Görüntüle

Baflaran Nas Ba¤›ms›z Denetim
ve Serbest Muhasebeci Mali
Müflavirlik A.fi.
a member of
PricewaterhouseCoopers
BJK Plaza, Süleyman Seba Caddesi
No: 48 B Blok Kat 9 Akaretler
Befliktafl 34357 ‹stanbul-Turkey
www.pwc.com/tr
Telephone : +90 (212) 326 60 60
Facsimile : +90 (212) 326 60 50
BA⁄IMSIZ DENET‹M RAPORU
Bossa Ticaret ve Sanayi ‹flletmeleri T.A.fi.
Yönetim Kurulu'na
1. Bossa Ticaret ve Sanayi ‹flletmeleri T.A.fi ("‹flletme")'nin 31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle haz›rlanan ve
ekte yer alan bilançosunu, ayn› tarihte sona eren y›la ait gelir tablosunu, özsermaye de¤iflim tablosunu
ve nakit ak›m tablosunu, önemli muhasebe politikalar›n›n özetini ve dipnotlar› denetlemifl bulunuyoruz.
Finansal Tablolarla ‹lgili Olarak ‹flletme Yönetiminin Sorumlulu¤u
2. ‹flletme yönetimi finansal tablolar›n Sermaye Piyasas› Kurulu'nca yay›mlanan finansal raporlama
standartlar›na göre haz›rlanmas› ve dürüst bir flekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal
tablolar›n hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanl›fll›klar içermeyecek biçimde
haz›rlanarak, gerçe¤i dürüst bir flekilde yans›tmas›n› sa¤lamak amac›yla gerekli iç kontrol sisteminin
tasarlanmas›n›, uygulanmas›n› ve devam ettirilmesini, koflullar›n gerektirdi¤i muhasebe tahminlerinin
yap›lmas›n› ve uygun muhasebe politikalar›n›n seçilmesini içermektedir.
Ba¤›ms›z Denetim Kuruluflunun Sorumlulu¤u
3. Sorumlulu¤umuz, yapt›¤›m›z ba¤›ms›z denetime dayanarak bu finansal tablolar hakk›nda görüfl bildirmektir.
Ba¤›ms›z denetimimiz, Sermaye Piyasas› Kurulu'nca yay›mlanan ba¤›ms›z denetim standartlar›na uygun
olarak gerçeklefltirilmifltir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmas›n› ve ba¤›ms›z denetimin, finansal
tablolar›n gerçe¤i do¤ru ve dürüst bir biçimde yans›t›p yans›tmad›¤› konusunda makul bir güvenceyi
sa¤lamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Ba¤›ms›z denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili ba¤›ms›z denetim kan›t› toplamak
amac›yla, ba¤›ms›z denetim tekniklerinin kullan›lmas›n› içermektedir. Ba¤›ms›z denetim tekniklerinin
seçimi, finansal tablolar›n hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklan›p kaynaklanmad›¤› hususu
da dahil olmak üzere önemli yanl›fll›k içerip içermedi¤ine dair risk de¤erlendirmesini de kapsayacak
flekilde, mesleki kanaatimize göre yap›lm›flt›r. Bu risk de¤erlendirmesinde, iflletmenin iç kontrol sistemi
göz önünde bulundurulmufltur. Ancak, amac›m›z iç kontrol sisteminin etkinli¤i hakk›nda görüfl vermek
de¤il, ba¤›ms›z denetim tekniklerini koflullara uygun olarak tasarlamak amac›yla, iflletme yönetimi
taraf›ndan haz›rlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi aras›ndaki iliflkiyi ortaya koymakt›r. Ba¤›ms›z
denetimimiz, ayr›ca iflletme yönetimi taraf›ndan benimsenen muhasebe politikalar› ile yap›lan önemli
muhasebe tahminlerinin ve finansal tablolar›n bir bütün olarak sunumunun uygunlu¤unun de¤erlendirilmesini
içermektedir.
Ba¤›ms›z denetim s›ras›nda temin etti¤imiz ba¤›ms›z denetim kan›tlar›n›n, görüflümüzün oluflturulmas›na
yeterli ve uygun bir dayanak oluflturdu¤una inan›yoruz.
Görüfl
4. Görüflümüze göre, iliflikteki finansal tablolar, Bossa Ticaret ve Sanayi ‹flletmeleri T.A.fi.'nin
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle finansal durumunu, ayn› tarihte sona eren y›la ait finansal performans›n›
ve nakit ak›mlar›n›, Sermaye Piyasas› Kurulu'nca yay›mlanan finansal raporlama standartlar› (bkz.
Dipnot 2) çerçevesinde do¤ru ve dürüst bir biçimde yans›tmaktad›r.
Baflaran Nas Ba¤›ms›z Denetim ve Serbest
Muhasebeci Mali Müflavirlik Anonim fiirketi
a member of PricewaterhouseCoopers
Coflkun fien, SMMM
Sorumlu Ortak, Bafldenetçi
Istanbul, 2 Mart 2007
21
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
B‹LANÇO (YTL)
VARLIKLAR
Notlar
Cari / Dönen Varl›klar
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
151,682,842
94,243,249
Haz›r De¤erler
4
Menkul K›ymetler (net)
5
Ticari Alacaklar (net)
7
Finansal Kiralama Alacaklar› (net)
8
‹liflkili Taraflardan Alacaklar (net)
9
24,598,517
16,156,027
Di¤er Alacaklar (net)
10
1,193,246
569,500
Canl› Varl›klar (net)
11
Stoklar (net)
12
Devam Eden ‹nflaat Sözleflmelerinden Alacaklar (net)
13
-
-
Ertelenen Vergi Varl›klar›
14
-
-
Di¤er Cari/Dönen Varl›klar
15
Cari Olmayan / Duran Varl›klar
5,713,812
6,659,044
-
63,064,025
30,104,858
-
-
53,930,693
38,356,695
3,182,549
2,397,125
238,776,690
261,324,132
Ticari Alacaklar (net)
7
-
-
Finansal Kiralama Alacaklar› (net)
8
-
-
‹liflkili Taraflardan Alacaklar (net)
9
-
-
Di¤er Alacaklar (net)
10
-
-
Finansal Varl›klar (net)
16
Pozitif/Negatif fierefiye (net)
17
-
-
Yat›r›m Amaçl› Gayrimenkuller (net)
18
-
-
Maddi Varl›klar (net)
19
9,869,932
8,684,383
228,132,779
251,843,873
Maddi Olmayan Varl›klar (net)
20
773,979
795,876
Ertelenen Vergi Varl›klar›
14
-
-
Di¤er Cari Olmayan/Duran Varl›klar
15
-
-
TOPLAM VARLIKLAR
390,459,532
355,567,381
Bu mali tablolar 2.Mart 2007 tarihinde Yönetim Kurulu taraf›ndan onaylanm›flt›r. ‹liflikteki notlar mali tablolar›n ayr›lmaz parças›n› olufltururlar.
22
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
B‹LANÇO (YTL)
YÜKÜMLÜLÜKLER
Notlar
K›sa Vadeli Yükümlülükler
Finansal Boçlar (net)
Uzun Vadeli Fin.Borç. K›sa Vadeli K›s›mlar› (net)
Finansal Kiralama ‹fllemlerinden Borçlar (net)
Di¤er Finansal Yükümlülükler (net)
Ticari Borçlar (net)
‹liflkili Taraflara Borçlar (net)
Al›nan Avanslar
Devam Eden ‹nflaat Sözl. Hakedifl Bedelleri (net)
Borç Karfl›l›klar›
Ertelenen Vergi Yükümlülü¤ü
Di¤er Yükümlülükler (net)
6
6
8
10
7
9
21
13
23
14
10
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar (net)
Finansal Kiralama ‹fllemlerinden Borçlar (net)
Di¤er Finansal Yükümlülükler (net)
Ticari Borçlar (net)
‹liflkili Taraflara Borçlar (net)
Al›nan Avanslar
Borç Karfl›l›klar›
Ertelenen Vergi Yükümlülü¤ü
Di¤er Yükümlülükler (net)
6
8
10
7
9
21
23
14
10
ANA ORTAKLIK DIfiI PAYLAR
24
ÖZSERMAYE
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
76,630,334
64,100,050
45,112,332
44,081,203
-
20,883,349
2,372,802
133,680
11,311,328
4,410,371
243,138
3,787,554
26,981
-
-
4,340,617
4,027,029
21,100,633
25,413,473
-
-
6,992,404
14,108,229
6,837,537
18,575,936
-
-
-
-
292,728,565
266,053,858
Sermaye
Karfl›l›kl› ‹fltirak Sermaye Düzeltmesi
Sermaye Yedekleri
Hisse Senetleri ‹hraç Primleri
Hiss Senedi ‹ptal Karlar›
Yeniden De¤erleme Fonu
Finansal Varl›klar De¤er Art›fl Fonu
Öz Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farklar›
25
25
26
108,000,000
149,139,143
3,435
149,135,708
108,000,000
149,139,143
3,435
149,135,708
Kar Yedekleri
27
3,514,715
2,461,047
2,489,090
2,408,389
Yasal Yedekler
Statü Yedekleri
Ola¤anüstü Yedekler
Özel Yedekler
Sermayeye Ekl. ‹fltirak His. ve G.menkul Sat›fl Kaz.
