PLAN NAR YFTK 12pn.fh11 - AvivaSA Emeklilik ve Hayat

300 yılı aşkın uzmanlığımızla
bugün olduğu gibi yarın da yanınızdayız.
PLAN
NAR
YATIRIM FONLARI TANITIM KILAVUZU
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. GEL‹R AMAÇLI KAMU
BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Genifl kapsamda kabul edilen hedef orta-uzun vadeli hazine bonosu ve devlet tahvil getirilerinden
maksimum ölçüde yararlan›lmas›, tasarruflar›n enflasyonun afl›nd›r›c› etkisinden korunarak yüksek
bir reel getiri sa¤lanmas›, gelecekte düzenli ve sürekli gelir ak›mlar›n›n yarat›lmas›d›r. Fon, a¤›rl›kl›
olarak Hazine taraf›ndan ihraç edilen TL cinsi iç borçlanma araçlar›na yat›r›m yapar. Mevzuat
gere¤i, fon portföyünün minimum %80’lik k›sm› kamu borçlanma araçlar›n›n konu oldu¤u ters
repoya ve devlet iç borçlanma senetlerine yönlendirilir ve fon faizi geliri elde etmeyi hedefler.
Fon a¤›rl›kl› olarak orta – uzun vadeli kamu borçlanma araçlar›na yat›r›m yaparken, gelir ortakl›¤›
senetleri, kira sertifikalar›, Türk ortakl›k paylar›, banka borçlanma araçlar›, vadeli mevduata yat›r›m
yapar ve Takasbank para piyasas› ifllemleri ile ters repo ifllemlerinde bulunur. Bu yat›r›mlar›
sebebiyle fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski.(izahname
muhtemel riskler)
Fon Hangi Yatırımcılar ‹çin Uygundur?
Fon, yat›r›mlar›n› orta ve uzun vadeli yapan, faiz ve vade riskini alarak, kamu taraf›ndan ihraç edilen
borçlanma araçlar›ndaki yüksek ve istikrarl› faiz getirisinden yararlanmay› hedefleyen kat›l›mc›lar için
uygundur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Yat›r›m Stratejisi ve bant aral›¤› bulunmamaktad›r.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
AE2AvivaSA Emeklilik
ve Hayat A.fi.
Gelir Amaçl›
Kamu Borçlanma
Araçlar› Emeklilik
Yat›r›m Fonu
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%86) KYD TL TUM BONO ENDEKS‹
(%1) KYD TUFEX ENDEKS‹
(%1) KYD Kira Sertifikalar› Endeksi – Kamu
(%1) KYD Kira Sertifikalar› Endeksi – Özel Sektör
(%8) KYD O/N REPO ENDEKS‹ BRÜT
(%1) KYD 1 AYLIK GÖSTERGE TL MEVDUAT ENDEKS‹
(%1) KYD ÖST ENDEKS‹ – SAB‹T
(%1) KYD ÖST ENDEKS‹ - DE⁄‹fiKEN
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait di¤er
masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen günlük
azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Gelir Amaçl› Kamu
Borçlanma Araçlar›
Emeklilik Yat›r›m Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AE2
%1,91
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0052500
%1,90
%0,0052060
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
1
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. BÜYÜME AMAÇLI
ESNEK EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.fi. Büyüme Amaçl› Esnek Emeklilik Yat›r›m Fonu, fon portföyünün tamam›n›,
de¤iflen piyasa koflullar›na göre Yönetmelik’in 5 inci maddesinde belirtilen yerli ve yabanc› varl›k türlerinin
tamam›na veya bir k›sm›na yat›ran ve sermaye kazanc› elde etmeyi hedefleyen fondur. Bu tür fonlar›n
varl›k da¤›l›m› önceden belirlenmez. Fon içerisindeki da¤›l›m› ise süreç içerisinde beklenen getiri ve risk
analizleri ›fl›¤›nda uygun noktay› sa¤layacak bileflim olarak belirlenir. Hareket marjlar› yönetimsel prensipler
çerçevesinde s›n›rl›d›r.
