79.590
Finansal varlık değer artış fonundaki değişim
Yabancı para çevrim farklarındaki değişim
(4.034)
(5.206)
(935)
16.161
Diğer Kapsamlı (Gider)/Gelir (Vergi Sonrası)
(9.240)
15.226
(35.784)
94.816
(12.384)
(23.400)
97.942
(3.126)
Not
Referansları
Dönem (Zararı)/Karı
Diğer Kapsamlı (Gider)/Gelir:
Toplam Kapsamlı (Gider)/Gelir
Toplam Kapsamlı (Giderin)/Gelirin Dağılımı
Kontrol Gücü Olmayan Paylar
Ana Ortaklık Payları
4
1 OCAK – 31 MART 2013 VE 2012 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT
KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOLARI
(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir. TL dışındaki para birimleri, aksi belirtilmedikçe bin olarak belirtilmiştir.)
1 Ocak 2012 tarihindeki bakiyeler (daha önce raporlanan)
Yabancı
para
çevrim
farkları
Kardan
ayrılan
kısıtlanmış
yedekler
Geçmiş
yıllar
karları/
(zararları)
Net dönem
karı/
(zararı)
Ana
ortaklığa ait
özkaynaklar
Kontrol
gücü
olmayan
paylar
Toplam
özkaynaklar
Sermaye
19
2.450.000
143.526
2.362
(4.056)
67.538
1.181.749
(17.517)
(753.735)
3.069.867
822.005
3.891.872
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(2.295)
(2.295)
2.450.000
143.526
2.362
(4.056)
67.538
1.181.749
(17.517)
(753.735)
3.069.867
819.710
3.889.577
-
-
-
-
-
-
(753.735)
753.735
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(32.224)
-
-
(32.224)
-
(13.588)
(686)
(45.812)
(686)
-
-
-
(935)
(25.795)
-
21.374
-
23.604
21.374
(3.126)
25.529
(80)
97.942
46.903
(80)
94.816
-
-
-
(935)
-
41.956
55.986
(935)
16.161
79.590
2.362
(4.991)
(782.102)-
(935)
(25.795)
23.604
143.526
1.181.749-
23.604
2.450.000
(25.795)
41.743-
23.604
3.055.891
928.827
3.984.718
1 Ocak 2012 tarihindeki bakiyeler (yeniden düzenlenmiş)
Transferler
Bağlı ortaklık pay alımı
Temettü ödemesi
Kontrol gücü olmayan paylar satış opsiyonuna konu olan
finansal yükümlülükler
Diğer (1)
Toplam kapsamlı gider
-Finansal varlık değer artışı fonundaki
değişim, net
-Yabancı para çevrim farkları
- Net dönem karı
(1)
Finansal
varlık
değer
artış fonu
Not
Muhasebe politikasındaki değişimin etkisi (Not 2.1.6)
31 Mart 2012 tarihindeki bakiyeler
Pay
senedi
ihraç
primleri
Sermaye
düzeltmesi
farkları
19
Kontrol gücü olmayan paylar ile ilgili satın alım opsiyonlarının gerçeğe uygun değer değişimini ve kontrol gücü olmayan paylarla ilgili pay alımı ve satışını ve bağlı ortaklık çıkışını ifade etmektedir.
5
KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOLARI
1 Ocak 2013 tarihindeki bakiyeler (daha önce
raporlanan)
Finansal
varlık
değer
artış fonu
Yatırım
amaçlı
gayrimenkul
değer artış
fonu
Yabancı
para
çevrim
farkları
Kardan
ayrılan
kısıtlanmış
yedekler
Geçmiş
yıllar
karları/
(zararları)
Net
dönem
karı/
(zararı)
Ana
ortaklığa ait
özkaynaklar
Kontrol
gücü
olmayan
paylar
Toplam
özkaynaklar
Not
Sermaye
Sermaye
düzeltmesi
farkları
19
2.450.000
143.526
2.362
2.092
1.002
53.688
1.204.043
(831.377)
155.670
3.181.006
909.415
4.090.421
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(2.295)
(2.295)
2.450.000
143.526
2.362
2.092
1.002
53.688
1.204.043
(831.377)
155.670
3.181.006
907.120
4.088.126
-
-
-
(4.034)
(4.034)
-
-
(3.999)
(3.999)
-
(61.380)
-
61.380
155.670
-
(155.670)
(15.367)
(15.367)
(23.400)
(4.034)
(3.999)
(15.367)
(1.052)
(735)
2.580
(1.501)
(12.384)
(1.207)
(11.177)
(1.052)
(735)
2.580
(1.501)
(35.784)
(4.034)
(5.206)
(26.544)
2.450.000
143.526
2.362
(1.942)
1.002
49.689
(614.327)
(15.367)
3.157.606
894.028
4.051.634
Muhasebe politikasındaki değişimin etkisi (Not 2.1.6)
1 Ocak 2013 tarihindeki bakiyeler (yeniden
düzenlenmiş)
Transferler (Not 19)
Sermaye artışı
Geçmiş yıl karlarından transferler
Bağlı ortaklıkların grup dışına temettü ödemesi
Bağlı ortaklık etkin ortaklık pay değişimi
Diğer (1)
Toplam kapsamlı gelirler
- Finansal varlık değer artış fonundaki değişim(net)
-Yabancı para çevrim farkları
- Net dönem zararı
31 Mart 2013 tarihindeki bakiyeler
Pay
senedi
ihraç
primleri
19
1.142.663
(1) Kontrol gücü olmayan paylar ile ilgili satın alım opsiyonlarının gerçeğe uygun değer değişimini ve kontrol gücü olmayan paylarla ilgili pay alımı ve satışını ve bağlı ortaklık çıkışını ifade etmektedir.
6
KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOLARI
(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir. TL dışındaki para birimleri, aksi belirtilmedikçe bin
olarak belirtilmiştir.)
Notlar
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi kar / (zarar)
Düzeltmeler:
Amortisman ve itfa payları
Kıdem tazminatı karşılığı
Faiz gideri
Türev finansal araçlar gerçeğe uygun değer değişimi
Maddi ve maddi olmayan duran varlık satış (karları)
Maddi ve maddi olmayan duran varlık satış zararları
Şerefiye gerçeğe uygun değer farkı
Şerefiye değer düşüklüğü karşılığı
Program hakları değer düşüklüğü karşılığı
Yatırım amaçlı gayrimenkuller, gerçeğe uygun değer farkı
Bağlı ortaklık satış karı
Şüpheli alacak karşılığı
Diğer şüpheli alacak karşılığı (net)
yatırımlardaki zararlarındaki paylar
6111 sayılı Kanun kapsamında ihtilaflı vergi borcu
ve matrah artırımı finansman gideri
Vadeli satışlardan kaynaklanan kazanılmamış finansman gideri
Stok değer düşüklüğü karşılığı
Stok değer düşüklüğü karşılığı iptali
Faiz geliri
Vadeli alımlardan kaynaklanan ertelenmiş finansman geliri
Finansal borçlara ilişkin gerçekleşmemiş
kur farkı (geliri)/ gideri (net)
Dava gider karşılığı
İzin hakları karşılığı
Varlık ve yükümlülüklerdeki değişimler:
Finansal yatırımlardaki (artış)/azalış
Ticari alacak ve ilişkili taraflardan alacaklardaki (artış)
Stoklardaki azalış/(artış)
Diğer alacaklardaki azalış
Ticari borçlar ve ilişkili taraflara borçlardaki artış/(azalış)
Diğer dönen varlıklardaki (artış)/azalış
Diğer duran varlıklardaki artış/(azalış)
Diğer kısa vadeli yükümlülüklerdeki artış
Diğer borçlardaki (azalış)
Ödenen kıdem tazminatı
Ödenen vergi
Şüpheli alacak tahsilatları
Borç karşılıklarındaki azalış
Uzun vadeli yükümlülüklerdeki (azalış)
6111 sayılı Kanun kapsamında ihtilaflı
borçlara ilişkin ödemeler
6111 sayılı Kanun kapsamında matrah artırımına ilişkin ödemeler
Bloke mevduatlardaki (artış)
İşletme faaliyetlerinde kullanılan net nakit:
7
12-13
25
23
23
23
13
12
23
23
18
25
25
23
24
24
23
27
18
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak 31 Mart 2013
Yeniden
Düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmiş
1 Ocak 31 Mart 2012
(10.945)
117.587
58.779
5.949
32.162
(12.100)
1.747
(1.161)
7.923
3.537
27
(580)
8.047
25
50.780
4.185
23.743
(12.158)
4.417
(144.020)
1.961
(2.341)
85
710
(2.332)
3.006
-
7.970
(18.286)
7.188
336
(143)
(27.558)
(18.063)
17.491
13.683
275
(563)
(54.481)
(24.760)
(16.986)
4.331
5.678
56.163
(104.004)
1.923
2.743
(120.356)
(8.800)
(73.637)
9.138
12.101
58.659
(31.530)
(485)
33.520
(4.410)
(2.527)
(10.877)
2.325
(1.275)
(8.294)
12.710
(65.855)
11.719
78.886
(44.420)
13.131
(18.809)
14.907
(36.479)
(2.857)
(46.366)
107
(1.882)
(16.514)
181.896
211.967
(89.008)
(3.165)
(229.540)
(543.791)
KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOLARI
(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir. TL dışındaki para birimleri, aksi belirtilmedikçe bin
olarak belirtilmiştir.)
Notlar
Bağımsız
denetimden
geçmemiş
1 Ocak31 Mart 2013
Yeniden
düzenlenmiş
Bağımsız
denetimden
geçmiş
1 Ocak31 Mart 2012
Yatırım faaliyetleri:
Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları
13
(51.295)
(70.641)
Yatırım amaçlı gayrimenkul satın alımları
Maddi ve maddi olmayan duran varlık
satışından sağlanan nakit
Bağlı ortaklık payı değişimi
Özkaynak yönemiyle değerlenen yatırımlardaki artış
Uzun vadeli finansal yatırımlardaki değişim
Bağlı ortaklık satışından elde edilen nakit
12
(7.158)
(7.164)
6.839
2.580
(16.929)
(78)
-
50.270
(45.812)
(9.691)
(158)
43
(66.041)
(83.153)
Finansman faaliyetleri:
Finansal borçlardaki azalış
Alınan faiz
Ödenen faiz
Opsiyon ile ilgili finansal borçlardaki azalış
Kontrol gücü olmayan paylar sermaye artışı
Kontrol gücü olmayan paylara ödenen temettüler
(191.468)
44.001
(52.749)
(146.573)
(1.052)
(735)
(114.780)
56.183
(23.743)
(59.285)
(686)
Finansman faaliyetlerinde kullanılan net nakit
(348.576)
(142.311)
7
Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit
Nakit ve benzeri değerlerdeki net azalış
Nakit ve benzeri değerlerin dönem başı bakiyesi
6
(202.650)
2.136.145
(769.255)
3.443.973
Nakit ve benzeri değerlerin dönem sonu bakiyesi
6
1.933.495
2.674.718
Takip eden notlar konsolide finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluşturur.
8
31 MART 2013 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN SEÇİLMİŞ NOTLAR
NOT 1 - ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU
Doğan Şirketler Grubu Holding A.Ş. (“Doğan Holding”, “Holding” veya “Grup”) 22 Eylül 1980
tarihinde kurulmuş ve Türkiye’de tescil edilmiştir. Holding’in fiili faaliyet konusu; iştirakler yoluyla
medya, enerji, perakende, telekomünikasyon, turizm, sanayi ve pazarlama sektörlerinde yatırım
yapmak, bağlı ortaklıklar ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerine finansman desteği, yönetim
danışmanlığı ve iç denetim hizmetleri vermektir.
Doğan Holding, Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) düzenlemelerine tabi
olup; payları 21 Haziran 1993 tarihinden itibaren Borsa İstanbul A.Ş.’de (“Borsa İstanbul”) işlem
görmektedir. SPK’nın 23 Temmuz 2010 tarih ve 21/655 sayılı İlke Kararı gereğince; Merkezi Kayıt
Kuruluşu A.Ş. kayıtlarına göre; 31 Mart 2013 tarihi itibariyle Doğan Holding’in sermayesinin
%31,43’ünü (31 Aralık 2012: %31,97) temsil eden payların “dolaşımda” olduğu kabul edilmektedir.
Doğan Holding sermayesinin %34,29’una karşılık gelen payları ise açık statüdedir (Not 19).
Holding’in kayıtlı adresi aşağıdadır:
Burhaniye Mahallesi Kısıklı Caddesi No: 65
Üsküdar 34696 İstanbul
Doğan Holding’in temel faaliyetleri Türkiye’de olup; faaliyetleri 31 Mart 2013 tarihi itibariyle bölümlere
göre raporlamanın amacına uygun olarak üç bölüm altında toplanmıştır:
 Medya
 Perakende
 Diğer
Doğan Holding’in 16 Ocak 2012 tarihi itibariyle, Doğan Yayın Holding A.Ş’nin bağlı ortaklığı Doğan
Müzik Kitap Mağazacılık ve Pazarlama A.Ş. pay senetlerini satın alması sonucunda Doğan Müzik Kitap
Mağazacılık ve Pazarlama A.Ş. ve bağlı ortaklığı Hür Servis Sosyal Hizmetler ve Ticaret A.Ş.’nin
faaliyet sonuçlarının ayrı bir raporlama bölümü olarak belirlenmesine karar verilmiş ve bu bağlı
ortaklıkların faaliyet sonuçları pay alım tarihinden itibaren “perakende” faaliyet bölümü altında
sunulmaya başlanmıştır.
“Diğer” faaliyet bölümü içerisinde ticaret, turizm, tarım, üretim, enerji ve gayrimenkul sektörleri yer
almaktadır. Bu sektörlerdeki şirketlerin faaliyet sonuçlarının konsolide finansal tablolardaki etkisinin
konsolide büyüklük göz önüne alındığında önemlilik sınırının altında kalması nedeniyle bu dönem ayrı
raporlanabilir bölümler olarak dikkate alınmamışlardır.
9
NOT 1 - ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU (Devamı)
Doğan Holding’in bağlı ortaklıkları (“Bağlı Ortaklıklar”), temel faaliyet konuları, bölümleri ve faaliyet
gösterdikleri ülkeler aşağıda belirtilmiştir:
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Doğan Yayın Holding A.Ş. (“Doğan Yayın Holding veya DYH”)
Türkiye
Hürriyet Gazetecilik ve Matbaacılık A.Ş. (“Hürriyet”)
Türkiye
Hürriyet Medya Basım Hizmetleri
ve Ticaret A.Ş. (“Hürriyet Medya Basım”)
Türkiye
Doğan Ofset Yayıncılık ve Matbaacılık A.Ş. (“Doğan Ofset”)
Türkiye
Posta Haber Ajansı A.Ş. (“Posta Haber”)
Türkiye
Doğan Gazetecilik A.Ş. (“Doğan Gazetecilik”)
Türkiye
Doğan Dağıtım Satış Pazarlama Matbaacılık Ödeme Aracılık
ve Tahsilat Sistemleri A.Ş. (“Doğan Dağıtım”)
Türkiye
Doğan Dış Ticaret ve Mümessillik A.Ş. (“Doğan Dış Ticaret”)
Türkiye
Doğan Haber Ajansı A.Ş. (“Doğan Haber”)
Türkiye
Doğan Gazetecilik İnternet Hizmetleri ve Ticaret A.Ş. (“Doğan Gazetecilik Internet”) Türkiye
Yenibiriş İnsan Kaynakları Hizmetleri
Danışmanlık ve Yayıncılık A.Ş. (“Yenibir”)
Türkiye
Hürriyet Zweigniederlassung GmbH
(“Hürriyet Zweigniederlassung”)
Almanya
Milliyet Verlags und Handels GmbH (“Milliyet Verlags”)
Almanya
Doğan Media International GmbH (“DMI”)
Almanya
Hürriyet Invest B.V. (“Hürriyet Invest”)
Hollanda
Fairworld International Limited (“Fairworld”)
İngiltere
Falcon Purchasing Services Ltd. (“Falcon”)
İngiltere
Trader Media East Ltd. (“TME”)
Jersey
Oglasnik d.o.o.
Hırvatistan
TCM Adria d.o.o.
Hırvatistan
Expressz Magyarorszag Media Kft.
Macaristan
Mirabridge International B.V.
Hollanda
Publishing International Holding B.V.
Hollanda
Pronto Invest B.V.
Hollanda
Moje Delo spletni marketing d.o.o
Slovenya
Bolji Posao d.o.o. Serbia
Sırbistan
Bolji Posao d.o.o. Bosnia
Bosna-Hersek
OOO RUKOM
Rusya
OOO Pronto Aktobe
Kazakistan
OOO Novoprint
Rusya
OOO Delta-M
Rusya
OOO Pronto Baikal
Rusya
Job.ru LLC
Rusya
OOO Pronto DV
Rusya
OOO Pronto Ivanovo
Rusya
OOO Pronto Kaliningrad
Rusya
OOO Pronto Kazan
Rusya
OOO Pronto Krasnodar
Rusya
OOO Pronto Krasnoyarsk
Rusya
OOO Pronto Nizhny Novgorod
Rusya
OOO Pronto Novosibirsk
Rusya
OOO Pronto Oka
Rusya
OOO Pronto Samara
Rusya
OOO Pronto Stavropol
Rusya
OOO Pronto UlanUde
Rusya
OOO Pronto Vladivostok
Rusya
OOO Pronto Moscow
Rusya
OOO Pronto Neva
Rusya
OOO Tambukan
Rusya
OOO Utro Peterburga
Rusya
OOO Pronto Kemerovo
Rusya
OOO Pronto Smolensk
Rusya
OOO Pronto Tula
Rusya
OOO Pronto Voronezh
Rusya
OOO Tambov-Info
Rusya
OOO Pronto Obninsk
Rusya
10
Faaliyet
konusu
Bölüm
Holding
Gazete yayıncılığı
Medya
Medya
Basım ve idari hizmetler
Dergi ve kitap basım
Haber ajansı
Medya
Medya
Medya
Medya
Dağıtım
İthalat ve ihracat
Haber ajansı
İnternet hizmetleri
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Gazete basım
Yatırım
Dış ticaret
Dış ticaret
Yatırım
Gazete ve internet yayıncılığı
Yatırım
Yatırım
Yatırım
Yatırım
İnternet yayıncılığı
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
OOO Pronto Pskov
OOO SP Belpronto
OOO Pronto Rostov
ZAO Pronto Akzhol
TOO Pronto Akmola
OOO Pronto Atyrau
OOO Pronto Aktau
SP Pronto Kiev
OOO Rosprint Samara
OOO Partner-Soft
Pronto Soft
TOV E-Prostir
Impress Media Marketing LLC
OOO Rektcentr
ZAO NPK
Publishing House Pennsylvania Inc.
Pronto Ust Kamenogorsk
Sklad Dela Prekmurje NGO
Nartek Bilişim Turizm ve Pazarlama Hizmetleri Ticaret A.Ş. (“Nartek”)
Doğan TV Holding A.Ş. (“Doğan TV Holding”)
DTV Haber ve Görsel Yayıncılık A.Ş. (“Kanal D”)
Kanal D Yapımcılık Reklamcılık ve Dağıtım A.Ş. (“Kanal D Yapımcılık”)
Mozaik İletişim Hizmetleri A.Ş. (“Mozaik” veya “D-smart”)
Doruk Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş.
(“Doruk Televizyon” veya “CNN Türk”)
Doğan TV Digital Platform İşletmeciliği A.Ş.
(“Doğan TV Dijital”)
Alp Görsel İletişim Hizmetleri A.Ş. (“Alp Görsel”)
Fun Televizyon Yapımcılık Sanayi ve
Ticaret A.Ş. (“Fun TV”)
Tempo Televizyon Yayıncılık Yapımcılık Sanayi ve
Ticaret A.Ş. (“Tempo TV”)
Kanalspor Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Kanalspor”)
Milenyum Televizyon Yayıncılık ve
Yapımcılık A.Ş. (“Milenyum TV”)
TV 2000 Televizyon Yayıncılık Yapımcılık Sanayi ve
Ticaret A.Ş. (“TV 2000”)
Popüler Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Popüler TV”)
D Yapım Reklamcılık ve
Dağıtım A.Ş. (“D Yapım Reklamcılık”)
Bravo Televizyon Yayıncılık Yapımcılık Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Bravo TV”)
Doğa Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Doğa TV”)
Altın Kanal Televizyon ve Radyo
Yayıncılık A.Ş. (“Altın Kanal”)
Stil Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Stil TV”)
Selenit Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Selenit TV”)
Trend Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Trend TV” veya “D Çocuk”)
Ekinoks Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Ekinoks TV”)
Fleks Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Fleks TV”)
Kutup Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Kutup TV”)
Galaksi Radyo ve Televizyon Yayıncılık Yapımcılık
Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Galaksi TV”)
Koloni Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Koloni TV”)
Atılgan Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Atılgan TV”)
Yörünge Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Yörünge TV”)
Tematik Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Tematik TV”)
Süper Kanal Televizyon ve Radyo Yayıncılık A.Ş. (“Süperkanal”)
Uydu İletişim Basın Yayın A.Ş. (“Uydu”)
Eko TV Televizyon Yayıncılık A.Ş. (“Eko TV”)
Denizatı İletişim Hizmetleri A.Ş (“Denizatı”)
Tasfiye Halinde Protema Yapım Reklamcılık ve Dağıtım A.Ş (“Protema Yapım”)
NetD Dijital Yayıncılık Ticaret A.Ş. (“NetD Dijital Yayıncılık”)
Doğan Uydu Haberleşme Hizmetleri ve
Telekomünikasyon Ticaret A.Ş. (“Doğan Uydu Haberleşme”)
11
Ülke
Faaliyet
konusu
Bölüm
Rusya
Belarus
Rusya
Kazakistan
Kazakistan
Kazakistan
Kazakistan
Ukrayna
Rusya
Rusya
Belarus
Ukrayna
Rusya
Rusya
Rusya
ABD
Kazakistan
Slovenya
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Baskı hizmetleri
Yayıncılık
Yatırım
Çağrı merkezi
Yatırım
Gazete Yayıncılığı
İnternet Yayıncılığı
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Türkiye
TV yayıncılık
Medya
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Türkiye
TV yayıncılık
Medya
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Türkiye
TV yayıncılık
Medya
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Türkiye
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Medya
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
TV yayıncılık
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Türkiye
TV yayıncılık
Medya
Ülke
Doğan Teleshopping Pazarlama ve
Ticaret A.Ş. (“Doğan Teleshopping” veya “Her Eve Lazım”)
Türkiye
Rapsodi Radyo ve Televizyon Yayıncılık A.Ş. (“Rapsodi Radyo”)
Türkiye
Doğan Müzik Yapım ve Ticaret A.Ş. (“DMC”)
Türkiye
İnteraktif Medya Hizmetleri Geliştirme Pazarlama ve Ticaret A.Ş.
(“İnteraktif Medya”)
Türkiye
Ekin Radyo ve Televizyon Yayıncılığı A.Ş. (“Ekin Radyo”)
Türkiye
Primeturk GmbH (“Prime Turk”)
Almanya
Osmose Media S.A (“Osmose Media”)
Lüksemburg
Doğan Media International S.A. (“Kanal D Romanya”)
Romanya
Doğan Müzik Kitap Mağazacılık ve Pazarlama A.Ş. (“DMK”)
Türkiye
Hür Servis Sosyal Hizmetler ve Ticaret A.Ş. (“Hürservis”)
Türkiye
Doğan Faktoring A.Ş. (“Doğan Faktoring”)
Türkiye
Doğan Platform Yatırımları A.Ş. (“Doğan Platform”)
Türkiye
Milpa Ticari ve Sınai Ürünler Pazarlama Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Milpa”)
Türkiye
Doğan Otomobilcilik Ticaret ve Sanayi A.Ş. (“Doğan Oto”)
Türkiye
Enteralle Handels GmbH (“Enteralle Handels”)
Almanya
Orta Anadolu Otomotiv Ticaret ve Sanayi A.Ş. (“Orta Anadolu Otomotiv”)
Türkiye
Çelik Halat ve Tel Sanayii A.Ş. (“Çelik Halat”)
Türkiye
Ditaş Doğan Yedek Parça İmalat ve Teknik A.Ş. (“Ditaş Doğan”)
Türkiye
Milta Turizm İşletmeleri A.Ş. (“Milta Turizm”)
Türkiye
Doğan Organik Ürünler Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Doğan Organik”)
Türkiye
Zigana Elektrik Dağıtım Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Zigana”)
Türkiye
Doğan Enerji Yatırımları Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Doğan Enerji”)
Türkiye
Nakkaştepe Elektrik Üretim ve Yatırımları Sanayi
ve Ticaret A.Ş. (“Nakkaştepe Elektrik”)
Türkiye
Galata Wind Enerji A.Ş.(“Galata Wind”)
Türkiye
Akdeniz Elektrik Üretim A.Ş. (“Akdeniz Elektrik”)
Türkiye
SC D-Yapı Real Estate, Investment and Construction S.A. (“D Yapı Romanya”)
Romanya
D Stroy Limited (“D Stroy”)
Rusya
DHI Investment B.V. (“DHI Investment”)
Hollanda
Faaliyet
konusu
Bölüm
TV yayıncılık
Radyo yayıncılık
Müzik ve eğlence
Medya
Medya
Medya
İnteraktif hizmetler
Radyo yayıncılık
Pazarlama
Pazarlama
TV yayıncılık
Perakende
Perakende
Faktoring
Yatırım
Ticaret
Ticaret
Ticaret
Ticaret
Üretim
Üretim
Turizm
Tarım
Enerji
Enerji
Medya
Medya
Medya
Medya
Medya
Perakende
Perakende
Medya
Medya
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Enerji
Enerji
Enerji
Gayrimenkul
Gayrimenkul
Yatırım
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Diğer
Bölümlere göre raporlamanın amacına uygun olarak, Doğan Holding’e ait konsolide olmayan finansal
tablolar “Diğer” raporlanabilir bölüm içerisinde sınıflandırılmıştır (Not 5).
Grup’un temel alış ve satışlarının Türkiye’de yapılması ve varlıklarının büyük bir kısmının Türkiye’de
bulunmasından dolayı finansal bilgilerin coğrafi bölümlere göre raporlanmasına gerek duyulmamıştır.
12
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
2.1
Sunuma İlişkin Temel Esaslar
2.1.1 Uygulanan Finansal Raporlama Standartları
SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği”
(“Seri: XI, No:29 sayılı Tebliğ”) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal tablolar ile bunların
hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak
2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara dönem finansal tablolardan geçerli olmak
üzere yürürlüğe girmiş olup, SPK’nın Seri: XI, No: 25 sayılı “Sermaye Piyasasında Muhasebe
Standartları Hakkında Tebliğ”i yürürlükten kaldırılmıştır. Bu tebliğe istinaden, işletmelerin finansal
tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları
(“UMS/UFRS”)’na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen
UMS/UFRS’nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan
farkları ilgili düzenleyici yerel otorite tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS’ler uygulanacaktır.
Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, ilgili yerel düzenleyici otorite tarafından
yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) esas alınacaktır.
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK
tarafından kabul edilen muhasebe ve raporlama ilkelerine (“SPK Finansal Raporlama Standartları”)
uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere
enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Dolayısıyla finansal tablolarda,
1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, UMSK tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek
Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (“UMS 29”) uygulanmamıştır.
Finansal tabloların hazırlanış tarihi itibariyle, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’nin
UMSK tarafından yayımlananlardan farkları ilgili yerel düzenleyici otorite tarafından henüz ilan
edilmediğinden, konsolide finansal tablolar SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe
açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, UMS/UFRS’nin esas alındığı SPK Finansal Raporlama
Standartları’na uygun olarak hazırlanmıştır. Konsolide finansal tablolar ve bunlara ilişkin dipnotlar
Seri: XI, No: 29 sayılı tebliğ ile SPK’nın finansal tabloların hazırlanmasına ilişkin düzenlemelerine ve
ilan edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur.
Doğan Holding ve Türkiye’de kayıtlı olan bağlı ortaklıkları, müşterek yönetime tabi teşebbüsleri ve
iştirakleri, kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu’na (“TTK”), vergi mevzuatına ve T.C.
Maliye Bakanlığı tarafından yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı’na uygun olarak Türk Lirası
cinsinden hazırlamaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıkların kanuni finansal
tabloları faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklere uygun olarak
hazırlanmıştır.
Konsolide finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlara SPK Finansal
Raporlama Standartları’na uygun sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar
yansıtılarak düzenlenmiştir.
13
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)
2.1.2 Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin
finansal tabloları
Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıkların finansal tabloları, faaliyet gösterdikleri
ülkelerde geçerli olan mevzuata göre hazırlanmış olup, Grup’un muhasebe politikalarına uygunluk
açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir.
Grup şirketlerinin fonksiyonel para birimi raporlama para biriminden farklı ise, raporlama para
birimine aşağıdaki şekilde çevrilir:



Bilançodaki tüm varlık ve yükümlülükler, bilanço tarihindeki döviz kuru kullanılarak çevrilir
Gelir tablosundaki gelir ve giderler ortalama döviz kuru kullanılarak çevrilir ve ortaya çıkan
kur çevrim farkları özsermayede ve kapsamlı gelir tablosunda ayrı bir kalem olarak gösterilir.
Grup’un Belarus’ta faaliyet gösteren dolaylı bağlı ortaklıklarına ait finansal tablolarında, 31
Aralık 2012 tarihi itibariyle UMS 29 standardına göre enflasyon muhasebesi düzeltmeleri
yapılmıştır.
Yurtdışı operasyonların bir kısmı elden çıkarsa ya da satılırsa özsermayede takip edilmiş kur farkları
gelir tablosuna satıştan kaynaklanan kar/zararın bir parçası olarak yansıtılır. Yabancı bir kuruluşun
alımından doğan şerefiye ve gerçeğe uygun değer düzeltmeleri, yabancı kuruluşun varlık ve
yükümlülükleri olarak düşünülür ve kapanış kurundan çevrilir.
2.1.3 Konsolidasyon esasları
Konsolide finansal tablolar, aşağıda (a)’dan (e)’ye kadar olan bölümlerde beyan edilen esaslar
çerçevesindeki ana şirket Doğan Holding, Bağlı Ortaklıklar’ı, İştirakler’i ve Müşterek Yönetime Tabi
Teşebbüsler’ine (tümü ‘Grup’ olarak ifade edilmiştir) ait hesapları içerir. Konsolidasyon kapsamına
dâhil edilen şirketlerin finansal tablolarının hazırlanması sırasında, tarihsel maliyet esasına göre
tutulan kayıtlarına Not 2.1.1 ve Not 2.1.2’de belirtilen finansal tabloların hazırlanma ilkelerine
uygunluk ve Grup tarafından uygulanan muhasebe politikalarına ve sunum biçimlerine uyumluluk
açısından, gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılmıştır. Konsolidasyon kapsamına dahil edilen
şirketlerin finansal tabloları Grup tarafından uygulanan muhasebe politikaları ve sunum biçimleri
gözetilerek SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun olarak hazırlanmıştır.
Hesap dönemi içinde satın alınan veya elden çıkarılan Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi
Teşebbüsler, operasyonlar üzerindeki kontrolün/müşterek kontrolün Grup’a transfer olduğu tarihten
itibaren konsolidasyon kapsamına alınmış ve kontrolün/müşterek kontrolün ortadan kalktığı tarih
itibarıyla de konsolidasyon kapsamı dışında tutulmuştur. Kontrol gücü olmayan paylar ters bakiye ile
sonuçlansa dahi, toplam kapsamlı gelir ana ortaklık pay sahiplerine ve kontrol gücü olmayan paylara
aktarılır.
14
2.1.3 Konsolidasyon esasları (Devamı)
Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında uygulanan konsolidasyon esasları aşağıda özetlenmiştir:
(a) Bağlı Ortaklıklar
Bağlı ortaklıklar, Doğan Holding’in (a) doğrudan ve/veya dolaylı olarak kendisine ait paylar neticesinde
şirketlerdeki paylarla ilgili oy kullanma hakkının %50’den fazlasını kullanma yetkisi kanalıyla (b) oy
kullanma hakkının %50’den fazlasını kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve işletme
politikaları üzerinde fiili hakimiyet etkisini kullanmak suretiyle mali ve işletme politikalarını Doğan
Holding’in menfaatleri doğrultusunda kontrol etme yetkisi ve gücüne sahip olduğu şirketleri ifade eder.
Bağlı Ortaklıklar, kontrolün Grup’a geçtiği tarihten itibaren tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak
konsolide edilirler. Kontrolün ortadan kalktığı tarih itibariyle konsolidasyon kapsamından çıkarılırlar.
Etkin ortaklık oranı, Grup’un Doğan Holding üzerinden doğrudan ve bağlı ortaklıkları üzerinden dolaylı
olarak sahip olduğu pay oranıdır. Konsolide finansal tablolarda Doğan Ailesi üyelerine ait paylar kontrol
gücü olmayan paylar olarak değerlendirilmiş ve Grup’un net aktiflerine ve karına dahil edilmemiştir.
Bağlı ortaklıklara ait bilançolar ve gelir tabloları, tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide
edilmiş olup Holding ve bağlı ortaklıklarının sahip olduğu payların kayıtlı değeri, ilgili özsermayeden
mahsup edilmektedir. Doğan Holding ile bağlı ortaklıkları arasındaki işlemler ve bakiyeler
konsolidasyon kapsamında karşılıklı olarak silinmektedir. Doğan Holding’in ve bağlı ortaklıklarının,
bağlı ortaklıklarda sahip olduğu payların finansman maliyeti ile bu paylara ait temettüler, sırasıyla,
özsermayeden ve ilgili dönem gelirinden çıkarılmıştır. Gerekli olması halinde, Grup’un izlediği
muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe
politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır.
Grup’un bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol kaybına neden olmayan değişiklikler
özkaynak işlemleri olarak muhasebeleştirilir. Grup’un payı ile kontrol gücü olmayan payların defter
değerleri, bağlı ortaklık paylarındaki değişiklikleri yansıtmak amacıyla düzeltilir. Kontrol gücü
olmayan payların düzeltildiği tutar ile alınan veya ödenen bedelin gerçeğe uygun değeri arasındaki
fark, doğrudan özkaynaklarda Grup’un payı olarak muhasebeleştirilir.
Grup’un bir bağlı
ortaklığındaki kontrolü kaybetmesi durumunda, satış sonrasındaki kar/zarar, i) alınan satış bedeli ile
kalan payın gerçeğe uygun değerlerinin toplamı ile ii) bağlı ortaklığın varlık (şerefiye dahil) ve
yükümlülüklerinin ve kontrol gücü olmayan payların önceki defter değerleri arasındaki fark olarak
hesaplanır.
15
(a) Bağlı Ortaklıklar (Devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle Bağlı Ortaklıklar ile Doğan Holding, Bağlı
Ortaklıkları’nın ve Doğan ailesi üyelerinin oy hakları ve etkin ortaklık oranları aşağıda gösterilmiştir:
Hürriyet
Doğan Gazetecilik
Milliyet Verlags (1)
DMI
Hürriyet Medya Basım
Doğan Ofset
Mozaik
Posta Haber
Doğan Haber
Doğan Dağıtım
Doğan Dış Ticaret
Doğan Gazetecilik
Internet
Yenibir
Hürriyet
Zweigniederlassung
Hürriyet Invest
TME
Mirabridge
International B.V.
Publishing International
Holding B.V.
Job.ru LLC
Pronto Invest B.V.
TCM Adria d.o.o.
OOO Rektcentr
Publishing House
Pennsylvania Inc.
Doğan Platform
Doğan Yayın Holding
Fairworld
Falcon
Oglasnik d.o.o. (2)
Expressz Magyarorszag
Media Kft
OOO SP Belpronto
OOO Pronto Rostov
OOO Pronto Aktobe
OOO Novoprint (3)
OOO Delta-M
OOO Pronto Baikal
OOO Pronto DV
OOO Pronto Ivanovo
OOO Pronto Kaliningrad
OOO Pronto Kazan
OOO Pronto Krasnodar
OOO Pronto
Krasnoyarsk (4)
Bağlı Ortaklıkları’nın
oy hakları (%)
31 Mart
31 Aralık
2013
2012
77,65
77,65
70,76
70,76
99,88
99,88
100,00
100,00
100,00
100,00
99,93
99,93
100,00
99,87
100,00
100,00
99,94
99,94
100,00
100,00
96,52
100,00
Doğan Holding ve
üyelerinin
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
0,52
0,52
0,12
0,12
0,11
-
Doğan ailesi
Toplam
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
77,65
77,65
71,28
71,28
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
99,93
99,93
100,00
99,98
100,00
100,00
99,94
99,94
100,00
100,00
96,52
100,00
Etkin ortaklık
oranları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
61,50
61,40
70,26
53,49
74,40
74,31
69,70
69,57
61,50
61,40
61,46
61,36
63,20
60,54
53,59
55,19
68,14
68,02
75,70
75,55
72,86
75,34
100,00
100,00
100,00
100,00
-
-
100,00
100,00
100,00
100,00
70,30
61,50
53,72
61,40
100,00
100,00
74,29
100,00
100,00
67,30
-
-
100,00
100,00
74,29
100,00
100,00
67,30
61,50
61,50
45,61
61,40
61,40
45,61
100,00
100,00
-
-
100,00
100,00
45,61
45,61
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
-
-
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
100,00
100,00
75,74
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
75,59
100,00
100,00
100,00
2,40
-
2,40
-
100,00
100,00
78,14
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
77,99
100,00
100,00
100,00
45,61
75,74
75,74
72,86
72,86
45,61
45,61
74,59
74,59
75,34
75,34
45,61
100,00
60,00
100,00
80,00
100,00
55,00
100,00
100,00
100,00
95,00
72,00
80,00
100,00
60,00
100,00
80,00
100,00
55,00
100,00
100,00
100,00
95,00
72,00
80,00
-
-
100,00
60,00
100,00
80,00
100,00
55,00
100,00
100,00
100,00
95,00
72,00
80,00
100,00
60,00
100,00
80,00
100,00
55,00
100,00
100,00
100,00
95,00
72,00
80,00
45,61
27,37
45,61
29,19
45,61
25,08
45,61
45,61
45,61
43,33
32,84
36,49
45,61
27,37
45,61
29,19
45,61
25,08
45,61
45,61
45,61
43,33
32,84
36,49
100,00
100,00
-
-
100,00
100,00
45,61
45,61
16
OOO Pronto Nizhny
Novgorod
OOO Pronto Novosibirsk
OOO Pronto Oka (5)
OOO Pronto Samara
OOO Pronto Stavropol (6)
OOO Pronto UlanUde
OOO Pronto Vladivostok
OOO Pronto Moscow
OOO Pronto Neva
OOO Tambukan
OOO Utro Peterburga (5)
OOO Pronto Kemerovo
OOO Pronto Smolensk
OOO Pronto Tula
OOO Pronto Voronezh
OOO Tambov-Info
OOO Pronto Obninsk
OOO Pronto Pskov
TOO Pronto Akmola
OOO Pronto Atyrau
OOO Pronto Aktau
ZAO Pronto Akzhol
SP Pronto Kiev
Moje Delo spletni
Marketing d.o.o. (2) (7)
Bolji Posao d.o.o. Serbia
Bolji Posao d.o.o. Bosnia
OOO RUKOM (8)
Sklad Dela
Prekmurje NGO(7)
OOO Partner-Soft (3)
Pronto Soft
TOV E-Prostir
Prime Turk
Osmose Media
OOO Rosprint Samara (9)
Impress Media
Marketing LLC (2)
Pronto Ust Kamenogorsk
Doğan TV Holding (10)
Kanal D
Kanal D Yapımcılık
Alp Görsel
Fun TV
Tempo TV
Kanalspor
Milenyum TV
TV 2000
Popüler TV
D Yapım Reklamcılık
Bravo TV
Doğa TV
Doğan Holding ve
oy hakları (%)
31 Mart
31 Aralık
2013
2012
Doğan ailesi
üyelerinin
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
Toplam
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
Etkin ortaklık
oranları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
90,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
100,00
100,00
85,00
55,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
80,00
50,00
90,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
100,00
100,00
85,00
55,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
80,00
50,00
-
-
90,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
100,00
100,00
85,00
55,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
80,00
50,00
90,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
100,00
100,00
85,00
55,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
80,00
50,00
41,05
45,61
45,61
45,61
45,61
41,05
41,05
45,61
45,61
38,77
25,08
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
41,05
45,61
36,49
36,49
36,49
22,80
41,05
45,61
45,61
45,61
45,61
41,05
41,05
45,61
45,61
38,77
25,08
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
45,61
41,05
45,61
36,49
36,49
36,49
22,80
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
-
-
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
45,61
25,08
25,08
45,61
45,61
25,08
25,08
45,61
100,00
90,00
90,00
50,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
50,00
100,00
100,00
100,00
-
-
100,00
90,00
90,00
50,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
50,00
100,00
100,00
100,00
25,08
41,05
41,05
22,80
63,20
63,05
45,61
25,08
41,05
41,05
22,80
60,54
60,44
45,61
100,00
100,00
82,45
94,85
100,00
100,00
100,00
99,27
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
79,96
94,85
100,00
100,00
96,41
99,27
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
0,14
5,14
0,42
-
0,14
5,14
2,14
0,42
-
100,00
100,00
82,59
99,99
100,00
100,00
100,00
99,69
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
80,10
99,99
100,00
100,00
98,55
99,69
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
45,61
36,49
63,05
59,80
59,80
63,05
63,20
62,59
63,20
63,20
63,20
63,20
63,05
63,20
63,20
45,61
36,49
60,44
57,33
57,33
60,44
58,37
60,10
60,54
60,54
60,54
60,54
60,44
60,54
60,54
17
Doğan Holding ve
Altın Kanal
Stil TV
Selenit TV
D Çocuk
Ekinoks TV
Fleks TV
Doğan TV Dijital
Kutup TV
Galaksi TV
Koloni TV
Atılgan TV
Yörünge TV
Doruk Televizyon
Tematik TV
Süper Kanal
Uydu
Eko TV
Kanal D Romanya
Denizatı
Tasfiye Halinde
Protema Yapım (11)
NetD Dijital Yayıncılık
Doğan Uydu Haberleşme
Doğan Teleshopping
ZAO NPK(3)
Rapsodi Radyo
DMC
İnteraktif Medya
Ekin Radyo(12)
DMK
Hürservis
Doğan Faktoring
Nartek
Milpa
Doğan Oto
Enteralle Handels
Orta Anadolu Otomotiv
Çelik Halat
Ditaş Doğan
Milta Turizm
Doğan Organik
Zigana
Doğan Enerji
Nakkaştepe Elektrik
Galata Wind
Akdeniz Elektrik
D-Yapı Romanya
D Stroy
DHI Investment
Doğan ailesi
oy hakları (%)
31 Mart
31 Aralık
2013
2012
100,00
100,00
100,00
100,00
99,87
99,88
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
90,00
90,00
100,00
90,00
100,00
99,19
99,92
99,92
100,00
86,67
99,91
99,91
100,00
64,67
95,01
95,01
100,00
100,00
100,00
100,00
99,99
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
60,00
86,27
100,00
100,00
85,00
78,69
73,59
100,00
100,00
85,01
100,00
100,00
100,00
99,98
100,00
100,00
100,00
99,99
100,00
100,00
100,00
100,00
99,25
100,00
99,99
100,00
100,00
100,00
60,00
86,27
99,80
100,00
85,00
78,69
73,59
100,00
100,00
85,01
100,00
100,00
100,00
99,98
100,00
100,00
100,00
üyelerinin
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
0,06
0,06
3,33
3,33
3,33
0,40
0,05
0,05
6,67
0,03
0,03
32,00
0,02
0,02
0,22
-
18
100,00
0,34
0,01
0,22
0,20
-
Toplam
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
100,00
100,00
100,00
100,00
99,93
99,94
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
93,33
93,33
100,00
93,33
100,00
99,59
99,97
99,97
100,00
93,34
99,94
99,94
100,00
96,67
95,03
95,03
100,00
100,00
100,00
100,00
99,99
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
60,00
86,49
100,00
100,00
85,00
78,69
73,59
100,00
100,00
85,01
100,00
100,00
100,00
99,98
100,00
100,00
100,00
99,99
63,05
100,00
100,00
100,00
99,59
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
60,00
86,49
100,00
100,00
85,00
78,69
73,59
100,00
100,00
85,01
100,00
100,00
100,00
99,98
100,00
100,00
100,00
Etkin ortaklık
oranları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
63,20
60,54
63,20
60,54
63,12
60,46
63,20
60,54
63,20
60,54
63,20
60,54
65,31
63,08
63,20
60,54
63,20
60,54
56,75
54,40
63,05
54,40
63,20
60,05
63,00
60,40
63,05
52,39
63,00
60,39
63,20
39,14
59,90
57,43
69,70
69,57
63,05
60,44
63,05
60,44
63,05
63,05
45,61
63,05
63,05
63,05
63,05
100,00
95,61
75,26
36,90
86,27
100,00
86,27
85,00
78,69
73,59
100,00
98,57
85,01
100,00
100,00
100,00
99,97
100,00
100,00
100,00
60,44
60,44
60,44
45,61
59,99
60,44
60,44
100,00
95,60
75,11
36,84
86,27
99,80
86,27
84,83
78,69
73,59
98,68
98,57
85,01
100,00
100,00
100,00
99,97
100,00
100,00
100,00
(a)
(1)
(2)
(3)
(4)
(5)
(6)
(7)
(8)
(9)
(10)
(11)
(12)
b)
Bağlı Ortaklıklar (Devamı)
İlgili bağlı ortaklık, 27 Aralık 2010 tarihi itibariyle tasfiye sürecine girmiştir.
İlgili oranlar Not 15’te detayları anlatılan kontrol gücü olmayan payların satın alım opsiyonlarını içermektedir.
İlgili bağlı ortaklık 2012 yılı içerisinde tasfiye sürecine girmiştir.
İlgili bağlı ortaklık 2011 yılı içerisinde tasfiye sürecine girmiştir.
İlgili bağlı ortaklık 2010 yılı öncesinde faaliyetlerini durdurmuştur.
İlgili bağlı ortaklığın OOO Pronto Rostov ile birleşme süreci Nisan 2013’te tamamlanmıştır.
İlgili bağlı ortaklık 23 Nisan 2013 tarihi itibariyle satılmıştır.
İlgili bağlı ortaklık 2012 yılı içerisinde faaliyetlerini durdurmuştur.
İlgili bağlı ortaklık Ocak 2013’te Pronto Samara ile birleşme sürecine girmiştir.
Grup’un yasal kayıtlarına göre Doğan TV Holding’in etkin ortaklık oranı %63,05’tir. Bununla beraber Grup Not 15’te detayları
açıklanan opsiyon nedeniyle Doğan TV Holding ve bağlı ortaklıklarının faaliyet sonuçlarını UMS 32 “Finansal Araçlar: Kamuyu
Aydınlatma ve Sunum” standardı gereği ilave pay oranı dikkate alındığında, etkin ortaklık oranı %68,47 olarak hesaplanmaktadır.
İlgili bağlı ortaklık 26 Kasım 2012 tarihi itibarıyla tasfiye sürecine girmiştir.
İlgili bağlı ortaklığın 13 Aralık 2011 tarihinde imzalanan pay devir sözleşmesinin fesih edilmesi nedeniyle, 7 Şubat 2013 tarihinde
pay devir işlemi iptal edilmiştir.
Müşterek yönetime tabi teşebbüsler
Müşterek yönetime tabi teşebbüsler, Doğan Holding ve bağlı ortaklıklarının bir veya daha fazla sayıdaki
taraf ile birlikte ortak kontrolüne tabi ve sözleşme ile ekonomik bir faaliyetin üstlenildiği şirketlerdir.
Müşterek yönetime tabi teşebbüsler, 31 Aralık 2012 tarihine kadar oransal konsolidasyon yöntemi
kullanılarak konsolide edilmekteydi.
UFRS 11’de 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere yürürlüğe giren düzenleme uyarınca,
müşterek yönetime tabi teşebbüsler bu tarihten geçerli olmak üzere özkaynak yöntemi ile konsolide
edilmeye başlanmış olup, ilgili değişiklik geriye dönük olarak uygulanmış ve mali tablolar yeniden
düzenlenmiştir. İlgili müşterek yönetime tabi teşebbüslere ait özet finansal sonuçlara Not 4’de yer
verilmiştir.
(c)
İştirakler
İştirakler, Grup’un önemli derecede etkide bulunduğu, bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi
teşebbüslerin dışında kalan işletmelerdir. Önemli derecede etkinlik, bir işletmenin finansal ve
operasyonel politikalarına ilişkin kararlarına münferiden veya müştereken kontrol yetkisi olmaksızın
katılma gücünün olmasıdır. İştirakler, özsermaye yöntemi ile konsolide edilmiştir. Bunlar, Grup’un
genel olarak oy hakkının %20 ile %50’sine Doğan Holding ve bağlı ortaklıklarının, sahip oldukları oy
hakları aracılığıyla sahip olduğu veya Grup’un, şirket faaliyetleri üzerinde kontrol yetkisine sahip
bulunmamakla birlikte önemli derecede etkinliğe sahip olduğu kuruluşlardır. Grup ve İştirakler’i
arasındaki işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar, Grup’un iştirak payına paralel olarak silinmiştir;
gerçekleşmemiş zararlar da, transfer edilen varlıkla ilgili herhangi bir değer düşüklüğüyle ilgili kanıt
sağlanamaması durumunda silinmektedir. İştirakler’in net varlıklarındaki artış veya azalışlar Grup’un
payına düşen kısmı gösterecek şekilde artırılarak veya azaltılarak konsolide finansal tablolara yansıtılır
ve konsolide gelir tablolarında “Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların zararlarındaki paylar”
kaleminde gösterilir. İştirakin, Grup’un iştirakteki payını (özünde Grup’un iştirakteki net yatırımının
bir parçasını oluşturan herhangi bir uzun vadeli yatırımı da içeren) aşan zararları kayıtlara alınmaz.
İlave zarar ayrılması ancak Grup’un yasal veya zımni kabulden doğan yükümlülüğe maruz kalmış
olması ya da iştirak adına ödemeler yapmış olması halinde söz konusudur. Grup ile iştirak arasındaki
işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar, Grup’un iştirakteki payı ölçüsünde düzeltilmiş olup,
gerçekleşmemiş zararlar da, işlem, transfer edilen varlığın değer düşüklüğüne uğradığını göstermiyor
ise, düzeltilmiştir. Grup, İştirakler ile ilgili yükümlülük altına girmediği sürece, İştirakler’in kayıtlı
değeri sıfır olduğunda özkaynak yöntemi kullanılmasına son verir. Grup’ın 31 Mart 2013 ve 31 Aralık
2012 tarihleri itibarıyla iştiraki bulunmamaktadır.
19
2.1.4 Netleştirme/ Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net
olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine
getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler.
2.1.5 Karşılaştırmalı bilgiler
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup’un konsolide finansal
tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal
tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde
yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. Grup, UFRS 11 kapsamında yapılan yeniden
düzenlemeye ilave olarak, cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlaması
açısından önceki dönem finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapmıştır. Sınıflamaların niteliği, nedeni
ve tutarları aşağıda açıklanmıştır:
- “Diğer Gelirler” içerisinde gösterilen 93 TL tutarındaki “SGK Sigortası Prim İndirimi” “Satışların
Maliyeti”, “Genel Yönetim Giderleri” ve “Satış ve Pazarlama Giderleri”nden netleştirilerek
gösterilmiştir.”
- “Finansal Giderler” içerisinde gösterilen 1.329 TL tutarındaki “Pos Hizmet Bedelleri” “Pazarlama,
Satış ve Dağıtım Giderleri”ne sınıflanmıştır.
- “Genel yönetim giderleri” içerisindeki 152 TL tutarındaki personel gideri “Satışların maliyeti”ne
sınıflanmıştır.
Cari dönemde yapılan bu sınıflamaların konsolide net dönem karına ve geçmiş yıl kar/(zararına) etkisi
bulunmamaktadır.
2.1.6 Önemli muhasebe politikaları ve tahminlerindeki değişiklik ve hatalar ile önceki dönem
finansal tablolarının yeniden düzenlenmesi
Yeni bir UMS/UFRS’nin ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, söz
konusu UMS/UFRS’nin varsa, geçiş hükümlerinde uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak
uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında
isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak
uygulamakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Cari dönemde kullanılan
muhasebe politikaları Not 2.1.5’te açıklanan sınıflamalar ve 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren yürürlüğe
giren UFRS 11’deki değişiklikler haricinde 31 Aralık 2012 tarihinde sona eren yıla ait finansal tabloların
hazırlanmasında kullanılan muhasebe politikaları ile aynıdır.
a. Grup yönetimi yaptığı değerlendirme neticesinde aldığı kararla; konsolide finansal tablolarında
önceki dönemlerde elde etme bedelinden birikmiş amortisman ve varsa değer düşüklüklerinin
ayrılması suretiyle hesaplanarak maliyet bedeli ile tutulan “yatırım amaçlı gayrimenkuller”ini
gerçeğe uygun değerleri ile göstermeye karar vermiştir. Grup bu değişikliğin etkilerini, “UMS 8 Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar” (“UMS 8”) standardına
uygun olarak, 1 Ocak 2010 tarihinden başlayarak yansıtmış ve konsolide finansal tablolarını
yeniden düzenlemiştir. Bu değişiklik neticesinde Grup’un 31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011
tarihleri itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkulleri 42.602 TL ve 42.437 TL tutarlarında artmış;
değişikliğin 31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibarıyla Grup’un özkaynaklarına ve net
dönem zararına etkisi sırasıyla 35.054 TL ve 29.848 TL, 3.261 TL ve 3.453 TL tutarlarında
olmuştur.
20
finansal tablolarının yeniden düzenlenmesi (devamı)
b.
Not 2.1.7’de açıklandığı üzere UFRS 11 standardındaki değişikliklerin geriye dönük olarak
uygulanması gerekmektedir. UMS 31 kapsamında muhasebeleştirilen müşterek yönetime tabi
teşebbüsler UFRS 11 uyarınca iş ortaklığı olarak değerlendirilerek oransal konsolidasyon
metodu yerine özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilmiş olup geçmiş dönem
finansal tabloları yeniden düzenlenmiştir. İlgili değişikliğin mali tablolara etkisi aşağıdaki
tabloda özetlenmiştir.
31 Aralık 2012
Dönen Varlıklar
Ticari alacaklar
Diğer alacaklar
Daha Önce
Raporlanan
İş ortaklıkları
ile ilgili
düzeltme
Yeniden
düzenlenmiş
2.242.262
173.674
(76.284)
3.369
2.165.978
177.043
13.974
727.320
4.986
(29.487)
18.960
697.833
3.482
67.767
71.249
Stoklar
Canlı varlıklar
420.781
1.102
235.829
208
(220)
(3.925)
-
420.781
882
231.904
208
374.640
(31.357)
343.283
Duran Varlıklar
Ticari alacaklar
166.977
(164.760)
2.217
131.327
2.216
336.225
1.648.983
1.078.567
518.957
116.468
(25.087)
361.571
(106.849)
(722.071)
(72.527)
(7.370)
106.240
2.216
361.571
229.376
926.912
1.006.040
518.957
109.098
475.654
(77.434)
398.220
Diğer alacaklar
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar
Şerefiye
21
31 Aralık 2012
Finansal borçlar
İlişkili taraflara ticari borçlar
Diğer ticari borçlar
Diğer borçlar
Daha Önce
Raporlanan
1.567.766
35.392
İş ortaklıkları
ile ilgili düzeltme
(174.638)
(17.543)
Yeniden
düzenlenmiş
1.393.128
17.849
377.518
(23.261)
354.257
200.318
102.216
9.837
2.730
30.886
(37.050)
(15.855)
(8)
(1.047)
(716)
163.268
86.361
9.829
1.683
30.170
88.661
(6.358)
82.303
Finansal borçlar
1.448.466
(492.144)
956.322
314.924
(25.760)
289.164
İlişkili taraflara ticari borçlar
36.636
(36.636)
-
55.722
98.377
(42.415)
(4.002)
13.307
94.375
12.503
196.289
(1)
35
12.502
196.324
Diğer borçlar
Çalışanlara sağlanan faydalar
22
31 Aralık 2012
Gelir Tablosu
Satış gelirleri
Satışların maliyeti (-)
Brüt esas faaliyet karı
Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (-)
Genel yönetim giderleri (-)
Diğer faaliyet gelirleri
Diğer faaliyet giderleri (-)
Faaliyet karı/ (zararı)
yatırımların zararlarındaki paylar
Finansal gelirler
Finansal giderler (-)
Vergi öncesi kar/ (zarar)
Vergi (gideri) / geliri
Dönem vergi gideri
Ertelenen vergi geliri/ (gideri)
Sürdürülen faaliyetler net dönem karı / (zararı)
23
Daha Önce
Raporlanan
3.156.524
(2.211.509)
İş ortaklıkları ile
ilgili düzeltme
(94.731)
52.313
Yeniden
düzenlenmiş
3.061.793
(2.159.196)
945.015
(42.418)
902.597
(411.229)
(409.553)
341.560
3.969
41.978
2.462
(407.260)
(367.575)
344.022
(155.168)
310.625
3.934
9.925
(151.234)
320.550
463.928
22.306
(59.180)
22.306
404.748
(450.584)
19.161
(431.423)
323.969
(7.788)
316.181
(84.205)
1.697
(82.508)
17.825
257.589
6.090
-
23.916
257.589
31 Aralık 2011
Dönen Varlıklar
Ticari alacaklar
Diğer alacaklar
- İlişkili taraflardan diğeri alacaklar
- Diğer alacaklar
Stoklar
Canlı varlıklar
Daha Önce
Raporlanan
ilgili düzeltme
Yeniden düzenlenmiş
3.468.486
191.672
(14.053)
-
3.454.433
191.672
4.511
679.652
4.174
(32.806)
8.685
646.846
3.702
34.858
253.104
4.640
74
268.410
11.492
(3.267)
(4.640)
(13.690)
3.702
46.350
249.837
74
254.720
133.527
417.005
18.096
5.730
191.038
1.202.061
727.226
539.951
90.124
(133.253)
253.069
(10.796)
(533.062)
(65.935)
(14.240)
274
417.005
18.096
5.730
253.069
180.242
668.999
661.291
539.951
Duran Varlıklar
Ticari alacaklar
Diğer alacaklar
Stoklar
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar
Şerefiye
24
75.884
31 Aralık 2011
Daha Önce
Raporlanan
934.850
ilgili düzeltme
(78.565)
246
444.997
71.561
24.641
(36.825)
(3.637)
24.887
408.172
67.924
89.907
38.858
6.610
44.093
396.167
(2.400)
(88)
(1.680)
(45)
(13.712)
87.507
38.770
382.455
1.623.232
(482.303)
1.140.929
456.520
(21.558)
434.962
96.452
(34.669)
61.783
265
242
507
49.311
(2.336)
46.975
405.583
(919)
404.664
137.959
(217)
137.742
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Finansal borçlar
Ticari borçlar
- İlişkili taraflara ticari borçlar
- Diğer ticari borçlar
Diğer borçlar
- İlişkili taraflara diğer borçlar
- Diğer borçlar
Yeniden düzenlenmiş
856.285
4.930
44.048
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Finansal borçlar
Diğer borçlar
Borç Karşılığı
Kıdem Tazminatı Karşılığı
Geçmiş yıllar zararları
Net dönem karı/ (zararı)
(17.517)
-
(17.517)
(753.735)
-
(753.735)
822.005
(2.295)
819.710
Grup, 1 Ocak 2012 tarihinden itibaren D-smart tarafından ödenen taahhütlü abone kazanım
giderlerini abonenin verdiği taahhüt süresi boyunca aktifleştirmeye başlamış olup, aktifleştirilen
tutarlar maddi olmayan duran varlıklar hesabında muhasebeleştirilmiştir.
Konsolide finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibarıyla raporlanan varlıklar ve
yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi
boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını
gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin ulaşılabilen en iyi
bilgilere dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir. Muhasebe
tahminlerindeki değişiklikler yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde,
gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak
uygulanır.
c.
Cari dönemde kullanılan önemli muhasebe tahminleri ve politikaları, yukarıda açıklanan yeni
düzenlemeler haricinde, 31 Aralık 2012 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tabloların
hazırlanmasında kullanılan muhasebe politikaları ve tahminleri ile tutarlıdır.
25
Daha önce
raporlanan
2.860.678
(2.060.810)
799.868
(381.169)
(394.371)
99.293
(1.213.403)
(1.089.782)
İş ortaklıkları
ile ilgili
düzeltme
(79.702)
44.030
(35.672)
22.971
17.608
(793)
2.508
6.622
Yeniden
düzenlenmiş
2.780.976
(2.016.780)
764.196
(358.198)
(376.763)
98.500
(1.210.895)
(1.083.160)
972.076
(770.442)
(41.639)
44.252
(27)
(41.639)
1.016.328
(770.469)
(888.148)
9.208
(878.940)
Dönem vergi gideri
(191.523)
(15.037)
1.270
(10.489)
(190.253)
(25.515)
(1.094.708)
-
(1.094.708)
132.278
-
132.278
Net dönem karı/(zararı)
(962.430)
-
(962.430)
Dönem karı/ (zararı)nın dağılımı:
Ana ortaklık payları
(208.439)
(753.735)
(256)
-
(208.695)
(753.735)
Net dönem (zararı)
(962.430)
-
(962.430)
31 Aralık 2011
Gelir Tablosu
Satış gelirleri
Finansal gelirler
Sürdürülen faaliyetler net dönem karı / (zararı)
Durdurulan faaliyetler
Durdurulan faaliyetler vergi sonrası dönem net karı
26
Daha önce
raporlanan
İş ortaklıkları
ile ilgili düzeltme
Yeniden
düzenlenmiş
745.588
(563.644)
(22.205)
17.260
723.383
(546.536)
181.944
(4.945)
176.847
(87.089)
(94.133)
156.025
(15.652)
4.796
4.159
(277)
912
(82.293)
(89.822)
155.748
(14.740)
141.095
4.645
145.740
688.866
(706.516)
18.286
(46.280)
17.491
18.286
642.586
(689.025)
123.445
(5.858)
117.587
Dönem vergi gideri
(37.066)
(6.789)
267
5.591
(36.799)
(1.198)
79.590
-
79.590
31 Mart 2012
Gelir Tablosu
Satış gelirleri
Finansal gelirler
Net dönem (zararı)
27
2.1.7
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları:
Aşağıdaki yeni ve güncellenmiş standart ve yorumlar Grup tarafından uygulanmış ve bu konsolide