1,025,625
Yabanc› Para Çevrim Farklar›
Net Dönem Kar›/Zarar›
Geçmifl Y›llar Kar/Zararlar›
TOPLAM ÖZ SERMAYE VE YÜKÜMLÜLÜKLER
28
52,658
-
-
-
-
32,074,707
6,453,668
-
-
390,459,532
355,567,381
23
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
GEL‹R TABLOSU (YTL)
Notlar
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
293,033,402
(210,986,995)
220,817,750
(173,837,473)
ESAS FAAL‹YET GEL‹RLER‹
Sat›fl Gelirleri (net)
Sat›fllar›n Maliyeti (-)
Hizmet Gelirleri (net)
Esas Faaliyetlerden Di¤er Gelirler
36
36
-
BRÜT ESAS FAAL‹YET KARI/ZARARI
82,046,407
Faaliyet Giderleri (-)
37
(51,628,567)
NET ESAS FAAL‹YET KARI/ZARARI
38
38
39
12,260,552
(13,488,688)
4,872,148
FAAL‹YET KARI/ZARARI
40
41
NET DÖNEM KARI/ZARARI
H‹SSE BAfiINA KAZANÇ
- ‹ntifa Senetleri (YKr)
- Hisse Senetleri (YKr)
2,075,431
-
VERG‹ ÖNCES‹ KAR/ZARAR
Vergiler
869,718
6,035,873
(8,324,187)
3,494,027
34,061,852
Net Parasal Pozisyon Kar/Zarar›
46,980,277
(46,110,559)
30,417,840
Di¤er Faaliyetlerden Gelir ve Karlar
Di¤er Faaliyetlerden Gider ve Zararlar
Finansman Gelirleri (net)
-
42
42
-
34,061,852
2,075,431
(1,987,145)
4,378,237
32,074,707
6,453,668
641,494
0.2673
129,073
0.0538
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
ÖZSERMAYE DE⁄‹fi‹M TABLOSU (YTL)
His.sen.
ihraç
primleri
Özsermaye
enf.düz
farklar›
67,500,000
3,435
188,258,492
Sermaye art›fl›
40,500,000
Yedeklere transfer
Ödenen temettü
Net dönem kar›
31 Aral›k 2005
itibar›yla
108,000,000
bakiyeler
-
Sermaye
1 Ocak 2005
itibariyle
bakiyeler
Ola¤anüstü
yedekler
-
(39,122,784)
-
3,435
149,135,708
-
-
-
31 Aral›k 2006
itibar›yla
108,000,000
bakiyeler
3,435
149,135,708
Yedeklere transfer
Ödenen temettü
Net dönem kar›
24
Yasal
yedekler
2,408,389
Toplam
Özsermaye
-
28,075,921
283,837,848
-
(1,377,216)
(2,461,047)
(24,237,658)
6,453,668
-
52,658
-
-
2,408,389
52,658
80,701
Dönem
Net
kar›
972,967
-
-
2,489,090
1,025,625
6,453,668
(24,237,658)
6,453,668
266,053,858
(1,053,668)
(5,400,000)
32,074,707
(5,400,000)
32,074,707
-
32,074,707
292,728,565
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
NAK‹T AKIM TABLOSU (YTL)
Not
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
34,061,852
2,075,431
‹flletme faaliyetlerinden sa¤lanan nakit ak›m›
Vergi öncesi dönem kâr›
‹flletme faaliyetlerinden sa¤lanan net nakitin vergi
öncesi kar ile mutabakat›na yönelik düzeltmeler
Amortisman ve itfa paylar›
30,304,809
K›dem tazminat› karfl›l›¤›
28,728,162
2,606,431
3,648,041
(11,151,421)
(7,016,264)
4,895,312
4,100,998
Maddi duran varl›k sat›fl zarar› / (kâr›)
779,983
(884,421)
fiüpheli alacak karfl›l›¤›
165,337
(492,210)
Ertelenmifl finansman geliri
702,635
(182,983)
(1,418,264)
(7,365)
Faiz geliri
Faiz gideri
Temettü geliri
‹flletme varl›k ve yükümlülüklerindeki de¤ifliklik öncesi
iflletme faaliyetlerinden sa¤lanan nakit ak›m›
Ticari alacaklardaki de¤iflim
‹liflkili taraflardan alacaklardaki de¤iflim
Stoklardaki de¤iflim
Di¤er dönen varl›klardaki de¤iflim
Ticari borçlardaki de¤iflim
‹liflkili taraflara borçlardaki de¤iflim
Di¤er k›sa vadeli yükümlülüklerdeki de¤iflim
60,946,674
29,969,389
(33,715,850)
2,056,645
(8,442,490)
11,836,147
(15,573,998)
(2,793,095)
(1,409,170)
276,423
9,460,732
(651,506)
(2,037,569)
1,133,844
183,919
1,087,307
Sat›lmaya haz›r finansal varl›klardaki de¤iflim
(1,185,549)
(33,207)
Ödenen net gelir vergisi
(2,674,068)
(1,412,731)
Ödenen k›dem tazminat›
(2,451,564)
(4,134,190)
‹flletme faaliyetlerinden elde edilen net nakit
3,101,067
37,335,026
Yat›r›m faaliyetleri
Maddi ve maddi olmayan duran varl›k al›mlar›
Maddi duran varl›k sat›fllar›ndan elde edilen nakit
(13,444,236)
(51,256,075)
6,092,435
4,449,304
Yat›r›m amaçl› menkul k›ymetlerdeki de¤iflim
-
Al›nan temettü
1,418,264
Yat›r›m faaliyetlerinde kullan›lan net nakit
(5,933,537)
8,512,174
7,365
(38,287,232)
Finansal faaliyetler
Banka kredilerindeki de¤iflim
Al›nan faiz - net
Ödenen temettü
Finansal faaliyetlerden elde edilen net nakit
24,746,907
6,692,326
3,249,270
(5,400,000)
(24,237,658)
2,001,634
Nakit ve nakit benzerlerindeki net art›fl/(azal›fl)
(830,836)
Dönem bafl›ndaki nakit ve nakit benzerleri
Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri
709,308
4
3,758,519
2,806,313
6,432,943
3,626,630
5,602,107
6,432,943
25
BOSSA T‹CARET VE SANAY‹ ‹fiLETMELER‹ T.A.fi.
MAL‹ TABLOLARA ‹L‹fiK‹N NOTLAR
NOT 1 - ORGAN‹ZASYON VE FAAL‹YET KONUSU
Bossa Ticaret ve Sanayi ‹flletmeleri T.A.fi. ("Bossa" ya da "fiirket") 1951 y›l›nda Hac› Ömer Sabanc› Holding
A.fi.' nin ("Sabanc› Holding") sahip oldu¤u bir Türk flirketi olarak kurulmufltur. fiirket'in ana faaliyet alan› tekstil
ürünleri üretimi, pazarlamas› ve sat›fl›d›r.
fiirket'in bünyesinde istihdam edilen ortalama personel say›s› 1.875 kiflidir (31 Aral›k 2005: 1.872).
fiirket, Türkiye'de kay›tl› olup kay›tl› ofis adresi afla¤›daki gibidir:
Güzelevler Mahallesi Girne Bulvar› No: 296 01310 Yüre¤ir- ADANA
NOT 2 - MAL‹ TABLOLARIN SUNUM ESASLARI
2.1 Uygulanan Muhasebe Standartlar›
Mali Tablolar›n Haz›rlanma ‹lkeleri
fiirket'in mali tablolar›, Sermaye Piyasas› Kurulu ("SPK") taraf›ndan yay›mlanan muhasebe ve raporlama ilkelerine
("SPK Muhasebe Standartlar›") uygun olarak haz›rlanm›flt›r. SPK XI-25 No'lu "Sermaye Piyasalar›nda Muhasebe
Standartlar›" tebli¤inde kapsaml› bir muhasebe ilkeleri seti yay›nlam›flt›r. An›lan tebli¤de, alternatif olarak
Uluslararas› Muhasebe Standartlar› Kurulu (IASB) taraf›ndan ç›kar›lm›fl olan Uluslararas› Finansal Raporlama
Standartlar›'n›n uygulanmas›n›n da, SPK Muhasebe Standartlar›na uyulmufl say›laca¤› belirtilmifltir.
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde alm›fl oldu¤u bir kararla, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe
Standartlar›'na uygun mali tablo haz›rlayan flirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere
enflasyon muhasebesi uygulamas›n›n gerekli olmad›¤›n› ilan etmifltir. Dolay›s›yla mali tablolarda, 1 Ocak 2005
tarihinden bafllamak kayd›yla, IASB taraf›ndan yay›mlanm›fl 29 No'lu "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal
Raporlama" standard› (UMS 29) uygulanmam›flt›r.
Mali tablolar ve ilgili dipnotlar yukar›da bahsedilen SPK'n›n izin verdi¤i alternatif uygulama çerçevesinde ve SPK
taraf›ndan 20 Aral›k 2004 tarihli duyuru ile uygulanmas› zorunlu k›l›nan formatlara uygun olarak sunulmufltur.
Mali tablolar, makul de¤erleri ile gösterilen finansal varl›k ve yükümlüklülerin d›fl›nda, tarihi maliyet esas› baz
al›narak Yeni Türk Liras› olarak haz›rlanm›flt›r.
2.2 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tablolar›n Düzeltilmesi
1 Ocak -31 Aral›k 2006 ve 2005 hesap dönemlerinde enflasyon düzeltmesi yap›lmam›flt›r.
2.3 Karfl›laflt›rmal› Bilgiler
Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, fiirket'in mali tablolar› önceki dönemle
karfl›laflt›rmal› haz›rlanmaktad›r. fiirket, 31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle bilançosunu 31 Aral›k 2005 tarihi
itibariyle haz›rlanm›fl bilançosu ile; 1 Ocak - 31 Aral›k 2006 hesap dönemine ait gelir tablosu, öz sermaye
de¤iflim tablosu ve nakit ak›m tablosunu ise 1 Ocak - 31 Aral›k 2005 hesap dönemi ile karfl›laflt›rmal› olarak
düzenlemifltir.