Fon a¤›rl›kl› olarak orta – uzun vadeli kamu borçlanma araçlar›na yat›r›m yaparken, gelir ortakl›¤›
senetleri, kira sertifikalar›, Türk ortakl›k paylar›, banka borçlanma araçlar›, vadeli mevduata yat›r›m yapar
ve Takasbank para piyasas› ifllemleri ile ters repo ifllemlerinde bulunur. Bu yat›r›mlar› sebebiyle fon
afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski.
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, risklerini farkl› yat›r›m araçlar›na yönlendirerek da¤›tmak isteyen, orta ve uzun vadeli bir bak›fl aç›s›yla,
sabit getirili enstrümanlardan ve hisse senedinden gelir elde ederek portföyünü büyütmeyi hedefleyen,
yat›r›m karar mekanizmalar›nda daha yüksek oranda profesyonel destek almak isteyen kat›l›mc›lar için
uygundur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Fon Ad›
AE3AvivaSA
Emeklilik ve
Hayat A.fi.
Büyüme Amaçl›
Esnek Emeklilik
Yat›r›m Fonu
2
Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
%25-55 D‹BS
%15-45 Ortakl›k Paylar›
%0-10 Ters Repo
%0-10 Takasbank Para Piyasas›
%0-25 Mevduat
%0-30 ÖST
%0-30 Eurobond
%0-30 Alt›n
%0-20 Yat›r›m Fonu
%0-30 Kira Sertifikas›
%0-30 Yabanc› Borçlanma Araçlar›
%0-30 Yabanc› Ortakl›k Paylar›
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
AE3AvivaSA
Emeklilik ve
Hayat A.fi.
Büyüme Amaçl›
Esnek Emeklilik
Yat›r›m Fonu
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%49) KYD TL Tüm Bono Endeksi
(%30) B‹ST 100 Endeksi
(%10) KYD Brüt O/N Repo Endeksi
(%1) KYD 1 Ayl›k Gösterge TL Mevduat Endeksi
(%1) KYD 1 Ayl›k Gösterge USD Mevduat Endeksi
(%1) KYD ÖST Endeksi- Sabit
(%1) KYD ÖST Endeksi- De¤iflken
(%1) KYD Eurobond Endeksi (USD-TL)
(%1) KYD Alt›n Fiyat Endeksi (Kapan›fl)
(%1) KYD Fon Endeksi (A Tipi)
(%1) KYD Fon Endeksi (B Tipi)
(%1) KYD Özel Sektör Kira Sertifikalar› Endeksi
(%1) Citigroup World Government Bono (USD) Endeksi
(%1) MSCI-World Global Ortakl›k Pay› Endeksi
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait
di¤er masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen
günlük azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Büyüme Amaçl› Esnek
Emeklilik Yat›r›m Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AE3
%2,28
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0062500
%2,24
%0,0061370
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
3
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. H‹SSE SENED‹ EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fon portföyünün minimum %80’lik k›sm›n› hisse senedi yat›r›mlar›na yönlendirilir.
Fon a¤›rl›kl› olarak orta – uzun vadeli kamu borçlanma araçlar›na yat›r›m yaparaken, gelir ortakl›¤›
senetleri, kira sertifikalar›, Türk ortakl›k paylar›, banka borçlanma araçlar›, vadeli mevduata yat›r›m
yapar ve Takasbank para piyasas› ifllemleri ile ters repo ifllemlerinde bulunur. Bu yat›r›mlar› sebebiyle
fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r.
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski (izahname muhtemel
riskler).