finansal tablolarda raporlanan tutarlara ve yapılan açıklamalara etkisi olmuştur. Bununla birlikte
aşağıda cari dönemde geçerli olup Grup’un finansal tablolarına etkisi olmayan standartlar ile henüz
yürürlüğe girmemiş ve Grup tarafından erken uygulanması benimsenmemiş standartlar ve yorumlara
ilişkin detaylara yer verilmiştir.
(a) 1 Ocak 2013 yılından itibaren geçerli olan ve Grup’un finansal tablolarına etkisi olan
standartlar
Konsolidasyon, müşterek anlaşmalar, iştirakler ve bunların sunumuyla ilgili yeni ve revize edilmiş
standartlar
Mayıs 2011’de konsolidasyon, müşterek anlaşmalar, iştirakler ve bunların sunumuyla ilgili olarak
UFRS 10, UFRS 11, UFRS 12, UMS 27 (2011) ve UMS 28 (2011) olmak üzere beş standart
yayınlanmıştır.
Bu beş standardın getirdiği önemli değişiklikler aşağıdaki gibidir:
UFRS 10, UMS 27 Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar standardının konsolide finansal tablolar
ile ilgili kısmının yerine getirilmiştir. UFRS 10’un yayımlanmasıyla SIC-12 Konsolidasyon – Özel
Amaçlı İşletmeler yorumu da yürürlükten kaldırılmıştır. UFRS 10’a göre konsolidasyon için tek bir
esas vardır, kontrol. Ayrıca UFRS 10, üç unsuru içerecek şekilde kontrolü yeniden tanımlamaktadır:
(a) yatırım yaptığı işletme üzerinde güce sahip olması (b) yatırım yaptığı işletmeyle olan ilişkisinden
dolayı değişken getirilere maruz kalması veya bu getirilerde hak sahibi olması (c) elde edeceği
getirilerin miktarını etkileyebilmek için yatırım yaptığı işletme üzerindeki gücünü kullanma imkânına
sahip olması. Farklı örnekleri içerek şekilde UFRS 10’nun ekinde uygulama rehberi de bulunmaktadır.
UFRS 11, UMS 31 İş Ortaklıklarındaki Paylar standardının yerine getirilmiştir. UFRS 11, iki veya
daha fazla tarafın müşterek kontrolü olduğu müşterek anlaşmaların nasıl sınıflanması gerektiğini
açıklamaktadır. UFRS 11’in yayımlanması ile UFRYK 13 Müştereken Kontrol Edilen İşletmeler Ortak Girişimcilerin Parasal Olmayan Katılım Payları yorumu yürürlükten kaldırılmıştır. UFRS 11
kapsamında müşterek anlaşmalar, tarafların anlaşma üzerinde sahip oldukları hak ve yükümlülüklerine
bağlı olarak müşterek faaliyet veya iş ortaklığı şeklinde sınıflandırılır. Buna karşın UMS 31
kapsamında üç çeşit müşterek anlaşma bulunmaktadır: müştereken kontrol edilen işletmeler,
müştereken kontrol edilen varlıklar, müştereken kontrol edilen faaliyetler. Buna ek olarak, UFRS 11
kapsamındaki iş ortaklıklarının özkaynak yöntemi kullanılarak muhasebeleştirilmesi gerekirken, UMS
31 kapsamındaki birlikte kontrol edilen ortaklıklar ya özkaynak yöntemiyle ya da oransal
konsolidasyon yöntemiyle muhasebeleştirilebilmekteydi.
UFRS 12 dipnot sunumuna ilişkin bir standart olup bağlı ortaklıkları, müşterek anlaşmaları, iştirakleri
ve/veya konsolide edilmeyen yapısal şirketleri olan işletmeler için geçerlidir. UFRS 12’ye göre
verilmesi gereken dipnot açıklamaları genel olarak yürürlükteki standartlara göre çok daha
kapsamlıdır.
UFRS 10, 11 ve 12’de yapılan değişiklikler, bu standartların ilk kez uygulanması sırasında bazı geçiş
kurallarına açıklama getirmek amacıyla Haziran 2012 tarihinde yayınlanmıştır.
28
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)
2.1.7 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
(a) 1 Ocak 2013 yılından itibaren geçerli olan ve Grup’un finansal tablolarına etkisi olan
standartlar (devamı)
Geçiş kuralları ile ilgili olan değişikliklerle birlikte bu beş standart, 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu
tarih sonrasında başlayan mali dönemlerden itibaren geçerlidir. Bu beş standardın uygulanmasının
UFRS 11 standardındaki değişiklikler haricinde konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlar
üzerinde önemli etkisi olmamıştır. Yapılan değişikliklerin geriye dönük olarak uygulanması
gerekmektedir. UMS 31 kapsamında muhasebeleştirilen müşterek yönetime tabi teşebbüsler UFRS 11
uyarınca iş ortaklığı olarak değerlendirilerek oransal konsolidasyon metodu yerine özkaynaktan pay
alma yöntemine göre muhasebeleştirilmiş olup geçmiş dönem finansal tabloları not 2.1.6’da detayları
açıklandığı üzere yeniden düzenlenmiştir.
UMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar
UMS 19’a yapılan değişiklikler tanımlanmış fayda planları ve işten çıkarma tazminatının
muhasebesini değiştirmektedir. En önemli değişiklik tanımlanmış fayda yükümlülükleri ve plan
varlıkların muhasebeleştirilmesi ile ilgilidir. Değişiklikler, tanımlanmış fayda yükümlülüklerinde ve
plan varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim olduğunda bu değişikliklerin kayıtlara
alınmasını gerektirmekte ve böylece UMS 19’un önceki versiyonunda izin verilen ‘koridor yöntemi’ni
ortadan kaldırmakta ve geçmiş hizmet maliyetlerinin kayıtlara alınmasını hızlandırmaktadır.
Değişiklikler, konsolide bilançolarda gösterilecek net emeklilik varlığı veya yükümlülüğünün plan
açığı ya da fazlasının tam değerini yansıtabilmesi için, tüm aktüeryal kayıp ve kazançların anında
kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilmesini gerektirmektedir. Grup, 2012 yılında UMS 19’da
meydana gelen ve 1 Ocak 2013’ten itibaren geçerli olan değişikliği erken uygulamayı tercih etmiş
olup, 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla tüm aktüeryal kayıp ve kazançlar diğer kapsamlı gelir tablosunda
muhasebeleştirmiştir. UMS 19’da yapılan değişikliklerin geriye dönük olarak uygulanması
gerekmektedir. Bu sebeple Grup yönetimi muhasebe politikası değişiklikliğinin 31 Mart 2012
itibarıyla sona eren hesap dönemindeki finasal tablolara olan etkisini değerlendirmiş ve hesaplanan
vergi sonrası etkilerin önemlilik sınırının altında kalması nedeniyle geçmiş dönem finansal tablolarının
yeniden düzenlenmemesine karar vermiştir.
29
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)
2.1.7 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
(b) 1 Ocak 2013 yılından itibaren geçerli olan ve Grup’un finansal tablolarına etkisi olmayan
standartlar
UMS 1 (Değişiklikler)
UFRS 13
UFRS 7 (Değişiklikler)
UFRSlere Yapılan Değişiklikler
UFRYK 20
Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerinin Sunumu
Karşılaştırmalı Bilgi Sunumuna İlişkin Yükümlülüklerin
Netleştirilmesi
Gerçeğe Uygun Değer Ölçümleri
Sunum – Finansal Varlık ve Finansal Borçların Netleştirilmesi
UMS 1’e Yapılan Değişiklikler Dışındaki Yıllık İyileştirmeler
Yerüstü Maden İşletmelerinde Üretim Aşamasındaki Hafriyat
(Dekapaj) Maliyetleri
(c) Henüz yürürlüğe girmemiş ve Grup tarafından erken uygulanması benimsenmemiş
standartlar ve yorumlar
Grup henüz yürürlüğe girmemiş aşağıdaki standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen aşağıdaki
değişiklik ve yorumları henüz uygulamamıştır:
UFRS 9
Finansal Araçlar
UFRS 9 ve UFRS 7 (Değişiklikler) UFRS 9 ve Geçiş Açıklamaları için Zorunlu Yürürlük Tarihi
Finansal Varlık ve Finansal Borçların Netleştirilmesi
Yukarıda belirtilen standartlar, 2014 ve takip eden yıllarda yürürlüğe girecek olup, Grup, sözkonusu
standartların uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz belirlememiş
olup; sözkonusu farkların, finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisinin olmasını beklememektedir.
NOT 3 - İŞLETME BİRLEŞMELERİ
31 Mart 2013 ve 31 Mart 2012 tarihinde sona eren ara hesap dönemleri içinde gerçekleşen önemli
işletme birleşmesi bulunmamaktadır.
30
NOT 4 – ÖZKAYNAK YÖNTEMİ İLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR
Doğan Holding’in müşterek yönetime tabi teşebbüsleri (“Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsleri”)
aşağıda belirtilmiştir. Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler’in temel faaliyet konuları, bölümleri, faaliyet
gösterdikleri ülkeler ve müteşebbis ortakları aşağıda gösterilmiştir:
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüs
ASPM Holding B.V.
OOO Autoscout24
Doğan Burda Dergi Yayıncılık ve
Pazarlama A.Ş. (“Doğan Burda”)
DB Popüler Dergiler Yayıncılık A.Ş. (“DB Popüler”)
Doğan ve Egmont Yayıncılık ve
Yapımcılık Ticaret A.Ş. (“Doğan Egmont”)
Dergi Pazarlama Planlama ve Ticaret A.Ş. (“DPP”)
Ultra Kablolu Televizyon ve Telekomünikasyon
Sanayi ve Ticaret A.Ş (“Ultra Kablolu”)
Birey Seçme ve Değerlendirme
Danışmanlık Ltd. Şti. (“Birey İK”)
Katalog Yayın ve Tanıtım Hizmetleri A.Ş. (“Katalog”)
Tipeez İnternet Hizmetleri A.Ş. (“Tipeez”)
DD Konut Finansman A.Ş. (“DD Konut Finansman”)
Aslancık Elektrik Üretim A.Ş.
(“Aslancık Elektrik”)
D-Tes Elektrik Enerjisi Toptan Satış A.Ş. (“D Tes”)
Boyabat Elektrik Üretim ve Ticaret A.Ş.
(“Boyabat Elektrik”)
Tasfiye halinde İsedaş İstanbul Elektrik Dağıtım
Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“İsedaş”)
Gas Plus Erbil Ltd. (“Gas Plus Erbil”)
Nakkaştepe Gayrimenkul Yatırımları İnşaat Yönetim ve
Ticaret A.Ş. (“Nakkaştepe Gayrimenkul”)
Kandilli Gayrimenkul Yatırımları Yönetim
İnşaat ve Ticaret A.Ş.
Ülke
Faaliyet
konusu
Müteşebbis
ortak
Hollanda
Rusya
Internet yayıncılığı
Internet yayıncılığı
Autoscout24 GmbH
Autoscout24 GmbH
Türkiye
Türkiye
Dergi yayıncılık
Dergi basım
Burda GmbH
Burda GmbH
Türkiye
Türkiye
Dergi yayıncılık
Planlama
Egmont
Burda GmbH
Türkiye
Koç Holding A.Ş.
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Telekomünikasyon
Doğan Portal ve
Rehber yayıncılık
Konut finansmanı
Türkiye
Enerji
Türkiye
Enerji
Türkiye
Enerji
Unit Investment N.V.
Doğuş Holding A.Ş.
Türkiye
Enerji
Jersey
Enerji
Tekser İnşaat
Sanayi ve Ticaret A.Ş. ve
Çukurova Holding A.Ş.
Newage Alzarooni Limited
Türkiye
Gayrimenkul
Rönesans Gayrimenkul Yatırım A.Ş.
Türkiye
Gayrimenkul
Rönesans Gayrimenkul Yatırım A.Ş.
31
Elektronik Ticaret A.Ş.
Seat Pagine Gialle SPA
Tweege Holdings LP.
Deutsche Bank AG
Doğuş Holding A.Ş. ve
Anadolu Endüstri Holding A.Ş.
Doğuş Holding A.Ş.
Unit Investment N.V.ve
Anadolu Endüstri Holding A.Ş.
NOT 4 – ÖZKAYNAK YÖNTEMİ İLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR (Devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler ile Doğan
Holding ve Bağlı Ortaklıkları’nın ve Doğan Ailesi üyelerinin oy hakları ve etkin ortaklık oranları aşağıda
gösterilmiştir:
Şirket ismi
Doğan Holding ve
Bağlı Ortaklıkları’nın Doğan ailesi üyelerinin
Toplam
oy hakları (%)
oy hakları (%)
oy hakları (%)
31 Mart 31 Aralık
31 Mart 31 Aralık
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
2013
2012
2013
2012
ASPM Holding B.V.
OOO Autoscout24(1)
DB
DB Popüler(2)
Doğan Egmont
DPP
Ultra Kablolu (3)
Birey İK
Katalog (4)
Tipeez
DD Konut Finansman
Aslancık Elektrik
D Tes
Boyabat Elektrik
İsedaş (5)
Gas Plus Erbil
Nakkaştepe Gayrimenkul
Kandilli Gayrimenkul
(1)
(2)
(3)
(4)
(5)
37,88
37,88
44,89
44,87
50,00
46,00
50,00
50,00
50,00
30,00
47,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
37,88
37,88
44,89
44,87
50,00
46,00
50,00
50,00
50,00
30,00
47,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
0,49
0,01
10,00
50,00
4,00
-
0,49
0,01
10,00
50,00
4,00
-
37,88
37,88
45,38
44,88
50,00
56,00
50,00
100,00
50,00
30,00
51,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
37,88
37,88
45,38
44,88
50,00
56,00
50,00
100,00
50,00
30,00
51,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
Etkin ortaklık
oranları (%)
31 Mart 31 Aralık
2013
2012
23,26
23,26
34,00
33,99
37,87
34,83
37,87
26,80
37,87
18,45
47,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
19 Şubat 2013 tarihinde tasfiye sürecine girmiştir.
DB Popüler Dergiler Yayıncılık A.Ş.’nin 25 Mart 2013 tarihli Olağan Genel Kurul Toplantısı’nda Şirket’in
faaliyetinin devam etmesine bir fayda görülmemesi sebebiyle fesih ve tasfiye edilmesine karar verilmiştir.
İlgili müşterek yönetime tabi teşebbüsün Kasım 2006’da şirket faaliyetleri durdurulmuştur.
İlgili müşterek yönetime tabi teşebbüsün Eylül 2009’da şirket faaliyetleri durdurulmuştur.
İlgili müşterek yönetime tabi teşebbüs 19 Ağustos 2011’de şirket tasfiye sürecine girmiştir.
32
23,26
23,26
33,93
33,92
37,80
34,76
37,80
26,74
37,80
18,42
47,00
33,33
25,00
33,00
45,00
50,00
50,00
50,00
NOT 4 - ÖZKAYNAK YÖNTEMİ İLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR (Devamı)
Konsolide finansal tablolarda özkaynaktan pay alma yöntemi ile ile konsolide edilen Müşterek Yönetime
Tabi Teşebbüsler ile ilgili özet finansal bilgiler, toplu olarak, dönen varlıklar, duran varlıklar, kısa vadeli
yükümlülükler, uzun vadeli yükümlülükler, gelirler, brüt kar ve net dönem karı hesaplarıyla aşağıda
gösterilmiştir:
31 Mart 2013
315.699
3.249.449
31 Aralık 2012
339.549
3.199.894
Toplam varlıklar
3.565.148
3.539.443
760.375
1.866.122
897.454
1.721.909
Toplam yükümlülükler
2.626.497
2.619.363
Net varlıklar
938.651
920.080
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların
net varlıklarında Grup’un payı
371.813
361.571
Dönen varlıklar
Duran varlıklar
1 Ocak31 Mart 2013
1 Ocak31 Mart 2012
Satış gelirleri
121.403
(69.659)
51.744
52.941
(38.401)
14.540
Diğer faaliyet (giderleri)/gelirleri, net
Finansal gelirler/(giderler) (-), net
(13.076)
(25.704)
(577)
(44.153)
(13.945)
(9.122)
(1.504)
965
Vergi öncesi zarar
(31.766)
(9.066)
(156)
6.727
(561)
(17.067)
Sürdürülen faaliyetler net dönem zararı
(25.195)
(26.694)
Net dönem zararı
(25.195)
(26.694)
(7.970)
18.286
Gelir tabloları:
Dönem vergi gideri
Ertelenmiş vergi geliri/(gideri)
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların
dönem karında Grup’un payı
33
Finansal Borçlar
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Boyabat Elektrik
Aslancık Elektrik
DD Konut Finansman
Diğer
1.375.483
271.585
242.033
9.443
1.334.678
244.781
297.909
9.473
Toplam
1.898.544
1.886.841
Finansal Borçlar
Boyabat Elektrik
Grup’un müşterek yönetime tabi teşebbüsü Boyabat Elektrik’in, Sinop ili Boyabat ilçesindeki
513MW kurulu kapasiteli baraj tipi hidroelektrik santrali projesinin gerekli yasal izinlerin alınmasını
takiben 5 Aralık 2012’de faaliyete geçmiştir. Boyabat Elektrik’in yapmakta olduğu yatırım borç ve
özkaynak kombinasyonu ile finanse edilmiştir. 25 Temmuz 2008 ve 31 Ağustos 2009 tarihlerinde
imzalanan ön protokoller ve 15 Ocak 2010 tarihinde imzalanan kredi sözleşmesi kapsamında, Boyabat
Elektrik’e toplam 750.000 ABD Doları kredi, Türkiye’deki ticaret bankalarının oluşturduğu
konsorsiyum tarafından sağlanmıştır. Boyabat Elektrik, 31 Mart 2013 tarihine kadar muhtelif
tarihlerde sözkonusu finansman paketinden 750.000 ABD Doları fon kullanımı yapmıştır.
Kullanılan krediyle ilgili Boyabat Elektrik’in karşılaması gereken finansal taahhütler aşağıdaki gibidir:
- Borç/özkaynak oranı kredi süresi boyunca 70:30 oranının üstünde olmamalıdır.
- Borç karşılama oranı ardışık iki faiz ödeme tarihlerinden herhangi birinde 1.1: 1 oranından az
olmamalıdır (en erken bütün finanse edilen projelerin tamamlanmasından itibaren).
15 Ocak 2010 tarihinde imzalanan kredi sözleşmesi kapsamında, 15 Ocak 2010 tarihinde imzalanan
pay rehini sözleşmesi ve bu sözleşmeye ilave olarak muhtelif tarihlerde imzalanan ek pay rehin
sözleşmeleri uyarınca Boyabat Elektrik’ın paylarının tamamı üzerinde kredi sağlayıcı konsorsiyum
bankalar lehine rehin tesis edilmiştir.
Aslancık Elektrik
Grup’un müşterek yönetime tabi teşebbüsü Aslancık Elektrik’in Giresun ili Doğankent İlçesi’nde
yapılmakta olan hidrolik enerjiye bağlı 120MWm/93MWe kurulu kapasiteli üretim tesisinin inşaatına
2010 yılında başlamış olup, 2013 yılı Kasım ayında bitirilmesi planlanmaktadır. 24 Ocak 2011
tarihinde imzalanan kredi sözleşmesi kapsamında, Aslancık Elektrik’e toplam 160.000 ABD Doları
kredi sağlanması planlanmıştır. Bu kapsamda Aslancık Elektrik 31 Mart 2013 tarihine kadar muhtelif
tarihlerde 150.155 ABD Doları tutarında banka kredisi kullanmıştır.
24 Ocak 2011 tarihinde imzalanan kredi sözleşmesi kapsamında, aynı tarihte imzalanan pay rehini
sözleşmesi ve bu sözleşmeye ilave olarak muhtelif tarihlerde imzalanan ek pay rehin sözleşmeleri
uyarınca Aslancık Elektrik’in paylarının tamamı üzerinde finansal kuruluşlar lehine rehin tesis
etmiştir.
34
Sabit Kıymetler
31 Mart 2013
1.900.219
309.750
1.680
5.756
2.217.405
Boyabat Elektrik
Aslancık Elektrik
DD Konut Finansman
Diğer
Toplam
31 Aralık 2012
1.914.617
274.942
1.801
6.139
2.197.499
Özkaynak yöntemi ile değerlenen yatırımlara ilişkin amortisman ve itfa paylarının toplam tutarı 5.172
TL (31 Mart 2012: 81 TL)’dir.
NOT 5 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
a)
Grup dışı gelirler
Medya
Perakende
Diğer
b)
2013
608.496
93.405
78.093
2012
584.937
81.112
57.334
779.994
723.383
2013
(24.984)
919
13.120
2012
184.056
3.446
(69.915)
(10.945)
117.587
Medya
Perakende
Diğer
35
31 MART 2013 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT
NOT 5 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı)
c)
31 Mart 2013 tarihinde sona eren hesap dönemine ait sektörel bilgi analizi;
Medya
Perakende
Diğer
Bölümler arası
eliminasyon
Bölüm içi gelirler
Bölümler arası gelirler
608.496
339.403
3.962
93.405
858
495
78.093
3.404
12.829
-
779.994
343.665
17.286
Toplam gelirler
951.861
94.758
94.326
-
1.140.945
Toplam satışların maliyeti
(704.946)
(59.933)
(72.000)
-
(836.879)
Gelirler
Satışların maliyeti
612.458
(452.888)
93.900
(59.585)
90.922
(73.505)
(17.286)
3.493
779.994
(582.485)
Brüt kar
159.570
34.315
17.417
(13.793)
197.509
Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri
Genel yönetim giderleri
Diğer faaliyet gelirleri/(giderleri), net
yatırımların karlarındaki paylar
Finansal gelirler
Finansal giderler
(69.610)
(79.547)
(17.019)
(30.981)
(2.112)
177
(3.028)
(21.380)
(1.302)
173
13.620
-
(103.446)
(89.419)
(18.144)
406
38.491
(57.275)
2.463
(2.943)
(8.376)
48.043
(18.254)
(1.560)
1.560
(7.970)
87.437
(76.912)
Vergi öncesi kar/(zarar)
(24.984)
919
13.120
-
(10.945)
36
Toplam
c)
31 Mart 2012 tarihinde sona eren hesap dönemine ait sektörel bilgi analizi;
Medya (1)
Perakende
Diğer (1)
Bölümler
arası
eliminasyon
Bölüm içi gelirler
Bölümler arası gelirler
584.937
368.023
4.018
81.112
506
57.334
1.137
7.223
-
723.383
369.160
11.747
Toplam gelirler
956.978
81.618
65.694
-
1.104.290
Toplam satışların maliyeti
(757.949)
(52.088)
(53.352)
-
(863.389)
Gelirler
Satışların maliyeti
588.955
(441.110)
81.618
(52.088)
64.557
(53.338)
(11.747)
-
723.383
(546.536)
Brüt kar
147.845
29.530
11.219
(11.747)
176.847
Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri
Diğer faaliyet gelirleri/(giderleri), net
yatırımların karlarındaki paylar
Finansal gelirler
Finansal giderler
(56.772)
(76.736)
137.693
(26.057)
(1.946)
(24)
(2.896)
(18.072)
3.675
3.432
6.932
(336)
(82.293)
(89.822)
141.008
(4.344)
142.003
(105.633)
3.048
(1.105)
22.630
497.679
(584.150)
(144)
1.863
18.286
642.586
(689.025)
184.056
3.446
(69.915)
-
117.587
Vergi öncesi kar/(zarar)
(1)
Toplam
Medya faaliyet bölümünü oluşturan Doğan Yayın Holding’in konsolide finansal tablolarında özsermaye yöntemi ile konsolide edilen Doğan Havacılık Grup tarafından
kontrol edildiğinden, tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilerek “Diğer” faaliyet bölümünde raporlanmıştır.
37
d)
Bölüm varlıkları
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Toplam varlıklar
Medya(1)
Perakende
Diğer
3.688.808
156.269
5.679.127
3.922.143
155.177
5.754.255
9.524.204
9.831.575
(2.074.492)
(2.042.607)
7.449.712
7.788.968
Medya(1)
Perakende
Diğer
1.380.660
53.527
4.549.328
1.420.467
51.335
4.548.198
Toplam
5.983.515
6.020.000
(1.931.881)
(1.931.874)
Konsolide finansal tablolara
göre özkaynaklar toplamı
4.051.634
4.088.126
(894.028)
(907.120)
Ana ortaklığa ait özkaynak toplamı
3.157.606
3.181.006
Eksi: bölüm eliminasyonu(2)
Konsolide finansal tablolara
göre varlıklar toplamı
Özkaynaklar
Eksi: bölüm eliminasyonu(3)
(1) Medya faaliyet bölümünü oluşturan Doğan Yayın Holding’in konsolide finansal tablolarında 2011
yılında özsermaye yöntemi ile konsolide edilen Doğan Havacılık, Grup tarafından kontrol edildiğinden,
tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilerek “Diğer” faaliyet bölümünde raporlanmış olup, Doğan
Yayın Holding’in konsolide finansal tablolarında özkaynak değeri ile taşınan değeri Medya faaliyet
bölümü toplam varlıklarından ve özkaynaklarından mahsup edilmiştir. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla
Doğan Yayın Holding’in Doğan Havacılık paylarını satışı sebebiyle medya faaliyetlerinden herhangi bir
mahsup işlemi gerçekleşmemiştir.
(2) Bölüm eliminasyon tutarı, Grup’un toplam varlıkları içinde yer alan Doğan Yayın Holding’e olan
iştirak tutarının ve Medya faaliyet bölümü ile Diğer faaliyet bölümü arasındaki karşılıklı borç ve alacak
bakiyelerinin eliminasyonundan oluşmaktadır.
(3) Bölüm eliminasyon tutarı, Medya faaliyet bölümü toplam özkaynaklarının içinde yer alan Doğan Yayın
Holding’in düzeltilmiş sermaye tutarının, Grup’un Doğan Yayın Holding’e olan iştirak tutarıyla
karşılıklı eliminasyonunu temsil etmektedir.
38
e)
Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar ve yatırım amaçlı gayrimenkul alımları ile
amortisman ve itfa payları
31 Mart 2013
31 Mart 2012
Medya
Perakende
Diğer
50.727
779
7.462
66.153
4.790
6.862
Toplam
58.968
77.805
Medya
Perakende
Diğer
46.248
1.707
10.943
43.531
1.674
5.694
Toplam
58.898
50.899
Alımlar
Amortisman ve itfa payları
39
NOT 6 - NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle nakit ve nakit benzerlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
2.649
2.401
88.269
1.597.669
258.298
62.890
1.906.516
194.171
1.946.885
2.165.978
Kasa
Bankalar
-vadesiz mevduatlar
- vadeli mevduatlar (1)
Diğer hazır değerler
(1)
19 Şubat 2013 tarihinde Dipnot 8’de detayları anlatılan Deutsche Bank AG’nin “satış” opsiyon hakkını kullanması ve
Doğan Yayın Holding’in Doğan Gazetecilik’in %22 payını 122.323 ABD Doları karşılığı bedelle satın alması ile ilgili
ödemenin bir kısmı vadeli mevduatlardan yapılmıştır.
31 Mart 2013 tarihi itibariyle Grup’un ABD Doları, Avro ve TL cinsinden olan vadeli mevduatlarının
faiz oranları sırasıyla %0,25 ile %5,99 (31 Aralık 2012: %0,1-%6), %0,15 ile %6,75 (31 Aralık 2012:
%0,25 -%6,75) ve %3,75 ile %12,3 (31 Aralık 2012: %3 -%12,3) arasında değişmektedir ve vadesi 3
aydan kısadır.
31 Mart 2013 tarihi itibarıyla diğer hazır değerlerin 48.439 TL (31 Aralık 2012: 49.068) tutarındaki
bölümü kredi kartı slip alacaklarından 209.859 TL (31 Aralık 2012: 145.142 TL) tutarındaki bölümü
bloke mevduatlardan oluşmaktadır.
31 Mart 2013, 31 Aralık 2012 ve 31 Mart 2012 tarihleri itibariyle konsolide nakit akım tablolarında
gösterilen nakit ve nakit benzeri değerler aşağıda gösterilmiştir.
Hazır değerler
Faiz reeskontları (-)
31 Mart 2013 31 Aralık 2012
1.946.885
2.165.978
(13.390)
(29.833)
1.933.495
2.136.145
40
31 Mart 2012
2.683.476
(8.758)
31 Aralık 2011
3.454.433
(10.460)
2.674.718
3.443.973
NOT 7 - FİNANSAL YATIRIMLAR
a)
Kısa vadeli finansal yatırımlar
Hazine bonoları ve devlet tahvilleri
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
186.443
177.043
186.443
177.043
Hazine bonoları ve tahviller TL ve ABD Doları cinsinden olup faiz oranı sırasıyla %9,48 ve %5,17’dir
(31 Aralık 2012: TL %9,48, ABD Doları %5,17). 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle TL ve ABD Doları
cinsinden vadeli mevduat yoktur.
b) Türev finansal varlıklar
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
311
2.346
882
2.657
882
Faiz oranı takas işlemleri değerlemesi (Not 8)
Vadeli yabancı para alım satım işlemleri (Not 8)
c) Uzun vadeli finansal yatırımlar
31 Mart 2013
TL
%
Marbleton Property Fund L.P (“Marbleton”)(1)
Aks Televizyon Reklamcılık ve
Filmcilik Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Aks TV”)
POAŞ (2)
Anten Teknik Hizmetler ve Verici Tesis İşletme A.Ş
Diğer
Eksi: değer düşüklüğü karşılığı (3)
(1)
(2)
(3)
31 Aralık 2012
TL
%
8.809
9
8.809
9
2.923
1.115
800
379
9
0,03
-
2.923
897
787
532
9
0,03
-
(11.732)
(11.732)
2.294
2.216
Marbleton bünyesinde bulunan yatırım portföyü 31 Aralık 2012 ile sona eren dönemde satılarak nakde
dönüştürülmüş olup, 1.968 ABD Doları karşılığı 3.345 TL nakit elde edilmiştir. Geriye kalan 8.809 TL
tutarındaki bakiyenin tamamı için önceki dönemlerde ayrılan karşılık korunmuştur.
POAŞ sermayesinin %0,03’üne karşılık gelen “kısıtlı pay senetleri” (mevcut durum itibariyle 192.500
(tam) adet olarak hesaplanmaktadır)’nin üzerindeki kısıtın kalkmasını takiben 600.000 Avro bedel
üzerinden OMV Enerji Holding A.Ş’ye nakden ve peşin olarak satılmasına karar verilmiştir. 31 Mart
2013 tarihi itibari ile bu satış işlemi henüz gerçekleşmediğinden Grup’a ait 192.500 adet pay, satış bedeli
ile borsa rayicinden düşük olanla hesaplanmasından hareketle gerçeğe uygun değeri ile kayıtlarda
bulunmaktadır.
31 Mart 2013 tarihi itibariyle POAŞ dışındaki satılmaya hazır finansal varlıklar maliyet değerleri ile
taşınmaktadır. Bu varlıklardan Marbleton üzerinde 8.809 TL ve Aks TV üzerinde 2.923 TL tutarında
değer düşüklüğü bulunmaktadır (31 Aralık 2012: 8.809 TL ve 2.923 TL).
41
NOT 8 - FİNANSAL BORÇLAR
Kısa vadeli finansal borçlar:
Kısa vadeli banka kredileri
Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısımları
Opsiyon ile ilgili finansal borçlar
Tedarikçilere ödenecek finansal borçlar
Finansal kiralama işlemlerinden borçlar
Uzun vadeli finansal borçlar:
Uzun vadeli banka kredileri
Finansal kiralama işlemlerinden borçlar
42
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
661.748
266.559
26.248
8.019
811.263
323.287
216.190
34.193
8.195
962.574
1.393.128
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
1.137.610
8.780
12.322
934.905
6.929
14.488
1.158.712
956.322
NOT 8 - FİNANSAL BORÇLAR (devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla banka kredilerinin detayları aşağıda sunulmuştur:
31 Mart 2013
Yıllık
Orijinal
faiz oranı (%) yabancı para
Türk Lirası banka kredileri
ABD Doları banka kredileri
Avro banka kredileri
Ara toplam
Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısımları:
Ara toplam
TL
4-13,125
3,5-5,85
1,12-6,76
188.356
215.001
36.448
188.356
388.872
84.520
661.748
0-12
3,5-6,4
4,5-5,78
181.322
295.676
43.742
181.322
527.072
102.869
811.263
0-9,23
1,8-5,12
2.548
124.427
16.801
2.548
225.052
38.959
226.559
4-13,125
2,65-5,85
1,3-6,5
1.106
160.916
15.024
1.106
286.849
35.332
323.287
Toplam kısa vadeli banka kredileri
Uzun vadeli banka kredileri:
TL
31 Aralık 2012
Yıllık
Orijinal
faiz oranı (%) yabancı para
928.307
0-9,75
4,05-6,25
1,8-5,12
Toplam uzun vadeli banka kredileri
900
485.298
111.670
900
877.758
258.952
1.137.610
43
1.134.550
4,13-6,12
1,8-5,11
367.542
118.946
655.180
279.725
934.905
NOT 8 - FİNANSAL BORÇLAR (Devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle uzun vadeli banka kredilerinin geri ödeme planı
aşağıda belirtilmiştir:
31 Mart 2013
2014
2015
2016
2017 ve sonrası
376.279
344.381
137.202
279.748
1.137.610
31 Aralık 2012
495.626
439.279
934.905
Grup tarafından kullanılan ABD Doları cinsinden değişken faizli kredilerin faiz oranları Libor+%0,95
ile Libor+%6,25 (London Interbank Offered Rate) (31 Aralık 2012: Libor+0,95 ile
Libor+%6,89arasında); TL cinsinden değişken faizli kredilerin faiz oranları Libor+%2,0 ile
Libor+%2,06 (31 Aralık 2012: Libor+%2,15 ile Libor+%2,75 arasında ) ve Avro cinsinden değişken
faizli kredilerin faiz oranları Euribor+%0,95 ile Euribor+ %6,0 (31 Aralık 2012: Euribor+%0,95 ile
Euribor+%6,19 arasında) arasında değişmektedir.
Banka kredilerinin defter değerleri ve gerçeğe uygun değerleri, iskonto işleminin etkisinin önemli
olmamasından dolayı birbirine eşit olarak alınmıştır. Grup sabit ve değişken faiz oranları üzerinden
borçlanmaktadır. Grup’un 31 Mart 2013 tarihi itibariyle, değişken faizle kullandığı kredi miktarı
1.342.791 TL’dir (31 Aralık 2012: 2.173.601TL).
Finansal borçlar ile ilgili taahhütler ve finansal şartlar
Medya
Grup’un dolaylı bağlı ortaklıklarından OOO Pronto Moscow’un , 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla kısa
vadeli finansal borçlar içinde sınıflandırdığı söz konusu 70.000 ABD Doları tutarındaki banka
kredisini 2013 Ocak ayı içerisinde yeniden yapılandırmış olup sözkonusu kredi cari dönemde uzun
vadeli finansal borçlar içinde gösterilmiştir. Ayrıca, 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla %6,40 olan faiz
oranı cari dönemde %6,25’e düşürülmüştür.
Diğer
Akdeniz ve Galata Wind
Grup’un bağlı ortaklıkları olan Akdeniz ve Galata Wind tarafından kullanılan kredilerle ilgili olarak
karşılanması gereken bazı finansal taahhütler mevcuttur. Kredi sözleşmesinde tanımlanan “Borç
Servisi Karşılama Oranı” (BSKO) minimum 1.10 olmalıdır. Borçlular ve Kefiller, borç tamamen geri
ödeninceye kadar BSKO’nın bu seviyede olacağını taahhüt etmektedirler. BSKO oranının kredi
sözleşmesinde belirlenen minimum oranının iki kere üst üste altında kalması ve sonrasında sermaye
artışı yoluyla BSKO oranının minimum seviyeye çekilememesi temerrüt hali sayılmaktadır. BSKO