26
NOT 3 - UYGULANAN DE⁄ERLEME ‹LKELER‹/MUHASEBE POL‹T‹KALARI
Mali tablolar›n haz›rlanmas›nda kullan›lan önemli muhasebe politikalar› afla¤›da özetlenmifltir:
a) ‹liflkili taraflar
Bu mali tablolar›n amac› do¤rultusunda ortaklar, önemli yönetim personeli ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri
ve onlar taraf›ndan kontrol edilen veya onlara ba¤l› flirketler, ifltirak ve ortakl›klar ‹liflkili taraflar olarak kabul
ve ifade edilmifllerdir. Ola¤an faaliyetler nedeniyle iliflkili taraflarla baz› ifl iliflkilerine girilebilir. Bu ifllemler genel
olarak piyasa koflullar›na uygun fiyatlarla gerçeklefltirilmifltir (Not 9).
b) Haz›r de¤erler
Nakit ve nakit benzeri de¤erler nakit ve banka mevduat› ile tutar› belirli nakde kolayca çevrilebilen k›sa vadeli
ve yüksek likiditeye sahip ve de¤erindeki de¤iflim riski önemsiz olan ve vadesi 3 ay veya daha k›sa olan yat›r›mlar›
içermektedir (Not 4).
c) Ticari alacaklar
Do¤rudan bir borçluya mal veya hizmet tedariki ile oluflan fiirket kaynakl› ticari alacaklar, etkin faiz yöntemi
kullan›larak iskonto edilmifl maliyeti üzerinden de¤erlendirilmifltir. Belirtilmifl bir faiz oran› bulunmayan k›sa vadeli
ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin önemsiz olmas› durumunda fatura tutar›ndan de¤erlendirilmifltir.
fiirketin, ödenmesi gereken mebla¤lar› tahsil edemeyecek oldu¤unu gösteren bir durumun söz konusu olmas›
halinde ticari alacaklar için bir alacak risk karfl›l›¤› oluflturulur. Söz konusu bu karfl›l›¤›n tutar›, alaca¤›n kay›tl›
de¤eri ile tahsili mümkün tutar aras›ndaki farkt›r. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil
edilebilecek mebla¤larda dahil olmak üzere tüm nakit ak›fllar›n›n, oluflan ticari alaca¤›n orijinal etkin faiz oran›
esas al›narak iskonto edilen de¤eridir.
De¤er düflüklü¤ü tutar›, zarar yaz›lmas›ndan sonra oluflacak bir durum dolay›s›yla azal›rsa, söz konusu tutar,
cari dönemde di¤er gelirlere yans›t›l›r.
d) Stoklar
Stoklar, elde etme maliyeti veya net gerçekleflebilir de¤erin düflük olan› ile de¤erlenir. Stoklar›n maliyeti tüm
sat›n alma maliyetlerini, dönüfltürme maliyetlerini ve stoklar›n mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için
katlan›lan di¤er maliyetleri içerir. Stoklar›n birim maliyeti, a¤›rl›kl› ortalama yöntemi ile belirlenir. Net gerçekleflebilir
de¤er, iflin normal ak›fl› içinde tahmini sat›fl fiyat›ndan tahmini tamamlama maliyeti ve sat›fl› gerçeklefltirmek
için gerekli tahmini sat›fl maliyeti toplam›n›n indirilmesiyle elde edilen tutard›r (Not 12).
e) Finansal varl›klar
fiirket yönetiminin likidite ihtiyac›n›n karfl›lanmas›na yönelik olarak veya faiz oranlar›ndaki de¤iflimler nedeniyle
sat›labilecek olan ve belirli bir süre gözetilmeksizin elde tutulan finansal araçlar, sat›lmaya haz›r finansal varl›klar
olarak s›n›fland›r›lm›flt›r. Bunlar, yönetimin bilanço tarihinden sonraki 12 aydan daha k›sa bir süre için finansal
arac› elde tutma niyeti olmad›kça veya iflletme sermayesinin artt›r›lmas› amac›yla sat›fl›na ihtiyaç duyulmayacaksa,
ki bu durumda dönen varl›klar içine dahil edilir, duran varl›klara dahil edilmifltir. fiirket yönetimi, bu finansal
araçlar›n s›n›fland›rmas›n› sat›n al›nd›klar› tarihte uygun bir flekilde yapmakta olup düzenli olarak bu s›n›fland›rmay›
gözden geçirmektedir.
Tüm finansal varl›klar, ilk olarak bedelin makul de¤eri olan ve yat›r›mla ilgili sat›n alma masraflar› da dahil olmak
üzere maliyet bedelleri üzerinden gösterilmektedir. Mali tablolara yans›t›lmas›nda sonra sat›lmaya haz›r finansal
varl›klar olarak s›n›fland›r›lan finansal araçlar, makul de¤erinin güvenilir bir flekilde hesaplanmas› mümkün oldu¤u
sürece makul de¤eri üzerinden de¤erlendirilmifltir.
fiirket'in %20'nin alt›nda sermaye pay›na sahip oldu¤u finansal varl›klar›n borsaya kay›tl› herhangi bir makul
de¤erinin olmad›¤›, makul de¤erin hesaplanmas›nda kullan›lan di¤er yöntemlerin uygun olmamas› veya ifllememesi
nedeniyle makul bir de¤er tahmininin yap›lamamas› ve makul de¤erin güvenilir bir flekilde ölçülemedi¤i durumlarda
finansal varl›¤›n kay›tl› de¤eri elde etme maliyeti tutar›ndan flayet mevcutsa de¤er düflüklü¤ü karfl›l›¤›n›n ç›kar›lmas›
suretiyle de¤erlenmifltir.
27
f) Maddi duran varl›klar ve ilgili amortismanlar
Maddi duran varl›klar, elde etme maliyetinden, birikmifl amortisman düflüldükten sonraki net de¤eri ile
gösterilmektedir. Amortisman, maddi duran varl›klar›n faydal› ömürleri esas al›narak do¤rusal amortisman
metoduna göre ayr›lmaktad›r (Not 19). Arsalar, ekonomik ömürleri sonsuz olarak kabul edildi¤inden amortismana
tabi tutulmam›fllard›r.
Maddi duran varl›klar için tahmin edilen ekonomik ömürler afla¤›daki gibidir:
Yerüstü ve yeralt› düzenleri
Binalar
Makine, tesis ve cihazlar
Tafl›t araçlar›
Döfleme ve demirbafllar
Di¤er maddi duran varl›klar
Y›l
13-20
25-50
5-14
10
5-10
10
Bir varl›¤›n kay›tl› de¤eri, varl›¤›n geri kazan›labilir de¤erinden daha yüksekse, kay›tl› de¤er derhal geri kazan›labilir
de¤erine indirilir.
Maddi duran varl›klar›n elden ç›kart›lmas› sonucu oluflan kar veya zarar, düzeltilmifl tutarlar ile tahsil olunan
tutarlar›n karfl›laflt›r›lmas› ile belirlenir ve cari dönemde ilgili gelir ve gider hesaplar›na yans›t›l›r.
g) Maddi olmayan duran varl›klar
Maddi olmayan duran varl›klar, iktisap edilmifl haklar›, bilgi sistemlerini ve bilgisayar yaz›l›mlar›n› içermektedir.
Bunlar, iktisap maliyeti üzerinden kaydedilir ve iktisap edildikleri tarihten sonra 5 y›l› geçmeyen bir süre için
tahmini faydal› ömürleri üzerinden do¤rusal amortisman yöntemi ile amortismana tabi tutulur. De¤er düflüklü¤ünün
olmas› durumunda maddi olmayan duran varl›klar›n kay›tl› de¤eri, geri kazan›labilir de¤erine indirilir (Not 20).
h) Krediler
Krediler, al›nd›klar› tarihlerde, al›nan kredi tutar›ndan ifllem masraflar› ç›kart›ld›ktan sonraki de¤erleriyle kaydedilir.
Krediler, sonradan etkin faiz yöntemi kullan›larak iskonto edilmifl maliyet de¤eri üzerinden belirtilir. ‹fllem
masraflar› düflüldükten sonra kalan tutar ile iskonto edilmifl maliyet de¤eri aras›ndaki fark, gelir tablosuna kredi
dönemi süresince finansman maliyeti olarak yans›t›l›r. Kredilerden kaynaklanan finansman maliyeti, olufltu¤unda
gelir tablosuna kaydedilir (Not 6).
i) Ertelenen vergi
Ertelenen vergi, yükümlülük yöntemi kullan›larak, varl›k ve yükümlülüklerin mali tablolarda yer alan kay›tl› de¤erleri
ile vergi de¤erleri aras›ndaki geçici farklar üzerinden hesaplan›r. Ertelenen vergi hesaplanmas›nda yürürlükteki
vergi mevzuat› uyar›nca bilanço tarihi itibariyle geçerli bulunan vergi oranlar› kullan›l›r.
Ertelenen vergi yükümlülü¤ü vergilendirilebilir geçici farklar›n tümü için hesaplan›rken, indirilebilir geçici farklardan
oluflan ertelenen vergi varl›klar›, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanman›n
kuvvetle muhtemel olmas› flart›yla hesaplanmaktad›r.
Ayn› ülkenin vergi mevzuat›na tabi olmak flart›yla ve cari vergi varl›klar›n›n cari vergi yükümlülüklerinden mahsup
edilmesi konusunda yasal olarak uygulanabilir bir hakk›n bulunmas› durumundan ertelenen vergi varl›klar› ve
ertelenen vergi yükümlülükleri, karfl›l›kl› olarak birbirinden mahsup edilir (Not 14).
j) K›dem tazminat› karfl›l›¤›
K›dem tazminat› karfl›l›klar›, fiirket'in, personelin Türk ‹fl Kanunu uyar›nca emekliye ayr›lmas›ndan do¤acak
gelecekteki olas› yükümlülüklerinin tahmini toplam karfl›l›¤›n›n bugünkü de¤erini ifade eder (Not 23).
k) Dövizli ifllemler
Dönem içinde gerçekleflen dövizli ifllemler, ifllem tarihlerinde geçerli olan döviz kurlar› üzerinden çevrilmifltir.
Dövize dayal› parasal varl›k ve yükümlülükler, dönem sonunda geçerli olan döviz kurlar› üzerinden çevrilmifltir.
Dövize dayal› parasal varl›k ve yükümlülüklerin çevrimlerinden do¤an kur kazanc› veya zararlar›, gelir tablosuna
yans›t›lm›flt›r.