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, risklerini farkl› yat›r›m araçlar›na yönlendirerek da¤›tmak isteyen, orta ve uzun vadeli bir bak›fl
aç›s›yla, sabit getirili enstrümanlardan ve pay senedinden gelir elde ederek portföyünü büyütmeyi
hedefleyen, yat›r›m karar mekanizmalar›nda daha yüksek oranda profesyonel destek almak isteyen
kat›l›mc›lar için uygundur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Fon Ad›
Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
%80-100 ORTAKLIK PAYI
AEH %0-20 D‹BS(*)
AvivaSA Emeklilik ve
Hayat A.fi. Hisse Senedi
%0-10 O/N T.REPO
Emeklilik Yat›r›m Fonu
%0-10 TAKASBANK PARA P‹YASASI
(*) Fon portföyünün en fazla %20 si oran›nda Özel Sektör Tahvillerine yat›r›m yap›labilir.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
AEH AvivaSA Emeklilik ve
Hayat A.fi. Hisse Senedi
Emeklilik Yat›r›m Fonu
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%90) B‹ST 100 ENDEKS‹
(%1) KYD-TL BONO ENDEKS‹ 182 GÜN
(%9) KYD O/N REPO ENDEKS‹-BRÜT
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait di¤er
masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen günlük
azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Hisse Senedi Emeklilik
Yat›r›m Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AEH
%2,28
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0062500
%2,18
%0,0059726
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
4
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. GEL‹R AMAÇLI KAMU DIfi BORÇLANMA
ARAÇLARI EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fon portföyünün en az %80'i devlet d›fl borçlanma senetlerine yat›r›larak faiz geliri elde etmek
hedeflenmektedir. Fonun yönetim stratejisindeki temel amaç bir yandan Türk Hazine'sinin
yurtd›fl›nda ihraç etti¤i ve ço¤unlukla "Eurobond" olarak bilinen kamu d›fl borçlanma araçlar›n›n
yüksek getirilerinden faydalan›rken di¤er yandan da döviz kurlar›nda Türk Liras› aleyhine
geliflebilecek olumsuzluklara karfl› koruma sa¤lamakt›r.Eurobondlar›n dönemsel kupon ödemeleri
olas› nakit ç›k›fllar› karfl›lamak için fona istikrarl› bir gelir kayna¤› oluflturacak, fiyatlarda yaflanabilecek
olas› oynakl›¤›n olumsuz etkilerinin belirli ölçüde azalt›lmas›n› sa¤layacakt›r.
Fon a¤›rl›kl› olarak kamu d›fl borçlanma senetleri gibi sabit getirili enstrümanlara yat›r›m yapmakla
birlikte Türk Kamu ve Özel Sektör borçlanma senetlerine, döviz ve Türk Liras› cinsi vadeli mevduata
yat›r›m yapar ve Takasbank para piyasas› ifllemleri ile ters repo ifllemlerinde bulunur. Bu yat›r›mlar›
sebebiyle fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r.
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski (izahname
muhtemel riskler).
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, risklerini farkl› yat›r›m araçlar›na yönlendirerek da¤›tmak isteyen, orta ve uzun vadeli bir
bak›fl aç›s›yla, sabit getirili enstrümanlardan ve pay senedinden gelir elde ederek portföyünü
büyütmeyi hedefleyen, yat›r›m karar mekanizmalar›nda daha yüksek oranda profesyonel destek
almak isteyen kat›l›mc›lar için uygundur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Fon Ad›
AVGAvivaSA Emeklilik ve
Hayat A.fi. Gelir Amaçlı
Kamu Dıfl Borçlanma
Araçları Emeklilik
Yat›r›m Fonu
Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
%80-100 EUROBOND
%0-10 Ters Repo
%0-10 Takasbank Para Piyasas›
%0-20 D‹BS
%0-20 Mevduat
%0- 20 ÖST
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%44) KYD Eurobond Endeksi USD-TL
(%44) KYD Eurobond Endeksi EUR-TL
AVG(%4) KYD O/N Repo Endeksi – Brüt
AvivaSA Emeklilik ve
(%4) KYD-TL Bono Endeksi 182 Gün
Hayat A.fi. Gelir Amaçlı
(%1) KYD 1 Ayl›k Gösterge TL Mevduat Endeksi
Kamu Dıfl Borçlanma
Araçları Emeklilik
(%1) KYD 1 Ayl›k Gösterge USD Mevduat Endeksi
Yat›r›m Fonu
(%1) KYD 1 Ayl›k Gösterge EUR Mevduat Endeksi
(%1) KYD ÖST Endeksi - Sabit
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait di¤er
masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen günlük
azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
Gelir Amaçl› Kamu D›fl
Borçlanma Araçlar›
AVG
%1,91
%0,0052500
Emeklilik Yat›r›m Fonu
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%1,89
%0,0051781
5
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. PARA P‹YASASI B‹R‹NC‹ L‹K‹T ESNEK
EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fonun amac›, tasarruflar›n enflasyonun afl›nd›r›c› etkisinden korunmas›, birikimlere para piyasalar›ndaki
faiz oranlar›na paralel bir getiri kazand›r›lmas› ve faiz hareketlerinin yarataca¤› f›rsat kazançlar›ndan
yararlan›lmas›d›r. Fon taraf›ndan pay fiyatlar›nda yüksek dalgalanma yaflanmaks›z›n yat›r›mc›ya gelir
ak›m› yarat›labilmesi hedeflenir.