hesaplamaları altı aylık dönemlerde yapılacaktır.
44
Pay rehinleri
Bilanço tarihi itibarıyla Doğan Yayın Holding paylarının %11,3’ü (226.354.060 (tam) adet pay) ve
%15’i, (300.000.000 (tam) adet pay), Hürriyet paylarının %13,3’ü (73.200.000 (tam) adet pay), Kanal
D paylarının %20,87’si (10.747.548 (tam) adet pay) ve TME paylarının %67,3’ü (33.649.091 (tam)
adet pay) Grup’un uzun vadeli finansal borçları nedeniyle finansal kuruluşlara rehin olarak verilmiştir.
19 Şubat 2013 tarihinde Deutsche Bank AG’nin yukarıda bahsi geçen “satış” opsiyon hakkını
kullanması ve Doğan Gazetecilik’in %22 payını 122.323 ABD Doları karşılığı Doğan Yayın
Holding’e satmasıyla beraber Doğan Yayın Holding paylarının %11,3’ü (226.354.060 (tam) adet pay)
ve Hürriyet paylarının %13,3 ü (73.200.000 (tam) adet pay) geri alınmıştır. Ayrıca Hürriyet’in TME
alımı için kullandığı sendikasyon kredisinin tamamının 4 Ocak 2013’te geri ödenmesi nedeniyle TME
paylarının %67,3’ü (33.649.091 (tam) adet pay) geri alınmıştır.
Opsiyon ile ilgili finansal borçlar:
Grup’un bağlı ortaklığı Doğan Gazetecilik’in 78.000 TL olan çıkarılmış sermayesinin %22’sine
tekabül eden 1 TL nominal değerli 22.000.000 adet pay, çıkarılmış sermayenin 100.000 TL’ye
çıkarılması işlemi sırasında 19 Kasım 2007 tarihinde İMKB Toptan Satışlar Pazarı’nda, mevcut
ortakların yeni pay alma haklarının tamamen kısıtlanması suretiyle pay başına 4,0 (tam) ABD Doları
fiyat ile (ilk işlem fiyatı) (4,73 (tam) TL) alıcı Deutsche Bank AG’ye satılmıştır.
Doğan Yayın Holding ile Deutsche Bank AG arasında, Doğan Gazetecilik payları üzerine yazılmış
“alış” ve “satış” opsiyonu sözleşmeleri bulunmaktadır. Alış Opsiyonu Sözleşmesine göre; Doğan
Yayın Holding’in, 21.945.000 (tam) adet Doğan Gazetecilik payını Deutsche Bank AG’den alış
opsiyonu, Satış Opsiyon Sözleşmelerine göre ise Deutsche Bank AG’nin 23.100.000 (tam) adet Doğan
Gazetecilik A.Ş. payını Doğan Yayın Holding’e satış opsiyonu bulunmaktadır. Bu sözleşmeler
neticesinde Doğan Yayın Holding’in başka bir işletmeye nakit veya başka bir finansal varlığın
verilmesine ilişkin bir yükümlülüğü içermesi nedeniyle (satış opsiyonunun Deutsche Bank AG
tarafından kullanılması durumunda) 88.000 ABD Doları 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla konsolide
finansal tablolarda finansal yükümlülük olarak gösterilmiştir. Satış opsiyon sözleşmesine göre “satış”
opsiyon kullanım fiyatı ilk işlem fiyatı ve %6,46 faiz oranı dikkate alınarak hesaplanmıştır.
Yukarıda bahsi geçen her iki sözleşmenin de vadesi 5 yıl 3 ay olup, 19 Şubat 2013 tarihinde sona
ermiştir. 20 Şubat 2013 tarihinde Deutsche Bank AG bahsi geçen “satış” opsiyon hakkını kullanmış
ve Doğan Gazetecilik’in %22 oranındaki payını 122.323 ABD Doları karşılığı Doğan Yayın
Holding’e satmıştır. Bu kapsamda Doğan Yayın Holding’in 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla herhangi bir
yükümlülüğü kalmamıştır.
45
Finansal kiralama işlemlerinden borçlar:
Grup, finansal kiralama sözleşmeleri yoluyla maddi duran varlıklar iktisap etmiştir. Grup’un 31 Mart
2013 tarihi itibarıyla söz konusu finansal kiralama sözleşmeleri ile ilgili kısa ve uzun vadeli kira
ödeme taahhütleri toplamı 20.341 TL tutarındadır (31 Aralık 2012: 22.683 TL).
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle uzun vadeli finansal kiralama borçlarının geri
ödeme planı aşağıda sunulmuştur.
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
2013
2014
2015 ve sonrası
6.032
6.290
8.130
6.358
12.322
14.488
Tedarikçilere ödenecek kısa ve uzun vadeli finansal borçlar Doğan Holding’in bağlı ortaklığı
Hürriyet’in, makine ve teçhizat alımları ile ilgilidir. Tedarikçilere ödenecek kısa ve uzun vadeli
finansal borçların faiz oranı ABD Doları için %2,75, Avro için %1,08 ve %4,30 arasında, İsviçre
Frangı için %1,08 olarak uygulanmaktadır (31 Aralık 2012: ABD Doları: %0,91, Avro: %1,22, İsviçre
Frangı: %1,07).
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle tedarikçilere ödenecek uzun vadeli finansal
borçların vade analizi aşağıda sunulmuştur.
2014
2015 ve sonrası
Toplam
31 Mart 2013
31Aralık 2012
5.075
3.705
8.780
6.929
6.929
Grup’un 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla, tedarikçilere ödenecek değişken faizli, kısa vadeli finansal
borçlar tutarı 26.248 TL (31 Aralık 2012: 34.193 TL) ve uzun vadeli finansal borçlar tutarı 8.780
TL’dir (31 Aralık 2012: 6.929 TL).
46
Tedarikçilere ödenecek finansal borçlar (devamı)
Tedarikçilere ödenecek finansal borçların faiz oranlarındaki değişim riski ve sözleşmedeki yeniden
fiyatlama tarihleri aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
6 ay ve daha kısa
1 ile 5 yıl arası
33.080
1.948
41.122
-
Toplam
35.028
41.122
Tedarikçilere ödenecek kısa ve uzun vadeli finansal borçların defter değerleri ve gerçeğe uygun
değerleri, iskonto işleminin etkisinin önemli olmamasından dolayı birbirine eşit olarak alınmıştır.
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla Grup’un sabit ve değişken faizli finansal
borçlarının dağılımı aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Sabit faizli krediler
Değişken faizli krediler
503.157
1.342.791
801.509
2.173.601
Toplam
1.845.948
2.975.110
47
(v) Diğer finansal yükümlülükler
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle diğer finansal yükümlülüklerin detayı aşağıda
sunulmuştur.
Kısa vadeli diğer finansal yükümlülükler:
Pay satın alma taahhüdü (Not 16)
Faktoring borçları
Uzun vadeli diğer finansal yükümlülükler:
Pay satın alma taahhüdü (Not 16)
Türev finansal yükümlülükler:
Faiz takas işlemleri
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
157.636
-
162.849
419
157.636
163.268
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
142.872
289.164
142.872
289.164
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
1.711
1.683
1.711
1.683
1) Yabancı para takas işlemleri
Grup, dönem içerisinde 20.974 ABD Doları (31 Aralık 2012: 25.222 ABD Doları) tutarındaki banka
kredilerine ilişkin Avro takas anlaşması yapmıştır. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla açık olan takas
işlemlerinin gerçeğe uygun değeri 2.346 TL’dir (31 Aralık 2012: 882 TL finansal varlık).
2) Faiz takas işlemleri
Grup’un bağlı ortaklığı Doğan TV Holding’in 33.333 ABD Doları tutarındaki kredi borcunun
değişken faizinin sabit faize çevrilmesi amacıyla yapılmış faiz takas anlaşması bulunmaktadır.
Anlaşmaya göre kredinin faiz maliyeti 23 Mayıs 2014 tarihine kadar sabitlenmiştir. 31 Mart 2013
tarihi itibarıyla bu işleme ilişkin 1.711 TL tutarında finansal yükümlülük (31 Aralık 2012: 1.683 TL)
ve 311 TL tutarında finansal varlık oluşmuştur. Bu işleme istinaden dönem içerisinde finansman geliri
olarak kaydedilen tutar bulunmamaktadır (31 Aralık 2012: Bulunmamaktadır).
3) Faiz aralığı takas işlemleri
Grup’un 31 Aralık 2012 itibarıyla faiz aralığı takas işlemi bulunmamaktadır.
48
NOT 9 - TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
Kısa vadeli ticari alacaklar
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Ticari alacaklar
Alacak senetleri ve çekler
927.352
36.517
870.012
35.110
Toplam
963.869
905.122
(3.744)
(206.999)
(5.445)
(201.844)
753.126
697.833
Vadeli satışlardan kaynaklanan kazanılmamış finansman geliri
Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-)
Grup’un medya bölümünde, bilanço tarihi itibarıyla vadesi geçmemiş ticari alacaklarının ortalama
vadesi 67 ila 98 gündür (31 Aralık 2012: 70-98 gün).
Grup’un perakende ve mağazacılık bölümünde, bilanço tarihi itibarıyla vadesi geçmemiş ticari
alacakların ortalama vadesi 45 gündür (31 Aralık 2012: 45 gün).
Grup’un diğer bölümünde, bilanço tarihi itibarıyla vadesi geçmemiş ticari alacakların ortalama vadesi
30 ila 90 gün arasıdır (31 Aralık 2012: 40-90 gün). Grup’un ticari alacaklarının vadeleri değişiklik
göstermekte olup, yıllık bileşik olarak hesaplanan iskonto oranı %8,73 (31 Aralık 2012: %10,03)
olarak dikkate alınmaktadır.
Uzun vadeli ticari alacaklar
Alacak senetleri ve çekler (1)
Vadeli satışlardan kaynaklanan kazanılmamış finansman geliri
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
2.644
(502)
2.800
(583)
2.142
2.217
(1) Söz konusu senetli alacaklar, Grup’un bağlı ortaklığı Milpa’nın 2012 yılı içerisinde Automall projesinden
yapılan vadeli satışlarından kaynaklanmaktadır.
49
NOT 9 - TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı)
Uzun ve kısa vadeli şüpheli ticari alacaklar için ayrılan karşılıkların dönem içindeki hareketi aşağıdaki
gibidir:
2013
2012
1 Ocak itibariyle
Dönem içinde ayrılan karşılıklar (Not 23)
Tahsilatlar ve iptal edilen karşılıklar
201.844
8.047
(2.325)
(567)
176.210
3.006
(3.777)
224
31 Mart
206.999
175.663
Ticari alacaklar için yaşlandırma analizi
31 Mart 2013 tarihi itibarıyla 204.987 TL (31 Aralık 2012: 145.464 TL) tutarındaki ticari alacaklar,
vadesi geçmiş olmasına rağmen şüpheli alacak olarak değerlendirilmemiştir. Grup, tahsilat koşullarını
ve dinamiklerini göz önünde bulundurarak sözkonusu gecikmeler için herhangi bir tahsilat riski
öngörmemektedir.
Grup, 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla 755.268 TL (31 Aralık 2012: 700.050 TL) tutarındaki ticari
alacaklarına ilişkin toplam 44.126 TL tutarında teminat mektubu, teminat senedi, teminat çeki ve
ipotek bulundurmaktadır (31 Aralık 2012: 64.939 TL). Bu teminatların 5.883 TL’si banka teminat
mektubu (31 Aralık 2012: 20.922 TL), 33.071 TL’si (31 Aralık 2012: 37.196 TL) ipotek ve kefalet,
5.172 TL’si (31 Aralık 2012: 6.821 TL) çek ve senetten oluşmaktadır. Bu teminatların içindeki 4.264
TL tutarında banka teminat mektubu, 16.792 TL tutarında ipotek ve kefalet, 2.922 TL tutarında çek ve
senet, vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış alacaklar için alınmıştır. (31 Aralık 2012:
3.620 TL banka teminat mektubu, 17.523 TL ipotek ve kefalet, 3.167 TL çek ve senetidir.) (Not 29)..
Kısa vadeli ticari borçlar
Ticari borçlar
Borç senetleri
Diğer
Eksi: vadeli alışlardan kaynaklanan ertelenmiş finansman gideri
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
383.888
5.609
421
349.330
6.637
288
(386)
(1.998)
389.532
354.257
31 Mart 2013 itibarıyla ticari borçların ortalama vadesi 30 ila 65 gün arasında değişmektedir (31
Aralık 2012: 30 ila 80 gün).
50
NOT 10 - DİĞER ALACAKLAR
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
423.099
1.414
1.889
417.212
1.583
1.986
426.402
420.781
71.632
8.538
2.692
95.557
8.383
2.300
82.862
106.240
Diğer kısa vadeli alacaklar
Alacak senetleri (1) (2) (3)
Verilen depozito ve teminatlar
Diğer çeşitli alacaklar
Diğer uzun vadeli alacaklar
(1) (2) (3) (4)
Alacak senetleri
TEİAŞ enerji nakil hattı alacakları (5)
1
(1)
(2)
(3)
(4)
(5)
Kısa vadeli alacak senetlerinin 27.000 TL (31 Aralık 2012: 26.681 TL) tutarındaki bölümü ve uzun vadeli alacak
senetlerinin 25.904 TL (31 Aralık 2012: 32.318 TL) tutarındaki bölümü 2 Mayıs 2011 tarihinde Bağımsız Gazeteciler
payları ve Milliyet Gazetesi’ne ait tüm marka ve isim hakları ile internet adlarının DK Gazetecilik ve Yayıncılık
A.Ş.’ye satışı dolayısıyla alınan alacak senetlerinden oluşmaktadır. Senetler iskonto edilmiş değerleri ile gösterilmiştir.
31 Mart 2013 itibarıyla iskonto tutarı 700 TL dir. (31 Aralık 2012: 734 TL)
Kısa vadeli alacak senetlerinin 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla tahakkuk edilen faiz hariç 318.331 TL (176 milyon dolar)
(31 Aralık 2012: 313.738 TL) tutarındaki bölümü Işıl Televizyon Yayıncılık A.Ş. (Star TV) paylarının 3 Kasım 2011
tarihi itibarıyla Doğuş Yayın Grubu şirketlerine satışı nedeniyle oluşan alacağa aittir. Bu tutara yıllık % 3,58 faiz
uygulanmaktadır. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla bu alacağa ilişkin 2.820 TL faiz tahakkuku kaydedilmiş olup, bu tutar
kısa vadeli alacak senetleri hesabında muhasebeleştirilmiştir. Alacağın vadesi 2 Kasım 2013’tür. Sözkonusu alacağa
Doğuş Holding A.Ş. garantör olmuştur.
Grup’un bağlı ortaklığı Hürriyet dönem içinde İstanbul İli, Bağcılar İlçesi’ndeki üzerinde 28 yıldan beri şirket merkezi
olarak kullandığı binayı (Hürriyet Medya Towers) da bulunduran, 58.609,45 m2 arsa ve binadan oluşan
gayrimenkullerini Nurol Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı’na satmıştır. Satış bedeli vade farkı hariç 127.500 ABD Dolar
(225.994 TL) olup 17.500 ABD Doları peşin olarak tahsil edilmiş ve kalan 110.000 ABD Doları tutarındaki alacak 6
Mart 2012 tarihinden başlayarak, her ay eşit taksitlerle 32 eşit taksit ile ödenmek ve taksit ödemeleri sonrasında kalan
bakiyelere %3,5 oranında faiz tatbik edilmek suretiyle senede bağlanmış olup ekli konsolide finansal tablolarda 31
Mart 2013 tarihi itibarıyla 41.250 ABD Doları (74.609 TL) tutarındaki kısmı kısa vadeli alacak senetleri ve çekler,
24.063 ABD Doları (43.522 TL) tutarındaki kısmı uzun vadeli alacak senetleri hesaplarında muhasebeleştirilmiştir.
Anapara ödemelerine ilişkin tahsil edilecek toplam faiz tutarı 6.396 ABD Doları olup bu tutarın KDV hariç 3.638 ABD
Doları (6.449 TL) tutarındaki kısmı dönem içinde tahsil edilmiş ve ekli konsolide finansal tablolarda finansal gelirler
altında muhasebeleştirilmiştir. Etkin faiz oranı kullanılarak hesaplanan dönem faiz tahakkuku ise 187 ABD Doları (339
TL) olup ekli konsolide finansal tablolarda kısa vadeli alacak senetleri ve çekler ve finansal gelirler altında
muhasebeleştirilmiştir.
Uzun vadeli alacak senetlerinin 2.206 TL (31 Aralık 2012: 1.962 TL) tutarındaki kısmı diğer bağlı ortaklıkların alacak
senetlerinden oluşmaktadır.
Akdeniz Elektrik ve Galata Elektrik’in TEİAŞ’dan olan enerji nakil hattı alacaklarından oluşmaktadır.
51
NOT 10 - DİĞER ALACAKLAR (Devamı)
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Kısa vadeli diğer borçlar
Ödenecek vergi ve fonlar
Alınan avanslar
Personele borçlar
Alınan depozito ve teminatlar
Diğer kısa vadeli borçlar
52.019
17.178
9.861
468
1.941
61.084
7.594
16.834
703
146
81.467
86.361
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Uzun vadeli diğer borçlar
Alınan depozito ve teminatlar
Diğer uzun vadeli borçlar
13.047
744
13.032
275
13.791
13.307
NOT 11 - CANLI VARLIKLAR
Grup’un Bağlı Ortaklığı Doğan Organik’e ait canlı varlıkların 31 Mart 2013 tarihi itibariyle tutarı 263
TL’dir (31 Aralık 2012: 208 TL).
NOT 12 - YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER
Yatırım amaçlı gayrimenkullerin 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine
ait hareketleri aşağıda sunulmuştur.
2013
2012
1 Ocak
İlaveler
Çıkışlar
Transferler
Gerçeğe uygun değer düzeltmesi
229.376
7.158
(9.017)
(227)
580
180.242
7.164
(8.104)
(710)
31 Mart
227.870
178.592
Grup yönetimi yaptığı değerlendirme neticesinde aldığı kararla; konsolide finansal tablolarında önceki
dönemlerde elde etme bedelinden birikmiş amortisman ve varsa değer düşüklüklerinin ayrılması suretiyle
hesaplanarak maliyet bedeli ile tutulan “yatırım amaçlı gayrimenkuller”ini gerçeğe uygun değerlerinin ile
göstermeye karar vermiştir (Not 2.1.6). Bu kapsamda, Grup’un 31 Aralık 2012, 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık
2010 tarihlerindeki yatırım amaçlı gayrimenkullerini Sermaye Piyasası Mevzuatı kapsamında değerlemeye tabi
tutmuştur.
Grup yatırım amaçlı gayrimenkullerden 685 TL kira geliri elde etmektedir (31 Mart 2012: 1.386 TL). Dönem
içinde yatırım amaçlı gayrimenkullerden kaynaklanan direkt işletme giderlerinin tutarı 259 TL’dir (31 Mart
2012: 107 TL). Grup’un yatırım amaçlı gayrimenkulleri üzerinde herhangi bir rehin veya ipotek
bulunmamaktadır.
52
NOT 13 - MADDİ VE MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
a)
Maddi Duran Varlıklar
Maddi duran varlıkların 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait
hareketleri aşağıda sunulmuştur.
2013
2012
1 Ocak
Yapılmakta olan yatırımlara ilaveler
Diğer ilaveler
Amortisman (-)( Not 22)
Çıkışlar (-)
Transferler
Satış amacıyla elde tutulan varlıklar
Bağlı ortaklık çıkışı
926.912
7.403
27.525
(35.584)
(11.093)
(1.301)
(13)
(197)
(729)
668.999
13.509
40.831
(29.357)
(14.904)
2.040
(43)
(245)
31 Mart
912.923
680.830
31 Mart 2013 tarihi itibarıyla maddi duran varlıklar üzerinde 15.073 TL tutarında ipotek bulunmaktadır
(31 Aralık 2012: 15.286 TL). 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla Grup’un finansal kiralama yoluyla elde
edilen maddi duran varlıkların defter değeri 49.633 TL (31 Aralık 2012: 51.589 TL) olup birikmiş
amortismanları 30.694 TL’dir.( 31 Aralık 2011: 25.565 TL).
Grup’un, cari dönemde yapılmakta olan yatırımlar altında aktifleştirdiği faiz ve kur farkından oluşan
finansman giderinin maliyetlerde izlenen kısmı 515 TL’dir (31 Mart 2012: -TL).
53
NOT 13 - MADDİ VE MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Devamı)
(b) Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Maddi olmayan duran varlıkların 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine
ait hareketleri aşağıda sunulmuştur.
2013
2012
1 Ocak
949.052
596.995
İlaveler
6.986
9.561
İtfa payı (-) (Not 22)
(17.316)
(11.302)
Çıkışlar (-)
(1.784)
Bağlı ortaklık girişi
(460)
Transferler (-)
2
(2.355)
27.557
31 Mart
935.907
621.029
Televizyon program haklarının 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait
hareketleri aşağıda sunulmuştur.
2013
2012
1 Ocak
İlaveler
Televizyon program haklarının itfa payları ( Not 22)
Program hakları değer düşüklüğü karşılığı
56.988
9.896
(5.998)
(27)
(38)
64.296
6.740
(10.240)
(85)
(218)
31 Mart
60.821
60.493
31 Mart 2013 tarihi itibariyle maddi ve maddi olmayan duran varlıkların amortisman giderlerinin ve
itfa paylarının 119 TL (31 Mart 2012: 119TL) tutarındaki kısmı stoklara yansıtılmıştır.
Sınırsız faydalı ömre sahip maddi olmayan duran varlıklar
Grup tarafından ticari markaların bir bölümünün sınırsız faydalı ömre sahip olduğuna karar verilmiş
olup söz konusu ticari markaların 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla toplam tutarı 266.571 TL’dir (31
Aralık 2012: 269.360 TL) (Not 2). Sınırsız faydalı ömre sahip ticari markaların, Grup tarafından
beklenilen kullanım süresi, içinde bulunduğu sektörün istikrarı ve varlıklardan sağlanan ürün veya
hizmetlere ilişkin pazar talebindeki değişiklikler, varlık üzerindeki kontrol süresi ve kullanımı ile ilgili
yasal ve benzeri sınırlamalar dikkate alınarak belirlenmiştir.
54
NOT 14– ŞEREFİYE
Şerefiyenin 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren hesap dönemine ait hareketleri aşağıda
sunulmuştur.
2013
2012
1 Ocak
518.957
539.951
Satış amaçlı elde tutulan duran varlıklara sınıflanan
(8.991)
(776)
3.299
Diğer (1)
(1.396)
2.341
31 Mart
507.794
545.591
(1)
Pay senedi satın alma opsiyonlarının gerçeğe uygun değer değişimleri diğer olarak gösterilmektedir (Not 2.2).
NOT 15 - DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
- Grup, 28 Ekim, 2, 4 Kasım ve 30 Aralık 2011 tarihlerinde; İstanbul, Ankara, İzmir, Adana,
Antalya ve Trabzon illerindeki baskı tesislerinin modernizasyonu için toplam 13.661 ABD Doları
ithal makine ve 1.280 TL’lik yerli makine için 6 adet yatırım teşvik belgesi almıştır. Belgedeki
yatırımların tamamlanma süresi 2 yıl olup, söz konusu belgeler kapsamında yapılacak makine
ithalatı gümrük vergisi ve KDV’den istisnadır. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla bu belgeler
kapsamında gerçekleşen ithal makine yatırım tutarı 13.595 ABD Doları ve yerli makine tutarı
1.502 TL’dir (31 Aralık 2012: ithal makine yatırım tutarı 13.450 ABD Doları ve yerli makine tutarı
1.280 TL).
- Grup’un bağlı ortaklığı Ditaş, Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu (5510 No’lu
Kanun) kapsamında sigorta primi teşviki, Araştırma ve Geliştirme Faaliyetlerinin Desteklenmesi
Hakkında Kanun (5746 No’lu Kanun) kapsamında da sigorta primi teşviki ile gelir vergisi teşviki
almaktadır. Şirket, 134 TL tutarındaki sigorta primi ile gelir vergisi teşvikini (31 Mart 2012: 164
TL) finansal tablolarda diğer faaliyetlerden gelir olarak yansıtmıştır.
- Ditaş, üretim kapasitesini arttırmak amacıyla makine parkurunun modernizasyonu için yapılacak
9.589 TL tutarındaki yatırım için 27 Ocak 2011 tarihinde Hazine Müsteşarlığı Teşvik Uygulama
Genel Müdürlüğü’nden teşvik belgesi almıştır. Teşvik belgesi kapsamında %60 vergi indirimi,
%20 yatırım katkı oranı ayrıca 3 yıl süreli sigorta primi işveren pay desteği ile KDV istisnası,
gümrük vergisi muafiyeti ve faiz desteği bulunmakta olup, bitiş tarihi 21 Aralık 2013’tür. Ditaş’ın
makine ve teçhizatlarına cari dönemde yaptığı yatırımların 520 TL tutarındaki kısmı sözkonusu
teşvik kapsamındadır. (31 Mart 2012: 22 TL)
NOT 16 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Kısa vadeli borç karşılıkları
Dava karşılıkları
Diğer
55
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
30.854
2.372
28.712
1.458
33.226
30.170
NOT 16 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER(Devamı)
(a) Davalar:
31 Mart 2013 tarihi itibariyle Grup’a karşı açılan hukuki davalar 62.492 TL tutarındadır (31 Aralık 2012:
62.574 TL).
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Hukuki davalar
Ticari davalar
İş davaları
Diğer
62.116
14.841
6.099
1.445
62.574
14.754
6.309
1.445
Toplam
84.501
85.082
Grup, aleyhine açılmış yukarıda detayları verilen devam eden davalar ile ilgili aldığı hukuki görüşler
ve geçmişte sonuçlanan benzer davaları dikkate alarak 30.854 TL tutarında karşılık ayırmıştır (31
Aralık 2012: 28.712). Hukuki davalar genel olarak Doğan Yayın Holding’in bağlı ortaklıklarına açılan
maddi ve manevi tazminat davaları ile Radyo ve Televizyon Üst Kurulu tarafından açılan davalardan
oluşmaktadır.
(b) Vergi cezaları ve davaları:
Grup’un 6111 Sayılı "Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel
Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik
Yapılması Hakkında Kanun uyarınca” matrah arttırımı”na ilişkin başvuru kararı
Grup yönetimi 25 Şubat 2011 tarih ve 27857 sayılı (I. Mükerrer) Resmi Gazete'de yayımlanarak
yürürlüğe giren, 6111 Sayılı “Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve
Genel Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik
Yapılması Hakkında Kanun” (6111 sayılı Kanun)'un “kesinleşmemiş ve dava safhasında bulunan
ihtilaflı vergi borçları” ve “matrah artırımı” hükümlerinden Grup’un yararlandırılmasına karar
vermiştir. 6111 sayılı Kanun kapsamında hesaplanan ve bir kısmı peşin olarak ödendikten sonra kalanı
18 eşit taksit ve 36 ayda ödenecek olan kısmının tamamı, 9. taksitleri ile birlikte 28 Eylül 2012 tarihi
itibariyla ödenmiştir. Bu itibarla, Grup’un 6111 sayılı Kanun kapsamında herhangi bir yükümlülüğü
kalmamıştır. Grup’un 6111 sayılı Kanun kapsamında yapılan ödeme ve gider tutarları aşağıda
özetlenmiştir:
Kesinleşmemiş ve dava safhasında bulunan ihtilaflı vergi borçları
6111 sayılı Kanun'un ilgili hükümleri kapsamında 30 Haziran 2011 tarihine kadar 37.430 TL’lik tutar
peşin olarak ödenmiştir. Aynı kapsamda 18 taksit ve 36 ayda ödenecek olan taksitlendirilmiş faiz
dahil 886.772 TL’nin 423.588 TL tutarındaki kısmı 8 taksitte, kalan tutarın tamamı ise 9.ay taksitleri
ile birlikte 463.184 TL olarak ödenmiştir. Taksitli olarak ödenen kesinleşmemiş ve dava safhasında
bulunan ihtilaflı vergi borçlarına ilişkin toplam 58.013 TL (31 Aralık 2012:38.595 TL, 31 Aralık
2012: 19.418 TL) faiz ödemesi yapılmıştır. Bu itibarla 6111 sayılı Kanun kapsamında kesinleşmemiş
ve dava safhasında bulunan ihtilaflı vergi borçlarına ilişkin faiz dahil toplam 924.202 TL tutarında
ödeme yapılmış olup Grup’un bu kapsamda herhangi bir yükümlülüğü kalmamıştır.
56
(b) Vergi cezaları ve davaları(devamı)
Matrah Artırımı
6111 sayılı Kanun'un ilgili hükümleri kapsamında 30 Haziran 2011 tarihine kadar 66.040 TL’lik tutar
peşin olarak ödenmiştir. Aynı kapsamda 18 taksit ve 36 ayda ödenecek olan taksitlendirilmiş 31.534
TL’nin 15.063 TL tutarındaki kısmı 8 taksitte, kalan tutarın tamamı ise 9.ay taksitleri ile birlikte
16.471 TL olarak ödenmiştir. Taksitli olarak ödenen matrah arttırımı vergi borçlarına ilişkin toplam
2.069 TL (31 Aralık 2012: 1.372 TL, 31 Aralık 2012: 697 TL) faiz ödemesi yapılmıştır. Bu itibarla
6111 sayılı Kanun’un matrah arttırımına ilişkin hükümleri kapsamında faiz dahil toplam 97.574 TL
tutarında ödeme yapılmış olup Grup’un bu kapsamda herhangi bir yükümlülüğü kalmamıştır.
(c) Commerz-Film GmbH ile imzalanan pay satış sözleşmesi ile ilgili olası yükümlülükler:
Doğan Holding’in bağlı ortaklığı Doğan Yayın Holding, Doğan TV Holding’te sahip olduğu ve Doğan
TV Holding’in sermayesinin %25’ine isabet eden 90.854.185 adet pay senedini (“Axel Hisseleri”)
Axel Springer AG’nin %100 iştiraki olan Commerz-Film GmbH (eski adıyla Dreiundvierzigste Media
Vermögengsverwaltungsgesellschaft mbH)’a 375.000 Avro (694.312 TL, bu tutar “ilk satış fiyatı”
olarak tanımlanmaktadır) karşılığında 2 Ocak 2007 tarihinde satmıştır. Pay Satış Sözleşmesi
(“Sözleşme”)’ne göre “ilk satış fiyatı” “Axel Hisseleri”’nin “halka arz edilmesi” veya “halka arz
edilmemesi” durumuna bağlı olarak yeniden belirlenecektir.
Doğan Holding, Doğan Yayın Holding, Doğan TV Holding, Commerz-Film GmbH ve Hauptstadtsee
809. V V GmbH arasında imzalanan 19 Kasım 2009 tarihli sözleşme ile “ilk satış fiyatı”nın yeniden
hesaplamaya tabi olacağı tarihler koşulsuz olarak maksimum 6 yıl süre ile ertelenmiştir.19 Kasım
2009 tarihli sözleşme, Doğan Holding, Doğan Yayın Holding, Doğan TV Holding, Commerz-Film
GmbH ve Hauptstadtsee 809. V V GmbH arasında imzalanan 31 Ekim 2011 tarihli Tadil Sözleşmesi
ile tadil edilmiştir.
19 Kasım 2009 tarihli sözleşmenin aşağıda detayları sunulan belirli koşulları 19 Şubat 2010 tarihini
takiben yürürlüğe girmiştir.
- 19 Kasım 2009 tarihli sözleşmede, Axel Springer Grubunun, “Axel Hisseleri”nden Doğan TV
Holding sermayesinin %3,3’ünü temsil eden kısmını 50.000 Avro karşılığında Ocak 2013’ten sonra;
diğer %3,3’ünü temsil eden kısmını da yine 50.000 Avro karşılığında Ocak 2014’ten sonra Doğan
Holding’e satış opsiyonu, Doğan Holding’in ise satın alma taahhüdü bulunmaktadır (“DTV Satma
Opsiyonu I”). Axel Springer Grubu satma opsiyonunun tamamını veya bir kısmını kullanabilir.
Ödenecek bedellere 2 Ocak 2007 tarihinden itibaren yıllık bileşik bazda 12 aylık Euro Libor artı 100
baz puan esas alınarak hesaplanacak faiz eklenecektir. 31 Ekim 2011 tarihli Tadil Sözleşmesi uyarınca
mevcut “DTV Satma Opsiyon I” düzenlemeleri revize edilmiş ve Ocak 2013’ten sonra 50.000 Avro
karşılığında kullanılması söz konusu olan opsiyonun 33.843.238 (tam) adet pay için, Ocak 2014’ten
sonra 50.000 Avro karşılığında kullanılması söz konusu olan opsiyonun 33.843.238 (tam) adet pay
için olduğu vurgulanmış; ilaveten Ocak 2015’ten sonra 50.000 Avro karşılığında kullanılmak üzere
34.183.593 (tam) adet hisse için ise Axel Springer Grubuna yeni bir “satma opsiyonu” tanınmıştır. 31
Ocak 2013 tarihi itibarıyla Doğan Holding, yukarıda bahsi geçen 50.000 Avro karşılığındaki ilk kısım
için Doğan TV Holding ödenmiş sermayesinin %2,48844’ine karşılık gelen 1 TL nominal değerli
33.843.238 adet (tam) nama yazılı B grubu pay senetlerini, toplam 61.572 Avro bedel ile nakden ve
peşin olarak devir ve satın alınmıştır. Söz konusu pay senedi alımı sonrasında, Doğan Holding’in
Doğan TV Holding sermayesindeki doğrudan payı %%2,48844 olmuştur.
57
(c) Commerz-Film GmbH ile imzalanan pay satış sözleşmesi ile ilgili olası yükümlülükler: (devamı)
Doğan Holding’in söz konusu satın alma taahhüdüne ilişkin olarak, UMS 32 “Finansal Araçlar: Kamuyu
Aydınlatma ve Sunum” standardı bu yükümlülüğün bir kısmının nakit yerine Grup’un kendi hisseleriyle
ödeme yeteneğini dikkate almaksızın bilançoda tahmini değerinin iskonto edilmiş tutarı üzerinden
finansal yükümlülük olarak sunulmasını gerektirmektedir. Bu doğrultuda, 31 Mart 2013 tarihi itibariyle
“DTV Satma Opsiyonu I” kapsamındaki yükümlülükler, ekli konsolide bilançoda iskonto edilmiş tutar
olan 285.881 TL’dir (31 Aralık 2012:433.806 TL). Sözkonusu tutarın 143.009 TL (31 Aralık 2012:
144.642)’lik kısmı “kısa vadeli diğer finansal yükümlülükler” içerisinde, 142.872 TL (31 Aralık 2012:
289.164 TL) tutarındaki kısmı da “uzun vadeli diğer finansal yükümlülükler” olarak sunulmaktadır (Not
8).
- 19 Kasım 2009 tarihli sözleşmede, Axel Springer Grubunun, “Axel Hisseleri”nin tamamını veya bir
bölümünü, pay başına 4,1275 (tam) Avro veya belirli değerleme teknikleri ile belirlenecek pay başına
gerçeğe uygun değerin yüksek olanı üzerinden Doğan Holding’e satış opsiyonu, Doğan Holding’in ise
satın alma taahhüdü bulunmaktadır (“DTV Satma Opsiyonu II”). Ödenecek bedele 2 Ocak 2007
tarihinden itibaren yıllık bileşik bazda 12 aylık Euro Libor artı 100 baz puan esas alınarak
hesaplanacak faiz eklenecektir. Bu opsiyonun kullanılabilmesi için aşağıdaki şartların oluşması
gereklidir.