28
l) Gelirin tan›nmas›
Gelirler, sevkiyat›n yap›ld›¤› veya kabulün gerçekleflti¤i tarihlerde faturalanm›fl de¤erler üzerinden tahakkuk
esas›na göre kaydedilir. Net sat›fllar, mallar›n fatura edilmifl bedelinin iskonto ve sat›fl iadelerinden ar›nd›r›lm›fl
halidir. Sat›fl ifllemi bir finansman ifllemini içeriyorsa, sat›fl bedelinin makul de¤eri, alacaklar›n izleyen dönemlerde
elde edilecek tutarlar›n etkin faiz yöntemi ile iskonto edilmesiyle hesaplan›r. Sat›fl bedelinin nominal de¤eri ile
makul de¤er aras›ndaki fark, finansman geliri olarak ilgili dönemlere kaydedilir.
m) Sermaye ve temettüler
Adi hisseler sermaye olarak s›n›fland›r›l›r. Adi hisseler üzerinden da¤›t›lan temettüler, beyan edildi¤i dönemde
birikmifl kardan indirilerek kaydedilir.
n) Karfl›l›klar
fiirket'in, geçmiflteki ifllemlerinin sonucunda mevcut hukuki veya geçerli bir yükümlülü¤ünün bulunmas› ve
yükümlülü¤ün yerine getirilmesi için kaynaklar›n d›fla akmas›n›n gerekli olabilece¤i ve tutar için güvenilir bir
tahminin yap›labilece¤i durumlarda karfl›l›klar oluflturulur.
o) fiarta ba¤l› yükümlülükler ve flarta ba¤l› varl›klar
Geçmifl olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti iflletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir
veya daha fazla kesin olmayan olay›n gerçekleflip gerçekleflmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler
ve varl›klar mali tablolara al›nmamakta ve flarta ba¤l› yükümlülükler ve varl›klar olarak de¤erlendirilmektedir
(Not 31).
p) Finansal araçlar ve finansal risk yönetimi
fiirket faaliyetlerinden dolay›, borç ve sermaye piyasas› fiyatlar›ndaki, döviz kurlar› ile faiz oranlar›ndaki de¤iflimlerin
etkileri dahil çeflitli finansal risklere maruz kalmaktad›r. fiirket'in toptan risk yönetim program›, mali piyasalar›n
öngörülemezli¤ine odaklanmakta olup, fiirket'in mali performans› üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerin en aza
indirgenmesini amaçlam›flt›r.
Faiz haddi riski
fiirket, faiz hadlerindeki de¤iflmelerin faiz getiren varl›k ve yükümlülükler üzerindeki etkisinden dolay› faiz haddi
riskine maruz kalmaktad›r. Söz konusu faiz haddi riski, faiz haddi duyarl›l›¤› olan varl›k ve yükümlülüklerini
dengelemek suretiyle oluflan do¤al tedbirlerle yönetilmektedir.
Fonlama riski
Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli say›da ve yüksek kalitedeki kredi
sa¤lay›c›lar›n›n eriflilebilirli¤inin sürekli k›l›nmas› suretiyle yönetilmektedir.
Kredi riski
Finansal araçlar› elinde bulundurmak, karfl› taraf›n anlaflman›n gereklerini yerine getirememe riskini de
tafl›maktad›r. fiirket yönetimi bu riskleri, her anlaflmada bulunan karfl› taraf (iliflkili taraflar hariç) için ortalama
riski k›s›tlayarak ve gerekti¤i takdirde teminat alarak karfl›lamaktad›r.
Kur riski
fiirket, döviz cinsinden borçlu veya alacakl› bulunulan mebla¤lar›n Türk liras›na çevrilmesinden dolay› kur
de¤ifliklerinden do¤an döviz kuru riskine maruz kalmaktad›r. Söz konusu döviz kuru riski, döviz pozisyonunun
analiz edilmesi ile takip edilmekte ve s›n›rland›r›lmaktad›r (Not 29).
Finansal varl›k ve yükümlülüklerin makul de¤eri
Makul de¤er, finansal varl›k veya yükümlülüklerin, zorunlu bir sat›fl veya tasfiye ifllemi d›fl›nda, istekli taraflar
aras›nda gerçekleflecek bir cari ifllemde, el de¤ifltirebilece¤i tutar olup, e¤er varsa teflkilatlanm›fl bir piyasada
ifllem gören fiyat› ile en iyi flekilde belirlenir.
fiirket, finansal varl›k ve yükümlülüklerin tahmini makul de¤erlerini, halihaz›rda mevcut piyasa bilgileri ve uygun
de¤erleme yöntemlerini kullanarak belirlemifltir. Sonuç olarak burada sunulan tahminler, fiirket'in cari bir piyasa
iflleminde elde edebilece¤i de¤erlerin göstergesi olmayabilir.
29
Afla¤›daki yöntem ve varsay›mlar, makul de¤eri belirlenebilen finansal varl›k ve yükümlülüklerin makul de¤erinin
tahmininde kullan›lm›flt›r:
Parasal varl›klar
Dönem sonu kurlar›yla çevrilen döviz cinsinden olan bakiyelerin makul de¤erlerinin, kay›tl› de¤erlerine yaklaflt›¤›
kabul edilmektedir.
Kasa ve nakit de¤erler dahil, maliyetten gösterilen baz› finansal varl›klar›n kay›tl› de¤erlerinin, k›sa vadeli olmalar›
nedeniyle makul de¤erlerini yans›tt›¤› kabul edilmektedir.
Ticari alacaklar›n kay›tl› de¤erlerinin, ilgili de¤er düflüklük karfl›l›klar›yla beraber makul de¤eri yans›tt›¤› tahmin
edilmektedir.
Parasal borçlar
Ticari borçlar›n kay›tl› de¤erlerinin, makul de¤erlerini yans›tt›¤› öngörülmektedir.
Krediler ve di¤er parasal borçlar›n k›sa vadeli olmalar› nedeniyle makul de¤erlerinin kay›tl› de¤erlerine yaklaflt›¤›
kabul edilmektedir. Yabanc› para uzun vadeli krediler bilanço tarihinde döviz kuru ile Türk liras›n›n çevrilmifl
olup, makul de¤erleri kay›tl› de¤ere yaklaflmaktad›r.
r) Hisse bafl›na kazanç
Gelir tablosunda belirtilen hisse bafl›na kazanç, net kar›n, dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin
a¤›rl›kl› ortalama say›s›na bölünmesi ile bulunmufltur. Türkiye'de flirketler, sermayelerini, hissedarlar›na geçmifl
y›l karlar›ndan da¤›tt›klar› "bedelsiz hisse" yolu ile artt›rabilmektedirler. Bu tip "bedelsiz hisse" da¤›t›mlar›, hisse
bafl›na kazanç hesaplamalar›nda, ihraç edilmifl hisse gibi de¤erlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullan›lan
a¤›rl›kl› ortalama hisse say›s›, söz konusu hisse senedi da¤›t›mlar›n›n geçmifle dönük etkileri de dikkate al›narak
bulunmufltur. Hisse bafl›na esas ve nispi kazanç aras›nda hiçbir dönem için herhangi bir fark bulunmamaktad›r.
s) Netlefltirme
Finansal varl›k ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olmas›, söz konusu varl›k ve yükümlülükleri net olarak
de¤erlendirmeye niyet olmas› veya varl›klar›n elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip
etti¤i durumlarda net olarak gösterilirler.
NOT 4 - HAZIR DE⁄ERLER
31 Aral›k 2006
Banka
- vadesiz mevduat
- vadeli mevduat
Di¤er
31 Aral›k 2005
287.528
5.421.705
4.579
505.374
6.150.050
3.620
5.713.812
6.659.044
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle vadeli mevduatlar›n vadelerine kalan süre üç aydan k›sad›r.
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle vadeli mevduatlar Yeni Türk Liras› olup faiz oranlar› %18 ile %21 aras›nda
de¤iflmektedir. (31 Aral›k 2005: %13-%17).
31 Aral›k 2006 ve 31 Aral›k 2005 tarihleri itibariyle nakit ak›m tablolar›nda yer alan nakit ve nakit benzeri
de¤erler :
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
Kasa ve bankalar
Eksi: faiz tahakkuklar›
30
5.713.812
(111.705)
6.659.044
(226.101)
5.602.107
6.432.943
NOT 5 - MENKUL KIYMETLER
Yoktur (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 6 - F‹NANSAL BORÇLAR
31 Aral›k 2006
Y›ll›k efektif
faiz oran› %
K›sa vadeli banka kredileri:
ABD Dolar› krediler
EURO krediler
Türk Liras› krediler
5,98
4,14
14,58
YTL
31 Aral›k 2005
Y›ll›k efektif
faiz oran› %
12.931.520
23.514.050
7.500.000
4,52
3,14
12,45
43.945.570
Faiz tahakkuku
YTL
17.376.310
17.859.375
8.000.577
43.236.262
1.166.762
844.941
45.112.332
44.081.203
NOT 7 - T‹CAR‹ ALACAK VE BORÇLAR
K›sa vadeli ticari alacaklar:
Ticari alacaklar
Alacak senetleri
Verilen depozito ve teminatlar
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
33.789.702
32.441.093
26.008
21.085.225
11.445.972
9.756
66.256.803
32.540.953
Eksi: Tahakkuk etmemifl finansman geliri (-)
fiüpheli alacaklar karfl›l›¤› (-)
(991.547)
(2.201.231)
(400.201)
(2.035.894)
Ticari alacaklar, net
63.064.025
30.104.858
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle sona eren döneme ait flüpheli ticari alacaklar karfl›l›¤› hareket tablosu afla¤›daki
gibidir:
2006
1 Ocak itibariyle
Dönem içinde ayr›lan karfl›l›klar
Dönem içinde iptal edilen flüpheli alacak karfl›l›klar›
2.035.894
1.062.309
(896.972)
31 Aral›k itibariyle
2.201.231
K›sa vadeli ticari borçlar:
Sat›c›lar
Borç senetleri
Al›nan depozito ve teminatlar
Tahakkuk etmemifl finansman gideri (-)
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
20.932.812
130.188
4.943
(184.594)
11.090.370
159.287
134.976
(73.305)
20.883.349
11.311.328
31
NOT 8 - F‹NANSAL K‹RALAMA ALACAKLARI VE BORÇLARI
Yoktur (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 9 - ‹L‹fiK‹L‹ TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
a) ‹liflkili taraflardan alacaklar:
Exsa A.fi.