Fon, devaml› olarak portföyünde vadesine en fazla 184 gün kalm›fl likiditesi yüksek para ve sermaye
piyasas› araçlar›na yer verir. Portföyün a¤›rl›kl› ortalama vadesi en fazla 45 gün olacak flekilde, fon
portföyünün en az %80’ini , borçlanma araçlar›na, kira sertifikalar›na ve ters repoya yat›rmak kayd›yla,
fon varl›klar›n› Takasbank para piyasas› ifllemleri dahil para piyasas› fonu tan›m›nda yer alan vade
yap›s›na sahip para ve sermaye piyasas› araçlar›nda de¤erlendirir. Bu yat›r›mlar› sebebiyle fon afla¤›da
sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski. (izahname muhtemel
riskler).
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, k›sa vadeli yat›r›m hedefiyle hareket eden, devlet taraf›ndan ihraç edilen ensrümanlara yat›r›m
yapmay› isteyen, düflük risk profilinde yat›r›m› tercih eden, faiz geliri ve istikrarl› fon getirisi aray›fl›nda
olan yat›r›mc›lar için uygundur. Anaparan›n korunmas› hedefiyle birikimlerin enflasyona karfl› afl›nmas›n›
önlemek ön plana ç›kan unsurdur. Fon uzun vadeli yat›r›m f›rsatlar›n› de¤erlendirmek isteyen veya
piyasada belirsizlik ortam›nda defansif davranmak isteyen kat›l›mc›lar için bekleme döneminde
kullan›labilecek bir enstrüman niteli¤indedir.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Yat›r›m Stratejisi ve bant aral›¤› bulunmamaktad›r.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%20) KYD 91 Gün Bono Endeksi
AE1 - AvivaSA
Emeklilik ve Hayat A.fi.
(%10) KYD ÖST Endeksi- Sabit
Para Piyasas› Birinci Likit
(%65) KYD O/N Repo Endeksi – Brüt
Esnek Emeklilik
(%5) KYD 1 Ayl›k Gösterge TL Mevduat Endeksi
Yat›r›m Fonu
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait di¤er
masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen günlük
azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Para Piyasas› Birinci Likit
Esnek Emeklilik Yat›r›m
Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AE1
%1,09
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0030000
%1,05
%0,0028770
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
6
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. ALTIN EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fon, portföyünde sürekli olarak % 80 oran›nda ulusal ve uluslararas› borsalarda ifllem gören alt›n
ve alt›na dayal› sermaye piyasas› araçlar› bulunduran alt›n emeklilik yat›r›m fonudur.
Fon portföyünde a¤›rl›kl› olarak alt›n ve alt›na dayal› sermaye piyasas› araçlar›na yat›r›m yap›l›r.