Doğan TV Holding’de 30 Haziran 2017 tarihine kadar halka arz olmaması,
Doğan Holding, Doğan Yayın Holding veya Doğan TV Holding’de kontrolünün doğrudan
veya dolaylı el değiştirmesi,
Doğan Yayın Holding’in faaliyetlerini önemli ölçüde olumsuz etkileyecek şekilde, mevcut
olanlara ilave olarak, Doğan Yayın Holding’in varlıklarının teminat olarak alınması veya söz
konusu varlıklar ile ilgili ihtiyati haciz işlemi uygulanması.
Diğer taraftan, 31 Ekim 2011 tarihli Tadil Sözleşmesi ile yukarıda pay başına belirlenmiş olan 4,1275
Avro (tam) beher pay fiyatı, Doğan TV’de gerçekleşen sermaye artırımları da dikkate alınarak 1,46269
(tam) Avro olarak tadil edilmiştir.
31 Ekim 2011 tarihli Tadil Sözleşmesi ile ayrıca, Axel Springer Grubu, Doğan Holding’in “DTV
Satma Opsiyonu I” kapsamındaki yükümlülüklerini güvence altına alabilmek adına, her biri 50.000
Avro değerinde iki adet banka teminat mektubu talebinde bulunmuştur. 10 Şubat 2012 tarihinde
Doğan Holding tarafından 50.000 Avro değerinde iki adet teminat mektubu verilmiştir. Ayrıca aynı
tarihte Ocak 2015’ten itibaren kullanılmak üzere 34.183.593 (tam) adet pay için 50.000 Avro
değerinde üçüncü bir teminat mektubu daha verilmiştir.
Yukarıda ilk satış fiyatı olarak tanımlanan 375.000 Avro aşağıda detayları açıklanan şartlara göre
değişebilir. Sözleşmeye göre “ilk satış fiyatı” “Axel Payları”nın “halka arz edilmesi” veya “halka arz
edilmemesi” durumuna bağlı olarak aşağıdaki şekilde yeniden belirlenecektir.
58
(c) Commerz-Film GmbH ile imzalanan pay satış sözleşmesi ile ilgili olası yükümlülükler: (devamı)
Buna göre, “Axel Payları”nın 30 Haziran 2017 tarihi sonuna kadar halka arz edilmesi durumunda,
“Axel Payları”nın halka arz sonrasında üç aylık ortalama pay fiyatına göre oluşacak değeri, “ilk satış
fiyatı”na “ilk satış fiyatı” üzerinden hesaplanacak faizin (2 Ocak 2007 tarihinden itibaren yıllık bileşik
bazda 12 aylık Euro Libor esas alınarak hesaplanacaktır) eklenmesi suretiyle oluşacak tutardan düşük
ise “Axel Payları”nın halka arz sonrasında üç aylık ortalama pay fiyatına göre oluşacak değeri ile ilk
satış fiyatı arasındaki fark ve bu fark üzerinden hesaplanacak faizin (2 Ocak 2007 tarihinden itibaren
yıllık bileşik bazda 12 aylık Euro Libor esas alınarak hesaplanacaktır) eklenmesi suretiyle oluşacak
tutar Doğan Yayın Holding tarafından Axel Springer Grubuna ödenerek tamamlanacaktır.
“Axel Payları”nın 30 Haziran 2017 tarihi sonuna kadar halka arz edilmesi durumunda, “Axel
Payları”nın halka arz sonrasında üç aylık ortalama hisse fiyatına göre oluşacak değeri, “ilk satış
fiyatı”ndan yüksek ise, “Axel Payları”nın halka arz sonrasında üç aylık ortalama pay fiyatına göre
oluşacak değeri ile ilk satış fiyatı arasındaki farktan ilk satış fiyatı üzerinden hesaplanacak faizin (2
Ocak 2007 tarihinden itibaren yıllık bileşik bazda 12 aylık Euro Libor esas alınarak hesaplanacaktır)
düşülmesi suretiyle oluşacak tutar Axel Springer grubu ile Doğan Yayın Holding arasında eşit olarak
paylaşılacaktır.
“Axel Payları”nın 30 Haziran 2017 tarihine kadar halka arz edilmemesi durumunda, Doğan TV
Holding’in 31 Aralık 2015 tarihinde belirli değerleme teknikleri ile belirlenecek gerçeğe uygun değeri,
“ilk satış fiyatı”na “ilk satış fiyatı” üzerinden hesaplanacak faizin (2 Ocak 2007 tarihinden itibaren
yıllık bileşik bazda 12 aylık Euro Libor esas alınarak hesaplanacaktır) eklenmesi suretiyle oluşacak
tutardan düşük ise Doğan TV Holding’in 31 Aralık 2015 tarihinde belirli değerleme teknikleri ile
belirlenecek “gerçeğe uygun değeri” ile “ilk satış fiyatı” arasındaki fark ve bu fark üzerinden
hesaplanacak faizin eklenmesi suretiyle oluşacak tutar Doğan Yayın Holding tarafından Axel Springer
Grubuna ödenerek tamamlanacaktır. “Axel Payları”nın 30 Haziran 2017 tarihine kadar halka arz
edilmemesi durumunda yukarıda belirtilen formüllere göre fiyatın yeniden belirlenmesine ve Axel
Springer Grubuna bu hesaplamalar sonucunda ödeme yapılmasına ilave olarak, Axel Springer
Grubunun, “Axel Payları”nın tamamını veya bir bölümünü Doğan Holding’e satış opsiyonu ve Doğan
Holding’in ise satın alma taahhüdü devam edecektir.
30 Haziran 2017 – 30 Haziran 2020 tarihleri arasında halka arz gerçekleşmesi durumunda ise Axel
Springer Grubunun bahsi geçen halka arzda satmış olduğu payların “net halka arz değeri” ile 31 Aralık
2015 tarihi itibarıyla düzeltilmiş “ilk satış fiyatı” (2 Ocak 2007 tarihinden itibaren, 12 aylık Euro Libor
esas alınarak hesaplanacak yıllık bileşik faizin eklenmesi suretiyle hesaplanacaktır) arasındaki farktan,
bu fark üzerinden hesaplanacak faizin (1 Temmuz 2017 tarihinden itibaren yıllık bileşik bazda 12
aylık Euro Libor esas alınarak hesaplanacaktır) düşülmesi suretiyle oluşacak olumlu tutar eşit olarak
paylaşılacak, olumsuz tutar için ise herhangi bir işlem yapılmayacaktır.
59
(c) Commerz-Film GmbH ile imzalanan pay satış sözleşmesi ile ilgili olası yükümlülükler
(devamı):
19 Kasım 2009 tarihli sözleşme ile ayrıca Doğan TV Holding’in 385.000 Avro karşılığı Türk Lirası
nakit sermaye artışı yapması, söz konusu artışın tamamen Doğan Yayın Holding tarafından
karşılanması ve Commerz-Film GmbH’ın Doğan TV Holding’de sahip olduğu pay oranının seyrelme
işlemi neticesinde %25’den %19,9’a düşmesi üzerinde anlaşmaya varılmıştır. Doğan TV Holding’deki
primli sermaye artırımları iki aşamalı olarak Ocak 2010 ve Mayıs 2010 tarihlerinde tamamlanmıştır.
Sermaye artışları neticesinde Doğan Yayın Holding ve Commerz-Film GmbH’ın Doğan TV
Holding’deki pay oranları sırasıyla %79,71 ve %19,9 olmuştur. Ağustos 2011 tarihinde yapılan nakit
sermaye artırımı neticesinde Doğan Yayın Holding’in Doğan TV Holding’teki pay oranı %79,96
olmuştur.
Grup yukarıdaki işlem ile ilgili olarak, bugünden bakıldığında, ileriye dönük olarak herhangi bir
finansal yükümlülük altına girip girmeyeceğinin tespitine yönelik olarak Doğan TV Holding’in 31
Aralık 2012 tarihi itibariyle gerçeğe uygun değer tespit çalışmasını yapmıştır. Hesaplanan gerçeğe
uygun değer çerçevesinde, Doğan TV Holding’in sermayesinin mevcut %19,9’una isabet eden Axel
hisseleri’nin Axel Springer Grubu’na satış işlemi ile ilgili herhangi bir finansal yükümlülük ortaya
çıkmamaktadır.
(d) Pay senedi satın alma opsiyonları:
Impress Media LLC Opsiyonu
Grup’un bağlı ortaklığı Hürriyet’in bağlı ortaklığı, OOO Pronto Moscow 2007 yılının Ocak ayında
yaptığı Impress Media Marketing LLC (“Impress Media”) satın alımıyla bağlantılı olarak, %13
oranındaki kontrol gücü olmayan pay sahiplerinden belli şartların gerçekleşmesi halinde pay alım
opsiyonu hakkına sahiptir. Grup, %10 oranındaki kontrol gücü olmayan pay ile ilgili olarak 25 Mayıs
2012 tarihi itibarıyla 970 TL (528 ABD Doları) bedel ödeyerek pay alımı gerçekleştirmiş, bu kısma
isabet eden opsiyon hakkı kullanılmıştır ( 31 Aralık 2012: 970 TL). Impress Media’nın sermayesinin
kalan %3’lük payı için pay alım opsiyonu hakkı devam etmektedir. Söz konusu opsiyonun gerçeğe
uygun değeri Impress Media’nın FAVÖK’ü üzerinden yapılacak hesaplama ile belirlenmiş olup 31
Mart 2013 tarihi itibarıyla opsiyonun değeri 157 TL’dir ve kısa vadeli finansal yükümlülükler
içerisinde sınıflandırılmıştır (31 Aralık 2012: 155 TL) (Not 8).
Oglasnik d.o.o. Opsiyonu
Grup’un bağlı ortaklığı, Hürriyet’in Hırvatistan’da bulunan bağlı ortaklığı Oglasnik d.o.o’nun %70
oranındaki payının satın alımıyla bağlantılı olarak, %30 oranındaki kontrol gücü olmayan pay
sahipleri sahip oldukları pay senetlerini satma opsiyonu hakkına sahiptir. Bu opsiyonun kullanılması
ile ilgili görüşmeler bu finansal tabloların yayımlandığı tarih itibarıyla devam etmekte olup opsiyonun
değeri 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla 14.470 TL’dir (8.000 ABD Doları) ve kısa vadeli diğer finansal
yükümlülükler içerisinde sınıflandırılmıştır (31 Aralık 2012: 14.261 TL (8.000 ABD Doları)) (Dipnot
9). Söz konusu protokol ile ilgili olarak taraflar arasında ihtilaf yaşanmakta olup; Zagreb Tahkim
Mahkemesi nezdinde bir tahkim süreci başlamış bulunmaktadır. Grup aleyhine kontrol gücü olmayan
pay sahipleri tarafından pay senedi satın alım opsiyonunu kullanamamalarından dolayı 3.645 Avro
tutarında tazminat davası açılmıştır. İlgili dava celbi 5 Mart 2012 tarihinde Grup’a ulaşmış olup 12
Temmuz 2012 tarihinde davanın ilk duruşması yapılmıştır.
60
NOT 16 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)
(d) Pay senedi satın alma opsiyonları (devamı):
Moje Delo d.o.o Opsiyonu
Grup’un bağlı ortaklığı Hürriyet’in, Slovenya’da faaliyet gösteren Moje Delo d.o.o.’nun (“Moje
Delo”) sermayesinin %55’lik kısmını 2007 yılında satın almıştır. Grup, kontrol gücü olmayan pay
sahiplerine 2013 yılı Nisan ayından aynı yılın Ekim ayına kadar (6 ay) geçerli olmak üzere satım
opsiyonu hakkı vermiştir. Bu hesaplama sonucu çıkacak toplam bedel 1.000 Avro tutarının altına
düşemez. Bu tutarın altında olması durumunda 1.000 Avro ödenecektir. Grup, ayrıca kontrol gücü
olmayan pay sahiplerinden 2013 Ekim ayından itibaren geçerli olmak üzere de ellerinde bulunan
azınlık paylarını satın alma opsiyonu hakkına sahiptir. Söz konusu opsiyonların gerçeğe uygun
değerleri Moje Delo’nun FAVÖK ve net finansal borcu üzerinden yapılacak hesaplama ile
belirlenecektir. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla bu satın alma opsiyonunun değeri 2.650 TL olup 31 Mart
2013 tarihi itibarıyla hazırlanan konsolide finansal tablolarda satış amacıyla elde tutulan duran
varlıklara ilişkin yükümlülükler içerisinde sınıflandırılmıştır (Not 26). (31 Aralık 2012: Sözkonusu
opsiyonun değeri 3.792 TL olup kısa vadeli diğer finansal yükümlülükler altında sınıflandırılmıştır).
TME Opsiyonu
Grup’un 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla finansal tablolarında açıklanan ve Zürih Ticaret Odası
nezdinde tahkim sürecinde olan ihtilaf konusu 25 milyon ABD Doları (tam) tutarındaki satma hakkı
opsiyonu ile ilgili olarak, 21 Mart 2012 tarihinde karşı tarafın ihtilaf konusu GDR’larını başka bir
tüzel kişiye devir ve satışını yaptığı; ve tahkim başvurusunu ise geri çektiği Grup’a bildirilmiş
olduğundan, Grup’un bahsi geçen satma hakkı opsiyonuna istinaden herhangi bir yükümlülüğü
kalmamıştır (31 Aralık 2012: 47.223 TL). Bu işlemin etkisi özkaynak altında muhasebeleştirilmiştir.
TME ek pay alımı
Grup, 7 Mart 2012 tarihinde Trader Media East Limited’in sermayesinin %6,98’ine karşılık gelen
3.490.691 adet (tam) Global Depo Sertifikalarını, bağımsız bir değerleme kuruluşu tarafından
hazırlanan değerleme raporuna uygun olarak 26.250 ABD Doları (45.812 TL) bedeli üzerinden satın
ve devir almıştır.
Yukarıda bahsedilen satış opsiyonunu yükümlülüğün ortadan kalkması ve ek pay alımı işlemleri, TMS
1 “Finansal Tabloların Sunumu” paragraf 109’a göre ortakların işletmeye ortak olmaları nedeniyle
yaptıkları işlemler kapsamında değerlendirildiği için ekli finansal tablolarda özkaynaklar altında
muhasebeleştirilmiştir.
(e) Rekabet Kurumu nezdindeki gelişmeler:
Rekabet Kurumu’nun 17 Eylül 2009 tarihli yazısı ile, yazılı medyada “reklam yeri satışları” açısından
4054 sayılı Kanun hükümlerinin ihlal edilip edilmediğinin incelenmesi nedeni ile, Doğan Yayın
Holding, Hürriyet, Doğan Gazetecilik, Bağımsız Gazetecilik ve Doğan Daily News hakkında
soruşturma açıldığı bildirilmiştir. Halen devam etmekte olan soruşturmaya verilen birinci cevaplarda,
“usul” açısından yazılı medya reklam satışı konusunda faaliyet göstermeyen Doğan Yayın Holding ile
ticari faaliyeti sonlandırılan Doğan Daily News hakkında soruşturma açılmasına ilişkin Grup’un itirazı
bildirilmiştir.
61
NOT 16 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)
(e) Rekabet Kurumu nezdindeki gelişmeler (devam):
Rekabet Kurumu 5 Nisan 2011 tarihi itibarıyla bahsi geçen soruşturma kapsamında Hürriyet’e 3.805
TL, Doğan Gazetecilik'e 2.316 TL ve Bağımsız Gazetecilik'e 444 TL idari para cezası verilmesine;
diğer taraftan faaliyeti sona ermiş bulunan Doğan Daily News ve mükerrerliğe yol açmamak amacıyla
Doğan Yayın Holding’e herhangi bir idari para cezası verilmesine gerek olmadığına karar vermiştir.
Grup bu kapsamda ekli finansal tablolarda toplam 4.923 TL tutarında karşılık ayırmış olup, cari
dönemde ödenen bu tutarın 2.853 TL’si Hürriyet’ten, 2.070 TL’si Doğan Gazetecilik ve Bağımsız
Gazetecilik’ten oluşmaktadır. Bu kararın iptali kapsamında Danıştay nezdinde dava açılmıştır.
(f) Diğer
Milpa:
Ömerli Arsa
Grup’un bağlı ortaklığı Milpa’nın sahip olduğu ve konsolide finansal tablolarda yatırım amaçlı
gayrimenkuller hesabına sınıflanan İstanbul ili, Pendik ilçesi, Kurtdoğmuş Köyü’nde kain arsasının
2.093.941 m²’lik 1154 no’lu parseli üzerinde arsa sahipleri ile yapılan hasılat paylaşımlı ve/veya kat
karşılığı inşaat sözleşmesi gereği inşaat yapımı sözleşme şerhi bulunmaktadır. Bahse konu 1154 sayılı
parsel 15.06.2009 onaylı 1/100.000 ölçekli İstanbul Çevre Düzeni Planı’nda Habitat Parkı Alanı’nda,
Çevresel Sürdürülebilirlik açısından kritik öneme sahip alanda ve Günübirlik Rekreasyon Alanı’nda
kalmaktadır. Bakiye 144.266 m²’lik 1155 sayılı Parsel ise Orman Alanı’nda kalmaktadır. Ayrıca
sözkonusu parseller, 5403 sayılı Toprak Koruma ve Arazi Kullanım Kanunu’na göre hazırlanan
İstanbul Metropolitan Alanı Doğu Yakası Pendik İlçesi Kurtdoğmuş, Emirli, Kurnaköy, Ballıca,
Göçbeyli köyleri toprak sınıflandırma paftasında, 1154 parselin tamamı 1155 parselin cüz-i bir kısmı
Tarım Dışı Kullanımı Uygun Olan Marjinal Tarım Alanı’nda ve 1155 parselin büyük bir kısmı ise
Askeri Alan’da kalmaktadır.
Söz konusu 144.266 m²’lik parsel 2005 yılı içerisinde mahkeme kararıyla orman alanından
çıkarılmıştır. Bu karara Orman Bakanlığı’nın Yargıtay 20’nci Hukuk Dairesi’nde açmış olduğu temyiz
itirazı 24 Haziran 2008 tarihinde kabul edilmiş ve bu kararlar (orman alanından çıkarılma) tekrar
incelenmek üzere Pendik 1. Asliye Hukuk Mahkemesi’ne gönderilmiştir. Mahkeme, 8 Ekim 2009
tarihinde eski kararını içerik açısından doğru bulduğunu yinelemiştir. Orman Bakanlığı, ilgili
Mahkemenin kararını tekrar temyiz etmiş ve dosya yeniden Yargıtay 20’nci Hukuk Dairesi’ne intikal
etmiştir. İlgili Daire de Mahkemenin kararını bozarak, dosyayı tekrar Pendik 1. Asliye Hukuk
Mahkemesi’ne göndermiştir. Söz konusu Mahkeme, Yargıtay 20’nci Hukuk Dairesi’nin bozma
kararına uyarak, yeniden keşif yapılması ve Orman Bakanlığı’nın iddialarının değerlendirilmesi için
duruşmayı 19 Eylül 2013 tarihine ertelemiş olup ilgili Mahkeme’nin kararı beklenmektedir.
Diğer taraftan, 17 Temmuz 2009 tarihinde askıya çıkan 1/100.000 ölçekli çevre düzeni planında söz
konusu arazi habitat alanı ve günübirlik rekreasyon alanı olarak tahsis edilmiş olup; bu plana Şirket
tarafından yasal süresi içerisinde itiraz edilmiştir. İtiraz ile ilgili olarak yasal süreç gereği İstanbul
Büyük Şehir Belediyesi’nden cevap beklenmekte olup, itirazın bu süre sonunda olumsuz cevaplanması
durumunda yargı yoluna başvurulacaktır.
Pendik, Kurtdoğmuş Köyü’ndeki arsanın imar planındaki değişiklik ve bu değişikliğe ilişkin itiraza,
bu finansal tabloların hazırlandığı tarih itibariyle henüz yanıt alınmamış olup itiraz nedeniyle
gayrimenkulün gerçeğe uygun değeri üzerinde ortaya çıkan belirsizlik, yasal süreçte izleyen
dönemlerde oluşacak gelişmelere göre değerlendirilmeye devam edilecektir.
62
NOT 17 - TAAHHÜTLER
Verilen teminat mektupları ve teminat senetleri:
TL Karşılığı
A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ’lerin toplam
tutarı
Teminat (1)
Rehin
İpotek (2)
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine
vermiş olduğu TRİ’lerin toplam tutarı
Teminat (1) (3)
Rehin
İpotek
C. Olağan ticari faaliyetlerin yürütülmesi amacıyla diğer
3. kişilerin borcunu temin amacıyla vermiş olduğu TRİ’lerin
toplam tutarı
Teminat
Rehin
İpotek
D. Diğer verilen TRİ’lerin toplam tutarı
i) Ana ortaklık lehine vermiş olduğu TRİ’lerin toplam tutarı
ii) B ve C maddeleri kapsamına girmeyen 3. Kişiler lehine
iii) C maddesi kapsamına girmeyen 3. Kişiler lehine
Toplam
(1)
(2)
(3)
31 Mart 2013
TL
ABD Doları
Avro
Diğer
TL Karşılığı
31Aralık 2012
TL
ABD Doları
Avro
Diğer
347.849
15.073
74.337
-
20.171
-
101.855
6.500
2.709
-
467.783
226.354
15.286
68.656
226.354
-
20.741 153.638
6.500
2.709
-
3.529.508
-
162.927
-
1.461.615
-
305.712
-
7.387
-
3.409.623
-
174.453
-
1.425.381 288.031
-
8.710-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3.892.430
4.119.046
-
Grup’un teminatları teminat mektupları, teminat senetleri, ipotek ve kefaletlerinden oluşmaktadır. Teminat mektupları, teminat senetleri, ipotekler ve kefaletlerin detayları aşağıda açıklanmıştır.
Grup’un bağlı ortaklıklarından Hürriyet’in, 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla maddi duran varlıkları üzerinde 15.073 TL tutarında ipotek bulunmaktadır (31 Aralık 2012: 15.286 TL).
Boyabat Elektrik’in yürütmekte olduğu ve inşaatı 2012 yılı sonunda tamamlanan hidroelektrik santrali projesi kapsamında, diğer pay sahibi gruplarla (Not 4) birlikte müşterek ve müteselsil kefil sıfatıyla temin edilen 750.000 ABD
Doları tutarında uzun vadeli proje finansmanı kredisi ile ilgili olup, 31 Mart 2013 tarihi itibari ile Boyabat Elektrik temin edilen kredinin 750.000 ABD Doları tutarındaki kısmını kullanmıştır (31 Aralık 2012: 750.000 ABD Doları).
Aslancık Elektrik’in yürütmekte olduğu ve inşaatın 2013 yılı sonunda tamamlanması beklenen hidroelektrik santrali proje finansmanı kapsamında, Doğan Holding’in kredi kuruluşlarına, 45.309 ABD Doları tutarında verilen kefaleti
bulunmaktadır (31 Aralık 2012: 45.309 ABD Doları).
63
NOT 17 - TAAHHÜTLER (Devamı)
a)
Verilen teminat mektupları ve teminat senetleri (devamı):
Grup’un vermiş olduğu diğer TRİ’lerin Grup’un özkaynaklarına oranı 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla %
0 (31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla: % 0)’dır. Grup’un vermiş olduğu teminat mektupları ve teminat
senetlerinin detayları aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Orijinal
TL
Orijinal
TL
yabancı para
tutarları yabancı para
tutarları
Teminat mektupları – Avro
Teminat mektupları – TL
Teminat mektupları – ABD Doları
Teminat mektupları – Diğer
Teminat senetleri – TL
Teminat senetleri – Avro
Teminat senetleri – ABD Doları
172.680
77.258
20.087
2.709
25.681
767
134.960
Toplam
400.428
77.258
36.332
835
25.681
1.778
244.103
229.031
69.483
20.255
2.709
25.750
782
134.960
786.415
538.612
69.483
36.107
843
25.750
1.839
240.580
913.214
Doğan Yayın Holding’in bağlı ortaklığı Doğan TV Holding 2008 yılı içinde UEFA’ya (Union
Européenne de Football Association veya Union of European Football Associations), 2012 - 2015
yılları UEFA Şampiyonlar Ligi, UEFA Süper Kupa ve UEFA Kupası maçları yayın hakları ile ilgili
olarak 66.000 Avro teminat mektubu vermiştir.
Not 18’de açıklandığı üzere, 31 Ekim 2011 tarihli Tadil Sözleşmesi ile, Axel Springer Grubu, Doğan
Holding’in “DTV Satma Opsiyonu I” kapsamındaki yükümlülüklerini güvence altına alabilmek adına,
her biri 50.000 Avro değerinde iki adet banka teminat mektubu talebinde bulunmuştur. 10 Şubat 2012
tarihinde Doğan Holding tarafından 50.000 Avro değerinde iki adet teminat mektubu verilmiştir.
Ayrıca aynı tarihte Ocak 2015’ten itibaren kullanılmak üzere 34.183.593 adet pay için 50.000 Avro
değerinde üçüncü bir teminat mektubu daha verilmiştir.Ocak 2013’de kullanılan “satma opsiyonu”na
ilişkin verilmiş olan 50.000 Avro değerindeki 1 adet banka teminat mektu çözülmüş, opsiyon
kapsamında bankaya verilmiş olan teminat mektubu sayısı 2’ye inmiştir.
(b) Verilen kefalet ve ipotekler
Grup’un 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla Grup şirketleri ve ilişkili tarafların
finansal borçları ve ticari borçları için vermiş olduğu taahhütlerin detayı aşağıda sunulmuştur:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Orijinal
TL
Orijinal
TL
yabancı para
tutarları yabancı para
tutarları
Kefaletler – Avro
Kefaletler – ABD Doları
Kefaletler – TL
Kefaletler – CHF
Kefaletler – Diğer
İpotekler – Avro
İpotekler – ABD Doları
234.119
1.326.739
134.262
7.387
6.500
-
Toplam
542.899
2.399.672
134.262
14.109
15.073
3.106.015
64
211.856
1.290.906
147.875
8.634
6.500
-
498.223
2.301.169
147.875
16.925
15.286
2.979.478
NOT 17 - TAAHHÜTLER (Devamı)
(c) Takas (“barter”) anlaşmaları
Doğan Holding ve ortaklıkları medya sektöründe yaygın bir uygulama olan takas işlemleri kapsamında
mal ve hizmetlerini nakit ödeme veya tahsilat olmaksızın değişimini içeren takas anlaşmaları
yapmaktadır.
Grup’un 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla mal ve hizmet alımlarına karşılık olarak 25.922 TL (31 Aralık
2012: 34.259 TL) tutarında reklam yayınlama taahhüdü ve mal ve hizmet satışlarına karşılık olarak
14.184 TL (31 Aralık 2012: 11.710 TL) tutarında mal ve hizmet alma hakkı bulunmaktadır.
NOT 18 - DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Bloke mevduat (1)
Katma Değer Vergisi (“KDV”) alacağı
Peşin ödenen giderler (5)
Verilen sipariş avansları
Peşin ödenen vergi ve fonlar
İş avansları
Personel avansları
Gelir tahakkukları
Program stokları
Diğer
Program stokları değer düşüklüğü karşılığı
Diğer şüpheli alacak karşılığı
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
124.989
23.113
33.784
22.385
21.046
17.492
8.891
8.665
19.551
6.943
286.859
214.809
23.334
23.840
20.606
18.858
12.121
9.655
6.681
9.120
6.087
345.111
(1.081)
(772)
(1.081)
(747)
285.006
343.283
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
17
143.382
131.314
23.088
6.955
117
177
305.050
17
235.458
132.017
23.831
6.538
133
226
398.220
Vadesi bir yıldan uzun bloke mevduatlar (2)
Bloke mevduatlar (1) (2)
Katma değer vergisi (“KDV”) alacakları
Verilen avanslar ve ön ödemeler (3) (4)
Peşin ödenen giderler
Diğer
(1)
31 Mart 2013 tarihi itibariyle Doğan Holding’e ait 5.000 ABD Doları (9.044 TL) tutarındaki vadeli mevduat Mozaik
tarafından kullanılan kredilere teminat olarak bloke edilmiş olup, diğer dönen varlıklar içerisinde
muhasebeleştirilmiştir (31 Aralık 2012 tarihi itibariyle Doğan Holding’e ait 25.500 ABD Doları (45.456 TL) ve
25.000 ABD Doları (44.565 TL) sırasıyla Mozaik ve Hürriyet tarafından kullanılan kredilere teminat olması için
bloke edilmiştir. (31 Aralık 2012 tarihi itibariyle Doğan Holding’e ait 70.000 ABD Doları (124.782 TL) tutarındaki
vadeli mevduat TME tarafından kullanılan kredilere teminat olması için bloke edilmiş olup, söz konusu bloke
mevduatlar diğer dönen varlıklar altında muhasebeleştirilmiştir).(31 Aralık 2012: Akdeniz Elektrik ve Galata
Elektrik’in ise sırasıyla 5 TL ve 122 TL tutarındaki kısa vadeli bloke mevduatları diğer dönen varlıklar altında
kayıtlara alınmıştır.) Şirket ile Commerz-Film GmbH ve Hauptstadtsee 809. V V GmbH arasında imzalanan 28 Şubat
2012 tarihli tadil sözleşmesi kapsamında Doğan TV Holding paylarının alım opsiyonuyla ilgili olarak 50.000 Avro
(115.945 TL) tutarında uzun vadeli mevduat teminat olarak bloke edilmiştir ve dönen varlıklar içinde
muhasebeleştirilmiştir. (31 Aralık 2012 tarihi itibariyle, Doğan Holding’e ait 70.000 ABD Doları (124.782 TL)
tutarındaki vadeli mevduat TME tarafından kullanılan kredilere teminat olması için bloke edilmiş olup, söz konusu
bloke mevduatlar diğer dönen varlıklar altında muhasebeleştirilmiştir.
65
NOT 18 - DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER(Devamı)
(2)
(3)
(4)
(5)
Şirket ile Commerz-Film GmbH ve Hauptstadtsee 809. V V GmbH arasında imzalanan 28 Şubat 2012 tarihli tadil
sözleşmesi kapsamında Doğan TV Holding paylarının alım opsiyonuyla ilgili olarak 50.000 Avro (115.945 TL)
tutarında uzun vadeli mevduat teminat olarak bloke edilmiştir (31 Aralık 2012 tarihi itibariyle Doğan TV Holding
paylarının alım opsiyonuyla ilgili olarak 100.000 Avro (235.170 TL) tutarında uzun vadeli mevduat teminat olarak
bloke edilmiştir). Ayrıca, Doğan Holding Mozaik tarafından kullanılan kredilere teminat olarak 15.000 ABD Doları k
(27.131 TL) tutarında teminat vermiş olup, duran varlıklar içinde muhasebeleştirilmiştir. Bunlara ek olarak, Çelik
Halat’ın 306 TL, Hürriyetin 17 TL tutarındaki uzun vadeli bloke mevduatı diğer duran varlıklar altında kayıtlara
alınmıştır (31 Aralık 2012; Çelik Halat 288 TL, Hürriyet 17 TL).(31 Aralık 2012: Akdeniz Elektrik ve Galata
Elektrik’in ise sırasıyla 5 TL ve 122 TL tutarındaki kısa vadeli bloke mevduatları diğer dönen varlıklar altında
kayıtlara alınmıştır.)
19.544 TL (31 Aralık 2012: 20.439 TL) tutarındaki verilen avanslar ve ön ödemeler Doğan Yayın Holding’in bağlı
ortaklığı Doğan TV Holding’in belirli Spor Toto Süper Lig takımlarına 2008 - 2020 yılları arasında UEFA’nın
(Union Européenne de Football Association veya Union of European Football Associations) düzenlediği UEFA
Şampiyonlar Ligi ön eleme maçları ve UEFA Kupası ön eleme maçları yayın hakları karşılığı yaptığı ödemelerden
oluşmaktadır. Sözleşmeler gereği ilgili dönemlerde maçların oynanmaması durumunda söz konusu tutarlar Doğan TV
Holding’e geri ödenecektir.
Verilen avanslar ve ön ödemelerin 3.180 TL (31 Aralık 2012: 3.180 TL) tutarındaki bölümü, Grup’un bağlı ortaklığı
Milpa’nın Ömerli arsası üzerinde geliştirmeyi planladığı gayrimenkul projesi ile ilgili paylarını devreden arsa
sahibine ödenecek hasılat paylarına mahsuben verilmiş olan avansı kapsamaktadır. Milpa’nın, geliştirmeyi planladığı
gayrimenkul projesi üzerinde inşa ve imal edip satacağı işyeri ve meskenlerin satış hasılatlarının %25’ini, paylarını
hasılat paylaşımlı ve/veya kat karşılığı devreden arsa sahiplerine arsadaki payları oranında ödeme taahhüdü
bulunmakta olup bu tutarlar ile mahsup edilecektir.
Peşin ödenen giderlerin önemli kısmı, peşin ödenmiş kira ve sigorta giderlerinden oluşmaktadır.
Kullanılmamış izin hakları karşılığı
Borç ve gider karşılıkları
Ertelenmiş gelir
Yayınlanan program karşılıkları
Diğer
31 Mart 2013
42.302
39.348
31.704
2.517
2.316
118.187
31 Aralık 2012
36.624
16.234
28.362
1.076
7
82.303
31 Mart 2013
3.999
209
4.208
31 Aralık 2012
12.364
138
12.502
Ertelenen gelir
66
NOT 19 - ÖZKAYNAKLAR
Doğan Holding, kayıtlı sermaye sistemini benimsemiş ve nominal değeri 1 TL olan hamiline yazılı
paylarla temsil edilen çıkarılmış sermayesi için bir tavan tespit etmiştir.
Doğan Holding’in 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla taahhüt edilmiş, kayıtlı ve
çıkarılmış sermayesi aşağıda gösterilmiştir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
4.000.000
2.450.000
4.000.000
2.450.000
Kayıtlı sermaye tavanı
Doğan Holding’in imtiyazlı payı bulunmamaktadır.
Doğan Holding’in nihai ortak pay sahibi Aydın Doğan ve Doğan Ailesi (Işıl Doğan, Arzuhan
Yalçındağ, Vuslat Sabancı, Hanzade V. Doğan Boyner ve Y.Begümhan Doğan Faralyalı) olup 31 Mart
2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle Holding’in pay sahipleri ve sermaye içindeki payları tarihi
değerleri üzerinden aşağıda belirtilmiştir:
Pay sahibi
Adilbey Holding A.Ş.
Doğan Ailesi
Borsa İstanbul’da işlem gören kısım (1)
Pay %
31 Mart 2013
Pay %
31 Aralık 2012
52,68
14,48
32,84
1.290.679
354.664
804.657
52,68
14,48
32,84
1.290.679
354.664
804.657
100
2.450.000
100
2.450.000
Toplam
(1)
143.526
2.593.526
143.526
2.593.526
Sermaye Piyasası Kurulu (SPK)’nun 23 Temmuz 2010 tarih ve 21/655 sayılı İlke Kararı
gereğince; Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. kayıtlarına göre; 31 Mart 2013 tarihi itibariyle Doğan
Holding sermayesinin %31,43’üne (31 Aralık 2012: %31,97) karşılık gelen payların dolaşımda
olduğu kabul edilmektedir. Doğan Holding sermayesinin %34,29’una karşılık gelen paylar açık
statüdedir.
Sermaye düzeltmesi farkları, Holding sermayesine yapılan nakit ve nakit benzerleri ilavelerin enflasyona
göre düzeltilmiş toplam tutarı ile enflasyon düzeltmesi öncesindeki tutarı arasındaki farkı ifade eder.
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler, önceki dönemlerin karından, kanun veya sözleşme kaynaklı
zorunluluklar nedeniyle veya kar dağıtımı dışındaki belli amaçlar (örneğin iştirak satış kazançlarından
vergi avantajı elde edebilmek) için ayrılmış yedeklerdir.
67
NOT 19 – ÖZKAYNAKLAR (Devamı)
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler (devamı)
Yasal Yedekler, Türk Ticaret Kanunu’na göre, ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden
oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, şirketin çıkarılmış sermayesinin %20’sine ulaşılıncaya kadar,
kanuni net karın %5’i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise çıkarılmış sermayenin %5’ini aşan
dağıtılan karın %10’udur. Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler çıkarılmış sermayenin %50’sini
geçmediği sürece sadece zararları netleştirmek için kullanılabilir, bunun dışında herhangi bir şekilde
kullanılması mümkün değildir.. Söz konusu tutarların SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca
“Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler” içerisinde sınıflandırılması gerekmektedir. 31 Mart 2013 tarihi
itibariyle kardan ayrılan kısıtlanmış yedeklerin detayı aşağıda sunulmuştur.
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Artış Fonu:
Önceki dönemlerde maddi duran varlık olarak muhasebeleştirilmiş gayrimenkuller, kullanım
şekillerindeki değişiklik nedeniyle yatırım amaçlı gayrimenkullere transfer edilebilir. Grup bazı
gayrimenkullerini 2012 yılı içerisinde bu şekilde yatırım amaçlı gayrimekul olarak sınıflandırmış ve
gerçeğe uygun değer yöntemi ile muhasebeleştirmeyi tercih etmiştir. Buna göre ilk transfer esnasında
oluşan 1.002 TL tutarındaki gerçeğe uygun değer artışını ana ortaklığa ait özkaynaklarda değer artış
fonu olarak muhasebeleştirmiştir.
Sermaye Yedekleri ve Birikmiş Karlar
Enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo düzenlenmesi sonucunda özkaynak kalemlerinden
“Sermaye, Emisyon Primi, Yasal Yedekler, Statü Yedekleri, Özel Yedekler ve Olağanüstü Yedek”
kalemlerine bilançoda kayıtlı değerleri ile yer verilmekte ve bu hesap kalemlerinin düzeltilmiş
değerleri toplu halde özkaynak grubu içinde yer almaktadır. Tüm özkaynak kalemlerine ilişkin
enflasyon düzeltme farkları sadece bedelsiz sermaye artırımı veya zarar mahsubunda, olağanüstü
yedeklerin kayıtlı değerleri ise, bedelsiz sermaye artırımı; nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda
kullanılabilmektedir.
Yine 1 Ocak 2008 itibariyle yürürlüğe giren Seri: XI, No: 29 sayılı Tebliğ ve ona açıklama getiren
SPK duyurularına göre “Ödenmiş Sermaye”, “Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler” ve “Pay Senedi
İhraç Primleri”’nin yasal kayıtlardaki tutarları üzerinden gösterilmesi gerekmektedir. Söz konusu
Tebliğ’in uygulanması esnasında değerlemelerde çıkan farklılıkların (enflasyon düzeltmesinden
kaynaklanan farklılıklar gibi):