Yünsa A.fi.
Di¤er
24.572.284
24.302
1.931
16.116.071
24.598.517
16.156.027
1.685.591
3.070.507
891.392
279.018
39.956
b) ‹liflkili taraflara borçlar:
Exsa A.fi.
Enerjisa A.fi.
Exsa UK Ltd.
Yünsa A.fi.
Advansa Sasa A.fi.
Bimsa A.fi.
Di¤er
195.582
161.785
78.068
51.627
200.149
169.454
2.372.802
4.410.371
4.140.140
6.165.435
4.140.140
6.165.435
c) Banka mevduatlar›:
Akbank T.A.fi.
d) Banka kredileri:
Akbank T.A.fi.
Exsa A.fi.
33.320.027
5.116.275
16.635.335
2.010.688
38.436.302
18.646.023
e) ‹liflkili taraflara yap›lan ürün sat›fllar›:
Exsa A.fi.
Yünsa A.fi.
Teknosa A.fi.
Di¤er
121.158.076
424.038
244.469
123.267.454
-
121.826.583
88.698
123.356.152
f) ‹liflkili taraflardan yap›lan mal ve hizmet al›mlar›:
Enerjisa A.fi.
Exsa UK
Advansa Sasa A.fi.
Aksigorta A.fi.
Yünsa A.fi.
Bimsa A.fi.
Hac› Ömer Sabanc› Holding A.fi.
Di¤er
32
4.413.845
3.438.003
5.320.021
1.345.445
779.244
120.624
290.988
115.042
9.052.948
4.692.086
3.760.587
1.201.118
15.823.212
19.255.487
142.422
2.685
403.641
g) Temettü geliri:
Exsa A.fi.
Mesbafl A.fi.
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
1.413.699
4.565
7.365
-
1.418.264
7.365
h) Da¤›t›lan temettü:
Hac› Ömer Sabanc› Holding A.fi.
Akbank T.A.fi.
2.706.506
2.706.506
10.826.022
1.714.479
12.540.501
›) Komisyon geliri:
Aksigorta A.fi.
103.669
101.265
103.669
101.265
i) Faiz geliri:
Akbank T.A.fi.
1.332.163
2.198.054
1.332.163
2.198.054
1.686.881
964.983
939.690
2.651.864
939.690
j) Faiz gideri:
Akbank T.A.fi.
Exsa A.fi.
-
k) Kur fark› geliri/(gideri)-net:
Akbank T.A.fi.
Exsa A.fi.
Pilsa A.fi.
Aksigorta A.fi.
Exsa UK
(3.902.231)
3.454.590
(124.560)
10.721
(10.894)
461.550
(1.084.488)
46.871
18.319
(572.374)
(557.748)
l) Di¤er gelirler ve karlar:
Aksigorta A.fi.
Pilsa A.fi.
93.539
94.322
66.770
187.861
66.770
-
m) Di¤er giderler ve zararlar:
Tursa A.fi.
Pilsa A.fi.
Aksigorta A.fi.
Akbank T.A.fi.
Di¤er
72.144
18.076
17.599
55.290
262.832
-
8.968
6.183
108
163.109
278.091
o) Yönetim kurulu üyelerine ve üst düzey yönetim personeline yap›lan ödenen ücret ve benzeri menfaatlerin
toplam tutar› 1.542.708 YTL'dir. (31 Aral›k 2005: 1.899.532 YTL)
33
NOT 10 - D‹⁄ER ALACAKLAR VE BORÇLAR
Di¤er Alacaklar
31 Aral›k 2006
Personelden alacaklar
‹fl avanslar›
Di¤er
31 Aral›k 2005
579.202
351.089
262.955
488.460
40.924
40.116
1.193.246
569.500
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
Di¤er Borçlar
Ödenecek sosyal güvenlik kesintisi
Ödenecek vergi ve fonlar
Personele borçlar
Di¤er yükümlülükler
Ortaklara borçlar
Di¤er
2.035.056
1.331.921
747.747
211.544
9.694
4.655
1.771.027
1.122.508
1.009.769
114.217
9.155
353
4.340.617
4.027.029
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
NOT 11 - CANLI VARLIKLAR
Yoktur. (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 12 - STOKLAR
Hammadde
Yar›-mamul
Mamul
Di¤er stoklar
18.283.887
20.946.605
13.414.089
1.286.112
8.093.275
15.619.290
14.088.686
555.444
53.930.693
38.356.695
NOT 13 - DEVAM EDEN ‹NfiAAT SÖZLEfiMELER‹ ALACAKLARI VE HAKED‹fi BEDELLER‹
Yoktur. (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 14 - ERTELENEN VERG‹ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLER‹
fiirket, ertelenen vergi varl›k ve yükümlülüklerini, bilanço kalemlerinin SPK Muhasebe Standartlar› ve yasal mali
tablolar› aras›ndaki farkl› de¤erlendirilmeleri sonucunda ortaya ç›kan geçici farklar›n etkilerini dikkate alarak
hesaplamaktad›r.
‹leriki dönemlerde gerçekleflecek geçici farklar üzerinden yükümlülük metoduna göre hesaplanan ertelenen vergi
varl›klar› ve yükümlülükleri için uygulanacak oran %20'dir (2005: %30).
31 Aral›k 2006 ve 31 Aral›k 2005 tarihleri itibariyle birikmifl geçici farklar ve ertelenen vergi varl›k ve
yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranlar› kullan›larak haz›rlanan dökümü afla¤›daki gibidir:
Birikmifl geçici
farklar
31 Aral›k 2006 31 Aral›k 2005
Maddi ve maddi olmayan duran
varl›klar›n kay›tl› de¤eri ile vergi
de¤eri aras›ndaki net fark
K›dem tazminat› karfl›l›¤›
Yararlan›lacak yat›r›m indirimi
Di¤er-net
Ertelenmifl vergi yükümlülü¤ü -net
34
77.161.481
(6.992.404)
372.069
84.669.441
(6.837.537)
(18.377.784)
224.908
Ertelenen vergi
varl›¤›/(yükümlülü¤ü)
31 Aral›k 2006 31 Aral›k 2005
(15.432.296)
1.398.481
(74.414)
(14.108.229)
(25.400.832)
2.051.261
4.841.107
(67.472)
(18.575.936)
Ertelenen vergi hareket tablosu afla¤›daki gibidir:
31 Aral›k 2005 bakiyesi
Dönemin ertelenmifl vergi geliri
(18.575.936)
4.467.707
31 Aral›k 2006 bakiyesi
(14.108.229)
NOT 15 -D‹⁄ER CAR‹/CAR‹ OLMAYAN VARLIKLAR VE D‹⁄ER KISA/UZUN VADEL‹ YÜKÜMLÜLÜKLER
Di¤er Cari Dönen Varl›klar
31 Aral›k 2006
Di¤er KDV
Peflin ödenen giderler
Di¤er dönen varl›klar
31 Aral›k 2005
3.132.134
41.725
8.690
2.114.498
189.757
92.870
3.182.549
2.397.125
NOT 16 - F‹NANSAL VARLIKLAR
31 Aral›k 2006
(%)
YTL
Exsa
Bimsa
Enerjisa
Mersin Serbest Bölge ‹flleticisi A.fi.
Koza Kültür Sanat ve Turizm Hiz. A.fi
3,00
10,00
0,02
0,41
0,01
31 Aral›k 2005
(%)
9.258.127
438.003
87.740
52.069
33.993
YTL
3,00
10,00
0,05
0,41
0,01
8.072.578
438.003
87.740
52.069
33.993
9.869.932
8.684.383
Finansal varl›klardan Exsa'daki art›fl, Exsa'da cari dönemde gerçekleflen menkul k›ymet sat›fl karlar›n›n sermayeye
ilavesi sonucu ortaya ç›km›flt›r.
NOT 17 - POZ‹T‹F/NEGAT‹F fiEREF‹YE
Yoktur (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 18 - YATIRIM AMAÇLI GAYR‹MENKULLER
Yoktur (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 19 - MADD‹ VARLIKLAR
1 Ocak
2006
Girifller
Ç›k›fllar
Transferler*
31 Aral›k
2006
Maliyet bedeli:
Arazi ve arsalar
Yeralt› ve yerüstü düzenleri
Binalar
Makine, tesis ve cihazlar
Tafl›t araçlar›
Döfleme ve demirbafllar
Di¤er maddi duran varl›klar
Yap›lmakta olan yat›r›mlar ve
verilen sabit k›ymet avanslar›
5.150.426
10.678.030
129.919.318
662.858.483
4.177.036
13.583.844
570.302
3.976.035
830.913.474
3.850
42.403
107.935
34.510
162.127
13.073.394
13.424.219
(1.273.743)
(610.148)
(2.091.810)
(82.893.929)
(883.217)
(1.154.820)
839.823
840.042
13.602.324
24.817
117.904
-
(88.907.667)
(15.810.422)
(385.512)
3.876.683
10.911.555
128.709.953
593.674.813
3.353.146
12.709.055
570.302
1.239.007
755.044.514
35
Birikmifl amortismanlar:
Yerüstü ve yeralt› düzenleri
Binalar
Makine, tesis ve cihazlar
Tafl›t araçlar›
Döfleme ve demirbafllar
Di¤er maddi duran varl›klar
Net defter de¤eri
(5.003.728)
(66.762.600)
(494.555.961)
(1.849.054)
(10.332.962)
(565.296)
(542.215)
(3.404.536)
(24.520.245)
(203.501)
(1.207.307)
(594)
198.210
605.021
79.006.510
648.786
1.577.737
-
-
(5.347.733)
(69.562.115)
(440.069.696)
(1.403.769)
(9.962.532)
(565.890)
(579.069.601)
(29.878.398)
82.036.264
-
(526.911.735)
251.843.873
228.132.779
(*) Net defter de¤eri 385.512 YTL tutar›ndaki transfer, maddi olmayan duran varl›klara yap›lm›flt›r (Not 20).
fiirket'in 9 Mart 2006 tarihli Yönetim Kurulu toplant›s›nda 31 Aral›k 2006 itibariyle net defter de¤eri 7.339.371
YTL olan ihtiyaç fazlas› gayrimenkullerin sat›fl› için pazar araflt›rmas› yapt›r›lmas›na ve nihai sat›fl onay› için fiirket
Genel Müdürlü¤ü'nün yetkilendirilmesine karar verilmifltir. Bu gayrimenkullerinin 31 Aral›k 2006 tarihinden itibaren
on iki ay içinde sat›fl› ile ilgili bir kesinlik olmamas› dolay›s›yla, söz konusu gayrimenkuller fiirket'in 31 Aral›k 2006
tarihli bilançosunda sat›m amaçl› elde tutulan maddi varl›klar olarak s›n›fland›r›lmam›fl ve maddi varl›klar›n içinde
takip edilmeye devam edilmifltir.