Fon, alt›n fiyatlar› üzerinde büyük ölçüde etkili olan küresel makroekonomik geliflmelere ba¤l› olarak
alt›n fiyat› riski tafl›r.
Alt›n fiyatlar›ndaki de¤iflimin enflasyon oranlar›ndan farkl›laflmas› ile fon enflasyon risklerine maruz
kalabilir. Ancak orta - uzun vadeli enflasyon oranlar›nda yaflanabilecek yükselifller büyük ölçüde emtia
fiyatlar›na da yans›yaca¤›ndan bu noktadaki risk unsuru k›sa bir döneme iliflkin ve s›n›rl› düzeydedir.
Bir di¤er risk de Türk Liras›’n›n yabanc› para birimleri karfl›s›ndaki seyrinden kaynaklanmaktad›r.
Fondaki yat›r›mlar›n büyük k›sm› yurtd›fl› piyasalarda yabanc› para cinsinden fiyatland›¤› için Türk
Liras›’n›n bu para birimlerine karfl› kal›c› bir de¤er art›fl› sa¤lamas› durumunda, söz konusu fonun
Türk Liras› cinsinden getirisi düflecektir. Bu yat›r›mlar› sebebiyle fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri
bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski.
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon alt›n ve alt›na dayal› sermaye piyasalar›na yat›r›m yapmak isteyen yat›r›mc›lar için uygundur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Fon Ad›
Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
AEL - Alt›n Emeklilik Yat›r›m Fonu (%100) Alt›n ve alt›na dayal› sermaye piyasas› araçlar›.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
Karfl›laflt›rma Ölçütü
AEL - Alt›n Emeklilik Yat›r›m Fonu (%100) TKYD Alt›n Fiyat Endeksi - Kapan›fl
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi, fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait
di¤er masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen
günlük azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Alt›n Emeklilik Yat›r›m
Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AEL
%1,91
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
%0,0052500
%1,860
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0051000
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
7
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. STANDART EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fon, STANDART Emeklilik Yat›r›m Fonu olup, Fon portföyünün en az %60’› Hazine Müsteflarl›¤›
taraf›ndan ihraç edilen TL cinsinden borçlanma araçlar›, gelir ortakl›¤› senetleri ve kira sertifikalar›na
yat›r›l›r.Fon portföyünün azami yüzde 40’› ise, B‹ST 100 veya B‹ST Kat›l›m endeksindeki pay senetlerine,
TL Cinsinden Borsada ifllem görmesi kayd›yla bankalar veya yat›r›m yap›labilir seviyede derecelendirme
notuna sahip olan di¤er ihraçç›lar taraf›ndan ihraç edilen borçlanma araçlar› ve özel sektör kira
sertifikalar›na, mevduat/kat›l›m hesab›na yat›r›l›r. Vadeli mevduata ve kat›l›m bankalar›nda aç›lan (kar
ve zarara) kat›lma hesaplar›na fon portföyünün azami yüzde 25’i oran›nda yer verilebilir.
Fon, Genelge’de belirtilen varl›k türlerine belirlenen bant aral›klar› dahilinde yat›r›m yapar ve bu yat›r›mlar›n
sonucunda sermaye, temettü ve faiz kazanc› elde etmeyi hedefler. Fon bünyesindeki varl›k da¤›l›m›,
süreç içerisinde beklenen getiri ve risk analizleri ›fl›¤›nda uygun noktay› sa¤layacak bileflim olarak belirlenir.
Hareket marjlar› yönetimsel prensipler çerçevesinde s›n›rl›d›r.
Fon, orta ve uzun vade perspektifiyle, yüksek reel getiri performans› hedefiyle hareket eder. Hedeflenen
yüksek reel getiri hedefine ulaflmak için çeflitli yat›r›m araçlar›ndan aktif flekilde faydalan›lmaktad›r.
Yo¤unlaflma riskini da¤›tmak için benzer risklere maruz kalabilecek araçlar›n bir k›sm› elenebilir. Bu
yat›r›mlar› sebebiyle fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski.