“Ödenmiş Sermaye”den kaynaklanmaktaysa ve henüz sermayeye ilave edilmemişse, “Ödenmiş
Sermaye” kaleminden sonra gelmek üzere açılacak “Sermaye Düzeltmesi Farkları” kalemiyle,
“Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler” ve “Pay Senedi İhraç Primleri”’nden kaynaklanmakta
ve henüz kar dağıtımı veya sermaye artırımına konu olmamışsa “Geçmiş Yıllar Kar/Zararıyla”,
ilişkilendirilmesi gerekmektedir. Diğer özkaynak kalemleri ise SPK Finansal Raporlama Standartları
çerçevesinde değerlenen tutarları ile gösterilmektedir. Sermaye düzeltmesi farklarının sermayeye
eklenmek dışında bir kullanımı yoktur.
Finansal varlık değer artış fonu
Finansal varlıklar değer artış fonu satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki
değişiklikleri sebebiyle oluşan gerçekleşmemiş kazançların ve zararların, ertelenen vergi etkisi de
yansıtıldıktan sonra net değerleri üzerinden muhasebeleştirilmesiyle oluşmuştur.
68
NOT 19 - ÖZKAYNAKLAR (Devamı)
Kar Payı Dağıtımı
Payları Borsa İstanbul’da işlem gören şirketler, SPK mevzuatı uyarınca kar dağıtımların aşağıda yer
alan esaslar çerçevesinde yaparlar;
SPK’nın 27 Ocak 2010 tarihli 02/51 sayılı toplantısında alınan kararı gereğince; halka açık anonim
ortaklıkların 2009 yılı faaliyetlerinden elde ettikleri karların dağıtım esaslarının belirlenmesine ilişkin
olarak, payları borsada işlem gören halka açık anonim ortaklıklar için yapılacak temettü dağıtımı
konusunda herhangi bir asgari kar dağıtım zorunluluğu getirilmemesine; bu kapsamda, kar dağıtımının
SPK’nın Seri: IV, No: 27 sayılı Tebliği’nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleşmelerinde
bulunan hükümler ve şirketler tarafından kamuya açıklanmış olan kar dağıtım politikaları çerçevesinde
gerçekleştirilmesine karar verilmiştir. Sözkonusu karar geçerliliğini korumaktadır.
Ayrıca, 25 Şubat 2005 tarih 7/242 sayılı SPK kararı uyarınca; SPK düzenlemelerine göre bulunan net
dağıtılabilir kar üzerinden SPK’nın asgari kar dağıtım zorunluluğuna ilişkin düzenlemeleri uyarınca
hesaplanan kar dağıtım tutarının, tamamının yasal kayıtlarda yer alan dağıtılabilir kardan
karşılanabilmesi durumunda, bu tutarın tamamı, karşılanmaması durumunda ise yasal kayıtlarda yer
alan net dağıtılabilir karın tamamı dağıtılacaktır. SPK düzenlemelerine göre hazırlanan finansal
tablolarda veya yasal kayıtların herhangi birinde dönem zararı olması durumunda ise kar dağıtımı
yapılmayacaktır.
Doğan Holding’in 10 Nisan 2013 tarihli Yönetim Kurulu Toplantısı’nda TTK, Sermaye Piyasası
Mevzuatı ve SPK Düzenlemeleri, Kurumlar Vergisi, Gelir Vergisi ve diğer ilgili yasal mevzuat
hükümleri ile Şirket Ana Sözleşmesi'nin ilgili hükümleri ve kamuya açıklanan "kâr dağıtım politikası"
dikkate alınarak ;
-SPK'nun Seri:XI No:29 sayılı Tebliği hükümleri dahilinde, UMS ve UFRS ile uyumlu olarak
hazırlanan, sunum esasları SPK'nın konuya ilişkin Kararları uyarınca belirlenen, bağımsız denetimden
geçmiş, 1 Ocak 2012-31 Aralık 2012 hesap dönemine ait konsolide finansal tablolara göre; “Dönem
Vergi Gideri”, “Ertelenmiş Vergi Geliri” ile “Ana Ortaklık Dışı Paylar” birlikte dikkate alındığında,
155.671 TL tutarında “Konsolide Net Dönem Karı” oluştuğu; söz konusu tutardan 831.377 TL
tutarında “Geçmiş Yıllar Zararları” düşüldükten ve 4.072 TL “bağışlar” eklendikten sonra da 671.634
TL “Net Dönem Zararı” oluştuğu anlaşıldığından, SPK'nın kar dağıtımına ilişkin düzenlemeleri
dahilinde, 2012 yılı hesap dönemine ilişkin olarak herhangi bir kâr dağıtımı yapılamayacağı
hususunda pay sahiplerinin bilgilendirilmesine ve bu hususun Genel Kurul'un onayına sunulmasına,
- TTK ve Vergi Usul Kanunu kapsamında tutulan mali kayıtlarımızda ise, 1 Ocak 2012 – 31 Aralık
2012 hesap döneminde 66.387 TL tutarında “Net Dönem Zararı” oluştuğunun tespiti ile daha önce
Kurumlar Vergisi Kanunu'na uygun olarak vergi istisnasından yararlanmak amacıyla beş yıl süre ile
pasifte geçici “özel fon hesabı”na alınan 61.380 TL tutarındaki vergiden istisna kazançların, beş yıllık
sürenin dolduğu da dikkate alınarak “Olağanüstü Yedekler” hesabına alınmasına,
oybirliği ile karar verilmiştir.
69
NOT 19 - ÖZKAYNAKLAR (Devamı)
Kar Payı Dağıtımı (devamı)
SPK tarafından şirketlerin yasal kayıtlarında bulunan dönem karı ve kar dağıtımına konu edilebilecek
diğer kaynakların toplam tutarına Seri:XI, No:29 Tebliği çerçevesinde hazırlanıp kamuya ilan edilecek
finansal tablo dipnotlarında yer verilmesine karar verilmiş olup, Şirket’in bilanço tarihi itibariyle yasal
kayıtlarında bulunan kar dağıtımına konu edilebilecek kaynakların toplam brüt tutarı 1.573.694
TL’dir.
Doğan Holding’in özkaynak tablosu aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
2.450.000
143.526
2.362
(1.942)
49.689
1.142.663
124.163
1.018.500
2.450.000
143.526
2.362
2.092
53.688
1.204.043
124.163
1.079.880
1.002
(614.327)
(15.367)
1.002
(831.377)
155.670
3.157.606
3.181.006
1 Ocak31 Mart 2013
1 Ocak31 Mart 2012
Yurtiçi satışlar
Yurtdışı satışlar
Satıştan iadeler
Satış iskontoları
769.459
104.847
(88.298)
(6.014)
687.371
151.462
(112.924)
(2.526)
Net satışlar
779.994
723.383
(582.485)
(546.536)
197.509
176.847
Pay senetleri ihraç primleri
Finansal varlık değer artış fonu
- Yasal yedekler
- Sermayeye eklenecek iştirak satış karları
değer artış fonu
Geçmiş yıllar (zararları)
Net dönem karı/(zararı)
Toplam özkaynaklar
NOT 20- SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ
Brüt kar
Satış gelirleri ve satışların maliyeti
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait esas faaliyet gelirleri ve satışların
maliyetlerinin raporlanabilir bölümlere göre detayı Not 5-“Bölümlere Göre Raporlama” notunda
sunulmaktadır.
70
NOT 21 - ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE
DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ
1 Ocak31 Mart 2013
1 Ocak31 Mart 2012
Pazarlama, satış ve
dağıtım giderleri
103.446
89.419
82.293
89.822
Faaliyet giderleri
192.865
172.115
NOT 22 - NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait satılan malın maliyeti, satış
pazarlama ve dağıtım giderleri ve genel yönetim giderlerinin niteliklerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
1 Ocak31 Mart 2013
159.376
187.828
122.855
67.318
58.779
1.445
19.927
16.570
13.950
9.106
9.003
7.150
5.266
4.549
3.846
3.411
3.136
3.043
804
36
77.952
775.350
Personel giderleri
Satılan ticari malların maliyeti
Genel üretim giderleri
İlk madde ve malzeme gideri
Amortisman giderleri(1) (Not 13)
Uydu kullanım giderleri
Ajans komisyon giderleri
Kira giderleri
Nakliye, depolama ve seyahat giderleri
Telekomünikasyon hizmet giderleri
Danışmanlık gideri
Dışarıdan sağlanan Faydalar
Reklam giderleri
RTÜK reklam payları (3)
İletişim giderleri
Promosyon giderleri
Bayi komisyon giderleri
Çeşitli vergiler
Tamir ve bakım giderleri
Kanunen kabul edilmeyen giderler
Diğer
1 Ocak31 Mart 2012
142.465
191.906
78.381
32.013
50.780
5.979
13.433
16.643
15.333
9.975
10.427
5.726
13.289
4.133
2.519
5.384
3.649
2.247
2.740
111.629
718.651
31 Mart 2013 tarihi itibariyle amortisman giderlerinin ve itfa paylarının 119 TL (31 Mart 2012: 119 TL) tutarındaki
kısmı stoklara yansıtılmıştır, muhasebeleşmiştir.
(2) Mart 2011 tarih ve 27863 sayılı Resmi Gazetede yayımlanarak yürürlüğe giren 6112 sayılı Radyo ve Televizyonların
Kuruluş ve Yayın Hizmetleri hakkında kanunun 41’inci maddesinin (ç) bendinde medya hizmet sağlayıcılarının,
program destekleme gelirleri hariç aylık brüt ticari iletişim gelirlerinden ayrılacak yüzde 3 paylar Üst Kurul gelirleri
arasında sayılmıştır. Bu düzenleme ile yürürlükten kaldırılan 3984 sayılı kanunda reklam gelirlerinden alınan yüzde 5
pay yüzde 3’e düşürülmüş bulunmaktadır.
(1)
71
NOT 23 - DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR/GİDERLER
Diğer faaliyet gelirleri:
Konusu kalmayan karşılıklar
Kullanılan KDV indirimi
Kira gelirleri
Maddi ve maddi olmayan
duran varlık satış karları (1)
Yatırım amaçlı gayrimenkuller değer artışı
Bağlı ortaklık pay satış karı
31 Mart 2013
31 Mart 2012
4.484
2.474
1.884
4.543
1.386
1.161
580
2.529
13.112
144.020
1.389
2.332
2.078
155.748
(1) 31 Mart 2012 tarihi itibarıyla 142.905 TL tutarındaki kısım Hürriyet binasının 1 Şubat 2012 tarihinde Nurol Gayrimenkul
Yatırım Ortaklığı’na satışından oluşan duran varlık satış karından oluşmaktadır
31 Mart 2013
31 Mart 2012
Diğer faaliyet giderleri:
Duran varlık satış zararı
Şüpheli alacaklar karşılığı (Not 9)
Davalar ile ilgili karşılıklar
Satış amacıyla elde tutalan varlık
değer düşüklüğü karşılığı (Not 26)
Vergi ve fon giderleri
Yardım ve teberrüler
Ödenen diğer cezalar ve tazminatlar
Stok değer düşüklüğü karşılık gideri
Diğer faaliyet giderleri
7.923
8.047
4.331
1.961
3.006
1.923
3.537
2.626
1.652
871
336
1.933
710
1.384
275
5.481
31.256
14.740
(
72
NOT 24 - FİNANSAL GELİRLER
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ilişkin finansal gelirler:
Kur farkı gelirleri
Banka mevduatı faiz geliri
Vadeli alımlardan kaynaklanan ertelenmiş
finansman gideri ve vade farkı geliri
Diğer faiz ve komisyonlar
31 Mart 2013
31 Mart 2012
32.770
27.558
557.389
54.481
18.063
9.046
24.760
5.956
87.437
642.586
NOT 25 - FİNANSAL GİDERLER
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ilişkin finansal giderler:
31 Mart 2013
Kur farkı giderleri
Faiz giderleri
- Banka kredileri faiz giderleri
- 6111 sayılı Kanun kapsamında
ihtilaflı vergi borcu finansman gideri (Not 16) (1)
- 6111 sayılı Kanun kapsamında
matrah artırımı finansman gideri (Not 16)
Vadeli satışlardan kaynaklanan kazanılmamış
finansman geliri ve vade farkı giderleri
Banka komisyon giderleri
Diğer
31 Mart 2012
30.085
629.427
32.162
23.743
-
16.890
-
601
7.188
2.895
4.582
13.683
3.882
799
76.912
689.025
(1) Grup 1 Haziran 2011 tarihinden itibaren her iki ayda bir ödenmekte olan yükümlülüklerinin kalan kısmının tamamını
9.taksitlerle birlikte 28 Eylül 2012 tarihinde ödemiştir. Ödeme sırasında vergi dairesinin yaptığı yeni hesaplamayla
kazanılan faiz indirimi yıl içerisinde oluşan finansman giderleriyle netleştirilerek gösterilmiştir.
73
NOT 26- SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN
FAALİYETLER
Grup’un 31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde satışını gerçekleştirdiği bağlı
ortaklıkları ve varlıkları ile satış kararı verdiği maddi duran varlıklarına ilişkin bilgiler aşağıda yer
almaktadır.
Satış amacıyla elde tutulan varlıklar:
Grup’un bağlı ortaklıklarından Moje Delo spletni marketing, d.o.o 10 Nisan 2013 tarihinde satılmıştır.
Bu nedenle şirketin varlık ve yükümlülükleri satış amacıyla elde tutulan duran varlıklar olarak
sınıflandırılmış ve bilançoda ayrı olarak gösterilmiştir.
Satış amacıyla elde tutulan varlık ve yükümlülüklerin detayı aşağıdaki gibidir:
Değer düşüklüğü
karşılığı (1)
Değer düşüklüğü
karşılığı sonrası
net defter değeri
268
-
268
1.181
168
118
26
472
8.991
4
(3.537)
-
1.181
168
118
26
472
5.454
4
(1.181)
-
(1.181)
Ticari borçlar
-İlişkili taraflara borçlar
-Diğer ticari borçlar
Diğer borçlar
232
170
2.650
70
425
-
232
170
2.650
70
425
Konsolidasyon kapsamında
elimine edilen borçlar
(232)
-
(232)
Varlıklar
Sınıflama öncesi
net defter değeri
Ticari alacaklar
-İlişkili taraflardan ticari alacaklar
-Diğer ticari alacaklar
Diğer alacaklar
Şerefiye
Ertelenmiş vergi varlığı
Konsolidasyon kapsamında
elimine edilen alacaklar
Yükümlükler
(1)
Grup, bağlı ortaklıklarından Moje Delo spletni marketing, d.o.o’nun kendi payına düşen paylarını (%55) ve azınlık
paylarına düşen payları (%45) 2.500 Avro (5.797 TL) karşılığında satmıştır. Satış sonucunda oluşan gerçeğe uygun
değer üzerinden şerefiye değer düşüklüğü karşılığı ayırmıştır.
74
NOT 27- VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
Türk vergi mevzuatı, ana ortaklık olan şirketin bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi
teşebbüsleri konsolide ettiği finansal tabloları üzerinden vergi beyannamesi vermesine olanak
tanımamaktadır. Bu sebeple bu konsolide finansal tablolara yansıtılan vergi karşılıkları, konsolidasyon
kapsamına alınan tüm şirketler için ayrı ayrı hesaplanmıştır.
Kurumlar Vergisi
31 Mart 2013 ve 31 Mart 2012 tarihleri itibarıyla sona eren dönemlere ilişkin dönem karı vergi
yükümlülüğü aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Dönem vergi karşılığı
Peşin ödenen kurumlar vergisi
24.558
(3.862)
84.179
(74.350)
20.696
9.829
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
Ödenecek kurumlar ve gelir vergisi
Ertelenen vergi yükümlülükleri, net
20.696
76.369
9.829
87.226
Vergiler toplamı
97.065
97.055
Türkiye
Kurumlar Vergisi Kanunu 13 Haziran 2006 tarih ve 5520 sayılı yasa ile değişmiş ve pek çok hükmü 1
Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir. Buna göre Türkiye’de, kurumlar vergisi
oranı 2013 yılı için %20’dir (2012: %20). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi
yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna
(iştirak kazançları istisnası) ve indirimlerin (ar-ge indirimi gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi
matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.
Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile
Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kar paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında
kalan kişi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Karın sermayeye
ilavesi, kar dağıtımı sayılmaz.
Şirketler üçer aylık finansal karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen
ikinci ayın 14’üncü gününe kadar beyan edip 17’nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen
geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak
kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalmış ise bu tutar
nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan herhangi bir başka finansal borca da mahsup edilebilir.
30 Aralık 2003 tarihinde Resmi Gazete’de yayımlanan, 5024 sayılı Vergi Usul Kanunu, Gelir Vergisi
Kanunu ve Kurumlar Vergisi Kanunu’nda Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun (“5024 sayılı Kanun”),
kazançlarını bilanço esasına göre tespit eden gelir veya kurumlar vergisi mükelleflerin finansal
tablolarını 1 Ocak 2004 tarihinden başlayarak enflasyon düzeltmesine tabi tutmasını öngörmektedir.
Grup, POAŞ ve Doğan Gazetecilik’te gerçekleşen şirket birleşmeleri sonucunda oluşan birleşme
primlerini 2004 yılı kurumlar vergisi hesaplaması için enflasyon düzeltmesine tabi tuttuğu finansal
tablolarında ilgili mevzuat hükümleri ve 24 Mart 2005 tarihinde yayınlanan “Enflasyon Düzeltmesi
Uygulaması” konulu 17 nolu Vergi Usul Kanunu Sirküleri gereği bir aktif veya pasif kalem olmayan
denkleştirme hesabı olarak sınıflandırmıştır.
75
NOT 27- VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ(Devamı)
Türkiye (Devamı)
Anılan yasa hükmüne göre enflasyon düzeltmesi yapılabilmesi son 36 aylık kümülatif enflasyon oranının
(DİE TEFE artış oranının) %100’ü ve son 12 aylık enflasyon oranının (DİE TEFE artış oranının) %10’u
aşması gerekmektedir. 2005 yılından geçerli olmak üzere söz konusu şartlar sağlanmadığı için enflasyon
düzeltmesi yapılmamıştır.
Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama
bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü
ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir.
Vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem
tespit edilirse ödenecek vergi miktarı yapılacak vergi tarhiyatı nedeniyle vergi miktarları değişebilir.
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla
dönem kurum kazancından indirilebilirler.
Şirket 19 Nisan 2011 tarihinde kamuya duyurulduğu üzere, 6111 Sayılı “Bazı Alacakların Yeniden
Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun
Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun”un matrah artırımı” hükümlerinden
yararlanmaya karar verdiğinden, bu haktan yararlanmasına bağlı olarak Kurumlar vergisi mükellefi
olarak matrah artırımında bulundu yıllara ait zararların % 50’sini, 2010 ve izleyen yıllar karlarından
mahsup edemeyecektir.
Şirket 31 Mart 2013 tarihi itibariyle indirilebilir mali zararlardan ertelenen vergi varlığı tutarının
hesaplanması sırasında veya cari dönem vergi karşılığı hesaplamasında kullanılabilir mali zararlarını
yukarıdaki esaslara uygun olarak indirim konusu yapmıştır.
Kurumlar Vergisi Kanunu’nda kurumlara yönelik birçok istisna bulunmaktadır. Bu istisnalardan Grup’a
ilişkin olanları aşağıda açıklanmıştır:
İştirak Kazançları İstisnası
Kurumların tam mükellefiyete tabi bir başka kurumun sermayesine iştirakten elde ettikleri temettü
kazançları (fonların katılma belgeleri ile yatırım ortaklıklarının pay senetlerinden elde edilen kar payları
hariç) kurumlar vergisinden istisnadır.
Emisyon Primi İstisnası
Anonim şirketlerin kuruluşlarında veya sermayelerini artırdıkları sırada çıkardıkları pay senetlerinin
itibari değerlerinin üzerinde elden çıkarılmasından sağlanan emisyon primi kazançları kurumlar
vergisinden istisnadır.
Yurt Dışı İştirak Kazançları İstisnası
Kanuni ve iş merkezi Türkiye’de bulunmayan anonim veya limited şirket mahiyetindeki bir şirketin
(esas faaliyet konusu finansal kiralama veya her nevi menkul kıymet yatırımı olanlar hariç) sermayesine,
kazancın elde edildiği tarihe kadar devamlı olarak en az bir yıl süreyle %10 veya daha fazla oranda
iştirak eden kurumların, bu iştiraklerin kanuni veya iş merkezinin bulunduğu ülke vergi kanunları
uyarınca en az %15 oranında (esas faaliyet konusu finansman temini veya sigortacılık olanlarda en az,
Türkiye’de uygulanan kurumlar vergisi oranında) kurumlar vergisi benzeri vergi yükü taşıyan ve elde
edildiği vergilendirme dönemine ilişkin yıllık kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe
kadar Türkiye’ye transfer ettikleri iştirak kazançları kurumlar vergisinden istisnadır.
76
NOT 27 - VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (Devamı)
Türkiye (Devamı)
Gayrimenkul ve İştirak Payı Satış Kazancı İstisnası
Kurumların, en az iki tam yıl süreyle aktiflerinde yer alan iştirak paylarının, gayrimenkullerinin, rüçhan
hakkı, kurucu senedi ve intifa senetleri satışından doğan kazançlarının %75’i kurumlar vergisinden
istisnadır. İstisnadan yararlanmak için söz konusu kazancın pasifte bir fon hesabında tutulması ve 5 yıl
süre ile işletmeden çekilmemesi gerekmektedir. Satış bedelinin satışın yapıldığı yılı izleyen ikinci takvim
yılı sonuna kadar tahsil edilmesi gerekir.
Rusya Federasyonu
Rusya Federasyonu’nda yürürlükte bulunan kurumlar vergisi oranı %20’dir (2012: %20).
Rusya’da vergi yılı takvim yılıdır ve takvim yılı dışındaki mali yılsonlarına izin verilmemektedir.
Kazançlar üzerinden vergiler yıllık bazda hesaplanır. Vergi ödemeleri beyanname verenin seçimine
bağlı olarak değişik hesaplama yöntemleriyle aylık ya da üç aylık yapılabilmektedir. Kurumlar vergisi
beyannameleri hesap döneminin kapandığı yılı takip eden 28 Mart tarihine kadar verilir.
Rusya Federasyonu vergi sistemine göre mali zararlar, gelecekteki vergiye tabi gelirlerden mahsup
edilmek üzere 10 yıl ileriye taşınabilir. 2007 yılından sonra indirilebilir mali zararlara ilişkin sınırlama
kaldırılmıştır. Herhangi bir yılda mahsup edilebilecek azami tutar, ilgili yılın vergiye tabi toplam
karının %30’u (2012: %30) ile sınırlıdır. Söz konusu dönemlerde mahsup edilmeyen zararlarla ilgili
haklar kaybedilir.
Vergi iadesi teknik olarak mümkün olmakla beraber genellikle vergi iadesi hukuki süreç sonucu elde
edilmektedir. Ana ortaklık ve bağlı ortaklıklarının konsolide vergi raporlamasına ya da vergi
ödemesine izin verilmemektedir. Genellikle yabancı ortaklara ödenen temettü ödemeleri %15 oranında
stopaja tabidir. İkili vergi anlaşmalarına istinaden bu oran düşebilmektedir.
Rusya Federasyonu’nda vergi mevzuatları, farklı yorumlara tabi olup, sık sık değişikliğe
uğramaktadır. TME’nin faaliyetleri ile ilgili olarak vergi makamları tarafından vergi mevzuatının
yorumlanması, yönetim ile aynı olmayabilir.
Grup’un faaliyetlerinin önemli bir bölümünün gerçekleştirildiği yurtdışı ülkelerde 31 Aralık 2012
tarihi itibariyle geçerli vergi oranları aşağıdaki gibidir:
Vergi
oranları (%)
Ülke
Almanya (1)
Romanya
İngiltere
Hırvatistan
Kazakistan
(1)
(2)
(3)
(4)
(5)
Ülke
Ukrayna (2)
Macaristan (3)
Slovenya
Belarus (4)
Hollanda (5)
28,0
16,0
28,0
20,0
20,0
Vergi
oranları (%)
21,0
19,0
20,0
18,0
25,0
Almanya için kurumlar vergisi oranı %15’tir. Bu orana ilave olarak %5,5 dayanışma vergisi ve %14 ile %17 arasında
değişen belediye ticaret vergisi uygulanmaktadır.
1 Ocak 2012’den itibaren vergi oranı %23’ten %21’e düşmüştür. 2013 yılından itibaren vergi oranı 19%’a ve 1 Ocak
2014’den itibaren ise %16’ya düşecektir.
Matrahın ilk 500 Milyon Macar Forinti’ne kadar olan kısmı %10, aşan kısmı ise %19 oranı ile vergilendirilmektedir.
1 Ocak 2012’den itibaren vergi oranı %24’ten % 18’e düşmüştür.
Matrahın ilk 200.000 Euro’ya kadar olan kısmı % 20, aşan kısmı ise % 25 oranı ile vergilendirilmektedir.
77
NOT 27- VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (Devamı)
Ertelenen vergiler
Grup, ertelenen gelir vergisi varlık ve yükümlülüklerini, bilanço kalemlerinin SPK Finansal Raporlama
Standarları ve vergi finansal tabloları arasındaki farklı değerlendirmelerin sonucunda ortaya çıkan geçici
farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz konusu geçici farklar gelir ve giderlerin, SPK
Finansal Raporlama Standartları ve vergi kanunlarına göre değişik raporlama dönemlerinde
muhasebeleşmesinden ve devreden mali zarardan kaynaklanmaktadır.
Gelecek dönemlerde gerçekleşecek uzun vadeli geçici farklar üzerinden yükümlülük metoduna göre
hesaplanan ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri için uygulanacak oranlar bilanço tarihlerinde
geçerli vergi oranları olup yukarıdaki tabloda ve açıklamalarda bu oranlara yer verilmiştir.
Ayrı birer vergi mükellefi olan bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi ortaklıkların finansal
tablolarında yer alan ertelenen vergi varlıklarını ve yükümlülüklerini net göstermiş olmalarından dolayı
Grup’un konsolide bilançosuna söz konusu net sunum şeklinin etkileri yansımıştır. Aşağıdaki tabloda yer
alan geçici farklar ile ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri ise brüt değerler esas alınarak
hazırlanmaktadır.
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle birikmiş geçici farklar ve ertelenen vergi varlık ve
yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aşağıdaki gibidir:
Birikmiş geçici
farklar
31 Mart 2013 31 Aralık 2012
Maddi ve maddi olmayan varlıklar
ve stokların kayıtlı değerleri ile vergi
değerleri arasındaki net fark
Mahsup edilen mali zararlar
Şüpheli alacak karşılığı
Kıdem tazminatı ve izin karşılığı
Ticari alacakların ertelenmiş
finansman gelirleri
Diğer
48.141
188.723
52.698
140.099
1.711
101.490
198.835
57.115
130.999
1.683
9.628
37.745
10.540
28.020
342
20.298
39.767
11.423
26.200
337
299
113.579
518
76.017
60
22.716
104
15.203
109.051
113.332
Ertelenen vergi varlıkları
Maddi ve maddi olmayan varlıklar
ve stokların kayıtlı değerleri ile vergi
değerleri arasındaki net fark
gerçeğe uygun değer
Türev finansal varlıklar
Diğer
Ertelenen vergi
varlıkları/(yükümlülükleri)
31 Mart 2013 31 Aralık 2012
(565.947)
(979.378)
(181.073)
(196.524)
(21.963)
(2.657)
(13.591)
(366.651)
(882)
(10.289)
(1.098)
(531)
(2.718)
(1.889)
(176)
(1.969)
(185.420)
(200.558)
(76.369)
(87.226)
Ertelenen vergi yükümlülükleri
Ertelenen vergi yükümlülükleri, net
Ayrı birer vergi mükellefi olan Doğan Holding, bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin
SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca hazırladıkları finansal tablolarda ertelenen vergi
varlıklarını ve yükümlülüklerini net göstermiş olmalarından dolayı Grup’un konsolide bilançosuna söz
konusu netleştirmenin etkileri yansımıştır. Yukarıda gösterilen geçici farklar ile ertelenen vergi varlıkları
ve yükümlülükleri ise brüt değerler esas alınarak hazırlanmıştır.
78
Grup, 31 Mart 2013 tarihi itibariyle SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca hazırlanan konsolide
finansal tablolarında 188.723 TL (31 Aralık 2012: 198.835 TL) tutarındaki mahsup edilebilecek mali
zararlar için ertelenmiş vergi varlığı hesaplamıştır. Söz konusu mali zararların 31 Mart 2013 ve 31 Aralık
2012 tarihleri itibariyle vadeleri aşağıdaki gibidir:
2013
2014
2015
2016
2017 ve sonrası
(1)
31 Mart 2013(1)
31 Aralık 2012
(4.297)
(86.324)
(26.696)
(48.214)
(23.192)
(4.260)
(90.552)
(22.171)
(33.524)
(48.328)
(188.723)
(198.835)
Söz konusu döneme ait birikmiş geçmiş yıl mali zararlarının en son indirilebileceği yıllara göre
tutarları, 6111 sayılı Kanun kapsamına uygun şekilde sunulmuştur.
Ertelenen vergi varlıkları tüm indirilebilir geçici farklar için yararlanılabilecek düzeyde mali karın
oluşması muhtemel olduğu ölçüde kayıtlara yansıtılır. 31 Mart 2013 tarihi itibariyle ertelenen vergi
varlığı hesaplanmayan mahsup edilebilecek mali zararlar 1.149.239 TL’dir (31 Aralık 2012: 1.064.493
TL).
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait net ertelenen vergi hareketleri
aşağıda belirtilmektedir:
2013
2012
1 Ocak
Finansal varlıklardaki gerçeğe uygun değer
artışı ile oluşan ertelenen vergi (varlığı)/yükümlülüğü
Cari dönem (gideri) /geliri
Diğer
(87.226)
(61.858)
807
6.114
3.210
726
263
(1.198)
(1.928)
(2)
31 Mart
(76.369)
(64.723)
79
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait konsolide gelir tablolarına
yansıtılmış vergi tutarları aşağıda özetlenmiştir:
Cari
Ertelenen
2013
(21.713)
6.114
2012
(36.799)
(1.198)
Toplam vergi
(15.599)
(37.997)
31 Mart 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait konsolide gelir tablolarındaki
cari dönem vergi gideri ile konsolide vergi ve ana ortaklık dışı paylar öncesi karlar üzerinden cari
vergi oranı kullanılarak hesaplanacak vergi giderinin mutabakatı aşağıdaki gibidir:
2013
2012
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi kar/(zarar)
%20 etkin vergi oranından hesaplanan cari dönem vergi gideri
6111 sayılı Kanun kapsamındaki
ihtilaflı vergi borçları ve matrah artırım giderleri
Cari dönemde indirime konu edilen mali zararların etkisi
Vergiye konu olmayan giderler
Vergiye konu olmayan gelirler
Ertelenmiş vergi varlığı hesaplanmayan mali zararların etkisi
Geçmiş dönemlerde üzerinden ertelenmiş vergi
hesaplanan geçmiş yıl zararlarının iptali
Geçmiş dönemlerde üzerinden ertelenmiş vergi varlığı
hesaplanmayan mali zararların etkisi
Bağlı ortaklık satışı
Farklı ülkelerdeki farklı vergi oranlarından kaynaklanan farklar
Şerefiye değer düşüklüğü
Düzeltmelerin etkisi
Rusya’daki temettü dağıtımına ilişkin stopaj
Diğer
(10.945)
2.189
117.587
(23.517)
(260)
(6.305)
377
(11.029)
(3.498)
(13.951)
24.103
(15.546)
(3.730)
-
1.610
-
(707)
473
1.783
(5.870)
(492)
(5.440)
6.214
Vergi gideri
(15.599)
(37.997)
80
NOT 28 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
Bu konsolide finansal tabloların amacı doğrultusunda, Doğan Holding’in “müşterek yönetime tabi iş
ortaklıkları” dahil olmak üzere, doğrudan veya dolaylı olarak iştirak ettiği tüzel kişiler; Şirket üzerinde
doğrudan veya dolaylı olarak; tek başına veya birlikte kontrol gücüne sahip gerçek ve tüzel kişi