1 Ocak
2005
Girifller
Ç›k›fllar
Transferler
31 Aral›k
2005
Maliyet bedeli:
Arazi ve arsalar
Yeralt› ve yerüstü düzenleri
Binalar
Makine, tesis ve cihazlar
Tafl›t araçlar›
Döfleme ve demirbafllar
Di¤er maddi duran varl›klar
Yap›lmakta olan yat›r›mlar ve
verilen sabit k›ymet avanslar›
5.037.072
6.992.614
103.133.477
659.180.310
3.316.844
13.225.884
1.030.113
652.305
154.895
2.378.503
1.106.475
1.126.843
275.176
25.816.654
45.516.031
817.732.968
(538.951)
-
-
51.210.228
(1.262.787)
(35.440.099)
(266.651)
(43.428)
(459.811)
3.530.521
25.670.125
38.011.797
126.212
-
-
(67.356.650)
5.150.426
10.678.030
129.919.318
662.858.483
4.177.036
13.583.844
570.302
3.976.035
(38.011.727)
(17.995)
830.913.474
Birikmifl amortismanlar:
Yerüstü ve yeralt› düzenleri
Binalar
Makine, tesis ve cihazlar
Tafl›t araçlar›
Döfleme ve demirbafllar
Di¤er maddi duran varl›klar
Net defter de¤eri
(4.713.120)
(64.176.918)
(504.138.530)
(1.691.713)
(9.525.723)
(1.024.514)
(290.608)
(2.739.164)
(24.083.702)
(292.495)
(840.162)
(593)
153.482
33.666.271
135.154
32.923
459.811
-
(5.003.728)
(66.762.600)
(494.555.961)
(1.849.054)
(10.332.962)
(565.296)
(585.270.518)
(28.246.724)
34.447.641
-
(579.069.601)
232.462.450
251.843.873
NOT 20 - MADD‹ OLMAYAN VARLIKLAR
Maddi olmayan varl›klar›n dönem içindeki hareketleri afla¤›daki gibidir:
1 Ocak
2006
Maliyet bedeli
Birikmifl amortismanlar
Net defter de¤eri
3.874.756
(3.078.880)
Girifller
20.018
(426.411)
Ç›k›fllar
(86.840)
85.824
Transferler*
385.512
795.876
(*) Net defter de¤eri 385.512 YTL tutar›ndaki transfer, maddi duran varl›klardan yap›lm›flt›r (Not 19).
36
-
31 Aral›k
2006
4.193.446
(3.419.467)
773.979
1 Ocak
2005
Maliyet bedeli
Birikmifl amortismanlar
Net defter de¤eri
3.813.180
(2.598.911)
Girifller
45.847
(481.438)
Ç›k›fllar
(2.266)
1.469
31 Aral›k
2005
Transferler
17.995
3.874.756
(3.078.880)
-
1.214.269
795.876
NOT 21 - ALINAN AVANSLAR
31 Aral›k 2006
Al›nan siparifl avanslar›
Al›nan di¤er avanslar
31 Aral›k 2005
113.664
20.016
44.473
198.665
133.680
243.138
NOT 22 - EMEKL‹L‹K PLANLARI
Not 23'de belirtilen k›dem tazminat› yükümlülü¤ü d›fl›nda fiirket'in herhangi bir emeklilik plan› bulunmamaktad›r.
NOT 23 - BORÇ KARfiILIKLARI
K›sa Vadeli:
Vergi karfl›l›klar›
Di¤er
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
3.780.784
6.770
26.981
-
3.787.554
26.981
Uzun Vadeli:
K›dem tazminat› karfl›l›¤›
6.992.404
6.837.537
6.992.404
6.837.537
Türk ‹fl Kanunu'na göre fiirket, bir senesini doldurmufl olan ve fiirket'le iliflkisi kesilen, askere ça¤r›lan, veya
25 hizmet (kad›nlarda 20) y›l›n› dolduran ve emeklili¤ini kazanan veya vefat eden ve emeklilik yafl›na ulaflm›fl
(kad›nlar için 58 yafl›nda, erkekler için 60 yafl›nda) personeli için k›dem tazminat› ödemekle mükelleftir. 23
May›s 2002'deki mevzuat de¤iflikli¤inden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine iliflkin baz› geçifl süreci
maddeleri ç›kart›lm›flt›r.
Ödenecek tazminat her hizmet y›l› için bir ayl›k maafl tutar› kadard›r ve 31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle 1.960,69
YTL (31 Aral›k 2005: 1.727,15 YTL) ile s›n›rland›r›lm›flt›r.
Karfl›l›k, fiirket'in çal›flanlar›n›n emekliliklerinden dolay› ortaya ç›kacak gelecekteki muhtemel yükümlülü¤ün
bugünkü de¤erinin tahmini ile hesaplanm›flt›r.
Tebli¤, fiirket'in k›dem tazminat› karfl›l›¤›n› tahmin etmek için aktüer de¤erleme yöntemlerinin kullan›lmas›n›
gerektirmektedir. Buna göre, toplam yükümlülü¤ün hesaplanmas›nda afla¤›daki aktüer varsay›mlar› kullan›lm›flt›r:
‹skonto oran›
Emeklilik olas›l›¤›n›n tahmini için devir h›z› oran›
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
5.71%
98%
5.49%
98%
31 Aral›k 2006 tarihinde sona eren y›la ait k›dem tazminat› karfl›l›¤› de¤iflimleri afla¤›daki gibidir:
1 Ocak
Dönem içindeki art›fllar
Ödemeler
31 Aral›k
6.837.537
2.606.431
(2.451.564)
6.992.404
7.323.686
3.648.041
(4.134.190)
6.837.537
37
NOT 24 - ANA ORTAKLIK DIfiI PAYLAR/ANA ORTAKLIK DIfiI KAR/ZARAR
Yoktur (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 25 - SERMAYE / KARfiILIKLI ‹fiT‹RAK SERMAYE DÜZELTMES‹
fiirket'in hissedarlar› ve hisse oranlar› 31 Aral›k 2006 itibariyle afla¤›daki gibidir:
31 Aral›k 2006
YTL
Pay (%)
Hac› Ömer Sabanc› Holding A.fi.
Sabanc› Ailesi
Halka arz
54.130.110
24.948.911
28.920.979
50,12
23,10
26,78
100
31 Aral›k 2005
YTL
Pay (%)
54.130.110
24.948.911
28.920.979
Sermaye
108.000.000
108.000.000
Sermaye düzeltme farklar›
149.104.739
149.104.739
257.104.739
257.104.739
50,12
23,10
26,78
100
NOT 26 - 27 - 28 SERMAYE YEDEKLER‹, KAR YEDEKLER‹, GEÇM‹fi YILLAR ZARARLARI
Kanuni defterlerdeki birikmifl karlar afla¤›da belirtilen kanuni yedeklerle ilgili hüküm haricinde da¤›t›labilirler.
Türk Ticaret Kanunu'na göre yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayr›l›r. Türk
Ticaret Kanunu'na göre birinci tertip yasal yedekler, flirketin ödenmifl sermayesinin %20'sine ulafl›l›ncaya
kadar, kanuni net kar›n %5'i olarak ayr›l›r. ‹kinci tertip yasal yedekler ise ödenmifl sermayenin %5'ini aflan
da¤›t›lan kar›n %10'udur. Türk Ticaret Kanunu'na göre, yasal yedekler ödenmifl sermayenin %50'sini geçmedi¤i
sürece sadece zararlar› netlefltirmek için kullan›labilir, bunun d›fl›nda herhangi bir flekilde kullan›lmas› mümkün
de¤ildir.
Halka aç›k flirketler, temettü da¤›t›mlar›n› SPK'n›n öngördü¤ü flekilde afla¤›daki gibi yaparlar:
Seri: XI. No:25 say›l› Tebli¤ k›s›m 15 madde 399 uyar›nca enflasyona göre düzeltilen ilk mali tablo denklefltirme
iflleminde ortaya ç›kan ve "geçmifl y›llar zarar›"nda izlenen tutar›n, SPK'n›n kar da¤›t›m›na iliflkin düzenlemeleri
çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmifl mali tablolara göre da¤›t›labilecek kar rakam› bulunurken indirim
kalemi olarak dikkate al›nmas› esast›r. Bununla birlikte, "geçmifl y›llar zarar›"nda izlenen söz konusu tutar,
varsa dönem kar› ve da¤›t›lmam›fl geçmifl y›l karlar›, kalan zarar miktar›n›n ise s›ras›yla ola¤anüstü yedek
akçeler, yasal yedek akçeler, özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan
sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktad›r.