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, Hazine Müsteflarl›¤› taraf›ndan (Sigortac›l›k Genel Müdürlü¤ü) 26/02/2013 tarihinde yay›nlanan
Emeklilik Plan› Hakk›nda Genelge uyar›nca, Bireysel Emeklilik Sistemi’ne girifl aflamas›nda herhangi bir
fon tercihinde bulunmayan kiflilerin birikimlerinin standart fonda yat›r›ma yönlendirilmesi için kurulmufltur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Yat›r›m Stratejisi ve bant aral›¤› bulunmamaktad›r.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
AVNAvivaSA Emeklilik ve
Hayat A.fi. Standart
Emeklilik
Yat›r›m Fonu
Karfl›laflt›rma Ölçütü
(%78) KYD TL Bono Endeksi- TÜM
(%10) B‹ST Ulusal 100 Endeksi
(%2) KYD O/N Repo Endeksi – Brüt
(%5) KYD 1 Ayl›k Gösterge TL Mevduat Endeksi
(%4) KYD ÖST Endeksi – Sabit
(%1) KYD ÖST Endeksi - De¤iflken
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait di¤er
masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen günlük
azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
Standart Emeklilik
Yat›r›m Fonu
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AVN
%1,91
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,0052500
%1,86
%0,0051000
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
8
AVIVASA EMEKL‹L‹K VE HAYAT A.fi. KATKI EMEKL‹L‹K YATIRIM FONU
Fonun Yat›r›m Politikas›na, Amac›na ve Risk Profiline ‹liflkin Özet Bilgi
Fon, bireysel emeklilik sistemindeki kat›l›mc›lar›n devlet katk› tutarlar›n›n de¤erlendirilmesi amac›
ile kurulmufltur. Fon, Hazine Müsteflarl›¤› taraf›ndan ihraç edilen TL cinsinden borçlanma senetleri,
gelir ortakl›¤› senetleri ile kira sertifikalar›na fon portföyünün en az %75’i oran›nda yat›r›m yapar.
Ayr›ca, yine portföyün yüzde 15’ini aflmamak kofluluyla Türk Liras› cinsinden vadeli mevduatlara,
kat›l›m bankalar›nda aç›lan (kar ve zarara) kat›lma hesaplar›na, Borsada ifllem görmesi kayd›yla
bankalar taraf›ndan ihraç edilen özel sektör borçlanma araçlar›na, kaynak kuruluflu bankalar
olan varl›k kiralama flirketlerince ihraç edilen kira sertifikalar›na yat›r›m yap›labilir. Ek olarak,
portföyün yüzde 15’ini aflmamak kofluluyla BIST 100 Endeksi veya BIST Kat›l›m Endeksindeki
paylara da yat›r›m yap›labilir. Fon portföyüne, mevzuat s›n›rlar› içerisinde ters repo sözleflmeleri
dahil edilebilir ve fon varl›klar› Takasbank para piyasas›nda de¤erlendirilebilir.
Fon, bireysel emeklilik sistemindeki kat›l›mc›lar›n devlet katk› tutarlar›n›n de¤erlendirilmesi amac›
ile kurulmufltur. Fon, Hazine Müsteflarl›¤› taraf›ndan ihraç edilen TL cinsinden borçlanma senetleri,
gelir ortakl›¤› senetleri ile kira sertifikalar›na fon portföyünün en az %75’i oran›nda yat›r›m yapar.
Bununla birlikte, B‹ST 100 endeksine dahil ortakl›k paylar›na, Türk Liras› cinsinden mevduat ve
kat›lma hesaplar›na, borsada ifllem görmesi kayd›yla bankalar taraf›ndan ç›kar›lan borçlanma
araçlar› veya kaynak kuruluflu bankalar olan varl›k kiralama flirketlerince ihraç edilen kira
sertifikalar›na da mevzuatta belirlenen s›n›rlar içerisinde yat›r›m yap›labilir. Bu yat›r›mlar› sebebiyle
fon afla¤›da sayd›¤›m›z riskleri bar›nd›rmaktad›r:
Genel Piyasa Riski, Faiz Oran› Riski, Enflasyon Riski, Korelasyon Riski, Karfl› Taraf Riski, Kur Riski,
Operasyonel Risk, Yo¤unlaflma Riski, Yasal Risk, Likidite Riski, Mücbir Sebep Riski.