ortaklar ile bunların yakın aile üyeleri (ikinci dereceye kadar) ve bunlar tarafından doğrudan veya
dolaylı olarak, tek başına veya birlikte kontrol edilen tüzel kişiler ile bunların önemli etkiye sahip
olduğu ve/veya kilit yönetici personel olarak görev aldığı tüzel kişiler; Şirket’in bağlı ortaklık ve
iştirakleri ile Yönetim Kurulu Üyeleri, kilit yönetici personeli ile bunların yakın aile üyeleri (ikinci
dereceye kadar) ve bunlar tarafından doğrudan veya dolaylı olarak, tek başına veya birlikte kontrol
edilen tüzel kişiler, ilişkili taraflar olarak kabul edilmiştir. Bilanço tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan
alacaklar ve ilişkili taraflara borçlar ile 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihlerinde sona eren hesap
dönemleri itibarıyla ilişkili taraflarla yapılan işlemlerin özeti aşağıda sunulmuştur:
i)
İlişkili taraf bakiyeleri:
İlişkili taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar:
Doğan İnternet Yayıncılığı ve Yatırım A.Ş. (1)
Delüks Elektronik Hizmetler ve Tic A.Ş. (2)
Tipeez İnternet Hizmetleri A.Ş. (“Tipeez”) (3)
Doğan Portal ve Elektronik Ticaret A.Ş. (“Doğan Portal”)
D Market Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş. (“D Market”)
Ortadoğu Otomotiv Ticaret A.Ş. (“Ortadoğu Otomotiv”)
Doğan Egmont
Gas Plus Erbil
Doğan Elektronik Turizm Satış Pazarlama Hiz.ve Yay A.Ş.
Nakkaştepe Gayrimenkul
Diğer
(1)
(2)
(3)
31 Mart 2013
11.304
2.024
1.495
975
791
775
356
175
72
2.393
20.386
31 Aralık 2012
9.404
270
1.710
985
1.145
729
620
2.125
1.972
18.960
Medyanet ve Doğan İnternet Yayıncılığı ve Yatırım A.Ş. 8 Şubat 2013 tarihinde birleşmiştir. İki şirketle yapılan işlemler
bütün dönemler için toplanarak gösterilmiştir.Grup’un Doğan İnternet Yayıncılığından olan alacağı internet siteleri
üzerinden yapılan internet reklam satışlarından kaynaklanmaktadır.
Grup’un Delüks Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.’den olan alacağı şirkete tedarik edilen mallardan
kaynaklanmaktadır.
Grup’un Tipeez İnternet Hizmetleri A.Ş.’den olan alacağı Grup’un kesmiş olduğu vade farkı faturalarından
kaynaklanmaktadır.
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
73.300
3.580
67.767
3.482
76.880
71.249
İlişkili taraflardan kısa vadeli ticari olmayan alacaklar:
Boyabat Elektrik (1)
Gümüştaş Madencilik ve Ticaret A.Ş
(1)
Proje finansmanı ile ilgili verilen borçlardır.
81
NOT 28 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı)
i)
İlişkili taraf bakiyeleri (devamı):
İlişkili taraflara kısa vadeli ticari borçlar:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
10.944
5.331
10.391
-
4.114
319
12
2.450
23.170
4.482
96
26
2.854
17.849
Pazarlama A.Ş. (“Doğan Burda”) (1)
Doğan ve Egmont Yayıncılık ve Yapımcılık (“Boyabat”)(2)
Ticaret A.Ş. (“Doğan Egmont”) (3)
Doğanlar Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş.
Ortadoğu Otomotiv Ticaret A.Ş. (“Ortadoğu Otomotiv”)
Diğer
(1)
(2)
(3)
ii)
Grup’un Doğan Burda’ya olan borcu dergi dağıtım hizmetinden kaynaklanmaktadır.
Grup’un Boyabat’a olan borcu elektrik alımından kaynaklanmaktadır.
Grup’un Doğan Egmont’a olan borcu dergi dağıtım hizmetinden kaynaklanmaktadır.
İlişkili taraflarla yapılan işlemler:
Hizmet ve mal alımları:
Doğan ve Egmont Yayıncılık ve Yapımcılık
Ortadoğu Otomotiv Ticaret A.Ş. (“Ortadoğu Otomotiv”) (3)
Doğanlar Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş.
Dergi Pazarlama Planlama ve Ticaret A.Ş.
Aydın Rent A Car
Diğer
(1)
(2)
(3)
31 Mart 2013
31 Mart 2012
8.762
8.385
4.111
3.268
1.558
1.395
159
1
1.095
21.159
3.257
1.327
1.377
2.281
788
17.415
Grup’un Doğan Burda’ya olan ürün ve hizmet satışları hammadde ve hizmet satışlarından kaynaklanmaktadır.
Grup’un Doğan Egmont’a olan ürün ve hizmet satışları hammadde ve hizmet satışlarından kaynaklanmaktadır.
Trump Towers kira bedeli ile ilgilidir.
82
ii)
İlişkili taraflarla yapılan işlemler (devamı):
Hizmet ve mal satışları:
Doğan İnternet Yayıncılığı ve Yatırım A.Ş. (1)
Doğan ve Egmont Yayıncılık ve Yapımcılık
Delüks Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş. (4)
Ortadoğu Gayrimenkul
D-Market Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.
Dergi Pazarlama Planlama ve Ticaret A.Ş.
Diğer
31 Mart 2013
5.487
31 Mart 2012
3.015
5.437
5.296
2.569
1.701
1.697
837
359
1.917
2.451
29
2
212
47
165
20.004
11.217
(1) Medyanet ve Doğan İnternet Yayıncılığı ve Yatırım A.Ş. 8 Şubat 2013 tarihinde birleşmiştir. İki şirketle yapılan işlemler
bütün dönemler için toplanarak gösterilmiştir.Grup’un Medyanet’ten olan alacağı internet siteleri üzerinden yapılan
internet reklam satışlarından kaynaklanmaktadır.
(2) Grup’un Doğan Burda’ya olan ürün ve hizmet satışları hammadde ve hizmet satışlarından kaynaklanmaktadır.
(3) Grup’un Doğan Egmont’a olan ürün ve hizmet satışları hammadde ve hizmet satışlarından kaynaklanmaktadır.
(4) Grup’un Delüks Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.’ye olan ürün ve hizmet satışı mal satışlarından kaynaklanmaktadır.
Finansal gelirleri
2013
2012
Doğan İnternet Yayıncılığı ve Yatırım A.Ş.
Delüks Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.
D Elektronik Şans Oyunları ve Yayıncılık A.Ş.
Doğan Elektronik Turizm Satış Pazarlama
Hizmetleri ve Yayıncılık A.Ş.
Diğer
2.387
208
18
4
10
14
43
3
2.631
56
2013
2012
8
8
-
Finansman giderleri
Diğer
.
83
ii)
İlişkili taraflarla yapılan işlemler (devamı):
Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları:
D Yapı İnşaat Sanayi ve Ticaret A.Ş
D-Market Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.
Diğer
2013
2012
9
4
490
5
7
13
502
-
7
-
7
Maddi ve maddi olmayan duran varlık satışları:
Delüks Elektronik Hizmetler ve Ticaret A.Ş.
Kilit yönetici personele yapılan ödemeler:
Doğan Holding, Yönetim Kurulu üyeleri, Yönetim Kurulu Danışmanı, Başkan ve Başkan Yardımcıları,
Baş Hukuk Müşaviri, Direktörler vb. yöneticileri kilit yönetici personel olarak belirlemiştir. Kilit
yönetici personele sağlanan faydalar ise ücret, prim, sağlık sigortası, iletişim ve ulaşım gibi
faydalardan oluşmakta olup sağlanan faydalar toplamı aşağıda açıklanmaktadır:
Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar
İşten ayrılma sonrası faydalar
Diğer uzun vadeli faydalar
İşten çıkarma nedeniyle sağlanan faydalar
Pay bazlı ödemeler
Toplam
84
2013
2012
2.995
2.995
2.682
2.682
NOT 29 -FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE
DÜZEYİ
Finansal Araçlar ve Finansal Risk Yönetimi
Grup faaliyetlerinden dolayı çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Bu riskler; kredi riski, piyasa
riski (kur riski, gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, fiyat riski ve nakit akım faiz oranı riskini içerir) ve
likidite riskidir. Grup’un genel risk yönetimi programı, finansal piyasaların değişkenliğine ve muhtemel
olumsuz etkilerin Grup’un finansal performansı üzerindeki etkilerini asgari seviyeye indirmeye
yoğunlaşmaktadır. Grup maruz kaldığı çeşitli risklerden korunma amacıyla türev finansal araçlardan
sınırlı olarak yararlanmaktadır.
Finansal risk yönetimi Grup’un belirlediği genel esaslar dahilinde kendi Yönetim Kurulları tarafından
onaylanan politikalar çerçevesinde her bir bağlı ortaklık, müşterek yönetime tabi teşebbüs ve iştirak
tarafından uygulanmaktadır.
a) Piyasa riski
a.1) Yabancı Para (Döviz kuru riski):
Grup, döviz cinsinden borçlu bulunulan meblağların yerel para birimine çevrilmesinden dolayı kur
değişikliklerinden doğan döviz riskine sahiptir. Bu riskler, döviz pozisyonunun analiz edilmesi ile takip
edilmekte ve sınırlandırılmaktadır. Yabancı para cinsinden olan parasal varlıklar ve yükümlülüklerin
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla, konsolidasyon düzeltmeleri öncesi, TL cinsinden
kayıtlı değerleri aşağıdaki gibidir:
Grup, ağırlıklı olarak ABD Doları ve Avro cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır, diğer para
birimlerinin etkisi önemsiz düzeydedir.
Döviz cinsinden varlıklar
Döviz cinsinden yükümlülükler
Bilanço dışı türev araçların
net varlık pozisyonu
Net döviz pozisyon
85
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
2.613.120
(3.097.164)
2.936.296
(2.539.395)
32.711
47.289
(451.333)
444.190
DÜZEYİ (Devamı)
a.1) Yabancı Para (Döviz kuru) riski (Devam):
Aşağıdaki tablo 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle Grup’un yabancı para pozisyonu
riskini özetlemektedir. Grup tarafından tutulan yabancı para varlıkların ve borçların kayıtlı tutarları
yabancı para cinslerine göre aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
1. Ticari Alacak
2a. Parasal Finansal
Varlıklar (Kasa, Banka
hesapları dahil)
2b. Parasal Olmayan
Finansal Varlıklar
3. Diğer
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan
Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar (5+6+7)
9. Toplam Varlıklar (4+8)
10. Ticari Borçlar
11. Finansal Yükümlülükler
12a. Parasal Olan
Diğer Yükümlülükler
12b. Parasal Olmayan
13. Kısa Vadeli
Yükümlülükler (10+11+12)
14. Ticari Borçlar
16a. Parasal Olan
17. Uzun Vadeli
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)
19. Bilanço dışı türev araçların
net varlık/(yükümlülük)
pozisyonu (19a-19b)
19.a Aktif karakterli bilanço dışı
döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı
19b. Pasif karakterli bilanço dışı
20. Net yabancı para varlık
yükümlülük pozisyonu (9-18+19)
21. Parasal kalemler net yabancı para
varlık / yükümlülük pozisyonu
(1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal
araçların toplam gerçeğe uygun değeri
23. İhracat
24. İthalat
TL Karşılığı
199.297
ABD
Doları
77.348
Avro
100.582
Diğer
21.367
1.984.734
1.428.255
499.125
57.354
134.356
2.318.387
76.653
74.991
9.455
1.515.058
75.324
74.784
116.196
715.903
1.329
37
8.705
87.426
170
143.089
294.733
2.613.120
556.942
913.145
27.131
177.239
1.692.297
124.574
609.213
115.958
117.324
833.227
58.714
290.475
170
87.596
373.654
13.457
178.257
677
6.163
171.417
-
-
-
-
1.648.344
1.448.754
734.464
1.064.705
355.352
384.049
558.528
-
66
30
-
36
-
-
-
-
1.448.820
3.097.164
1.064.735
1.799.199
384.049
739.401
36
558.564
32.711
71.397
(38.686)
-
71.397
71.397
-
-
38.686
-
38.686
-
(451.333)
(35.505)
55.140
(470.968)
(761.489)
(143.488)
(138.328)
(479.673)
29.803
97.967
1.500
3.362
12.085
17.153
4
-
86
DÜZEYİ (Devamı)
31 Aralık 2012
1. Ticari Alacak
2a. Parasal Finansal
Varlıklar (Kasa, Banka
hesapları dahil)
2b. Parasal Olmayan
Finansal Varlıklar
3. Diğer
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan
Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar (5+6+7)
9. Toplam Varlıklar (4+8)
10. Ticari Borçlar
12a. Parasal Olan
13. Kısa Vadeli
14. Ticari Borçlar
16a. Parasal Olan
17. Uzun Vadeli
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)
19. Bilanço dışı türev araçların
net varlık/(yükümlülük)
pozisyonu (19a-19b)
19.a Aktif karakterli bilanço dışı
19b. Pasif karakterli bilanço dışı
20. Net yabancı para varlık
yükümlülük pozisyonu (9-18+19)
21. Parasal kalemler net yabancı para
varlık / yükümlülük pozisyonu
(1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal
araçların toplam gerçeğe uygun değeri
23. İhracat
24. İthalat
TL Karşılığı
163.489
Doları
39.503
Avro
55.521
Diğer
68.465
2.217.565
1.510.464
660.602
46.499
215.429
2.596.483
3.482
101.161
214.874
1.764.841
3.482
96.831
555
716.678
4.114
114.964
216
235.170
339.813
2.936.296
101.092
1.121.642
100.313
1.865.154
38.985
816.740
235.170
239.284
955.962
52.791
304.902
216
115.180
9.316
-
39.625
4.160
3.072
32.393
431
51
380
-
1.262.790
1.276.538
859.936
871.780
361.145
404.758
41.709
-
67
30
-
37
-
-
-
-
1.276.605
2.539.395
871.810
1.731.746
404.758
765.903
37
41.746
47.289
66.107
(14.326)
(4.492)
66.107
66.107
-
-
18.818
-
14.326
4.492
444.190
199.515
175.733
68.942
(53.267)
(81.415)
(45.286)
73.434
115.547
475.810
3.105
6.773
57.147
80.920
409
-
-
87
DÜZEYİ (Devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle aktif ve pasifte yer alan döviz bakiyeleri şu kurlarla
çevrilmiştir: 1,8087TL = 1 ABD Doları ve 2,3189 TL = 1 Avro (2012: : 1,7826 TL = 1 ABD Doları ve
2,3517 TL = 1 Avro).
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle aktif ve pasifte yer alan döviz bakiyeleri şu kurlarla
çevrilmiştir: 1,8087TL = 1 ABD Doları ve 2,3189 TL = 1 Avro (2012: : 1,7826 TL = 1 ABD Doları ve
2,3517 TL = 1 Avro).
31 Mart 2013
Kar/Zarar
Yabancı paranın
değer kazanması
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
ABD Doları’nın TL karşısında %10 değişmesi
1- ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü)
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
(3.551)
-
3.551
-
3- ABD Doları net etki-gelir/(gider) (1+2)
(3.551)
3.551
Avro’nun TL karşısında %10 değişmesi
4- Avro net varlık/(yükümlülüğü)
5- Avro riskinden korunan kısım (-)
5.514
-
(5.514)
-
6- Avro net etki-gelir/(gider) (4+5)
5.514
(5.514)
Diğer döviz kurlarının TL karşısında %10 değişmesi
7- Diğer döviz net varlık/(yükümlülüğü)
8- Diğer döviz riskinden korunan kısım (-)
(47.097)
-
47.097
-
9- Diğer döviz net etki-gelir/(gider) (7+8)
(47.097)
47.097
TOPLAM (3+6+9)
(45.133)
45.133
88
DÜZEYİ (Devamı)
31 Aralık 2012
Kar/Zarar
Yabancı paranın
Yabancı paranın
değer kazanması
değer kaybetmesi
ABD Doları’nın TL karşısında %10 değişmesi
1- ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü)
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
19.952
-
(19.952)
-
3- ABD Doları net etki-gelir/(gider) (1+2)
19.952
(19.952)
Avro’nun TL karşısında %10 değişmesi
4- Avro net varlık/(yükümlülüğü)
5- Avro riskinden korunan kısım (-)
17.573
-
(17.573)
-
6- Avro net etki-gelir/(gider) (4+5)
17.573
(17.573)
Diğer döviz kurlarının TL karşısında %10 değişmesi
7- Diğer döviz net varlık/(yükümlülüğü)
8- Diğer döviz riskinden korunan kısım (-)
6.894
-
(6.894)
-
9- Diğer döviz net etki-gelir/(gider) (7+8)
6.894
(6.894)
TOPLAM (3+6+9)
44.419
( 44.419)
a.2) Faiz oranı riski
- Medya
Grup, faiz haddi bulunduran varlık ve yükümlülüklerin tabi olduğu faiz oranlarının değişiminin
etkisinden doğan faiz oranı riskine açıktır. Grup bu riski faiz oranına duyarlı olan varlık ve
yükümlülüklerini dengelemek suretiyle oluşan doğal tedbir ve türev araçların sınırlı kullanımı ile
yönetmektedir.
Değişken faiz oranlı alınan krediler Grup’u nakit akış riskine maruz bırakmaktadır. Sabit oranlı alınan
krediler Grup’u rayiç değer riskine maruz bırakmaktadır. 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri
itibarıyla Grup’un değişken faiz oranlı finansal borçları ağırlıklı olarak ABD Doları ve Avro para
birimi cinsindendir.
31 Mart 2013 tarihinde ABD Doları para birimi cinsinden olan kredilerin faiz oranı 100 baz puan
yüksek/düşük olsaydı ve diğer tüm değişkenler sabit kalsaydı, değişken faiz oranlı kredilerden
kaynaklanan yüksek faiz gideri sonucu vergi öncesi zarar 2.459 TL daha yüksek/düşük olacaktı. (31
Mart 2012: 2.106 TL).
31 Mart 2013 tarihinde Avro para birimi cinsinden olan kredilerin faiz oranı 100 baz puan
kaynaklanan yüksek faiz gideri sonucu vergi öncesi zarar 232 TL daha yüksek/düşük olacaktı (31 Mart
2012: 233 TL).
- Diğer
Diğer faaliyet bölümlerinin finansal yükümlülükleri, bu faaliyet bölümlerini faiz oranı riskine maruz
bırakmaktadır. Bu bölümdeki finansal yükümlülükler ağırlıklı olarak değişken faizli borçlanmalardır.
89
DÜZEYİ (Devamı)
a.2) Faiz oranı riski (devamı):
31 Mart 2013 tarihinde ABD Doları para birimi cinsinden olan kredilerin faiz oranı 100 baz puan
kaynaklanan ilave faiz gideri sonucu vergi öncesi kar 3.061 TL daha yüksek/düşük olacaktı . (31 Mart
2012: 2.477 TL).
31 Mart 2013 tarihinde Avro para birimi cinsinden olan kredilerin faiz oranı 100 baz puan
kaynaklanan ilave faiz gideri sonucu vergi öncesi kar 892 TL daha yüksek/düşük olacaktı.. (31 Mart
2012: 269 TL).
Grup’un sabit ve değişken faizli finansal araçlarının dağılımı aşağıdaki gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
1.597.669
186.443
1.906.516
177.043
507.055
694.197
1.614.231
1.655.253
Sabit faizli finansal araçlar
Finansal varlıklar
- Bankalar (Not 6)
- Finansal yatırımlar (Not 7)
Finansal yükümlülükler (Not 8)
Değişken faizli finansal araçlar
Finansal yükümlülükler (Not 8)
b) Kredi riski
Kredi riski, Grup’un taraf olduğu sözleşmelerde karşı tarafların yükümlülüklerini yerine getirememe
riskidir. Grup kredi riskini, temel olarak kredi değerlendirmeleri ve karşı taraflara kredi limitleri
belirlenerek tek bir karşı taraftan toplam riskin sınırlandırılması yöntemiyle kontrol etmektedir. Kredi
riski, müşteri tabanını oluşturan kuruluş sayısının çokluğu ve bunların farklı iş alanlarına yaygınlığı
dolayısıyla dağıtılmaktadır.
90
DÜZEYİ (Devamı)
Grup’un finansal varlık ve yükümlülüklerine ilişkin ortalama yıllık faiz oranları (%) aşağıdaki
aralıklardaki gibidir:
31 Aralık 2012
ABD
TL
Doları
31 Mart 2013
ABD
Doları
Varlıklar
Yükümlülükler
Finansal borçlar
0,25-5,99
5,17
0,00-9,23
Avro
Avro
TL
0,15-6,75 3,75-12,30 0,10-6,00 0,25-6,75 3,00-12,30
9,48
5,17
9,48
1,12-6,76 0,00-13,13 2,65-6,40 1,30-6,50 0,00-13,13
Finansal varlık ve yükümlülüklerin yeniden fiyatlandırmaya kalan sürelerine ilişkin faize duyarlılık
dağılımı aşağıdaki gibidir:
1 yıl- 5 yıl ve
5 yıl
üzeri
3 aya
kadar
3 ay1 yıl
Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri (Not 6)
Finansal yatırımlar (Not 7)
1.597.669
-
-
186.443
Toplam
1.597.669
-
Finansal borçlar (Not 8) (1)
-
928.306
Toplam
-
928.306
-
-
928.306
3 aya
kadar
3 ay1 yıl
1 yıl- 5 yıl ve
5 yıl
üzeri
Faizsiz
Toplam
Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri (Not 6)
Finansal yatırımlar (Not 7)
1.973.643
-
-
173.674
-
268.619
2.216
2.242.262
175.890
Toplam
1.973.643
-
173.674
-
270.835
2.418.152
Finansal borçlar (Not 8) (1)
- 1.309.188 1.427.043
-
-
2.736.231
Toplam
- 1.309.188 1.427.043
-
-
2.736.231
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
(1)
Faizsiz
Toplam
-
349.216
-
1.946.885
186.443
186.443
-
349.216
2.133.328
-
-
928.306
Finansal borçların yeniden fiyatlandırmaya kalan sürelerine ilişkin faize duyarlılık dağılımına
banka kredileri dahil edilmiştir
91
NOT 29- FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
31 Mart 2013 tarihi itibariyle finansal araç türleri itibariyle Grup’un maruz kaldığı kredi risklerini gösteren tablo aşağıdaki gibidir:
Ticari alacaklar
İlişkili taraf
Raporlama tarihi itibariyle
maruz kalınan azami kredi risk
Diğer
Diğer alacaklar
İlişkili taraf
Diğer
Nakit ve nakit
benzerleri
1.685.938
20.386
755.268
76.880
509.264
-
44.126
-
321.151
20.386
550.281
76.880
509.260
-
20.148
-
321.151
-
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde
vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış
sayılacak finansal varlıkların defter değeri
-
-
-
-
-
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne
uğramamış finansal varlıkların net defter değeri (Not 9)
-
204.987
-
4
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı (Not 9)
-
23.978
-
-
-
- Azami riskin teminat ile güvence
altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş/değer düşüklüğüne uğramamış
finansal varlıkların net defter değeri
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların
net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) (Not 9)
- Değer düşüklüğü (-)(Not 9)
- Net değerin teminat ile güvence
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
- Değer düşüklüğü (-)
1.685.938
-
-
-
-
-
-
206.999
(206.999)
-
772
(772)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
92
-
NOT 29 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle finansal araç türleri itibariyle Grup’un maruz kaldığı kredi risklerini gösteren tablo aşağıdaki gibidir:
Ticari alacaklar
İlişkili taraf
Raporlama tarihi itibariyle
maruz kalınan azami kredi risk
Diğer
Diğer alacaklar
İlişkili taraf
Diğer
Nakit ve nakit
benzerleri
1.969.406
18.960
700.050
71.249
527.021
-
66.691
-
316.612
18.960
560.287
71.249
527.021
-
41.032
-
316.612
-
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde
vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış
sayılacak finansal varlıkların defter değeri
-
-
-
-
-
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne
uğramamış finansal varlıkların net defter değeri (Not 9)
-
139.763
-
-
-
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı (Not 9)
-
25.659
-
-
-
-
-
-
-
-
201.844
(201.844)
-
747
(747)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
- Azami riskin teminat ile güvence
A. Vadesi geçmemiş/değer düşüklüğüne uğramamış
finansal varlıkların net defter değeri
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların
net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) (Not 9)
- Değer düşüklüğü (-)(Not 9)
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
- Değer düşüklüğü (-)
93
1.969.406
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR
NOT 29 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE
DÜZEYİ (Devamı)
Grup’un vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış ilişkili taraflar dahil alacaklarının vadesinin
üzerinden geçme süreleri dikkate alarak hazırlanan yaşlandırması aşağıdaki şekildedir:
31 Mart 2013
İlişkili Taraf Diğer Alacaklar
31 Aralık 2012
İlişkili Taraf Diğer Alacaklar
Vadesi üzerinden
1-30 gün geçmiş
1-3 ay geçmiş
3-12 ay geçmiş
1-5 yıl geçmiş
5 yıldan fazla geçmiş
Toplam
-
93.098
55.498
42.660
9.600
4.131
204.987
-
58.294
45.010
32.834
8.879
447
145.464
Teminat ile güvence
Medya
Perakende
Diğer
Toplam
-
19.702
4.276
23.978
-
22.102
3.557
25.659
d) Likidite riski
İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli miktarda nakit ve süratli şekilde nakde çevrilebilen menkul kıymet
sağlamak, yeterli kredi imkanları yoluyla fonlamayı mümkün kılmak ve açık pozisyonu kapatabilme
yeteneğinden oluşmaktadır. Grup, iş ortamının dinamik içeriğinden dolayı, kredi yollarının hazır
tutulması yoluyla fonlamada esnekliği amaçlamıştır.
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla finansal yükümlülüklerin sözleşme vadelerine göre
indirgenmemiş nakit akışları aşağıdaki gibidir:
94
DÜZEYİ (Devamı)
d) Likidite riski (devamı)
31 Mart 2013
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Finansal borçlar (Not 8)
Ticari borçlar (Not 9)
Diğer yükümlülükler
İlişkili taraflara ticari borçlar (Not 28)
Kayıtlı
değeri
Sözleşme
uyarınca
nakit akışı
3 aydan
kısa
3-12 ay
arası
2.121.286
389.532
300.508
122.395
23.170
2.956.891
2.296.663
389.965
325.022
124.608
23.170
3.159.428
604.979
363.958
14.627
87.540
23.170
1.094.274
398.526
26.007
14.627
32.860
472.020
1.115.367
295.768
4.208
1.415.343
177.791
177.791
2.657
(1.711)
45.471
(1.717)
3.869
(852)
2.292
(584)
39.310
(281)
-
946
43.754
3.017
1.708
39.029
-
Kayıtlı
değeri
uyarınca
nakit akışı
3 aydan
kısa
3-12 ay
arası
2.349.450
354.257
452.432
94.805
19.606
3.270.550
2.526.650
358.198
459.347
96.941
19.607
3.460.743
756.494
254.252
145.228
88.962
19.579
1.264.515
702.834
103.946
18.207
255
28
825.270
879.532
295.912
7.724
1.183.168
187.790
187.790
882
(1.683)
33.683
(1.692)
33.373
-
257
(1.415)
53
(277)
-
(801)
31.991
33.373
(1.158)
(224)
-
1-5 yıl
arası
5 yıldan
uzun
Türev nakit girişleri (Not 7)
Türev nakit çıkışları
Türev finansal yükümlükler,
net nakit girişi/çıkışı
31 Aralık 2012
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Finansal borçlar (Not 8)
Ticari borçlar (Not 9)
Diğer yükümlülükler
İlişkili taraflara ticari borçlar (Not 28)
1-5 yıl
arası
5 yıldan
uzun
Türev nakit girişleri (Not 7)
Türev nakit çıkışları
Türev finansal yükümlükler,
net nakit girişi/çıkışı
e) Finansal araçların gerçeğe uygun değeri
Gerçeğe uygun değer, bir finansal aracın zorunlu bir satış veya tasfiye işlemi dışında gönüllü taraflar
arasındaki bir cari işlemde, el değiştirebileceği tutar olup, eğer varsa oluşan bir piyasa fiyatı ile en iyi
şekilde belirlenir.
Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, Grup’un her bir faaliyet bölümü tarafından mevcut
piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmiştir. Ancak, gerçeğe uygun değer
tahmininde piyasa verilerinin yorumlanmasında takdir kullanılır. Sonuç olarak, burada sunulan
tahminler, Grup’un cari bir piyasa işleminde elde edebileceği değerlerin göstergesi olmayabilir.
Aşağıdaki yöntem ve varsayımlar, gerçeğe uygun değeri belirlenebilen finansal araçların gerçeğe uygun
değerlerinin tahmininde kullanılmıştır:
95
DÜZEYİ (Devamı)
e) Finansal araçların gerçeğe uygun değeri (Devamı)
Parasal varlıklar
Dönem sonu kurlarıyla çevrilen döviz cinsinden olan bakiyelerin gerçeğe uygun değerlerinin, kayıtlı
değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
Nakit ve bankalardan alacaklar dahil, maliyet bedeli ile gösterilen bazı finansal varlıkların gerçeğe uygun
değerlerinin, kısa vadeli olmaları ve alacak kayıplarının ihmal edilebilir olması dolayısıyla kayıtlı
değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir. Menkul kıymet yatırımlarının gerçeğe uygun değerleri bilanço
tarihindeki piyasa fiyatları esas alınarak tahmin edilmiştir.
Ticari alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyetleri üzerinden değerlenmekte ve
ilgili şüpheli alacak karşılıkları ile birlikte kayıtlı değerlerinin gerçeğe uygun değerlerine yaklaştığı kabul
edilmektedir.
Parasal borçlar
Banka kredileri ile diğer parasal borçların gerçeğe uygun değerlerinin, kısa vadeli olmalarından dolayı
kayıtlı değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
Döviz cinsinden olan uzun vadeli krediler dönem sonu kurlarından çevrilir ve bundan dolayı gerçeğe
uygun değerleri kayıtlı değerlerine yaklaşmaktadır.
Ticari borçlar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyetleri üzerinden değerlenmekte ve bu
şekilde kayıtlı değerlerinin gerçeğe uygun değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
f) Sermaye risk yönetimi
Sermayeyi yönetirken Grup’un hedefleri, ortaklarına getiri, diğer pay sahiplerine fayda sağlamak ve
sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Grup’un faaliyetlerinin
devamını sağlayabilmektir.
Sermaye yapısını korumak veya yeniden düzenlemek için Grup, yeni paylar çıkarabilir ve borçlanmayı
azaltmak için varlıklarını satabilir.
Grup sermayeyi net yükümlülük/toplam sermaye oranını kullanarak izlemektedir. Net yükümlülük,
hazır değerlerin, türev araçlarının ve vergi yükümlülüklerinin toplam yükümlülük tutarından
düşülmesiyle hesaplanır. Toplam sermaye, konsolide bilançoda gösterildiği gibi özkaynaklar ile net
yükümlülüğün toplanmasıyla hesaplanır.
96
DÜZEYİ (Devamı)
f) Sermaye risk yönetimi (Devamı)
31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla net yükümlülük/toplam sermaye oranı aşağıdaki
gibidir:
31 Mart 2013
31 Aralık 2012
3.186.487
(1.933.496)
3.493.006
(2.136.145)
Net yükümlülük
Özkaynaklar
1.252.991
3.157.606
1.356.861
3.181.006
Toplam sermaye
4.410.597
4.537.867
%28
%30
Toplam yükümlülük (1)
Eksi: Nakit ve nakit benzeri değerler (Not 6)
Net yükümlülük / Toplam sermaye oranı
(1) Toplam yükümlülükten dönem karı vergi yükümlülüğü, türev finansal araçlar ve ertelenen vergi yükümlülüğü
hesaplarının çıkarılmasıyla elde edilen tutarlardır.
NOT 30 - FİNANSAL ARAÇLAR
Finansal Araçların Gerçeğe Uygun Değeri
Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir:

Birinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, birbirinin aynı varlık ve yükümlülükler için
aktif piyasada işlem gören borsa fiyatlarından değerlenmiştir.

İkinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, ilgili varlık ya da yükümlülüğün birinci
seviyede belirtilen borsa fiyatından başka doğrudan ya da dolaylı olarak piyasada gözlenebilen
fiyatının bulunmasında kullanılan girdilerden değerlenmiştir.

Üçüncü seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, varlık ya da yükümlülüğün gerçeğe uygun
değerinin bulunmasında kullanılan piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerden
değerlenmiştir.
97
NOT 30 - FİNANSAL ARAÇLAR (Devamı)
Gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin seviye sınıflamaları aşağıdaki
gibidir:
Raporlama tarihi itibarıyla
gerçeğe uygun değer seviyesi
31 Mart
1. Seviye
2. Seviye
3. Seviye
Finansal varlıklar
2013
TL
TL
TL
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara
yansıtılan finansal varlıklar
alım satım amaçlı
türev araçlar
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Tahvil ve bonolar
2.657
186.443
186.443
2.657
-
-
Toplam
189.100
186.443
2.657
-
(1.711)
14.627
-
(1.711)
-
14.627
12.916
-
(1.711)
14.627
Finansal yükümlülükler
türev araçlar
-
Toplam
Finansal varlıklar
31 Aralık
2012
Raporlama tarihi itibarıyla
gerçeğe uygun değer seviyesi
1. Seviye
2. Seviye
3. Seviye
TL
TL
TL
türev araçlar
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Tahvil ve bonolar
882
174.556
174.556
882
-
-
Toplam
175.658
174.556
1.102
-
(1.683)
18.207
-
(1.683)
-
18.207
-
2.730
Finansal yükümlülükler
türev araçlar
-
Toplam
20.937
98
18.207
NOT 31 - BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
DMK – Finansal Duran Varlık Edinilmesi
Grup’un doğrudan bağlı ortaklığı Doğan Müzik Kitap Mağazacılık Pazarlama A.Ş.'nin, Elektronik
Bilgi İletişim Hizmetleri Reklamcılık ve Ticaret A.Ş.'nin ("idefix", "prefix") sermayesinin tamamını
temsil eden paylarını devir ve satın alma işlemi 10 Mayıs 2013 tarihinde tamamlanmıştır.
Bilindiği üzere, Elektronik Bilgi İletişim Hizmetleri Reklamcılık ve Ticaret A.Ş.'nin sermayesinin
tamamını temsil eden paylarının, karşılıklı "pazarlık usulü" belirlenen değer üzerinden ve imzalanan
"Pay Alım ve Satım Sözleşmesi"ne istinaden, bağlı ortaklığımız Doğan Müzik Kitap Mağazacılık
Pazarlama A.Ş. tarafından, Canan Çelebioğlu, Mehmet Budak, İdil Eser, Cahit Can Tokgöz ve
Mehmet Kaya'dan (birlikte "Satıcılar") satın ve devir alınmasına karar verildiği, 17 Nisan 2013 tarihli
özel durum açıklama ile kamuya duyurulmuştur.
Sözkonusu "Pay Alım ve Satım Sözleşmesi" ile belirlenen "Kapanış Koşulları"nın, kapanış tarihi olan
10 Mayıs 2013 tarihi itibariyle yerine getirilmesi ve revize devir/satış bedelinin %75'i olan 8.369.008
TL'nin (tam) ödenmesi ile devir ve satın alma işlemi tamamlanmıştır. Satış ve devir bedelinin kalan
%25'lik kısmı ise, "Kapanış" tarihini takip eden en geç 75 gün içerisinde, bağımsız denetimden
geçecek "Kapanış Tarihi Kesinleşmiş Mali Tabloları"na göre revize edilecek bedel üzerinden
ödenecektir.
Doğan TV Holding – Lisans alma ön hakkının RTÜK tarafından onaylanması
16, 17 ve 18 Nisan 2013 tarihlerinde Ankara’ da RTÜK organizasyonu ile gerçekleştirilen RTÜK
Ulusal Karasal Frekans ihalesinde 10 yıl süreli genel içerikli HD yayın yapma lisansı için DTV Haber
Görsel 51.200 TL, genel içerikli SD yayın yapma lisansı için Doruk ve Eko TV sırasıyla 26.450 TL,
26.400 TL , SD tematik yayın yapma lisansı için Süper Kanal ise 1.000 TL teklif vererek lisans alma
ön hakkını almıştır ve ihale 24 Nisan 2013 tarihinde RTÜK tarafından onaylanmıştır.
Finansal Tabloların Onayı
31 Mart 2013 tarihi itibarıyla sona eren ara döneme ait konsolide finansal tablolar 17 Mayıs 2013
tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Yönetim Kurulu dışındaki kişilerin finansal
tabloları değiştirme yetkisi bulunmamaktadır.
NOT 32 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA
DA KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE
ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKLİ OLAN DİĞER
HUSUSLAR
Yoktur.
99

01 Ocak – 31 Mart (1.çeyrek)

Transkript

Benzer belgeler

ACI KAYBIMIZ

doğan burda dergi yayıncılık ve pazarlama a

Finansal Yönetim ve Stratejik Planlama Micro MBA

Abstract

01 Ocak – 30 Haziran (2.çeyrek)

dosyayı indir

Report on racism and islamophobia in European French speaking

01 Ocak - 30 Haziran (2.çeyrek)