1 Ocak 2004 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere Seri:XI No:25 say›l› Tebli¤ uyar›nca haz›rlanan mali
tablolar esas al›narak hesaplanan 2004 y›l› faaliyetlerinden elde edilen karlar dikkate al›nmak üzere, da¤›t›labilir
kar›n en az %30'uoran›nda kar da¤›t›m› zorunlulu¤u getirilmifltir. Bu da¤›t›m flirketlerin genel kurullar›n›n
alaca¤› karara ba¤l› olarak nakit olarak ya da da¤›t›labilir kar›n %30'undan afla¤› olmamak üzere bedelsiz
hisse senedi olarak ya da belli oranda nakit, belli oranda bedelsiz hisse senedi da¤›t›lmas› suretiyle
gerçeklefltirilebilecektir.
Seri: XI. No:25 say›l› tebli¤ uyar›nca enflasyona göre düzeltilen ilk mali tablo düzenlenmesi sonucunda öz
sermaye kalemlerinden "Sermaye, Emisyon Primi, Yasal Yedekler, Statü Yedekleri, Özel Yedekler ve Ola¤anüstü
Yedekler" kalemlerine bilançoda kay›tl› de¤erleri ile yer verilir. Bu hesap kalemlerinin düzeltilme farklar› toplu
halde öz sermaye grubu içinde "öz sermaye enflasyon düzeltmesi farklar›" hesab›nda yer al›r. Öz sermaye
enflasyon düzeltmesi farklar› sadece bedelsiz sermaye art›r›m› veya zarar mahsubunda; ola¤anüstü yedeklerin
kay›tl› de¤erleri ise, bedelsiz sermaye art›r›m›, nakit kar da¤›t›m› ya da zarar mahsubunda kullan›labilecektir.
Yukar›daki hususa göre fiirket'in Seri: XI. No:25 say›l› tebli¤ine göre kar da¤›t›m›nda baz al›nacak öz sermaye
tablosu 31 Aral›k 2006 ve 31 Aral›k 2005 tarihleri itibariyle afla¤›daki gibidir.
38
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
Sermaye
Emisyon primi
Yasal yedekler
Ola¤anüstü yedekler
Öz sermaye enflasyon düzeltmesi farklar›
Net dönem kar›
Geçmifl y›llar zararlar› (-)
108.000.000
3.435
2.489.090
1.025.625
149.135.708
32.074.707
108.000.000
3.435
2.408.389
52.658
149.135.708
6.453.668
-
-
Öz sermaye toplam›
292.728.565
266.053.858
Yukar›da tarihi bedelleri ile gösterilmifl kalemlerin düzeltilmifl de¤erleri ve özsermaye enflasyon düzeltme farklar›
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle afla¤›daki gibidir:
Tarihi de¤erler
Sermaye
Emisyon primi
Özsermaye
Enf.düz.farklar›
Düzeltilmifl de¤erler
108.000.000
3.435
257.104.739
34.404
149.104.739
30.969
108.003.435
257.139.143
149.135.708
NOT 29 - YABANCI PARA POZ‹SYONU
31 Aral›k 2006 ve 31 Aral›k 2005 tarihleri itibariyle flirketin sahip oldu¤u döviz tan›ml› varl›k ve borçlar
afla¤›daki gibidir:
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
Varl›klar
Yükümlülükler
25.967.100
(38.754.364)
16.119.635
(37.625.054)
Net döviz pozisyonu
(12.787.264)
(21.505.419)
Varl›klar
Nakit ve nakit
benzeri de¤erler
‹liflkili taraflardan
alacaklar
31 Aral›k 2006
Döviz
Döviz
cinsi
tutar›
USD
EUR
GBP
Di¤er
USD
EUR
GBP
Di¤er
47.925
22.560
55
2.884.248
9.909.634
1.253.515
31 Aral›k 2005
YTL
67.363
41.770
152
213
4.054.099
18.347.687
3.455.816
-
Döviz
tutar›
2.556
24.707
33.464
1.308.675
7.797.507
779.115
-
-
25.967.100
Yükümlülükler
Ticari borçlar
31 Aral›k 2006
Döviz
Döviz
cinsi
tutar›
USD
EUR
Di¤er
‹liflkili taraflara borçlar
USD
EUR
GBP
Banka kredileri
USD
EUR
10.752
604.244
20.812
77.953
7.980
9.570.783
12.943.935
YTL
3.430
39.222
77.372
384
1.755.980
12.378.542
1.801.392
63.313
16.119.635
31 Aral›k 2005
YTL
Döviz
tutar›
15.113
1.118.758
6.523
58.779
878.872
29.253
144.331
21.999
70.816
47.081
47.494
13.452.692
23.965.695
38.754.364
-
13.199.695
11.416.597
YTL
78.869
1.395.210
36.203
95.021
74.741
109.811
17.711.351
18.123.848
37.625.054
39
NOT 30 - DEVLET TEfiV‹K VE YARDIMLARI
31 Aral›k 2006 tarihi itibariyle kazan›lan ancak bilanço tarihi itibariyle kullan›lmayan yat›r›m indirimi tutar› yoktur
(31 Aral›k 2005: 18.377.784 YTL).
NOT 31 - KARfiILIKLAR, fiARTA BA⁄LI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
31 Aral›k 2006
Verilen teminat mektuplar›
Al›nan teminat mektuplar›
Al›nan ipotekler
31 Aral›k 2005
5.066.168
6.611.280
5.066.168
6.611.280
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
5.774.389
5.071.750
10.658.896
5.536.750
10.846.139
16.195.646
fiirket'in ihracat teflvik belgeleri kapsam›nda tamamlamas› gereken 63.384.070 ABD Dolar› tutar›nda ihracat
taahhüdü bulunmaktad›r (31 Aral›k 2005: 76.889.494 ABD Dolar›)
NOT 32 - ‹fiLETME B‹RLEfiMELER‹
Yoktur. (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 33 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Yoktur. (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 34 - B‹LANÇO TAR‹H‹NDEN SONRAK‹ OLAYLAR
fiirket Yönetim Kurulu 14 fiubat 2007 tarihinde yapm›fl bulundu¤u toplant›da; fiirket ana sözleflmesinin 13.
Maddesi uyar›nca ihraç edilen ve flirket da¤›t›labilir kar›ndan herhangi bir oy hakk› bulunmaks›z›n % 10 oran›nda
kar pay› alma hakk› bulunan 500 adet intifa senedinin, mevcudiyetinin ça¤dafl kurumsal yönetim ilkeleri ile
örtüflmemesi ve hisse senedi de¤erine bask› oluflturmas› nedeniyle sahiplerinden DTT Kurumsal Finans
Dan›flmanl›k Hizmetleri A.fi.'nce belirlenen de¤ere uygun olarak 47.000 YTL beher de¤erden sat›n al›nmas›na
karar vermifltir.
NOT 35 - DURDURULAN FAAL‹YETLER
Yoktur. (31 Aral›k 2005: Yoktur).
NOT 36 - ESAS FAAL‹YET GEL‹RLER‹ (Net)
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
159.643.439
133.389.963
91.245.949
129.571.801
293.033.402
220.817.750
a) SATIfiLAR
Yurt içi sat›fllar
Yurt d›fl› sat›fllar
b) SATIfiLARIN MAL‹YET‹
Yurt içi sat›fllar maliyeti
Yurt d›fl› sat›fllar maliyeti
(119.648.666)
(91.338.329)
(210.986.995)
40
(75.765.404)
(98.072.069)
(173.837.473)
NOT 37 - FAAL‹YET G‹DERLER‹
Araflt›rma ve gelifltirme giderleri
Pazarlama, sat›fl ve da¤›t›m giderleri
Genel yönetim giderleri
31 Aral›k 2006
(7.123.562)
(21.203.754)
(23.301.251)
31 Aral›k 2005
(5.578.386)
(17.783.470)
(22.748.703)
(51.628.567)
(46.110.559)
NOT 38 - D‹⁄ER FAAL‹YETLERDEN GEL‹R/G‹DER VE KAR/ZARARLAR
31 Aral›k 2006
Di¤er gelirler:
Sabit k›ymet sat›fl kar›
Muhtelif sat›fllar
Önceki dönem gelirleri
Kira geliri
Temettü gelirleri
Di¤er gelirler
Di¤er giderler:
Muhtelif sat›fl maliyeti
Sabit k›ymet sat›fl zarar›
Di¤er vergi ve harçlar
‹flletmede kullan›lmayan sabit k›ymet
amortisman ve bak›m giderleri
Tazminat ve ceza giderleri
Önceki dönem gider ve zararlar›
Ba¤›fl ve yard›mlar
Karfl›l›k giderleri
Di¤er giderler
Di¤er gelirler/(giderler)-net
31 Aral›k 2005
1.575.189
8.092.521
178.254
249.409
1.418.264
746.915
2.489.433
2.186.417
377.196
315.463
7.365
659.999
12.260.552
6.035.873
(6.708.750)
(2.355.172)
(1.316.748)
(1.615.523)
(1.605.012)
(1.206.522)
(1.297.949)
(66.191)
(68.642)
(547.430)
(1.127.806)
(1.043.545)
(970.643)
(422.725)
(157.427)
(18.860)
(1.283.930)
(13.488.688)
(8.324.187)
(1.228.136)
(2.288.314)
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
-
NOT 39 - F‹NANSMAN GEL‹RLER‹ / (G‹DERLER‹)
Finansman gelirleri:
Faiz
Kur Fark›
Di¤er
Finansman giderleri:
Kur Fark›
Faiz
Finansman gelir - gider/net
11.151.421
8.088.490
103.669
7.016.264
4.677.864
230.146
19.343.580
11.924.274
(9.576.120)
(4.895.312)
(4.329.249)
(4.100.998)
(14.471.432)
(8.430.247)
4.872.148
3.494.027
41
NOT 40 - NET PARASAL POZ‹SYON KAR/ZARARI
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde, 2005 y›l›nda mali tablolar›n enflasyona göre düzeltilmesi uygulamas›na son
verildi¤ini kamuoyuna duyurmufltur (Not 2). Dolay›s›yla, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren enflasyon muhasebesi
uygulamas› yap›lmad›¤› için parasal kazanç / (kay›p) oluflmamaktad›r.