Fon Hangi Yat›r›mc›lar ‹çin Uygundur
Fon, bireysel emeklilik sistemine dahil kat›l›mc›lar›n katk› paylar›na karfl›l›k olarak ödenecek devlet
katk›s›n›n, alternatif yat›r›m araçlar›na yat›r›lmas›na yönelik tercihte bulunmayan yat›r›mc›lar›n,
katk›lar›n›n yat›r›ma yönlendirilmesi için kurulmufltur.
Fonun Yat›r›m Stratejisi Bant Aral›¤›
Yat›r›m Stratejisi ve bant aral›¤› bulunmamaktad›r.
Fonun Karfl›laflt›rma Ölçütü
Fon Ad›
Karfl›laflt›rma Ölçütü
%92 KYD TL Bono Endeksi (Tüm)
AEI%5 BIST Ulusal 100 Endeksi
AvivaSA Emeklilik ve
%1 KYD Brüt O/N Repo Endeksi
Hayat A.fi. Katk› Emeklilik
Yat›r›m Fonu
%1 KYD Ayl›k Gösterge Mevduat Endeksi TL
%1 KYD ÖST Endeksi (sabit)
Maliyetler
Fon Toplam Gider Kesintisi: Fon toplam gider kesintisi; fon iflletim gideri kesintisi ve fona ait
di¤er masraflar›n toplam›ndan oluflmaktad›r. Fon toplam gider kesintisinin mevzuatta belirtilen
günlük azami oranlar› afla¤›daki tabloda sunulmaktad›r.
FON ‹SM‹
AZAM‹ FON
TOPLAM
FON
G‹DER
KODU KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)
AZAM‹ FON
TOPLAM
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)
Katk› Emeklilik
AEI
%0,365
%0,0010000
Yat›r›m Fonu
* Fon iflletim gider kesintisi, fon toplam gider kesintisinin içindedir.
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Y›ll›k)*
FON
‹fiLET‹M
G‹DER
KES‹NT‹S‹
(Günlük)*
%0,355
%0,0009726
9
AVIVASA YATIRIM FONLARI ORTAK UYGULAMA ESASLARI
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.fi. hesaplar›na ödenmifl bulunan katk› paylar› takip eden iflgünü yat›r›ma
yönlendirilmektedir.
Kat›l›mc› tercihindeki fonlardan, para ve pay takas tarihi ayn› gün olanlar›n al›m ifllemi ayn› gün
yap›lmaktad›r. Para ve pay takas› sonraki günler olan fonlar için ise al›m emirleri verilmekte ve bunlara
yönlendirilecek tutarlar için al›m/sat›m takas tarihi ayn› gün olan emanet fon (Likit Fon) al›nmakta
ve böylece kat›l›mc›n›n birikimlerinin di¤er fonlar al›n›ncaya kadar nemalanmas› sa¤lanmaktad›r. Di¤er
fonlar›n takas tarihlerinde daha önce al›nan emanet fonlar (Likit Fon) sat›larak di¤er fonlar›n al›m›
gerçeklefltirilmektedir.
Sat›n al›nan fon bedelleri, kat›l›mc›n›n flirket nezdindeki hesaplar›na borç kaydedilmekte, buna karfl›l›k
al›nan fon pay adetleri ise kat›l›mc› baz›nda tutulan nâz›m hesaplara alacak kaydedilerek takip
edilmektedir. Fon pay adetleri virgülden sonra 3 basama¤a kadar hesaplanmaktad›r.