NOT 41 - VERG‹LER
31 Aral›k 2006
Ödenecek kurumlar vergisi
Eksi: Peflin ödenen vergiler (-)
Vergi yükümlülü¤ü, net
Ertelenen vergi yükümlülü¤ü, net
31 Aral›k 2005
6.454.852
448.643
(2.674.068)
(531.773)
3.780.784
(83.130)
(14.108.229)
(18.575.936)
Kurumlar Vergisi Kanunu 13.06.2006 tarih ve 5520 say›l› yasa ile de¤iflmifltir. Söz konusu 5520 say›l› yeni
Kurumlar Vergisi Kanunu'nun pek çok hükmü 1.1.2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlü¤e girmifltir.
Buna göre Türkiye'de, kurumlar vergisi oran› 2006 y›l› için %20'dir (2005: %30). Kurumlar vergisi oran›
kurumlar›n ticari kazanc›na vergi yasalar› gere¤ince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi
yasalar›nda yer alan istisna (ifltirak kazançlar› istisnas›, yat›r›m indirimi istisnas› vb.) ve indirimlerin (ar-ge indirimi
gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrah›na uygulan›r. Kar da¤›t›lmad›¤› takdirde baflka bir vergi
ödenmemektedir (GVK Geçici 61. madde kapsam›nda yararlan›lan yat›r›m indirimi istisnas› olmas› halinde
yararlan›lan istisna tutar› üzerinden hesaplan›p ödenen %19,8 oran›ndaki stopaj hariç).
Türkiye'deki bir iflyeri ya da daimi temsilcisi arac›l›¤› ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye'de
yerleflik kurumlara ödenen kar paylar›ndan (temettüler) stopaj yap›lmaz. Bunlar›n d›fl›nda kalan kifli ve kurumlara
yap›lan temettü ödemeleri %15 oran›nda stopaja tabidir. Kar›n sermayeye ilavesi, kar da¤›t›m› say›lmaz.
fiirketler üçer ayl›k mali karlar› üzerinden %20 oran›nda geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ay›n
10 uncu gününe kadar beyan edip 17 inci günü akflam›na kadar öderler. Y›l içinde ödenen geçici vergi o y›la
ait olup izleyen y›l verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup
edilir. Mahsuba ra¤men ödenmifl geçici vergi tutar› kalm›fl ise bu tutar nakden iade al›nabilece¤i gibi devlete
karfl› olan herhangi bir baflka mali borca da mahsup edilebilir.
30 Aral›k 2003 tarihinde Resmi Gazete'de yay›mlanan, 5024 say›l› Vergi Usul Kanunu, Gelir Vergisi Kanunu
ve Kurumlar Vergisi Kanunu'nda De¤ifliklik Yap›lmas› Hakk›nda Kanun ("5024 say›l› Kanun"), kazançlar›n› bilanço
esas›na göre tespit eden gelir veya kurumlar vergisi mükelleflerin mali tablolar›n› 1 Ocak 2004 tarihinden
bafllayarak enflasyon düzeltmesine tabi tutmas›n› öngörmektedir. An›lan yasa hükmüne göre enflasyon düzeltmesi
yap›labilmesi son 36 ayl›k kümülatif enflasyon oran›n›n ( D‹E TEFE art›fl oran›n›n ) %100'ü ve son 12 ayl›k
enflasyon oran›n›n ( D‹E TEFE art›fl oran›n›n ) %10'u aflmas› gerekmektedir. 2005 ve 2006 y›l› için söz konusu
flartlar sa¤lanmad›¤› için enflasyon düzeltmesi yap›lmam›flt›r.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sa¤lamak gibi bir uygulama bulunmamaktad›r.
Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapand›¤› ay› takip eden dördüncü ay›n 25 inci günü akflam›na
kadar ba¤l› bulunulan vergi dairesine verilir.
Vergi incelemesine yetkili makamlar befl y›l zarf›nda muhasebe kay›tlar›n› inceleyebilir ve hatal› ifllem tespit
edilirse ödenecek yap›lacak vergi tarhiyat› nedeniyle vergi miktarlar› de¤iflebilir.
Türk vergi mevzuat›na göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 y›l› aflmamak kayd›yla dönem kurum
kazanc›ndan indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmifl y›l karlar›ndan mahsup edilemez.
42
Kurumlar Vergisi Kanunu'nda kurumlara yönelik birçok istisna bulunmaktad›r. Bu istisnalardan fiirket'e iliflkin
olanlar› afla¤›da aç›klanm›flt›r:
‹fltirak Kazançlar› ‹stisnas›:
Kurumlar›n tam mükellefiyete tabi bir baflka kurumun sermayesine ifltirakten elde ettikleri temettü kazançlar›
( yat›r›m fonlar›n›n kat›lma belgeleri ile yat›r›m ortakl›klar› hisse senetlerinden elde edilen kar paylar› hariç )
kurumlar vergisinden istisnad›r.
Yat›r›m ‹ndirimi ‹stisnas›
Uzun y›llard›r uygulanmakta olan ve en son mükelleflerin belli bir tutar› aflan sabit k›ymet al›mlar›n›n %40'› olarak
hesaplad›klar› yat›r›m indirimi istisnas›na 30/03/2006 tarihli 5479 say›l› yasa ile son verilmifltir. Ancak,
sözkonusu yasa ile Gelir Vergisi Kanunu'na eklenen geçici 69. madde uyar›nca gelir ve kurumlar vergisi
mükellefleri; 31/12/2005 tarihi itibariyle mevcut olup, 2005 y›l› kazançlar›ndan indiremedikleri yat›r›m indirimi
istisnas› tutarlar› ile;
a) 24/4/2003 tarihinden önce yap›lan müracaatlara istinaden düzenlenen yat›r›m teflvik belgeleri kapsam›nda,
193 say›l› Gelir Vergisi Kanununun 9/4/2003 tarihli ve 4842 say›l› Kanunla yürürlükten kald›r›lmadan önceki
ek 1,2,3,4,5 ve 6'nc› maddeleri çerçevesinde bafllan›lm›fl yat›r›mlar› için belge kapsam›nda 1/1/2006 tarihinden
sonra yapacaklar› yat›r›mlar›,
b) 193 say›l› Gelir Vergisi Kanununun mülga 19'uncu maddesi kapsam›nda 1/1/2006 tarihinden önce bafllanan
yat›r›mlarla ilgili olarak, yat›r›mla iktisadi ve teknik bak›mdan bütünlük arz edip bu tarihten sonra yap›lan yat›r›mlar›,
nedeniyle, 31/12/2005 tarihinde yürürlükte bulunan mevzuat hükümlerine göre hesaplayacaklar› yat›r›m
indirimi istisnas› tutarlar›n›, yine bu tarihteki mevzuat hükümleri (vergi oran›na iliflkin hükümler dahil) çerçevesinde
sadece 2006, 2007 ve 2008 y›llar›na ait kazançlar›ndan indirebilirler.
Dolay›s› ile ticari kar/zarar rakam› içinde yer alan yukar›da say›lan nitelikteki kazançlar kurumlar vergisi hesab›nda
dikkate al›nm›flt›r.
Kurumlar vergisi matrah›n›n tespitinde yukar›da yer alan istisnalar yan›nda ayr›ca Kurumlar Vergisi Kanunu'nun
8,9 ve 10. maddeleri ile Gelir Vergisi Kanunu'nun 40. madde hükmünde belirtilen indirimler de dikkate al›n›r.
31 Aral›k 2006 ve 2005 tarihlerinde sona eren y›llara ait gelir tablolar›na yans›t›lm›fl vergi tutarlar› afla¤›da
özetlenmifltir:
31 Aral›k 2006
- Cari dönem
- Ertelenen
31 Aral›k 2005
(6.454.852)
4.467.707
(448.643)
4.826.880
(1.987.145)
4.378.237
31 Aral›k 2006
31 Aral›k 2005
Cari dönem kurumlar vergisi hesaplamas› afla¤›daki gibidir:
Vergi öncesi yasal kar
Kanunen kabul edilmeyen giderler
Di¤er matrah ilaveleri
Yat›r›m teflvik indirimleri
Di¤er matrah indirimleri
(21.398.276)
(267.742)
2.062.667
242.308
157.427
(2.265.873)
(196.529)
19.100.634
3.659.909
2.265.873
Etkin vergi (%30)
Yat›r›m indirimi üzerinden stopaj kesintisi
5.730.190
724.662
448.643
Dönem vergi gideri
6.454.852
448.643
Kurumlar vergisi matrah›
Stopaj kesintisi matrah›
40.518.921
247.731
-
-
-
43
NOT 42 - H‹SSE BAfiINA KAZANÇ
Hisse bafl›na kazanç, hissedarlara ait net kar›n intifa senedi sahiplerine ayr›lan %10'luk pay düflüldükten
sonra ç›kar›lm›fl adi hisselerin a¤›rl›kl› ortalama adedine bölünmesi ile hesaplan›r.
‹ntifa senedi bafl›na kazanç, hissedarlara ait net kar›n %10'luk k›sm›n›n intifa senedi adedine bölünmesi ile
hesaplan›r.
31 Aral›k 2006
Net dönem kar› (YTL)
Beheri 1 YKr nominal de¤erdeki
hisselerin a¤›rl›kl› ortalama say›s›
Ç›kar›lm›fl intifa senetlerinin adedi
‹ntifa senedi bafl›na kazanç (YKr)
Hisse bafl›na kazanç (YKr üzerinden)
32.074.707
10.800.000.000
500
641.494
0,2673
31 Aral›k 2005
6.453.668
10.800.000.000
500
129.073
0,0538
NOT 43 - NAK‹T AKIM TABLOSU
Nakit ak›m tablosu mali tablolar ile birlikte gösterilmifltir.
NOT 44 -MAL‹ TABLOLARI ÖNEML‹ ÖLÇÜDE ETK‹LEYEN YA DA MAL‹ TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANAB‹L‹R
VE ANLAfiILAB‹L‹R OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKL‹ OLAN D‹⁄ER HUSUSLAR
Yoktur (2005: Yoktur).
44