Plan ve Katk› Pay›n›n Fonlar Aras›nda Da¤›l›m Oran›/Tutar› De¤ifliklikleri: Kat›l›mc›lar dahil
olduklar› planlar› ya da dahil olduklar› plan kapsam›nda katkı pay›n›n fonlar aras›ndaki da¤›l›m
tutarını/oran›n› de¤ifltirebilirler. Bireysel emeklilik hesaplar›ndaki birikimlerini ve ödemifl
oldu¤u katk› paylar›n›n fonlar aras›ndaki da¤›l›m oranlar›n› veya tutarlar›n› bir y›lda azami alt› kez,
bireysel emeklilik plan›n› bir y›lda azami dört kez de¤ifltirme hakk› mevcuttur.
Vergi Düzenlemeleri
Emeklilik Fonunun Vergilendirilmesi: Emeklilik yat›r›m fonlar›n›n portföy iflletmecili¤inden do¤an
kazançlar›, kurumlar vergisinden istisnad›r.
Sigorta ve emeklilik flirketleri ile emeklilik yat›r›m fonlar›n›n kurulufllar› dahil her türlü ifllemlerinde
düzenlenen k⤛tlar, damga vergisinden müstesna tutulacakt›r.
Maliyetler
Birikimlerden ‹ndirilmek Suretiyle Yap›lan Kesintiler
Kat›l›mc›n›n baflka bir flirkete aktar›mda bulunmas› veya sistemden ayr›lmas› durumunda flirketler
varsa girifl aidat› borcunu birikimlerinden indirebilir, birikimlerinin yeterli olmamas› durumunda
kat›l›mc›dan ayr›ca tahsil edebilir.
Kat›l›mc›nın düzenli olarak katk› pay› ödedi¤i durumda veya ara verme durumunda, hiçbir koflulda
ödenmemifl girifl aidat› birikimlerden indirilemez. fiirket bu durumda kat›l›mc›dan girifl aidat›n›n
ödenmemifl k›sm›n›n ödenmesini talep edebilir.
Ara Verme Halinde Uygulanacak Kesintiler
Ek Yönetim Gider Kesintisi
Emeklilik sözleflmesi kapsam›nda katk› pay› ödeme tarihini müteakip üç ay içinde ilgili hesaba herhangi
bir ödeme yap›lmamas› durumunda sözleflme ödemeye ara vermifl olarak de¤erlendirilir.
Sözleflmeye ara verilmesi halinde ara verme süresi boyunca kat›l›mc›n›n birikiminden 2.- TL ek yönetim
gideri kesintisi al›n›r. ‹ndirim emanet fon mevcutsa emanet fondan yap›l›r. Emanet fonun indirim
tutar›n› karfl›lamamas› durumunda emeklilik sözleflmesinde tercih edilen fon veya fonlara oranlanarak
ek yönetim gider kesintisi fiirket taraf›ndan al›n›r.
Sabit Gider Kesintileri
Bireysel emeklilik sözleflmesi kapsam›nda bir y›ldan uzun süre ödemeye ara verilmesi halinde, bireysel
emeklilik hesab›na iliflkin olarak emeklilik gözetim merkezine fiirket taraf›ndan ödenen sabit giderler
birikimlerden indirilir. ‹ndirim emanet fon mevcutsa emanet fondan yap›l›r. Emanet fonun indirim
tutar›n› karfl›lamamas› durumunda emeklilik sözleflmesinde tercih edilen fon veya fonlara oranlanarak al›n›r.
Sözleflme süresi içerisinde bireysel emeklilik mevzuat›nda vaki olacak de¤ifliklik do¤rultusunda fiirket
ödenen di¤er sabit giderleri de mevzuat›n belirledi¤i s›n›rlar kapsam›nda tahsil etme hakk›na sahiptir.
Kamuoyunu Ayd›nlatma
Kat›l›mc›, fon yat›r›mlar› ve fon birim fiyat› ile ilgili bilgilere, Müflteri Memnuniyet Merkezi
(444 11 11) ve internetten ulaflabilecektir.
10